互联网金融背景下商业银行个人理财业务研究－以建设银行为例

互联网金融背景下商业银行个人理财业务研究－以建设银行为例摘要近年来，由于中国互联网技术的快速发展，互联网金融已经出现并迅速发展起来，与银行个人理财业务相比，其透明度高，参与广泛，交易成本低和信息处理效率高，必然会对银行产生极大的挑战，但在带来挑战的同时也带来了机遇。互联网金融的不断发展壮大也迫使商业银行不断创新，与时俱进，于是商业银行开始利用互联网的便捷性推广自己的服务和产品，打通线上与线下的通道。本文将对建行目前个人理财业务进行研究并提出一些建议。关键词：互联网金融商业银行个人理财业务建设银行 目录TOC\o"1-3"\h\u14233一、引言 引言研究背景在改革开放不断深化的背景下，我国经济继续保持中高速增长，人民收入水平不断上升，人们手中积累的财富增加。国民经济的高速发展带来了国民的理财观念的改变，人们对于理财的需求越来越多，财务管理这个问题也就受到越来越多的人关注，这导致中国商业银行不断增加各类理财产品，商业银行的个人理财业务经过多年的不断发展壮大。而与此同时，由于互联网技术的飞速发展，互联网与各行业相结合，互联网金融因此得到快速发展，成为中国金融体系的新方式，它主要是传统金融业务与互联网相结合。其中，互联网理财业务得到消费者的喜爱，因为它具有低门槛，高流动性和便利性等优点。它还对商业银行的个人理财业务有很大的影响。一方面，这是中国商业银行的个人理财业务还有改进的余地，另一方面，更是成为商业银行的一大挑战。选题意义从理论角度看，中国存在商业银行个人财富管理业务如何在互联网金融的背景下发展的研究空白。本文主要是为了发现问题，然后分析问题，最后解决问题。在研究后得出的结论对互联网金融的背景下商业银行的个人理财业务的发展有着重要的理论意义，并能起到一个理论上的补充作用。从现实角度看，互联网金融打破了商业银行的垄断地位，但无法取代商业银行。如果商业银行希望在新的环境中更好的生存，他们不仅要改正现有商业银行经营过程中发现的问题，同时也要力求避免当前互联网金融对商业银行个人理财业务的负面影响，而且借力并充分利用互联网金融，发挥其在个人财富管理业务的积极影响，改变思维，完善新的发展模式及制定在新的金融环境中的竞争战略，使中国商业银行的个人理财业务在激烈的金融社会中提高竞争力。本文进行研究分析后可以提供一些有指导意义的建议。国内外文献综述1.国外相关理论文献综述托尼Cherin教授（2006）在发表的“个人理财规划的理论与实践”文章中对个人理财进行了定义。他认为个人理财是指由金融机构使用适当的方法和工具在综合考虑客户的风险承担和财务状况下保障客户资金的安全性，实现增值。研究员艾伦（2008）认为互联网金融不是简单的科技+金融，而是以科技构造的思想金融。Hauswald（2014）等专家认为，较传统的商业银行而言，互联网金融在许多方面有一个更加宽松的环境。他们认为网上金融贷款有快速的贷款审批，宽松的信贷条件和简单的贷款业务流程等优点。2.国内相关理论文献综述刘伟教授（2015）对商业银行个人理财业务面临的主要风险因素，提出了具体防范措施。赵虹教授和副教授姬健飞（2017）的研究表明余额宝的利润率对中国商业银行的个人理财产品利润率有促进作用。吴晓求教授（2015）认为广阔的才能使市场互联网金融生存发展，而且竞争有利于提高金融效率，促进金融发展。研究内容与方法1.研究内容：本文对互联网金融的背景下商业银行个人理财业务的发展现状及问题进行分析，并以建行为例进行具体分析，采取规范研究法和案例分析法进行比较和研究后，为建行个人理财业务的发展提出一些具体建议。2.研究方法：（1）文献研究法阅读大量的相关文献，了解和掌握在过去的十年里国内外在这一命题研究成果中的不足之处，并作为本文的理论基础。通过阅读大量的互联网金融和商业银行的个人理财相关的国内外文献，进行归纳和总结，并对研究的不足之处进行总结，再对此进行研究。（2）规范研究法对研究项目进行SWOT分析，对存在的问题提出一些建议，并为其今后的发展提供新方向。（3）案例分析法本论文以一个案例为主要研究对象，从而使得可以对个别案做一个比较深入的考察，在特殊性中探索一般性理论，以求考证笔者所提出的观点具有可操作性。互联网金融及个人理财业务概述互联网金融概述1.主要模式（1）众筹现代众筹是指通过互联网发行募投项目进行资金的筹集。其主要特点是低门槛，多样性，依靠公众的力量，并注重创意。该集资是在规定时间内成功后，支持者将获得由发起人承诺的相应回报，如果失败的话，资金将返还给支持者。2016中国的互联网众筹规模在220亿元左右，产品众筹、股权众筹分布在56亿元和65.5亿元左右。（2）P2P网贷P2P网贷是指通过第三方互联网平台进行资金借贷。但目监管体系还不够完善，大大小小的平台让人眼花缭乱，也产生了不少乱象。（3）第三方支付原本像支付宝备付金是放到支付宝账户，确认收货后再转至商家账户。但现在根据新规第三方支付的客户备付金将统一交由央行存管。（4）数字货币像比特币一样的数字货币来势汹汹，但是在对数字货币的监管还不完善，及众多不确定因素的影响下，数字货币的发展还有很长的一段路要走。个人理财业务概述1.定义如图2.1所示：图2.1个人理财业务2.个人理财业务发展如图2.2所示：图2.2个人理财业务发展历程互联网金融对商业银行个人理财业务的影响1.商业银行个人理财业务的利润减少。互联网金融整个过程都是通过互联网进行的，整个处理速度既方便又快捷，这种方式被越来越多的人使用，去银行办理个人业务的数量就越来越少，而银行的业务办理量将极大的减少，打破了银行垄断，自然降低银行收到的利润。2.商业银行之间的竞争加剧。商业银行以往销售理财产品，主要是工作人员进行介绍，而投资者可以查阅和了解到的相关理财产品的信息是极少的，因而存在信息不对称的情况。相比之下，互联网金融创新了一种销售理财产品的模式，就是依靠互联网平台，实行“搜索+比价”，使得消费者能够自主选择中意的理财产品，也能更了解市场上销售的理财产品的有关信息。如此一来，在这种信息逐渐透明的情况下，投资者当然更愿意选择注重投资者体验的平台上理财，商业银行之间的竞争日趋白热化。3.加快银行的个人理财业务的改革和创新。因为多数人的误解，他们认为财务管理也像普通存款一样。而且业务员自己的业务水平还不够高，他并不完全了解自己的理财产品，也不能推荐适合的产品给消费者选择。当理财产品达不到消费者的期望或者一直亏损，消费者就不会继续投资，理财产品发展的规模和速度就会受到很大的影响。正是因为这些原因，银行面临着严重的困难和挑战，想要维持在金融业务中的领先地位，银行需要创新个人理财业务。商业银行个人理财业务现状与问题分析商业银行个人理财业务发展过程如图3.1所示：图3.1商业银行个人理财业务发展过程商业银行个人理财业务发展现状图3.2中国商业银行个人理财业务主要内容目前中国商业银行个人理财业务如图3.2，整体运行仍处于起步阶段。各商业银行的业务仍处于方案的设计，建议或咨询上，主要表现在储蓄功能的扩展。此外，由于中国的政策和法律，对这方面业务的限制比较宽泛，导致中国金融体系仍处于分离状态，与发达国家的个人财富管理业务之间有很大的差距，这是不利于中国的居民客户的资产大幅增加。商业银行个人理财业务发展存在的主要问题分析1.风险提示和信息披露不充分。一些商业银行销售理财产品的口号都是“低成本，高利润”，并不会列出一些隐藏的市场风险，或者一些流动性风险或潜在的信用风险。有些银行在宣传手册中着重阐述较高的安全性及收益性，导致客户对产品的收益的约束条件毫不知情。2.销售人员职业素质不高。销售人员通常夸大理财产品预期收益率和诱导客户购买一些与其风险水平不匹配的产品，让客户遭受损失。也缺乏高素质的复合型人才，并不能以自己的专业知识判断和匹配与客户的风险承受能力相对应的产品。3.个人理财产品缺乏创新。人民生活水平的提高，人们的投资理财需求增加。但是商业银行理财产品的创新速度过慢，市场的需求得不到满足，且产品同质化现象严重。4.市场营销观念滞后。银行收益的多少，营销的成功是关键。走进每个银行的大厅，都会有一个宣传架，摆满了做工精良、吸引人眼球的个人理财产品业务介绍的宣传册子。在我国商业银行，很少有安排专门的工作人员向客户主动宣传介绍。个人理财产品包括一些新推出的基金、国债等，平常百姓对其是十分陌生的，仅仅依靠阅读宣传手册很难明白。我国商业银行的此种营销方式，无异于守株待兔，在竞争市场中完全处于被动。5.技术落后，缺乏系统的支持。今天，世界科学技术的不断发展，然而，中国的商业银行的个人理财业务仍然使用简单的工具为主要手段。计算机软件或为客户专门开发的高科技咨询系统仍然十分稀少，只能为客户提供基本的调查和市场咨询服务。很难实现客户更高的要求，如财务分析，调查，以及量身定制的理财目标等。互联网金融背景下中国建设银行个人理财业务分析中国建设银行个人理财业务状况表4.1建行2018年营业状况营业收入净利润净利息收入理财业务收入金额6588.91亿2556.26亿4862.78亿111.13亿增长率5.99%4.93%7.48%-44.55%1.如表4.1所示，建行理财业务收入下降厉害，通过表4.2也可以看出近几年建设银行理财产品收入有所下降，特别是2018年下降严重，其占总收入的比重也是逐年下降，说明建设银行个人理财业务发展面临瓶颈，利润受限。图4.1表明建设银行理财产品资金规模近几年有所波动，但总体规模还是比较大，说明个人理财业务市场还是非常大，发展潜力巨大。表4.2建设银行理财产品业务收入占比年份201820172016收入113.13亿200.40亿205.37亿占总收入比例0.44%0.86%0.94%图4.1建设银行理财产品余额（万亿）2.个人理财产品的短期化趋势更加明显。随着中国金融市场的发展繁荣，建行的个人理财业务在期限上逐渐短期化，银行的个人理财业务的客户更多的追求短期内的理财选择。如图4.2建设银行在六月份共95种理财产品在售，其中4种期限为1-3个月，54种期限为3-6个月和37种期限为6个月以上；12月份共有99种理财产品在售，其中有6种期限为1-3个月，62种期限为3-6个月和31种期限为6个月以上的。随着中国利率市场化改革加速，尤其是存款保险制度的建立和实施加大了金融机构之间的竞争，各大商业银行为了能够在竞争日渐白热化的金融领域立于不败之地纷纷采取金融创新措施来吸引客户，但是受制于我国金融监管机构对短期型的理财产品的发行限制，个人理财业务要实现真正的大发展、大繁荣仍然需要有很长的路要走。图4.2建设银行不同期限的理财产品数量3.风险性理财产品不断增加，以及各类保本型理财产品正在消失，并有从主流市场退出的倾向。建设银行理财产品风险性逐渐增加是其各类理财业务中出现的另一大特点，这也导致了保本型理财产品加速退出主流市场。在一般情况下，高风险带来高回报，两者之间存在一定程度的相关性，并有不可分割的联系。在这个阶段，风险类型的产品在建行的个人理财业务中随着客户需求的增加而得到快速发展，在过去受欢迎的保本型理财产品开始逐步退出主流市场。如图4.3所示，可以看出风险型理财产品是趋势。从图4.4可以看出2018年11月份银行发行的理财产品类别分布。图4.3建设银行理财产品类别分布图4.4银行理财产品类别分布互联网金融背景下建行发展个人理财业务的SWOT分析1.建行竞争优势分析（Strength）（1）资本优势。建设银行在国内银行中排名第二，资产总计23.22万亿元，市值1.5万亿元，2018年营业总收入6588.91亿元，财务资源充足，实力雄厚，为个人理财业务的开展奠定了坚实的基础。（2）客户群优势。建设银行个人网上银行客户数达到了3.05亿，服务网点遍布全国各地，网点数量达到了14986个，电话渠道服务客户达到5.13亿，树立了良好的企业形象，曾被评为中国内地银行中最具竞争力品牌的商业银行。（3）科技优势。十分重视信息技术在银行业务中的应用，不断拓展金融服务领域，手机银行客户数达到3.10亿，微信银行客户数达到8900.00万。建行致力于实施金融科技战略，于是发起新一轮的金融科技“TOP+”战略，并建立建信金融科技公司，整合组成七个核心事业群；运用大数据、区块链、人工智能等为产品创新、客户服务和风险管理赋能。2.建设银行劣势分析（Weakness）（1）建设银行个人理财业务产品劣势。第一，产品的风险告知不够清晰，客户风险偏好需求无法得到充分满足；第二，理财产品品种相对单一，缺乏特色和品牌优势；第三，产品期限偏长，买卖不够灵活。（2）建设银行个人理财业务营销管理模式劣势。第一，营销渠道多头管理，营销服务水平滞后；第二，注重客户市场细分，但分层服务实施困难。第三，工作效率低下，业务交易时间成本高。（3）建设银行个人理财人才劣势。工作人员的素质虽然不断提高，但服务水平仍然不高，介绍理财产品时也没有尽到信息告知义务，而且缺乏复合型人才，相当数量的员工并不具备股票、保险、房产、基金等相关专业知识，也没有为客户提供理财方案的能力。（4）建设银行个人理财业务风险防范和控制的缺点。具体来说，建行开展个人理财业务的过程中的风险主要包括客观风险和主观风险。客观风险主要是市场风险，操作风险和法律风险。主观风险包括产品开发与销售方面的风险，业务操作风险以及信用风险。3.建行个人理财业务机会分析（Opportunity）（1）2018年，中国全年GDP达到90.03万亿元，增速为6.6%，全国居民人均可支配收入28228元，比上年增长8.7%。经济增长为建行个人理财业务的发展提供了良好的契机。（2）2018年全国439家商业银行（不包括外资银行）个人理财存续规模达到23.54万亿元，其中，全国性银行就占有78.68%的比重。全国78.68%的市场仅被4.1%的商业银行占有，规模靠前的前100家银行占据了96%的市场份额，且比例在不断提升，表明未来银行资管市场将进一步向头部集中。这将有利于建行更好的发挥自身具有的规模优势。（3）到2018年12月为止，中国有8.29亿的网民，普及率达到59.6％，较2017年底提高了3.8个百分点，全年共计增加了5288万个新网民。在中国移动互联网用户数量已经达到8.71亿，互联网用户通过手机上网的比例更是高达98.6％，手机上网比例持续提升。互联网技术的发展，智能手机的普及，为建行开展线上个人理财业务奠定了基础。4.建设银行个人理财业务的威胁分析（Threat）（1）由于资产管理的新规定的实施，以及在发行理财产品的成本上升，受此影响，建行的个人理财业务收入下降44.55％。这也说明它的个人理财业务系统还不够成熟。（2）在理财业务方面，国内其他商业银行不断发展壮大，对建行形成了极大的威胁。在2018年，工行的财富管理业务收入为421.78亿人民币，其中个人理财及私人银行业务收入为275.96亿人民币，与公理财为145.82亿人民币。在2018年，中国银行实现872.08亿人民币的净手续费及佣金收入。（3）互联网金融的快速发展对建行的个人理财业务有着巨大的冲击。互联网的理财规模从2013年的2152.97亿元增长到2017年的3.15万亿元，2017年同比增幅达到52.39%。互联网的理财用户规模及使用率如图4.5。图4.52017年底-2018年底互联网理财用户规模及使用率针对SWOT分析给中国建设银行的发展建议改变经营理念，树立营销意识，创新营销模式建行应对互联网金融对其个人理财业务的影响时，首先必须改变其思维模式，借鉴互联网运营管理模式，转变经营观念，树立营销意识，创新营销模式，提高工作效率，要利用自身良好的企业形象打造出自己的理财产品品牌，提高自己理财产品的知名度。通过线上线下共同推广宣传主打理财产品，让更多的人了解。创新理财产品，完善理财产品种类建行此前理财产品单一，所以要进行产品创新和增加各类理财产品，使有不同的需求的人们可以找到合适的理财产品。在增加各类理财产品时，也要保证理财产品不杂乱，不同种类的产品对应不同的系列，不仅方便工作人员介绍，也方便客户了解记忆。也需要推出具有特色的理财产品，可以增加竞争力，提高品牌影响力。优化理财系统，加大对理财业务的技术支持在互联网金融这个大框架中，大量的数据库以及快速的数据运作管理是其快速发展的关键，建设银行应该利用互联网技术的优势，加大对理财业务的技术支持，发展其理财业务，不断更新技术方式，打造方便，快捷，高效的理财系统，从而推进个人理财业务更好更快发展。科学设计理财产品，提升风险管理能力，完善风险管理机制每一款理财产品的推出都是要经过科学的设计和严格的风险把控，因为在追求利益的同时也要充分考虑到风险，只有这样才能提升风险管理能力。除此之外，建设银行还需要健全各项规章制度，明确双方职责。不仅要防范外部风险，更要内部控制，以防由于内部管理松懈造成产品影响，必要时可以运用高科技的科学方法防范风险。提高理财业务服务质量，加强专业化人才培养建行应加强其个人理财业务的客户服务质量，在为客户介绍理财产品时应充分告知相关信息，特别是风险告知，应充分考虑其需求和风险承受能力，再推荐合适的产品。在服务意识方面是要为客户着想，让客户满意，在服务质量方面是要提高自己的专业能力，更好的提供理财服务，提高工作效率。只有高质量的理财业务服