并购重组财务顾问考试及答案

并购重组财务顾问考试及答案

姓名：__________考号：__________题号一二三四五总分评分一、单选题(共10题)1.以下哪项不属于并购重组财务顾问的职责？()A.对并购重组方案进行财务分析和评估B.协助客户与交易对方进行谈判C.为客户提供证券投资咨询服务D.监督并购重组活动的实施2.上市公司并购重组活动中，财务顾问的独立性要求不包括以下哪项？()A.财务顾问不得与上市公司存在关联关系B.财务顾问不得与交易对方存在关联关系C.财务顾问的员工不得持有上市公司股票D.财务顾问不得收取交易对方的好处费3.上市公司并购重组的信息披露义务人包括哪些？()A.上市公司及其董事、监事、高级管理人员B.交易对方及其董事、监事、高级管理人员C.财务顾问及其员工D.上市公司及其控股股东、实际控制人4.上市公司并购重组活动中，哪些行为可能构成内幕交易？()A.财务顾问泄露内幕信息B.上市公司发布虚假信息C.交易对方提前泄露交易方案D.上述所有行为5.以下哪项不是并购重组财务顾问应具备的专业能力？()A.证券市场分析能力B.企业估值能力C.法律事务处理能力D.艺术品鉴赏能力6.上市公司并购重组活动中，以下哪种情况下可以豁免适用要约收购？()A.上市公司及其控股股东、实际控制人增持股份B.上市公司合并、分立C.上市公司购买资产达到规定标准D.上市公司进行重大资产置换7.上市公司并购重组活动中，哪些资产可以构成同业竞争？()A.与上市公司主营业务相同或类似的业务资产B.与上市公司主营业务不同但存在业务关联的资产C.上市公司控股股东、实际控制人控制的资产D.上述所有情况8.上市公司并购重组活动中，以下哪种情况下可以不进行审计？()A.交易对方为上市公司控股股东、实际控制人控制的子公司B.交易金额低于规定标准C.交易对方为上市公司同行业公司D.交易对方为上市公司战略投资者9.上市公司并购重组活动中，以下哪种情况不构成关联交易？()A.上市公司与其控股股东之间的交易B.上市公司与其关联方之间的交易C.上市公司与交易对方之间的交易D.上市公司与交易对方关联方之间的交易10.上市公司并购重组活动中，财务顾问的持续尽职调查期间为多久？()A.1个月B.3个月C.6个月D.12个月二、多选题(共5题)11.上市公司并购重组时，财务顾问应当对以下哪些方面进行尽职调查？()A.交易对方的财务状况B.交易对方的内部控制制度C.交易对方的业务经营情况D.交易对方的法律法规合规性E.交易对方的知识产权情况12.上市公司并购重组活动中，以下哪些行为可能构成内幕交易？()A.上市公司高级管理人员提前泄露并购重组信息B.交易对方通过不正当手段获取内幕信息C.上市公司在停牌期间披露并购重组信息D.财务顾问泄露内幕信息E.上市公司控股股东利用内幕信息进行交易13.上市公司并购重组的信息披露义务人包括哪些？()A.上市公司及其董事、监事、高级管理人员B.交易对方及其董事、监事、高级管理人员C.财务顾问及其员工D.上市公司控股股东、实际控制人E.交易对方控股股东、实际控制人14.上市公司并购重组方案中，应当包括以下哪些内容？()A.交易方案概述B.交易对方基本情况C.交易价格及支付方式D.交易资金来源E.重组后公司的股本结构15.上市公司并购重组活动中，财务顾问应当遵循哪些原则？()A.独立性原则B.客观性原则C.公正性原则D.完整性原则E.及时性原则三、填空题(共5题)16.上市公司并购重组中，财务顾问应当对交易对方的财务报表进行至少__年期的审查。17.在上市公司并购重组的信息披露文件中，应当包含__，以供投资者参考。18.上市公司并购重组活动中，财务顾问的持续尽职调查期间通常为__。19.上市公司并购重组的信息披露义务人包括__，其披露信息需真实、准确、完整。20.在上市公司并购重组中，若交易对方为同行业公司，且存在同业竞争，则需制定__，以解决同业竞争问题。四、判断题(共5题)21.上市公司并购重组活动中，财务顾问的独立性要求是指财务顾问不得与上市公司及其控股股东、实际控制人存在关联关系。()A.正确B.错误22.上市公司并购重组的信息披露文件，只需在并购重组完成后进行披露。()A.正确B.错误23.上市公司并购重组活动中，财务顾问的持续尽职调查期间可以无限期延长。()A.正确B.错误24.上市公司并购重组中，如果交易对方为同行业公司，则一定存在同业竞争。()A.正确B.错误25.上市公司并购重组活动中，财务顾问的职责包括对交易对方进行审计。()A.正确B.错误五、简单题(共5题)26.请简述上市公司并购重组财务顾问的主要职责。27.什么是同业竞争，它在上市公司并购重组中可能带来哪些问题？28.上市公司并购重组中，如何确保财务顾问报告的真实性、准确性和完整性？29.上市公司并购重组活动中，信息披露的义务人有哪些？30.请说明上市公司并购重组中财务顾问持续尽职调查的主要内容。

并购重组财务顾问考试及答案一、单选题(共10题)1.【答案】C【解析】证券投资咨询服务不属于并购重组财务顾问的职责，其职责主要集中在财务分析、评估、协助谈判和监督实施等方面。2.【答案】C【解析】财务顾问的独立性要求中，财务顾问的员工持有上市公司股票并不属于直接要求，而主要强调的是不得与上市公司和交易对方存在关联关系以及不得收取好处费等。3.【答案】A【解析】上市公司并购重组的信息披露义务人包括上市公司及其董事、监事、高级管理人员，以及控股股东、实际控制人等。4.【答案】D【解析】上市公司并购重组活动中，上述所有行为都可能构成内幕交易，因为它们都涉及到信息的非公开传播。5.【答案】D【解析】艺术品鉴赏能力不属于并购重组财务顾问应具备的专业能力，其专业能力主要集中在证券市场分析、企业估值和法律事务处理等方面。6.【答案】B【解析】上市公司合并、分立的情况下可以豁免适用要约收购，其他情况一般都需要履行要约收购义务。7.【答案】A【解析】同业竞争主要是指与上市公司主营业务相同或类似的业务资产，这些资产可能会影响上市公司的市场竞争地位。8.【答案】B【解析】当交易金额低于规定标准时，可以不进行审计，这是并购重组活动中对审计的要求之一。9.【答案】C【解析】上市公司与交易对方之间的交易不构成关联交易，关联交易主要指的是上市公司与其关联方之间的交易。10.【答案】C【解析】财务顾问的持续尽职调查期间为6个月，在此期间财务顾问需对并购重组活动进行持续关注和调查。二、多选题(共5题)11.【答案】ABCDE【解析】财务顾问在上市公司并购重组时应全面尽职调查，包括交易对方的财务状况、内部控制制度、业务经营情况、法律法规合规性以及知识产权情况等，以确保交易的合法性和合理性。12.【答案】ABCDE【解析】上市公司并购重组活动中，上述所有行为都可能构成内幕交易。内幕交易是指利用未公开的信息进行证券交易，上述行为均涉及未公开信息的利用或泄露。13.【答案】ABCDE【解析】上市公司并购重组的信息披露义务人包括上市公司及其董事、监事、高级管理人员，交易对方及其董事、监事、高级管理人员，以及控股股东、实际控制人等，确保信息披露的全面性和真实性。14.【答案】ABCDE【解析】上市公司并购重组方案中，应详细说明交易方案概述、交易对方基本情况、交易价格及支付方式、交易资金来源以及重组后公司的股本结构等内容，以便于投资者和监管机构了解和评估。15.【答案】ABCDE【解析】财务顾问在上市公司并购重组活动中应遵循独立性、客观性、公正性、完整性和及时性等原则，以确保财务顾问报告的真实性、准确性和完整性。三、填空题(共5题)16.【答案】三年【解析】根据相关法律法规，财务顾问应当对交易对方的财务报表进行至少三年期的审查，以确保财务数据的真实性和可靠性。17.【答案】并购重组预案【解析】并购重组预案是上市公司并购重组信息披露文件的重要组成部分，其中包含了并购重组的基本情况、交易方案、财务数据等内容，有助于投资者了解和判断。18.【答案】六个月【解析】财务顾问在上市公司并购重组过程中需进行持续尽职调查，这一过程通常持续六个月，以监控并购重组活动的进展和风险。19.【答案】上市公司及其董事、监事、高级管理人员【解析】信息披露义务人包括上市公司及其董事、监事、高级管理人员，他们有责任确保披露信息的真实、准确、完整，以保护投资者利益。20.【答案】同业竞争解决方案【解析】若并购重组涉及同业竞争，上市公司需制定同业竞争解决方案，以消除同业竞争带来的潜在风险，确保交易的公平性和合理性。四、判断题(共5题)21.【答案】正确【解析】财务顾问的独立性要求确保其能够客观、公正地提供专业意见，避免利益冲突，因此不得与上市公司及其控股股东、实际控制人存在关联关系。22.【答案】错误【解析】上市公司并购重组的信息披露文件，需要在并购重组过程中按照规定的时间节点进行披露，包括预案披露、临时公告等，以确保信息的及时性和透明度。23.【答案】错误【解析】财务顾问的持续尽职调查期间通常为六个月，如需延长，需说明理由并经相关监管部门批准，不能无限期延长。24.【答案】错误【解析】虽然同行业公司之间可能存在同业竞争，但并非所有同行业公司并购重组都会导致同业竞争，这取决于具体业务范围和市场情况。25.【答案】正确【解析】财务顾问在并购重组过程中需要对交易对方进行审计，以评估其财务状况和经营情况，确保交易的真实性和合理性。五、简答题(共5题)26.【答案】上市公司并购重组财务顾问的主要职责包括：对并购重组方案进行财务分析和评估；协助客户与交易对方进行谈判；对上市公司及相关方提供专业的并购重组咨询服务；编制和提交并购重组财务顾问报告；持续尽职调查，监督并购重组活动的实施等。【解析】财务顾问在并购重组过程中扮演着关键角色，其职责不仅限于财务分析，还包括提供全面的服务和监督，以确保交易的顺利进行。27.【答案】同业竞争是指参与并购重组的双方或多方在经营的业务上存在直接的竞争关系。它在上市公司并购重组中可能带来以下问题：影响上市公司的市场竞争地位；降低并购重组的效果；增加监管风险等。【解析】同业竞争的存在可能对上市公司造成负面影响，因此需要制定解决方案，如资产剥离、业务调整等，以消除同业竞争带来的风险。28.【答案】为确保财务顾问报告的真实性、准确性和完整性，财务顾问应遵循以下原则和程序：进行充分的尽职调查；独立、客观、公正地提供专业意见；确保所依据的数据和信息真实、准确；严格按照法律法规和行业规范编制报告；对报告内容负责，并在必要时承担相应责任。【解析】财务顾问报告的质量直接关系到并购重组的成败，因此必须确保报告的真实性、准确性和完整性，以维护市场秩序和投资者利益。29.【答案】上市公司并购重组活动中，信息披露的义务人包括：上市公司及其董事、监事、高级管理人员；交易对方及其董事、监事、高级管理人员；财