【《民营企业经营风险控制策略研究-K集团有限公司为例》9300字（论文）】

第3页民营企业经营风险控制策略研究—K集团有限公司为例目录TOC\o"1-3"\h\u2412（一）民营企业的定义 316033（二）经营风险的概念 327113（三）风险控制的概念和基本理论 321448（四）风险控制流程 711701（一）决策风险 82366（二）技术风险 927369（三）产品风险 96280（四）信用风险 1018807（五）财务风险 1013361（一）提高决策科学性，加强风险意识 1215009（二）建立技术安全管理体系 13219921.优化企业负债经营风险控制环境 13125452.建立企业的偿债基金 1411999（三）保证产品质量，拓宽销路 141528（四）坚持诚实守信的原则 1524451(五）优化财务管理，加强控制 1519716（一）KSHXDZ公司介绍 1616838（二）该企业经营风险表现 169253（三）加强风险控制对策 1828412六结论与展望 19558（一）结论 19一、绪论在日渐完善的社会主义市场经济体制下，企业充分掌握自主权、自负盈亏、自我发展，此时风险的识别与控制在企业经营过程中则显得举足轻重。企业发展的最终是为了获利，企业的发展状况和获利状况都与企业经营紧密相连，因此，企业能否及时识别出经营面临的风险并且建立和完善风险控制机制，这将对企业的持续发展产生重大影响。企业发展的最终目的是获利，企业的发展状况和获利状况都与企业经营紧密相连，因此，企业对风险的识别与处理将对企业的长久持续发展产生关键的影响。经营风险存在于企业的投资、融资和运营的各个阶段，要想保证企业的平稳持续发展就要对风险进行识别和评估并采取有效措施对风险进行预防和控制，这样不仅可以降低风险还可以提高盈利水平。本文内容是在参考民营企业经营的相关文献，总结KSHXDZ集团发展现状。从KSHXDZ集团经营状况入手，对公司内外部环境展开深入调查，了解KSHXDZ集团在行业内发展的现状，分析KSHXDZ集团经营面临的困境。根据经营风险相关理论，运用风险清单法，发现公司正常运营中潜在的风险。结合实地调查法和头脑风暴法总结分析KSHXDZ集团经营中面临的各种风险——决策风险、技术风险、产品风险、信用风险和财务风险。本研究提出了相关风险的化解和防范措施，指出公司应该通过强化融资能力、引进效率高设备，提高生产力、加强研发与技术创新、完善财务风险制度，提升公司经营风险的防范能力。综上，本文通过分析KSHXDZ集团经营过程中相关风险，发现KSHXDZ集团经营风险构成比较复杂。企业在专注于生产经营的同时，要正确识别潜在的经营风险，提高经营风险防范的水平。二、相关概念以及理论（一）民营企业的定义民营企业的广义定义是除国有制以外的所有企业都统称为私营企业。其内容包括个体工商户和个人和家庭所有的企业以及合伙企业和公众集资成立的企业。（二）经营风险的概念目前，在商业领域中经营风险这一词汇的应用率正在逐年升高。一个企业如果想要长期的经营与发展，就必须要关注经营风险。经营风险是商品经济发展到一定阶段的必然产物，是指企业在经营过程中，由于外部环境变化和内部控制失误导致经济损失使实际收入有可能偏离预期收入。（三）风险控制的概念和基本理论风险管理者可以通过采取不同的方法与措施改变风险发生的可能性，将其发生的概率降到最低，或者是将风险的消极影响减到最少。但是风险是不能被消灭的，管理者要采取积极措施规避风险，减少损失，避免风险事件造成经营灾难。民营企业在应对上市风险时就一定要进行风险控制。作为经营管理的理念，“风险管理”历史悠久:早在千年之前，西方就有与风险管理有关的谚语一一“Don'tputallyoureggsinonebasketo”而中国古代也有相关概念的记载，如储粮、粮仓制度、船帮组织等，通过多船分运和镖局运输的方法来达到分散和转移风险的目的。这些方法都是现代风险管理的雏形。现代风险管理的概念可被分为狭义和广义两种如下表1所示:表SEQ表\*ARABIC1不同角度下的风险管理分类广义风险管理狭义风险管理对风险进行系统的识别和分析，以达到对目标的达成形成影响可能的积极事项最大化，消极事项最小化的管理方法通过一系列方法手段以此对风险造成的损失降低到最小化的一种管理办法COSO风险管理框架由四大目标，八大要素组成。(见图1)在COSO企业风险管理理论中需要注意以下几点:(1)要保证企业的风险管理机制与基本经营制度相契合，因为风险是随着内外部变化而变化的，因此只有在日常经营活动中将企业的经营风险管理与基本经营制度有效的结合在一起，才能保证及时发现风险并将其控制。(2)人作为企业风险管理的建立和实施者，对风险管理的影响巨大，因此企业内部各层级的管理者和员工所对应的不同的背景文化、职业素养以及职责分工等都会构成影响风险管理的因素。(3)企业战略的选择和制定上的不同会带来不同的风险，把企业风险管理融入到对企业制定新目标和新战略中进行衡量和选择。(4)要注意风险管理过程中所涉及到的与企业经营管理过程各方面(包括:战略层面、部门层面、管理层面、审批层面)的关联性。(5)企业的风险管理为实现企业目标提供保障，通过对经营风险进行分析防控，能够减少因风险导致目标不能达成的可能性。图SEQ图\*ARABIC1COSO风险管理框架整体风险管理理论也被称之为一一竖井式风险管理理念。在整体风险管理理论中需要注意以下几点:(1)整体风险管理区不同于一般的风险管理，它主要针对的是企业、组织层面的综合性的风险管理。整体风险管理不针对单个部门或者单个业务项目，而是从整体出发，对有可能对企业的生存和发展造成造成损害的风险进行一个系统性的整体管控。(2)整体风险管理在实施的过程中也不同于一般的风险管理，它需要把有可能对企业造成影响的所有风险因素都考虑在内，对一些因素间存在的此消彼长的复杂作用力进行均衡考量，最终使得企业所受到的整体风险带来的损害最小。(3)整体风险管理是一种需要通过科学计算方法(例如，权重分配、正态函数等)来计算的。不能通过将单一的风险进行简单合计来计算整体风险，这样简单粗暴的计算方式往往会高估企业的实际风险，从而导致企业对风险管理所花费的管理成本增加。全面风险管理理论是一种积极主动的风险管理理论，它从企业战略的角度开始考虑企业出现风险的可能性，并根据如何实现企业目标效益等方面来考量和制定企业的经营计划以及对风险的积极的防控措施，以达到企业最终的目标能够顺利达成[8]，其主要特点如下表2所示:特点描述一致性风险管理与企业的战略发展策略目标保持一致性二重性风险与机会共存，把握好对风险的控制，有可能为企带来获得价值的机遇广泛性风险不针对某个个体，而是涉及到在整个企业的运营过程中的所有成员独特性不同的企业所面临的风险各不相同，在制定风险管理策略的时候要根据企业不同的情况进行，做到量身定做系统性各类风险之间有着一定的关联性，相互影响，需要将他们统筹考虑全员化企业的风险文化需要企业全体人共同参与其中表SEQ表\*ARABIC2企业全面风险管理的特点（四）风险控制流程风险控制的基本流程如下图所示。图SEQ图\*ARABIC2风险控制流程图风险识别:是指企业在生产经营过程中，运用一定的方法、手段辨别每个环节、每个流程是否存在风险，风险的数量，风险的质量，风险的种类等。对潜在的或己存在的风险有系统地、连续地进行识别并分析其发生的原因。风险估测:识别出具体的风险后，对风险发生的概率、可能发生的损失程度进行统计及估测。风险评价:根据估测的结果，再综合多种因素，再一次对风险发生的概率、损失程度等进行多角度评价，并参考相关的安全指标，从而决定采取何种控制措施。选择风险管理技术:对风险进行评价后，运用一定的风险管理技术将各种风险按影响程度从高到低排序，根据影响程度分别采取不同的控制措施。常见的风险管理技术分为控制型风险管理技术和财务型风险管理技术。控制型风险管理技术包括规避风险、防控风险和抑制风险。财务型风险管理技术包括风险转移和风险自留[9]。风险管理效果评价:在采取了控制措施后，对控制措施取得的效果进行跟踪，综合评价采取风险控制措施所取得的效果。三、民营企业经营风险分析民营企业不是国营企业，虽然有政府政策支持，但是对于地位而言，还是没有国营企业来的重要。所以面临的风险相对比较复杂。（一）决策风险决策风险，除系统风险外，大多都是因企业管理层的决策失误而引发并购损失的可能性。这种经济风险往往具有可控性。我们可以通过制定风险规避方法对这些风险加以防范。例如，目标企业选择的不合理，不符合并购企业的战略发展，会直接影响并购活动的预期目标;目标企业定价不合理，盲目夸大并购的协同效应，而并购风险产生的隐性成本往往会给并购活动带来致命的一击。我们只要在并购前详细调查目标企业，全面考虑并购活动中可能的风险并做出相应的规避措施，就能提高并购活动成功的可能性。（二）技术风险事业成功与否，关键在于技术。虽然民营企业的规模大多是中小企业，但同样存在技术风险。即科技的日益发展，生产方式的逐渐变化，威胁着这种企业生产的风险，如污染、噪音等。私营企业积极参与高新产业，虽然在国家的支持下，私营企业在技术上借鉴了发达国家的先进技术，但效果并不理想。企业在技术创新时所面临的风险与所属行业的繁荣性紧紧相关。如果某企业属于繁荣的行业，因为它的繁荣性，使得该行业体制、技术、经验等都是比较健全和丰富的，企业进行技术创新时，面对风险的可能性就比较小或者当面对风险时能够很好地应对解决。这样的话，对企业的技术创新是非常有利的。如果该企业属于夕阳行业，那么它的繁荣性不再，该行业也进入了崩溃或将消亡的地步，此时，它们在创新时所面临的风险是比较大的，各方面资源政策不再向此倾斜，创新起来是非常困难的。（三）产品风险企业产品设计知识管理中，隐性知识是由人员存储在大脑中的，且整个管理过程需要人员的不断参与。这些掌握企业产品设计知识管理的专业人员如果流失，会对企业带来巨大的损害。企业人员的流失大概有两种可能，一是人员的离职，也就是我们俗称的“跳槽”，另外一种是意外伤害造成人员伤残或者死亡。两种现象都同样给企业带来损失，一方面，企业在产品设计过程中，对这些人员投入大量的人力、物力、财力，一旦有人员流失，就会使前期投入的资产付诸东流。另一方面，专业人员的流失很可能造成产品设计知识链的脱节，短期内无法链接，且在产品设计环节中对设计人员的依赖性大，人员的流失不仅需企业花费更多的资本去重新建立持续的知识链，还影响产品的正常开发。除此之外，员工的离职可能会带走大量的知识，包括企业产品设计中的设计方案、设计经验、市场信息与客户需求等，这些知识是企业宝贵的资源，随着人员的离职，也会被带入其他企业，造成设计知识的外泄。（四）信用风险KSHXDZ集团融资困难使资金周转出现困难，没法按时偿付供应商货款就会增加企业的信用风险。因为无法偿付供应商货款，供应商就为中断材料供应而使KSHXDZ集团的生产经营难以正常运转，导致不能准时生产出产品，没法按时交货给客户，最终在客户中也失去了诚信，使客户资源流失。一旦客户资源流失，企业就失去了获利能力，那对企业的打击将是致命的。信用风险增加不但影响了企业在供应商和客户中的信用，也会影响企业在银行等融资方的信用，又进一步加大了企业贷款的难度。可见，企业一旦出现信用风险，就会出现一系列的连锁反应。（五）财务风险企业负债经营的主要目的就是为了获得正的杠杆效应。财务杠杆运用得当就能提高净资产利润率。然而风险与收益同在，当企业面临行业经济下行或经营困境时，由于固定利息费用的存在，财务杠杆就会使净利润下降。当净利润下降，净资产收益率就会以更快的速度下降。KSHXDZ集团的净利润2017年为37.59亿元，2018年为25.65亿元，2018年的净利润比2017年只是下降了31.76%，但净资产收益率却下降了53.86%，足见晨鸣的财务杠杆出现了负效应，这也说明了KSHXDZ集团融资额过大使财务风险不断加大。KSHXDZ集团的财务费用在2014-2016的增幅都不大，但到2017年从14.78亿元增加到21.17年，增长了43.23%，2018年在2017年的基础上又增加到27.41亿元，增长了29.48%。详见表1。表SEQ表\*ARABIC3KSXDZ集团2016-2020年的财务费用情况(单位:亿元)年份/费用20162017201820192020财务费用12.2916.214.7821.1727.41KSHXDZ集团有息负债规模不断扩大从而使财务费用也不断增加，而财务费用的增大吞噬了企业的大部分利润(见表2），导致KSHXDZ集团的各项盈利能力指标下降。表SEQ表\*ARABIC4KSXDZ集团盈利能力指标分析年份/指标20162017201820192020销售毛利率(%)19.7826.8830.0433.9131.27销售净利率(%)2.374.848.9612.598.88总资产净利率(%)0.971.522.584.022.38净资产收益率(%)3.626.739.5915.88.51从表2可以看出，KSHXDZ集团2016-2020年的毛利率都比较高，尤其是2018年-2020年这3年，都保持在30%以上，但销售净利率一直都不算高，最高是2017年，有12.59%}2020年只有8.88%，与31.27%的毛利率相比，净利润率相当低，因为净利润不佳，使总资产净利率(行业比较水平4.89%、净资产收益率(行业比较水平11.38%)都比较低。由以上的数据及分析表明，财务费用增加的影响是深远的。如不及时控制有息负债规模，KSHXDZ集团的利润就会一直被庞大的财务费用所吞噬，直到出现负数，使企业的经营风险进一步扩大。四、经营风险控制的对策（一）提高决策科学性，加强风险意识一般私营企业的管理者基本上是股东或法人等。一是要增强决策者的风险意识，强化他们对决策的谨慎性；二是要建立合理的决策机制，三是建立风险预警监测系统。私营企业不能像国有企业那样按计划进行管理，要根据自己的实际情况，建立良好有效的决策机制，这是防范决策风险的重要保证，要有分权、有效果的监督尤为关键[14]。这一点，从管理层开始，就有了风险意识，观念要与时俱进，不能照搬照搬，现时代，经济发展迅速，一切都有可能创造价值；减少管理层次，可减少决策信息的损耗，减少垄断控制，便于给人以积极性。尽管民营企业大多是中小企业，但制度是不可或缺的，不能因为规模小，就不能建立相关制度。在过程控制中，建立一套完整的监控系统是企业决策风险控制的重要环节之一，它涵盖了企业的整个经营过程，同时兼有风险预测、风险识别、风险处理等功能。具体化是指每个人都有权有权决定，对于符合实际的决定可以同意，对于不符合的决定，弃权超过四分之三，领导应该遵从员工的意愿，取消该决定。（二）建立技术安全管理体系1.优化企业负债经营风险控制环境企业的负债经营风险控制环境是指企业的员工，包括治理层、管理层及普通员工所处的与企业负债经营息息相关的各种职能的总称，是风险管理技术不可或缺的组成部分，是预防负债经营风险的开端。因此，KSHXDZ集团要防范好举债经营的风险，首先任务是优化其负债经营控制环境。做法如下:一是要在公司进行全面的风险意识培训，提高全体员工的风险觉悟;还要注意对员工风险专业知识的培训，重视提高员工对风险辨别及管制的能力。二是让治理层也参与到企业负债经营风险控制的活动中来，以发挥他们的监督作用。三是加强管理层对风险防控的经营理念，以发挥他们的带头作用。四是要优化企业的组织架构，使组织架构与企业负债经营风险控制相适应。五是优化人力资源策略，集中精力培养有风险控制意识的优质人才。2.建立企业的偿债基金建立偿债基金是一种风险自留的风险管理技术，可以作为其紧急资金使用的支出。近年来KSHXDZ集团发展前景不容乐观，高负债经营的情况下，企业的偿债能力低下，致使企业的资金经常捉襟见肘，随时面临资金断裂的危机。故此，保留一定的偿债基金应急是毋庸置疑的。在企业留存较充裕时，计提一定比例的偿债基金;当企业盈余不足时，则暂停计提。这样就可以令企业使用每一笔资金前都经过深思熟虑，合理利用好每一笔资金，不铺张浪费，在债务到期时也有一定的资金偿还债务，以保全企业的对外信誉。KSHXDZ集团在确定计提比例时，需要特别注意根据自身的经营所需及所处的境况，灵活变动，切不可固定在某一个数值上。（三）保证产品质量，拓宽销路KSHXDZ集团在产品生产的整个过程中，要严格按照公司标准去执行，打造自己过硬的质量标准，这对公司形成“品牌化”是至关重要的。再次，注重技术的改进，进一步提升企业内在品质，在消费者心里打造“什么是真正好的产品”。最后，公司在塑造品牌时要提炼品牌的核心价值，将品牌的核心凝聚力贯穿于整个企业的营销活动中，打造出企业的无形资产。公司应该根据不同的发展阶段制定合适的销售渠道战略，适应市场的变化。销售渠道就是把产品从企业传递到消费者手中的路径，多元化的销售渠道建设才能产生市场差异化的竞争优势，让产品在目标市场中占据主动权。在销售渠道定价方面，根据不同地区不同等级的渠道选择符合当地市场情况的定价策略，避免出现价格战和窜货的情况。一家公司能否长期生存发展，取决于销售渠道建设水平的高低[16]。（四）坚持诚实守信的原则企业管理者在培养员工的诚信意识之前，自身的诚信文化修养一定要先过关，相关企业管理者做到以身作则之后才能以此来规范企业员工的行为。相关企业管理者在做培养员工的诚信文化素质工作时，必然要理清企业诚信文化建设的地位，意识到增强企业普通员工对企业诚信文化认同感的重要性。诚信文化素质培养工作的方法有很多，相关企业管理者可以运用榜样示范法、谈话法、集体指导法等多种培养方法对员工进行培训。企业人力资源管理者还可以建立一系列配套的奖惩措施，用严格的行为标准来约束每一个员工的道德行为。(五）优化财务管理，加强控制公司财务管理是建立在业财融合的整体思路上，需要将财务管理和业务活动进行深度融合，有效地披露公司控制缺陷，通过改良各项措施，对公司的往来核对、成本管理、财务报告、费用报账等核心模块进行监督和反馈，从而引导业财协同合作，降低财务管理的风险。五、案例分析（一）KSHXDZ公司介绍HXDZ所在的昆山位于江苏省东南部，鱼米之乡，经济实力居全国百强县之首。具有国家经济技术开发区、出口加工区等著名的园区，其发展不容小视。而且千灯的实力也很突出，电子电路板行业特别是快速发展，本文以该民营企业的风险控制为例进行分析。HXDZ成立于2009年7月，是一家规范化的民营企业，按照现代企业制度建立，致力于专业生产和销售LED板的研发与生产，是长三角地区极具竞争力的优质供应商。我们的产品应用广泛，最主要的是手机、电脑、医疗设备、安防监控设备等，当然，近几年最热门的产品(仅限穿戴、智能家居、航拍设备)。（二）该企业经营风险表现其中，千灯HXDZ作为电子板块的龙头，经济实力雄厚，依靠开发区数百家企业的经济发展。该企业前景光明，有固定的生产车间，也有固定的贸易商。因此，与同行业相比，具有稳定的发展基础。表5-1HXDZ公司SWOT分析表（数据来源：HXDZ）优势劣势机遇挑战拥有地理优势，为销售提供聚道；生产车间设备齐全，促进生产力；具备专业的技术成为有保证的供应商，有经营的保障。设备不先进，效率低，耗时长，生产力不足，导致产品进入市场慢；生产的流水线管理不善，生产车间没有合理安排，达不到目标；在经营上缺少手段，盈利效果差。市场需求正越来越来大；中国对外开放力度越来越大；民企的对外逐渐壮大，受到国家的重视，有了外在条件保障。在高新区生产类似设备工厂多，竞争激烈，要在经营上多下功夫；并不是品牌，无法有较高的认知度，需要多加宣传；自主创新能力弱，只依靠单一的产品，不能在市场上站稳。通过表格综合分析，得出该企业存在以下问题：一、融资资金不足且具有一定风险。与其他同类企业相比，企业财务管理水平较低。三是生产流水线不够先进。企业的融资风险是指由于并购不足或是对目标企业价值发生变化而引起的融资困难风险。融资风险是因为初始融资不足而产生的风险，若企业融资过量只会给企业增加费用的开支，但是融资风险可能会导致并购的失败。这种融资风险主要可以通过对目标企业价值合理评估来规避，对并购目标企业的过程中将要指出的成本费用和预期收益有较为准确的评估时，企业才能够制定相适应的融资方案，在现实并购活动中，所能发生的融资数额偏差就越小。另一方面，企业应当充分意识目标企业估价风险，根据风险大小按一定比例计提准备金，同时，和银行等投资机构签订协议，使企业能够在融资数额发生偏差、不足时，有投资机构能够及时补充资金，如此，既规避了在融资风险也可以使企业减少不必要的保管成本和机会成本。最后就是生产线，这里所说的并不先进，是和同行业相比才知道，生产同一种产品。该企业比其它企业消耗的时间长，效率低，可能导致产品进入市场慢一步，竞争机会少，销售额就会下降。生产线的每一道工序都由具体的人来完成，每个人都要进行重复性的工作，生产人员的疏漏也会造成一定的风险，失误是不可避免的，有时会因为小错而酿成大错，造成大错。（三）加强风险控制对策1、提升自身融资能力，找到适合自己发展道路KSHXDZ集团在考虑选择何种融资形式时，要综合考虑限制条件、融资成本、时间长短，风险高低等因素。一般来说，企业应当选择双低的融资形式:融资成本低，风险低。但融资形式的选择受客观因素的影响较大，比如融资机构是否愿意提供，国家政策的影响等;融资形式的选择也受企业自身条件的影响，比如企业的信誉，企业的经营规模及举债能力等。综上所述，晨鸣结合客观因素及自身条件，主要以时间短于一年的银行借款为主，其他融资方式为辅的融资形式，尽量选择利率低的筹资方式以控制财务费用，从而合理利用“杠杆效应”，提高企业效益。KSHXDZ集团目前的资金较为紧张，通过缩减融资规模