江西理工大学《证券投资学》2025-2026学年期末试卷

江西理工大学《证券投资学》2025-2026学年期末试卷一、单项选择题（本大题共10小题，每小题2分，共20分）

1.证券投资分析的核心方法是（）。

A.技术分析B.基本面分析C.量化分析D.情绪分析

2.下列哪种金融工具属于衍生证券？

A.股票B.债券C.期货D.大额存单

3.马科维茨投资组合理论的核心是（）。

A.风险最小化B.收益最大化C.风险与收益的平衡D.市场效率

4.资本资产定价模型（CAPM）中的贝塔系数衡量的是（）。

A.公司规模B.财务杠杆C.市场风险D.公司风险

5.下列哪种投资策略属于被动投资？

A.价值投资B.成长投资C.趋势跟踪D.指数基金

6.有效市场假说的主要观点是（）。

A.市场总是有效的B.市场有时无效C.市场永远无效D.市场有效性取决于信息透明度

7.证券投资组合的预期收益率等于各证券预期收益率的加权平均，权重为（）。

A.证券的市值B.证券的投资比例C.证券的风险D.证券的流动性

8.下列哪种投资工具的流动性通常较低？

A.股票B.债券C.期货D.现货

9.风险平价投资组合理论认为，投资者在构建投资组合时应考虑（）。

A.证券的预期收益B.证券的风险C.证券的流动性D.证券的市值

10.下列哪种投资策略属于量化投资？

A.价值投资B.成长投资C.机器学习D.趋势跟踪

二、多项选择题（本大题共5小题，每小题3分，共15分）

1.证券投资分析的基本内容包括（）。

A.宏观经济分析B.行业分析C.公司分析D.技术分析E.量化分析

2.衡量证券投资风险的指标包括（）。

A.标准差B.偏度C.峰度D.贝塔系数E.夏普比率

3.资本资产定价模型（CAPM）的基本假设包括（）。

A.市场是有效的B.投资者是理性的C.投资者是风险厌恶的D.资产是无限可分的E.不存在交易成本

4.下列哪些属于衍生证券？

A.股票B.债券C.期货D.期权E.互换

5.证券投资组合管理的步骤包括（）。

A.确定投资目标B.构建投资组合C.评估投资组合D.调整投资组合E.风险控制

三、判断题（本大题共5小题，每小题4分，共20分）

1.证券投资分析的基本面分析主要关注公司的财务状况和经营业绩。（）

2.有效市场假说认为，市场总是有效的，投资者无法获得超额收益。（）

3.马科维茨投资组合理论的核心是风险最小化，通过分散投资降低风险。（）

4.资本资产定价模型（CAPM）中的贝塔系数衡量的是市场风险。（）

5.风险平价投资组合理论认为，投资者在构建投资组合时应考虑证券的流动性。（）

四、材料分析题（本大题共2小题，每小题10分，共20分）

材料一：某投资者投资了甲、乙两只股票，甲股票的预期收益率为10%，标准差为12%；乙股票的预期收益率为15%，标准差为18%。两只股票之间的相关系数为0.6。

1.计算该投资者的投资组合的预期收益率和标准差。

2.分析该投资者如何通过调整投资比例来降低投资组合的风险。

材料二：某投资者通过分析发现，某公司具有良好的盈利能力和成长性，但市场对其估值较高。该投资者认为该公司股票被低估，决定买入该股票。

1.分析该投资者采用的投资策略。

2.讨论该投资者在投资过程中可能面临的风险。

五、论述题（本大题共1小题，共25分）

某投资者通过分析宏观经济数据、行业趋势和公司财务状况，认为某行业的股票具有较好的投资价值。该投资者决定对该行业进行投资，并构建了一个包含多只该行业股票的投资组