银行从业《中级个人理财》考前必背笔记

银行从业《中级个人理财》——考前必背笔记宝马蓝字体加粗（标题）爱马仕橙字体加粗（考情、分值）状元红字体加粗、着重号（高频考点）上岸绿字体加粗、双下划线（口诀、技巧及拓展）知识点：家庭收入的分类家庭收入是客户实现其人生不同阶段理财目标的最重要的财务资源。家庭收入的分类主要包括：工作收入、投资收入和其他收入三大类。1.工作收入，指家庭成员通过工作、劳务等获得的可支配收入，即完税后的收入，包括家庭成员的工资收入、年终奖、劳务收入、稿酬、个人经营所得等。其中个人经营所得包括个体工商户的生产、经营所得，企事业单位的承包经营、承租经营所得等。2.投资收入，通常是指家庭的财产性收入，其中包括特许权使用费所得，利息、股息、红利所得，资产增值，财产租赁和财产转让所得等。在一些情况下，家庭经营所得也可以列入投资收入。个人经营所得和家庭经营所得的区别在于，个人经营收入会因为家庭该位成员因故无法继续经营而灭失，而家庭经营所得则可以在这种情况发生时，由其他的家庭成员继续获得。3.其他收入，是指上述两大类收入不包括的收入类别，如中奖、中彩以及其他偶然性质的所得，如来自他人的财务支持（如父母或者离异配偶的抚养费）或财产继承、赠与等。知识点：家庭支出的分类所谓“开源节流”，对于中国家庭而言并不陌生，但具体如何“节流”则首先要了解钱到底用在了哪里。因此根据客户家庭各类支出额和各项支出占总支出的比例，进行家庭支出结构分析，是家庭财务状况分析的重要内容。家庭支出主要分为三大类，包括家庭生活支出、理财支出和其他支出。1.家庭生活支出，包括家庭日常生活支出和专项支出两个部分。家庭日常生活支出包括在衣、食、住、行、娱乐休闲、医疗等方面的支出；专项支出包括子女教育和按揭贷款还款、信用卡还款、赡养支出等。2.理财支出，包括因为投资或理财活动的相关支出，如贷款投资资产和项目的利息支出、保障保费支出、投资理财咨询支出等。3.其他支出，是指上述两大类支出不包括的支出类别，如罚款、礼金支出以及其他偶然事件发生的支出，如捐款等。知识点：家庭结余的分类家庭每年的总收入减去总支出就是结余或亏空；一般每年、每季度或每月计算家庭收支和盈余（亏空）状况。为了更好地分析客户的家庭财务状况，提供更精确有效的理财规划措施，理财师可以把家庭结余分为生活结余和理财结余两个部分。生活结余是指税后工作收入减去相应的日常生活支出和专项支出后的盈余部分；理财结余是指所有的理财性收入减去理财性支出得到的盈余部分。同时，家庭结余在统计年度中可能已经进行了支配，关于家庭结余的支配专项结余包括：定期定额投资（如基金定投，零存整取等储蓄型保险保费，还贷本金等。专项结余占总结余的比率通常也表现出客户的理财积极程度。自由结余是总结余减去专项结余总额，这是未经处理的结余额度，自由结余占总结余的比率过高，往往体现出较低的理财积极性；同时自由结余也是可以用于实现短期理财目标的资金。知识点：家庭资产和负债的分类普通家庭的资产通常被分为三大类：自用性资产、流动性资产和投资性资产。相应地，负债也因此被分为自用性负债、消费性负债和投资性负债。（一）自用性资产和负债自用性资产和负债指的是客户当前用以维护家庭生活品质的资产、负债。自用性资产包括增值型的资产，譬如自用住房，空置或者用于度假（不产生收入）的房产，艺术品收藏等，这类资产虽然不产生当前收益，但随着时间的推移自身价值可能会升值；自用性资产还包括一些非增值性的资产，这类资产价值会随着其使用年限的增加而降低，如私家车、家具电器及其他私人用品等。1.自用性资产主要特征（1）增值性资产虽然有一定的资本增值但不产生收入；（2）非增值性资产主要用于家庭生活品质的维护；（3）可以提供使用价值；（4）必要时可以变卖套现。2.自用性负债自用性负债通常是在购买自住房产和购车等重大消费支出的时候产生。自用性负债占总负债的比例，通常也被称为“自用性负债比率”，间接地表现出客户家庭的财富积累情况。财富积累早期的自用性负债往往是家庭最重要的负债，随着家庭资产的逐步积累，自用性负债逐步减少。（二）流动性资产和消费性负债流动性资产和消费性负债是客户用于家庭日常开销和紧急预备金的准备金。流动性资产顾名思义是流动性较强的资产，主要是以现金的方式存在。1.流动性资产的主要特征（1）流动性强；（2）安全性高；（3）利息收入低；（4）可用于近期支出和短期债务的偿还。典型的家庭流动性资产就是现金、银行活期存款。从有效投资的角度来看，理财师一般不应提倡客户家庭里拥有太多的流动性资产，如现金、银行活期存款等，因为它们利率较低，很难抵御通货膨胀的影响。2.消费性负债典型的消费性负债如信用卡未付余额和小额消费性负债。信用卡的使用给现代家庭带来诸多的便利，每月应该还清信用卡欠款。消费贷款属于消费性负债，常见于家庭购买大型家电、房屋装修、出国旅游等。消费贷款作为家庭信用管理的一部分，有利于提高家庭资金的使用效率，减少资金的闲置。消费贷款的特点包括申请流程简易、贷款用途广泛、贷款期限较长及贷款额度高。消费性负债占总负债的比例，通常被称为消费性负债比率，通常能反映出家庭的流动性状况。理财实践告诉我们，消费性负债率高，往往是因为家庭的流动性出现了问题，它也间接反映了客户的消费模式，比如过于超前消费，导致家庭出现入不敷出的情况。（三）投资性资产和负债投资性资产和负债均是客户为未来人生不同阶段理财需求进行准备的最主要的财务安排。1.投资性资产投资性资产指能够产生利息收入或资本利得的资产中，扣除自用性资产后的资产，都属于投资性资产，其主要特征及其运用包括以下几个方面：（1）主要目的为长期的收益和资本利得；（2）具有一定的流动性；（3）长期资本升值和收益有一定的预见性（以便于对客户所需要的投资回报进行资产配置（4）出售套现的时候不会对客户的生活品质造成负面的影响。投资性资产包括：股票、基金投资、投资性房产、债券等。如果说理财服务是一个科学地规划客户现在及未来的财务资源的过程的话，投资性资产就是客户最重要的“资理财规划服务中的投资规划也主要是指这部分的资产运用。投资性资产通常可分为两类：可配置投资性资产和不可配置投资性资产，前者包括流动性相对较强的证券类投资、储蓄或房地产等资产，后者包括流动性较差、一时无法变现的投资性资产，如未上市公司或合伙企业的股权、保单现金价值、住房公积金和个人养老金账户余额等。2.投资性负债主要包括用于投资的各种债务，比如客户利用财务杠杆进行金融投资所拥有的债务，投资性房产的按揭贷款，或者用于实业投资的个人债务等。投资性负债占总负债的比例通常也被称为投资性负债比率，它主要体现了客户的理财积极性，在一定程度上也反映了客户的风险属性。知识点：家庭收入支出表的制作家庭财务信息中的收支管理信息可以通过收入支出表进行分类和整理，并比较直观地观察出其收入支出的结在制作收入支出表时，应注意以下事项：·需有表头，如“xxx先生20xx年家庭收入支出结构表”；·通常以年度为单位（也可以用季度、月度·金额和占比分别标明单位“元”，或者“万元”和百分比；·各类收入占比均为该类收入占总收入的比例；·各类支出占比均为该类支出占总支出的比例；·结余为总收入减去总支出；·表内各类收支项目所包含的子项目可参考本章第一节中关于家庭收入和支出分类的内容；理财师可以根据具体的子项目对表进行调整。家庭收支储蓄表和家庭收入支出表的原理相同，功能上各有侧重，前者侧重分析储蓄的来源及金额，后者侧重收入支出的金额及占比。知识点：家庭资产负债表的制作家庭财务信息中的资产负债信息可以整理成资产负债表。和企业财务会计中的资产负债表相似，家庭资产负债表包括资产、负债、净资产三大部分内容。总资产减去总负债即家庭的净资产。在制作家庭资产负债表时，须注意以下几个方面的重点：·需有表格抬头，如“XXX先生家庭资产负债表”。·金额和占比分别标明单位“元”，或者“万元”和百分比。·表内金额均为该类资产截止到标明日期的市场价值。·各类资产占比均为该类资产占总资产的比例。·各类负债占比均为该类负债占总负债的比例。·净资产总计为总资产减去总负债。知识点：家庭收支状况的分析1.收支盈余情况分析：首先是看总收入减去总支出后的结余是否为负，如果为负，则家庭当年的收支出现入不敷出的情况；反之，则反映出当年家庭收支出现盈余。如果统计年度出现“其他收入”，则应该考虑排除“其他收入”后，当年收支是否能够得以平衡或出现盈余；这是因为“其他收入”通常不是持续的收入。同时收入支出表也直观地体现了生活结余和理财结余的盈余情况。2.财务自由度的分析：通过理财收入额度和生活支出额度的比较，理财师能够观察到客户家庭的财务自由度。财务自由度主要是通过理财收入除以生活支出额度（理财收入/生活支出）表现出来。财务自由度越接近“1”或者大于“1”，表明理财收入已基本能够覆盖生活支出，则财务自由度就越高。3.收入支出结构分析：收入支出表内各类项目的占比情况直观地反映了该类收入支出项目的具体结构。理财师需对这些收入支出的组成结构分别进行分析。（1）收入结构分析：通过工作收入占比、理财收入占比和其他收入占比的比较，可体现出家庭收入的组成结理财收入占比越大，说明家庭对工作收入的依赖越低；工作收入的占比越大，说明家庭对工作收入的依赖性就越大。结合保障型保险支出的情况，可以观察到家庭的保险需求和家庭财务保障现状；如果理财收入中包括了资本利得、财产转让所得等无法持续获得的收入，或者统计年度出现了其他收入（在很多时候其他收入也是无法持续获得的收入）时，收入结构的比较只能体现被统计年度的收入情况。（2）生活支出结构分析：在收入支出表中可以比较直观地看到生活支出中各类支出子项目的占比情况，理财师应当对统计年度中出现占比较高的项目加以留意，帮助客户做好“节流”的工作。（3）结余能力分析：理财师一方面可以通过对生活结余占比和理财结余占比的比较看出家庭盈余的主要来源；另一方面可以通过客户对结余的支配情况的分析，观察到客户结余管理效率的高低。通常而言，自由结余占比越大，客户的结余使用效率越低；但如果出现总储蓄为正、自由结余为负的情况，那么说明家庭显然已经出现流动性问题，可以适当调整已支配结余的额度（如基金定期定投的额度或者通过调整生活支出，来达到收支平衡。4.应急能力分析：家庭的应急能力也是收支管理中的一项重要指标。理财师通常会要求客户准备紧急预备金方案。在储备适当现金类资产的同时，保有一定量流动性较好的资金，紧急预备金额度通常为家庭月支出的3～6倍为宜。知识点：家庭债务管理状况的分析1.资产负债率分析：通过负债比率（总负债/总资产理财师可以观察到客户的总体负债是否太高，根据经验法则，资产负债率超过50%，对普通家庭而言就属于偏高了。2．.融资比率分析这项指标（投资性负债/投资性资产）体现了客户家庭的理财积极程度。普通家庭比较常见的杠杆投资行为就是投资房产，因为房产可以出租，租金收入能抵消一部分的房贷支出。随着国内投资方式和投资渠道的逐渐多元化，一些激进的投资者也会采用融资融券等方式进行证券投资。然而杠杆投资虽然能以相对少量资金撬动较大的投资，但其风险自然也会比较大，对家庭债务管理的要求相对也就比较高。3.负债结构分析：通过资产负债表中的各类负债占比情况，基本上可以比较直观地了解客户家庭的负债结构。（1）消费负债比率这项指标（消费性负债/总负债）体现了客户家庭的消费性负债占比情况，如果消费性负债是逾期的信用卡债，需向客户了解卡债的形成原因，或者比较有针对性地向客户了解，其家庭是否出现过流动性问题。（2）投资性负债比率这项指标（投资性负债/总负债）体现了客户家庭投资性负债的占比情况，根据经验法则，当投资性负债比率占比较高或者只有投资性负债，说明家庭的生活品质已经到了一定的水平。（3）自用性负债比率这项指标（自用性负债/总负债）体现了客户家庭自用性负债的占比情况，根据经验法则，当自用性负债还是家庭的主要负债时，客户家庭可能还处在提升家庭生活品质的阶段，也可能是在财富积累的初级阶段。4.偿债能力分析：专业理财师同样需要结合客户家庭的收入支出表和资产负债表中的信息，对其偿债能力进行交叉分析。（1）平均负债利率分析该项指标（统计年度利息支出/总负债）体现了家庭各类负债的平均利率，由于消费贷款或者高利贷的利率远高于有抵押品的长期贷款（如房贷如果平均负债利率高于基准贷款利率的20%以上，理财师一方面需提醒客户关注自己的财务负担，另一方面则可根据实际情况，在负债管理计划中提出债务重组的建议。（2）债务负担率分析这项指标（统计年度的本息支出/税后工作收入）体现出到期需支付的债务本息与同期收入的比值，根据经验法则，如果该比率超过40%，对生活品质可能会产生影响。知识点：家庭收支管理的综合运用在进行家庭收支管理时，应遵循以下几个方面的原则。（一）保持充足的流动性保持充足的流动性，即要进行现金收支管理。用比较通俗的语言来说，所谓现金收支管理就是管理资金的流动性，什么时候用钱，都可以比较方便地转化为现金用于对外支付。按照科学的收支管理思路，普通家庭首先应该利用现金、流动性充沛的银行账户（如活期存款或者银行理财产品）、信用卡和信用贷款额度等金融工具，形成家庭的综合支付体系，以应付日常生活所需、提前支付以及在收入突然中断等紧急情况下的现金流所需。除了工作收入以外，通常理财师会要求客户考虑准备3～6个月以上的家庭预备金，以应付紧急情况的现金流支付需求。3～6个月的家庭备用金，并非要以活期存款的形式存在，可以是大额信用卡的信用额度、保单贷款的额度等随时获得的资金。在这个基础上，尽量把日常盈余高效运作起来，充分盘活资产，提高收益。（二）制定家庭各项收支预算通过对客户当前的家庭收支信息的收集、整理和分析，理财师对客户的家庭收支情况有了清晰的了解。同时，这项工作也为制定客户家庭未来一个阶段的各项收支预算，提供了先决条件。在对客户家庭的收支信息进行专业分析后，理财师可以根据客户现在的家庭财务状况，以及未来一个阶段（比如下个年度）的生活品质目标和理财目标，为客户制定各项收支预算。1.制定收入预算在制定收入预算的过程中，理财师应关注以下几点：（1）尽量对比较确定的收入项目进行预测。（2）对收入的增长率抱谨慎态度。（3）关注收入现金流入的时间点。2.制定各项支出预算制定预算，并且严格按照预算的额度进行支配，应该说是控制家庭支出最重要的手段之一。支出预算项目通常包括但不限于以下几个方面的内容：（1）日常生活支出预算项目：包括了在衣、食、住、行、家政服务、普通娱乐休闲、医疗等方面的支出预算；（2）专项支出预算包括：·子女教育或财务支持支出预算；·私家车换购或保养支出预算；·家居装修支出预算；·与其他短期理财目标相关的现金流支出预算等。3.根据收支预算进行相应的调整，并明确下个阶段的各项预算在对收支项目进行了预测后，理财师应该对家庭在下个阶段的收支平衡情况进行评估。如果支出预算高于收入项目预算的话，可根据各类支出预算的刚性程度进行调整。这项调整的工作需要理财师和客户进行深入的沟通，并且由客户对最终的预算结果进行确认。4.家庭收支的过程管理理财师应说服客户对自己每个月的收支情况进行记账，结合各项预算和实际现金流情况，实时进行评估和调整。虽然客户对自己所要增加的工作量可能未必全部认同和接受，但是如果家庭收支管理不能进行过程管理，意义就不大了。同时，理财师提醒客户充分利用电话银行、网上银行等电子管理渠道，实现随时随地账户查询、资金调拨、投资等功能，能够助其做到灵活调度和省心监管。知识点：家庭债务管理的综合运用家庭债务管理包括借贷活动的决策、债务的量化管理这两个方面的内容。（一）借贷活动的决策借贷活动的决策过程是家庭债务管理的主要内容之一。借贷前的决策包括了以下几个方面的内容：1.借贷目的；2.借贷金额、期限和产品（包括借贷渠道的选择3.借贷活动对家庭财务影响的评估；4.还款计划及信用管理措施。根据我们对家庭债务的分类，普通家庭的债务包括了消费性负债、投资性负债和自用性负债三种类型。（二）债务的量化管理债务的量化管理的重点包括以下三个方面的内容：1.定期分析债务结构的合理性并提供调整建议。2.债务重组。3.通过家庭收支管理保证还贷活动的持续性。表1－4债务管理中的主要相关指标集合指标计算公式合理区间内容介绍负债总负债/总资产<50如果只是短期消费负债的话应＜20%体现了家庭总体负债情况，也反映出客户的综合偿债能力，如果总负债大于总资产就出现了“负资产”的现象，是客户需要尽力避免的融资投资性负债/投资性资产<50%一方面体现了家庭的理财积极性，另一方面由于投资性资产的复杂性，对负债管理提出了更高的要求，关注投资标的的市场波动，建立止损机制平均负债利率统计年度利息支出/总负债<基准贷款利率的1.2倍体现了债务的平均利率，如果超过合理区间，一方面需要关注偿还能力，另一方面则需要考虑债务重组的可能性债务负担率统计年度的本息支出/税后工作收入<40%体现到期还本付息额与同期收入的比值。由于家庭其他支出所需，债务本息如果过于挤占同期的收入，必然对家庭生活品质产生负面影响；遇到突发情况可能发生债务、信用危机贷款安全每月本息支出入包括房贷＜50如果不包括房贷30%是债务负担率的细分指标，从收支管理角度考虑，该指标更加符合客户家庭的实际情况知识点：财富保障的意义保险是财富保障的重要工具之一，也是资产配置中不可或缺的一环，保险的基本功能是可以实现风险转移和价值补偿。以财产保险为例，主要有财产损失保险、责任保险、信用证保险、人身意外伤害保险、短期健康保险等。补偿因自然灾害和意外事故造成的损失，把不确定的大额损失变成确定的小额保费支出。人寿保险是为客户提供诸如身故、重疾、退休养老、健康医疗等风险防范，为客户保驾护航。另外，分红险、万能险等新型人身保险还具有保值、增值的效果，在提供长期保障的同时，财富也可以得到一定的增长，从而实现了财富保障。知识点：风险的基本概念（一）风险的定义风险，简单来说就是损失发生的不确定性；这种不确定性，包括损失发生与否不确定，发生时间不确定和损失的程度不确定三层含义。（二）风险的组成因素一般认为，风险是由风险因素、风险事故和损失三个因素组成的。知识点：风险管理的基本概念（一）风险管理的定义风险管理是社会组织或者个人用于降低风险的消极结果的决策过程，在风险识别、风险估测、风险评价之后，选择与优化组合各种风险管理技术，对风险实施有效控制并处理风险所致损失。风险管理的对象是风险，过程包括风险识别、风险估测、风险评价、选择风险管理技术和评估风险管理效果等，目标是以最小的成本获得最大的安全保障。（二）风险管理的目标风险管理的基本目标是以最小成本获得最大安全保障，可以分为损前目标和损后目标。（三）风险管理的方法风险管理的一条基本原则是：以最小的成本获得最大的保障。对风险的处理有回避风险、预防风险、自留风险和转移风险四种方法。（四）风险管理的基本程序风险管理的基本程序分为风险识别、风险估测、风险评价、选择风险管理技术和评估风险管理效果五个环节。（五）风险管理与保险的关系风险管理与保险研究的对象都是风险，然后风险管理高于保险、广于保险，当然也包含保险。保险作为补偿灾害损失的一种手段，是完善风险管理的一项重要内容，保险的存在和发展为社会、企业和个人对风险管理提供了新的管理手段和内容。加强风险管理是提高保险经济效益的重要手段，保险公司作为企业要提高经济效益也要加强风险的管理。知识点：保险的定义保险是指投保人根据合同约定，向保险人支付保险费，保险人对于合同约定的可能发生的事故因其发生所造成的财产损失承担赔偿保险金责任，或者当被保险人死亡、伤残、疾病或者达到合同约定的年龄、期限等条件时承担给付保险金责任的商业保险行为。知识点：保险的相关要素商业保险与具有社会保障性质的社会保险相比较，具有以下三个特点：一是具有自愿性，而社会保险则是通过法律强制实施的；二是具有营利性，而社会保险则是以保障社会成员的基本生活需要为目的；三是从业务范围及赔偿保险金和支付保障金的原则来看，商业保险既包括财产保险又包括人身保险，体现的是多投多保、少投少保的原则，而社会保险则仅限于人身保险，并不以投入保险费的多少来加以差别保障，体现的是社会基本保障原则。（一）保险合同保险合同属于合同的一种，是投保人与保险人约定保险权利义务关系的协议，是保险活动最基本的法律表现形式。保险合同既然是合同的一种，就具备合同的一般属性，如当事人的法律地位平等，应当遵循公平互利、协商一致、自愿订立的原则，合同的内容应当合法，当事人应当自觉履行合同等。保险合同的存在形式包括：有保险人签署承诺的投保单、暂保单、保险单、保险凭证、批单、保险协议书。（二）保险人所谓保险人，又称承保人，是指与投保人订立保险合同，并承担赔偿或者给付保险金责任的保险公司。（三）投保人所谓投保人，又称要保人，是指与保险人订立保险合同，并按照保险合同负有支付保险费义务的人。投保人是任何保险合同不可或缺的当事人之一，它既可以是自然人也可以是法人。（四）被保险人所谓被保险人是指其财产或者人身受保险合同保障，享有保险金请求权的人，投保人可以为被保险人。除父母为未成年子女投保外，以死亡为给付保险金条件的合同，未经被保险人同意并认可保险金额的，合同无效。（五）受益人所谓受益人是指人身保险合同中由被保险人或者投保人指定的享有保险金请求权的人，投保人、被保险人可以为受益人。只有人身保险才有受益人的规定。根据投保人的投保情况，投保人、被保险人可以为受益人。具体来讲，当投保人为自己的利益而签订保险合同时，会出现两种情况：一是投保人、被保险人、受益人均为一人，如投保人以自己的身体投保生存险；二是投保人与受益人是同一人，而被保险人是另一人，如投保人为父亲投保死亡险，以自己为受益人。当投保人为他人的利益投保时，又会出现投保人是一人，被保险人与受益人是同一人的情况，如儿子为父亲投保生存险，以父亲为受益人。投保以死亡为给付条件的保险时，被保险人和受益人不得为同一人。受益人可以是一个人或数人。受益人为数人的，须确定受益顺序和受益份额；未确定受益份额的，受益人按照相等份额享有受益权。（六）保险标的所谓保险标的是指作为保险对象的财产及其有关利益或者人的寿命和身体。（七）保险费保险费是投保人向保险人支付的费用，是作为保险人按照合同约定承担赔偿或者给付保险金责任的对价。保险费是根据保险金额与保险费率计算出来的，是保险基金的来源，缴纳保险费是投保人应尽的义务，对此保险合同应当明确规定。（八）保险金额保险金额是指保险人承担赔偿或者给付保险金责任的最高限额。保险金额既是计算保险费的依据，也是保险合同双方当事人享有权利承担义务的重要依据，因此必须在保险合同中明确规定。财产保险的保险金额根据保险价值确定，不能超过投保人保险标的的保险价值。如果投保人以保险价值全部投保，保险金额与保险价值相等；如果投保人以保险价值中的一部分投保，保险人赔付时—般是以保险金额与保险价值的比例赔偿，也就是损失发生时保险人最高的给付金额不得超过保险金额，所以说保险金额是保险人承担赔偿或者给付保险金责任的最高限额。人身保险的保险金额是由投保人和保险人双方约定的，法律—般不作限制，只受投保人本身支付保险费能力的制约。知识点：商业保险的种类 （一）按照实施方式分为强制保险、自愿保险 （二）按照保险标的分为财产保险、人身保险1.人身保险人身保险是以人的寿命和身体为保险标的的保险，包括人寿保险、健康保险、意外伤害保险等保险业务。（1）人寿保险。如定期寿险、终身寿险等。（2）健康保险。主要业务种类包括：医疗保险、收入保障保险和长期护理保险等。（3）意外伤害保险。如普通意外伤害保险、特定意外伤害保险等。2.财产保险财产保险是以财产及其有关利益为保险标的的保险。包括财产损失保险、责任保险、信用保险等保险业务。 （三）按照承保分为原保险、再保险、共同保险、重复保险知识点：保险的基本原则 保险补偿原则主要适用于财产保险以及其他补偿性保险合同，对人寿保险合同则一般不适用。补偿原则的派生原则包括：代位追偿原则、重复保险分摊原则。1.代位追偿原则代位追偿原则的主要内容包括：权利代位和物上代位。2.重复保险分摊原则重复保险的分摊方式：（1）比例责任分摊方式，即各保险人按其所承保的保险金额与总保险金额的比例分摊保险赔偿责任。计算公式为：各保险人承担的赔款＝损失金额×该保险人承保的保险金额/各保险人承保的保险金额总和（2）限额责任分摊方式，是以在没有重复保险的情况下，各保险人依其承保的保险金额而应付的赔偿限额与各保险人应负赔偿限额总和的比例承担损失赔偿责任。计算公式为：各保险人承担的赔款＝损失金额×该保险人的赔偿限额/各保险人赔偿限额总和（3）顺序责任分摊方式，是指由先出单的保险人首先负责赔偿，后出单的保险人只有在承保的标的损失超过前一保险人承保的保额时，才依次承担超出的部分。 （五）有利于被保险人和受益人的解释原则知识点：保险合同及特征（一）保险合同是有偿合同（二）保险合同是保障合同（三）保险合同是有条件的双务合同（四）保险合同是附合合同（五）保险合同是射幸合同（六）保险合同是最大诚信合同知识点：保险的基本原理（一）大数法则（二）风险分散原则（三）风险选择原则知识点：保险规划的意义（一）保险的保障作用（二）保险的防灾减损作用（三）保险的资金融通作用（四）保险的社会管理作用知识点：人寿保险人寿保险可以简单划分为普通型人寿保险和新型人寿保险。（一）普通型人寿保险普通型人寿保险是最常见和最普遍的人寿保险，按照保险金给付条件的不同可以区分为死亡保险、生存保险和两全寿险。死亡保险根据保险期限的不同可以进一步区分为定期寿险和终身寿险。（二）新型人寿保险市场上常见的新型人寿保险包括分红寿险、投资连结保险和万能寿险。知识点：年金保险（一）定义年金保险多数为养老金保险，也就是以养老保障为目的的年金保险。（二）分类年金保险按照被保险人人数分类，可以分为个人年金、联合年金、最后生存者年金、联合及生存者年金。知识点：人身意外伤害保险（一）定义意外伤害事件具有外来的、突发的、非本意的和非疾病的特点。（二）分类1.按保险风险分类按保险风险可将人身意外伤害保险分为：普通意外伤害保险、特定意外伤害保险。2.按保险期限分类按保险期限可将人身意外伤害保险分为：1年期意外伤害保险、极短期意外伤害保险、多年期意外伤害保险。除此之外，还有旅游保险、泳池人身意外伤害保险等。多年期意外伤害保险是指保险期限超过一年的人身意外伤害保险，但此类保险的保险期限一般不超过5年。知识点：健康保险（一）定义健康保险是指由保险公司对被保险人因健康原因或者医疗行为的发生给付保险金的保险。（二）分类健康保险主要包括医疗保险、疾病保险、失能收入损失保险、护理保险以及医疗意外保险等。目前，国内保险市场上最主要的健康保险产品为疾病保险和医疗保险，其中疾病保险最主要的是重大疾病保（三）期限健康保险按照保险期限分为长期健康保险和短期健康保险。知识点：财产保险（一）定义财产保险有广义和狭义之分。广义财产保险是指以财产及其有关的经济利益和损害赔偿责任为保险标的的保险；狭义的财产保险则是指以物质财产为保险标的的保险，狭义的财产保险又称为财产损失保险。（二）分类财产保险分类方法众多，各国使用的标准不尽相同。在我国通常把广义的财产保险划分为财产损失保险、责任保险、信用保险。（三）家庭财产保险的主要内容和注意事项家庭财产保险是理财师在理财工作中最常接触到的保险类型，因此这一部分将详细阐述家庭财产保险的主要内容和注意事项。家庭财产保险简称家财险，凡存放、坐落在保险单列明的地址，属于被保险人自有的家庭财产，都可以向保险人投保家庭财产保险。保险公司对家庭财产进行区分，将家庭财产分为一般可保财产、特保财产和不可保财产三类。客户在投保家庭财产保险时首先要确定自己的财产是否属于可保财产。家庭财产保险的保险期限通常较短，一般最长不超过5年。家庭财产保险在理赔时要根据保险金额和保险价值（财产出险时的重置价值）来确定实际赔付金额。根据损失情况的不同，理赔金额的计算方式也不同：1.全部损失保险金额等于或高于保险价值时，其赔偿金额以不超过保险价值为限；保险金额低于保险价值时，按保险金额赔偿。2.部分损失保险金额等于或高于保险价值时，其赔偿金额按实际损失计算；保险金额低于保险价值时，其赔偿金额按保险金额与保险价值比例计算。另外，发生保险事故时，被保险人所支付的必要的、合理的施救费用的赔偿金额在保险财产损失以外另行计算，最高不超过保险金额，若受损保险财产按比例赔偿时，该项费用也按相同比例进行赔偿。（四）机动车辆保险机动车辆保险是财产保险的一种，在财产保险领域中，汽车保险属于一个相对年轻的险种。随着我国私家车数量的急剧增加，机动车辆保险已经逐渐成为财富保障的重要险种。机动车辆保险已成为财产保险公司业务中最大的险种。1.分类机动车辆保险包括基本险和附加险两部分；基本险包括机动车辆损失险、机动车交通事故责任强制保险和机动车商业第三者责任保险。附加险因各保险公司的条款规定不同而有所差异。机动车辆保险的附加险包括：全车盗抢险、玻璃单独破碎险、车辆停驶损失险、自燃损失险、新增设备损失险、车上责任险、无过错责任险、车上货物掉落责任险、不计免赔特约险等。未购买基本险的不能购买附加2.基本险的保险责任车辆损失保险责任包括碰撞责任、非碰撞责任和合理的施救和保护费用。3.基本险的保险金额车辆损失保险的保险金额可以根据投保时保险车辆的新车购置价或者车辆的实际价值确定，也可以按投保时保险车辆的新车购置价协商确定。被保险机动车在道路交通事故中有责任的赔偿限额为：死亡伤残赔偿限额110000元人民币；医疗费用赔偿限额10000元人民币；财产损失赔偿限额2000元人民币。被保险机动车在道路交通事故中无责任的赔偿限额为：死亡伤残赔偿限额11000元人民币；医疗费用赔偿限额1000元人民币；财产损失赔偿限额100元人民币。机动车商业第三者责任保险的责任限额由投保人和保险人在签订保险合同时按5万元、10万元、20万元、50万元、100万元和100万元以上不超过1000万元的档次协商确定。第三者责任险的每次事故的最高赔偿限额应根据不同车辆种类选择确定，同时存在各地区间的区域差异。知识点：团体保险（一）定义团体险是以团体为保险对象，以集体名义投保并由保险人签发一份总的保险合同，保险人按合同规定向其团体中的成员提供保障的保险。团体险不是一个具体的险种，而是一种承保方式。（二）分类团体保险一般有团体人寿保险，团体意外伤害保险和团体健康保险等种类。（三）特点团体保险的投保人是单位团体，保单使用团体保单，保费统一缴纳，因此，保险人对于团体保险给予了一定的灵活性。知识点：财富保障规划的功能和目的财富保障规划作为理财规划中的重要部分，能够有效地规避或者减少家庭及个人面临的风险，降低风险对生活造成的冲击，将个人及家庭风险转嫁出去。可见，财富保障规划不仅起到家庭生活保障的作用，还是一种重要的家庭财务安全规划。理财师在帮助客户制定财富保障规划的时候，要把握两个基本原则：一是风险转嫁的原则，根据客户的保险需求，选择合适的保险产品，将风险转嫁出去；二是量力而行的原则，一般而言，家庭投保的险种越多，保障范围越大，保险金额越高，保险期限越长，保费需求越高。保险可以给一个家庭提供财务安全保障，在家庭失去主要收入来源的情况下，依靠保险的保障功能依然能够维持家人的稳定生活。除此之外，家庭配置保险产品，还可以实现储蓄投资、财产安排、遗产规划等目的。知识点：家庭寿险保障规划家庭面临的风险主要有人身风险、财产风险及投资风险等，其中对家庭影响最大的当属人身风险。（一）客户所属生命周期生命周期是理财师为客户配置保险产品时需要考虑的首要因素。根据生命周期理论，人的一生被大致划分为四个时期：形成期、成长期、成熟期和衰老期，理财师需要掌握每个年龄段客户的特点，根据客户不同的需求侧重点、经济状况和风险偏好等进行合理的保险配置。（二）客户持有保险产品状况理财师在为客户配置保险产品时，还要了解客户当前持有保险产品的情况。如果客户没有购买过保险，那么理财师可以根据客户家庭理财目标及家庭财务安全的需求，为客户配置充足的保险保障；如果客户已经购买过保险产品，那么金融理财师要对客户持有的保险产品进行分析诊断，在此基础之上补充配置。（三）客户保费支出预算理财师在家庭主要收入者发生最大风险的假设前提下，一旦家庭主要收入者发生不幸，可以用保险弥补产生的资金缺口，仍然能够保障家庭理财目标的顺利实现。家庭保费支出要与家庭收入状况相匹配，具体而言，纯保障型保费年支出的预算应该控制在年收入的10%以内，纯保障型保费是指购买纯保障型保险产品支出的保费。如果考虑投资分红险种，建议年保费支出控制在年收入的20%以内。理财师要与客户进行充分沟通，如果客户对保费支出有具体要求，理财师应该在遵循客户意愿的基础上，对家庭保费支出做出合理的调配。1.倍数法则倍数法则是以家庭收入的简单倍数关系粗略估算保险需求的经验法则。倍数法则中最常用的是“十一法则”，即家庭需要的寿险保额约为家庭年净收入的十倍，家庭保费支出约占家庭年净收入的十分之一。综合考虑家庭保额需求和保费支出，可以简单估算出家庭的寿险保障需求。2.生命价值法生命价值法又称净收入弥补法，是以家庭成员的生命价值为依据，来确定家庭寿险保额的基本方法。具体做法是：从个人未来所有收入中扣除个人全部税费，再以适当的贴现率计算预期净收入的当前现值，从而得出如果家庭失去该成员的收入，其家庭未来生活收入的缺口现值。3.遗属需求法遗属需求法是通过计算未来所必需的累计支出费用来估算保险需求的基本方法。它从需求的角度考虑一个家庭在其主要收入来源消失后，为恢复或维持原有的生活水平所产生的资金缺口。知识点：家庭财险保障规划（一）机动车辆商业保险规划机动车辆保险包括机动车交通事故责任强制保险（以下简称交强险）和机动车辆商业保险（以下简称商业险）两种，交强险在前面已经介绍过。由于交强险保额较低，普遍无法覆盖交通事故发生时的各种损失。因此需要商业险作为交强险赔付之后的补充。在投保商业险时，由于机动车的类型不同、价格差异巨大，因此商业保险普遍采用差别定价的方式，综合车辆的价格、款式、零部件价格等因素确定不同机动车的保险费。除了不同车型的保费存在差异外，同样一款车所交的保险费也不尽相同，这是因为商业机动车险保费会随车辆使用、出险等情况的不同而有一些浮动，车主在购买保险时应了解相关政策，制订适合自己的保险计划，可以节省一些开支。1.折扣系数由于商业险折扣系数是保险公司的商业机密，因此这里仅以交强险的折扣系数进行举例。根据被保险车辆上一投保年度内已决赔案次数确定系数值，折扣系数档次分为7档，最多上下浮动30%：若上年发生5次及5次以上赔款，系数值为1.3；若连续3年及3年以上无赔款，系数值为0.7。如果驾驶技术出色，可以获得的无赔款优待最多为保险费的30%。而一旦发生保险索赔，下一年就不再有无赔款优待，只有再连续3年不发生赔款才能重新获得30%的无赔款优待。交强险最终保险费计算方法是：交强险最终保险费＝交强险基础保险费×（1＋与道路交通事故相联系的浮动比率A1＋与道路交通安全违法行为相联系的浮动比率V）。2.平均行驶里程系数平均行驶里程系数根据投保车辆以往年均行驶里程确定系数值，系数档次分为多个档次，一辆车跑得越多，需要交的保险费也就越多，这也在某种意义上体现了一种公平。3.客户忠诚度系数客户忠诚度系数是根据客户在所投保公司的情况确定的，若客户保单到期后在原保险公司继续投保的，可享受一定系数浮动。4.多险种投保优惠系数多险种投保优惠系数根据客户所投保险种确定系数值，同时投保三责和车损险的情况下可以享受一定的费率优惠，如果只投保三责或只投保车损，则不享受该费率优惠。（二）家庭财产保险规划1.合理确定保险金额2.避免为财产重复投保3.根据不同角色选购保险产品知识点：购买保险产品需要注意的其他事项（一）保险与储蓄、银行理财产品的区别保险首先具有保障的功能，在家庭发生风险事故时，能够对损失进行补偿。分红类保险、万能险等因有现金价值，具有强制储蓄，在保险保障的基础上增加了资产收益，有利于保障家庭理财目标的顺利实现。在做保障规划和产品推荐时，理财师一定牢记客户购买保险产品的主要目的是财富保障（补偿）功能，而非储蓄增值；决策时不可以本末倒置，贪小失大。比较一个保险产品好坏或是否物有所值，最好分别分析其保障功能和储蓄增值功能的价值。（二）长期保险与短期保险相结合短期保险的保费相对较低、具有明确的保障期限（如10年、20年比较适合收入不高、家庭经济负担较重长期保险保障期限长（或永久即直至死亡保障范围更全面，费率也高，而且随被保险人的年纪逐步增加。年轻的夫妇可以以定期或短期寿险为主，根据家庭财务能力辅之以适量的长期寿险。（三）灵活利用附加险附加险是附加在主险合同下的附加合同，是对主险保障功能的扩充。附加险一般不可以单独投保，必须以购买主险为前提。附加险最大的好处是以低保费成本获得高保险保障。（四）尽量避免保险功能重复（五）充分挖掘线上渠道的优势产品知识点：教育规划的重要性（一）教育程度对职业生涯和人生发展的影响1.职场对学历与知识水平的要求越来越高2.受教育程度会直接影响收入水平3.成年人对继续教育的需求不断增加（二）教育成本的不断升高（三）中国家庭对子女教育的重视知识点：教育支出的特点 （一）教育投资周期长、金额大（二）教育支出时间及费用相对刚性 （三）教育费用逐年增长（四）不确定因素多知识点：短期教育投资规划工具教育资金的来源除了客户自身拥有的资产收入和政府或民间机构的资助外，还包括政府为家庭贫困的学生提供的专门的低息贷款。教育贷款是教育费用重要的筹资渠道，我国的学生贷款政策主要包括三种贷款形式：一是国家助学贷款；二是商业助学贷款；三是出国留学贷款。知识点：长期教育投资规划工具客户越早进行子女教育规划，家庭所承担的经济负担和风险相对就越低。所以在通常情况下，理财师应当指导客户尽早进行子女教育投资规划。因此在各类投资规划中，教育投资规划比较重视长期工具的运用和管理。长期教育投资规划工具包括银行储蓄、教育保险、基金产品、教育金信托和其他投资理财产品等。知识点：教育投资规划的流程与其他个人理财流程一致，教育投资规划的流程一般包括以下6个步骤。第一，接触客户，建立信任关系。第二，收集、整理和分析客户的家庭财务状况。第三，明确客户的教育投资目标。第四，制订教育投资规划方案。第五，教育投资规划方案的执行。第六，后续跟踪服务。知识点：教育投资规划具体步骤分析（一）接触客户，建立信任关系（二）收集、整理和分析客户的家庭财务状况（三）明确客户的教育投资目标（四）制订教育投资规划方案（五）教育投资规划方案的执行（六）后续跟踪服务知识点：教育投资规划的原则进行教育投资规划时，应注意遵循以下三项原则：提前规划、专项积累、稳健投资，以保障教育金筹备的有效与安全。知识点：出国留学投资规划越来越多的家庭选择让子女出国留学，主要原因有以下几点。1.学习西方先进的科学知识和技术2.增加人生阅历3.多元化的学校与专业选择机会知识点：退休养老规划的必要性由于退休养老的时间跨度长、成本高，面对的不确定因素多，更需要人们对退休生活可能面临的各种风险有一定预期，提前规划加以应对。退休养老规划的必要性主要基于以下几个方面的原因。（一）社会老龄化趋势（二）医疗和健康费用持续增加（三）通货膨胀影响（四）生活品质提高和额外支出增加（五）养老保障制度尚不完善知识点：影响退休规划的因素在进行退休规划安排时，需要考虑七方面的因素：退休年龄、寿命长短、性别差异、通货膨胀率、预期生活方式、现有资产状况、预期投资回报率。知识点：影响退休规划的因素（一）性别差异（二）通货膨胀率（三）预期生活方式（四）现有资产状况（五）预期投资回报率知识点：退休规划的流程退休规划的流程一般包括以下6个步骤第一，接触客户，建立信任关系。第二，收集、整理和分析客户的家庭财务状况。第三，明确客户的退休目标。第四，制订退休规划方案。第五，退休规划方案的执行。第六，后续跟踪服务。知识点：退休规划步骤分析（一）接触客户，建立信任关系（二）收集、整理和分析客户的家庭财务状况（三）明确客户的退休目标（四）制订退休养老规划方案第一步：计算退休养老资金需求。第二步：计算退休收入。第三步：计算资金缺口。第四步：制定退休规划。（五）退休规划方案的执行（六）后续跟踪服务知识点：退休规划原则（一）尽早性原则（二）谨慎性原则（三）平衡原则知识点：薪酬构成与福利薪酬构成各国不尽一致，在不同类型的企业（机关、事业单位）也不尽相同。这是由于生产力水平、生活水平、历史习惯、国家和企业政策、经济体制等原因所致。一般地说，薪酬是员工因向所在的组织提供劳务而获得的各种形式的酬劳。狭义的薪酬指货币和可以转化为货币的报酬，一般包括基本薪酬、奖金、津贴、福利等。广义的薪酬除了包括狭义的薪酬以外，还包括员工获得的各种非货币形式的满足。本章节主要围绕狭义的薪酬展开。狭义的薪酬一般包括基本薪酬、奖金、津贴、福利等。其中基本薪酬是指为员工完成基本工作技能/能力而支付的稳定性现金报酬；奖金．则是根据绩效考核给予的业绩薪酬和激励薪酬；津贴主要是为了补偿员工特殊和额外的劳动消耗而支付给员工的补偿性薪酬；福利则是企业为员工提供的另一种补充性薪酬，以便为员工提供各种与生活质量保障、工作生活平衡相关的物质补偿与服务形式。福利大体上可以分为社会福利和单位福利两大类别。员工薪酬会对退休规划的多个方面产生影响：薪酬中的当期收入会通过个人收入分配方式为退休规划提供财务来源；薪酬中的延期收入会给退休规划提供更多收入保障，如延期收入中的福利部分如企业年金、社会保险等可以为客户提供一部分退休金，是退休生活的收入来源之一。（一）当期支付薪酬当期支付，即按照当前承诺的时间支付薪酬，通常按周、月或年为单位进行支付，员工获得的实发工资额为应发工资额与代扣项目的差额。其中应发工资额为税费扣除前的个人工资总额，代扣项目包括社会保险费、住房公积金缴费和个人所得税等。员工拿到实发工资之后，扣除基本生活开支后的结余可以用来进行从事投资、理财规划，未雨绸缪地尽早规划养老金，为退休生活品质的保证提前做好准备。（二）延期支付薪酬延期支付指按照预先承诺延期获得的薪酬，通常“延期”是指一年以上。其中薪酬代扣项目中的基本社会保险费、住房公积金缴费等均属于社会福利，而企业年金、补充医疗保险等属于单位福利。这些薪酬将会在员工退休生活开始后提供收入来源。知识点：基本养老保险的资金筹集与发放（一）我国的基本社会保险制度目前，我国的基本社会保险包括“三险一金”：“三险”包括养老保险、医疗保险、失业保险；“一金”指的是住房公积金。其中养老保险、医疗保险和失业保险三种险是由企业和个人共同缴纳的保费。三险的缴纳都是以相同的缴费基数进行缴纳，缴费基数通常是以职工本人上年度的月平均工资为基础进行确在社会保障体系中，养老金与退休规划的关系最为紧密。（二）我国基本养老保险及其资金筹集与发放1.基本养老保险金的资金筹集根据《中华人民共和国社会保险法》，基本养老保险由用人单位和职工共同缴纳基本养老保险费，实行社会统筹与个人账户相结合的运营模式。用人单位应当按照国家规定的本单位职工工资总额的比例缴纳基本养老保险费，记入基本养老保险统筹基金。职工应当按照国家规定的本人工资的比例缴纳基本养老保险费，记入个人账户。企业职工基本养老保险的资金筹集来源主要包含五个方面：企业缴费、个人薪酬扣除、财政支付、基金运营收入和其他补贴。企业缴费和个人薪酬扣除是资金筹集最重要的来源。其中企业缴费比例部分，每个省份之间不尽相同，一般是20%左右。总体来说，用人单位应当自行申报、按时足额缴纳社会保险费，非因不可抗力等法定事由不得缓缴、减免。通常员工个人缴费基数是经过核定的上年度本人月平均工资，费率为8%,同时，缴费基数最高为统筹地职工上年度月平均工资的300%,最低为统筹地职工上年度月平均工资的60%。财政支付是指政府财政对基本养老保险的补贴，包括但不于支付社会养老保险经办机构的行政费用、补贴养老金缺口等。基金运营收入是指国家设立全国社会保障基金，由中央财政预算拨款以及国务院批准的其他方式筹集的资金构成，用于社会保障支出的补充、调剂。在保证安全的前提下实现保值增值。其他补贴则主要是针对个体工商户或灵活就业人员等相应的补贴政策。2.基本养老金的发放相关法规中指出，以《国务院关于建立统一的企业职工基本养老保险制度的决定》（国发〔1997〕26号以下简称决定）为分界线，在决定实施后参加工作、缴费年限累计满15年的人员，退休后按月发给基本养老金。基本养老金由基础养老金和个人账户养老金组成。退休时的基础养老金月标准以当地上年度在岗职工月平均工资和本人指数化月平均缴费工资的平均值为基数，缴费每满1年发给1%；个人账户养老金月标准为个人账户储存额除以计发月数，计发月数根据职工退休时城镇人口平均预期寿命、本人退休年龄、利息等因素确定。对于这部分人群，可以概括称为“新人”，即在新制度后参加工作的群体。“新人”基本养老金＝基础养老金＋个人账户养老金=（统筹地上年度职工月平均工资＋个人指数化月平均缴费工资）/2×缴费年限×1%＋个人账户储存额/计发月数在决定实施前参加工作，决定实施后退休的人群称为“中人”。在缴费年限累计满15年之后，应当在发给基础养老金和个人账户养老金的基础上，再发给过渡性养老金，即在新人基本养老金的基础上增加“过渡性养 “中人”基本养老金＝基础养老金＋个人账户养老金＋过渡性养老金=（统筹地上年度职工月平均工资＋个人指数化月平均缴费工资）/2×缴费年限×1%＋个人账户储存额/计发月数＋过渡性养老金所谓“老人”，即在决定实行之前已经离退休的人群。对于这部分人群，仍按国家原来的规定发给基本养老金，同时执行基本养老金调整办法。需要特别说明的是，基本养老金中个人账户的资金不得提前支取，记账利率不得低于银行定期存款利率，免征利息税。个人死亡的，个人账户余额可以继承。知识点：企业年金的资金筹集与发放企业年金具有以下几个特点：（1）由企业自愿建立，国家不强制建立，不直接干预；（2）年金的缴费或由企业承担，或由企业和职工共同承担；（3）企业年金基金不属于委托人等各管理当事人的清算财产，中国是养老金信托制度的开创者。（一）企业年金的资金筹集企业年金的一大显著特色就是国家不直接干预。所以，与养老金的资金筹集相比，企业年金的资金来源相对较少，仅由企业缴费、员工个人缴费和企业年金基金投资运营收益组成。其中企业缴费应当按照企业年金方案规定比例计算的数额计入职工企业年金个人账户；职工个人缴费额计入本人企业年金个人账户。企业年金基金投资运营收益，按净收益率计入企业年金个人账户。企业缴费和员工个人缴费的比例则由双方协商决定。在缴费额度方面，2018年实行的《企业年金办法》规定：企业缴费每年不超过本企业职工工资总额的8%。企业和职工个人缴费合计不超过本企业职工工资总额的12%。总体来看，应当合理确定企业年金缴费水平。合理的企业年金的缴费水平应当考虑以下几个因素：第一，必须符合企业的经济承受能力。第二，企业年金的缴费水平应当为职工起到补充养老保险的作用，这是企业年金存在的根本价值。第三，企业年金缴费应兼顾公平和效率。（二）企业年金的发放根据《企业年金办法》，职工领取企业年金的条件是：在达到国家规定的退休年龄或者完全丧失劳动能力时，可以从本人企业年金个人账户中一次或定期领取企业年金，也可以将本人企业年金个人账户资金全部或者部分购买商业养老保险产品，依据保险合同领取待遇并享受相应的继承权；出国（境）定居人员的企业年金个人账户资金，可以根据本人要求一次性支付给本人；职工或者退休人员死亡后，其企业年金个人账户余额可以继承。未达到上述企业年金领取条件之一的，不得从企业年金个人账户中提前提取资金。目前我国企业年金以缴费确认型为主，待遇确定型为辅。这两种企业年金在缴费方式、风险承担、养老金权益积累等方面存在一定的区别（见表4－12）。项目待遇确定型缴费确认型基本含义由雇主主要负责缴费并全权负责在资本市场的投资增值，而且不论投资盈亏，雇主都要按事先确定好的固定数额来支付给雇员退休金是一种完全积累类型的退休金计划，由雇主和雇员共同缴费，雇员退休时领取到的养老金完全取决于其个人账户内的缴费及其投资收益缴费参保员工个人一般不缴费，雇主提供全部缴费参保员工缴费，雇主提供匹配缴费风险特点风险全部由雇主承担，雇员按照预定的计划取得收益，不承担任何投资风险将资本市场投资收益的风险分散在雇主和雇员双方的身上养老金权益的积累按照事先确定的待遇公式计发养老金，养老金取决于员工在单位的服务年限、平均薪酬收入及养老金权益的年度积累率养老金取决于个人账户余额，包括雇主缴费、员工缴费和积累基金投资收益部分雇主责任提供承诺水平养老金的责任，承担积累基金投资运营的风险按事先确定的标准向企业年金计划缴费、向参保员工提供个人账户积累基金投资组合选择的专业知识培训、信息披露职责等养老金发放一次性发放或以年金的形式发放一次性发放或以年金的形式发放，可能允许退休前提前提款知识点：其他社会福利与单位福利除了基本社会养老保险之外，其他类型的社会福利还包括国家基本医疗保障计划、国家住房保障计划、失业保险和就业保障、工伤保险、最低生活保障等。除了企业年金之外，其他类型的单位福利还包括单位保健计划、利润分享计划、员工持股计划、股权激励等。知识点：个人养老金基本规定（一）参加范围在中国境内参加城镇职工基本养老保险或者城乡居民基本养老保险的劳动者，可以参加个人养老金制度。（二）账户的开立参与个人养老金需要开立个人养老金账户、个人养老金资金账户，参加人通过个人养老金信息管理服务平台（以下简称信息平台建立个人养老金账户。通常客户在商业银行首次开立个人养老金资金账户时，商业银行会为客户同时开立好个人养老金账户。个人养老金账户用于登记和管理个人身份信息，并与基本养老保险关系关联，记录个人养老金缴费、投资、领取、抵扣和缴纳个人所得税等信息，是参加人参加个人养老金、享受税收优惠政策的基础。个人养老金资金账户作为特殊专用资金账户，参照个人人民币银行结算账户项下II类户进行管理。个人养老金资金账户与个人养老金账户绑定，为参加人提供资金缴存、缴费额度登记、个人养老金产品投资、个人养老金支付、个人所得税税款支付、资金与相关权益信息查询等服务。个人养老金资金账户具有唯一性，参加人可以选择一家商业银行开立或者指定本人唯一的个人养老金资金账户，也可以通过其他符合规定的个人养老金产品销售机构指定。商业银行对个人养老金资金账户免收年费、账户管理费、短信费、转账手续费。（三）缴存限额和缴存方式根据《国务院办公厅关于推动个人养老金发展的意见》的规定，当前参加人每年缴纳个人养老金额度上限为12000元。人力资源社会保障部、财政部根据经济社会发展水平、多层次养老保险体系发展情况等因素适时调整缴费额度上限。参加人可以按月、分次或者按年度缴费，缴费额度按自然年度累计，次年重新计算。参加人自主决定个人养老金资金账户的投资计划，包括个人养老金产品的投资品种、投资金额等。个人养老金资金账户资金用于购买符合规定的银行理财、储蓄存款、商业养老保险、公募基金等运作安全、成熟稳定、标的规范、侧重长期保值的满足不同投资者偏好的金融产品，参加人可自主选择。参与个人养老金运行的金融机构和金融产品由相关金融监管部门确定，并通过信息平台和金融行业平台向社会发布。（五）领取条件个人养老金资金账户实行封闭运行，未满足领取条件的，不得支取资金。参加人达到以下任一条件的，可以按月、分次或者一次性领取个人养老金：（1）达到领取基本养老金年龄2）完全丧失劳动能力3）出国（境）定居4）国家规定的其他情形。（六）税收政策个人养老金税制采用“EET”税制，“E”指税收豁免。第一个“E”代表在缴费环节，无须缴纳个人所得税；第二个“E”指在投资收益环节，不缴纳或暂不缴纳个税；"T”代表缴税，即在领取环节缴费及投资收益环节需要一并缴纳税收。自2022年1月1日起，对个人养老金实施递延纳