2026保险行业再保险计费模拟考试试题及解析

2026保险行业再保险计费模拟考试试题及解析一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分。在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填在括号内）1.在再保险定价中，最基础也是最核心的原则是（）。A.盈利性原则B.互利原则C.损失补偿原则D.近因原则2.对于比例再保险合约，计算再保险保费的基础通常是（）。A.原保险人的最终赔付率B.原保险人的毛保费C.分出公司的分保佣金D.再保险接受人的预定利润率3.某溢额再保险合同，每一危险单位的自留额为100万元，分保限额为3线。现有一危险单位保险金额为400万元，则该危险单位的成数分保比例为（）。A.25%B.50%C.75%D.100%4.在非比例再保险定价中，常用的“燃烧成本法”主要用于（）。A.险位超赔再保险B.巨灾超赔再保险C.停止损失再保险D.累积超赔再保险5.再保险定价中，“风险保费”是指（）。A.用于支付赔款及直接理赔费用的保费部分B.用于支付再保险人内部费用的保费部分C.用于支付经纪人佣金的保费部分D.包含利润附加的保费部分6.当使用“帕累托”分布进行超额赔款再保险定价时，该分布通常适用于模拟（）。A.损失频率B.小额损失C.厚尾的大额损失D.离散型损失7.在计算再保险纯保费时，如果采用“经验定价法”，其数据来源主要是（）。A.市场平均损失率B.分出公司自身的过往损失数据C.竞争对手的定价策略D.精算师的职业判断8.某超额赔款再保险合同，起赔点为100万元，限额为400万元。若发生一次损失为600万元的保险事故，再保险接受人应承担的赔款为（）。A.500万元B.400万元C.600万元D.0万元9.在再保险合约定价中，用于衡量再保险人承担风险波动性的指标通常是（）。A.变异系数B.赔付率C.综合成本率D.投资收益率10.“有限期望值”函数E[A.超赔再保险的层内平均损失B.比例再保险的分保佣金D.巨灾模型的参数估计C.原保险人的自留保费11.对于险位超赔再保险，定价时通常假设每个危险单位的损失是（）。A.完全正相关的B.相互独立的C.负相关的D.线性相关的12.在调整再保险保费时，引入“趋势因子”的主要目的是（）。A.反映通货膨胀对赔款和保费的影响B.反映汇率波动的影响C.反映市场竞争程度的变化D.反映法律法规的变更13.某成数再保险合同，分出公司自留40%，分出60%。分出公司获得30%的分保佣金，若原保险毛保费为1000万元，则分出公司实际自留的净保费为（）。A.400万元B.280万元C.700万元D.580万元14.在再保险定价模型中，如果损失频率服从泊松分布，损失强度服从对数正态分布，则聚合损失模型通常被称为（）。A.指数分布模型B.威布尔分布模型C.复合泊松模型D.伽马分布模型15.“投资保费”在再保险定价中通常指（）。A.再保险人将保费用于投资所产生的收益B.包含了预期投资收益折现后的保费C.仅限于长期寿险再保险D.与定价无关的概念16.在计算超赔再保险的价格时，如果使用“表定法”，其定价依据主要是（）。A.实际发生的赔款B.预先制定的费率表和因子C.分出公司的信用评级D.经纪人的谈判能力17.某赔款溢额再保险合同，每一危险单位自留100万，共5线。某保单保额500万，保费5万，发生赔款300万。则再保险人应承担的赔款为（）。A.240万B.60万C.300万D.200万18.在时间超额赔款再保险（AggregateStopLoss）定价中，考虑的主要风险是（）。A.单次巨灾损失B.一年内的总赔付额超过特定限额C.单个危险单位的巨额赔付D.特定地区的累积风险19.再保险纯保费计算公式P=E[A.预期赔款次数B.预期赔款金额C.预期赔付率D.预期费用率20.“内部费用”在再保险定价中通常包括（）。A.支付给分出公司的佣金B.支付给经纪人的佣金C.再保险人自身的管理成本和税金D.理赔费用二、多项选择题（本大题共10小题，每小题2分，共20分。在每小题列出的五个备选项中有两个至五个是符合题目要求的，请将其代码填在括号内。多选、少选、错选均不得分）1.影响再保险定价的主要因素包括（）。A.损失经验B.自留额与限额C.市场周期D.通胀趋势E.分保佣金率2.下列关于再保险定价中“波动保费”的描述，正确的有（）。A.旨在覆盖非预期损失B.通常基于资本成本模型计算C.数值通常小于风险保费D.与再保险人的风险偏好有关E.仅用于比例再保险3.常见的再保险定价方法有（）。A.经验定价法B.暴露定价法C.Parlous定价法D.随机模拟法E.财务定价法4.在非比例再保险定价中，计算“分层定价因子”时需要考虑（）。A.该层的起赔点B.该层的限额C.损失强度的分布类型D.保险公司的品牌价值E.经纪人的年龄5.再保险纯保费的计算步骤通常包括（）。A.数据收集与清洗B.损失频率与强度分析C.选择合适的分布模型D.计算超赔层的期望损失E.加入费用附加和利润附加6.下列关于“增限因子”的表述，正确的有（）。A.是指保额增加时费率增加的因子B.用于计算不同限额下的相对费率C.在责任险超赔再保险定价中非常重要D.数值恒等于1E.与损失强度的分布有关7.在进行再保险定价的灵敏度分析时，通常需要改变的参数有（）。A.趋势因子B.损失分布的参数（如方差）C.免赔额D.限额E.货币汇率8.下列哪些情况会导致再保险保费上调？（）。A.历史赔付率显著升高B.通货膨胀率上升C.扩展承保区域至高风险区D.增加自留额E.提高免赔额9.再保险合约中的“利润佣金”条款，其计算基础通常涉及（）。A.分保手续费B.已发生赔款C.已赚保费D.利润分成比例E.投资收益10.巨灾超赔再保险定价中，除了使用历史损失数据外，还常结合（）。A.气象数据B.地震模型C.飓暴模型D.行业损失数据E.股票市场指数三、判断题（本大题共10小题，每小题1分，共10分。判断下列各题的正误，正确的打“√”，错误的打“×”）1.再保险定价的目标仅仅是弥补赔款支出，不需要考虑利润。（）2.在溢额再保险中，如果保险金额小于自留额，则再保险人不承担任何责任，也不收取保费。（）3.燃烧成本法是一种基于损失频率的定价方法，不适用于低频高损的风险。（）4.有限期望值E[X∧u]5.在再保险定价中，如果数据充足，经验定价法通常优于暴露定价法。（）6.所有的非比例再保险合约都采用相同的费率计算公式。（）7.再保险人的内部费用通常包括管理费用、印花税和资本成本。（）8.对于同一风险，随着起赔点的提高，再保险费率通常会降低。（）9.在时间超额再保险中，定价时主要关注的是单次事故的严重程度。（）10.风险调整资本收益率（RAROC）是衡量再保险业务盈利能力的重要指标。（）四、填空题（本大题共10小题，每小题1分，共10分。请在每小题的空格中填上正确答案）1.在再保险定价公式Rate2.若某险位超赔再保险层为300万xs200万，则该层的限额为______万元。3.计算超赔再保险纯保费时，公式E[4.在比例再保险中，分出公司支付给再保险接受人的报酬称为______，通常以分保费的百分比表示。5.再保险定价中，用于描述损失发生次数的随机变量通常服从______分布或负二项分布。6.当损失数据量很少时，定价往往依赖于______定价法，即分析风险暴露的总量和结构。7.在责任险再保险定价中，为了反映长尾业务的赔款进展，需要使用______因子。8.再保险人为了覆盖其承担的风险而占用的资本成本，通常在定价中体现为______附加。9.某再保险合同规定，当赔付率低于65%时，分出公司可以获得一定的______，以鼓励分出公司良好的承保质量。10.在使用帕累托分布进行拟合时，参数α越小，表示尾部越______（填“厚”或“薄”）。五、简答题（本大题共4小题，每小题5分，共20分）1.简述再保险定价中“风险保费”与“波动保费”的区别与联系。2.请列举并简要说明非比例再保险定价中“燃烧成本法”的基本步骤。3.在溢额再保险定价中，什么是“线数”？它如何影响再保险人的责任和保费？4.解释再保险定价中“有限期望值”的含义及其在计算超赔层纯保费中的应用。六、计算题（本大题共3小题，每小题10分，共30分）1.某保险公司安排了一份险位超赔再保险合同，层为500万xs500万。根据历史数据分析，该类风险的损失强度服从参数为λ=0.02（单位：百万元）的指数分布。即损失密度函数为请计算：(1)该再保险层的纯保费（即再保险人预期赔款）。(2)若再保险人要求附加费率为20%（即费用附加+利润附加），计算该再保险层的总保费。（注：指数分布E[2.某成数再保险合同规定，分出公司自留40%，分出60%。分保佣金率为30%，并有纯益手续费条款，规定当赔付率低于65%时，按赔付率每降低1%，纯益手续费增加1%，最高为分保费的10%。假设某年度分保费为5000万元，已发生赔款为1500万元。请计算：(1)分出公司该年度实际获得的分保佣金总额（含纯益手续费）。(2)分出公司该年度的净赔付成本。3.某赔款溢额再保险合同，每一危险单位自留额为100万元，共10线。现有三个危险单位：危险单位A：保额500万元，保费2万元，发生赔款400万元。危险单位B：保额1500万元，保费6万元，发生赔款800万元。危险单位C：保额50万元，保费0.2万元，发生赔款20万元。请计算：(1)该再保险合同对这三个危险单位的总分保比例（按保费加权平均）。(2)再保险人针对这三个危险单位应承担的总赔款金额。七、案例分析题（本大题共1小题，共20分）案例背景：A保险公司是一家专注于财产险业务的中型保险公司。随着业务规模的扩大，为了稳定经营成果，A公司计划在2026年安排一份“巨灾超赔再保险”合同。合同主要内容如下：1.保障范围：地震险，保障区域为某地震活跃带。2.层次结构：2亿xs2亿（即起赔点2亿元，限额2亿元）。3.保费支付方式：预付保费最低为1000万元，最终保费根据实际赔付情况进行调整（浮动保费）。定价数据与分析：A公司提供了过去10年该地区的地震损失数据（经调整至2026年物价水平）：年份1：无损失年份2：损失0.5亿年份3：损失1.2亿年份4：无损失年份5：损失3.5亿年份6：无损失年份7：损失0.8亿年份8：损失4.2亿年份9：无损失年份10：损失2.5亿再保险人B公司接受了A公司的询价，并进行了定价分析。B公司决定采用“燃烧成本法”结合“帕累托分布”尾部拟合进行定价。B公司的定价假设如下：趋势因子：1.0（假设数据已完全调整）费用附加（含内部费用、经纪人佣金等）：30%利润附加：10%安全附加：10%帕累托分布拟合参数：α=1.2,θ=问题：1.请根据提供的10年历史数据，使用“燃烧成本法”的粗略逻辑（即简单平均），计算该超赔层（2亿xs2亿）的年度平均层内损失。（4分）2.利用给出的帕累托分布参数，计算该超赔层的理论预期损失（纯保费）。提示：超赔层预期损失E[Laye3.假设B公司决定以帕累托分布计算结果作为定价基准，请计算该再保险合同的“技术费率”（即基于风险保费的费率）和“最终报价”（包含所有附加的预付保费）。（4分）4.在合同执行期间，若第11年发生了一次6亿元的地震损失。请计算再保险人B公司在该次事故中应承担的赔款金额。同时，若合同约定“赔付率每超过100%的部分，下一年度费率上调20%”，请分析此次损失对下一年度保费的影响。（6分）试卷答案及解析一、单项选择题1.A[解析]盈利性原则是商业保险定价的基本原则，再保险作为商业行为，其定价必须保证再保险人在覆盖成本和风险的基础上获得预期利润。2.B[解析]比例再保险（成数或溢额）的保费通常按照原保险毛保费的一定比例计算。3.A[解析]自留100万，分保限额3线即300万，总承保能力400万。保额400万刚好分满。分出部分为300万，占比300/400=75%。注意题目问的是“成数分保比例”，通常指分出比例。若问自留比例则是25%。此处根据选项，成数分保合同中分出比例常被称为分保成数。但在溢额合同中，对于特定保单会计算出一个临时比例。选项中有25%和75%。通常溢额合同是“溢额”部分分出。自留25%，分出75%。选项A是25%（自留），选项B是50%，C是75%（分出）。题干问“该危险单位的成数分保比例”，在溢额合同语境下，如果是指分出比例，应为75%。但若指自留比例，为25%。考虑到成数分保通常指“分出成数”，选C更符合术语习惯，但需注意溢额合同计算出的特定比例。这里保额400万，自留100万（25%），溢额300万（75%）。题目问“成数分保比例”，通常指分出的那部分。故选C。修正：再次审题，题目问“成数分保比例”。在溢额再保险中，对于某个危险单位，其分保比例=(保额自留额)/保额（假设保额>自留额且<=自留额+分保限额）。(400-100)/400=75%。故选C。修正：再次审题，题目问“成数分保比例”。在溢额再保险中，对于某个危险单位，其分保比例=(保额自留额)/保额（假设保额>自留额且<=自留额+分保限额）。(400-100)/400=75%。故选C。4.D[解析]燃烧成本法主要基于历史损失数据落在特定层内的频率和severity，常用于高频低损或累积数据的分析，如累积超赔或特定的险位超赔层。但在传统分类中，它常被用于险位超赔的定价参考，特别是对于中低层。然而，对于巨灾超赔，由于数据稀缺，更多依赖模型。但在给定的选项中，燃烧成本法是分析历史损失落在层内情况的方法，常用于非比例。选项中A、B、C、D都是非比例。燃烧成本法特别适用于“基于经验损失”的定价。对于巨灾（B），因数据太少，单纯燃烧成本法不够。对于险位（A），可以使用。对于累积（D），也可以使用。实际上，燃烧成本法最常用于险位超赔的定价，或者作为巨灾超赔定价的参考（如果数据足够）。但在经典教材中，燃烧成本法是计算超赔再保险保费的一种方法，通过计算历史损失进入该层的比率。它并不特指某一种，但常用于险位超赔。修正：重新查阅定义。燃烧成本法是将过去发生的损失按通货膨胀调整后，计算其落在超赔层内的金额占总保费的比率。它适用于各种超赔再保险，但尤其常用于险位超赔。选项A最合适。5.A[解析]风险保费是纯保费的一种扩展，有时指覆盖预期损失的部分。但在更精细的定义中，风险保费对应赔款及ALAE。波动保费对应资本成本。选项A最准确。6.C[解析]帕累托分布具有厚尾特征，非常适合模拟保险中罕见的、极端的大额损失，如责任险或巨灾损失。7.B[解析]经验定价法完全依赖于分出公司自身在该合约下的历史损失经验。8.B[解析]起赔点100万，限额400万。损失600万。再保险人承担(600100)=500万中的部分，受限于限额400万。故承担400万。9.A[解析]变异系数（标准差/均值）是衡量波动性的相对指标，常用于定价中的风险负荷计算。10.A[解析]E[X∧d]11.B[解析]险位超赔针对单个危险单位，定价时通常假设各危险单位之间相互独立。12.A[解析]趋势因子主要用于反映社会通货膨胀和理赔成本通胀（如医疗费用、建材成本）对赔款金额的影响。13.A[解析]毛保费1000万。自留40%，即自留保费400万。分出60%，即分出保费600万。分保佣金30%是基于分出保费的，即60030%=180万。分出公司实际自留的净保费=毛保费分出保费+分保佣金=1000600+180=580万。修正：题目问“分出公司实际自留的净保费”。净保费通常指自留额扣除分保手续费后的净成本。或者指自留的保费份额。通常理解为：分出公司最终承担的保费净额=毛保费分出保费+分保佣金（收回的佣金）=1000600+180=580万。故选D。修正：题目问“分出公司实际自留的净保费”。净保费通常指自留额扣除分保手续费后的净成本。或者指自留的保费份额。通常理解为：分出公司最终承担的保费净额=毛保费分出保费+分保佣金（收回的佣金）=1000600+180=580万。故选D。14.C[解析]频率泊松+强度任意=复合泊松模型。15.B[解析]投资保费指考虑了资金时间价值，即保费收入产生的投资收益可以抵消部分保费成本，从而降低了实际需要的风险保费。16.B[解析]表定法依据预先制定好的费率表，根据风险特征（如建筑等级、占用性质）查表定价，不直接依赖特定项目的过往损失。17.A[解析]保额500万，自留100万（20%），溢额400万（80%）。赔款300万。再保险人承担30080%=240万。18.B[解析]时间超额赔款保障的是一年内总赔付额超过起赔点的部分，针对的是累积损失风险。19.B[解析]纯保费=预期赔款金额。20.C[解析]内部费用是再保险人自身的运营成本，不包括支付给外部的佣金（那是外部费用）。二、多项选择题1.ABCD[解析]分保佣金率是合约条款的结果，而非影响定价的原始风险因素（虽然它是谈判的一部分）。定价主要基于风险（A,B,D）和市场环境（C）。2.ABD[解析]波动保费覆盖非预期损失，基于资本成本，与风险偏好有关。它通常大于风险保费（因为风险保费只覆盖预期），或者作为风险保费的附加。选项C“数值通常小于风险保费”错误。选项E“仅用于比例再保险”错误，非比例也涉及风险资本。3.ABCDE[解析]这些都是再保险定价的常见方法。4.ABC[解析]分层定价因子取决于层的结构（起赔点、限额）和损失分布。与品牌、经纪人无关。5.ABCDE[解析]完整的定价流程包含所有步骤。6.BCE[解析]ILF用于不同限额间的费率转换，与损失强度分布有关，在责任险中至关重要。它不恒等于1。7.ABCDE[解析]灵敏度分析测试模型对输入参数变化的敏感度，所有列出的参数都可能变化。8.ABC[解析]赔付率高、通胀高、风险区域扩大都会导致保费上调。增加自留额（D）和免赔额（E）会降低再保险责任，通常导致保费降低。9.ABCD[解析]纯益佣金计算基于分保手续费、赔款、保费和约定比例。通常不直接基于投资收益（E），除非是特殊财务再保险。10.ABCD[解析]巨灾定价严重依赖模型（气象、地震、飓风）和行业数据。股票指数（E）不相关。三、判断题1.×[解析]再保险定价必须包含利润附加，以覆盖资本成本并提供回报。2.√[解析]若保额小于自留额，分出比例为0，再保险人不承担责任，也不收保费。3.×[解析]燃烧成本法正是基于“损失落在层内”的频率和severity，对于低频高损的风险，如果历史数据中没有发生损失，燃烧成本法得出的保费为0或极低，这不准确，因此它更适合有较丰富损失经验的情况。但题目说“不适用”，通常燃烧成本法适用于高频低损或数据充足的情况。对于低频高损，单纯燃烧成本法失效。故判断为正确（即它不适用低频高损）。或者理解为：燃烧成本法是经验法，需要数据，低频高损数据少，故不适用。所以“不适用”这个说法是对的。修正：题目说“燃烧成本法是一种基于损失频率的定价方法”。实际上它是基于损失金额的频率和严重程度。更重要的是后半句“不适用于低频高损的风险”。由于低频高损风险历史数据极少，无法通过简单的燃烧成本法（统计平均）来定价，通常需要模型。所以该说法是正确的。修正：题目说“燃烧成本法是一种基于损失频率的定价方法”。实际上它是基于损失金额的频率和严重程度。更重要的是后半句“不适用于低频高损的风险”。由于低频高损风险历史数据极少，无法通过简单的燃烧成本法（统计平均）来定价，通常需要模型。所以该说法是正确的。4.√[解析]定义正确。5.√[解析]经验定价法反映了该分出公司的实际风险情况，比基于行业平均的暴露定价法更精确，前提是数据可信且充足。6.×[解析]不同类型的非比例合约（险位、事故、累积）定价公式和考虑因素差异很大。7.√[解析]定义正确。8.√[解析]起赔点越高，再保险人介入的可能性越低，承担的风险越小，费率越低。9.×[解析]时间超额再保险关注的是累积赔付额，而非单次事故。10.√[解析]RAROC是现代风险管理中衡量收益与风险配比的核心指标。四、填空题1.附加费率（或LoadingFactor）2.5003.超赔层内（或特定限额层）4.分保佣金5.泊松6.暴露7.进展（或Development）8.波动（或资本成本）9.纯益手续费10.厚五、简答题1.答：区别：风险保费：主要用于覆盖再保险人承担的预期损失（ExpectedLoss）。它是基于大数法则，计算赔款的平均值。波动保费：主要用于覆盖非预期损失（UnexpectedLoss）或资本成本。它反映了损失的不确定性，即实际损失偏离预期损失的风险，需要再保险人配置资本来应对。联系：两者共同构成了再保险的纯保费（或技术性保费）。总保费=风险保费+波动保费+费用附加。对于风险越高的业务（波动越大），波动保费在总保费中的占比通常越高。2.答：燃烧成本法的基本步骤如下：1.数据收集：收集过去若干年该再保险合约层内的实际损失数据。2.趋势调整：根据通货膨胀和理赔趋势，将历史损失数据调整至未来的定价水平。3.计算层内损失：对于每一次历史损失，计算其落在该超赔层（起赔点至起赔点+限额）内的金额。4.汇总与平均：将调整后的层内损失金额进行汇总，除以对应的暴露单位（通常是原保险毛保费），得到平均的燃烧成本率。5.确定保费：将燃烧成本率乘以预计的承保保费（GNP），得到纯保费，最后加上附加费用率得到最终保费。3.答：线数的定义：在溢额再保险中，“线数”表示分保公司愿意接受的自留额的倍数。例如，自留额为100万，合同规定为10线，则分保限额为1000万。对责任的影响：线数决定了再保险合约的总承保能力（自留额×线数）。线数越高，再保险人承担的潜在责任上限越高。对保费的影响：线数决定了分出比例。对于保额超过自留额的危险单位，分出比例=(保额自留额)/保额（受限于线数限制）。线数越高，能够覆盖的高保额业务越多，分入的保费总量也越大，但同时承担的风险也增加了。4.答：含义：有限期望值E[X∧d]指随机变量X（损失）与常数d应用：在计算超赔再保险纯保费时，利用有限期望值可以方便地计算层内期望损失。超赔层（起赔点M，限额L）的期望损失=E[即：限额为M+L时的期望赔付减去限额为M时的期望赔付，其差额即为落在M到六、计算题1.解：(1)计算纯保费指数分布的参数λ=起赔点M=限额L=层的终点U=利用指数分布的超额期望函数公式：E[纯保费（层内期望损失）=E=====4.3053=430.53(2)计算总保费附加费率为20%。总保费=纯保费×==516.64答：该再保险层的纯保费为430.53万元，总保费为516.64万元。2.解：(1)计算分保佣金总额基础分保佣金=分保费×分保佣金率=5000×计算赔付率：赔付率=已发生赔款/分保费=1500/计算纯益手续费：规定赔付率低于65%时有纯益手续费。差额=65。按每降低1%增加1%纯益手续费，基础增加比例为35%。但最高为分保费的10%。由于35，所以纯益手续费比例取上限10%。纯益手续费金额=5000×分保佣金总额=基础分保佣金+纯益手续费=1500+(2)计算净赔付成本分出公司承担的赔款=已发生赔款×自留比例=1500×或者：分出公司净赔付成本=总赔款再保险摊回赔款。再保险摊回赔款=1500×净赔付=1500900答：分保佣金总额为2000万元，分出公司净赔付成本为600万元。3.解：(1)计算总分保比例（按保费加权平均）危险单位A：保额500万。自留100万，分保限额1000万（10线）。500>100，分出400万。分保比例=400/500=80%。危险单位B：保额1500万。自留100万，分保限额1000万。1500>1100（总容量），溢额分满1000万。分保比例=1000/1500=66.67%。危险单位C：保额50万。50<100（自留），不分出。分保比例=0%。总保费=2+加权平均分保比例===(2)计算再保险人承担的总赔款危险单位A：赔款400万。再保险人承担400×危险单位B：赔款800万。再保险人承担800×危险单位C：赔款20万。再保险人承担20×总赔款=320+答：总分保比例约为68.29%，再保险人承担的总赔款为853.33万元。七、案例分析题1.解：计算年度平均层内损失（燃烧成本法）层：2亿xs2亿（即起赔点2亿，限额2亿，保障范围2亿-4亿）。分析各年损失：年份1（0）：0年份2（0.5亿）：0年份3（1.2亿）：0年份4（0）：0年份5（3.5亿）：损失落在层内部分=mi年份6（0）：0年份7（0.8亿）：0年份8（4.2亿）：损失落在层内部分=mi年份9（0）：0年份10（2.5亿）：损失落在层内部分=mi总层内损失=1.5+年数=10年。年度平均层内损失=4.0/2.解：计算理论预期损失（帕累托分布）公式：E帕累托分布生存函数S(参数：α=1.2,起赔点M=2，限额L=不定积分∈t令u=x+∈t代入上下限计算：E==计算数值：≈≈