金融理财师（CFP）模拟试卷22

金融理财师（CFP）模拟试卷第1套

一、单选题（单题）（本题共30题，每题7.0分，共

30分。）

1、根据货币时间价值概念，货币终值的大小不取决于（）0

A、计息的方法

B、现值的大小

C、利率

D、市场价格

标准答案：D

知识点解析：终值的计算公式为：Pn=Po（1+r）n或Pn=Po（l+rxn）,从这两个公式中可

以看出，终值与计息方法、现值的大小和利率相关，而与市场价格无关。

2、某投资者的一项投资预计两年后价值100000元，假设必要收益率是20%,卜

述数值中最接近按复利计算的该投资的现值为（）元。

A、60000

B、65000

C、70000

D、75000

标准答案：C

知识点解析：Po=lO（）OO（M1+20%）2=69444（元）。

3、某投资者投资10000元于项期限为3年、年息8%的债券（按年计息），按复利

计算该项投资的终值为（）元。

A、13310

B、12597.12

C、12400.24

D、10800

标准答案：B

知识点解析：Pn=10000x（1+8%）3=12597.12（元）。

4、以下关于现值的说法正确的是（）。

A、当给定终值时，贴现率越高，现值越低

B、当给定利率及终值时，取得终值的时间越长，该终值的现值就越高

C、在其他条件相同的情况下，按单利计息的现值要低于用复利计算的现值

D、利率为正时，现值大于终值

标准答案：A

知识点解析：当给定利率及终值时，取得终值的时间越长，该终值的现值就越低。

在其他条件相同的情况下，按单利计息的现值要高于用复利计算的现值。利率为正

时，现值小于终值。

5、下列关于债券贴现率与现值关系的描述正确的是（）o

A、当给定终值时，贴现率越高，现值越低

B、当给定终值时，时间越长，现值越低

C、当给定利率时，贴现率越高，现值越高

D、当绐定利率时，时间越长，现值越低

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

6、某人希望在5年后取得本利和1万元，用于支付一笔款项。若按单利计算，利

率为5%,那么，他现在应存入（）元。

A、8000

B、9000

C、9500

D、9800

标准答案：A

o__KI（ox）…“二、

知识点解析：根据单利现值计算公式，可得：

7、在复利计算时，一定时期内，复利计算的周期越短，频率越高，那么（）0

A、现值越大

B、存储的金额越大

C、实际利率更小

D、终值越大

标准答案：D

mn

知识点解析：根据周期性复利终值计算公式:FV=PV（l+r/m）,其中，m为1年

中复利的计算次数，n为年数。可见，复利的计算周期越短，频率越高，m越大，

终值越大。

8、一家银行声称给储户10%的年利率，每季度复利计息，则一笔1000元的存款

在两年后价值为（）元。

A、1102.5

B、1115.5

C、1207.6

D、1218.4

标准答案：D

知识点解析：FV=1000x（1+10%/4）8=1218.4（元）。

9、假设利率为6%,小王想保证自己通过一年的投资得到15万元，那么他现在投

资为（）万元，

A、10.26

B、12.73

C、13.51

D、14.15

标准答案：D

知识点解析：根据单期现值的计算公式：丹・£/5/"+6%）=凡巴万元）・

10、假设李先生购买了甲公司首次公开发售时的股票。该公司的分红为每股110

元，并预计能在未来8年中以每年20%的速度增长，则8年后的股利为（）元。

A、4.73

B、5.25

C、5.36

D、6.01

标准答案：A

知识点解析：根据多期的终值公式：FV二Cox（l+r）T=l.lOx（l+2O%Z=4.73^）。

11、假如利率是12%,刘小姐想在9年后获得1000元，她需要在今天拿出（）

元钱进行投资。

A、300

B、361

C、410

D、423

标准答案：B

知识点解析：根据多期的现值公式：PV二FV/（l+r）T=1000/（1+12%）4361（元）。

12、小张获得遗产100万元，他将其存入10年的定期存款，假设年利率为6%,按

复利计算，10年后这笔钱将变为（）元。

A、1735267

B、1766879

C、1790848

D、1799653

标准答案：C

知识点解析：按复利计算，该定期存款的终值：

FV二C（）x（1+r）T=1000000x（1+6%）1°=1790848（元）。

13、根据72法则，如果年收益率为15%,你的投资将于约（）年后翻番。

A、3.6

B、4.8

C、8

1+1）=958.16（元）；②先将财务计算器设成期初形式。PMT=200,N=6,I/Y=10,

PV=958.16o

18、某项目，前3年无资金流入，从第3年末开始每年流入500万元，共5年。假

设年利率为10%,其终值为（）万元。

A、2994.59

B、3052.55

C、3365.14

D、3423.21

标准答案：B

知识点解析：递延年金终值计算与普通年金的终值计算是相同的，可以通过两种方

法：①年金终值公式为：FVAn=AxFVIFAi,n,故该项目递延年金终值

二500xFVIFA］（）%,5=3052.55（元）；②使用财务计算器，PMT=500,N=5,I/Y=10,

FV=3052.55o

19、某企业拟建立一项基金计划，每年初投入10万元，若利率为10%,5年后该

项基金本利和将为（）元。

A、564100

B、61050（）

C、671561

D、871600

标准答案：C

知识点解析：可以通过两种方法：①预付年金终值计算公式为：Vn（T

标尸AxFVIFAi,nx（l+i）,故该预付年金终值

=1OOOOOxFVIFA10%,5x（1+10%）=671561（TE）:②先将财务计算器设成期初形式，

PMT=-100000,I/Y=IO,N=5,FV=671561o

20、年金是指一定期间内每期相等金额的收付款项，按付款时点的不同分为普通年

金和预付年金。普通年金是指在一定时期内每期（）等额收付的系列款项。

A、期初

B、期末

C、期中

D、期内

标准答案：B

知识点解析：普通年金，又称后付年金，是指每期期未有等额的系列收款、付款的

年金。

21、下列各项年金中，只有现值没有终值的年金是（）。

A、普通年金

B、即付年金

C、永续年金

D、先付年金

标准答案：c

知识点露析：永续年金是指无限期发生的等额系列收付款项，其特点为：只有现值

没有终值。

22、某校准备设立永久性奖学金，每年计划颁发36000元资金，若年复利率为

12%,该校现在应向银行存入（）元本金。

A、450000

B、360000

C、350000

D、300000

标准答案：D

知识点解析：永续年金现值的计算：V0=A/i=36000/12%=300000（元）。

23、A方案在3年中每年年初付款500元，B方案在3年中每年年末付款500元，

若利率为10%,则第三年末两个方案的终值相差（）元。

A、105

B、165.5

C、347.55

D,505

标准答案：B

知识点解析：利用财务计算器，将财务计算器设成期初形式，A方案：I/Y=10,

PMT=-500,N=3,FV=1820.5；B方案：I/Y=10,PMT=-500,N=3,FV=1655,可

以得出两者差额=1820.5-1655=165.5（元）。

24、年金的终值是指（）。

A、一系列等额付款的现值之和

B、一定时期内每期期末等额收付款的终值之和

C、某特定时间段内收到的等额现金流量

D、一系列等额收款的现值之和

标准答案：B

知识点解析：年金是指每年都发生的等额现金流量形式。若每年等额的流入（流出）

量为PMT,每年利率为i,共n年，则n年的现金流量综合折扣到n年末，为现金

流量的终值。

25、根据资金时间价值理论，在期末年金现值系数的基础上，期数减1,系数加1

的计算结果，应当等于（）。

A、递延年金现值系数

B、期末年金现值系数

C、期初年金现值系数

D、永续年金现值系数

标准答案：C

知识点解析：暂无解析

26、下列说法正确的有（）oI.复利终值和复利现值互为逆运算II.单利终

值和单利现值互为逆运算W.普通年金终值和偿债基金互为逆运算IV.普通年金

现值和资本回收额互为逆运算

A、I、II、HI

B、【、II、IV

c、n、m、iv

D、i、n、in、iv

标准答案：D

知识点解析：暂无解析

27、有一项年金，前3年无流入，后5年每年年初流入500万元，假设年利率为

10%,其现值为（）万元。

A、1994.59

B、1813.48

C、1566.44

D、1423.21

标准答案：C

知识点解析：PV=500x[（l+10%）5-1]/10%x（l+l0%）4x（l+10%）3]=1566.44（万元）0

28、某人退休时有现金10万元，拟选择一项回报比较稳定的投资，希望每个季度

能收入2000元补贴生活。那么，该项投资的实际报酬率应为（）。

A、2%

B、8%

C、8.24%

D、10.04%

标准答案：C

知识点解析：季度报酬率=2000/100000=2%,实际年报酬率=（1+2%）土1=8.24%,

29、假设零息债券在到期日的价值为1000元，偿还期为25年，如果投资者要求的

年收益率为15%,则其现值为（）元。

A、266.67

B、102.34

C、32.92

D、30.38

标准答案：D

知识点解析：八・“但尸3双几

30、假定某公司在未来每期支付的每股股息为8元，必要收益率为10%,而当时

股票价格为65元，每股股票净现值为（）元。

A、15

B、20

C、25

D、30

标准答案：A

知识点解析：公司股票的价值为：8M.10=80（元）；而当时股票价格为65元，每股

股票净现值为：80-65=15（元）。

二、单选题（组题）（本题共2题，每题L0分，共2

分。）

根据下面材料，回答下列问题：拜利得商店进行清仓大甩卖。宣称价值1万元的

商品，采取分期付款的方式，3年结清，假设利率为12%的单利。

31、该商品每月付款额为（）元。

A、369

B、374

C、378

D、381

标准答案：C

知识点解析：本题相当于以12%年利率借款1（）000元，3年付清。欠款为：

10000+10000x12%x3=13600（元）；每月付款为：13600/36=377.8=378（元）。

32、采用复利计算的实际年利率比12%高（）o

A、8.37%

B、9.46%

C、10.54%

D、11.39%

标准答案：D

知识点解析：计算有效年利率：10000=377.8><[1-1/（1+「）36]/「，可得：『1.767%。有

效年利率为：EAR=1.01767I2-1=23.39%,比实际利率高23.39%-12%=11.39%。

金融理财师（CFP）模拟试卷第2套

一、单选题（单题）（本题共28题，每题7.0分，共

28分。）

1、下列关于行纪和居间的叙述正确的是（）

A、居间合同是居间人向委托人报告订立合同的机会或者提供订立合同的媒介服务,

委托人支付报酬的合同

B、行纪人处理委托事务支出的费用,由委托人负担.但当事人另有约定的除外

C、行纪人是以行纪人被代理人的名义对外进行民事法律活动

D、居间和代理需要在授权范围内为了被代理人的利益独立进行意思表示

标准答案：A

知识点解析：行纪人处理委托事务支出的费用，由行纪人负担,但当事人另有约定的

除外;行纪人是以行纪人自己的名义对外进行民事法律活动;居间不需要进行独立的

意思表示，而代理需要在授权范围内为了被代理人的利益独立进行意思表示。

2、下列哪些属于合同的法律特征（）①是一种民事法律行为，以意思表示为要素，并

且按意思表示的内容赋予法律效果;②是两方以上当事人的意思表示一致的民事法

律行为，这是合同区别于单方法律行为的重要标志;③是以设立、变更、终止民事权

利义务关系为目的的民事法律行为;④是当事人各方在平等、自愿的基础上产生的

民事法律行为。各方当事人在订立合同时的法律地位平等

A、①②③

B、④②而④

C、①③④

D、@@@

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

3、下列合同的分类错误的是（）

A、以法律是否设有规范并赋予一个特地名称为标准，合同分为典型合同与非典型合

同

B、以给付义务是否由双方当事人互负为标准，合同分为双务合同与单务合同

C、以合同的成立是否必须采用法律或当事人要求的形式为标准，合同分为要式合同

与不要式合同

D、以时间因素在合同履行中所处的地位为标准，合同分为继续性合同和射幸合同

标准答案：D

知识点解析：暂无解析

4、下列关于要约与承诺的叙述错误的是（）

A、要约是一方当事人以缔结合同为目的,向对方当事人提出合同条件，希望对方当

事人接受的一种意思表示

B、要约的构成要件包括:要约必须是特定人所为的意思表示,要约必须向相对人发

出，要约必须具有缔结合同的目的

C、承诺指受要约人做出的同意要约以成立合同的意思表示，又称接盘

D、承诺的构成要件包括:承诺必须由受到要约人做出，其代理人也可以;承诺必须向

要约人做出，也可以向其代理人做出，如果要约人死亡，而合同不需要要约人亲自履行,

承诺也可以向要约人的继承人发出

标准答案：D

知识点解析：承诺的构成要件包括:承诺必须由受到要约人做出，其代理人也可以;承

诺必须向要约人做出，也可以向其代理人做出，如果要约人死亡,而合同不需要要约人

亲自履行，承诺也可以向要约人的继承人发出;承诺的内容应当与要约的内容一致-

——符合“镜像原则”（美国合同理论的概念）。

5、合同的有效要件包括（）①行为人具有响应的民事行为能力;②当事人双方的意

思表示要真实;③不违反法律或者社会公共利益;④合同标的需确定和可能

A、①②③

B、①②③④

C、@@@

D、①③④

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

6、下列哪项不属于合同无效的原因（）①对合同有重大误解;②恶意串通、损害国

家、集体或者第三人利益;③以合法形式掩盖非法目的;④损害社会公共利益;⑤

违反法律、行政法规及强制性规定

A、①②③④⑤

B、①②③④

C、@@®®

D、②③④⑤

标准答案：D

知识点解析：暂无解析

7、撤销权行使的期限即除斥期限为自撤销权人知道或者应当知道撤销事由之H开

始计算的（）

A、1年

B、半年

C、6个月

D、2年

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

8、下列哪项不属于效力待定合同（）

A、意思表示不真实的合同

B、限制行为能力人订立的合同

C、无权代理人订立的合同

D、无权处分人订立的合同

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

9、下列哪项不属于缔约过失责任的构成要件（）

A、缔约一方违反先合同义务

B、合同显失公平

C、违反先合同义务者有过错

D、违反先合同义务与该损失之间有因果联系

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

10、下列哪项不属于履行合同的基本原则（）

A、适当履行原则

B、协作履行原则

C、经济效益原则

D、情事变迁原则

标准答案：c

知识点词析：履行合同的基本原则包括:适当履行原则、协作履行原则、经济合理

原则、情事变迁原则。

II、下列哪些属于合同变更的条件（）合同变更的条件包括:①当事人双方协商一致;

②按照法律规定,合同的变更需要经过批准和登记的，还应该履行法定的程序;③为

了防止纠纷，当事人对合同变更的内容应该明确规定，变更内容不明确的，推定为未变

更;④经相关管理部门的批准

A、②③④

B、①②③④

C、@@@

D、①③④

标准答案：C

知识点解析：暂无解析

12、下列哪种合同可以转让（）

A、当事人没有约定不得转让条款的买卖合同

B、出版合同

C、委托合同

D^雇用合同

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

13、下列哪项不属于合同终止的原因（）

A、合同以欺诈、胁迫的方式签订

B、债务已经按照约定履行

C、债务人依法将标的物提存

D、债权债务同归于一人

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

14、下列哪项不属于免责事由（）

A、火灾发生，导致不能继续履行合同

B、因故意或重大过失,造成对方财产损失的，不能继续履行合同

C、山洪暴发导致不能继续履行合同

D、地震发生导致不能继续履行合同

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

15、下列关于违约责任的叙述错误的是（）

A、当事人可以事先约定一定数额的违约金或者事先约定损害赔偿额的计算方法

13、违约责任是指当事人违反合同义务所应该承担的民事责任,主要表现为民事责任

C、我国《合同法》规定违约责任的一般构成要件是:违约

D、违约责任的归责原则包括过错责任原则和严格责任原则

标准答案：B

知识点解析：违约责任是指当事人违反合同义务所应该承担的民事责任，主要表现

为财产责任。

16、承担违约责任的方式包括（）①继续履行;②补救措施;③赔偿损失;④支付违约

金

A、②③④

B、①③④

C、@@@

D、①②③④

标准答案：D

知识点解析：暂无解析

17、下列哪些可能是退休规划委托合同的委托人（）①参与的雇主;②参与的雇

员;③雇主和雇员选任的董事会;④雇主和雇员选任的理事会

A、①②④

B、②③④

C、①②③

D、®@®@

标准答案：C

知识点解析：暂无解析

18、理财合同可以分为哪几类（）①购销合同;②客户委托合同;③委托理财合同

A、①②

B、①③

C、@@

D、①②③

标准答案：C

知识点解析：暂无解析

19、退休规划的委托事项不包括（）

A、资产投资管理

B、养老金管理

C、资产托管

D、资产账户管理

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

20、与退休计划相关的合同包括下列哪些（）①劳动合同;②集体协议和企业规

章;③信托合同;④功能委托合同

A、②③④

B、①③④

C、①②③④

D、@@@

标准答案：C

知识点解析：暂无解析

21、下列哪项不属于构成法律责任必须具备的要件（）

A、具有明确的责任主体

B、违法或违约行为与损害结果之间有因果关系和责任主体具有主观过错

C、对受害者造成人身伤害

D、违法或违约行为事实

标准答案：C

知识点解析：暂无解析

22、金融理财师法律责任的责任主体是（）

A、金融理财师

B、金融理财师及雇用金融理财师的金融机构

C、金融理财师及金融理财师所服务的客户

D、金融理财师、雇用金融理财师的金融机构及金融理财师所服务的客户

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

23、金融理财师法律责任的构成包括（）①主体;②述法或违约行为;③损害结果;④

违法或违约行为和损害结果之间有因果关系和主观过错

A、①②③④

B、①③④

C、@@@

D、②③④

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

24、下列哪项不属于金融理财师法律责任的形式（）

A、赔偿

B、解除合同

C、恢复原状

D、终止违法或违约行为

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

25、理财法律责任的救济方式包括（）①仲裁;②调解;③诉讼

A、①②

B、@@

C、①②③

D、②③

标准答案：C

知识点解析：暂无解析

26、下列哪项不属于调解的方式（）

A、在第三人参与下进行调解

B、在仲裁机构参与下进行调解

C、在法院参与下进行调解

D、请求人民法院审判

标准答案：D

知识点解析：暂无解析

27、下列叙述错误的是（）

A、如果有一方当事人不履行合同，另一方可申请调解

B、诉讼时效的起算日期从权利受到侵害的人或者单位知道或者应当知道被侵害的

事实和致害人或单位的时候起。如果权利人不知道自己的权利受到侵害，则权利被

侵害之日起超过20年，人民法院对其权利不予以保护

C、协议仲裁是指在民事法律关系中的各个当事人，依据事先约定或者事后达成的书

面仲裁协议，共同选定仲裁机构，并由其对争议依法做出具有约束力的裁决的活动

D、仲裁机构本身没有强制执行仲裁裁决的权力。一旦一方当事人不自觉执行裁决,

另一方就需申请有关法院强制执行

标准答案：A

知识点解析：调解的前提是双方当事人自愿，如果有一方当事人表示不愿调解，或久

调不决，调解程序即应终止。

28、身体受到伤害要求赔偿的，其诉讼时效期限为。

A1年

、

B陟

、

c2年

、

D5年

、

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

金融理财师（CFP）模拟试卷第3套

一、单项选择题（本题共9题，每题1.0分，共9分0）

1、期权交易实际上是一种权利的单方面有偿让渡，期权的买方以支付一定数量的（）

为代价而拥有了这种权利。

A、保证金

B、期权费

C、手续费

D、佣金

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

2、下列关于金融期权的交易双方的权利与义务的说法中，正确的是（）。

A、期权的买方只有权利而没有义务，期权的卖方只有义务而没有权利

B、期权的买方只有义务而没有权利，期权的卖方只有权利而没有义务

C、期权的买方和卖方都同时有权利和义务

D、期权的买方和卖方的权利和义务是对称的

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

3、下列关于金融期货的交易双方的潜在盈亏的说法中，正确的是（）。

A、买方的潜在盈利是无限的，卖方的潜在盈利是有限的

B、买方的潜在亏损是无限的，卖方的潜在亏损是有限的

C、双方的潜在盈利和亏损都是无限的

D、双方的潜在盈利和亏损都是有限的

标准答案：C

知识点解析：暂无解析

4、看涨期权又称认购权，是指期权的买方具有在约定期限内按（）一定数量金融工具

的权利。

A、协定价格买入

B、协定价格卖出

C、市场价格买入

D、市场价格卖出

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

5、美式期权可以在（）执行。

A、期权到期日

B、期权到期日前某些营业日

C、期权到期日前的任何一个营业日

D、期权到期日或期权到期日前的任何一个营业日

标准答案：D

知识点解析：暂无解析

6、根据产品形态，金融衍生工具可分为（）和嵌入式衍生工具两类。

A、独立衍生工具

B、交易所交易的衍生工具

C、OTC交易的衍生工具

D、股权类产品的衍生工具

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

7、下列关于金融期货的说法中，正确的是（）。

A、金融期货一般在场外市场进行交易

B、金融期货交易是标准化交易

C、金融期货交易的内容可由双方协商确定

D、金融期货交易中只有合约的买方需要缴纳保证金，而合约的卖方则不需缴纳保证

金

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

8、中国存托凭证（CDR）是指（）。

A、在中国内地发行的代表境外或者杳港证券市场上某一种证券的证券

B、在境外或者香港发行的代表中国内地证券市场上某一种证券的证券

C、在境外发行的代表香港证券市场上某一种证券的证券

D、在香港发行的代表境外证券市场上某一种证券的证券

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

9、作为美国存托凭证（ADR）的发行人和ADR的市场中介，为ADR的投资者提供所

需的一切服务的是（）。

A、托管银行

B、中央存托公司

C、存券银行

D、保荐人

标准答案：C

知识点解析：暂无解析

二、多项选择题（本题共8题，每题7.0分，共8分0）

10、套期保值的做法是同时在现货市场和期货市场建立（）的头寸。

标准答案：A,C

知识点解析：暂无解析

11、可转换债券的要素有（）。

标准答案：A,C,D

知识点解析：暂无解析

12、金融互换包括（）。

标准答案：A,B,C,D

知识点解析：暂无解析

13、金融期权与金融期货的区别有（）。

标准答案：A,B,C,D

知识点解析：暂无解析

14、下列关于金融期权的交易双方的潜在盈亏的说法中，正确的有（）。

标准答案：A,D

知识点解析：暂无解析

15、按照合约所规定的履约时间的不同，金融期权可以分为（）。

标准答案：A,B,D

知识点解析：暂无解析

16、可转换公司债券的票面利率由发行人根据（）确定。

标准答案：B,C,D

知识点解析：暂无解析

17、在办理美国存托凭证业务中，托管银行提供的服务有（）。

标准答案：C,D

知识点解析：暂无解析

三、判断题(本题共10题，每题1.0分，共10分。)

18、套期保值者如果选用替代合约进行套期保值操作，则并不能完全锁定未来现金

流也此带来的风险称为替代风险。()

A、正确

B、错误

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

19、期货市场的价格发现意味着期货价格必然等于未来的现货价格。()

A、正确

B、错误

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

20、套利的理论基础在于经济学中所谓的“一价定律”，即忽略交易费用的差异,同一

商品只能有一个价格。()

A、正确

B、错误

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

21、期货套利机制的存在削弱了金融市场的有效性。()

A、正确

B、错误

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

22、备兑权证通常由基础证券的发行人发行，行权时上市公司增发新股售予认股权

证的持有人。()

A、正确

B、错误

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

23、可转换公司债券的票面利率一般高于相同条件的不可转换公司债。()

A、正确

B、错误

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

24、人民币利率互换交易是指交易双方约定在未来的一定期限内，根据约定数量的

人民币本金和利率计算利息并进行本金和利息交换的金融合约。()

A、正确

B、错误

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

25、期权和期权类衍生产品是最复杂而且种类较多的金融衍生品，由于它们具有较

好的结构特性，在风险管理和产品开发设计中得到广泛运用。()

A、正确

B、错误

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

26、金融期权的购买者在向出售者支付一定费用后，就获得了能在规定期限内以某

一特定价格向出售者买进或卖出一定数量的某种金融工具的权利。()

A、正确

B、错误

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

27、期权交易实际上是一种权利的双方有偿让渡。()

A、正确

B、错误

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

金融理财师(CFP)模拟试卷第4套

一、单选题组题(本题共20题，每题7.0分，共20

分。)

于先生一家属于富足小康之家，为了合理安排投资与保险以实现未来规划，于先生

聘请了理财规划师帮助其进行全方位理财规划。理财规划师通过与于先生沟通，获

得了以下家庭、职业与财务信息：一、案例成员

姓名年龄关系职业退休计划

于先生35本人烟草公司副总经理60岁退休

王女士30配偶某国企部门主管55岁退休

于森5儿子幼儿园学生

支情况1.收入情况：亍先生年资10年，税前月收入16000元；王女士年资5

年，税前月收入9000元。年末于先生夫妇都可以多得一个月的工资作为年终奖

金。2.支出情况：于先生一家食品饮料平均月支出1250元，交通通讯费用月支

出1250元，每年的衣着服饰支出大概15000元，每年的家用服务支出6000元，儿

子教育支出12000元，医疗保健支出5（X）0元，娱乐支出6000元。同时夫妻双方各

年缴保费2000元，为20年期定期寿险。为了保证正常支出，在理财规划师的建议

下于先生准备了2万元的紧急预备金。三、资产负债状况于先生5年前购买了一

套总价为80万元的住房，目前该房产现值为100万元。为出行方便，于先生还购

买了一辆总价为18万元的家用轿车，目前价值为15万元。于先生投资比较保守，

投资意识较差，金融投资基本上是储蓄。于先生家里目前存有5000元紧急备用

金，活期存款8万元，定期存款28万元（每年可获利息收入6000元）。于先生家里

现在没有负债。四、保险状况1.于先生：其所在企业除按所在地区提拨8%基本

养老金以外，另在一年前开始提供企业年金计划，个人与企业各提拨1%。目前养

老金账户有30000元，企业年金账户有15000元，住房公积金账户余额50000元，

每年还可报销全家医疗费用5000元。投保缴费20年终身寿险400000元，年保费

2000元已缴1年。2.王女士：依照规定提四金（住房公积金提缴5%,个人养老金

提缴8%,医疗保险金提缴2%,失业保险金提缴1%）,住房公积金账户余额30000

元，个人养老金账户余额16000元。投保定期寿险400000元，年缴保费2000元。

3.双方父母健在，有养老金保障。4.儿子现未投保。五、理财•目标1.子女教

育资金筹备：包括从现在到儿子出国留学所需资金。预期费用小学到高中阶段学费

与才艺补习费支出每年现值10000元，念国内大学费用每年2万元，出国留学2年

的费用每年15万元。2.退休计划：夫妻将于25年后一起退休，届时夫妻生活费

现值每月7000元，其中于先生月支出现值4000元，王女士3000元-3.养亲计

划：预计在三年之后需赡养双方父母，每年50000元预计持续25年。4.换车计

划：拟于10年后换购价值500000元的新车一部。5.购房计划:退休前为儿子购

置房产，面积120平方米，目前市面上价格为15000元/平方米。6.旅游计划：从

现在开始以后每年国外旅游预算为现值20000元，持续30年。六、假设条件社会

平均工资2000元，税前可抵扣的四金不得超过按社会平均工资计算的3倍。退休

前与退休后的支出成长率均估计为4%o

1、于先生就职于烟草公司，参加了公司的企业年金计划。我国目前的企业年金计

划均实行确定交费计划（DC计划），下列不属于退休时个人账户资产的组成部分的

是（）。

A、个人缴费

B、社会统筹

C、投资受益

D、企业缴费

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

2、关于企业年金与基本养老保险的关系，下列说法正确的是（）。

A、基本养老保险和企业年金缺一不可

B、企业可自行选择参加基本养老保险和企业年金计划中的一个或两个

C、所有企业必须在建立了基本养老保险的基础上，才能实行企业年金计划

D、只有国有企业必须在建立了基本养老保险的基础上，才能实行企业年金计划，

其他类型企业不限

标准答案：C

知识点解析：暂无解析

3、于先生和王女士每月缴纳的四金分别是（）o

A、2560元和1440元

B、2560元和1240元

C、2360元和1440元

D、2360元和1240元

标准答案：A

知识点解析：根据规定，四金扣缴率=5%+8%+2%+1%=16%。于先生每月缴纳四金

=16000X16%=2560（TC）：王女士每月缴纳四金二900Dxl6%=1440（元）」

4、一年后于先生和王女士的养老金账户的余额分别是（）o

A、43560元和24640元

B、45360元和22460元

C、45360元和24640元

D、43560元和22460元

标准答案：C

知识点解析：养老金扣缴率为8%；•年后于先生养老金账户余额

=30000+16000x8%x12=45360（元）；一年后王女士养老金账户余额

=16000+9000x8%x12=24640（元）。

5、于先生和王女士的工资每月共需缴纳个人所得税（）元。

A、3088

B、3066

C、3044

D、3022

标准答案：B

知识点解析：可以税前诋扣的四金二2000xl6%x3=960（元）。于先生每月工资纳税

=（16000-960-2000）x20%-375=2233（元）；王女士每月工资纳税=（9000-960-2000）x

20%-375=833（元）；故每月共需纳税=2233+833=3066（元）。

6、于先生和王女士的年终奖共需缴纳个人所得税（）元。

A、2150

B、2250

C、2350

D、2450

标准答案：D

知识点解析：①于先生年终奖16000元单独纳税，除以12得1333元，适用税率

10%,速算扣除数25,纳税=16000x10%-25=1575元；②王女士年终奖9000元单

独纳税，除以12得750元，适用税率10%,速算扣除数25,纳税=9000x10%・

25=875（元）：③年终奖共需纳税=1575+875=2450（元）。

7、于先生每月的税后兀支配收入是（）元。

A、11547

B、12547

C、12647

D、12747

标准答案：C

知识点解析：于先生每月的企业年金=16000xl%=160（元）。故于先生每月的税后可

支配收入二16000-2233-960-160=12647（元）。

8、于先生一家每年的税后工作收入为（）元.

A、261194

B、261294

C、261394

D、161494

标准答案：A

知识点解析：于先生每月的税后可支配收入为12%7元；王女士每月的税后可支配

收入二9000-800-960=7240（元）；故总的税后工作收入

=（12647+7240）x12+（16000+9000-2450）=26II94（元）。

9、于先生一家的年消费支出为（）元。

A、68000

B、70000

C、72000

D、74000

标准答案：D

知识点解析：年消费支出=食品饮料支出+交通通讯支出+衣着服饰支出+家用服务

支出+教育支出+医疗保健支出+娱乐支出

=1250x12+1250x12+15000+6000+12000+5000+6000=74000（元）。

10、于先生一家的年储蓄为（）元。

A、169194

B、179194

C、189194

D、199194

标准答案：C

知识点解析：于先生一家的年收入=税后年工作收入+利息净收入=261194+（6000-

6000x5%户266894（元）；于先生一家的年支出二年消费支出+保险费

=74000+2000x2=78000元。故于先生一家的年储蓄=266894-78000=188894（元）。

II、于先生一家的投资性资产是（）万元。

A、41.1

B、42.1

C、43.1

D、44.1

标准答案：B

知识点解析：于先生家里的投资性资产包括：定期银行存款28万元，住房公积金

8万元（其中于先生5万元，王女士3万元），个人养老金4.6万元（其中于先生3万

元，王女士1.6万元），企业年金1.5万元。故于先生一家的投资性资产

=28+8+4.6+1.5=42.1（万元）。

12、于先生一家的总资产是（）万元。

A、162.6

B、163.6

C、164.6

D、165.6

标准答案：D

知识点解析：于先生家里的资产包括：流动性资产8.5万元（其中现金0.5万元，活

期存款8万元），投资性资产42.1万元，自用资产115万元（其中自用汽车15万

元，自用房产100万元），故总资产=8.5+42.1+115=165.6（万元）。

13、根据学先生的家庭状况，理财规划师建议于先生家庭需要配置的投资资产是

（）万元。

A、34.5

B、35.5

C、36.5

D、37.5

标准答案：A

知识点解析：于先生家庭需配置投资资产=流动性资产+投资性资产-住房公积金账

户-个人类老金账户-企业年金账户-紧急预备金-短期负债=8.5+42.1-8-4.6-1.5-2

=34.5（万元）。

14、在于先生的家庭支出中，不属于义务性支出的是（）。

A、家庭每月生活费支出

B、每年儿子的教育支出

C、每年娱乐费用支出

D、每月相对固定的交通支出

标准答案：C

知识点解析：义务性支出也称为强制性支出，是收入中必须优先满足的支出，如

ABD三项；C项属于选择性支出。

15、假设丁先生现在就准备为其儿子购置房产，则于先生购房需要缴纳契税为

（）万元。

A、2.8

B、2.7

C、2.6

D、2.5

标准答案：B

知识点解析：一-般房产校房屋成交价的1.5%缴纳契税，故于先生购房需要缴纳契

税=15000x120x1.5%=27000（元），即约为2.7万元。

16、如果于先生为儿子购房准备办理抵押贷款，则他须承担的抵押登记费为（）

兀O

A、86

B、56

C、36

D、16

标准答案：C

知识点解析：需办理抵押登记的贷款，抵押登记部门将收取按每平方米0.30元（建

筑面积）计算的登记费，故登记费为0.30x120=36（元）。

17、如果于先生为儿子购房准备利用商业贷款融资100万，银行委托律师事务所或

公证部门对借款个人进行资格认证后，于先生需要缴纳律师费或公证费为（）

兀O

A、500

B、1000

C、2000

D、3000

标准答案：D

知识点解析：办理商业贷款时，银行委托律师事务所或公证部门对借款个人进行资

格认证，买房贷款人需我每单申请贷款额的3%0支付律师费或公证费，每单最低

额度为100元，故律师费或公证费为1000000x3%o=3000（元）。

18、当于先生与商业银行签订《个人购房贷款合同》时，按借款额的（）贴花。

A、0.05%o

B、0.3%o

C、3%o

D、5%o

标准答案：A

知识点解析：与房地产出资相关的印花税如下：①单位或个人与房地产开发商签

订《商品房买卖合同》时，按照购销金额0.3%o贴花；②购房者与商业银行签订

《个人购房贷款合同》时，按借款额的0.05%。贴花；③个人从国家有关部门领取

《房屋产权证》时，每件贴花5元；④个人出租房屋，签订房屋租赁合同，按租

赁金额1%。交纳，不足1元，按1元贴花；⑤个人出售住房，签订产权转让书据，

要按所载金额5%。贴花。

19、在理财规划师的建议下，于先生决定选择股票型基金作为股票投资方向，若跟

所追踪的股价指数来比较，下列基金的|3值最接近1的是（）o

A、资产组合基金

B、交易所买卖基金

C、平衡式基金

D、积极操作型基金

标准答案：B

知识点解析：资产组合基金投资标的为其他基金，依据不同类型0值的变异不同；

交易所买卖基金（ETF）可复制所追踪的指数绩效，。值最接近1；平衡型基金有股债

配置，与股价指数相比P值VI;积极操作型基金想赢过指数，通常p值＞1。

20、在理财规划师的建议下，于先生决定选择个股作为股票投资方向，若南方钢铁

公司股票过去10年的统计显示。值为1.5,无风险利率为5%,股票指数报酬率为

15%,若该个股目前的价位为25元，股利为2元，则于先生预计该股一年后会涨

到（）元，才值得投资该股票。

A、22

B、24

C、26

D、28

标准答案：D

知识点解析：根据CAPM模型，个股报酬率=Rf邛（RnrRf）=5%+L5x（15%-

5%）=20%。设涨到X元时值得投资，则（X+2-25）/25=0.2,可得：X=28（元）。

金融理财师（CFP）模拟试卷第5套

一、单选题组题（本题共20题，每题1.0分，共20

分。）

假设陈先生与陈太太是你的新客户，目前正面临生涯与家庭上的转变，需要金融理

财师协助规划。经过初步沟通面谈后，你获得了以下家庭、职业与财务信息：

一、案例成员

家庭成员年龄职业身体状况

陈先生40天宇服务咨询公司的老板佳

陈太太40家庭主妇隹

陈小明10小学三年级学生佳

支情况陈先生税后月收入为3万元；陈太太无工作收入。目前家庭月生活支出为

5000元。三、资产情况⑴实物资产：市价150万元的自住房产一套，贷款7成。

根据签订的银行贷款合同，等额本息按月还款，年利率65%.期限15年：⑵金

融资产：当前拥有股票型基金价值60万元。2007年初，陈先生的个人积蓄达到

100万元，当时正是中国股市走强的时期，而银行利率相对又较低，陈先生便把这

笔钱取出来进行证券投资，其在上海证券交易所买了20万元大唐集团的A股股票

和2万元民生银行发行的可转换债券。剩余的资金平均分为两部分，一部分用于购

买当时正在发行的面值100元的十年期国债，国债票面利率为5%,市场利率为

5%：另一部分投资了货币市场基金。四、保险状况陈先生一家目前无商业保险。

五、理财目标1.计划每年年底花费现值1万元用于外出旅游消遣，持续30年；

2.8年后计划送儿子出国读4年大学，每年学杂费现值25万元；3.夫妻两人满

55岁时退休，生活至80岁，每年的家庭生活费用开销相当于现值6万元；4.陈

太太离世时，计划留税后100万元遗产给儿子。六、假设条件通货膨胀率为

3%,收入成长率为5%,投资报酬率为10%,房价成长率为5%,学费成长率为

5%o

1、在陈先生所购买的全部投资产品中，风险最小的是（）o

A、A股股票

B、可转换债券

C、货币市场基金

D、十年期国债

标准答案：D

知识点解析：国债以中夬政府的税收作为还本付息的保证，风险小，流动性强，利

率也较其他债券低。

2、陈先生因持有大唐集团股票，从而享有对该公司的剩余财产清偿权，因此，当

该公司破产时，（）o

A、陈先生可以最先受偿

B、陈先生有可以比拥有公司债券的投资者优先受偿的权利

C、陈先生有可以比拥有公司优先股票的投资者优先受偿的权利

D、陈先生的受偿权排在最后

标准答案：D

知识点解析：当公司破产时，普通股股东对公司剩余财产的受偿权排在最后。

3、陈先生持有2万元民生银行发行的可转换债券，但其对可转换债券并不了解。

下面关于可转换债券市场价值的说法错误的是（）。

A、可转换债券的市场价值也就是可转换债券的市场价格

B、可转换债券的市场价值一般保持在可转换债券的投资价值和转换价值之下

C、如果可转换债券市场价值在投资价值之下，购买该债券并持有至到期，就可获

得较高的到期收益率

D、如果可转换债券市场价值在转换价值之下，购买该债券并立即转化为标的股

票，再将标的股票出售，就可获得该可转换债券转换价值与市场价值之间的价差收

益

标准答案：B

知识点解析：可转换债券的市场价值一般保持在可转换债券的投资价值和转换价值

之上。

4、假定民生银行可转换债券当期市场价格为25元，那么当其转换比率为40的可

转换债券的转换价值为（）元。

A、0.5

B、250

C、500

D、1000

标准答案：D

知识点解析：转换价值=标的股票市场价格x转换比例=25x40=1000（兀）。

5、陈先生在上海证券交易所购买了20万元大唐集团的A股股票，其所购买的A

股股票通常是指（）。

A、是由我国境内公司发行，供境内机构、组织或个人（不含台、港、澳投资者）以

人民币认购和交易的普通股股票

B、即人民币特种股票，是以人民标明面值，以外币认购币和买卖，在上海和深圳

两个证券交易所上市交易的股票

C、在内地注册，在香港上市的外资股

D、在内地注册.在纽约卜市的外资股

标准答案：A

知识点解析：B项描述的是B股股票，C项描述的是H股股票，D项描述的是N

股股票。

6、因工作要求陈先生需要更新电脑。若购买电脑，陈先生需要现在支付2万元；

若租相同的电脑，每月租金需750元，租期为36个月，期满时只需支付5000元便

可以买下该电脑。假若陈先生决定租用电脑，其年利率为（）。

A、25%

B、27%

C、29%

D、33%

标准答案：D

知识点解析:36n,-75CPMT,20000PV,-5000FV,gBEG,i=2.42%,则其年利率

二（1+2.42%）21=33.24%。

7、为实现退休后每年开销现值6万元、生活至80岁的目标，在退休前的15年

中，家庭每月应储蓄的金额为（）元。

A、2588

B、2628

C、2789

D、2812

标准答案：D

知识点解析：3i,15n,-60000PV,FV=93478.04；退休时应准备：（10・3）i,25n,-

93478.04PMT,OFV,gBEG,PV=1165609；lOgi,15gn,OPV,1165609FV,

PMT=-2812o

8、陈先生决定将现值10万元的股票型基金用于实现儿子的留学计划目标。从现在

开始每月还应储蓄的金额为（）元。

A、7170

B、7763

C、7890

D、8840

标准答案：C

知识点解析：5i,8n,-25OOOOPV,FV=369364；出国留学时应准备的教育金为（10-

5）i,4n,-369364PMT,OFV,gBEG,PV=1375234；lOgi,8gn,-100000PV,

1375234FV,PMT=-7890o

9、为实现持续30年的旅游消遣目标，退休前每月应储蓄的金额为（）元。

A、1235

B、1333

C、1427

D、1530

标准答案：R

知识点解析:旅游支出现值：（10・3）i,30n,-10000PMT,OFV,PV=124090,

lOgi,15gn,124090PV,OFV,PMT=1333。

10、若陈先生持有现在的房产5年，则这5年一共支付本金为（）元。

A、244437

B、254470

C、264470

D、274470

标准答案:A

知识点解析：5gi,15gn,1050000PV,OFV,PMT-9147；5年后剩余房贷6.5gi,

10gn,-9147PMT,OFV,PV=805563；1050000-805563=244437（元）。

11、若不考虑现有的生息资产，要实现陈先生一家的理财目标，不含房贷月供的第

一个月的支出预算为（）元。

A、13700

B、13804

C>15600

D、16224

标准答案：D

知识点解析：①教育金应有储蓄：lOgi,8gn,OPV,I375234FV,PMT=-9408；

②退休金应有储蓄2812元；③遗产在退休时点的现值：10i,25n,OPMT,-

1000000FV,PV=92296；④遗产的应有储蓄：10gi,15gn,92296FV,PMT=-

223；⑤旅游支出的应有储蓄1333元；⑥第一个月应有储蓄：

9408+2812+223+1333=13776（元）；⑦第一个月支出预算：30000-

13776=16224（元）。

12、陈先生购买的十年期国债的发行价格为（）元。

A、95

B、100

C、105

D、110

标准答案：B

知识点解析：由于十年期国债的票面利率和市场利率相等，所以该债券是平价发

行，即发行价格等于面值100元。也可以通过财务计算器进行计算。使用财务计算

器的操作步骤及结果如表1所示。

表1财务计售器计算步骤

操作按键显不

将所有的变量设为默认值2nd,RESET,ENTERRSTO.00

输入债券发行年数10,NN=10.00

输入债券年付利息5,PITTPMT=5.00

输入市场利率5,I/YI/Y=5.00

输入债券票面面领100,FV=100

计售CPT,PVPV=-100.00

13、如果陈先生准备购买一只股票，最少需要投入（）。

A^10000元

B、相当于1000股股票价格的资金

C、相当于100股股票价格的资金

D、相当于500股股票价格的资金

标准答案：C

知识点解析：股票交易是以“手”为单位的，一手是100股。

14、假若陈先生以每股13.24元的价格买进了1000D股某公司股票，一个月后以

14.24元的价格卖掉，则陈先生的收益（）o

A、等于10000元

小于10000元

C、大于10000元

D、扣税前等于10000元

标准答案：B

知识点解析：在不考虑税费的情况下，陈先生的收益=（14.24-

13.24）x10000=10000（元〕。但由于陈先生股票交易需支付各种手续费和各种税款,

故其收益将小于10000元。

15、假若陈先生2008年7月16日通过电话委托买了一只开放式基金，委托金额为

10000元，该基金的申购费率为1.5%,赎回费率为0.5%。7月15日，该基金的净

值为1.5430,7月16日的该基金的净值为1.6X60。则陈先生能申请到的基金份额

为（）份。

A、10000/1.5430

B、9852/1.5430

C、10000/1.6860

D、9852/1.6860

标准答案：D

知识点解析：基金申购份额=|申购金额：（1+基金申购费率）上当日基金单位净值二

[100004-（1+1.5%）]-?1.6860=9852.2167/1.6860。

16、为确定基金净值，陈先生想测算基金资产总值。他在计算基金资产总值时，应

以计算日的（）为准来计算基金拥有的已上市债券的总值。

A、开盘价

B、收盘价

C、最高价

D、最低价

标准答案：B

知识点解析：暂无解析

17、假若陈先生购买的基金为货币市场基金，而货币市场基金的收益受市场利率的

影响，具体表现为（）。

A、市场利率下调,收益下降;市场利率上调,收益上升

B、市场利率下调,收益上升;市场利率上调,收益下降

C、市场利率下调,收益上升;市场利率上调,收益上升

D、市场利率上升,收益下降;市场利率上调,收益上升

标准答案：A

知识点解析：暂无解析

18、若陈先生7月16日并未购买基金，而是将资金全部投向债券和股票，两个月

后抛出。如果在抛出日股票和债券涨幅相同，那么（）。

A、债券的收益率高于股票

B、股票的收益率高于债券

C、债券的收益率与股票相等

D、因影响困索不同，债券股票的收益率无法比较

标准答案：A

知识点解析：债券交易产生的费用和税收低于股票交易。

19、假如陈先生现在离世，给儿子的遗产计划不变，不考虑旅游计划，为保证太太

能有每年3万元的生活费用到终老，按遗属需要法［考虑货币时间价值），陈先生合

理的保额为（）万元0（答案取最接近值）

A、147

B、154

C、157

D、160

标准答案：B

知识点解析:①教育金的现值：10i,8n,OPMT,-1375234FV,PV=641557；②

房贷：1500000x70%=1050000（元）；③生活费现值：（10-3）i,（80-40）n,・

30000PMT,OFV,gBEG,PV=427948；④遗产：lOi,40n,OPMT,-

1000000FV,PV=22095；⑤生息资产600000元；⑥保额

=641557+1050000+427948+22095-600000=1541600（元）。

20、若陈先生希望5年后出售现在的住房，不考虑交易成本，将卖房的净值用于支

付首付购买市价300万元的房产，其余金额贷款10年。等额本息的年利率7%。则

新房贷的月供比现在的房贷月供增加（）元。

A、11800

B、12400

C、12811

D、13800

标准答案：C

知识点解析：①5年后的房价：5i,5n,-1500000PV,FV=1914422；②卖房净值

=1914422<05563=110X859（元）：③新房应贷款额=3000000-

1108859=1891141（元）；④新房月供：7gi,10gn,189I141PV,PMT=-21958；⑤

现在的房贷月供：6.5gi；15gn,1050000PV,OFV,PMT=-9147；⑥房贷月供增加

额:21958-9147=12811（元）。

金融理财师（CFP）模拟试卷第6套

一、单选题（单题）（本题共67题，每题7.0分，共

67分。）

1、关于基本分析法，下列说法错误的是（）0

A、以经济学、金融学、财务管理学及投资学等基本原理为依据

B、对决定证券价值及价格的基本要素进行分析

C、是根据证券市场自身变化规律得出结果的分析方法

D、评估证券的投资价值，判断证券的合理价位，提出相应的投资建议

标准答案：c

知识点漏析：技术分析是主要根据证券市场自身变化规律得出结果的分析方法。

2、基本分析的重点是（）。

A、宏观经济分析

B、公司分析

C、区域分析

D、行业分析

标准答案：B

知识点解析：公司分析是基本分析的重点，无论什么样的分析报告，最终都要落实

在某个公司证券价格的走势上。如果没有对发行证券的公司状况进行全面的分析，

就不可能准确地预测其证券的价格走势。

3、关于基本面分析，下列说法错误的是（）o

A、基本面分析是利用公司的公开信息如盈