2026年城投公司REITs业务财务处理测试题含答案

2026年城投公司REITs业务财务处理测试题含答案单项选择题（共10题，每题2分，共20分。每题只有一个正确答案）1.依据2025年财政部修订印发的《基础设施REITs相关会计处理暂行规定》，城投公司作为原始权益人持有基础设施REITs战略配售份额占比为32%，且有权向REITs项下项目公司派驻1名董事、对项目公司经营决策具有重大影响时，该部分自持份额的初始计量应采用的会计科目是（）A.交易性金融资产B.其他权益工具投资C.长期股权投资（权益法核算）D.债权投资2.依据2026年税务总局更新的《基础设施REITs增值税征管操作指引》，城投公司将持有的基础设施项目资产划转至全资项目公司后转让项目公司100%股权用于REITs设立，且符合“资产与负债、劳动力一并转让”条件的，该股权转让行为的增值税处理正确的是（）A.按照股权转让收入的6%计征增值税B.按照资产评估增值额的9%计征增值税C.不属于增值税征税范围，不征收增值税D.减半征收增值税3.城投公司发行REITs募集资金用于偿还存量债务时，依据2026年监管部门关于城投REITs的隐债防控要求，下列债务类型中可以使用募集资金偿还的是（）A.地方政府隐性债务B.城投公司因承担政府公益性项目形成的隐债C.城投公司市场化运营的基础设施项目对应的经营性有息负债D.地方政府专项债务4.REITs设立阶段，城投公司作为原始权益人转移基础设施项目资产时，若与REITs管理人签订了5年后按固定价格回购项目资产的补充协议，该资产转移的会计处理正确的是（）A.终止确认相关资产，确认资产处置损益B.不终止确认相关资产，收到的转让价款作为金融负债核算C.按照自持份额比例终止确认对应部分资产D.按照评估值确认资产处置收入，同时确认预计负债5.基础设施REITs存续期内，项目公司向城投公司（自持份额占比25%）分配的现金分红，若该分红属于REITs运作环节的已税收益分配，城投公司对该分红的企业所得税处理正确的是（）A.全额计入应纳税所得额计征企业所得税B.减半计入应纳税所得额计征企业所得税C.符合居民企业权益性投资收益免税条件的，免征企业所得税D.按照10%的税率代扣代缴预提所得税6.2026年某城投公司作为原始权益人参与基础设施REITs扩募，新购入的污水处理项目资产账面价值为7.2亿元，评估值为11.6亿元，城投公司在扩募后自持份额占比从28%提升至31%，仍对项目公司具有重大影响，该新增自持份额的初始入账价值为（）A.按照扩募份额对应的实缴出资额确认B.按照新增项目资产账面价值对应比例确认C.按照新增项目资产评估值对应比例确认D.按照扩募前自持份额的公允价值调整后确认7.基础设施REITs项下项目公司发生的下列支出中，应当予以资本化计入基础设施资产成本的是（）A.日常运维产生的管道疏通费280万元B.为提升污水处理标准进行的设备升级改造支出1200万元C.支付给REITs管理人的年度管理费360万元D.项目公司当期支付的房产税、城镇土地使用税190万元8.城投公司作为原始权益人持有REITs份额分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产时，期末公允价值变动应计入的会计科目是（）A.其他综合收益B.投资收益C.公允价值变动损益D.营业外收入9.依据2026年城投REITs监管要求，城投公司作为原始权益人应当至少每多久对自持REITs份额及对应基础设施资产进行减值测试（）A.每季度B.每半年C.每年D.仅在出现减值迹象时10.城投公司在REITs存续期满后转让全部剩余自持份额，取得转让收入16.8亿元，该部分份额初始入账成本为9.2亿元，持有期间累计确认公允价值变动收益3.7亿元，该转让行为应确认的投资收益为（）A.7.6亿元B.3.9亿元C.11.3亿元D.16.8亿元多项选择题（共8题，每题3分，共24分。每题有2个或2个以上正确答案，多选、少选、错选均不得分）1.依据2025年财政部、税务总局联合发布的《基础设施REITs税收优惠政策延续公告》，城投公司作为原始权益人在REITs设立阶段的下列行为中，可享受不征收增值税政策的有（）A.将基础设施项目资产无偿划转至全资子公司（项目公司）B.向REITs转让项目公司股权时，将项目对应的债权、债务及运营团队一并转让C.自持战略配售份额取得的现金分红D.向项目公司收取的与运营服务相关的服务费2.城投公司作为原始权益人发行基础设施REITs时，依据2026年监管要求应当在财务报告中披露的相关信息包括（）A.基础设施项目的历史运营财务数据、评估增值依据及合理性说明B.募集资金的具体用途、偿还债务的明细及是否涉及隐性债务的承诺C.自持REITs份额的分类依据、计量方法及后续变动规则D.REITs存续期内与项目公司之间的关联交易定价原则及公允性说明3.城投公司持有的REITs战略配售份额可以分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产的条件包括（）A.自持份额占比低于20%，且对项目公司不具有控制、共同控制或重大影响B.城投公司管理该份额的业务模式以收取合同现金流量为目标C.城投公司正式书面文件载明持有该份额的目的为长期战略持有，非短期交易D.自持份额占比超过50%，能够对项目公司实施控制4.城投公司作为原始权益人转让项目公司股权用于REITs设立时，可享受企业所得税递延纳税优惠的条件包括（）A.基础设施项目符合证监会、发改委规定的REITs发行条件B.城投公司持有REITs战略配售份额的比例不低于20%C.股权转让收入在REITs完成发行并上市后再确认D.转让股权取得的对价全部为REITs份额，无现金对价5.基础设施REITs扩募阶段，城投公司作为原始权益人的下列财务处理符合规定的有（）A.自持份额占比未发生变化的，无需调整原有自持份额的账面价值B.追加认购扩募份额的，按照实缴出资额新增对应金融资产或长期股权投资账面价值C.扩募购入新项目产生的评估增值，城投公司需对应确认资产处置损益D.扩募产生的发行费用按照自持份额比例分摊计入相关资产成本6.基础设施REITs存续期内，项目公司核算的运营成本范围包括（）A.基础设施资产的当期折旧摊销额B.日常运维人员的薪酬、劳保支出C.支付给REITs托管人的托管费、法律顾问费D.因运营违规产生的行政罚款支出7.下列情形中，城投公司应当对所持有的REITs份额进行减值测试的有（）A.基础设施项目所在区域行业政策发生重大不利变化，导致项目运营收入同比下降40%B.REITs二级市场价格连续20个交易日低于净资产的80%C.项目公司发生重大安全事故，导致停业整改期限超过6个月D.自持份额占比从30%下降至18%，不再对项目公司具有重大影响8.城投公司转让所持有的全部REITs份额时，下列涉税处理正确的有（）A.转让上市公司REITs份额取得的价差收入免征增值税B.转让价差收入全额计入应纳税所得额计征企业所得税C.持有期间确认的公允价值变动损益需做纳税调整D.转让环节缴纳的印花税可以在计算应纳税所得额时据实扣除判断题（共10题，每题1分，共10分。正确打√，错误打×）1.城投公司作为原始权益人自持REITs战略配售份额占比超过30%的，必须采用长期股权投资权益法核算。（）2.REITs设立阶段，城投公司转移基础设施资产时若保留了与资产所有权相关的几乎所有风险和报酬的，不应终止确认该资产。（）3.项目公司取得的地方政府给予的与基础设施运营挂钩的定额补贴，应当计入营业外收入核算。（）4.城投公司持有REITs份额取得的现金分红，若属于已在项目公司层面缴纳过企业所得税的税后收益，均可以享受免征企业所得税优惠。（）5.基础设施REITs扩募购入的新项目资产，项目公司应当按照该资产的原账面价值入账。（）6.项目公司发生的日常运维支出全部应当计入当期损益，不得资本化。（）7.城投公司将自持REITs份额分类为其他权益工具投资的，持有期间的公允价值变动计入其他综合收益，处置时该部分其他综合收益需转入当期损益。（）8.依据2026年隐债防控要求，城投公司发行REITs募集资金可以用于偿还地方政府隐性债务。（）9.基础设施项目的土地使用权剩余年限不足25年的，不得发行基础设施REITs。（）10.城投公司转让REITs自持份额时，实际取得的转让收入与初始入账成本的差额，应当计入投资收益核算。（）计算分析题（共2题，每题13分，共26分。需列出计算过程，会计分录单位以万元表示）1.甲市城投集团2026年3月发起设立产业园基础设施REITs，相关资料如下：（1）用于发行REITs的产业园资产账面原值为120000万元，累计折旧32000万元，未计提减值准备，评估价值为156000万元。（2）甲城投将该产业园划转至全资项目公司后，向REITs转让项目公司100%股权，取得对价156000万元，其中31%为甲城投自持的战略配售份额，剩余69%为公开募集的现金对价107640万元。（3）本次发行支付承销费、审计费、律师费等发行费用合计8400万元，按照自持份额和公众份额的比例分摊。（4）甲城投对项目公司有权派驻1名董事，对其经营决策具有重大影响。要求：（1）计算甲城投本次资产转移应确认的资产处置损益；（2）计算甲城自持REITs份额的初始入账价值；（3）编制甲城投在REITs设立环节的相关会计分录；（4）说明本次资产转移的增值税处理依据。2.乙市城投集团2026年持有收费公路REITs28%的战略配售份额，分类为长期股权投资权益法核算，相关资料如下：（1）2026年REITs项下项目公司实现营业收入58000万元，营业成本27000万元（其中折旧摊销16000万元），税金及附加3200万元，期间费用4100万元，取得与运营相关的政府补助4800万元（计入其他收益），无其他损益事项，企业所得税税率为25%。（2）2026年末项目公司宣告向全体份额持有人分配现金分红36000万元，乙城投按持股比例可取得10080万元。（3）乙城投当年会计利润为126000万元，无其他纳税调整事项。要求：（1）计算乙城投2026年因持有该REITs份额应确认的投资收益；（2）编制乙城投确认投资收益及收到分红的会计分录；（3）计算乙城投2026年企业所得税应纳税所得额。综合题（共1题，20分。需列出计算过程，会计分录单位以万元表示）丙市城投集团2026年至2029年发生污水处理基础设施REITs相关业务如下：（1）2026年2月，丙城投将旗下3座污水处理厂资产划转至全资项目公司，该资产账面原值380000万元，累计折旧102000万元，评估值420000万元。丙城投向REITs转让项目公司100%股权，取得对价420000万元，其中20%为自持战略配售份额，对应价值84000万元，剩余80%为现金对价336000万元，支付发行费用12600万元。丙城投对项目公司不具有控制、共同控制或重大影响，将自持份额分类为其他权益工具投资。（2）2026年项目公司实现净利润28000万元，宣告分红22400万元，年末丙城投所持REITs份额公允价值为89200万元。（3）2027年REITs启动扩募，购入丙城投旗下另2座污水处理厂，评估值180000万元，丙城投追加认购5%的扩募份额，实缴出资9000万元，扩募后自持份额占比为22%，有权向项目公司派驻1名董事，对其具有重大影响，当日原有自持份额公允价值为91000万元。（4）2027年项目公司全年实现净利润46000万元，宣告分红36800万元。（5）2029年12月，丙城投转让全部自持REITs份额，取得转让收入137000万元，持有期间累计计入其他综合收益的金额为7000万元。要求：（1）编制丙城投2026年REITs设立、确认分红、公允价值变动的相关会计分录；（2）编制丙城投2027年扩募认购份额、自持份额重分类的相关会计分录；（3）计算2027年丙城投因持有REITs份额应确认的投资收益并编制相关分录；（4）编制2029年丙城投转让自持份额的会计分录；（5）说明丙城投上述业务中符合2026年城投REITs监管要求的要点。参考答案一、单项选择题1.答案：C。解析：依据2025年修订的REITs会计处理规定，原始权益人持有份额占比超过20%且对项目公司具有重大影响的，应当采用长期股权投资权益法核算。2.答案：C。解析：符合“资产、负债、劳动力一并转让”条件的股权转让行为，不属于增值税征税范围，不征收增值税。3.答案：C。解析：2026年隐债防控要求明确，REITs募集资金仅可用于偿还城投市场化经营性有息负债，不得用于偿还隐性债务或政府债务。4.答案：B。解析：附有固定价格回购义务的资产转移，表明原始权益人保留了资产所有权相关的几乎所有风险报酬，不应终止确认资产，收到的价款作为金融负债核算。5.答案：C。解析：REITs份额分红属于居民企业之间的权益性投资收益，符合条件的可免征企业所得税。6.答案：A。解析：扩募新增自持份额按照实缴出资额确认初始入账价值。7.答案：B。解析：设备升级改造支出属于提升资产性能的资本性支出，应当资本化计入资产成本，其余选项均为收益性支出计入当期损益。8.答案：C。解析：分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，公允价值变动计入公允价值变动损益。9.答案：B。解析：2026年城投REITs监管要求原始权益人至少每半年对自持份额及对应资产进行一次减值测试。10.答案：A。解析：转让投资收益=转让收入16.8-初始入账成本9.2=7.6亿元，持有期间公允价值变动损益结转至投资收益属于内部结转，不影响当期投资收益总额。二、多项选择题1.答案：AB。解析：选项C现金分红属于股息红利所得，不涉及增值税；选项D运营服务费属于应税收入，需缴纳增值税。2.答案：ABCD。解析：四个选项均为2026年城投REITs信息披露要求的强制披露内容。3.答案：AC。解析：分类为其他权益工具投资需满足两项条件：一是对投资标的不具有重大影响，二是企业书面指定为非交易性权益工具投资。4.答案：ABC。解析：递延纳税优惠不要求对价全部为份额，现金对价部分可在当期确认收入缴税，份额对价部分可递延至转让份额时缴税。5.答案：ABD。解析：选项C扩募购入新项目的评估增值由项目公司确认，原始权益人未转移资产的无需确认处置损益。6.答案：ABC。解析：行政罚款属于营业外支出，不属于运营成本范围。7.答案：ABC。解析：选项D自持份额占比下降属于计量方法变更的触发条件，不属于减值测试触发条件。8.答案：BCD。解析：转让上市REITs份额价差收入需按照金融商品转让缴纳增值税，选项A错误。三、判断题1.答案：×。解析：若自持份额占比超过30%但无法对项目公司施加重大影响的，仍应分类为金融资产核算。2.答案：√。解析：符合资产终止确认的判断原则。3.答案：×。解析：与运营挂钩的政府补助应当计入其他收益核算。4.答案：×。解析：若城投持有份额不足12个月的，分红不得享受免税优惠。5.答案：×。解析：扩募购入的新项目应当按照评估值作为入账成本。6.答案：√。解析：日常运维支出属于收益性支出，全部计入当期损益。7.答案：×。解析：其他权益工具投资处置时，其他综合收益应当转入留存收益，不得转入当期损益。8.答案：×。解析：募集资金不得用于偿还隐性债务。9.答案：×。解析：2026年新规调整为项目剩余运营年限不低于15年即可发行REITs。10.答案：√。解析：转让份额的价差收入计入投资收益。四、计算分析题1.答案：（1）资产账面价值=120000-32000=88000万元，对外转让部分对应的账面价值=88000×69%=60720万元，转让所得现金对价扣除分摊的发行费用=107640-8400×69%=107640-5796=101844万元，应确认的资产处置损益=101844-60720=41124万元。（2）自持份额对应的账面价值=88000×31%=27280万元，分摊的发行费用=8400×31%=2604万元，自持份额初始入账价值=27280+2604=29884万元。（3）会计分录：借：银行存款101844长期股权投资29884累计折旧32000贷：固定资产120000资产处置损益41124银行存款2604（4）增值税处理依据：本次资产划转及股权转让符合“资产、负债、劳动力一并转让”条件，不属于增值税征税范围，不征收增值税。2.答案：（1）项目公司税后净利润=（58000-27000-3200-4100+4800）×（1-25%）=28500×75%=21375万元，乙城投应确认的投资收益=21375×28%=5985万元。（2）会计分录：确认投资收益：借：长期股权投资-损益调整5985贷：投资收益5985宣告分红：借：应收股利10080贷：长期股权投资-损益调整10080收到分红：借：银行存款10080贷：应收股利10080（3）应纳税所得额=会计利润