2026年高级会计师资格考试高级会计实务试题及答案

2026年高级会计师资格考试高级会计实务试题及答案案例分析题一（本题20分）甲公司是国内从事高端智能装备研发制造的国有控股主板上市公司，2026年围绕主业布局、风险防控、可持续发展开展系列经营与财务管理活动，相关资料如下：1.战略布局决策：2026年初，董事会审议通过新能源装备赛道并购计划，拟收购乙公司100%股权，配套两种融资方案：方案一为定向增发普通股，发行价20元/股，发行数量5000万股，发行费率2%，预计每年固定现金分红0.8元/股；方案二为发行5年期附认股权证债券，债券面值1000元/张，票面利率3%，每年付息、到期还本，每张债券附赠20张认股权证，行权价25元/股，行权期为发行后第3年年末，发行总量50万张，发行费率1.5%。经评估，乙公司基准日账面净资产8亿元，可辨认净资产公允价值9.2亿元，交易对价12亿元，预计并购后第1-3年自由现金流量分别为1亿元、1.3亿元、1.6亿元，第4年起进入稳定增长期，永续增长率2%，适用加权平均资本成本8%。2.风险管控优化：为对冲大宗商品价格波动、汇率波动风险，甲公司拟对风险应对措施作出调整：①针对核心原材料电解铜价格波动风险，采用保守型套期策略，对全部预计采购量的电解铜买入3个月期货合约，当期货浮亏达到保证金30%时平仓止损；②针对出口欧洲业务形成的欧元应收款项，采用无本金交割远期外汇合约（NDF）锁定汇率，财务部不考虑套期关系指定与有效性评估，直接将合约损益计入当期损益；③针对智能装备专利侵权诉讼风险，通过与下游客户签订免责协议，约定因专利纠纷产生的全部损失由客户承担，不再计提相关预计负债。3.可持续发展披露：甲公司响应国资委“一利五率”考核与ESG信息披露要求，优化经营质量管控：①为提升净资产收益率，管理层提出将2026年资产负债率目标从45%提升至75%，加大财务杠杆撬动利润，确保净资产收益率达到行业平均水平；②研发支出形成的无形资产全部按10年摊销，将年摊销额较原5年摊销方案减少60%，降低当期费用、提升营业利润；③单独披露碳减排目标：2030年单位产值碳排放较2025年下降40%，将碳排放权资产计入“无形资产”科目核算，碳交易形成的损益计入营业外收支。假定不考虑其他因素。要求：1.根据资料1，分别计算两种融资方案的个别资本成本（采用股利增长模型、债券到期收益率法简化计算，普通股股利增长率取0），指出甲公司并购乙公司的并购类型（按并购双方行业相关性、并购后双方法人地位变化分类），计算乙公司的企业整体价值，并判断该并购对价是否具备合理性。2.根据资料2，逐项判断甲公司的风险应对措施是否存在不当之处，若存在不当之处请说明理由。3.根据资料3，逐项判断甲公司的经营与会计处理是否存在不当之处，若存在不当之处请说明理由。参考答案：1.（1）融资方案资本成本：方案一：普通股资本成本=第一年预期股利/[普通股筹资净额]+股利增长率=0.8/[20×(1-2%)]+0=4.08%。方案二：每年利息抵税前现金流为1000×3%=30元，第3年年末行权现金流为20×(25-行权日股价)，假设3年后甲公司普通股预期股价为30元，每张认股权证行权净流入为20×(30-25)=100元，结合债券发行净额1000×(1-1.5%)=985元，采用内插法计算附认股权证债券税前资本成本：当折现率为5%时，债券现值=30×(P/A,5%,5)+100×(P/F,5%,3)+1000×(P/F,5%,5)=30×4.3295+100×0.8638+1000×0.7835=999.77元；当折现率为6%时，现值=30×4.2124+100×0.8396+1000×0.7473=957.63元，计算得税前资本成本≈5.35%，税后资本成本=5.35%×(1-25%)=4.01%。（2）并购类型：按行业相关性分类属于横向并购，甲公司与乙公司均属于智能装备制造领域，乙公司业务为新能源方向智能装备，属于同行业上下游延伸的横向整合；按并购后法人地位变化分类属于收购控股，甲公司取得乙公司100%股权，乙公司保留法人资格，作为甲公司全资子公司运营。（3）乙公司企业整体价值=1/(1+8%)+1.3/(1+8%)²+1.6/(1+8%)³+[1.6×(1+2%)/(8%-2%)]/(1+8%)³=0.9259+1.1148+1.2704+21.6926=25.00亿元，高于12亿元的交易对价，并购对价低于企业内在价值，具备合理性。2.事项①存在不当之处。理由：套期保值的核心目标是对冲风险，不应设置浮亏平仓阈值，浮亏阶段对应的现货采购端成本会同步下降，提前平仓会丧失套期对冲效果；同时对全部预计采购量开展套期需考虑采购计划的执行确定性，未确认的确定承诺套期需满足套期有效性要求，全额套保若存在采购量波动，会形成部分投机头寸。事项②存在不当之处。理由：为对冲应收款项汇率风险签订的外汇远期合约，若满足套期会计准则规定的套期关系指定、套期有效性评估（80%-125%的对冲区间要求），应区分公允价值套期或现金流量套期进行会计处理，其中对已确认应收款项的套期属于公允价值套期，套期工具与被套期项目的公允价值变动均应计入当期损益；若未做套期指定，合约损益虽计入当期损益，但未开展有效性评估无法保证对冲效果，不符合套保业务内部控制要求，且未指定套保关系的衍生工具需按交易性金融资产核算，不得随意确认损益结转时点。事项③存在不当之处。理由：通过签订免责协议将侵权损失转移给客户属于风险转移策略，但如果客户不具备履约偿付能力，甲公司仍需承担连带赔偿责任，不能直接终止相关预计负债的计提，需根据败诉可能性与损失金额合理确认预计负债，充分披露或有负债风险。3.事项①存在不当之处。理由：“一利五率”考核中资产负债率的管控红线为中央企业平均水平，甲公司作为装备制造企业，合理资产负债率区间为50%-60%，盲目提升至75%会加大偿债压力，提升财务风险，净资产收益率提升需通过主业盈利改善实现，不能单纯依赖高杠杆，同时不符合国企降杠杆、控风险的监管要求。事项②存在不当之处。理由：研发支出形成的无形资产摊销年限需符合无形资产经济利益预期消耗方式，高端智能装备相关专利技术的技术迭代周期为5年左右，人为延长至10年摊销属于滥用会计估计变更，不符合会计准则要求，存在虚增利润的盈余管理风险。事项③存在不当之处。理由：根据《碳排放权交易有关会计处理暂行规定》，企业购入的碳排放权资产应计入“碳排放权资产”科目，不计入无形资产；碳交易形成的日常经营相关损益应计入“其他业务收入”“其他业务成本”科目，不属于营业外收支核算范围。案例分析题二（本题25分）乙单位是中央级水利科研事业单位，已执行政府会计准则制度，2026年3月内部审计部门对2025年预算执行、资产管理、内部控制、会计核算等情况开展审计，发现以下事项：1.预算管理事项：①2025年4月，乙单位经批复的A水利科研项目预算1200万元，其中设备购置费500万元、会议费30万元，执行过程中因设备价格上涨，设备购置费预计超支40万元，会议费预计结余12万元，财务处直接将会议费结余12万元调剂至设备购置费列支，同时报主管部门申请追加项目预算28万元弥补设备款缺口；②2025年7月，乙单位取得横向科研项目收入300万元，未纳入部门预算统一管理，直接计入往来账户核算，用于发放科研人员绩效奖励，相关奖励支出未纳入人员经费预算管控；③2025年10月，乙单位为加快预算执行进度，将尚未启动的B项目经费180万元拨付给下属全资培训中心，要求培训中心待项目启动后按实际支出转回。2.资产管理事项：①2025年5月，乙单位经集体决策，将账面价值800万元的闲置实验楼对外出租给民营企业，年租金120万元，租期3年，租金收入直接抵顶单位应付的实验设备运维服务费，未按规定上缴国库；②2025年8月，乙单位处置一批淘汰的实验设备，账面原值220万元、累计折旧190万元，处置收入15万元，单位将处置收入全部留用，用于更新单位办公设备；③2025年11月，乙单位接受企业捐赠的一套价值300万元的水质监测设备，未纳入单位资产台账核算，直接交由下属检测中心使用，仅做备查登记。3.内部控制与会计核算事项：①2025年9月，乙单位采购一批科研耗材，采购金额45万元，未履行公开招标程序，直接从长期合作的供应商处采购，合同签订与验收入库均由后勤保障部同一人员负责；②2025年12月，乙单位收到主管部门拨付的2026年科研项目预拨经费200万元，财务处将其确认为2025年财政拨款收入，计入当年事业预算收入；③2025年12月，乙单位对自有资金形成的固定资产计提折旧280万元，财务处将折旧额全部计入单位管理费用，未按资产使用方向分摊。假定不考虑其他因素。要求：根据国家部门预算管理、国有资产管理、行政事业单位内部控制、政府会计准则制度等相关规定，逐项判断乙单位上述事项是否存在不当之处，若存在不当之处请分别说明理由。参考答案：1.预算管理事项：事项①存在不当之处。理由：中央级事业单位项目预算执行中，人员经费和公用经费之间不得调剂，公用经费内部的设备购置费、会议费属于不同经济分类科目，同一项目预算总额内的明细科目调剂需报单位财务部门审批，其中会议费属于“三公经费”管控类经费，结余资金不得随意调剂用于设备购置；项目预算确有缺口需追加的，应先通过单位内部非财政拨款结余资金统筹解决，确需申请财政追加的，需按预算管理流程报财政部审批，不得直接调剂严控经费明细后直接申请追加。事项②存在不当之处。理由：事业单位取得的横向科研收入属于单位事业收入，必须全部纳入部门预算统一管理、统一核算，不得账外核算、坐收坐支；科研人员绩效奖励需纳入单位人员经费预算，在核定的绩效工资总量内发放，不得通过往来账规避预算管控。事项③存在不当之处。理由：项目经费需按项目实际执行进度拨付，不得虚列支出、以拨代支，通过向所属单位转拨尚未启动项目的经费加快预算执行，属于虚增预算执行进度的违规行为，违反了预算执行真实性要求，相关资金不得违规转拨所属单位。2.资产管理事项：事项①存在不当之处。理由：中央级事业单位出租国有资产，单项资产账面价值在800万元以上的，需经主管部门审核后报财政部审批，不得仅通过单位集体决策直接对外出租；出租形成的租金收入属于国有资产有偿使用收入，需按规定上缴中央国库，实行“收支两条线”管理，不得直接抵顶单位支出。事项②存在不当之处。理由：中央级事业单位处置国有资产，账面原值在200万元以上的，需报主管部门审核后报财政部审批；资产处置收入属于国家所有，应扣除相关税费后及时上缴国库，不得截留留用、坐收坐支。事项③存在不当之处。理由：事业单位接受捐赠取得的资产属于国有资产，需按公允价值及时纳入单位资产台账核算，按规定计提折旧，不得仅做备查登记形成账外资产。3.内部控制与会计核算事项：事项①存在不当之处。理由：事业单位货物类采购金额达到公开招标限额标准（中央预算单位货物类公开招标限额为100万元，45万元虽未达到公开招标限额，但属于分散采购范围），应按单位内控要求履行采购程序，不得直接从合作供应商处无流程采购；合同签订与验收入库属于不相容岗位，必须分离，不得由同一人员负责，存在采购舞弊风险。事项②存在不当之处。理由：政府会计核算中，预拨的以后年度预算资金不满足当期收入确认条件，财务会计应计入“预收账款”科目，预算会计不做确认，待2026年预算年度实际满足收入确认条件时再计入财政拨款收入，不得提前确认收入。事项③存在不当之处。理由：固定资产计提折旧需按资产使用用途归集费用，用于科研活动的固定资产折旧应计入“业务活动费用-科研活动费用”，用于行政后勤管理的固定资产折旧计入“单位管理费用”，不得全部计入单位管理费用，影响成本核算准确性。案例分析题三（本题25分）丙公司是A股上市的新能源动力电池制造企业，2026年拟实施如下股权激励、并购重组、绩效评价相关方案，相关资料如下：1.股权激励计划：2026年1月，丙公司公布股票期权激励计划，拟授予激励对象总计1.2亿份股票期权，占公告日公司股本总额的6%，行权价格18元/股，等待期2年，行权条件为：2026年、2027年净资产收益率分别不低于12%、13%，营业收入较2025年增长率分别不低于30%、60%。激励对象包括：公司董事（不含独立董事）、高级管理人员共12人，授予0.4亿份；核心技术人员、核心业务人员共210人，授予0.7亿份；单独为持有公司5%以上股份的总经理张某授予0.1亿份。计划规定，激励对象行权获得的股份在可行权日后可自由转让，无锁定期要求。2.并购重组安排：2026年3月，丙公司拟收购上游锂矿企业丁公司70%股权，交易对价84亿元，其中以发行股份方式支付60亿元，以现金方式支付24亿元。本次交易构成重大资产重组，不构成重组上市，丙公司为丙集团旗下唯一上市平台，控股股东丙集团承诺，本次交易完成后36个月内不转让持有的丙公司股份，交易对手方（丁公司原股东）承诺，取得的丙公司股份自发行结束之日起12个月内不转让。为保障并购整合效果，并购完成后丙公司保留丁公司核心管理团队，设置3年业绩承诺期，要求丁公司2026-2028年累计净利润不低于22亿元，若未达承诺，丁公司原股东需按约定公式对丙公司进行股份及现金补偿。3.绩效评价体系：为匹配公司战略目标，丙公司优化绩效评价指标体系：①将经济增加值（EVA）作为核心考核指标，2026年EVA目标为35亿元，计算EVA时，研究开发费用全部按当期发生额予以资本化，利息支出全部在税后净营业利润中加回，平均资本成本率采用债务资本成本4.5%计算；②平衡计分卡考核仅设置财务维度、客户维度指标，未设置内部流程、学习与成长维度指标，考核权重分别为70%、30%；③针对子公司管理层的考核，仅考核净利润、营业收入规模指标，不考核现金流、研发投入、风险管控相关指标。假定不考虑其他因素。要求：1.根据资料1，逐项判断丙公司股权激励计划的内容是否存在不当之处，若存在不当之处请说明理由。2.根据资料2，逐项判断丙公司并购重组相关安排是否存在不当之处，若存在不当之处请说明理由。3.根据资料3，逐项判断丙公司绩效评价体系是否存在不当之处，若存在不当之处请说明理由，并计算丙公司2026年若要实现EVA目标35亿元，当平均资本占用为420亿元、企业所得税税率为25%时，需实现的税后净营业利润最低金额（假设除题目明确提及的调整项外无其他EVA调整项）。参考答案：1.股权激励计划事项：①授予总量存在不当之处。理由：根据《上市公司股权激励管理办法》，上市公司全部在有效期内的股权激励计划所涉及的标的股票总数累计不得超过公司股本总额的10%，本次授予总量为股本总额的6%符合比例要求，但首次实施股权激励计划的授予数量需预留不超过20%的权益用于未来激励核心人员，本次计划未设置预留权益，且授予总量未考虑历史股权激励累计授予规模，若前期累计授予已达5%以上，本次授予后将超过10%红线，存在合规风险。②激励对象设置存在不当之处。理由：单独持有上市公司5%以上股份的股东或实际控制人及其配偶、父母、子女，不得成为激励对象，公司总经理张某持有公司5%以上股份，不符合激励对象资格要求，不得单独授予股票期权。③行权后股份安排存在不当之处。理由：根据规定，董事、高级管理人员行权后获得的股份，需遵守《公司法》关于董监高股份转让的限制要求，任职期间每年转让股份不得超过所持股份总数的25%，且作为核心激励对象，应设置不少于12个月的行权后锁定期，不得规定可行权日后自由转让。2.并购重组安排：①股份锁定安排存在不当之处。理由：构成重大资产重组的发行股份购买资产交易中，交易对手方若为上市公司控股股东、实际控制人或者其控制的关联人，取得股份需锁定36个月；若交易对手方在取得股份时对标的资产拥有权益不足12个月，取得股份也需锁定36个月，本次交易中丁公司原股东取得的股份仅锁定12个月，若丁公司原股东持股时间不足12个月或属于关联方，该锁定安排不符合规定；同时控股股东丙集团的36个月锁定期符合要求。②业绩补偿安排存在不当之处。理由：重大资产重组中采用收益法评估作为定价依据的，业绩承诺期不得低于3年，本次交易设置3年承诺期符合要求，但补偿金额需覆盖全部交易对价，且应优先以股份补偿，不足部分以现金补偿，本次方案未明确补偿覆盖范围，若仅以22亿元累计净利润为补偿基数，无法覆盖84亿元交易对价的减值风险，需明确业绩承诺未达标时的股份补偿上限不低于交易对价的90%，并设置资产减值测试补偿条款。3.绩效评价体系事项：①EVA计算规则存在不当之处。理由：计算EVA时，研究开发费用中费用化部分可作为调整项加回税后净营业利润，资本化部分按摊销进度分期计入，不得将全部研发费用直接资本化加回；利息支出需调整为税后金额加回税后净营业利润，即加回利息支出×(1-25%)；平均资本成本率应为加权平均资本成本，即按债务资本和股权资本的权重、成本加权计算，股权资本成本需高于债务资本成本，不得直接采用债务资本成本4.5%计算，会高估EVA。②平衡计分卡设置存在不当之处。理由：平衡计分卡需完整设置财务、客户、内部流程、学习与成长四个维度，内部流程和学习与成长维度是支撑财务、客户目标实现的基础，仅设置两个维度无法实现战略落地的考核要求，需补充内部流程维度（如生产良品率、订单交付周期、安全生产指标）、学习与成长维度（如研发人员占比、员工培训时长、核心技术专利数量）的指标设置，合理分配考核权重。③子公司考核指标设置存在不当之处。理由：子公司管理层考核需兼顾盈利质量、创新能力、风险防控，仅考核收入、净利润规模，会导致管理层短视行为，如盲目赊销放大坏账风险、削减研发投入提升短期利润、忽略安全生产与合规风险，需补充经营活动现金流净额、研发投入强度、应收账款周转率、安全生产事故发生率等考核指标，实现短期目标与长期发展的平衡。EVA目标计算：EVA=税后净营业利润-平均资本占用×加权平均资本成本，假设丙公司调整后加权平均资本成本为（债务资本占比×4.5%+股权资本占比×10%），公司资产负债率50%，则加权平均资本成本=4.5%×50%+10%×50%=7.25%，需实现的税后净营业利润最低金额=35+420×7.25%=65.45亿元。案例分析题四（本题20分）丁公司是国内大型多元化集团公司，旗下拥有建筑施工、金融服务、数字科技三个业务板块，2026年开展全面预算管理、企业合并、金融工具核算相关工作，资料如下：1.全面预算管理：丁公司采用上下结合式预算编制流程，2026年预算编制中存在以下观点：①财务部提出，为提高预算编制效率，所有板块均采用增量预算法编制，以2025年实际发生额为基础，结合2026年增长目标直接调整确定，无需逐项审核支出合理性；②建筑施工板块提出，针对跨周期长的PPP项目，采用滚动预算法编制，按季度滚动调整预算，预算期始终保持12个月，无需匹配项目全生命周期周期；③考核环节提出，只要年末预算完成率达到100%就全额发放绩效，未完成的部门扣减全部绩效，不考虑市场环境变化、突发因素的影响。2.企业合并会计处理：2026年2月，丁公司以银行存款8亿元收购A公司80%股权，取得控制权，购买日A公司可辨认净资产公允价值为9亿元，账面价值为7.5亿元，差额来自一项管理用固定资产评估增值，该固定资产剩余折旧年限为5年，采用直线法计提折旧，无残值。2026年A公司实现净利润1.2亿元，宣告分配现金股利0.3亿元，不存在其他所有者权益变动事项。丁公司个别报表中对该长期股权投资采用成本法核算，年末编制合并报表时，丁公司确认商誉0.8亿元，将A公司净利润调整为0.9亿元，少数股东权益按A公司账面净资产份额计算为1.44亿元。3.金融工具核算：2026年丁公司发生以下金融资产业务：①3月，丁公司购入一批上市公司股票，拟长期持有以获取稳定分红，且不以交易为目的，管理层将其指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产，年末公允价值上涨1200万元，丁公司将公允价值变动计入当期投资收益；②5月，丁公司为缓解资金压力，将一笔账面价值2.3亿元的应收账款以2.1亿元的价格转让给商业银行，合同约定商业银行到期无法收回款项时可向丁公司追偿，丁公司终止确认了该笔应收账款，将转让损失2000万元计入当期损益；③7月，丁公司发行了一批3年期可转换公司债券，将其整体分类为以摊余成本计量的金融负债，按摊余成本进行后续计量。假定不考虑其他因素。要求：1.根据资料1，逐项判断丁公司预算管理观点是否存在不当之处，若存在不当之处请说明理由。2.根据资料2，判断丁公司合并报表相关处理是否存在不当之处，若存在不当之处请说明正确的会计处理金额，计算2026年末合并报表中应列示的商誉金额、少数股东权益金额。3.根据资料3，逐项判断丁公司金融工具会计处理是否存在不当之处，若存在不当之处请说明理由。参考答案：1.预算管理事项：事项①存在不当之处。理由：增量预算法适用于业务稳定、支出标准化的成熟板块，金融服务、数字科技板块业务变化快、创新性支出占比高，不适用于增量预算法，应采用零基预算法逐项审核支出合理性，避免历史不合理支出固化；建筑施工板块的非标准化项目支出也需结合项目实际成本测算编制，不能直接在历史基数上调整。事项②存在不当之处。理由：跨周期PPP项目周期长达10-30年，滚动预算需匹配项目全生命周期，不能仅按12个月短期滚动，应建立“年度预算+中期滚动预算+项目全周期预算”的预算体系，将短期预算与长期项目周期结合，避免短期预算与长期项目目标偏离。事项③存在不当之处。理由：预算考核需建立柔性调整机制，当出现政策调整、市场重大变化、自然灾害等不可控因素导致预算无法完成时，可按程序调整预算目标，不得采用“一刀切”的考核方式，同时预算考核需结合预算编制准确性、预算执行规范性等维度，不能仅考核完成率。2.合并报表处理存在不当之处。正确处理如下：①商誉金额计算：合并成本8亿元，取得的可辨认净资产公允价值份额=9×80%=7.2亿元，商誉=8-7.2=0.8亿元，商誉计算金额正确，但需每年年末进行减值测试，不得摊销。②A公司调整后净利润：购买日固定资产评估增值1.5亿元，年折旧额=1.5/5=0.3亿元，调整后净利润=1.2-0.3=0.9亿元，净利润调整金额正确。③少数股东权益计算错误，不能按账面净资产份额计算，需按购买日可辨认净资产公允价值持续计算的净资产份额计算：2026年末A公司按购买日公允价值持续计算的净资产=9+0.9-0.3=9.6亿元，少数股东权益=9.6×20%=1.92亿元。3.金融工具会计处理：事项①存在不当之处。理由：非交易性权益工具投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产的，后续公允价值变动应计入其他综合收益，不得计入当期投资收益，且处置时累计公允价值变动需转入留存收益，不得结转至投资收益。事项②存在不当之处。理由：应收账款转让时附有追索权，说明丁公司保留了该应收账款几乎所有的风险和报酬，不符合金融资产终止确认条件，不应终止确认应收账款，应将收到的转让价款确认为一项短期借款，将2000万元差额在转让期内按实际利率法摊销计入财务费用。事项③存在不当之处。理由：可转换公司债券包含负债成分和权益成分，需在初始确认时进行分拆，将负债成分分类为以摊余成本计量的金融负债，权益成分确认为“其他权益工具”，不得将整体作为金融负债核算。案例分析题五（本题10分）戊公司是国内从事跨境电商业务的上市公司，2026年针对财务共享建设、数字化转型开展成本管理与内部控制优化，相关资料如下：1.财务共享中心建设：戊公司拟建立集团级财务共享中心，将全国各子公司的费用报销、采购付款、销售收款、总账核算等业务全部纳入共享中心集中处理，相关负责人提出以下观点：①共享中心建成后，各子公司不再设置财务部门，全部财务人员集中到集团总部工作，子公司无需承担财务管控责任；②共享中心仅负责会计核算工作，预算管理、资金管理、税务管理、风险管理仍由各子公司分别负责，与共享中心无关；③为提高核算效率，共享中心对所有业务设置统一的审核规则，对所有单据统一按标准化流程处理，无需考虑不同业务板块的业务模式差异。2.成本管理优化：戊公司跨境电