化学制药：行业分析提要

化学制药：行业分析提要目录TOC\o"1-2"\h\z\u上篇：行业分析提要 1I行业整体分析评价 1一、行业整体运行指标分析 1二、行业强势、弱势、机会与风险（SWOT） 2II行业经济指标分析 4一、行业平均利润率分析 4二、行业规模分析 4三、行业集中度分析 4四、行业效率分析 5五、盈利能力分析 5六、营运能力分析 5七、偿债能力分析 5八、发展能力分析 5九、成本结构分析 6III行业供需指标分析 8一、本期成本——销售收入——利润变动关系分析 8二、下期市场供需发展趋势及分析预测 9IV龙头／重点联系企业分析 10一、龙头/重点联系企业财务指标 10二、企业在全国各地的分布 10V行业产品 17一、主要产品生产情况 17二、主要产品市场情况 18三、主要产品价格变动趋势 18VI行业政策分析 19一、限期认证淘汰落后制药企业 19二、中小制药企业发挥自身优势 21VII国际市场形势 24VIII资本市场及同业动态 25IX风险揭示 26下篇:行业分析说明 27I前三季度化学制药行业运行情况 27一、化学制药行业运行情况 27二、化学原料药市场情况 28II我国原料药生产企业及地域分布 30一、大宗原料药的生产主要集中在大型制药企业 30二、我国化学原料药中间体和原料药粗品生产企业比较集中 31X我国具有竞争优势的化学原料药品种 32一、抗生素类原料药 33二、维生素C原料药 34三、解热镇痛类原料药 35四、糖皮质激素原料药 35IV我国原料药企业发展趋势 37一、技术改造和创新是提升核心竞争力的关键 37二、实施战略同盟策略，提高生产企业国际竞争力 38三、维持有序竞争环境，避免“价格战” 39XI我国原料药参与国际竞争态势分析 42一、世界原料药市场概况 42二、原料药是我国参与国际竞争的优势品种 44三、继续发展的问题及应对策略 45化学制药：行业分析提要上篇：行业分析提要SEQ图表\*ROMANI行业整体分析评价一、行业整体运行指标分析(一)行业经济运行指标1.总量分析本行业A同比增长%全部工业企业BA/B(%)总产值（变价）17.42867264430.21.07总产值（不变价）.421.48785368443.21.82产品销售收入.814.79857151693.21.08利润总额.658.78.31.44税金总额.416.32.31.01应收账款4.95176614085.91.69产成品.45.89.61.662.趋势分析一季度二季度1～8月总产值(变价）.1.7销售收入.5.3.8利润总额.2.6.6税金总额.1.8.4（二）行业经济运行特点、问题与分析运行特点化学制药行业内，出现了化学原料药工业实现利润增幅超过化学药制剂工业的新变化。虽然在行业利润总额中化学药制剂工业的利润总额仍大于化学原料药，但在行业利润增长表现中化学原料药工业的增幅已超过化学药制剂工业，同时其利润增幅还超过自身销售收入增幅多达40余个百分点。存在问题据估计，跨国公司的生产成本只占其总成本的25%，而中国企业一般高于50%，所以需要进一步降低生产成本提高效率。前景预测1.由于工艺持续优化，企业生产规模不断扩大，企业间竞争加剧等原因，总体看来，原料药价格不断下降是发展趋势。2.随着国内生产技术的不断提高，制药设备日趋完善，以及合资医药企业原料药对中国市场的抢占，世界原料药的生产中心已逐渐向亚洲转移。对策建议1.生产环节上的低成本和高效率是塑造原料药企业的核心竞争力的关键。2.维持有序竞争环境，避免“价格战”二、行业强势、弱势、机会与风险（SWOT）强势“产业转移生产”的趋势使中国成为了世界上第二大原料药生产国和主要出口国。原料药产量约占世界原料药市场份额的22%。化学原料药已经成为我国医药工业的支柱。我国的青霉素、维生素C、解热镇痛类、柠檬酸、皮质激素等60多种原料药在国际上具有较强的竞争力。弱势相对于跨国制药公司来说，我国原料药企业生产成本过高，且研究开发队伍不够壮大和配套。机会我国生产化学药的原材料资源丰富，并且经过近几年迅猛发展，工业配套相对完善，技术水平已逐渐接近世界先进水平，部分技术甚至处于领先地位，且劳动成本比发达国家要低得多。风险中小原料药、药品制剂企业在GMP认证过程中，面临着资产重组、联合、兼并等风险。SEQ图表\*ROMANII行业经济指标分析一、行业平均利润率分析平均利润率本行a（%）全部工业行业b（%）与全部工业行业相比a/b（%）全行业3.113.2196.94Top105.013.21156.08二、行业规模分析（一）本行业与整个工业之间的规模总量比较规模指标本行业A全部工业行业B与全部工业行业相比A/B（%）总资产.601562361195.301.48利润.60.301.44销售收入.80857151693.201.08从业人数.00.001.03（二）本行业不同规模企业与整个行业之间的规模总量比较规模指标总资产利润销售收入从业人数全行业.6.60Top10.1.6080861三、行业集中度分析Top10(%)销售集中度28.08资产集中度22.75利润集中度36.63四、行业效率分析本行业a全部工业行业b与全部工业行业相比a/b（%）每万元资产利润率311.18321.0196.94每万元固定资产利润率1035.18806.06128.43人均利润率12528.808993.96139.30五、盈利能力分析本行业A全部工业行业B与全部工业行业相比a/b（%）净资产收益率（%）5.350.74723.76总资产报酬率（%）4.124.07101.16销售利润率（%）0.267.103.67成本费用利润率（%）8.346.32132.04六、营运能力分析本行业A全部工业行业B与全部工业行业相比a/b（%）总资产周转率（次）0.400.5573.03流动资产周转率（次）0.871.2668.82应收账款周转率（次）3.124.8564.26七、偿债能力分析本行业A全部工业行业B与全部工业行业相比a/b（%）资产负债率（%）61.0359.14103.19已获利息倍数4.094.7286.55八、发展能力分析本行业A全部工业行业B与全部工业行业相比a/b（%）资本积累率131.1212.701032.69销售增长率14.7927.6653.47总资产增长率12.4913.0795.58九、成本结构分析（一）成本费用结构比例(二)去年同期成本费用结构比例（三）成本费用变动情况1.同比分析销售成本销售费用管理费用财务费用成本费用今年1～8月.00.40.60.60.60去年同期.97.32.19.74.22同比增长（%）10.1821.4230.7611.9912.902.趋势分析一季度二季度1～8月销售成本.00.20.00销售费用.80.30.40管理费用.50.50.60财务费用77536.80.30.60成本费用.10.30.60SEQ图表\*ROMANIII行业供需指标分析一、本期成本——销售收入——利润变动关系分析企业的经营目标是实现利润，目标利润的实现是由成本费用（包括销售成本、销售费用、财务费用、管理费用）、销售收入等指标来保证的。通过对以上因素的变动分析，可以发掘出该行业有哪些潜力可以挖掘，明了该行业的市场竞争、抵御风险能力，据以拟定出下阶段的目标方案。（一）成本——销售收入——利润比较今年1～8月去年同期同比增减(%)成本费用.60.2212.90其中：销售成本.00.9710.18销售费用.40.3221.42管理费用.60.1930.76财务费用.60.7411.99销售收入.80.1314.79利润.60.0058.78（二）成本——销售收入——利润比例关系本行业A全部工业企业B与全部工业企业比较A/b(%)成本费用/利润11.9915.8375.74成本费用/销售收入0.930.93100.53利润/销售收入0.080.06132.73二、下期市场供需发展趋势及分析预测 下期供给趋势预测原料药的产能不会大幅扩张。主要理由以维生素C、青霉素为代表的原料药上一时期产能增长过快，造成供大于求的局面，价格下跌幅度较大。下期需求趋势预测平稳增长。主要理由受我国第三个季度工业继续快速增长、外贸出口保持强劲增势，消费增长稳步回升的影响。SEQ图表\*ROMANIV龙头／重点联系企业分析一、龙头/重点联系企业财务指标业内按销售收入排名前十位企业主要财务指标单位：千元/人排名销售收入资产利润从业人数1700070819806217312326771611175467474591311652973774947658878676941835303716307691306838122168712072289377858976387552510176781212二、企业在全国各地的分布（一）化学药品原药制造1．全部地区企业数亏损企业数亏损企业比重(%)全国74018925.54%北京市10110.00%天津市24625.00%河北省44920.45%山西省16425.00%内蒙11436.36%辽宁省181055.56%吉林省8225.00%黑龙江省7228.57%上海市351131.43%江苏省1101816.36%浙江省1181714.41%安徽省12433.33%福建省7228.57%江西省14642.86%山东省521121.15%河南省3738.11%湖北省681927.94%湖南省19947.37%广东省27725.93%广西8337.50%重庆市18633.33%四川省26726.92%贵州省22100.00%云南省3133.33%陕西省361952.78%甘肃省3133.33%宁夏100.00%新疆6583.33%全国74018925.54%2．大企业地区企业数亏损企业数亏损企业比重(%)全国802733.75%北京市200.00%天津市2150.00%河北省5120.00%山西省11100.00%内蒙100.00%辽宁省6466.67%吉林省100.00%黑龙江省3133.33%上海市8337.50%江苏省10440.00%浙江省400.00%安徽省2150.00%福建省300.00%江西省3266.67%山东省200.00%河南省400.00%湖北省7571.43%湖南省2150.00%广东省400.00%广西200.00%重庆市3266.67%四川省3133.33%陕西省100.00%宁夏100.00%3．中企业地区企业数亏损企业数亏损企业比重(%)全国983232.65%北京市3133.33%天津市6350.00%河北省5240.00%内蒙33100.00%吉林省200.00%黑龙江省2150.00%上海市7342.86%江苏省9111.11%浙江省10110.00%安徽省3266.67%福建省11100.00%江西省200.00%山东省12216.67%河南省5120.00%湖北省8450.00%湖南省11100.00%广东省8225.00%重庆市100.00%四川省5120.00%云南省100.00%陕西省22100.00%甘肃省100.00%新疆11100.00%4．小企业地区企业数亏损企业数亏损企业比重(%)全国56213023.13%北京市500.00%天津市16212.50%河北省34617.65%山西省15320.00%内蒙7114.29%辽宁省12650.00%吉林省5240.00%黑龙江省200.00%上海市20525.00%江苏省911314.29%浙江省1041615.38%安徽省7114.29%福建省3133.33%江西省9444.44%山东省38923.68%河南省2827.14%湖北省531018.87%湖南省16743.75%广东省15533.33%广西6350.00%重庆市14428.57%四川省18527.78%贵州省22100.00%云南省2150.00%陕西省331751.52%甘肃省2150.00%新疆5480.00%（二）化学药品制剂制造1．全部地区企业数亏损企业数亏损企业比重(%)全国102828928.11%北京市421023.81%天津市25728.00%河北省401537.50%山西省331442.42%内蒙12433.33%辽宁省551832.73%吉林省451533.33%黑龙江省291034.48%上海市561017.86%江苏省982222.45%浙江省691420.29%安徽省281139.29%福建省26726.92%江西省21942.86%山东省521325.00%河南省532037.74%湖北省41614.63%湖南省41921.95%广东省802531.25%广西16425.00%海南省28828.57%重庆市1317.69%四川省40717.50%贵州省11654.55%云南省21628.57%陕西省441636.36%甘肃省4125.00%青海省200.00%宁夏100.00%2．大企业地区企业数亏损企业数亏损企业比重(%)全国1161815.52%北京市6116.67%天津市1119.09%河北省200.00%山西省300.00%辽宁省5120.00%吉林省200.00%黑龙江省200.00%上海市21314.29%江苏省700.00%浙江省200.00%安徽省4125.00%福建省2150.00%江西省11100.00%山东省100.00%河南省5240.00%湖北省200.00%广东省21314.29%广西100.00%海南省4250.00%重庆市100.00%四川省6116.67%云南省300.00%陕西省200.00%宁夏100.00%新疆11100.00%地区企业数亏损企业数亏损企业比重(%)全国2205123.18%北京市15320.00%天津市2150.00%河北省6233.33%山西省6466.67%内蒙11100.00%辽宁省9555.56%吉林省7114.29%黑龙江省9111.11%上海市1417.14%江苏省29724.14%浙江省800.00%安徽省6116.67%福建省8112.50%江西省3133.33%山东省1516.67%河南省13538.46%湖北省10220.00%湖南省200.00%广东省19736.84%广西3133.33%4．小企业地区企业数亏损企业数亏损企业比重(%)全国69222031.79%北京市21628.57%天津市12541.67%河北省321340.63%山西省241041.67%内蒙11327.27%辽宁省411229.27%吉林省361438.89%黑龙江省18950.00%上海市21628.57%江苏省621524.19%浙江省591423.73%安徽省18950.00%福建省16531.25%江西省17741.18%山东省361233.33%河南省351337.14%湖北省29413.79%湖南省39923.08%广东省401537.50%广西12325.00%海南省16531.25%重庆市8112.50%四川省25520.00%贵州省11654.55%云南省9444.44%陕西省391435.90%甘肃省3133.33%青海省100.00%新疆100.00%SEQ图表\*ROMANV行业产品一、主要产品生产情况产品名称地区8月（吨）1～8月累计（吨）比去年同期增长(％)本月累计化学原料药全国60487.37.3018.8816.74化学原料药北京市310.003757.00-20.1023.59化学原料药天津市709.115690.00-22.4821.16化学原料药河北省24477.75.5033.3527.11化学原料药山西省194.591656.0021.4120.24化学原料药内蒙687.148432.29-33.311.39化学原料药辽宁省1681.8117444.42-10.2912.13化学原料药吉林省595.006679.00-19.05-14.20化学原料药黑龙江省482.304880.50-0.8024.15化学原料药上海市265.085012.72-38.86-42.08化学原料药江苏省4113.1330427.4234.3715.44化学原料药浙江省9956.8292150.3720.6831.61化学原料药安徽省428.134544.09-13.5038.66化学原料药福建省111.801115.81-23.95-8.00化学原料药江西省210.511777.109.4018.98化学原料药山东省8980.1481234.4483.236.45化学原料药河南省2563.6020112.1039.1240.31化学原料药湖北省1286.3415170.83-7.9117.45化学原料药湖南省66.051025.31-35.9825.17化学原料药广东省571.458541.70-61.67-5.88化学原料药广西287.102012.9964.3645.13化学原料药重庆市217.008430.00-86.01-28.49化学原料药四川省1097.489616.77-42.18-12.89化学原料药贵州省191.001105.5064.66-24.49化学原料药云南省11.0065.00-21.43-24.42化学原料药陕西省106.011462.09-17.18-9.51化学原料药甘肃省664.034577.4735.97-4.30化学原料药青海省6.0039.0050.0014.71化学原料药宁夏197.001628.00-19.26-8.54化学原料药新疆20.00169.86300.00-19.46二、主要产品市场情况中国抗生素的发酵技术先进，技术等级、质量标准、临床效果均达到世界先进水平，加上人工成本较低，中国的抗生素原料出口产品在欧美市场很受欢迎。解热镇痛类原料药的主要品种有阿司匹林、扑热息痛等，其中扑热息痛为当今世界医药市场上头号解热镇痛药及畅销时间较长的传统普药，也是我国原料药中产量最大的品种之一，近年来国内外市场持续看好，产销两旺。三、主要产品价格变动趋势由于工艺持续优化，企业生产规模不断扩大，企业间竞争加剧等原因，总体看来，原料药价格不断下降是发展趋势。SEQ图表\*ROMANVI行业政策分析对众多的中小型制药企业而言，GMP认证已进人倒计时：按照国家药监局的统一部署，所有原料药和药品制剂企业必须在2004年6月30日前通过GMP认证，达不到认证要求的将不能继续生产。全国药监局工作会议强调这个目标和要求不能改变，时限不能推迟，标准不能降低。对此，重庆市药监局张意龙局长指出：加快实施药品GMP(及GSP)，有利于促进医药产业结构调整，也是药品监管部门的重要职责。根据《药品管理法实施条例》的规定，GMP由国家和省级药监部门两级认证，监督实施GMP(及GSP)已成为我们面临的一项非常重要和紧迫的工作。今年，重庆市药监局要在保证质量的前提下，加快GMP(及GSP)的认证步伐，同时要正确处理改革、发展和稳定的关系，针对可能出现的问题，加强与有关部门沟通，确保认证工作顺利进行。一、限期认证淘汰落后制药企业到2002年年底，广东已有123家企业(车间)获得药品GMP证书176张，分别占全国的8.4％、9.3％，其中全厂通过认证的有67家。目前，注射剂、血液制品、生物制品三大品种就已经完全是在GMP认证的条件下生产。通过GMP认证的手段，其意义在于实现市场竞争中的优胜劣汰，实现制药行业里的“大浪淘沙”。据了解，目前广东特别是广州，中小制药企业联合重组做得比较好，如今，广州的小制药企业已大大减少。对于GMP认证的情况，目前西部地区的现实比较严峻。甘肃省需要通过GMP认证的50家制药企业中，到目前为止仅有10％的制药企业整体通过认证。在重庆市，至2001年底也只有21家制药企业的35个生产车间通过GMP认证，其中全厂通过GMP认证的只有7家，这在重庆106家制药企业中所占比例不过20％左右，截止2002年底，重庆需要进行GMP认证的106家生产企业，通过GMP认证的只有27家。据重庆市药监局有关人士介绍，即使到了GMP认证的最后期限，重庆市的制药企业也仅有60％左右能通过GMP认证，换句话说，余下40％左右的制药企业无法通过GMP认证，其结果自然是“关门大吉”。自然，尚未通过GMP认证的大多属于缺乏资金实力的中小制药企业。贵州目前只有益佰、神奇、安顺、汉方、益康制药等35家药品生产企业、89条生产线(车间)通过了GMP认证，还有73家药品生产企业正在实施或拟实施GMP改造。贵州省政府和行业管理者并未配合药业的GMP认证出台相应的扶持措施，他们的态度是：按照市场经济的原则操作，希望制药企业依靠自身能力去寻求与同行各种方式的合作。那些没有先进设备、产品没有市场潜力、没有先进管理的中小制药企业只能在认证过程中被无情地宣判“死刑”。因而，贵州省许多无力通过认证的企业里，中小制药企业占了很大的比重，一些经过多年运营后已经不适应制药行业的要求，或者说不具备制药生产基本条件，且无力改变现状的中小制药企业，已有一小部分在想办法通过转产、破产的方式自动出局，另谋出路。而重庆市药监局在3月中旬召开的制药企业GMP改造工作座谈会上，也为部分乏力实施GMP改造的中小制药企业提了个醒：尽早走合作或重组等路子，以免在GMP改造中造成无为的浪费。如贵州省业内人土分析，规模小、品种单一、技术和管理滞后、抗风险能力弱，是贵州省药业面临的共同问题。贵州省药监部门建议面临这一情况的医药企业，走资产重组、兼并、联合的道路，贵州省药监局将在办理相关变更手续方面给予大力支持。否则每个只生产1～2个品种的企业，都盲目投资上千万元搞GMP改造，显然是重复投资，这将加大企业运作成本，为后续的生产经营管理、新产品开发背上沉重包袱，减弱企业后续活力。贵州正鑫药业在投巨资通过GMP项目改造后，因为生产经营管理不堪重负，在今年初已经停产。二、中小制药企业发挥自身优势GMP改造需要以资金为支撑，据悉，国家财政去年用于此的专项拨款为7540万元。但这点钱在国内分散开来，多数需要GMP改造的中小制药企业连“毛毛雨”都沾不到一滴。因为实施GMP改造，至少得投入二三千万乃至一两个亿。倒是一些地方政府舍得投入，例如，去年仅贵阳市政府即拨出2337.5万元，用于扶持制药企业实施GMP改造。甘肃省GMP认证制药企业所需改造资金87亿元，而政府部门扶优扶强，对部分重点制药企业的技改给予资金扶持，通过银行贷款、自筹资金、招商引资等方式，解决了大部分资金，目前资金缺口仅接近3亿元。对于那些在GMP认证最后期限来到之前苦苦挣扎的中小制药企业来说，还有一个政府扶持制药企业认证的成功实例可供资鉴：2002年底，在黑河政府的支持下，黑河药业3500万元的资产以“零价”并入“哈药三精”。同时，又是依靠黑河政府提供的1000万元改造资金的贷款贴息，使“哈药三精”同意并购后向黑河药业投入800万至1000万元以全面实施GMP改造。关于黑河药业以零价并入“哈药三精”的并购案，据哈药集团有关人士介绍，主要原因是黑河药业要借“三精”通过GMP认证。而黑河政府之所以资金上给予如此大的支持，目的就是不想看到黑河药业因为无法通过GMP认证而“死亡”。在这一并购案中，黑河制药厂包括厂房、设备等在内的总值3500万元的资产以零价并入“三精”，其中流动资金1300万元，债务全部剥离，黑河政府提供1000万元改造资金的贷款贴息。黑河药业的幸运是有前提的，据悉，“三精”看中黑河药业，主要是其产品对于“三精”来说很具吸引力。黑河药业在乙肝治疗药物方面的优势正好弥补“三精”的空缺，并使其成为“哈药三精”开发北药和边贸资源新的效益增长点。其实，国内早已有多家制药企业借用政府放开投资限制等扶持措施，巧妙地通过资本运作，去重新组合以通过GMP认证。如西安高新区内的13家制药企业共同成立联合制药公司，集中资金共同改造和使用GMP厂房以通过GMP认证。江门市恒健药业则通过银行贷款、职工集资等办法筹资4000多万元，于2002年10月实施GMP改造。而由于资金困难无法通过GMP的铜陵市恒益药业公司，则以整体并人拥有全国最大基因工程药物科研生产基地的安徽安科生物工程股份有限公司旗下，变成安科恒益药业公司。贵州一家名为万顺堂的药业公司与东方神龙药业公司通过合股“联姻”，共同投资进行GMP改造。某些实力派企业也敏锐地捕捉到这一商机。如信邦制药在2002年上半年短短3个月内，先后将贵州远东制药有限公司和黔东南中药饮片厂收归门下。贵州药业“资产重组、兼并、联合”的序幕在GMP门前已徐徐拉开。联合制药公司的发起公司之一西安力邦制药有限公司有关负责人介绍说：“如果各家制药企业都建GMP厂房，就不得不把大量资金压在固定资产的投人上，会造成资金短缺，对新产品开发和市场开拓造成很大压力。如果制药企业之间联合起来，集中各自资源，每家只需少量资金，就能建成共同使用的GMP厂房达到生产资源的共享。”这恐怕是相当部分中小制药企业要走的一条快捷方式之路。而四川一家具有大输液生产优势的中型制药企业前不久也被重庆一家通过GMP认证的制药企业相中，据后者介绍，并购这家中型制药企业，可弥补自身无输液生产线的缺陷，从而增强本企业在医疗单位销售产品的核心竞争力。而一家重庆大型医药商业企业下属的一家小型制药企业根本无力通过GMP认证，自身也无优势或产品吸引他人，但因其母体公司的销售渠道及一年几十个亿的销售额对其它制药企业有很大的吸引力，因而，这家小型制药企业因其母体公司的因素而被一家通过GMP认证的制药企业“相中”，走上一条合作的大道。而另一家中型制药企业重庆陪都制药有限公司，自身也是缺乏整厂实施GMP改造的实力和资金，但因其掌握了几个颇具卖点的中药剂型，而引来了北京一家中药研究院上演”凤求凰”，为其注入了相当的资金，使重庆陪都药业有了实施GMP改造的底火，在今年4月底一举整厂通过GMP认证。除了产品外，保持自身的软硬件优势也是中小制药企业应对GMP认证的良策。一位业内专家介绍说，硬件包括厂房、环境、设备、检测仪器、仓储等在内的建设及配套，这是实施GMP的关键和基础；另外，一套行之有效的软件管理体系，在很大程度上也会弥补硬件设施的不足。所以即使制药企业无力独自闯关，也应当努力保持或创造闪光点。同时，这位专家还强调：如果一家制药企业本身只有陈旧的设备、落后的管理、一般的品种，将不会有如意的并购奇迹发生，而的确达不到GMP认证标准的制药企业，最终也必定是难逃关门厄运。SEQ图表\*ROMANVII国际市场形势化学原料药行业是制药产业的重要基础，世界生产的原料药已达2000余种．市场规模由1996年的近100亿美元扩展到2000年的130亿美元，每年以7％左右的幅度递增，而国外药品制剂生产商所需的化学原料药及中间体60％通过外购或合同生产。随着国内生产技术的不断提高，制药设备日趋完善，以及合资医药企业原料药对中国市场的抢占，世界原料药的生产中心已逐渐向亚洲转移。中国和印度的原料药生产正在迅速崛起。2001年我国化学原料药出口额在22亿美元，占我国原料药产量的42％左右。印度产量及进出口额与我国相当，是我国原料药在国际市场上最大的竞争对手。SEQ图表\*ROMANVIII资本市场及同业动态长城资产管理公司转让江西桑海集团1.5亿债权中国长城资产管理公司南昌办事处日前发出公告，对办事处所拥有的江西桑海集团有限责任公司及下属17家企业共1.5亿元债权进行公开转让，有意向的买受人可向办事处出具正式报价函。据长城资产管理公司南昌办事处债权追偿部熊惠荣介绍，这是南昌办事处进行的最大的一次整体债权转让，办事处拥有江西桑海集团有限责任公司6000多万元的债权以及集团公司负担保责任的下属公司8000多万元的债权，都是在2000年5月从中国农业银行江西分行剥离出来的。此次转让对受让人的性质、所处地域和国家都没有任何限制。江西桑海集团有限责任公司是在原江西桑海垦殖场基础上改制组建起来的，曾经是江西的明星企业。其下属的17家企业包括江西味精厂、星海精纲化工厂、电气器材厂、桑海羽绒服装厂等知名企业，后来由于各种原因，这些企业多数已处于停产状态，欠银行的贷款也无力归还。目前，集团公司的资产总额仅1亿多元，资产负债率达到100%，且仍处于亏损经营状态。据江西桑海集团有限责任公司副总经理鲁德洪介绍，目前集团公司经营效益较好的下属企业只有2家制药企业，其中济生制药厂2002年的销售收入达到6592万元，利润总额为280万元。目前济生制药厂已投入1000多万元进行GMP改造，预计今年年底能改造成功。桑海制药厂也能维持正常经营并略有盈余。目前两家企业正积极与省外几家大型制药企业洽谈，寻求合作。SEQ图表\*ROMANIX风险揭示第三季度医药上市公司产成品价格尤其是原料药物价格的狂跌几乎是灾难性的。在大宗原料药物中，价格跌幅最大的莫过于维生素C和青霉素。自去年下半年以来，由于国际上部分生产企业停产而需求缓慢上升，维生素C的短期供求矛盾逐渐显现出来，价格开始从4美元/公斤以下缓慢攀升，到今年上半年维生素C价格突然开始飚升，最高峰时曾达到12美元/公斤左右。上半年国内四大维生素C生产企业石家庄制药、东北药、江山制药和华北制药一下子赚得盆满钵满。然而维生素C毕竟不是什么高科技产品，在暴利的驱动下，国内外各大生产厂商纷纷扩产，一些已经停工的企业也很快复产。上海海关的统计资料显示，2003年1～8月份，国内有78家维生素C通过上海海关出口企业，出口量达到8，143吨，比去年同期增长了130%，其中有20家企业在去年同期没有出口纪录，表明不少维生素C生产企业在暴利的驱动下已经复产，产品出现供过于求的局面成为必然。进入下半年以来，维生素C的价格急速下跌，目前已经回到了价格起涨点，不到4美元/公斤。维生素C价格的大起大落给相关公司上演了一场大喜大悲的情景剧。我国原料药的价格较低，原因之一就是不规范的中小化工生产企业加入竞争，冲击正常原料药生产企业。同类型企业之间，为了抢占市场，竞相压价，使企业陷入恶性竞争的泥潭，苦不堪言，而厮杀的结果无疑是两败俱伤。由以上维生素C的案例，我们认识到各生产企业一定要头脑冷静，正确研究、判断国际国内市场形势。一旦出现恶性竞争的苗头，应该团结起来，与医保商会一起，努力避免原料药生产与出口出现大起大落，力争维持其长期、稳定、健康的良好态势。下篇:行业分析说明=1\*ROMANI前三季度化学制药行业运行情况一、化学制药行业运行情况1～8月份，化学原料药共完成46.73万吨，比上年增长16.54%;生产化学原料药产量居前5名的省市是:河北、浙江、山东、江苏、河南;其中:浙江、山东的化学原料药产量增幅超过20%。从1～8月份，化学制药工业实现利润92.17亿元，比上年同期增长44.35%，增幅高于行业平均水平14.1个百分点;截至8月末，化学制药工业实现利润占全部医药工业实现利润的54.6%，在全行业中继续保持了占据“半壁江山”的“鼎足”地位。但与历年表现不同的是，化学制药行业内，出现了化学原料药工业实现利润增幅超过化学药制剂工业的新变化。虽然在行业利润总额中化学药制剂工业的利润总额仍大于化学原料药，但在行业利润增长表现中化学原料药工业的增幅已超过化学药制剂工业，同时其利润增幅还超过自身销售收入增幅多达40余个百分点，如剔除一些统计方面的因素，通过这组数字可以看到，近一、两年来我国化学原料药工业加快了产品更新换代步伐，技术进步贡献率不断提高。原来预计将通过“十五”期间努力而实现化学原料药工业更新换代的战略规划，已经提前在行业内大幅度推进。这不仅提升了化学原料药产品的附加值，而且积极有效地推动了产业和产品的结构调整。加之近年来，国际跨国制药公司加快了向我国进行原料药生产基地的战略性转移，以及部分原料药国际市场价格持续升温，为我国化学原料工业发展形成有利的条件。这对于我国加快从制药大国向制药强国的转变是十分积极有利的。二、化学原料药市场情况三季度原料药行业政策面相对平静，而市场环境发生了较大变化。其中比较突出的是青霉素和VC价格走出了跳水行情。(一)青霉素价格跌至成本附近这次青霉素价格下跌来势凶猛，上半年青霉素的价格为每十亿单位90元以上，现在只有60元上下了。据了解，目前我国青霉素行业的平均成本为45～50元，可见市场价格已接近厂商成本。这次价格跳水对行业内企业打击很大，被业内称为“第六次青霉素大战”。随着国际市场价格的回升，国际国内厂商纷纷扩产，导致供过于求。据了解，国内产量为22000吨时可基本达到供求平衡，但今年山西同领增产3000吨、河南华星增产3000吨，华药、鲁抗、石药和哈药等“四大家。也不同程度扩产，加上一些原来停产的企业重新投产，全年预计产量超过30000吨，远远超过了需求。产品降价在上半年就应发生，只是由于国际市场反应滞后，加上非典时期中间商大量屯集才导致青霉素价格直到下半年才急速下滑。(二)维生素C的价格从高位急跌维生素C是目前中国原料药行业惟一可以主导国际市场价格的产品，也是中国为数不多的出口超过1亿美元的原料药。经历了1996年及2001年两次降价大潮之后，中国的维C企业上半年终于有了利润增长的喜悦。根据上海海关9月16日的最新统计，2003年1～8月，上海口岸累计出口维生素C达到8143吨，与去年同期相比增长9.8%，而平均出口单价与总出口价值却分别增长了1.1倍和1.3倍。遗憾的是这一数字为前8个月的平均数，并不能反映最新的情况。据了解目前的市场价格为每公斤4美元不到，较最高峰的10多美元跌了一半以上。和青霉素市场的情况相似，受维C出口大好形势的影响，有不少原已停产或减产的国内厂家开始把重心重新转移到维C市场，一些新兴企业也纷纷投入维C生产行列。据统计，1～8月份在上海口岸出口维C的78家企业中有20家(占总数的四分之一强)在去年同期没有出口记录。随着更多企业参与竞争以及跨国公司恢复生产，维C供过于求的局面重新出现。(三)第四季度原料药行业发展展望第四季度相关企业的青霉素业务利润将十分微薄。首先，青霉素价格大战短期对行业内每个相关企业都有不利影响。价格下降了30%以上，已接近生产成本，相关企业这一块的利润在第四季度将变得十分微薄;其次，青霉素大战将导致市场的重新洗牌。今年国内青霉素的扩产是全方位的，既有“四大家”扩产，又有后起之秀加入，还有黄石等地的中小企业“起死回生”。通过价格跳水，可以将规模小和技术水平低、又无成本优势的企业淘汰出局。但据了解，山西同领和河南华星属合资或民营性质，经营灵活、所在地环保水平要求低、劳动力成本也相对低廉，具有成本上的相对优势，估计可以在青霉素大战中存活下来。这样包括华药在内的“四大家”就多了两个强劲的竞争对手，市场版图可能要重新划分;第三，这次价格下跌来得快，跌得深，价格可能一步到位见底。据了解，进入9月份以来，虽然新低偶现，但总体上价格已较平稳，业内已开始讨论减产保价事宜，库存减少较多。一般认为价格低位运行至少还要延续半年，即便反弹其力度也有限，能顺利挺过的企业将在未来受益。=2\*ROMANII我国原料药生产企业及地域分布我国化学原料药和中间体的生产企业分为两类，一类是具有药品生产许可证和生产批件的正规制药企业，另一类是普通中小型精细化工厂，后者主要生产原料药中间体和原料药粗品。近几年开发的一些新药，由于利润较高，众多精细化工厂家一哄而上，产量迅速增加，导致了原料药价格的迅速下滑，市场波动激烈。一、大宗原料药的生产主要集中在大型制药企业(一)主要抗生素产品由华药集团、哈药集团、鲁抗医药等垄断，生产经营6—APA、氨苄青霉素、7-ADCA、头孢拉啶等二、三代青霉素，我国抗生素总产量为4万吨。(二)新华制药主要生产解热镇痛类、中枢神经类、呼吸系统类等6大类合成原料药。(三)东北制药总厂的维生素C是重点产品，1995年建成投产的万吨维生素C车间是国内最大的生产线，装备精良，生产技术在国际上处于领先地位。(四)天药股份是国内激素原料药的龙头企业，在工艺技术、生产规模、产品质量、成本以及市场占有率方面在国内同行业中居领先水平。(五)海正药业在国内抗肿瘤原料药方面占据了优势，主导产品阿霉素、表柔比星、柔红霉素、丝裂霉素、博莱霉素填补了国内市场空白.阿霉素、柔红霉素和丝裂霉素已获得美国FDA的认证，是国内抗肿瘤原料药出口最大的生产商。(六)昆明制药公司的蒿甲醚系列原料药是我国自主开发的一类新药，目前年产量2.5吨，其总产量的80%出口到诺华公司。二、我国化学原料药中间体和原料药粗品生产企业比较集中以地域分布上来看，一是以浙江台州为中心，一是在江苏武进、金坛和常州一带。其特点是以中小企业为主，品种多是近几年开发的新药，各品种需求量不大，产品的销售以出口为主。部分企业和国外有固定的销售渠道，是国外合同生产商供应链上的一环，与国际市场联系非常紧密。=3\*ROMANIII我国具有竞争优势的化学原料药品种自20世纪90年代以来，制药业就在全球范围进行产业结构大调整，“产业转移生产”的趋势使中国成为了世界上第二大原料药生产国和主要出口国。原料药产量约占世界原料药市场份额的22%。化学原料药已经成为我国医药工业的支柱，产值约占整个医药工业的l/3，近十年产量年均增长11%。同时原料药也是我国医药行业的出口支柱，目前我国原料药产量约有50%出口。2002年1～7月，西药原料药出口额16.66亿美元，占医药保健品出口总额的44，49%，主要出口市场为欧盟和美国。正是由于化学原料药在我国医药生产和出口方面居于重要地位，所以发展化学原料药是我国医药产业的重大发展战略之一。国家经贸委日前发布《近期工业行业发展导向》，就提到要促进化学原料药行业的发展，“采用酶法生产7—氨基头孢烷酸、发酵法生产7—氨基—3—去乙酰氧基头孢烷酸、‘一步发酵法’生产维生素C等新工艺，改造提升现有抗生素及维生素等传统出口优势品种。推进浙东南化学原料药出口基地的建设以及石家庄、沈阳，淄博、哈尔滨等老医药工业基地的技术改造。”从原料药市场的发展趋势看，竞争力主要表现在产品质量和生产成本上，可以说生产环节上的低成本和高效率是塑造原料药企业的核心竞争力的关键一环。我国生产化学药的原材料资源丰富，并且经过近几年迅猛发展，工业配套相对完善，技术水平已逐渐接近世界先进水平，部分技术甚至处于领先地位，且劳动成本比发达国家要低得多。尽管如此，原料药企业改良生产工艺进一步降低成本的空间还很大。据估计，跨国公司的生产成本只占其总成本的25%，而中国企业一般高于50%，因此进一步加大世界原料药市场的开发有一定的潜在优势。目前，我国的青霉素、维生素C、解热镇痛类、柠檬酸、皮质激素等60多种原料药在国际上具有较强的竞争力。我国具有竞争优势的主要大类原料药:一、抗生素类原料药中国在青霉素G、四环素、土霉裹、庆大霉素、卡那霉素、林可霉素(洁霉素)、链霉素等大宗发酵抗生素产品上占有优势。中国抗生素的发酵技术先进，技术等级、质量标准、临床效果均达到世界先进水平，加上人工成本较低，中国的抗生素原料出口产品在欧美市场很受欢迎。华北制药目前是我国最大的抗生素生产基地，拥有两个亚洲最大的青霉素粉针车间。原料药方面，在青霉素G原料、青霉素工业盐、青霉素V钾、头孢拉定原料、硫磺链霉素原料、阿莫西林和VC、VBl。原料等产品上占有较大的市场份额，是全球青霉素生产技术的领先企业。公司目前的主要问题在于应收帐款金额较大且坏帐计提不够充分。哈药集团的抗生素原料药年生产能力为全国第二，抗生素粉针生产规模与华北制药相近。不过在部分头孢菌素原料药市场份额上，哈药集团占优。在6—APA、7—ACA、7—ADCA三大抗生素母核的技术与生产能力上为全国同行业中最高。近期又完成了包括200吨/年7—ACA及系列、1200吨/年青霉素钾、半合成青霉素扩产和头孢系列产品改造等项目，为扩大规模，降低成本提供了条件。作为全国四大抗生素原料药生产基地之一的鲁抗医药，其整体资产质量较高，经过两年新建和技改，两大工程“千吨”青霉素生产线和“双加”项目头孢系列已完成并投产，为公司带来了效益。稍早，鲁抗投3.8亿元巨资对大观霉素、生物抗生素(硫酸粘杆菌素等)和头孢类抗生素中间体进行技术改造，使三大类“主力”产品保持了市场垄断地位，鉴于抗生素原料药行业今年整体好转，这三家公司的产销继续保持增长态势。二、维生素C原料药2002年维生素原料药市场有所回暖。维生素C价格在去年跌到最低2.7美元/公斤后，价格回升，目前在3.1美元左右，这主要因为:一是VC原料药的生产集中度较高，技术水平先进，从而形成规模优势，供需也接近平衡;二是加入WTO后，对VC原料药取消了配额许可证，有利于VC企业的产品定价;三是长年的价格竞争促使部分国际上大的VC企业退出VC原料市场。目前我国的VC出口企业有东北制药总厂、华北制药厂、石家庄制药厂和江苏江山制药公司等4家。华北制药的VC综合技术达到国际先进水平，其VC原料药的市场份额在国内接近1/4。国内维生素C的龙头老大是东北药，其VC生产能力世界排名第三。但是，东北药的业绩却令人堪忧，今年上半年经济效益出现严重滑坡，净利润与上年同期相比下降了约78%。东北药现在最紧迫的就是要切实解决母公司的欠款问题，并加强内部经营管理，走出困境。三、解热镇痛类原料药解热镇痛类原料药的主要品种有阿司匹林、扑热息痛等，其中扑热息痛为当今世界医药市场上头号解热镇痛药及畅销时间较长的传统普药，也是我国原料药中产量最大的品种之一，近年来国内外市场持续看好，产销两旺。作为我国三大原料药生产基地之一的新华制药是中国乃至亚洲最大的解热镇痛类药物的生产和出口基地，生产的安乃近、阿司匹林、布洛芬、咖啡因等解热镇痛类产品长盛不衰，抗感染药\Jb脑血管药、激素类药、中枢神经系统用药等药物的生产也在国内占重要地位。公司有9个产品(巴比妥、阿米妥、毗哌酸等)为国内独家生产，6个产品国内市场占有率第一。其原料药的50%供出口，在国际上有较强的竞争力，但因此，公司的经营业绩也就受世界经济形势变化的影响较大。公司具有较强的新产品开发能力，共取得美洛昔康原料药及其胶囊、克林霉素磷酸酯葡萄糖注射液、格列美脲原料药及其片剂等五个新药证书及生产批件，其中乙氧苯柳胺原料药及其软膏获得正式生产批件，咖啡因系列产品和美洛昔康胶囊相继投产或批量生产，为公司带来新的利润增长点。今年上半年公司顺利通过了包括葛兰素一史克比在内的多家国际知名大公司的质量审计，但是公司在美国市场被列为阿司匹林倾销供应商，虽然公司声称不会受到影响，但是该问题仍将影响到公司在美国市场上的营销。四、糖皮质激素原料药与其他药品相比，由于激素类药物的总体市场规模较小，加上生产工艺复杂，因此全球只有法国罗素、美国普强、英国葛兰素—威康等少数公司实现了规模生产。我国的皮质激素类原料药重点生产基地——天津天药药业股份公司经过努力，实现了重大技术突破，大幅降低成本，质量达到世界先进水平，把进口产品挤出了国门。天药股份有7个品种为独家生产。主要产品之一地塞米松原料药的国内市场占有率高达90%，亚洲市场占有率50%，并开始进人欧洲市场。其他主要产品氟轻松系列、曲安奈德系列的市场份额也分别高达100%和肋%以上，皮质激素类原料药的销售收入占到公司总收入的98.6%。由于皮质激素类药物属于成熟型产品，国内原料药生产厂家比较少，发展至今，仅有三家比较具规模，其中天药是它们当中年产量最大的。所以产品市场竞争不太激烈，在国内外的产品销售市场较稳定，但是企业产品类型单一，原料仅为皂素，因此产品的成本受皂素价格影响较大，目前公司在高端产品的生产方面与国际型大公司如普强、罗素还有一定的差距。而新开发丁酸氢化可的松、布地奈德等产品会成为公司新的利润增长点。=4\*ROMANIV我国原料药企业发展趋势一、技术改造和创新是提升核心竞争力的关键企业核心竞争力可通俗理解为企业的不可替代性、不可模仿性。我国原料药企业要做到这一点最重要的是在技术水平上领先。通过技术进步包括工艺技术、制造技术、检测技术和管理技术的不断提高，加上优良的售后服务，从而以较低的成本达到国际质量要求，提升自身的竞争力，获得总成本上的领先地位。尽管我国的化学原料药在一些产品的生产方面存在一定的比较优势，但许多产品都是传统的老产品，有些还是发达国家不愿生产的重污染、低附加值的产品，许多产品还存在被逐步淘汰出局的危险。相反对于目前国际上一些市场潜力较大、技术壁垒高的高附加值产品，我国原料药企业却没有太多的优势可言。即使有些产品我国能够生产，但加入WT0以后，由于知识产权的限制而不能生产。所以在相当长的时期内，我国化学制药产业在原料药生产方面，将处于落后的局面。要改变这种状况，只有技术改造和创新。回顾我国原料药的发展历程，可以发现技术改造与创新是促使我国化学原料药赶超世界先进水平的关键。以糖皮质激素原料药为例，由于该类药物的总体市场规模较小，加上生产工艺复杂(需要经过20-30步复杂的化学反应)，因此全球只有法国罗素、美国普强、英国葛兰素威康等公司实现了规模生产。我国公司在与国外公司的竞争中，通过重大技术突破，大幅度降低成本，质量达到世界先进水平，把进口产品挤出了国门。主要产品地塞米松，是我国近几年来通过技术改造拼搏出来的具有竞争优势的品种，成本比国际平均水平下降了40%，一举击败法国企业，成为全球最具竞争力的地塞米松生产商，国内市场占有率高达90%，亚洲市场占有率为50%，并开始进入欧洲市场。二、实施战略同盟策略，提高生产企业国际竞争力在当今国内市场国际化、国外市场全球化的背景下，我国原料药生产企业必须练好内功，提升经营管理效率，以降低管理成本。(一)规范化——把企业做好我国有不少医药企业尚未摆脱粗放型经营状态，不规范、不科学、不合理的管理模式和运作方式仍然存在。有许多企业尚未通过GMP、GSP认证;低水平重复现象还没有得到根本扭转;资源优化配置还没有实现;由于信誉不良造成的纠纷时有发生。因此，我国原料药生产企业要实现国际化经营，首要的任务是实行企业和管理运作方式科学化、规范化、合理化，把企业自身做好，健全运行机制，合理配置人员、资金、技术、物资、设备、时间、信息等各种资源，提高管理效率，降低成本。(二)集约化——把企业做强集约化包括外延集约化和内涵集约化。外延集约化又可分为横向集约化和纵向集约化。横向集约化是指同类企业之间的战略联盟与合作;纵向集约化是指企业与供应商、经销商乃至客户之间的合作。内涵集约化是指在企业内部合理组织各种业务流程来提高效率、降低成本、加快运行节奏，改善产品和服务质量。通过集约化，企业组织要成为与时俱进的学习型组织，也只有通过集约化，才能增加企业的核心竞争力，把企业做强。(三)集群化——把企业做大我国有不少医药企业规模偏小，这是众所周知的事实，尤其是原料药行业，小、散、乱的局面更加突出。随着医药企业并购重组进程的加快，原料药行业集中的趋势也将逐步显现。要成为实力雄厚的跨国公司，实现国际化的生产经营，企业必须具备一定的规模。企业集群化可以减少交易成本，享受经济规模效益。由于原料药生产的过程比较复杂，专业化比较强，只有具备自身特色技术和设备优势的企业才可以生存，因此原料药行业的整合可以走资产联合的道路，也可以采取以产品为纽带，普药为基础，新药为龙头的办法，连接各企业优势，充分发挥各自的技术、设备和人才优势，实现优势互补，提高整体竞争力。我国的医药上市公司中不乏原料药生产的佼佼者，应以这些公司为龙头，形成具有规模、成本和技术优势的大型原料药生产集团。目前全国生产青霉素且具备一定规模的企业只有4家，哈药集团四分天下有其一，年产量达到2000吨。近几年哈药在不放松青霉素生产的同时，加快了其它抗生素产品的开发研制，以青霉素为原料，重点发展了半合成青霉素和头孢系列产品，其中代表抗生素较高发展水平的头孢V号、头孢Ⅵ号、头孢噻肟钠等品种产量在全国居首位。哈药头孢产品已把先期打人中国市场的韩国头孢产品挤了出去。三、维持有序竞争环境，避免“价格战”我国原料药的价格较低，原因之一就是不规范的中小化工生产企业加入竞争，冲击正常原料药生产企业。同类型企业之间，为了抢占市场，竞相压价，使企业陷入恶性竞争的泥潭，苦不堪言，而厮杀的结果无疑是两败俱伤。据《国际商报》报道，我国是世界上最大的维生素C生产国和出口国，同时维生素C也是我国最大西药原料药生产品种，我国发明的两步发酵法已达世界先进水平。近年来，维生素C对山梨醇收率已由48%提高到60%以上，极大地提高了我国维生素C在世界市场的占有率。目前国际市场的年消费量在8万吨，我国年出口量约4.3万吨，在当前的国际市场上，形成了德国巴斯夫、瑞土罗氏制药和中国四大维生素C生产企业三足鼎立的竞争格局。2000年5月～2001年12月，维生素C经历了1995年以来的第二次”价格大战”，出口价格由5美元/公斤跌至2.8美元/公斤以下，造成直接经济损失约2亿美元，有关国家对我反倾销起诉一触即发。2001年11月，在中国医药保健品进出口商会维生素C分会的努力下，各生产企业之间成功地达成了自律协议，自愿控制出口数量和出口进度，以达到稳定和提高出口价格的目的，这种以“限量保价、均衡有序出口、动态调整”为主要内容的自律措施完全是企业自主决定和自觉遵守的，没有任何行政手段的干涉。2002年5月1日起，维生素C被列为海关审价、商会预核签章商品，也为各生产企业自律协议的实现提供了强有力的监督保障。通过中国医药保健品进出口商会维生素C分会的工作，同时更由于国际上的跨国公司如巴斯夫武田、默克、美国罗氏相继减产或停产，维生素C的出口价格已由2001年年底的2.8美元/公斤提高到3，35美元/公斤以上。据海关统计，2002年我国维生素C出口额达1.46亿美元，占同期我国西药原料药出口额的4.9%，使维生素C行业出现了从未有过的良好局面。据测算，维生素C的出口价格每提高0.1美元/公斤，全行业将增加收益近400万美元。如果以行业自律前的出口价格2.8美元/公斤为基数计算，2002年我国维生素C出口已增加收益约2000万美元。当前，维生素C出口的良好局面来之不易，是各种因素在短期内综合作用的结果。目前出口价格非常高涨，有可能刺激新的生产企业加入竞争，同时随着国际跨国公司恢复生产，预计维生素C的供大于求的局面不久将出现，并最终导致维生素C利润的减少，甚至某些企业会出现亏损。由以上维生素C的案例，我们认识到各生产企业一定要头脑冷静，正确研究、判断国际市场形势。一旦出现恶性竞争的苗头，应该团结起来，与医保商会一起，努力避免原料药生产与出口出现大起大落，力争维持其长期、稳定、健康的良好态势。综上所述，我国的化学原料药企业虽然在国际竞争中面临很大的压力，甚至存在很多弱点，但它也拥有自身的显著优势，因此，在激烈的国际竞争中闯出一条更加健康的可持续发展道路，是完全可能的。在其它行业的发展过程中，类似的成功先例国内外都有。我国的原料药生产企业，应该充满信心，积极参与全球竞争，走出一条具有中国特色，适应我国国情的国际化经营之路。不仅要做医药大国，更要成为医药强国。=5\*ROMANV我国原料药参与国际竞争态势分析加入世贸组织，经济全球化对我国的医药行业必定带来一定的冲击，但对原料药行业是一个重大利好，主要原因在于国内原料药生产所具有的低成本优势，同时，我国加入WTO，贸易壁垒的清除，可更加顺利地进人国际市场。另外，跨国企业加速向中国转移生产，更有利于我国原料药行业的发展、壮大，扩大世界市场份额。在此历史背景下，分析我国原料药参与国际竞争的态势，探讨其发展策略是有一定意义的。一、世界原料药市场概况(一)世界原料药市场规模和格局随着全球性经济的高速发展和科技进步，精细化工产品及化学原料药的生产已步入成熟期。进入21世纪后，医药的发展不是单靠一般技术水平能够飞跃的，更重要的是依靠科学技术的新突破:迄今为止全球合成化合物已达1000万种以上，精细化学品的销售额为500亿美元，年增长率约为5%，在这其中医药中间体和化学原料药占据了主导地位。化学原料药行业是制药产业的重要基础，世界生产的原料药已达2000余种.市场规模由1996年的近100亿美元扩展到2000年的130亿美元，每年以7%左右的幅度递增，而国外药品制剂生产商所需的化学原料药及中间体60%通过外购或合同生产。世界上几个主要的原料料药生产区域是:西欧、北美、日本、中国和印度。其中，西欧是原料药的纯出口地区，目前原料药总产值接近60亿美元.堪称全球最大的原料药生产基地，占全球总量的50%，而出口量占其总产量的80%以上。北美是原料药的主要进二边区.该地区每年约消耗各种原料药40亿美元