利用银行资源降低企业成本

1、利用银行资源降低企业成本,授课大纲（新）,企业财务与银行资源平台的衔接 现代企业的账户管理与现金管理 如何利用超级网银与第三方支付 企业如何利用银行票据提升资金效率 企业使用银行资金的条件 企业如何使用授信额度 供应链融资与中小企业融资平台 银行创新与企业绩效提升,授课大纲（新）,企业财务与银行资源平台的衔接 现代企业的账户管理与现金管理 如何利用超级网银与第三方支付 企业如何利用银行票据提升资金效率 企业使用银行资金的条件 企业如何使用授信额度 供应链融资与中小企业融资平台 银行创新与企业绩效提升,银行能给企业带来什么？,银行为企业提供了哪些平台？,现代企业财务管理组织设置,财务管理,第一层

2、次：财务人员的财务 第二层次：财务经理(CFO)的财务 第三层次：总裁(CEO)的财务,银行资源是什么,不同的层次的财务管理对银行的要求 银行之所以成为银行资源,第一层 财务人员的财务 会计与税务 现金管理 会计： 税务： 现金管理：,案例,山东新名钢铁贸易公司是山东省特大型钢材批发企业，公司主要业务是向本地二级钢铁经销企业批发钢材，年销售额超过12亿,公司资金流较为充裕。该公司与钢厂结算一般都是根据钢厂销售政策来选择银行结算工具，销售旺季，厂商提供折扣少，该公司选择使用现款结算，在销售淡季，厂家提供折扣较多，该公司使用票据结算。,在12月，该厂将从山东艺林钢铁集团购进钢材，本月，钢厂提供优惠

3、，现金结算提供1个点的折扣，银行承兑汇票提供0.4个点的折扣。 企业怎么选择呢？,票据产品,银行承兑汇票,商业承兑汇票,贴现,银行承兑汇票 代理银行承兑汇票 全额保证金银行承兑汇票 准全额保证金银行承兑汇票 理财产品质押银行承兑汇票,卖方付息票据贴现 即时贴业务 买方付息票据贴现 买方付息票据提前解付 终端买方付息票据贴现 回购式票据贴现 协议付息票据贴现 集团贴 代理贴 放弃部分追索权商业汇票贴现 商业承兑汇票保贴 票据委托贴现 银行承兑汇票质押贷款 财务公司保兑商业承兑汇票,第二层 财务经理的财务 财务分析 资金运作,案例,北京格美空调销售有限公司为当地大型家电经营企业，注册资本500万元

4、，公司年销售规模达到10亿元，公司是广东格美空调在北京的总代理商。广东格美空调制定了灵活的销售政策，在59月份销售旺季，厂商要求现款或收取期限较短的银行承兑汇票，进入92月份销售淡季，厂商刺激销售，收取银行承兑汇票不限。 北京格美空调销售有限公司下游客户为二级经销商及本地大型商场。,业务分析,广东格美,北京格美,强势,二级经销商,大型商场,弱势,强势,长票置换短票的目的： 避免现金不足直接贴现，带来较高的贴现成本 满足上游企业广东公司强势销售政策,短票置换长票的目的： 避免现金不足直接贴现，带来较高的贴现成本 最大化利用上游销售政策，充分滞留现金，带来现金的收益。,票据组合融资业务,短票变长票

5、 小票变大票 大票变小票 长票变短票 大票变小票 商票变银票（短变长） 商票变银票（长变短） 短银票变保贴长商票 银行承兑汇票质押项下的保理 商业承兑汇票质押项下的保理 银行承兑汇票+代理贴现+买方付息 银行汇票+代理贴现+买方付息+放弃部分追索权贴现 票据信托计划（多对一或一对一） 票据池 第三方票据质押银行承兑汇票 银票套餐（前置保证金+后置保证金）,出口信用证+银票+押汇 商业汇票质押保函 集团付息票据 保函担保银票 三方保兑仓 四方保兑仓 买方押汇 国内信用证项下的商业汇票 放弃付款请求权银票保理 银行承兑汇票滚动质押融资 经销商票据网,第三层 总裁的财务 内部控制与公司治理 资本运作

6、 内部控制与公司治理的核心是制度设计。,案例,账户的管理？ 资金的安全？ 做大还是维持？,资本运作： 简言之就是利用资本市场，通过买卖企业和资产而赚钱的经营活动和以小变大、以无生有的诀窍和手段。,案例,背景资料： 本案例是银行对企业财务状况深入分析的基础上，结合企业的运行状况提出有针对性的财务诊断建议，为企业量身定做融资服务方案并协助实施。,金地房产公司是兴业银行重要的客户，成立于1986年，注册资本10亿元人民币，其中金地集团公司持股60、金地控股公司持股40。金地成立以来始终坚持“旅游+地产”的经营理念，是当地最大的房地产开发企业之一。 2009年，兴业银行对金地地产的财务状况进行了深入的

7、分析和诊断，为该公司提出了整体财务改进方案，并向该公司推荐某结构化融资产品帮助该公司盘活部分商业地产项目。在项目运作的过程中，兴业银行综合运用“结构化信托+理财”的融资手段，巧妙地通过分层结构、储备基金账户等方式成功地解决了金地地产商业地产租金收益不稳定的情况下，为金地地产实现了总额5.9亿元、期限为5年的融资。,方案,兴业银行根据金地地产拥有大量商业地产的特点，为地产设计了通过设立财产信托的方式，将金地地产拥有的商业物业的租赁收入受益权转让给专门设立的财产信托计划，募集5.9亿元资金以备金地地产用于偿还短期债务和建设新项目。 金地地产商业地产项目并不出表，仅转让商业地产的租赁受益权。通过设立

8、财产信托的方式为企业增加了5.9亿元的货币资金和长期借款，适当地提高了企业的财务杠杆，适当地降低了企业的长期借款周转率，有利于企业的长期发展。,产品结构,本方案的核心是： 信托公司通过与金地地产签订财产信托合同，将金地地产合法拥有的特定出租物业自信托计划成立的次日起五年内的租金受益权作为信托财产设立财产信托计划。 投资者通过向金地地产支付对价获得财产信托的优先受益权，金地地产自行持有次级受益权。,产品结构,信托财产：金地地产拥有的特定出租物业未来五年的租金收入。 委托人：指金地地产，也是信托计划的发起人。其权利和义务主要包括根据财产信托合同的约定，向信托机构委托信托财产并收取价款；负责对特定出

9、租物业进行管理、收取租金；授权托管银行于每月约定日期从租金收款账户向信托计划资金账户划付租金收入等相关义务。 受托人：指信托公司。其主要权利和义务包括募集资金，负责信托计划的优先受益人和次级受益人的定期收益分配和本金偿还，对信托财产进行管理以及向托管银行发出分配指令等。 托管银行：指兴业银行，作为托管银行的权利和义务主要包括对华侨城地产租金收入账户和计划专用账户进行监管，监督和执行计划管理人关于本信托计划资产的资金划拨指令，收取托管费。 投资者：指购买信托计划受益权份额的机构投资者,银行不仅仅是天使，也同样是恶魔，尤其在金融称霸天下的今天，金融的创新与业务的扩张，实体企业会被无形中卷入。出于对

10、利益的考虑及对风险的转移，金融规则的设定成为很多银行拓展业务的武器。 蒙代尔,案例123,国际银团资本嫁接我国乳业企业 “ 蒙牛”对赌协议的惊险获胜 “太子奶”的的两败俱伤 “国际银团资本和飞鹤乳业”,各银行所提供的服务大同小异，品牌定位均围绕着专业、亲和、服务、创新等概念。 消费者对银行形象的认知主要来自于本身对银行服务/产品的体验，以及广告传播诉求。,我国营运的商业银行主要可以分为四大类型： 四大商业银行 中等规模的全国性银行 地区性银行 外国银行,企业如何与这些银行保持良好的关系已经成为了首要的挑战。 企业如何与合作银行建立良好的关系，是确保企业可以以最具竞争力的价格来获得最好服务的基础

11、。,投资银行,现金管理,结算,企业理财,关注企业的全面金融需求,存款,信用支持与评估,贷款,在线银行,对于公司来说和银行处理好关系不仅是为了获得优质的信贷和非信贷服务，产品成本和质量的管理，风险的监控以及和银行进行合作时取得的合理的价格，更重要的是银行还可以为企业打开一个发展的空间，资源的空间。,重要的启示：,银行给企业提供了什么？ 资金 效率 风险控制 优化资源 增值 低成本 搭建更为广阔的平台,企业与银行关系管理,1. 要对银行进行选择和指定； 2. 是要确保企业与银行之间清晰的沟通，让银行 真正了解企业的需求。,一般来说企业与他们的合作银行主要可以分为： 交易银行 关系银行 取决于企业要

12、求银行所能行使的职能,企业与交易银行,在企业内部有多家交易银行，它们通常只是以固定的费用提供一套有限的服务。 这类银行收取的费用完全取决于它们所办理业务的交易额。企业之所以拥有多家交易银行，主要是因为不同的银行会有自己核心业务，或是有多家银行进行报价，企业可以综合整体标准，来选择一家报价、服务都比较优质的银行来进行这笔交易。,企业与关系银行,企业通常会选择几家具有实力的银行作为自己主要的关系银行。关系银行也称为企业的伙伴银行。从企业经营的角度看，关系银行和企业之间的关系不再是单单的业务上的往来，而是更多地成为了企业业务上的合作伙伴，双方的利益紧紧联系。关系银行因此对企业来说至关重要，企业一般会

13、考虑与其发展中长期的关系。,集中化和专业化,每个公司不可能和所有的银行都把关系搞好。因为公司的业务有限，资金管理者的精力有限，因此与企业有业务往来的往往只有为数不多的几家银行。这些银行之中，通常会有几家银行处于内部核心地位，另外一些几家银行处于和企业建立更为广泛的银行关系。那如何在银行和其他金融机构服务商之间进行合理的集中化和专业化对于企业来说是十分重要的。,集中化： 主要是减少在特定银行金融产品领域的供应商的数量，将相关的业务都集中于一家银行。这样的话，由于量的多，通常会得到比较优惠的价格，同时也会有助于企业进行管理。,专业化： 则是要注重满足企业特定的需求。每个银行都会有自己的特定的产品优

14、势，企业可以结合自己的需求选择相适应的银行开展业务。相对专业化的服务会使得企业取得事倍功半的效果。,各银行公司相对应业务一览表,企业资金管理者应该制定相关的标准来对相关银行所提供的服务进行测试和评价。 企业选择银行的标准： 产品与服务定价 服务内容 创新 执行 服务质量 回报率,提示：,银行同质化：,1. 各银行提供给客户的金融产品和服务项目雷同； 2. 银行的经营模式大同小异； 3. 竞争手段单一； 4. 客户选择无差异性； 5. 各银行收入结构惊人相似，依靠传统存贷利差赢利的局面依然未能改变。,企业最关心的问题是什么？ 资金管理 如何获得更多的资金 如何减少成本 怎样更有效率 如何优化公司

15、的资源。,授课大纲（新）,企业财务与银行资源平台的衔接 现代企业的账户管理与现金管理 如何利用超级网银与第三方支付 企业如何利用银行票据提升资金效率 企业使用银行资金的条件 企业如何使用授信额度 供应链融资与中小企业融资平台 银行创新与企业绩效提升,资金管理与银行账户管理,账户管理 现金管理 票据管理,中国电信股份有限公司(以下简称中国电信)在完成境内子公司收购后，为缩小与资本市场要求的差距、强化资金整体调度能力、实施精细化的资金运作、建立动态的资金监控体系，希望通过建设全国统一的资金管控系统构筑立体式资金监控系统。提高省级公司对内部资金的管控能力，实现资金的高度集中管理、全方位监控，提升企业

16、资金的运作效率，从而达到控制财务风险、优化资本结构、提高资本回报、降低资本成本、提升企业价值的目的。,案例背景,现金管理的基础 账户管理,管理要求 账户管理 资金归集 资金划拨 资金信息的实时查询 资金流动动态监控 通过系统主动发起资金上划、下拨，实现内部资金结算功能 通过银行系统向财务系统提供电子对账单。,企业要求,1.账户管理。凡属省级的公司的所有账户均纳入系统管理，包括及时反映账户的变动情况等。 2.资金归集。实现省公司对地市公司、县公司、网点四级收入账户资金的日终全额自动归集，实施零余额账户资金汇划，减少资金沉淀。资金归集流程为资金每日逐级上划。 3.资金划拨。实现省公司对地市公司、县

17、公司支出账户(成本户和工程户)日问零余额支付功能、周期累计支付限额的控制功能、日间透支负余额的日终自动归集功能。 4.资金信息的实时查询。通过与银行系统直联来集中资金信息，加强对资金流入、流出规律分析、运营资本效率分析、收入回现分析、流动性风险分析等。 5.资金流动动态监控：实时掌握各级账户和资金流人、流出信息，对账户开设和大额资金流动进行动态监控，降低资金风险。 6.通过系统主动发起资金上划、下拨(主要是额度拨付)，实现内部资金结算功能。 7.通过银行系统向财务系统提供银行电子对账单，实现自动对账和生成会计凭证，减少工作量和失误率。,案例： 使用到银行专业服务 法人账户透支 普通版银企互联

18、专业版企业互联 法人账户透支+普通版银企互联+专业版银企互联三种主要产品组合制订项目实施方案。,账户设立 省公司在所在地工商银行开立结算账户，同时申请普通版银企互联、专业版银企互联和法人账户透支，用于归集收入、下拨费用及办理其他对外结算业务(省公司开户行以下简称承办行)。 各市级公司、直属机关单位、县级分公司、营业厅在工商银行开立收入、成本、工程三个账户，其中收入专户用于收存和上划各类收入，该账户实行资金用途控制，即该账户资金除上划至省公司账户外，工商银行协助管理不 发生其他支付；成本和工程专户用于办理各类支付业务，账户实行资金来源控制，即除从公司总部账户拨人的各种费用以及该账户对外支付的退票

19、业务外，工商银行协助管理不接受其他收入款项，同时申请账户日间透支服务。各级电信分公司、营业厅开户行(以下简称协办行)。,收入账户的归集 在专业版银企互联系统中分级设置收入账户的自动归集，采取全额资金上划方式。,收入账户归集,成本、工程户零余额管理 对成本、工程户采取额度控制+日间透支+日终归零的零余额管理模式。 1.清算流程。各级账户在不超过当月用款额度的情况下，对外支付时直接发生透支，日终由系统自动对所有发生支出的成本户、工程户分别进行清算，用省级公司综合户的资金逐级填平地市、县级公司日间支出发生额，使地市、县级公司所有支付账户余额日终归为零。 日终省公司综合账户余额= 日间余额一各级公司日

20、间对外支付的金额,2.用款额度管理。用款额度是某省电信对各分公司零余额成本、工程户的支付控制限额，由工商银行据此为某省电信零余额成本、工程户支付进行账户透支设置。地市电信分公司根据资金预算向省电信申报月度成本户和工程户的支付额度，省公司进行审批、核定，将支付额度调整表通过银企互联接口额度自动传输到普通版网银内管系统，承办行和协办行主动查询审批结果，负责调整处理，并在辖内本级及县公司成本户和工程户之间进行额度分配。,三,户,成本、工程户零余额管理,如果公司账户与私人账户绑在一起,怎么管理?,如何内部局域网和外部支付能结合吗?,提问,企业老板注册了8家公司，相互资金互转往来，每个公司都有财务，公司

21、为加强企业资金管理，有哪些方法？,现金管理,主要体现四方面 集中管理 结算管理 存款管理 理财管理,现金管理的目标,企业现金管理的目标，就是要在现金的流动性和盈利能力之间做出抉择，以使利润最大化或企业价值最大化 。即在保证企业的经营效率和效益的前提下，尽可能减少在现金上的投资。,银行对企业的 E 化管理,现金集中管理,现金集中管理的目标就是实现集团企业的“三高”变“三低”（高存款、高贷款、高费用变为低存款、低贷款、低费用）， 实现集团内部现金头寸共享，减少集团内耗，降低财务成本，同时增强集团整体现金的流动性和收益。包括：集团协议转账、普通现金池、名义现金池、资金余额管理、集团贴现等。,普通现金

22、池,在现金池结构安排中，属于同一家集团企业的一个或多个成员单位的银行账户现金余额实际转移到一个真实的主账户（现金池账户）中，主账户通常由集团总部控制，成员单位用款时需从主账户获取资金对外支付。,方案：,集团总公司每日终统一上收各成员企业账户资金头寸，并集中到集团总公司“现金池”账户；集团总公司以现金池中资金及其统一向银行申请获得的授信额度为保证，约定各成员企业的日间透支额度；在约定的透支额度内，若日间成员企业账户余额不足，可以账户透支的方式自主对外付款；日终，集团总公司与银行统一清算，以现金池资金或授信项下融资补足各成员企业透支金额。,日终，子公司A、子公司C账户资金余额500、200自动归集

23、总公司现金池；子公司B、子公司D账户日间透支300、100，日终，总公司分别向子公司B和子公司D下划资金300和100，补足账户透支金额；日终，若总公司现金池资金余额不足以补足各子公司透支，由银行向总公司提供授信项下短期融资用以补足各子公司透支。,假设一个集团公司ABC，由A公司、B公司和C公司构成，A公司日均盈余800万元人民币；B公司日均透支500万元人民币；C公司日均透支200万元人民币。三家公司的银行为所有的贷方余额支付年利率2%的利息，对所有的借方余额收取年利率5%的利息。下表说明建立一个现金池结构会如何使集团受益。,企业建立普通现金池结构的好处： 变外源融资为内源融资，减少利息支出

24、。在现金池安排中，通过集团现金的二次分配，账户资金盈余的成员单位的现金自动转移给现金不足的其他成员单位，这样可以减少现金不足成员单位外部融资的需求，对整个集团而言降低利息费用。 改善流动性管理，增加收益。多余的现金被集中起来，因而可以更有效地进行投资理财。 提高现金透明度，加强控制。,若是考虑到税金要注意什么？,关联企业融资,集团公司 (核心企业）,子公司1,子公司2,子公司3,关联企业,关联企业,利息费用扣除标准 第三十八条企业在生产经营活动中发生的下列利息支出，准予扣除： （一）非金融企业向金融企业借款的利息支出、金融企业的各项存款利息支出和同业拆借利息支出、企业经批准发行债券的利息支出；

25、 （二）非金融企业向非金融企业借款的利息支出，不超过按照金融企业同期同类贷款利率计算的数额的部分。 问题：企业向自然人借款，其利息支出是否可以税前扣除？,关联方借款（资本弱化） 第四十六条 企业从其关联方接受的债权性投资与权益性投资的比例超过规定标准而发生的利息支出，不得在计算应纳税所得额时扣除。 债资比例？ 企业所得税法第四十六条所称标准，由国务院财政、税务主管部门另行规定。,某企业想对甲公司投资1000万元，有两个方案可供选择，第一、把1000万元全部对甲公司投资，第二、以500万元对甲公司投资，另500万元借给甲公司，年利率6%，预计甲公司年息税前利润300万元。 第一方案：应交企业所得

26、税=30025%=75万元 税后利润=300-75=225 资金收益率=225/1000=25% 第二方案:利息30万元可以税前扣除 应交企业所得税=27025%=67.5万元 税后利润=300-30-67.5=202.5万元 资金收益率=202.5/500=40.5%,资本弱化,债权性投资，是指企业直接或者间接从关联方获得的，需要偿还本金和支付利息或者需要以其他具有支付利息性质的方式予以补偿的融资。 权益性投资，是指企业接受的不需要偿还本金和支付利息，投资人对企业净资产拥有所有权的投资。 分析： 1.是指接受或获得的投资 2.不包括非关联方债权性投资 3.利息与股息的差别,关于企业关联方利息

27、支出税前扣除标准有关税收政策问题的通知（财税2008121号） 现将企业接受关联方债权性投资利息支出税前扣除的政策问题通知如下：一、在计算应纳税所得额时，企业实际支付给关联方的利息支出，不超过以下规定比例和税法及其实施条例有关规定计算的部分，准予扣除，超过的部分不得在发生当期和以后年度扣除。企业实际支付给关联方的利息支出，除符合本通知第二条规定外，其接受关联方债权性投资与其权益性投资比例为：（一）金融企业，为5：1；（二）其他企业，为2：1。,有文件！关注：和独立交易原则,关联方 是指与企业有下列关联关系之一的企业、其他组织或者个人： （一）在资金、经营、购销等方面存在直接或者间接的控制关系；

28、 （二）直接或者间接地同为第三者控制； （三）在利益上具有相关联的其他关系。 独立交易原则 是指没有关联关系的交易各方，按照公平成交价格和营业常规进行业务往来遵循的原则。,如果企业存在多个关联方，如何在不涉及关联方资金流税收的前提下如何实现现金流管理呢？,步骤是什么？,企业问： 我公司的相关企业在不同的行开立基本户，能不能 进行资金集中管理？ 需要不需要将所有账户归集在一个行，进行深度合作？ 如果客观情况不允许，该怎么办？,CMS管理,提高资金运作效率 削减利息的作用 削减融资成本的作用 削减转帐手续费作用 强化企业内部控制 资金可视化,登记和维护需要管理的集团及各成员机构银行账户信息，将集团

29、管理架构体系“复制”到系统中，准确体现集团内多层级账户管理及授权关系。,全新财资管理理念，围绕提升企业资金精细化管理能力和快速决策能力，全面实施系统结构和流程整合，实现真正意义上的跨银行集团现金集中管理，支持更专业的财资管理，以及更为强大的资金信息化管理。 主要功能包括全面升级改造后的账户管理、直联平台、支付结算、内部计价、资金预算、报表管理等。以及预留的内部账户管理、票据管理、信贷管理、投资理财等功能，可根据企业个性化需求，开发相应的扩展性功能。,小结： 银行的电子信息化与电子金融的发展使得： 企业组织形式的裂变 管控手段的有效化 效率与综合成本的变化,现金管理,主要体现四方面 集中管理 结

30、算管理 存款管理 理财管理,结算管理,授课大纲（新）,企业财务与银行资源平台的衔接 现代企业的账户管理与现金管理 如何利用超级网银与第三方支付 企业如何利用银行票据提升资金效率 企业使用银行资金的条件 企业如何使用授信额度 供应链融资与中小企业融资平台 银行创新与企业绩效提升,结算三桥梁,超级网银 第三方支付 银联,网上银行的概念,网上银行，是指利用计算机技术和互联网技术处理传统的银行业务及支持电子商务网上支付的新型银行。它是随着互联网的普及和电子商务的发展在近几年逐步成熟起来的新一代电子银行，它依托于传统银行业务，并为其带来了根本性的变革，同时也拓展了传统的电子银行业务功能。,基本业务,1、

31、账户查询 账户净资产和负债 各帐户下的人民币帐户信息 各帐户下的外币帐户信息 证券基金账户信息 2、交易查询 3、定活互转 4、通知存款转帐 5、自助缴费,2 转帐汇款业务,同城转帐 异地汇款 查询转帐汇款记录,3 贷款业务,自助贷款 申请贷款 申请展期 债务转化 归还贷款 查看贷款额度 贷款信息查询 贷款试算,4 投资业务,外汇买卖 行情 交易 专户转帐 交易密码修改和重置 外汇交易锁定,4 网络支付业务,客户通过互联网在网上进行消费，银行为其提供资金结算服务，使客户足不出户就可以完成“安全、快捷、方便”的网上服务。,超级网银,什么是超级网银 “超级网银”，是2009年央行最新研发的标准化跨

32、银行网上金融服务产品。通过构建“一点接入、多点对接”的系统架构，实现企业“一站式”网上跨银行财务管理。“超级网银”的央行第二代支付系统于2010年8月30日 正式上线，将开通实时跨行转账以及跨行账户查询等功能。,超级网银具有的特点与功能：,统一身份验证 跨行账户管理 跨行资金汇划 跨行资金归集 统一直联平台 统一财务管理流程 统一数据格式,提示： 超级网银对企业而言更具备效率,超级网银可跨行转账实现实时到帐。跨行支付的实时到账是二代支付系 统的重要功能。 它的推出将使未来的金融服务市场更加细分化，令客 户实现按需选择。超级网银独具的特色功能也是其一大亮点,银联,中国银联全称中国银联股份有限公司

33、（英文名称：China UnionPay Co., Ltd.）, 2002年3月26日成立，总部设在上海。是经中国人民银行批准的、由八十多家国内金融机构共同发起设立的股份制金融机构。公司采用先进的信息技术与现代公司经营机制，建立和运营全国银行卡跨行信息交换网络，实现银行卡全国范围内的联网通用，推动我国银行卡产业的迅速发展，实现一卡在手，走遍神州，乃至走遍世界的目标。,第三方支付平台的经营模式,一种是第三方支付平台在具备与银行相连完成支付功能的同时，充当信用中介，为客户提供帐号，进行交易资金代管，由其完成客户与商家的支付后，定期统一与银行结算。 另一种是第三方支付平台与银行密切合作，实现多家银行

34、数十种银行卡的直通服务，只是充当客户和商家的第三方的银行支付网关。,现金结算管理,国内结算主要包括：支票、银行本票、银行汇票、汇兑、商业汇票、委托收款、托收承付、代理结算、公司卡、国内信用证 国际结算主要包括：信用证、托收、汇兑,创新的结算工具有吗？ 电子汇票怎么用？ 电子货币是什么？,现金管理,主要体现四方面 集中管理 结算管理 存款管理 理财管理,协定存款,业务概述： 协定存款是指存款人通过与银行签订协定存款合同，约定期限、商定结算账户需要保留的基本存款额度，由银行对基本存款额度内的存款按结息日或支取日活期存款利率计息，超过基本存款额度的部分按结息日或支取日人行公布的高于活期存款利率、低于

35、六个月定期存款利率的协定存款利率给付利息的一种存款。,管理方式： 协定存款业务实行AB协定账户管理。凡申请在银行开立协定存款账户的单位，须同时开立基本存款账户或一般存款账户（以下简称“结算户”），该账户称为A户，同时电脑自动生成协定存款账户（以下简称B户）。如单位已有结算账户，则将原有的结算账户作为A户。协定存款账户的A户视同一般结算账户管理使用，可随时用于支付结算，B户作为结算户的后备存款账户，不直接发生经济活动，资金不得对外支付。 企业可与银行签订单位协定存款合同，在结算账户之上开立协定存款账户，并约定结算账户的额度，由银行将结算账户中超额度的部分转入协定存款账户，单独按照协定存款利率计息

36、。,现金理财管理,现金理财管理包括：基金、股票、国债、企业债、黄金、外汇、银行理财产品等。 现金理财管理实际上是企业的现金流量与风险管理。要注意风险与收益的权衡。,传统的企业理财主要内容,筹资管理 投资管理 资产运用管理 利润分配管理,现代金融发展，可以让上述的沉淀成本都转起来。 现代金融发展，可以让企业不改变报表原有的资产负债率降低风险，加速资金运转。 现代金融发展，可以固定资产项目投资最大化减少沉默成本，风险成本，真正实现用来还低成本。,当前企业发展中出现的问题 会经营不会理财 投资与经营两方面存在“硬伤” 不注重在财务上进行有效的控制,是不是掌上有了足够多的现金就可以了呢？ 现金理财体现

37、什么观念？,我认为： 不积跬步,无以致千里；不积小流,无以成江海,现金的实质 非盈利资产,现金成本 机会成本 转化成本 管理成本 短缺成本,风险损失 手续费,例如，有一企业2009年5月 帐上拥有现金720万元，财务 人员计算日常开支一个月只有 130万元，其它资金拥有不确 定用途。当时，财务人员并不 在意，实际上中间是存在理财 直接收益 如果财务不知道什么时候突然 用钱，可以使用短期投资方 法，获得时间差收益 采用银行通知存款，1日或7日 年利率1.17和1.71,无固定期限超短期理财产品,在有选择的前提下选择受益相对较高的产品,无固定期限超短期理财产品与传统业务收益对比,例如： 一个企业2

38、009年5月收到政府返还的税费补贴260万元，但 是公司决定3个月以后运用该笔资金。当时财务将该笔资金放在银行进行活期储蓄，以备到期使用。 表面上无成本，实际存在隐形成本 针对此情况，应该选择固定期限的低风险的理财品 我们可以选择三个月期限定期存储，潜在存在降低收益的可能。,既要考虑定期较高的收益，又要考虑可能的不定期变现,四周滚动型超短期理财产品与传统业务收益对比,股票,基金,银行理财产品,我们面对林林总总的理财产品：,黄金,信托,保险,衍生品,债券,理财产品,产品的盛宴 激烈的挑战,多层次需求,混业的趋势,专业知识,现金理财管理的层次,的理财合作 的理财技术 的理财理念习惯,选择现金投资理

39、财品的选择原则,灵活性 安全性 流动性 收益性,授课大纲（新）,企业财务与银行资源平台的衔接 现代企业的账户管理与现金管理 如何利用超级网银与第三方支付 企业如何利用银行票据提升资金效率 企业使用银行资金的条件 企业如何使用授信额度 供应链融资与中小企业融资平台 银行创新与企业绩效提升,银行的票据业务,票据产品,银行承兑汇票,商业承兑汇票,贴现,银行承兑汇票 代理银行承兑汇票 全额保证金银行承兑汇票 准全额保证金银行承兑汇票 理财产品质押银行承兑汇票,卖方付息票据贴现 即时贴业务 买方付息票据贴现 买方付息票据提前解付 终端买方付息票据贴现 回购式票据贴现 协议付息票据贴现 集团贴 代理贴 放

40、弃部分追索权商业汇票贴现 商业承兑汇票保贴 票据委托贴现 银行承兑汇票质押贷款 财务公司保兑商业承兑汇票,票据组合融资业务,短票变长票 小票变大票 大票变小票 长票变短票 大票变小票 商票变银票（短变长） 商票变银票（长变短） 短银票变保贴长商票 银行承兑汇票质押项下的保理 商业承兑汇票质押项下的保理 银行承兑汇票+代理贴现+买方付息 银行汇票+代理贴现+买方付息+放弃部分追索权贴现 票据信托计划（多对一或一对一） 票据池 第三方票据质押银行承兑汇票 银票套餐（前置保证金+后置保证金）,出口信用证+银票+押汇 商业汇票质押保函 集团付息票据 保函担保银票 三方保兑仓 四方保兑仓 买方押汇 国内

41、信用证项下的商业汇票 放弃付款请求权银票保理 银行承兑汇票滚动质押融资 经销商票据网,银行承兑汇票质押开立银行承兑汇票,业务概述：以客户持有的银行承兑汇票作为质押，银行重新开立新的银行承兑汇票，保证客户结算需要的一种票据业务操作形式。 适用范围：在实际交易结算中，客户有时将收到的票据直接背书转让，会遇到收到票据金额与需要支付结算的金额不对应的情况，需要银行协助进行“改装”，即进行票据的拆分，大票拆小票，长票拆短票，银行在“改装”票据中获取收益。 客户益处：（1）合理安排票据的拆分与组合，大票换小票或小票还大票，满足采购需要；（2）手续简便，便于企业操作；（3）减少了银行承兑汇票贴现方式下企业需

42、要支出的贴现利息，降低其财务费用；（4）客户可以获得保证金存款利息收益，实现票据理财。,业务流程： （1）出票人申请办理银行承兑汇票。银行按照内部操作规程进行审批。审批通过后，出票人提交票据，签订质押合同；（2）出票人与承兑行签订银行承兑协议，出票人签发票据，银行加盖汇票专用章；（3）承兑银行将办理好的银行承兑汇票交付给出票人；（4）银行承兑汇票到期前，出票人将足以支付汇票金额的资金存入承兑银行置换票据，或由银行将质押票据托收回来的款项用于解付票据；（5）汇票到期，持票人将银行承兑汇票交其开户银行办理托收；（6）托收银行（持票人开户银行）将银行承兑汇票和委托收款凭证传递给承兑银行；（7）承兑银

43、行向收款人（持票人开户银行）划转汇票款项。,风险控制： （1）如果质押的银行承兑到期日晚于新银行承兑汇票，需要借款人提前填写好贴现申请书、贴现凭证等资料，准备可能的贴现，以备新银行承兑汇票解付的需要，这时质押率应当考虑扣除贴现利息。（2）如果质押的银行承兑汇票到期日早于新银行承兑汇票，则应当要求企业提前填写好托收凭证等资料，并承诺质押的银行承兑汇票托收回来的款项继续用于质押，以备新银行承兑汇票解付的需要，这时可以考虑100%的全额质押率。 银行与客户签订合同，在质押合同中必须明确约定以下事项：“对于出质的票据，在票据到期时由我行托收，将收回票款直接偿还我行授信或全部存入在我行开立的保证金账户，

44、继续提供全额保证金担保。当托收有问题时，出质人同意无条件地补充提供100%保证金或立即清偿我行授信，收回其出质银行承兑汇票。”,案例一 大票变小票，单笔长票变多笔短票,如果企业是上游链强势，下游链也很强势？ 新会热力有限公司注册资本3000万元，年销售额达到6亿元，是大型的热力公司。公司的上游客户：电厂，煤炭供应商公司，水厂；下游公司客户各大钢厂、宾馆、大学、医院等。,企业业务特点： 该公司从下游客户收取多为期限较长期的银行承 兑汇票，上游客户现金付款，或者短期承兑汇票。 热力公司传统做法： 拿了下游的票据，到银行贴现，给上游支付款项。 通过银行的设计：可以将期限较长的银票质押变成多笔期限较短

45、的银票，用于支付其中的小额支付，如水费，电费。,产品定义： 银行可以根据买方的需要，协助买方变换票据结构，将买方收到的单笔期限较长的银票采取质押方式换成多笔短期银行承兑汇票，满足买方支付结算。,对企业的好处： 可以最大化的降低财务费用，避免了直接贴现的高额财务成本。 保证买方商务交易的连续结算，在买方付息代理贴现的模式下，商务付款的效果同现款一样，买方可以获取客观的企业商业折扣。,案例二 小票变成大票 多笔票据短变长,银行可以根据买方的需要，协助买方变换票据的结构，将买方收到的多笔短期银票采取质押方式换成一笔长期银票，满足其支付结算的需要,案例：腾新汽车销售公司注册资本3000万元，年销售规模

46、达到5亿元，是本地大型汽车经销商，每年收到大量的银票。公司每年大量从制造厂家购买汽车，该销售公司与汽车制造公司的结算以票据为主。 银行了解到该销售公司采取进货加点销售模式，快进快出，销售价格灵活，对收取现金和银票差别不大。,汽车销售公司票据量较大，可以将短票改造成长票，企业打时间差，银行有一笔贷款。 假如：汽车销售有限公司收到三笔银票，分别是：,适用客户： 票据业务量较大的企业，如油料经销商、化肥经销商、汽车经销商、汽车制造企业、钢铁公司、钢铁经销商、汽车经销商等单位。这些客户的上游供应商属于特大型企业，较为强势，不接小票，碎票。 企业的好处： 直接将票据背书转让，保证经营采购支付效果不变的前

47、提 下，客户可以获取稳定的理财存款收益。 相对直接将票据贴现，避免了直接贴现下承担较高的贴现利息。,短票变成长票（单笔票据短变长）,案例 南京绿新钢铁销售有限公司注册资本3000万元，年销售规模达到5亿元，是南京的二级个体经销商，每年收到大量的银行承兑汇票。公司大量从一级钢铁经销商上海西华钢铁销售公司购买钢材，两者之间销售结算以票据为主。上海西华公司为了刺激销售，扩大市场规模，对于收取的银票期限要求不严格。,产品： 银行根据买方需要，协助买方变换票据的结构，将买方持有的短期银行承兑汇票采取质押方式置换成长期银行承兑汇票，满足买方商务采购支付结算需要的一种票据业务形式。,对企业的好处： 1.相对

48、于直接将票背书转让，在保证经营采购支付效果不变的前提下，买方可以获得额外稳定的理财存款收益，明显超过活期存款利息，同时获得延期付款的商业目的。 2.相对于买方将收到银票办理贴现获得现款支付，避免直接贴现的情况下，买方需要承担较高的贴现财务费用的弊端。,适用企业,票据业务量较大的钢铁经销商，汽车经销商、油料经销商，化肥经销商、建材贸易商、医药经销商、纺织服装等流通企业。 适用于票据结算和现款差别核销，价格不敏感企业之间的商务交易。,资料： 北京东开医药销售有限公司注册资本800万元，年销售规模达到16亿元，是北京本地大型医药经销商，公司下游企业为各大医院，销售结算模式主要是商票，通常金额较大。公

49、司上游企业为各大药厂，相对较为强势，通常只接受银行承兑汇票提货，但是对银票期限不在意。,商票变银票,票据的风险管控 具体方式：,集团贴现,业务概述： 集团贴现业务是指集团成员单位将票据背书转让给集团结算中心，集团结算中心统一向银行申请贴现，银行将贴现后余款划付给集团结算中心的一种票据贴现业务操作形式。 特大型集团企业越来越希望加强对系统内全口径资金的集中管理，现金已经通过现金池实现了资金集中管理，而票据管理则是选择由集团成员单位将票据背书转让给集团结算中心，由集团结算中心统一掌控，根据整个集团的资金盈缺状况，寻找最有利的价格择机贴现。,票据池,适用范围： 集团成员单位基本都在一个省，集团内部成

50、立了结算中心，资金实行全部集中管理（如果是跨省份运作的集团，由于票据异地传递风险较大且成本较高，一般不会接受此种方式）。,企业益处： （1）企业集中系统内的票据，获得批发贴现的优惠， 降低贴现成本； （2）便利集团公司对成员单位全口径资金的集约管理； （3）系统内票据集中由财务结算中心统一管理、操作， 节省人力成本。,业务流程： （1）成员单位将收到的银行承兑汇票（或商业承兑汇票）背书转让给集团结算中心，同时提供基础交易合同、增值税发票等资料； （2）集团结算中心持票向银行申请办理贴现，银行审核商业汇票的真实性，并按照审批权限进行审批，审批同意后，集团结算中心当场背书转让汇票，并办理相关手续，

51、提交前手与再前手之间的交易合同、增值税发票资料； （3）银行在扣收票据贴现利息后，将票面余款支付给集团结算中心； （4）结算中心将贴现余款划转集团成员单位。,案例,松下电器中国有限公司注册资本2亿元，年销售规模达到226亿元，是松下集团在我国的独资公司。松下中国公司旗下有超过20家企业，其中在中国的有10家，松下中国公司执行资金集中管理，所有分公司资金高度集中到总公司，所有分公司根据本地市场销售情况，自行进行采购销售。采购量极大，平均每家年采购额均达到20亿元。 当资金不够时，松下在外资银行获得贷款，然后采购。,银行的设计,1.充分利用银行承兑汇票进行对外采购，最大限度降低财务费用。 2.票据

52、融资方案必须与松下中国公司的资金管理现状衔接。 3.其外资的关系银行进行备用信用证担保银行承兑汇票额度，额度由松下中国公司授权给下属10家分公司使用，10家分公司独立签发银票，由中国集团公司集中付息及划拨资金兑付票据。,银行保函,银行的无本买卖，企业的融信降低成本行为 1.怎么节省资金？ 2.怎样进行管理？,案 例,东达有限公司属于工程设备销售及安装商，2010年参加了多次投标，由于客户均要求先交投标保证金，方能有资格参加竞标，最长期6个月，短期也3个月。公司前后被多家招标公司积压560万元。 有没有办法？银行有工具吗？,银行保函,保函是一种融信行为，银行将自己良好的信用出借给客户，帮助客户完

53、成商务交易。,例如 投标保函,投标保函是银行应投标人的请求，向招标方作出的保证承诺，保证在投标人报价的有效期限内，如投标方中标后撤销投标书、擅自修改报价或者在规定时间内不签订招投标项下的合同，银行将根据招标文件条款按照书面约定向招标方承担索赔责任的保证金额。,要件： 保函金额：一般由招标方确定，金额为招标总合同价的5%10%，具体比例根据不同的招标文件而定。 保证费用保函金额*费率 境内保证：保证金额的1.52 投标保函的有效期限：一般是从投标截止日起到确定中标人为止。可以延期。,问题,新华公司是工程承包公司，常年从事电力工程施工，因为工程需要，新华公司准备租赁法国高通有限公司大型电力建设设备

54、。但是，法国高通公司担心租赁期20个月内，收取租金不顺，业务搁浅。,从新华公司角度进行分析：由于大型设备单价较高，折旧期较短，购置不划算，因此一般使用租赁。,案例,东关电气股份有限公司主要生产大型的机电开关设备，公司产品提供给包括北京地铁复线、长江三峡工程等重点项目，年承包合同金额超过2亿元，由于公司常年对外承揽工程，需要银行大量出具保函。 企业投标业务量大，公司规模大，业务产生的应收账款较大，银行授信额度很难批准。公司一年内多次参加各类工程投标，银行都是一笔保证金对应一笔保函，企业存入很多零星存单，管理混乱，有时甚至忘记。,授课大纲（新）,企业财务与银行资源平台的衔接 现代企业的账户管理与现

55、金管理 如何利用超级网银与第三方支付 企业如何利用银行票据提升资金效率 企业使用银行资金的条件 企业如何使用授信额度 供应链融资与中小企业融资平台 银行创新与企业绩效提升,贷款的基本条件,中国人民银行颁布的贷款通则 应当符合以下要求： 借款企业应当经工商行政管理机关的核准登记并持有企业营业执照。此外，还应当具备产品有市场、生产经营有效益、不挤占挪用信贷资金、恪守信用等基本条件。 贷款企业应具有偿还贷款的能力。包括借款企业应具备按期还本付息的能力，原应付贷款利息和到期贷款已清偿；没有清偿的，已经做了贷款人认可的偿还计划。此外，还应当通过工商部门办理年检。 借款企业持有的所有者权益资产符合法律规定

56、。除国务院另有规定外，有限责任公司和股份有限公司的对外股本权益性投资累计额不得超过其净资产总额的50%。申请中长期贷款的，新建项目的企业法人所有者权益与项目所需总投资的比例不低于25%。 已开立基本账户或一般存款账户。 借款人的资产负债率符合贷款人的要求。,贷款融资审核程序,提出借款申请。企业提出申请时应提交的资料有：借款申请书、借款人及保证人的基本资料、财政部门或会计（审计）事务所核准的上年度财务报告以及申请借款前一期的财务报告、抵押物或质押物清单及有处分权人同意抵押或质押的证明、保证人的保证材料、项目建议书及可行性研究报告等。 贷款人对借款人的信用等级评估。贷款人会根据借款人的领导者素质、

57、经济实力、资金结构、履约情况、经营效益和发展前景等因素，评定借款人的信用等级。 贷款人对借款人进行贷款调查。贷款人受理借款人的借款申请后，会对借款人的信用等级以及借款的合法性、安全性、营利性等情况进行调查，核实抵押物、质押物、保证人的情况，测定贷款的风险度。 贷款审批。银行采取审贷分离、分级审批的贷款管理制度。审查人员会对借款人提供的资料进行核实，复测贷款风险度，提出意见，按规定权限报批。,银行信贷与财务报表分析框架图,资产负债表,保守型,稳健型,风险型,利润表,现金净流量,债权人关注的五项指标,短期借款的管理,传统流动资金贷款 授信额度 法人账户透支,传统流动资金贷款,短期流动资金贷款是为解

58、决企业在生产经营过程中因流动资金不足而发放的贷款。贷款期限一般不超过一年，贷款方式分为担保和信用两种。担保贷款主要分为保证、抵押和质押贷款等。 其一般业务流程： （1）借款企业向银行提出书面申请，并提交相关材料； （2）银行对借款企业进行审查，做出贷款与否的决定； （3）签订借款合同； （4）办理抵押、质押或担保手续；（5）执行借款合同。,按照流动资金贷款管理暂行办法： （1）贷款人（银行）在发放贷款前应确认借款人满足合同约定的提款条件，并按照合同约定通过贷款人受托支付或借款人自主支付的方式对贷款资金的支付进行管理与控制，监督贷款资金按约定用途使用。 贷款人受托支付是指贷款人根据借款人的提款申

59、请和支付委托，将贷款通过借款人账户支付给符合合同约定用途的借款人交易对象。, 借款人自主支付是指贷款人根据借款人的提款申请将贷款资金发放至借款人账户后，由借款人自主支付给符合合同约定用途的借款人交易对象。 贷款人应根据借款人的行业特征、经营规模、管理水平、信用状况等因素和贷款业务品种，合理约定贷款资金支付方式及贷款人受托支付的金额标准。 （2）具有以下情形之一的流动资金贷款，原则上应采用贷款人受托支付方式： 与借款人新建立信贷业务关系且借款人信用状况一般； 支付对象明确且单笔支付金额较大； 贷款人认定的其他情形。,人民币额度借款业务的一般流程为： （1）申请：提供企业、担保人相关材料以及银行要求提供的其他资