国际结算5.ppt

1、东北财经大学金融学院 姜学军 ,第一章 国际结算概述,第一节 国际结算的含义,退出,第二节 国际贸易程序和术语,第 一节 国际结算含义,第一章,第一节 国际结算的含义,第一节 国际结算的含义,一、什么是国际结算,退出,二、国际结算的演变,三、国际结算的内容,四、国际结算应注意的若干问题,五、国际结算的意义,六、国际结算的发展趋势,一、国际结算的定义,1.定义 INTERNATIONAL SETTLEMENT INTERNATIONAL TRADE FINANCE 外汇银行使用某些结算方式和特定的工具，实现跨国界的资金转移与资金收付。 种类：贸易结算、非贸易结算,退出,hn,Settlement

2、 Clearing,退出,2. 产生国际结算的原因,进出口贸易（货物）,提供或接受劳务（服务）,对外投资和借贷资金的转移,政府间的资金收付,其它,退出,3. 国际结算业务的特点,退出,按国际惯例结算,使用可兑换货币结算,实行推定交货,银行是结算和融资中心,特点,退出,国际惯例是指在法律上没有明文规定但为国际普遍接受的通行做法。,国际性 不具强制性 具有相对稳定性,退出,INCOTERMS2000 UCP600 URC522 525(ICC) URDG758,退出,完全不能自由兑换,货币分类,国际通用货币,4 . 国际结算与国内结算的不同,使用的货币不同,风险不同,习惯和法律不同,环节不同,退出

3、,二、国际结算的演变,从现金结算到非现金结算,从直接结算到间接结算,从货物的买卖到单据的买卖,从简单的贸易条件到复杂的贸易条件,退出,英国A 法国B,买,10万英镑的葡萄酒,英国D 法国C,买,10万英镑的呢绒,退出,三、国际结算的内容,退出,国际结算,贸易结算,非贸易结算,结算方式,结算工具和单据,融资方式,国际贸易结算方式, 汇 款 托 收 信 用 证 保 函 保 理,退出,某外商在广交会上向某进出口公司订购三个集装箱的货物，支付方式为付款交单，声称先试作一笔，若合作愉快，则进一步扩大交易。该笔出口业务完全按照合同各项约定顺利进行，外商也因此取得了该进出口公司的信任。在此基础上，外商旋即又

4、向该进出口公司订购12个集装箱的货物，支付方式仍为付款交单。该进出口公司如约按期备货出运后，外商的中国部经理则亲自飞抵中国，与该笔出口业务的经办外销员商洽，称因商务原因，急需该笔业务提单，货款已汇出，但汇款汇抵则有一段时间，故请求融通。他以其亲携的境外汇出行盖有“Received”（收讫）印鉴的汇款证明，换取外销员手中的提单。外销员一来以为该外商信誉良好，二来想加强今后的密切合作，遂将提单轻易放手。到了还款期限，仍不见款到，该进出口公司正在疑虑之中，不料却收到外商自称破产的传真。经查实，外商未破产，但已不知下落，货物已被提走；所谓“汇款证明”，实乃境外银行人人可取的汇款申请表，该行也从未有过“

5、Received”（收讫）印鉴。事至此时，该进出口公司才如梦初醒，但已损失惨重。,案例一,退出,结算工具和单据,单据：商业单据；运输单据；保险单据；官方单据 票据：汇票；本票；支票,退出,融资方式,银行对进出口商提供的与国际贸易结算相关的资金融通。 出口融资：装运前融资；装运后融资 进口融资,退出,出口融资方式,退出,打包放款,贴现,福费廷,保付代理,前,后,进口融资方式,开证授信,进口押汇,信托收据,提货担保,退出,退出,四、国际结算应注意的若干问题,货币的选择,支付时间的选择：预付、即付、延期付款,支付方式的选择：单独使用或结合使用,法律冲突,风险控制：信用风险、政治风险、汇率风险,单证工

6、作：包括所有的单据和信用证、保函等结算文件。,退出,货币条件：（1）具有可兑换性； （2）软、硬币 （3）利率,例：借款人欲借一笔4年期的贷款，当时有两种货币可以选择A与B，且1A=4B，且预测B有进一步下跌的可能，问应选择何种货币？ 如果B的利率为12%，A的利率为4%，4年后实际比价为1:5，又应选择何种货币？,退出, 进出口商的风险：信用风险、政治风险和汇率风险, 银行的风险：操作风险、信用风险、诈骗风 险、国家和转移风险,退出,五、国际结算的意义,收益率高，利润丰厚 对吸收存款，增加银行资金实力产生积极影响 对银行改善资产质量有积极作用 对提高银行的营运实力产生深远影响,退出,六、国际

7、结算的发展趋势, 国际结算和贸易融资更紧密地结合起来, 国际结算的电子化程度加深, 国际结算的规则日益完善, 国际结算复杂化使结算的难度加大，风险增加,退出,退出,贸易融资是指围绕国际贸易结算的各个环节 发生的资金融通的经济活动。, 国际结算和贸易融资更紧密地结合起来,三大清算系统,1.CHIPS（Clearing House Interbank Payment System） 2.CHAPS（Clearing House Automated Payment System） 3.SWIFT（The Society for Worldwide Interbank Financial Teleco

8、mmunication） c,退出, 国际结算的电子化程度加深,三大清算系统,退出, 国际结算的电子化程度加深,CHIPS-美国同业银行收付系统的简称。 CHAPS-英国伦敦同业银行自动收付系统的简称。 SWIFT-全球银行金融电讯协会，总部设在比利时首都布鲁塞尔，于1973年成立，1977年正式启用。,CHIPS的付款程序,付款行 纽约分行或代理行CHIPS终端 CHIPS主机（借、贷） 收款行（贷记 收款人的帐户）,退出,MT707 20： DCIMP3410/444 21： UNKNOW 31C：110517 30： 110521 31E：110930 32B：USD3250 34B：U

9、SD34750,退出,退出, 国际结算的规则日益完善,2010年国际贸易术语解释通则 1991年的国际保理惯例规则 2010年的见索即付保函统一规则 2007年修订的跟单信用证统一规则 1995年修订的托收统一规则,退出, 国际结算复杂化使结算的难度加大风险增加,主要表现在: 结算工具的多样化、结算方式的多样化、结算内容的多样化和结算对象的多样化等方面. 国际结算的复杂化要求结算经办人必须具有较高的技术水平和业务素质。,退出,第二节 国际贸易程序和贸易术语,一、国际贸易程序,二、国际贸易术语,三、国际结算中的往来银行,退出,国际贸易程序,退出,编制计划 组织货源 市场调研 经营方案 选择客户

10、广告宣传,EXPORT,退出,E/I,发盘 交易的一方向对方提出交易的条件，并愿意按此条件达成协议、签定合同的表示。,还盘 受盘人收到发盘后，不同意或不完全同意发盘中的条件，向发盘人提出修改的意见或条件。,接受 受盘人无条件地同意发盘中的条件，并同意按此条件签定合同的表示。,offer,counter-offer,acceptance,Buyling offer /bid,Selling offer,退出,E/I,发盘的用语,Bid firm,Offer,Quote,退出,受盘人作出 无条件接受 在规定的时间内,acceptance,Accept,Confirm,Agree,退出,EXPORT

11、,出口商缮制售货确认书(sales confirmation)正本一式两份，双方签章后各执一份。,品质 数量 包装 价格 交货 保险 商检 索赔 仲裁 不可抗力,退出,Contract,Agreement,合同形式,Confirmtion,Order,Indent,退出,备货 加工 包装 催证 审证 改证 报检 租船订舱 报关发运 投保 制单（汇集） File/2004151132124557.gif,EXPORT,退出,二、国际贸易术语,定义 作用 释义,Trade Terms,Price Terms,Delivery Terms,退出,定义,国际贸易合同中，商品单价不可缺少的一个组成部分。

12、,是用三个字母来说明在一定价格基础上买卖双方应承担的责任及费用和风险的划分，并具体规定买卖双方的权利和义务。,退出,作用, 反映商品的价格构成,USD305/Pce CIF NEWYORK, 明确双方的权利义务, 规定了风险的界限, 明确了货物的交接地点, 简化了磋商的内容，节省了时间和 费用，有利于成交,退出,退出,2010年国际贸易术语解释通则（Incoterms2010）,仅适用于水运（海运或河运）方式的贸易术语： 8.FAS Free Alongside Ship9.FOB Free On Boar 10.CFR Cost and Freight11.CIF Cost, Insuran

13、ce and Freight,适用于各种运输方式的贸易术语： 1. EXW Ex Works2. FCA Free Carrier 3. CPT Carriage Paid To4.CIP Carriage and Insurance Paid5.DAP Delivered At Place6.DAT Delivered At Terminal7.DDP Delivered Duty Paid,退出,EXW,Ex work(insert named place of delivery ) 是指当卖方在其所在地或其他指定的地点（工厂、车间或仓库等）将货物交由买方处置时，即完成交货，卖方不需将货物

14、装上前来接收货物的运输工具,需要清关时,卖方也无需办理出口清关手续。 该术语是卖方义务最小的术语。,工厂交货（插入指定交货地点）,退出,FCA,货交承运人（插入指定交货地点）,Free Carrier ( insert named place of delivery ) 卖方在卖方所在地或其它指定地点将货物交给买方指定的承运人或其它人。,退出,CPT,运费付至（插入指定目的地）,Carriage Paid To (insert named place of destination) 卖方将货物在双方约定的地点（如果双方已经约定）交给卖方指定的承运人或其它人。 卖方必须签订运输合同并支付将货物运

15、至目的地的所需费用。 卖方办理出口清关手续。,退出,CIP,运费和保费付至（插入指定目的地）,Carriage and Insurance Paid to (insert named place of destination) 卖方将货物在双方约定的地点（如果双方已经约定）交给其指定的承运人或其它人。 卖方必须签订运输合同并支付将货物运至目的地的所需费用。 卖方还必须为买方在运输途中货物的灭失或损坏签订保险合同。,退出,DAT,运费终端交货（插入指定港口或目的地的运输终端）,Delivered At Terminal (insert named terminal at port or plac

16、e of destination) 卖方在指定的港口或目的地的指定运输终端将货物从抵达的载货运输工具上卸下，交由买方处置时，即为交货。 卖方承担将货物送至指定港口或目的地的运输终端并将其卸下的一切风险。,退出,DAP,目的地交货（插入指定目的地）,Delivered At Place (insert named place of destination) 卖方在指定的目的地将仍处于抵达的运输工具之上，且已作好卸货准备的货物交由买方处置时，即为交货。 卖方承担将货物运送到指定地点的一切风险。,退出,DDP,完税后交货（插入指定目的地）,Delivered Duty Paid (insert na

17、med place of destination) 卖方在指定目的地将仍处于抵达的运输工具之上，但已完成进口清关，且已作好卸货准备的货物交由买方处置时，即为交货。 卖方承担将货物运至目的地的一切风险和费用，并且有义务完成出口和进口清关，支付所有出口和进口的关税和办理所有海关手续。 该术语为卖方承担责任最大的术语。,退出,FAS,船边交货（插入指定装运港）,Free Alongside Ship (insert named port of shipment) 卖方在指定的装运港将货物交到买方指定的船边（例如,置于码头或驳船上)时，即完成交货。 货物灭失或损坏的风险在货物交到船边时发生转移，同时买

18、方承担自那时起的一切费用。,退出,FOB,船上交货（插入指定装运港）,Free on Board (insert named port of shipment) 卖方以在指定的装运港装上买方指定的船舶或通过取得已交付至船上货物的方式交货。 货物灭失或损坏的风险在货物交到船上时发生转移，同时买方承担自那时起的一切费用。,退出,CFR,成本加运费（插入指定目的港）,Cost and Freight (insert named port of destination) 指卖方在船上交货或以取得已经这样交付的货物方式交货。货物灭失或损坏的风险在货物交到船上时发生转移。 卖方必须签订运输合同，并支付必要

19、的成本和运费，将货物运至指定的目的港。,退出,CIF,成本、保险费加运费（插入指定目的港）,Cost Insurance and Freight (insert named port of destination) 指卖方在船上交货或以取得已经这样交付的货物方式交货。货物灭失或损坏的风险在货物交到船上时发生转移。 卖方必须签订合同，并支付必要的成本和费用，以将货物运至指定的目的港。 卖方还要为买方在运输途中货物的灭失或损坏风险办理保险。,退出,风险的划分一致,货物的交接 地点一样,卖方负责办理出口 手续,提供单据,及时 交货;买方负责办理 进口手续,按合同规 定付款,相同,装运合同,退出,不同

20、,退出,常用贸易术语的变形,FOB变形是为了解决装船费用由谁负担的问题而产生的，主要包括以下几种：,2) FOB Under Tackle (吊钩下交货),3) FOB Stowed (理舱费在内),4) FOB Trimmed (平舱费在内),5) FOB Stowed and Trimmed (理舱费和平仓费在内),1) FOB Liner Terms (FOB 班轮条件),退出,常用贸易术语的变形,CFR（CIF同）变形是为了解决大宗货物在租船运输中的卸货费用负担问题而产生的，主要包括以下几种：,2) CFR Landed (CFR 卸至码头),3) CFR Ex Tackle (CFR

21、 吊钩下交货),4) CFR Ex Ships Hold (CFR 舱底交货),1) CFR Liner Terms (CFR 班轮条件),退出,常用贸易术语的变形,FOB、CFR、CIF的变形，只是为了明确装货费、卸货费由何方承担，其交货地点和风险划分的界限，并无任何改变。,CIF的变形 与CFR同,退出,2010版与2000版的区别,对适用范围的调整 对贸易术语分类的调整 对贸易术语名称和数量的调整 新增加了使用说明（Guidance Note） 对贸易术语义务项目上的调整 对货物风险转移界限的调整 新增链式销售（String Sales）,退出,案例1,有一份CIF合同，货物已在规定的期

22、限和装运港装船，但受载船只在离港4小时后因触礁沉没。第二天，当卖方凭提单、保险单、发票等单证要求买方付款时，买方以货物已经全部损失为由，拒绝接受单证和付款。 试问：在上述情况下，卖方是否有权利凭规定的单证要求买方付款？,退出,案例2,我出口大米一批，价格条件是FOBT广州，当货物装到买方指定的船上后，发现相当部分货物因舱不清洁而发生严重污损，为此，客户向我方提出索赔。 试问：客户要求是否合理，为什么？,退出,三、国际结算中的往来银行,2005年4月，荷兰银行集团收购了北京银行 19 .9%的股权，加上北京银行已有的5%的外资股份，北京银行的外资股份已占到24.9%。通过这次股权转移，荷兰银行成为北京银行的股东之一，控股近1/5。 荷兰银行和北京银行建立了一种什么样的关系？,退出,银行机构设置主要类型 代表处( representative office) 代理处(agency office)/办事处,经理处 海外分支行(overseas sister bank/branch, sub-branch)( 境外联行) 代理行(