甲基丙烯酸项目财务分析报告

1、一、项目发展背景我国早期的MMA由PMMA废料裂解制得。20世纪50年代末先后在苏州安利化工厂和上海制笔化工厂各建成一套ACH法装置。1990年10月，黑龙江省龙新化工有限公司与香港合资，通过全套引进意大利泰克蒙尼特公司的先进技术和设备，建成了中国第一套生产能力为2万吨/年的MMA生产装置。这套万吨级生产装置的投产，极大地促进了中国甲基丙烯酸甲酯行业的发展，同时也迫使一些小的生产装置纷纷停产或者转而生产甲基丙烯酸甲酯的下游产品等。2015-2016年国内产能明显增加，如2015年初山东达伟塑化2万吨装置和万达宏旭5万吨装置投产，璐彩特9万吨装置在2015年二季度投产，万达宏旭二期2.5万吨在2

2、016年3月投产，江苏斯尔邦10万吨装置在2016年12月投产，使得2016年有效产能达到87.3万吨。具体来看，我国MMA装置主要集中在东北、华东和华中地区；其中，东北地区（吉林省、黑龙江省）的产能为27.5万吨/年，占国内总产能的31.5%；华东地区（上海、山东）的产能为49.8万吨/年，占总产能的57.04%；华南地区（广东省）的产能为9万吨/年，占总产能的10.31%/年；西南地区（重庆市）的产能为1万吨/年，占总产能的1.15%。近几年我国MMA装置的开工率在60%-65%。2014年国内MMA的有效产能并没有增加，行业开工率还是维持比较低的水平，造成全年国内货源供应不足。虽然201

3、4年5月份山东达伟塑化宣布2万吨MMA装置建成试产、年底万达宏旭一期5万吨MMA装置建成试产，但两套装置都没有实际产量供应市场。2014年国内MMA的有效产能在56.8万吨，行业开工率不足60%，自给率也跌到了60%以内。2016年，我国MMA有效产能增加近13万吨，使当年产量大幅增长20%至56.9万吨。二、项目总投资估算（一）固定资产投资估算本期项目的固定资产投资7000.74(万元）。（二）流动资金投资估算预计达产年需用流动资金2301.13万元。（三）总投资构成分析1、总投资及其构成分析：项目总投资9301.87万元，其中：固定资产投资7000.74万元，占项目总投资的75.26%；流

4、动资金2301.13万元，占项目总投资的24.74%。2、固定资产投资及其构成分析：本期工程项目固定资产投资包括：建筑工程投资3007.17万元，占项目总投资的32.33%；设备购置费2310.64万元，占项目总投资的24.84%；其它投资1682.93万元，占项目总投资的18.09%。3、总投资及其构成估算：总投资=固定资产投资+流动资金。项目总投资=7000.74+2301.13=9301.87（万元）。三、资金筹措全部自筹。四、经济评价财务测算根据规划，项目预计三年达产：第一年负荷40.00%,计划收入8373.60万元，总成本7903.94万元，利润总额-289.18万元，净利润-21

5、6.88万元，增值税271.76万元，税金及附加127.59万元，所得税-72.30万元；第二年负荷70.00%,计划收入14653.80万元，总成本11956.10万元，利润总额1420.37万元，净利润1065.28万元，增值税475.59万元，税金及附加152.05万元，所得税355.09万元；第三年生产负荷100%，计划收入20934.00万元，总成本16008.26万元，利润总额4925.74万元，净利润3694.30万元，增值税679.41万元，税金及附加176.51万元，所得税1231.43万元。（一）营业收入估算项目经营期内不考虑通货膨胀因素，只考虑行业设备相对价格变化，假设当

6、年设备产量等于当年产品销售量。项目达产年预计每年可实现营业收入20934.00万元。（二）达产年增值税估算达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=679.41万元。（三）综合总成本费用估算根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期工程项目综合总成本费用16008.26万元，其中：可变成本13507.20万元，固定成本2501.06万元，具体测算数据详见总成本费用估算一览表所示。达产年应纳税金及附加176.51万元。（五）利润总额及企业所得税利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=4925.74（万元）。企业所得税=应纳税所得额税率=4925.74

7、25.00%=1231.43（万元）。（六）利润及利润分配1、本期工程项目达产年利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=4925.74（万元）。2、达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=4925.7425.00%=1231.43（万元）。3、本项目达产年可实现利润总额4925.74万元，缴纳企业所得税1231.43万元，其正常经营年份净利润：企业净利润=达产年利润总额-企业所得税=4925.74-1231.43=3694.30（万元）。4、根据利润及利润分配表可以计算出以下经济指标。（1）达产年投资利润率=52.95%。（2）达产年投资利

8、税率=62.16%。（3）达产年投资回报率=39.72%。5、根据经济测算，本期工程项目投产后，达产年实现营业收入20934.00万元，总成本费用16008.26万元，税金及附加176.51万元，利润总额4925.74万元，企业所得税1231.43万元，税后净利润3694.30万元，年纳税总额2087.35万元。五、项目盈利能力分析全部投资回收期（Pt）=4.02年。本期工程项目全部投资回收期4.02年，小于行业基准投资回收期，项目的投资能够及时回收，故投资风险性相对较小。六、综合评价本期工程项目投资效益是显著的，达产年投资利润率52.95%，投资利税率62.16%，全部投资回报率39.72%

9、，全部投资回收期4.02年（含建设期），表明本期工程项目利润空间较大，具有较好的盈利能力、较强的清偿能力和抗风险能力。在建设过程中，应注意环境的保护和资源的有效利用，做到环境保护和建设同时进行，尽量减少因施工对城镇居民生活造成影响。七、市场预测分析现今科技发达国家多以MBS（ACR）为主导型抗冲击改性剂，主要应用于聚氯乙烯（PVC）及少量其他种类合成树脂所加工的塑料中（如ABS等）。因MBS树脂兼有加工改性及增韧效能，故倍受重视。由于全球PVC制品的工艺技术已相对成熟，所以MBS抗冲改性剂在PVC制品中的使用量也相对稳定，MBS抗冲改性剂的产量随着PVC制品产量的增加而增加。2017年全球PV

10、C制品产量达5470万吨，较2016年增长4.4%，近五年全球PVC制品年复合增速达4.6%。2013-2017年全球MBS受益于下游PVC制品行业需求拉动，产量稳定增长，年均增速达6.5%，到2017年全球MBS产量达70.7万吨，较2016年增长7.9%。全球MBS抗冲改性剂市场是一个集中度相对较高的行业，目前世界从事MBS生产的企业分布在亚、欧、美等各大洲，主要生产商包括美国罗门哈斯（2009年被陶氏化学收购）、日本钟渊、台塑、LG化学等。日本钟渊化学工业株式会社、日本三菱丽阳株式会社、美国陶氏化学公司、LG化学公司、台塑集团这五个生产厂家的产量占国外及港澳台地区产量的85%以上，其中日

11、本钟渊化学工业株式会社、美国陶氏化学公司的产量占国外总产量的55%以上。根据数据统计显示，2017年国外厂商合计产量达56.2万吨，占全球市场的79.5%。其中陶氏化学产量达19万吨，占全球市场的26.9%；日本钟渊产量达15.1万吨，占全球市场的21.3%；上述两家公司合计产量达34.1万吨，占国外市场的60%，约占全球市场48.2%。另外，台塑、LG化学、三菱丽阳在2017年分别完成MBS产量4.2万吨、6.4万吨、5万吨，分别占全球市场的5.9%、9.1%、7.1%。上述五家企业合计产量达49.7万吨，约占全球市场70.3%。全球MBS抗冲改性剂市场是一个集中度相对较高的行业，目前世界从

12、事MBS生产的企业分布在亚、欧、美等各大洲，主要生产商包括美国罗门哈斯（2009年被陶氏化学收购）、日本钟渊、台塑、LG化学等。日本钟渊化学工业株式会社、日本三菱丽阳株式会社、美国陶氏化学公司、LG化学公司、台塑集团这五个生产厂家的产量占国外及港澳台地区产量的85%以上，其中日本钟渊化学工业株式会社、美国陶氏化学公司的产量占国外总产量的55%以上。根据数据统计显示，2017年国外厂商合计产量达56.2万吨，占全球市场的79.5%。其中陶氏化学产量达19万吨，占全球市场的26.9%；日本钟渊产量达15.1万吨，占全球市场的21.3%；上述两家公司合计产量达34.1万吨，占国外市场的60%，约占全

13、球市场48.2%。另外，台塑、LG化学、三菱丽阳在2017年分别完成MBS产量4.2万吨、6.4万吨、5万吨，分别占全球市场的5.9%、9.1%、7.1%。上述五家企业合计产量达49.7万吨，约占全球市场70.3%。近几年，受国际石油价格波动的影响，MBS主要原材料丁二烯、甲酯等价格涨跌跨度较大。以丁二烯为例，2017年是丁二烯行业迎来沉寂已久的一个爆发：历史价格创五年新高，新装置投产步伐加快，需求也出现恢复性增长。2017年初，丁二烯市场价格创近五年新高。2月中旬丁二烯华东市场价格一度涨至26500元/吨，市场高点较前期明显走强。全年来看，丁二烯华东市场均价在12949元/吨，较2016年上

14、涨28.65%，均价明显抬升。受原材料价格上涨趋势影响，全球MBS产品价格明显抬高，行业产值连年走高。2017年全球MBS产值达114.53亿元，较2016年增长11.4%。其中，2017年全球五大MBS供应厂商合计产值达80.5亿元。具体来看，2017年陶氏化学、日本钟渊产值分别达到30.82亿元、24.4亿元，分别较2016年度增长10%、9.7%。另外，台塑、LG化学、三菱丽阳产值也分别达到6.81亿元、10.4亿元、8.09亿元，分别较2016年度增长12.9%、12.1%、11.7%。我国MBS类抗冲改性剂开发研究起步较晚，20世纪80年代后期，中国石化齐鲁公司研究院在国内率先开展M

15、BS合成工艺研究，90年代中期形成年产2000吨MBS中试技术，从此拉开我国MBS抗冲改性剂的产业化序幕，20多年来，中国MBS抗冲改性剂从无到有，从小到大，取得了长足进步，涌现了一批骨于企业，2017年产能约15万吨/年，基本满足了国内PVC透明制品需求，但与国外发达国家相比，品种数量和关键性能仍然存在较大差距。经过多年发展，我国MBS抗冲改性剂产业已形成一定的规模，国内目前有十几家MBS生产厂家，市场格局主要以中小企业为主。目前抗冲MBS类产品对生产工艺和技术要求高，目前国内主要为瑞丰高材和万达化工生产，则形成了以万达化工和瑞丰高材处于行业统治地位的垄断竞争局面。但产品质量与国外产品尚有一

16、定的差距，国外产品占据高端MBS市场的份额较高。据统计数据显示，2017年国内MBS厂家合计产量达14.5万吨，较2016年增长10.7%，占全球市场的20.5%。其中，山东瑞丰高材产量达2.4万吨，占全球市场的3.4%，万达化工产量达4.8万吨，约占全球市场的6.7%，上述两家合计产量达7.2万吨，约占全球市场的10.1%，占国内MBS市场的51.8%。另外，华星助剂、威海金泓、岳峰高材、日科化学、龙化塑料产量分别达到0.5万吨、1.9万吨、1.2万吨、1.5万吨、0.9万吨，合计达5.7万吨，约占全球市场的8.5%。八、行业发展趋势甲基丙烯酸（Methacrylicacid，简称MAA）又

17、名异丁烯酸，或者2-甲基-2-丙烯酸。CAS号79-41-4。常温下为无色透明液体。熔点14。沸点159163（100KPa），闪点77。易溶于热水、乙醇及大多数有机溶剂。易聚合。能与空气形成爆炸混合物，爆炸极限为2.1%12.5%。甲基丙烯酸是一种重要的化工原料，其具有碳碳双键和羧酸基两个官能团，因此可进行聚合和酯化等反应。其可用于制备甲基丙烯酸甲酯、涂料、合成橡胶、胶黏剂、织物处理剂、树脂、高分子材料添加剂和功能高分子材料等。国内甲基丙烯酸的生产仅是甲基丙烯酸甲酯（MMA）生产的一个辅助装置，国内外专门生产甲基丙烯酸的大型装置基本没有，国外目前生产MAA的厂家主要有：英国ICI，Rohma

18、ndHaas、韩国LG、日本三菱、BASF等厂家，估计产量在十几万吨左右。在我国主要采用的是丙酮氰醇法生产MAA，与国外相区别的是国内生产MMA的大装置基本不生产MAA，目前生产甲基丙烯酸的基本为小规模的厂家，基本不采用循环经济模式，主要有苏州安利化工厂、上海制笔化工厂、常州天运化工有限公司、溧阳市飞达电化设备厂、江苏常隆化工有限公司常州有机化工产、西安有机化工厂、溧阳市正大化工有限责任公司、上海立升化工厂、浙江友好化学工业有限公司、浙江富阳裕丰化学有限公司、溧阳市恒森化工有限公司、江苏泽诚化工有限公司等。产品大部分质量比较差，杂质多，含水量高、色泽较深，活性很高储存期短，生产成本较高，难于满

19、足国内实际生产的需要，每年都需要进口（如图1，2）。我国的甲基丙烯酸主要从日本、香港、韩国等地进口，从日本进口量占进口总量的90%以上。目前我国的甲基丙烯酸的总需求量约18000-20000t/a，总生产能力约16000t/a，实际产量约15000t/a，缺口在5000吨左右，主要消费在涂料即丙烯酸涂料30%-40%（占总量），其次是粘合剂、纺织与纤维加工助剂、皮革、纸等工业上。国内的甲基丙烯酸的主要消费地区是广东省，占全国的60%以上。随着国家对环保要求越来越高，寻找绿色高效的的工业化生产技术是大势所趋，值得注意的是，近年来由杂多酸催化的工业项目越来越受到大家的关注（图9），因为杂多酸作为固

20、体酸催化剂具有对设备腐蚀性小，产物易于处理，效果明显的优点。MAL氧化制MAA是目前制备MAA绿色高效的方法，该工艺步骤于20世纪八十年代在日本成功实现工业化，其所用催化剂为以磷钼酸和磷钼钒酸为基础的杂多酸催化剂。九、附表上年度营收情况一览表序号项目第一季度第二季度第三季度第四季度合计1营业收入4339.395785.855372.575165.9420663.752主营业务收入4084.515446.025057.024862.5219450.062.1甲基丙烯酸(A)1347.891797.191668.821604.636418.522.2甲基丙烯酸(B)939.441252.58116

21、3.111118.384473.512.3甲基丙烯酸(C)694.37925.82859.69826.633306.512.4甲基丙烯酸(D)490.14653.52606.84583.502334.012.5甲基丙烯酸(E)326.76435.68404.56389.001556.002.6甲基丙烯酸(F)204.23272.30252.85243.13972.502.7甲基丙烯酸(.)81.69108.92101.1497.25389.003其他业务收入254.87339.83315.56303.421213.69上年度主要经济指标项目单位指标完成营业收入万元20663.75完成主营业务收

22、入万元19450.06主营业务收入占比94.13%营业收入增长率（同比）28.43%营业收入增长量（同比）万元4574.58利润总额万元4611.61利润总额增长率15.52%利润总额增长量万元619.46净利润万元3458.71净利润增长率27.14%净利润增长量万元738.40投资利润率58.25%投资回报率43.69%财务内部收益率23.93%企业总资产万元22722.08流动资产总额占比万元39.96%流动资产总额万元9079.35资产负债率23.72%主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积平方米23745.2035.60亩1.1容积率1.591.2建筑系数77.07%1.3

23、投资强度万元/亩196.651.4基底面积平方米18300.431.5总建筑面积平方米37754.871.6绿化面积平方米2001.46绿化率5.30%2总投资万元9301.872.1固定资产投资万元7000.742.1.1土建工程投资万元3007.172.1.1.1土建工程投资占比万元32.33%2.1.2设备投资万元2310.642.1.2.1设备投资占比24.84%2.1.3其它投资万元1682.932.1.3.1其它投资占比18.09%2.1.4固定资产投资占比75.26%2.2流动资金万元2301.132.2.1流动资金占比24.74%3收入万元20934.004总成本万元16008

24、.265利润总额万元4925.746净利润万元3694.307所得税万元1.598增值税万元679.419税金及附加万元176.5110纳税总额万元2087.3511利税总额万元5781.6612投资利润率52.95%13投资利税率62.16%14投资回报率39.72%15回收期年4.0216设备数量台（套）10917年用电量千瓦时1089083.9118年用水量立方米19051.0619总能耗吨标准煤135.4820节能率29.47%21节能量吨标准煤38.2122员工数量人428区域内行业经营情况项目单位指标备注行业产值万元191456.13同期产值万元166817.23同比增长14.77

25、%从业企业数量家910规上企业家33从业人数人45500前十位企业产值万元92536.11去年同期80187.27万元。1、xxx投资公司（AAA）万元22671.352、xxx公司万元20357.943、xxx科技公司万元12029.694、xxx集团万元10178.975、xxx集团万元6477.536、xxx投资公司万元6014.857、xxx科技公司万元462.688、xxx集团万元3793.989、xxx集团万元3608.9110、xxx投资公司万元2776.08区域内行业营业能力分析序号项目单位指标1行业工业增加值万元69789.791.1同期增加值万元58299.051.2增长率

26、19.71%2行业净利润万元17841.722.12016年净利润万元15843.812.2增长率12.61%3行业纳税总额万元46988.743.12016纳税总额万元39546.153.2增长率18.82%42017完成投资万元52817.704.12016行业投资万元17.59%区域内行业市场预测（单位：万元）序号项目2018年2019年2020年1产值223373.79253833.85288447.562利润总额75114.9285357.8696997.573净利润30474.5534630.1739352.474纳税总额17353.8419720.2722409.405工业增加值

27、74407.5584554.0396084.126产业贡献率5.00%9.00%10.82%7企业数量109213321705土建工程投资一览表序号项目占地面积（）基底面积（）建筑面积（）计容面积（）投资（万元）1主体生产工程12938.4012938.4027740.9227740.922430.521.1主要生产车间7763.047763.0416644.5516644.551506.921.2辅助生产车间4140.294140.298877.098877.09777.771.3其他生产车间1035.071035.071608.971608.97145.832仓储工程2745.062745

28、.066509.076509.07414.762.1成品贮存686.26686.261627.271627.27103.692.2原料仓储1427.431427.433384.723384.72215.682.3辅助材料仓库631.36631.361497.091497.0995.393供配电工程146.40146.40146.40146.4010.493.1供配电室146.40146.40146.40146.4010.494给排水工程168.36168.36168.36168.369.394.1给排水168.36168.36168.36168.369.395服务性工程1738.541738.

29、541738.541738.54110.785.1办公用房878.93878.93878.93878.9360.505.2生活服务859.61859.61859.61859.6156.786消防及环保工程490.45490.45490.45490.4535.166.1消防环保工程490.45490.45490.45490.4535.167项目总图工程73.2073.2073.2073.20-76.117.1场地及道路硬化4645.54939.06939.067.2场区围墙939.064645.544645.547.3安全保卫室73.2073.2073.2073.208绿化工程2062.4272

30、.18合计18300.4337754.8737754.873007.17节能分析一览表序号项目单位指标备注1总能耗吨标准煤135.481.1年用电量千瓦时1089083.911.2年用电量吨标准煤133.851.3年用水量立方米19051.061.4年用水量吨标准煤1.632年节能量吨标准煤38.213节能率29.47%节项目建设进度一览表序号项目单位指标1完成投资万元7916.971.1完成比例85.11%2完成固定资产投资万元4844.282.1完成比例61.19%3完成流动资金投资万元3072.693.1完成比例38.81%人力资源配置一览表序号项目单位指标1一线产业工人工资1.1平均人

31、数人2911.2人均年工资万元4.701.3年工资额万元1353.972工程技术人员工资2.1平均人数人642.2人均年工资万元6.872.3年工资额万元442.173企业管理人员工资3.1平均人数人173.2人均年工资万元6.823.3年工资额万元118.514品质管理人员工资4.1平均人数人344.2人均年工资万元5.154.3年工资额万元193.775其他人员工资5.1平均人数人225.2人均年工资万元6.445.3年工资额万元131.386职工工资总额万元2239.80固定资产投资估算表序号项目单位建筑工程费设备购置及安装费其它费用合计占总投资比例1项目建设投资万元3007.17231

32、0.64196.657000.741.1工程费用万元3007.172310.6415515.651.1.1建筑工程费用万元3007.173007.1732.33%1.1.2设备购置及安装费万元2310.642310.6424.84%1.2工程建设其他费用万元1682.931682.9318.09%1.2.1无形资产万元709.58709.581.3预备费万元973.35973.351.3.1基本预备费万元458.59458.591.3.2涨价预备费万元514.76514.762建设期利息万元3固定资产投资现值万元7000.747000.74流动资金投资估算表序号项目单位达产年指标第一年第二年第

33、三年第四年第五年1流动资产万元15515.655493.5511177.8315515.6515515.6515515.651.1应收账款万元4654.691861.883258.294654.694654.694654.691.2存货万元6982.042792.824887.436982.046982.046982.041.2.1原辅材料万元2094.61837.841466.232094.612094.612094.611.2.2燃料动力万元104.7341.8973.31104.73104.73104.731.2.3在产品万元3211.741284.702248.223211.74321

34、1.743211.741.2.4产成品万元1570.96628.381099.671570.961570.961570.961.3现金万元3878.911551.572715.243878.913878.913878.912流动负债万元13214.525285.819250.1613214.5213214.5213214.522.1应付账款万元13214.525285.819250.1613214.5213214.5213214.523流动资金万元2301.13920.451610.792301.132301.132301.134铺底流动资金万元767.04306.82536.93767.04

35、767.04767.04总投资构成估算表序号项目单位指标占建设投资比例占固定投资比例占总投资比例1项目总投资万元9301.87132.87%132.87%100.00%2项目建设投资万元7000.74100.00%100.00%75.26%2.1工程费用万元5317.8175.96%75.96%57.17%2.1.1建筑工程费万元3007.1742.96%42.96%32.33%2.1.2设备购置及安装费万元2310.6433.01%33.01%24.84%2.2工程建设其他费用万元709.5810.14%10.14%7.63%2.2.1无形资产万元709.5810.14%10.14%7.63

36、%2.3预备费万元973.3513.90%13.90%10.46%2.3.1基本预备费万元458.596.55%6.55%4.93%2.3.2涨价预备费万元514.767.35%7.35%5.53%3建设期利息万元4固定资产投资现值万元7000.74100.00%100.00%75.26%5建设期间费用万元6流动资金万元2301.1332.87%32.87%24.74%7铺底流动资金万元767.0410.96%10.96%8.25%营业收入税金及附加和增值税估算表序号项目单位第一年第二年第三年第四年第五年1营业收入万元8373.6014653.8020934.0020934.0020934.0

37、01.1万元8373.6014653.8020934.0020934.0020934.002现价增加值万元2679.554689.226698.886698.886698.883增值税万元271.76475.59679.41679.41679.413.1销项税额万元3349.443349.443349.443349.443349.443.2进项税额万元1068.011869.022670.032670.032670.034城市维护建设税万元19.0233.2947.5647.5647.565教育费附加万元8.1514.2720.3820.3820.386地方教育费附加万元5.449.5113.

38、5913.5913.599土地使用税万元94.9894.9894.9894.9894.9810税金及附加万元127.59152.05176.51176.51176.51折旧及摊销一览表序号项目运营期合计第一年第二年第三年第四年第五年1建(构)筑物原值3007.173007.17当期折旧额2405.74120.29120.29120.29120.29120.29净值601.432886.882766.602646.312526.022405.742机器设备原值2310.642310.64当期折旧额1848.51123.23123.23123.23123.23123.23净值2187.412064

39、.171940.941817.701694.473建筑物及设备原值5317.81当期折旧额4254.25243.52243.52243.52243.52243.52建筑物及设备净值1063.565074.294830.774587.254343.734100.214无形资产原值709.58709.58当期摊销额709.5817.7417.7417.7417.7417.74净值691.84674.10656.36638.62620.885合计：折旧及摊销4963.83261.26261.26261.26261.26261.26总成本费用估算一览表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五

40、年1外购原材料费万元11001.604400.647701.1211001.6011001.6011001.602外购燃料动力费万元645.44258.18451.81645.44645.44645.443工资及福利费万元2239.802239.802239.802239.802239.802239.804修理费万元29.2211.6920.4529.2229.2229.225其它成本费用万元1830.94732.381281.661830.941830.941830.945.1其他制造费用万元516.94206.78361.86516.94516.94516.945.2其他管理费用万元332.81133.12232.97332.81332.81332.815.3其他销售费用万元715.45286.18500.81715.45715.45715.456经营成本万元15747.006298.8011022.9015747.0015747.0015747.007折旧费万元243.52243.52243.52243.52243.52243.528摊销费万元17.7417.7417.7417.7417.7417.749利息支出万元-10总成本费用万