理财规划师-基础知识授课PPT4

理财规划师基础知识1理财规划师基础知识第4章金融基础货币与信用1金融市场与金融机构2金融工具 3国际金融4理财规划师基础知识2本章提示 1 重点P207 掌握货币的形式、特征、层次和货币本位制度 存款货币与信用创造 理解通货膨胀的成因、影响和治理手段 掌握利率体系以及影响因素 了解汇率的决定因素及我国的汇率制度 掌握商业银行的主要业务 了解各种非银行金融机构的主要业务 理解金融市场的结构 熟悉各种金融工具 了解混业与分业两种基本的金融监管模式 熟悉金融监管的发展趋势及当前我国的金融监管体制 了解国际收支的基本内容 熟悉国际资本流动及国际直接投资理财规划师基础知识3本章提示 2难点P208存款货币与信用创造汇率的决定与汇率制度的选择各种金融工具的原理、联系与区别金融监管模式对金融市场及金融创新的影响国际直接投资的动因跨国公司的财务管理理财规划师基础知识4第一节 货币与信用主要内容货币信用利率汇率信用信用创造利息与利率利率分类和体系利率的决定外汇与汇率影响汇率的因素汇率变动对经济的影响中央银行的外汇管理我国的汇率制度货币的功能与分类货币层次货币价值货币本位制度通货膨胀通货 理财规划师基础知识5货币主要内容货币的功能与分类货币层次货币价值货币本位制度通货膨胀通货 理财规划师基础知识6货币货币功能（职能）价值尺度流通手段支付手段储藏手段 货币基本 能货币的职能 理财规划师基础知识7货币货币分类（形式）实物货币 代用货币 信用货币 电子货币 货币的形式 币 币 银行存款 准货币 变 的金融资 理财规划师基础知识8货币层次货币层次 一般的划分 IMF的划分 我国的划分 通货 货币M1 货币M2M0 金M1 =M0 存款M2 M1 定 存款 存款 存款 公司 金M1 金 存款M2 M1 定 存款M3 M2 金融资 M3 =M2 财 金 存款 银行汇 资金 非银行金融机构存款理财规划师基础知识9货币层次M1称为狭义货币量；M2称为广义货币量；M2M1为准货币。将M1/ M2表示狭义货币相对于广义货币的比重称为货币供给流动性。当M1/ M2的值趋 currency1流通的“ currency1用 fi和支fl的货币 货币中的 值货币的流动货币流通”度M1/ M2的值趋 货币中的 货币 货币的流动 货币流通”度 理财规划师基础知识10“流动性”问题流动性 涵义 三个层面 判断 央行的流动 银行体系的流动金融体系的流动流动货币 经济 投资 通货膨胀流动货币 经济通货 金融市场的流动商业银行的流动银行体系的流动理财规划师基础知识11“流动性”问题判断“流动性”的指标：M2增长速度与GDP增速+CPI之比较流动性不足增速）（流动性过剩增速）（1%1%22CPIGDPMCPIGDPM+理财规划师基础知识12货币价值（币值）货币的对内价值 货币的 价值“货币fi 货币的对外价值汇率 货币的对外价值qpqpqpqp111111101+= 物价指数货币购买力指数理财规划师基础知识13货币本位制度特点本位币的特点 支fl工具规范本位制 金 国货币价的 自由本位制与金 价 系理财规划师基础知识14货币本位制度金属本位制金属本位制：本位货币与定的金 价 系的本位制度。金本位制 金币本位制、金本位制、金汇 本位制银本位制本位制理财规划师基础知识15货币本位制度纸本位制与 金 定 价 系以 币 本位币的制度 央行发行具 具 的 发通货膨胀理财规划师基础知识16通货膨胀分类按物价上涨的速度爬行通货膨胀。又称潜行通货膨胀 通胀率基本 2% 3% 定的通胀 疾驰的或飞奔的通货膨胀 种定的、” 的、”的通货膨胀通胀率 达到两位数以10% 100% 恶性的或脱缰的通货膨胀。也称为极度的通货膨胀、超速的通货膨胀 通胀率非常 达到三位数以100% 而 完全失去控制 结果社会物价 续飞”涨货币幅度贬值人们对货币彻底失去信心 理财规划师基础知识17通货膨胀分类按通胀的原因需 动的通货膨胀 求失衡 需求 主要投资需求和消费需求的膨胀超了商品和劳务的 “ 的货币追逐的商品 本 动的通货膨胀 社会和劳务成本 资源 品价格涨货币幻觉和模仿效应理财规划师基础知识18通货膨胀分类 通货膨胀开放经济中的传效应所国际市场存 通胀经济的 度 系存 国际传 径存 隐患。 构性通货膨胀需求结构转移型部门差异型斯堪的纳维亚型 部门差异型的另种 理财规划师基础知识19通货膨胀的效应对 增长的 促进论、促退论、中论对 的 通胀与失业之间存 替 系对 分 的 改变社会成员间原 的收入和财富 例使国民收入的初次分配和再分配 顺利完成对 功能的 削了市场机制的调节功能价格波动影响本位货币的价值尺度功能破坏经济秩序、经济 动规律、经济核算的 效理财规划师基础知识20通货膨胀的治理 制货币供给量 制 需 增 的 供给 价 税 数 理财规划师基础知识21通货紧缩原因 货币 的currency1“ 的 需 fifl 构 理财规划师基础知识22通货紧缩影响 需 fifl 货币的 动因增 理财规划师基础知识23通货紧缩治理”标阻止商品求失衡状态的进步发展实的 实度 的货币理财规划师基础知识24信用主要内容信用信用创造理财规划师基础知识25信用涵义 非经济学中信用示恪守诺言、具 信誉和信 经济学中通常示 因使用 的财 货币承诺来 fl的种行 金融学中信用简单讲就种借贷行 它以 还和fl息 条件的种特殊的价值运动形式理财规划师基础知识26信用构成要素信用的构 要 债债务 系 信用工具间间隔利率理财规划师基础知识27信用形式信用形式 信用 行信用国信用信用国际信用信用信用理财规划师基础知识28信用创造 行货币的信用 行的 的 行 部分 备金制度和非 金结算制度甲银行吸收存款 部分 例 备金 A 发放贷款形成 甲银行的存款A 用存款进行转 支fl形成 银行B 的存款 银行 续前 银行体系 以 数 的存款货币理财规划师基础知识29信用创造商业银行存款信用创造准金准金 rRrRD 1= 存款准备率原始存款存款总额超额准备率提现率存款准备率原始存款存款总额 += 1超额准备率提现率存款准备率原始存款存款总额存款派生倍数 += 1理财规划师基础知识30基础货币、货币乘数 货币： 货币基础、货币基数、 能货币和 货币 来源 它金融当 中央银行 的货币应 运用 它 商业银行的 备金 R 和流通中的通货 C 构成RCB +=BmMs =MS：货币B：基础货币m：货币 数 理财规划师基础知识31基础货币、货币乘数货币 ：也称货币 货币供给量与 货币的 的 。BmMs =存款准备金率狭义货币乘数1=ketrrkBMtd += 1/1乔顿货币乘数模型广义货币乘数 理财规划师基础知识32信用创造 的信用 央行发行货币 发行国债 行金融机构的信用 与银行金融机构 本 区别 度 理财规划师基础知识33利率主要内容利率与利息利率的分类和体系利率的决定理财规划师基础知识34利息 金 金 的。或 因用金 支付给 的代价。也 金的“价 ”。理财规划师基础知识35利率 借贷 内所 的利息 与借贷资本金的 率 利率的 算 本金 100理财规划师基础知识36利率的分类 的类 基 利率和非基 利率 利率和currency1际利率currency1市场利率和 定利率存款利率和贷款利率 定利率和 动利率 利率和 利率 利率和 利率 算 利率、利率、利率 单利率和利率 息间单位 经济中的用 通胀因素 决定机制 currency1调 对“ 经济中的用理财规划师基础知识37利率体系 指 类 之 类 内 的相 制 的 构 机 。： 构、 的 机制、 。 险 构 限 构 险 构： 限相同 益 fi同 限 构： 与 限之的 理财规划师基础知识38我国的利率体系我国的 央行基 利率银行间利率金融机构贷款利率市场利率存款 备金率、再贷款率、再 率借利率、国债市场利率掌握1 存款基 利率、5 贷款基 利率理财规划师基础知识39决定和影响利率的主要因素 平均 润 金供 状况通货膨胀 国际 、汇 国 微观因决定 的主要因 的作用： 和消费投资物价fi理财规划师基础知识40汇率主要内容外汇与汇率影响汇率的因素汇率变动对经济的影响央行发外汇管理我国汇率制度理财规划师基础知识41外汇外汇 直译“国际汇兑” (foreign exchange)的简称。 指 行等金融机构把一国货币兑换 另一国货币的一行为或活动。“汇”指金的移动 “兑”指通金融机构进行的货币兑换。理财规划师基础知识42外汇狭义的外汇 指以外币表示的用于国际 算的支付凭证或手段。广义的外汇 指以外国货币表示的、可以用作国际清偿的支付手段 产。fl 外国货币fl 币、币外币支fl fl 、银行存款 、 外币 价 fl 债 、公司债 、特别 款SDR、EUR 外汇资 理财规划师基础知识43汇率汇 (Exchange Rate) 指两fi同货币之的兑换价 。 一国货币折算为另一国货币的比 或比价 或 以一国货币表示另一国货币的价 。果”外汇 种商品汇率“ 外汇市场用种货币fi另种货币的价格理财规划师基础知识44汇率标价直接标价法 以一定单位的外国货币作为标准 折算为一定 量的本国货币的标价法。 直接价 外国货币的数 定变本国货币的数 外国货币本国货币币值的变 而改变 数国 用直接价 1115.2511.47外国货币左本国货币右理财规划师基础知识45汇率标价理财规划师基础知识46汇率标价接标价法 指以一定单位的本国货币为 准 将 折合为一定 的外国货币的标法方法。、利亚用 11.602511.568011.05621利亚0.5922本国货币左外国货币右理财规划师基础知识47影响汇率变动的因素 汇 currency1动currency1的主要因currency1currency1国际 支通货膨胀 增长央行干预国际储心理预理财规划师基础知识48汇率变动对经济的影响汇 currency1动对 currency1 的主要 currency1currency1 进口本流 物价本国货币汇率 利 商品 利 商品进产 国货币贬值 利 资本的流入 资本外 当汇率 利 和进 会动的 规模和就业fi的 本币汇率促进国内物价涨理财规划师基础知识49央行外汇管理的内容贸易项”外汇 理 管