xxx区yyyyyy试点项目投融资方案

XXX 市 XXX 区 YYYYYYYY 试点项目投融资方案 （草案） XXXXXXX 股份有限公司 二 O 一五年 XX 月 目 录 一、 项目范围 .3 二、 项目投资估算 .4 (一 ) 水环境综合整治服务直接费用 .4 (二 ) 水环境运营服务直接费用 6 三、 项目实施原则 .6 (一 ) 政府主导、市场运作 6 (二 ) 市、区两级政府的支持 7 (三 ) 人水和谐、标杆城市 7 (四 ) 运作稳定、风险可控 7 四、 工作机制 .7 (一 ) 项目实施模式 7 (二 ) 资金筹措 8 (三 ) 组织架构 9 (四 ) 收益分配 10 (五 ) 职责分工 10 五、 实施步骤 .11 六、 政府采购资金安排 .13 (一 ) 财务成本 13 (二 ) 政府采购资金安排 13 xxx 市 xxx 区 xxxxxx 试点项目投融资方案 3 / 14 国务院关于加强地方政府性债务管理的意见的颁 布以及财政部关于地方政府性存量债务清理处置办法 等一系列监管措施的出台，导致了地方政府的城投债、融 资平台、资金来源等发生重大变化。未来，地方政府将面 临一个全新的投融资环境。一方面城市的生态文明建设需 要投入巨额的资金，另一方面城市大量需要整治的河涌、 湖泊等项目不直接产生效益，无法从项目本身获得投资回 报。传统的水环境治理模式已经难以为继，新型的 PPP 合 作模式被视为化解地方政府债务的重要方式。在各级政府 的大力推广之下，PPP 虽有燎原之势，但截至到目前，在城 市生态文明建设，尤其是完全公益性的水环境综合整治方 面，全国范围内仍没有成熟的商业模式和 PPP 成功案例。 ABCD 公司是水环境综合整治的先行者，除了在技术 和治理机制上积极创新之外，在投融资方面不断进行探索 和创新，努力寻找在新的环境下解决政府融资难的途径。 通过搭建投融资平台，ABCD 整合了商业基金、银行、信 托、投资公司等资源，通过产品资产化、证券化，结合信 托产品，设计出个性化的方案，将投资者和建设者有机的 结合起来，解决了企业参与提供公共产品和公共服务的诉 求，同时减轻地方政府公共财政举债的压力。 一、 项目范围 XXX 市 XXX 区 YYYYYYYY 试点项目具体包括新市 涌（新市水闸至金华路河段） 、深村村中涌、奇槎涌（玫瑰 公园至文华中路河段） 、明窦涌、亚洲艺术公园及文华公园。 该片区水系既有河涌又有湖泊，从水体的组成来看，其多 样性较好。同时，该地区也是 XXX 区的社会、经济和文化 中心，人口集中居住地。对该区域的水环境治理和水文化 提升对城市生态文明建设和经济发展有非常重要的意义。 XXX 市 XXX 区 YYYYYYYY 试点项目（以下简称试 点项目）拟用一年时间的时间完成，以“治理水环境、修 复水生态、提高水质量、促进经济发展” 和“保护水资源、 美化水景观、丰富水文化、提升区域形象”为理念，重点 打造以亚艺湖、文化公园、奇槎涌和新市涌为中心的“一 轴两翼”整个城南片区的水生态文明试点项目，构建具有 可持续发展和人水和谐的生态水环境，提升城市品质，打 造具有前瞻性、可持续发展的水生态文明试点项目。 二、 项目投资估算 试点项目总投资约 亿元人民币，项目内容包括水 生态文明试点项目区域内相关的水利及水系整理、水生态 修复、景观绿化工程以及相关市政基础设施等项目的组织 实施及资金筹措。 (一 ) 水环境综合整治服务直接费用 技术经济指标 工程费 用 总造价序号 项目 数量 单位 单价 （元） （万元） 百分比 xxx 市 xxx 区 xxxxxx 试点项目投融资方案 5 / 14 序号 项目 技术经济指标 工程费 用 总造价 数量 单位 单价 （元） （万元） 百分比 一 工程直接费 1 水利设施 1.1 节制水闸 1.2 河道清淤 2 文华公园和亚洲艺术公园 2.1 水质净化和除藻 2.2 改良植物 1 2.3 改良植物 2 2.4 景观水草 2.5 食物（链）网构建工 程 2.6 沉积物-水层交换工程 2.7 水体生态系统调节 2.8 先锋植物更换 3 其他 3.1 风机房 3.2 鼓风机 3.3 风管及支架 3.4 主动式人工浮岛 3.5 人工填料 3.6 先锋物种种植 3.7 电控系统 3.8 水质监测系统 3.9 五金及辅件 二 工程建设其他费用 计费依据及标准 1 建设单位管理费 2 综合调试费 3 项目前期工作费 4 设计费 5 勘测费 6 施工图预算编制费 7 竣工图编制费 8 施工图审查费 序号 项目 技术经济指标 工程费 用 总造价 数量 单位 单价 （元） （万元） 百分比 9 工程质监、安监费 10 工程保险费 11 工程建设监理费 12 环境影响咨询费 13 招标服务费 三 基本预备费 四 税费 五 工程静态投资 (二 ) 水环境运营服务直接费用 序号 项目 数量 单位 单价（元） 总价（万元） 1 人工费 人 2 电费 项 3 水质监测 项 4 系统维护 项 5 应急及措施 项 6 合计 项目年运行维护费用约为 万元/年（具体按当年的 人工、电费等做适当调整） ，五年的总费用为 万元。 三、 项目实施原则 (一 ) 政府主导、市场运作 试点项目以 XXX 区政府为主导作用，坚持“政府主导、 市场运作、企业参与”的原则，由 XXX 区政府成立 XXX 区水生态文明试点项目指挥部全面统筹和协调试点项目的 实施，在项目规划设计条件、服务标准、实施计划、购买 服务等方面充分体现政府主导作用。通过项目公司（SPV） xxx 市 xxx 区 xxxxxx 试点项目投融资方案 7 / 14 融资和资本运作，确保项目实施的资金需求。 (二 ) 市、区两级政府的支持 考虑到水环境综合整治工作的长期性和艰巨性，以及 充分发挥 XXX 区政府及有关职能部门、投融资服务单位等 各方的主动性、积极性，顺利的推进试点项目的顺利实施， XXX 区政府需要积极整合市、区两级优质资源，在配套政 策、税收返还、协调机制等方面对试点项目的实施给予以 大力支持。 (三 ) 人水和谐、标杆城市 把水环境综合整治与城市生态文明建设、人文环境提 升以及地区经济发展结合起来，以全方位发展的战略高度 和长远发展的思维探索水安全、水文化、水经济与城市品 牌的平衡发展模式，打造全国领先的生态文明城市标杆。 (四 ) 运作稳定、风险可控 试点项目从 XXX 区的实际情况出发，做到合理规划， 措施得当，从容实施，保证效果。根据项目进度要求编制 投融资计划，避免资金短缺或闲置，节省财务费用；充分 考虑融资和项目实施中可能出现的特殊情况、财务费用超 标、时序滞后等不确定性，形成风险控制及应对措施。 四、 工作机制 (一 ) 项目实施模式 根据“政府主导、企业运作”的原则，按照“区政府+ 指挥部+项目公司”的组织模式，以 XXX 区政府为主导，引 进有实施能力和融资能力的投资服务企业（下称“投融资 服务单位” ） 。 投融资服务单位在 XXX 区政府领导下、指挥部的具体 指导下，与 XXX 区水利投资建设有限公司（以下简称 XXX 水投）共同组建项目公司，具体落实项目的实施，具体包 括项目融资、规划、设计、组织实施等工作。 项目公司按照“分专业、结合实际”的思路，采用项 目服务总承包和投融资相结合的模式，通过自行实施、选 择合作服务单位共同实施等方式，落实项目的具体实施工 作。 (二 ) 资金筹措 1、项目资金来源 项目所需的资金主要由生态文明基金（有限合伙）提 供，基金由 XXX 水投、投融资单位和投资人组成。 2、基金生命期 项目的实施期约为一年，项目运维期为五年，生态文 明基金在项目实施期间负责融资，资金的本息需要从后续 的政府采购中逐步收回，因此生态文明基金的生命期暂定 为六年。 3、政府购买服务 项目分为水环境综合整治服务和水环境运营服务，两 种费用单独考核和支付。项目的水环境综合整治服务费用 在项目治理完成达到预期目标时由 XXX 区政府在后续的五 年内分期支付，水环境运营服务由 XXX 区政府在项目完成 xxx 市 xxx 区 xxxxxx 试点项目投融资方案 9 / 14 后五年内逐年采购。 XXX 区政府每年以财政公共预算的形式支付项目水环境 综合整治服务费和购买水环境运营服务。 服务费由 XXX 区国土城建和水务局代表 XXX 区政府负 责支付。 (三 ) 组织架构 XXX 区水生态文明试点项目组织架构图如图 1 所示。 图 1 XXX 区水生态文明试点项目组织架构图 1、设立项目公司 由 ABCD 发起成立 XXX 区水生态文明项目建设投资有限 委托项目实施 支付预算资金 组织实施并支付资金 投资收益/本息 投资/借款 生态文明基金项目公司 （SPV） 项目规划 XXX 市 XXX 区政府 ABCD 项目招标 项目设计 项目实施 运营维护 XXX 区国土城 建和水务局 XX X 区 水 生 态 文 明 试 点 项 目 指 挥 部 公司（简称 SPV，公司的具体名称由合作方多方协商确定） 。 SPV 在指挥部的指导下负责项目的具体组织实施并按时支付 各项资金。 2、设立生态文明基金 由资金保障方和 XXX 水投共同发起生态文明基金，其 中，XXX 水投占 20%，作为劣后，资金保障方负责其余 80%资 金的募集，并作为基金的 GP，负责资金的管理。基金的结 构如图 2 所示。生态文明基金再向项目公司注资和提供借 款。 图 2 生态文明基金的结构设计 (四 ) 收益分配 生态文明基金的收益包括分红和借款利息，其余股东 按同股同权按比例获得分红收益。 (五 ) 职责分工 1、XXX 区政府负责项目总体决策和指导，研究决定项 LP1 1 注资 LP2 GP XXX 水投投资人 生态文明基金 资金保障单位 XXX 区财政局 投资服务单位 xxx 市 xxx 区 xxxxxx 试点项目投融资方案 11 / 14 目实施过程中的重要事项。 2、试点项目指挥部（以下简称指挥部）在区政府领导 下负责项目的全面统筹、监督控制、协调服务等，具体包 括目标与计划推进、项目实施和质量的监督、项目进度和 费用的确认等工作。 3、ABCD 发起设立项目公司，组织开展项目实施。 4、XXX 区政府授权 XXX 水投与资金保障方共同设立生 态文明基金，负责项目资金的筹集、向项目公司注资及支 付投资者收益，审核支付项目资金。 5、指挥部与项目公司共同组织编制试点项目的详细规 划方案，并协调区财政、公资办、水务、环保、规划、审 计等部门，必要时报区人大常委会决议，确保项目的顺利 展开。 五、 实施步骤 1、选定合作对象 XXX 区政府授权 XXX 区国土城建和水务局通过法定程序 选定投融资服务单位，明确要求拟合作对象的责任、能力 和资质，包括项目融资能力、项目效果要求以及具有相应 实施能力和资质。 2、签订投融资服务合同 选定投融资服务单位后，XXX 区政府通过书面形式授权 XXX 区国土城建和水务局与投融资服务单位签订项目投融资 服务合同，明确项目的实施范围、工作内容和目标、进度 要求、融资成本及资金支付等各方的责权利关系。 3、设立生态文明基金 XXX 区财政局将资金注入到 XXX 水投，XXX 水投将 资金注入生态文明基金，资金保障方负责其余资金的筹集。 2、设立项目公司 ABCD 发起成立项目公司，生态文明基金向项目公司注 资并提供借款。 3、授权委托 XXX 区国土城建和水务局经 XXX 区政府授权，委托项目 公司组织实施 XXX 区水生态文明试点项目的项目实施工作， 并签订委托合同。 4、组织项目实施 项目公司根据指挥部下达的任务，安排好融资计划， 负责项目融资、项目报批、招投标、项目实施、资金支付 等工作。指挥部负责政府相关部门和社会的协调工作，保 证项目顺利进行。 5、实施确认 在项目实施的过程中，指挥部按照合同约定确认项目进 度、工程量和费用，作为 XXX 区政府采购的依据。 6、项目运营维护 试点项目竣工并经验收合格后，由项目公司继续负责运 营五年，XXX 区政府按约定支付运营费。 六、 政府采购资金安排 xxx 市 xxx 区 xxxxxx 试点项目投融资方案 13 / 14 (一 ) 财务成本 水环境综合整治服务直接费用为 万元，项目实施 期间的财务成本按银行同期贷款基本利率计算，约为 万 元（按目前银行贷款基准利率估算） ，项目整治的总费用为 万元。 运营期间的财务成本按 %计算。 (二 ) 政府采购安排