保险市场竞争格局

我国保险市场竞争格局主要特点及其演变趋势 入世后我国保险业迅猛发展，市场主体的大量增加引致保险市场集中度快速下降，市场竞争日趋激烈， 市场竞争格局正在发生重大转变，主要体现在以下五个方面：从总体竞争格局看，市场竞争主体日趋增多， 市场集中度不断下降。从产品竞争格局看，寿险市场高度集中，意外险、健康险、车险市场竞争激烈。从 中外资公司竞争格局看，中资公司依然占据绝对优势，但外资公司发展迅速，中资公司面临着日益严峻的 竞争挑战。从地域竞争格局看，东部发达地区竞争激烈，中西部地区竞争相对平缓。从保险公司竞争力比 较看，市场规模越大、经营历史越长的公司，经营效率较高，竞争力较强。 一、总体竞争格局：市场竞争主体日趋增多，市场集中度不断下降 随着入世后我国保险市场的开放和准入限制的逐步放宽，保险公司数量快速增加，规模较大的保险公 司所占市场份额逐步下降，保险业寡头垄断的格局逐步被打破，市场竞争日趋激烈。 从保险公司数量变化看，入世后我国寿险公司数量增长较快，已从 2001 年的 16 家增加到 2003 年的 30 家；同时，保监会放宽了审批分支机构的条件，寿险公司分支机构数量也迅速增加，如新华人寿和泰 康人寿获准开设超过 100 个中心支公司，新设了多家分公司和 200 余家营销服务部。财产险公司的数量从 2000 年的 17 家增加到 2003 年的 24 家，其中，外资财产险公司从 2000 年的 7 家迅速增加到 2003 年的 14 家。 市场主体的大量增加引致国内保险市场竞争日趋激烈，市场集中度快速下降：从我国寿险公司的市场 份额变化看，20012003 年，中国人寿和平安人寿等两大寿险巨头的市场份额不断下降，分别从 57.05% 和 28.10%下降到 53.82%和 19.56%；太平洋人寿、新华人寿和泰康人寿等其他规模较小的寿险公司继续保 持迅猛发展态势，这三家公司合计市场份额从 13.08%提高到 22.64%。从财产险市场份额变化看，中国人 保在财产险市场中始终处于绝对垄断地位，但其市场份额逐年下降，已从 2000 年的 77.33%递减到 2003 年的 66.88%，下降了 10.53 个百分点；位居第二的太平洋财产险和第三位的平安财产险公司的市场份额在 2000-2002 年期间有所上升，分别从 2000 年的 11.22%和 7.8%递增到 2002 年的 13.1%和 10.4%，但在 2003 年也出现了小幅下降。与此同时，包括外资公司和其他内资小公司在内的其他财产险公司市场份额 快速提高，已从 2000 年的 3.65%大幅度提高到 2003 年的 11.75%。 二、产品竞争格局：寿险业意外险和健康险市场竞争激烈，财产险业车辆险存在恶性竞争现象 我国寿险业(人身险业)主要包括三大险种：寿险、健康险和意外险。目前，寿险市场集中度很高、竞 争相对平缓，但健康险和意外险市场竞争较为激烈。在寿险市场中，2003 年中国人寿占据了 56.59%的市 场份额，平安寿险和太保寿险分别占据了 20.65%和 13.37%的市场份额，其他公司份额很小，短期内难以 与这三大公司抗衡。意外险的市场集中度比寿险低，市场竞争较为激烈：2003 年中国人寿占有 50.65%的 市场份额，平安、太平洋、新华等三家寿险公司占有 30.65%的市场份额，泰康等其他公司占有 1%-8.7% 的市场份额；鉴于财产险公司从 2003 年开始可以经营意外险业务，寿险市场集中度将进一步下降，竞争 将更为激烈。健康险市场集中度日趋下降，市场竞争最为激烈：在 2003 年的健康险市场中，中国人寿占 据的市场份额最大，但所占比重只有 24.52%；平安和新华分列占有 10.84%和 9.28%的市场份额，其他保 险公司的市场份额均在 5%以下，市场竞争十分激烈。尤其是 2003 年对财产险公司开放短期健康险市场以 来，财产险公司业务开发力度很大，很快打破了 2003 年以前由中国人寿、平安和太平洋等三大寿险公司 的垄断格局，2003 年当年中国人保就成功地占据了健康险 20%以上的市场份额。 从 2000-2003 年我国财产险产品结构变化情况看，我国财产险主要有机动车辆险(车险)、企业财产险、货 运险、责任险和家庭财产险等五大产品，其中车险是最大险种，车险保费收入占全部财产险保费收入的比 重始终在 61%左右；企业财产险是第二大险种，其保费收入所占比重在 2000 年以后有所下降，但 2003 年 仍高达 14%；货运险、责任险和家财险所占比重分别在 5%、4%和 3%左右。从 2003 年五大险种的市场份 额看，财产险市场集中度较高，中国人保、太平洋财产险和平安财产险等三大财产险公司所占市场份额均 在 90%以上，其中中国人保在车辆险、企业财险和货运险三个险种的市场份额均在 70%左右，处于绝对 优势地位。家财险和责任险两个险种的市场集中度相对分散，中国人保的市场份额均低于 50%，市场竞争 相对充分。虽然三大公司在车辆险市场份额很高，但由于车险保费收入是财产险的主要收入来源，车辆险 的市场竞争十分激烈，甚至出现了许多恶性竞争行为，导致车辆险费率不断下调、赔付率上升，使车辆险 成为风险较大的险种。 三、中外资保险公司竞争格局：外资公司发展迅速，中资公司面临日益严峻的竞争挑战 入世后外资进入我国保险市场的准入限制逐步放松，经营地域限制也逐步放宽，外资保险公司大量增 加，外资保险公司正凭借其雄厚的资金、专业化的管理、高水准的产品开发技术、先进的管理经验以及高 精尖的人才等多方面优势，对中资公司形成越来越大的挑战。这主要表现在以下几个方面：一是从中外资 保险公司的市场份额变化看，尽管截至 2003 年底，中资公司仍占据 98%以上的市场份额，外资公司占比 不到 2%，但外资公司发展迅速，其同比增长速度远超过中资公司，如 2003 年外资寿险公司保费收入增速 超过中资寿险公司保费收入增速近 15 个百分点。二是从中外资公司的营销模式看，外资寿险公司更注重 依靠费用相对较低的个人代理人营销方式开展业务，个人营销保费收入所占比重接近 90%，远远超过中资 寿险公司不到 60%的比例。外资财产险公司则避开市场竞争激烈的车辆险，专注于效益较好的企业财产险、 责任险和货运险，并获得较高的市场份额，2003 年外资公司在企业财产险、货运险和责任保险的市场份 额已经分别达到 2.94%、5.98%和 4.93%，企业财产险、货运险和责任险占外资公司总保费收入比重分别 达到 38.94%、26.6%和 18.34%。三是从外资公司较早进入的上海、广州和深圳等市场发展状况看，外资 公司发展快速。如外资寿险公司个人新单契约保费收入占广州和深圳总保费收入的比重持续上升，2003 年外资寿险公司在广州的个人新单契约市场份额已经接近 35%，上海和深圳分别为 20%和 15%左右。 2003 年外资财产险公司在经济发达的直辖市和计划单列市的市场份额也已经达到 4.07%。可以预见，随着 我国保险市场进一步开放，外资保险公司的竞争优势将进一步显现，在我国保险市场中所占份额会快速提 高，中资保险公司将面临着日益严峻的竞争挑战。 四、地域竞争：东部发达地区竞争激烈，中西部地区竞争相对平缓 我国东中西部地区经济及人均收入差距很大，而寿险业与经济发展、特别是人均收入水平密切相关， 经济越发达的地区，寿险业发展水平越高，如 2003 年经济最发达的东部沿海六省市的寿险业保费收入占 全国保费收入的比重达到 46.87%，而陕西、山西、青海等西部五省区的保费收入仅占全国保费收入的 4.71%。同时，经济越发达、寿险业发展水平越高的地区，市场竞争也越激烈。从中国人寿、平安人寿、 太平洋人寿、新华人寿、泰康和大平人寿等六家主要寿险公司 2003 年的地域市场份额看，在我国经济发 展水平最高的直辖市和计划单列市，寿险业市，场集中度最低，市场竞争最为充分，没有一家公司处于市 场绝对垄断地位，中国人寿和平安寿险公司市场份额较高，分别为 29.19%和 33.73%，太平洋人寿和新华 人寿的市场份额也分别达到 10.48%和 10.87%，泰康和太平人寿等其他公司市场份额相对较低，但总计也 达到了 15.73%。在经济较为发达的沿海和中部地区，市场集中度比直辖市和计划单列市的市场集中度有 很大提高，2003 年中国人寿在沿海发达地区和中部地区的市场占有率分别达到 56.85%和 64.62%，处于绝 对垄断地位；如果加上平安寿险和太平洋人寿，三家公司的市场份额接近 90%，其他公司的市场占有率只 有 10%，难以与三大公司展开竞争。在经济很不发达的西北部地区，中国人寿、平安寿险和太平洋人寿的 市场占有率为 86.53%，比东部沿海 7 省和中部 8 省略低，但西部地区保费收入占全国保费收入的比重很 低，2003 年只有 16.89%，其他公司凭借 13.47%的市场份额难以与中国人寿等三大寿险公司展开实质性竞 争。 与寿险业地域竞争特点类似，财产险在经济发达地，区的竞争相对经济落后地区激烈。在经济发展水 平较高的直辖市和计划单列市，财产险的市场集中度最低，2003 年中国人保的市场份额只有 54.49%，太 平洋财产险、平安财产险和其他中资财产险的市场份额分别为 14.6%、13.42% 和 13.42%，外资保险公司 的市场份额也高达 4.07%。在东部沿海 7 省，太平洋财产险和平安财产险市场份额较其在直辖市与计划单 列市低，但中国人保的市场份额高达 67%；中国人保、太平洋和平安等三家最大财产险公司的市场份额高 达 90.77%，比三家公司在直辖市和计划单列市的份额 (82.55%)高 8.3 个百分点。在中部地区的 8 个省份， 中国人保等三大财产险公司的市场份额达到 96.54%，处于寡头垄断状态。在中西部地区，三大财产险公 司的市场份额也高达 88.77%。由此可见，财产险市场在经济发达的直辖市与计划单列市和东部沿海地区 市场集中度较低、竞争较为激烈，而在经济欠发达的中西部地区市场集中度较高、竞争较为平缓。 五、公司竞争力：市场规模大、经营历史长的公司，经营效率较高，竞争力较强 评价寿险公司竞争力的指标较多，主要包括市场占有率、经营效率、资本充足率和盈利能力等指标。 从市场占有率看，中国人寿、平安寿险和太平洋寿险的市场占有率比较高，具有较强的竞争能力。从经营 效率看，20012003 年，各家寿险公司均处于快速扩张期，但增员增效的效果存在明显差异，以个人代理 人均首年保费增加额为例，中国人寿增员增效的效果明显，该增加额高达 10.72 万元，而其他寿险公司(平 安因调整经营策略不可比)均出现了不同程度的下滑，泰康寿险和太平洋寿险公司的下滑幅度最大，分别 从 4.16 万元和 4.3 万元下降到 1.53 万元和 2.32 万元，太平洋寿险公司还出现了增员不增效的负面效果。 从资本充足率来看，2000-2002 年，除平安寿险和太平洋寿险因改制出现了一定程度的上升，分别由 8.79%和 10.07%，上升到 9.24%和 16.31%，其他公司均呈下降趋势，泰康人寿下降幅度最大，由 35.58% 下降到 9.78%，其次为新华人寿，由 27.54%下降到 11.35%，考虑到目前中国人寿和平安人寿已经先后发 行股票上市，这两家公司的资本充足率已经得到很大改善。从盈利能力比较看，2001-2003 年中国人寿、 平安人寿和新华人寿的净资产收益率始终保持正值，但 2002 年各家寿险公司的净资产收益率出现下降趋 势，2003 年中国人寿和平安寿险的净资产收益率分别降至 4%和 12.39%；而太平洋、泰康和新华人寿则 出现了较大幅度的上升，2003 年分别达到 3.17%、6.75% 和 14.82%，呈现出良好的发展态势。总体看，市 场规模越大、经营历史越长的寿险公司，经营风格相对稳健，经营效率较高，竞争力较强；市场规模较小 的新型寿险公司，经营状况波动性较大，竞争力相对较低。 财产险公司的竞争力评价指标主要包括市场占有率、费率和赔付率、资本充足率和盈利能力等。从市 场占有率看，中国人保具有绝对的竞争优势，但正处于下降状态。从费率和赔付率看，中国人保费率和赔 付率较高，其他公司的费率和赔付率均低于市场平均水平。从资本充足率来看，较早设立的财产险公司资 本充足率普遍低于较晚设立的公司，2002 年末中国人保、平安财险和太平洋财险的资本充足率分别为 17.62%、9.24% 和 22.85%，而华泰、永安和天安的资本充足率均超过 25%，最高的永安公司达到 55.86%。从盈利能力来看，2003 年中国人保、平安、太平洋财产险公司等设立时间较早的财产险公司净 资产收益率比 2002 年有较大幅度下降，分别从 16.24%、28.01% 、 45.68%下降到 11.13%、2.25% 、10.38% ，但总体上仍高于永安、天安等后期成立公司的水平，2003 年永安、天安的收益 率分别为 9.65%和 9.09%。总之，中国人保、太平洋财产险和平安财产险是目前中国财产险市场中竞争力 较强的三大公司，但外资公司和其他中资财产险公司发展势头良好，其市场竞争力正在不断提升。 六、我国保险业竞争格局的发展趋势 (一)竞争主体迅速增加，市场集中度进一步下降，竞争地域日趋广泛 根据中国保险监督管理委员会的规定，自 2003 年 12 月 11 日起，允许外资财产险公司经营除法定保 险业务以外的全部非寿险业务，增加福州、厦门、宁波、沈阳和武汉 5 个城市为保险业对外开放城市， 2004 年 12 月 11 日后，外资将可以介入寿险团体业务。同时，在国家政策扶持下，中资保险公司迅速扩 展业务领域，广泛增设营业网点。因此，未来几年保险市场主体将大量增加，保险市场的集中度将继续保 持下降趋势，市场竞争将进一步加剧，且竞争地域日趋广泛。 (二)保险业出现混业经营趋势，但竞争模式将日趋专业化 2003 年保监会允许财产险公司介入意外险和健康险等传统寿险业务，此后中国人寿集团公司等寿险 公司也计划设立财产险公司，介入财产险业务领域，我国保险业再次出现混业经营现象。混业经营将进一 步加剧保险市场竞争，各公司为在激烈的市场竞争中求取生存，必然将加强分支机构的专业化经营