银行盈利能力分析.doc

银行盈利能力分析一、背景资料1、A银行相关报表数据表1 A银行1995-1997年资产负债表 单位：亿元项目1997年 1996年1995年1234567891011121314151617资产现金及存放同业拆放同业投资有价证券贷款应收帐款固定资产其他资产资产合计负债存款同业拆入借入资金应付款项其他负债负债合计所有者权益实收资本未分配利润所有者权益合计203.7562.0082.00281.0015.001.8074.60720.15450.0030.00100.0035.0063.00678.0033.758.4042.15134.5528.7040.00180.0012.001.1535.7432.10250.0029.0076.0020.0033.00408.0019.005.1024.10102.6429.0010.00170.0020.000.758.60340.99180.0010.0095.0027.006.74318.7418.803.4522.25表2 A银行1995-1997年损益表 单位：亿元项目1997年 1996年1995年1234567891011121314收入利息收入手续费收入其他营业收入其他收入收入合计支出利息支出手续费支出其他营业支出业务及管理费其他支出支出合计利润税前利润减：所得税税后利润41.000.901.050.1843.1331.000.253.201.180.0836.416.722.014.7121.000.701.040.0422.7816.000.201.000.820.0118.034.751.4253.32516.000.351.150.0117.5114.000.150.300.620.4515.521.990.5971.393二、思考题根据相关公式计算A银行的盈利进行分析。三、案例分析根据相关公式计算A银行的盈利进行分析。表3 A银行的盈利分析数据 单位：亿元项目1997年1996年1995年总资产总有息资产总有息负债总资本总利息收入总利息支出税前净收入支付所得税税后净收入非利息经营收入非利息经营支出非经营收入非经营支出720.15425.00175.0042.1541.0031.006.722.014.711.953.450.181.96432.10248.70355.0024.1021.0016.004.751.4253.3251.741.200.040.83340.99209.00285.0022.2516.0014.001.990.5971.3951.500.450.011.07表3相关项目计算公式如下：总有息资产=拆放同业+投资有价证券+贷款；总有息负债=存款+同业拆入+借入资金；非利息经营收入=手续费收入+其他营业收入；非利息经营支出=手续费支出+其他营业支出；非经营收入=其他收入；非经营支出=业务及管理费+其他支出。表4 A银行盈利分析的比率（%）项目1997年1996年1995年资本收益率资产收益率资本乘数净利息收益率净非利息经营收益率净非经营收益率所得税率有息资产净利息收益率有息资产占总资产比率净利息差额来自净利息头寸的损益有息资产的利息收益率有息负债的支付利息率净利息头寸占有息资产比例11.70.65171.39-0.21-0.250.282.3559.00-8.0610.429.6517.7158.8213.800.77181.160.13-0.180.332.0157.563.93-1.938.444.51-42.746.260.41150.590.31-0.310.180.9661.292.75-1.797.664.91-36.36表4相关项目计算公式如下：资本收益率=资产收益率*资本乘数资产收益率=净利息收益率+净非利息经营收益率+净非经营收益率-所得税率净利息收益率=有息资产净利息收益率*有息资产占总资产比率有息资产净利息收益率=净利息差额+来自净利息头寸的损益净利息差额=有息资产的利息收益率-有息负债的支付利息率来自净利息头寸的损益=净利息头寸占有息资产比例*有息负债的支付利息率盈利分解分析(1)从资本收益率看，1996年比1995年有大幅度上升，原因有二：一是资本乘数提高，银行资本充足率下降，资本的杠杆作用增强；二是资产收益率上升。与1996年相比，1997年资本收益率下降，原因有二：一是资本乘数下降，银行资本充足率上升，资本的杠杆作用减弱；二是资产收益率下降，而资产收益率下降的主要原因是净非利息经营收益率和净非经营收益率的大幅度下降。(2)从净利息收益率（银行主要盈利来源）看，1995-1997年，净利息收益率连续大幅度上升，1997年达到1.39%。主要原因是有息资产的净利息收益率大幅度上升。1996年有息资产占总资产比率比1995年低，但净利息收益率却提高0.57%，说明提高净利息收益率的关键在于提高有息资产的净利息收益率。(3)从有息资产的净利息收益率看，A银行1995-1997年，有息资产的净利息收益率连续上升，主要原因是净利息头寸的损益的上升。(4)从净利息差额看，A银