创业板业绩变脸为哪般审计分析.docx

一视频中学到了什么？1.在创业板上市的公司为什么在上市之后该公司的利润就大幅度的下滑呢？专家分析，由于国内目前对上市公司的条件非常的苛刻，而公司上市后对公司筹集资金有很大的好处，因而许多的公司忙着上市。创业板为中小型企业提供了这么一个平台。近几年，有些公司本身的业绩就不是很好，但为了上市他们就会在近三年的财务报表中做过的粉饰，进而提高自己的利润，降低自己的负债，从而达到上市的标准。在发行股票的时候抬高自己的股价，。而在上市之后，由于经营状况本身就不是很好，便会出现股价下跌，营业利润急剧下滑。发生“业绩”变脸。2.企业以什么样的手段增加利润？现在很多企业以圈钱的目的入市。但自己的入市资格又不够，就通过提前或者延期入账，。企业所发生的事项中若分类不明确或者分类错误也会影响经营指标的误判。如天喻将保理回款计入了自己经营活动的现金流，从而高估了收益，隐藏了负债。、粉饰自己的财务报表然后成功入市。但后期业绩不好，就会导致很多的中小股东的利益受到严重的损害。而获利的则是小部分的企业高管。 3.对于创业板公司上市后业绩纷纷下滑是由于其本身的业绩就不好而通过对财务报表的粉饰而造成审核的错误，企业财务报表的编制必须要以正确的金额，实际发生的交易和事项计入恰当的会计科目，就算企业在上市前虚增自己的利润，在上市后就会出现种种业绩不好的现象。公司对财务报表的粉饰，是经不起审计单位的具体推敲的。例如，天喻公司抬高自己的应收账款，审计人员是可以通过上年的应收账款的余额计算出今年的余额。4.从财管角度来看，判断公司的的业绩是好是坏，不能只是单纯的看公司的营业利润，要通过财务的比率分析法去分析公司的营运能力，盈利能力和偿债能力。天喻以很高的市盈率发行了股票，表面上是说明了公司的业绩很好，但可以通过对其财务报表数据的分析看出，他的高市盈率是捏造的，而从后来创业板上市公司的利润下滑的趋势来看，对上市前公司的业绩判断是需要进行综合分析的。5.创业板现在的退市制度不完善以及对保荐人的惩治力度不够。虽然在已经有出台对于保荐业务的管理办法，但执行的力度不够，因此应该加大对保荐人、上市公司等收益部门的惩治力度。还有对信息披露监管不力同时又缺乏严格的自律管理。让中国的创业板走得更远，不仅需要积聚资金，还需要积累商业信用。二.涉及的专业术语：1.招股说明书: 供社会公众了解发起人和将要设立公司的情况，说明公司股份发行的有关事宜，指导公众购买公司股份的规范性文件。公司首次公开发行股票，必须制作招股说明书。市盈率：也称价格盈余比率或价格与收益比率，是指普通股每股市价与每股利润的比率。2.换手率：也称“周转率”，指在一定时间内市场中股票转手买卖的频率，也是反映股票流通性强弱的指标之一。3.保理：保理是指卖方、供应商或出口商与保 保理商之间存在的一种契约关系。根据该契约，卖方、供应商或出口商将其现在或将来的基于其与卖方（债务人）订立的货物销售或服务合同所产生的应收账款转让给保理商，由保理商为其提供下列服务中的至少两项：贸易融资、销售分户账管理、应收账款的催收、信用风险控制与坏账担保。3.招股意向书：上市公司向中国证券监督管理委员会申请公开发行股票申报材料的必备文件。4.创业板市场：GEM （Growth Enterprises Market ）board是地位次于主板市场的二板证券市场，以NASDAQ市场为代表，在中国特指深圳创业板。在上市门槛、监管制度、信息披露、交易者条件、投资风险等方面和主板市场有较大区别。其目的主要是扶持中小企业，尤其是高成长性企业，为风险投资和创投企业建立正常的退出机制，为自主创新国家战略提供融资平台，为多层次的资本市场体系建设添砖加瓦。5.主板市场: 也称为一板市场，指传统意义上的证券市场（通常指股票市场），是一个国家或地区证券发行、上市及交易的主要场所。主板市场对发行人的营业期限、股本大小、盈利水平、最低市值等方面的要求标准较高，上市企业多为大型成熟企业，具有较大的资本规模以及稳定的盈利能力，中国大陆主板市场的公司在上交所和深交所两个市场上市。主板市场是资本市场中最重要的组成部分6.除权除息：上市公司以股票股利分配给股东，也就是公司的盈余转为增资时，或进行配股时，就要对股价进行除权（XR），XR是EXCLUDE（除去）RIGHT（权利）的简写。上市公司将盈余以现金分配给股东，股价就要除息（XD），XD是EXCLUDE（除去）DIVIDEN（利息）的简写。 除权除息日购入该公司股票的股东则不可以享有本次分红派息或配股。7.A股市场：A股的正式名称是人民币普通股票。它是由我国境内的公司发行，供境内机构、组织、或个人（不含台、港、澳投资者）以人民币认购和交易的普通股票。8.圈钱：就是把不属于自己的钱，通过某些貌似合法的手段掏到自己袋中。由于这种行为在方式上和传统违法犯罪中的盗窃、抢劫、诈骗存在明显区别，因此，业界将它们统称为圈钱。就是上市公司不顾投资人的利益，发行新股，增发股票，配股等等三.哪些东西与审计认定有关，有什么关系？违背了哪些认定？1.根据天喻信息招股说明书中的信息， 天喻信息2009年新增经营性应收账款2345.71万元，。而根据上一年2008年的应收账款为15443.06万元算出，2009年年末应收账款数为13570.29万元。而招股书中的合并资产负债表显示，截止2009年12月31日，应收账款为16396.94万元。这与他们计算出的数字相差了两千八百多万元。在这里，天喻公司虚增了自己的利润，高估的自己的应收账款，这是违背了审计中计价与分摊的认定，自己的资产并没有记录正确的金额，而是高估了自己的应收账款。2.重大合同这一项中披露的银行授信、保理业务合同的数额，都出现了前后的不一致，这违背了审计中“与列报和披露相关的认定”的准确性和计价，在披露中合同的数额有做过明显的改动，说明其金额是值得人怀疑的，并没有以恰当的金额记录。3.天喻公司将两年的利润进行相互的调节，把未来一年的销售收入搬到今年来，就会导致未来的销售收入减少，而今年的销售收入会增加，今年的盈利利润就增加。公司这样的做法是违背了审计中截止的认定，将未来的收入计入今年，对于今年来说是违背了发生的认定，而对于未来是违背了完整性的认定。4.天喻信息的招股说明书中，将从银行得到一笔四千万的保理回款计入了经营商品、提供劳务收到的现金中。就增加了企业的营业收入，也就虚增了利润，让报表的使用者觉得该企业的经营状况良好，而从