（工商管理专业论文）a银行信用风险控制研究(1).pdf

国内图书分类号：f832.4 国际图书分类号：336.773 工商管理硕士学位论文 a 银行信用风险控制研究 硕 士 研究生：范天红 导 师：彭彦敏副教授 申请学位级别：工商管理硕士 学 科、专 业：工商管理 所 在 单 位：哈尔滨市商业银行 答 辩 日 期：2007 年 5 月 授予学位单位：哈尔滨工业大学 classified index：f832.4407.61 u.d.c：336.77338.47.724 a dissertation for the degree of mba the study of the credit risks control of a bank candidate： fan tianhong supervisor： vice-prof peng yanmin academic degree applied for： master of business administration affiliation： harbin commercial bank date of defence： may , 2007 degree-conferring-institution ： harbin institute of technology 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 摘 要 近年来，在经济、金融自由化浪潮的冲击下，全球金融领域正面临着空 前复杂和规模庞大的信用风险。我国作为世界上最大的发展中国家，银行体 系面临的信用风险将是我国金融风险的主要构成要素。随着金融业务的迅猛 发展，金融风险急剧增长，各家商业银行经济案件频繁发生，商业银行风险 管理也越显得重要了，因此，完善商业银行风险管理体系，遏制金融案件的 发生，已成为商业银行管理工作的重要组成部分。 本文以 a 银行的信贷运行状况为背景资料，围绕商业银行如何以科学管 理信贷行为将信用风险控制在合理的范围内这一内容展开研究，提出本文的 研究方向在借鉴国内外信用风险防范的模式和方法的基础上，规范 a 银 行信贷行为，建立自己的信用文化。 本文主要包括四部分： 第一部分，首先简要介绍了商业银行信贷风险管理的发展历程，目前我 国商业银行风险管理的现状。 第二部分，介绍了国内外风险管理的现状。重点介绍了美国花旗银行、 德意志银行、香港商业银行和上海银行的风险控制模式，通过对比分析了国 内外商业银行在风险管理模式上存在的差异，在此基础上提出了国外在信用 风险防范上给我们带来的启示。 第三部分，介绍了 a 银行的基本情况、发展历史及信贷风险管理状况。 分析了 a 银行的资产状况和风险控制情况，总结了不良资产的处置效果。 第四部分，提出了 a 银行风险管理应采取的主要措施。应该强化防范风 险意识，加强内部管理，严格实行稳健经营，加强宏观监控。 在商业银行发展的今天，泛论风险管理已经不能适应形势的要求，只有 努力提高风险管理能力，才能推动商业银行风险管理事业不断深化和升级， 才能推动商业银行各项业务的发展。 关键词 商业银行 信用风险管理 信用风险控制 - i - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 abstract in recent years，under the impact of economic and financial liberalization， the global economy and finance field is facing the unprecedentedly complicated credit risks in large scale. our country is regarded as the biggest developing country in the world，the credit risks that the bank system faces will be the main elements of financial risks of our country. along with the financial service swift and violent development ， the financial risk suddenly increased ， various commercial bank economical case frequent occurrence，the commercial bank risk management also appeared has been important. therefore， the perfect commercial bank risk control system，the containment finance case occurrence，has become the commercial bank supervisory work the important constituent. this thesis regards credit operation conditions of a bank as the background materials，around this content launch studying how the commercial bank controls the credit risks in the reasonable range with the credit behavior of scientific management. point out the research purpose of this thesis ison the basis of drawing lessons from mode and method of the domestic and international credit risks prevention， standardize the credit behavior of a bank， set up its own credit culture. there are four chapters in this dissertation: in first chapter，firstly，have an introduction of credit risk management developing courses，the current credit risk management of our merchant banks. in the second chapter ， give an introduction of current credit risk management in home and abroad. introduced with emphasis on risk control system of city bank、deutsche bank、hongkong commercial bank and bank of shanghai. through the contrast，analyses difference in domestic and foreign risk management. have proposed the enlightenment to us in the credit risks prevention abroad on this basis. in the third chapter，have an introduction of basic condition，developing history and credit risk management in a bank. analyses credit assets condition and risk control. summarize the disposition of bad assets. in the fourth chapter， it studies the main measures of the risk management of - ii - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 a bank：strengthen the consciousness against risk，manage safely strictly， enhance some macro-suggestions. with the development of commercial bank，it is more practical to enhance risk management ability rather than idle theorizing. we should continue the risk management innovation during the process of enhancing the risk management and then promote the development of commercial bank. key words commercial bank; credit risk management; credit risk control - iii - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 目 录 摘 要 . i abstract.ii 第 1 章 绪论.1 1.1 选题的背景及问题的提出 .1 1.2 国外商业银行的风险管理理论及风险管理现状 .2 1.2.1 信用风险概述 .2 1.2.2 信贷风险管理理论 .2 1.2.3 信贷运行状况 .4 1.3 国内商业银行产生背景及现状分析.6 1.3.1 产生背景.6 1.3.2 信贷运行现状分析 .8 1.4 本文主要研究内容及结构 .11 第 2 章 国内外商业银行信用风险控制现状对比分析 .12 2.1 国外商业银行的风险控制现状.12 2.1.1 美国花旗银行风险控制情况.12 2.1.2 德意志银行风险控制情况.13 2.2 国内商业银行风险控制现状 .15 2.2.1 香港商业银行风险控制情况.15 2.2.2 上海银行风险控制情况 .16 2.3 国内外商业银行信贷业务做法的比较及借鉴意义 .19 2.4 本章小结.21 第 3 章 a银行信贷运行状况分析.22 3.1 a银行基本情况 .22 3.2 a银行的资产状况 .26 3.2.1 资产的总体状况 .26 3.2.2 资产的结构状况 .33 3.2.3 a银行不良资产处置效果.37 3.3 a银行信用风险管理状况.38 - iv - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 3.3.1 a银行信用风险管理组织体系.38 3.3.2 a银行不良资产形成的具体原因.40 3.4 本章小结.41 第 4 章 a银行信用风险控制对策.42 4.1 加强组织结构建设 .42 4.1.1 优化信贷业务流程 .42 4.1.2 建立信贷决策体系 .42 4.1.3 完善客户信用评级程序和方法.43 4.1.4 强化内控机制 .44 4.2 建立适合银行的风险度量和管理模型.45 4.2.1 外部与内部评级体系的设计.45 4.2.2 国外商业银行的风险度量模型应用.46 4.2.3 优化a银行的信用风险度量技术.48 4.3 激励机制和良好的信贷文化建设.49 4.3.1 强化内部激励机制 .49 4.3.2 a银行信用文化建设 .50 4.4 本章小结.52 结 论 .53 参考文献.54 哈尔滨工业大学硕士学位论文原创性声明.57 哈尔滨工业大学硕士学位论文使用授权书.57 哈尔滨工业大学硕士学位涉密论文管理.57 后 记 .58 个人简历.59 - v - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 第 1 章 绪论 1.1 选题的背景及问题的提出 金融已成为现代经济的核心， 许多国家所发生的金融危机及其后果表明， 金融稳定对国家社会经济的稳定和发展十分重要。金融安全关系到国家的经 济安全， 关系到经济和社会的可持续发展。 金融所特有的货币信用经济属性， 决定了其不确定性与投机因素比其他任何一种资源配置机制都要大，即金融 风险是伴随金融制度建立与发展过程中的客观问题，能否正确认识并予以有 效地防范和化解，是确保金融安全的关键。1997 年亚洲金融危机给我们上了 生动的一课。以风险控制为基调的金融安全，已成为当今一国经济安全与国 家安全的重要标志。银行信贷是中国经济的主要推动力，中国经济的一半增 长来自于投资，而融资渠道的单一使银行机构显得更为重要。 国际上一流商业银行形成的共同理念是银行置身于风险行业中，并通过 对银行的有效管理来创造价值。也就是说商业银行信贷业务最主要的目标应 该是在最小的风险水平下获得最丰厚的回报。因而积极有效完善的风险管理 成为整个信贷业务的重中之重，贯穿于业务流程的始终1。 随着我国 2006 年金融市场全面开放的到来， 我国的商业银行既面临着难 得的发展机遇，也面临着激烈竞争的更大挑战。银行间竞争的日益激烈，尤 其是世界金融一体化的影响，商业银行面临的风险不断增大。近几年先后发 生了中银信托投资公司被关闭、海南城市信用社支付危机等事件。虽说信贷 风险并不一定是造成这些金融机构关闭的直接原因，但信贷风险在其金融风 险的酝酿形成过程中占据了重要的位置。因此，我国银行业对于信贷风险的 防范问题变得日益重视。 作为 a 银行，由于地处东北老工业基地，除存在上述共性外，由于地域 环境的限制和影响，地方经济政策的影响，具有其自身的特殊性。 本文从理论上与国外商业银行在性质、运作模式、运作效果上进行了比 较分析，指出具有地方特色的城市商业银行的优势。运用定向和定量分析相 结合的方式，剖析了处于经济欠发达地区的 a 银行信贷运行中存在的问题， 结合振兴东北老工业基地的政策，提出优化信贷模型的具体措施。 - 1 - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 1.2 国外商业银行的风险管理理论及风险管理现状 1.2.1 信用风险概述 商业银行作为经营货币的金融中介组织，在银行生产和出售公众所需的 金融服务当中最重要的就是贷款，且贷款也是风险最高的银行资产，贷款质 量的优劣，银行信贷资产所面临风险的大小，对银行的经营成果乃至生存发 展，有着至关重要的影响。 从广义上说，信用风险是指各种不确定性或波动性因素对银行信用的影 响，使银行金融机构经营的实际收益结果与预期目标发生背离，从而导致银 行金融机构在经营活动中遭受损失或获取额外收益的一种可能性；从狭义上 讲，信用风险一般是指借款人到期不能或不愿履行还本付息协议，致使银行 金融机构遭受损失的可能性，实际上是一种违约风险。信用风险管理是指金 融企业运用信用工具从事信用活动时，对所面临的各种风险的识别、衡量、 控制与处置的科学管理方法。存、放款等信用业务是金融企业的最基本的业 务活动，因此，信用风险管理也就成为金融风险管理中最基本、最重要的内 容2。 1.2.2 信贷风险管理理论 （1）资产风险管理理论 20 世纪 60 年代以前，由于资金来源渠道比较 固定和狭窄（大多数是吸收的活期存款） ，工商企业资金需求比较单一，金融 市场发达程度的限制， 商业银行的风险管理主要偏重于资产业务的风险管理。 资产风险管理理论要求商业银行注重资产在期限上同负债相匹配，注重保持 资产的流动性及分层次的准备金，还需要关注银行资本的充足度。 真实票据理论 也称为商业性贷款理论。 真实票据理论源于 18 世纪英 国著名经济学家亚当斯密的国富论 ，强调银行只能用于满足企业商品生 产和流通过程中的资金需要，并且贷款期限越短发生风险的机会越少，并要 有真实的票据作担保。 这是因为当时西方国家银行创造信用的能力相当有限， 动产和不动产的二级市场尚不发达，变现能力强，适当充当贷款担保的资产 十分有限，这种情况下，真实票据理论是保证信贷资产安全的最有效方法。 - 2 - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 该理论对自由竞争条件下银行经营的稳定起到了一定的作用，但该理论也存 在着缺陷：第一，没有考虑经济发展对长期性贷款的需要；第二，没有考虑 银行存款的相对稳定性；第三，该理论假定在正常的商业购销活动中所有贷 款都会得到清偿；第四，自偿性贷款随商业周期自动伸缩信贷量，会加大经 济的波动，不利于中央银行货币政策的调节。 资产转换理论 也称为资产转移能力理论。1918 年，美国学者莫尔顿 在其“商业银行业务与资本的形成”一文中首次提出资产转换理论。该理论 认为，要保持银行资产的流动性，除了原有的短期流动资金贷款方式外，还 可持有转换性强的资产，主要指短期有价证券，它们应具备信誉好、期限短、 易转换等条件，而政府发行的国库券、短期债券就是理想的有价证券。商业 银行在资产转换理论的影响下， 资产范围显著扩大， 业务经营更加灵活多样， 但资产转换理论也有局限性：第一，对单个银行来说正确的东西，对整个银 行系统未必就是正确的；第二，片面强调证券的转手，忽略了物质保证，为 信用膨胀提供了条件；第三，贷款平均期限的延长会增加银行的全面流动性 风险；第四；没有对经济局势和市场状况给予足够的重视。 预期收入理论 也称为银行资产投向选择理论。预期收入理论最早是 美国学者普鲁克诺于 1949 年在 定期放款与银行流动性理论 一书中提出的。 预期收入理论认为，银行贷款到期能否按时收回，取决于借款人未来收入状 况。该理论把风险管理的着眼点放在借款人的现金流量、综合效益和发展前 景上，认为银行若根据借款人的预期收入来安排贷款的期限、方式，就能保 证有规律的现金流入，保持高度的流动性。但是这一理论也存在缺陷：第一， 它把资产经营完全建立在银行自己预测的基础上， 缺乏足够的可靠性； 第二， 在资产期限过长的情况下，不确定性增加，债务人收入状况可能严重恶化， 尤其当利率水平升高的时候，未来的偿付能力往往比预期的潜力更小。 （2）负债风险管理理论 20 世纪 60 年代，西方各国经济发展进入了高 速增长的繁荣时期，社会对商业银行的资金需求极为旺盛，商业银行面临资 金相对不足的极大压力。为了扩大资金来源，满足商业银行流动性需求，同 时避开金融监管的限制，西方商业银行变被动负债为积极性的主动负债，创 新了许多金融工具，如 cds、回购协议、同业拆借等。1961 年美国花旗银行 发行可转让大面额定期存款单以后，产生了负债管理理论，标志着商业银行 在流动性管理上更富有进取性。但负债管理理理论也有不足：第一，增加了 银行融资的成本，因为靠借款来发展业务，所付出的利息一般都高于吸收存 款的利息；第二，增大了银行经营的风险，因为融入资金的成本高，在融出 - 3 - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 资金时就不能不考虑把资产业务集中于高收益的贷款和投资上，而收益高的 资产业务则有较高的风险；第三，在经济周期的一定阶段上，如果资金普遍 紧张，银行业难以靠借债来筹措资金，保持资产的流动性。 （3）资产负债风险综合管理理论 20 世纪 70 年代，随着布雷顿森林体 系的崩溃，固定汇率制度的瓦解，向浮动汇率制度的转变导致汇率变动不断 加大。单一的资产风险管理模式稳健有余而进取不足，单一的负债风险管理 模式进取有余而稳健不足，两者均不能保证商业银行安全性、流动性和盈利 性的均衡。 正是在这种情况下， 美国经济学家贝克于 1977 年提出了资产负债 综合管理理论。该理论认为，要保持银行资产的流动性，不能偏重于哪一方， 应对资产和负债双方加以综合考虑，通过资产结构、负债结构的共同调整， 偿还期对称，经营目标互相代替和资产分散实现总量平衡和风险控制。 （4）全面风险管理理论 20 世纪 80 年代以后，随着商业银行业竞争的 加剧、存贷利差的变窄、金融衍生工具的广泛使用，商业银行开始发现自己 可以从事更多的风险中介工作，而不是传统意义上的期限转换中介，原有的 银行风险管理模式难以适应商业银行风险管理新形势的要求。1988 年巴塞 尔资本协议的出台，标志着国际商业银行界相对完整的风险管理原则体系 基本形成。进入 20 世纪 90 年代中后期，亚洲金融危机、巴林银行倒闭等一 系列商业银行危机都进一步昭示，损失不再是由单一风险造成，而是由信用 风险和市场风险等多种风险因素交织作用而造成的。1999 年 6 月，巴塞尔银 行监管委员会又发布了关于修改 1988 年的巴塞尔协议的征求意见稿，新 框架补充提出了基于内部评级的方法。在 2001 年和 2003 年相继发布了另外 两个征求意见稿。2004 年 6 月， 新巴塞尔协议最终定稿。 新巴塞尔资本 协议的推出，标志着现代商业银行风险管理出现了一个显著变化，就是由 以前单纯的信贷风险管理模式转向信用风险、市场风险、操作风险并举，信 贷资产与非信贷资产并举，组织流程再造与技术手段创新并举的全面风险管 理模式。 1.2.3 信贷运行状况 国际银行业信用风险管理自 20 世纪 80 年代以来大致经历了四个阶段， 在 20 世纪 80 年代初， 受债务危机的影响,银行业普遍开始注重防范与管理信 用风险,并在协调一致的基础上达成了巴塞尔协议，针对不同类型资产规 - 4 - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 定不同权数来量化风险。 20 世纪 90 年代以来，一些大银行开始以信用评级为基础建立测量信用 风险的内部方法与模型，其中以jp摩根的credit metrics信用风险管理系 统最受注目。1997 年亚洲金融危机以后，银行业日益重视全面风险管理，建 立了市场风险与信用风险的综合模型，并把操作风险加以量化。随着金融衍 生产品的不断出现，国际银行业又利用金融衍生工具将信用风险从标的金融 工具中剥离，从而达到计量和化解信用风险的目的。管理理念由保守型向进 取型转变，由单纯控制信用风险转变为灵活运用信用风险。管理方式也由传 统的人工管理发展到运用计算机系统进行管理。 在美国、 加拿大和智利等国， 银行还能同时共享正面信息和负面信息，为扼杀信用风险于摇篮中提供了前 提条件。管理工具由内部控制工具发展到外部交易工具。国际银行业除了采 用传统的管理措施，如制定严格的授信标准、规范的贷款条款、要求客户提 供质押等，越来越多地通过与各种交易对手进行交易来实现对信用风险的管 理。如运用资产证券化、信用衍生工具等外部交易工具管理信用风险。建立 了完善的信用管理机构和有效的个人、企业信用评估体系。发达国家有许多 专门从事征信、资信评级、商账追收、信用管理等业务的信用中介服务和信 用管理机构3。 2004 年 6 月，巴塞尔委员会公布新巴塞尔协议，引入违约概率（pd）、 违约风险暴露（ead）、违约损失率（lgd）等风险计量指标，为衡量信用 风险、计提贷款损失准备金、计算资本充足率提供了更为精确的风险计量方 法。但是银行机构使用新风险计量模型，必须有大量的风险数据积累。一些 国家监管当局，如香港金融管理局、美国联邦监管当局正在考虑对贷款五级 分类方法进行改造。美国货币监理署考虑引入两维评级框架替代传统的五级 分类方法： 一维度量借款人违约的风险 （借款人评级） ， 也即违约概率 （pd） ； 另一维度量借款人违约的情况下银行遭受损失的严重程度（授信评级），也 即违约损失率。授信评级仅在借款人发生违约的情况下才进行。一些小型银 行机构由于数据积累不充分，目前尚不具备采用新的信用风险计量模型的条 件。信贷赊销敏感性资产模型至少可以分为四个主要范畴：资产结构模型、 信贷屏障模型、简约模型和信用评级基础模型。信贷风险的资产结构模型试 图直接模拟借款者的资产负债表，公司的资产价值为固定负债组成了一个屏 障点， 如果资产在屏障点之下， 公司就难以负担债务而且还会发生违约风险。 关于风险管理的目的结构模型有一个有趣的版本：根据credit metrics- kmv 方法，多因素merton模型能以这样一种方式被评估反映资产净值的相关性， - 5 - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 在一个给定的时间段内测出违约风险的频繁度4。 在国外， 商业银行对于信用风险的管理基于一个基本的管理框架： 首先， 确立业务发展战略。银行确定业务发展战略，要与银行自身的发展能力和内 部控制能力相适应，要与本行所处的环境相适应，要充分考虑到同行业的发 展情况。其次，制定业务发展规划。要确定目标市场，综合考虑外部因素， 比如宏观经济形势、产业结构和金融体系结构等。同时也要认真分析内部因 素，包括银行的优劣势，从业人员素质等。进行贷款组合管理。要分析信用 集中性风险以及相应的风险分散策略和方法；要分析贷款的客户结构和行业 结构，了解风险和信用暴露的结构。也许更为重要的是，寻找股东价值需求， 以便银行能精确的量化意想不到的信用暴露带来的信贷缺失。这是一个将经 济资本准确配置到不同的租赁活动中的先决条件，因此也能使资本预算决策 理想化5。 在欧洲银行，不利的管理意味着低成本效率，因为管理者不能控制经营 成本带来了大额贷款损失。在经营管理不善的银行，成本效率的低水平标志 着高管层的低质量。不好的管理者不能准确有效的监控经营费用，因而对于 有价证券的管理也相当薄弱6。在东亚，银行有着不同的风险分担渠道：首 先，国家可以通过交换资产所有权的方式分担特殊的国家风险（通过在资本 市场上使有价证券资本化）；其次，国家可以调节非偶然的资产持有量缓解 消费信贷，比如出租或出借给国际信贷市场；最后，政府或者国际组织为了 更多的财政收入和缓解消费信贷，可以充当媒介来安置财政转换系统7。 1.3 国内商业银行产生背景及现状分析 1.3.1 产生背景 商业银行是历史上最早出现的银行，其前身是货币经营业，随着商业的 产生和发展而产生的。货币经营业包括铸币兑换业，货币保管与汇兑业两个 方面，这也是货币经营业发展的两个阶段。在货币保管业务和汇兑业务发展 以后，货币经营业者手中积累有大量铸币，这些货币资金便成为他们放款的 基础。随着商品经济的发展，货币经营业者不仅保管货币，办理汇兑，而且 还吸收存款，发放贷款，这样，货币活动和信用活动结合起来，货币经营业 - 6 - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 便从单纯的支付中介逐步转化为银行业8。 随着商品经济的高速发展，要求有相应的多种支付方式和灵活融通资金 的机构，开始形成和发展了现代商业银行。我国城市商业银行是在特定的经 济发展历史条件下，基于特殊的金融主体组合而诞生的时代产物，加之长期 以来限定区域内经营这种特定的监管约束，从而使我国城市商业银行“命中 注定”具有与其他商业银行所不同的发展历程和命运。 自 1995 年 6 月， 我国首家城市合作银行深圳城市合作银行(1997 年 国务院决定城市合作银行改名为城市商业银行)成立以来， 在中国银监会强化 对股份制商业银行监管约束下，城市商业银行发展迅速，到 2003 年末， 全 国已成立了 112 家。城市商业银行以其独特运营机制上的体制优势走出了一 条符合自身特点、经营有特色、管理有新意的道路。据统计，仅城市商业银 行成立初期时的 1996 年， 上海银行和北京城市商业银行， 在包括国有商业银 行在内的我国银行业盈利排行榜中， 位居第七位和第九位。 资产规模日益增 大，资产总额已达到 1.46 万亿元9。初步建立起符合现代企业制度的商业银 行法人治理结构，有效地提升核心资本充足率，不断降低不良贷款比率。优 化资产结构和客户结构，强化资金管理，大大地提高了资产利润率。可以说， 城市商业银行已经成为我国金融体系中不可或缺的一支力量。 20 世纪 90 年代以来，中国商业银行纷纷制定并实施走出去的海外发展 战略，将立足境内！面向海外！在主要国际金融中心设立分支机构作为发展 的既定方针，同时开始尝试以资本合作方式引入境外战略合作伙伴和直接投 资参股适合的国外银行。截至目前，中国商业银行中总资产超过一万亿元人 民币的有中国工商银行、中国农业银行、中国银行、中国建设银行和交通银 行，这 5 家银行全部跻身全球银行总资产排名前 100 名之列。经过近年来的 不懈努力，这几家银行均已在世界大部分国家和地区建立了愈千家境外代理 行，同时开设境外分支机构的工作也在紧锣密鼓，不断深入，经营网络也逐 渐覆盖全球。因此，可以说这几家银行已经称得上是国际化的大银行，而仅 成立 17 年的招商银行，总资产已逾 5000 亿元，近年来也不断在境外开设机 构，拓展代理行网络10。城市商业银行走向联合的愿望极其强烈 。几年来， 发展较快的一些城市商业银行积极致力于各种联合和重组，有些合作已成为 现实，有些则由于大的环境和政策而流产：2001 年，深圳、南京、贵阳、大 连、武汉、杭州城市商业银行发起构建了“六行战略合作体系”；2002 年， 豫鲁苏皖四省 17 家城市商业银行曾酝酿组建“淮海银行”；2002 年 10 月， 上海银行牵头成立了“城市商业银行资金清算中心”，结束了城商行不能进 - 7 - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 行异地清算的历史，开始办理各地城市商业银行的异地资金清算业务。有些 城市商业银行已部分实现了跨区域的计划，如威海市商业银行借山东高速入 股之机在济南设立了分支机构，并从事交通系统的业务；银川市商业银行借 政策优惠在区内实现跨区域经营。 2003 年末，银监会颁布了境外金融机构投资入股中资金融机构管理办 法 ， 放宽了外资金融机构入股中资金融机构比例， 由外资股本最大占比 15% 扩大到 25%，规范了外资金融机构的入股行为，为城商行引进境外战略投资 者提供了政策支持；2004 年初，银监会又提出对现有城市商业银行进行审慎 重组和改造的基本思路与原则，鼓励民间资本和外资入股现有商业银行，通 过吸收民间资本和境外战略投资者对城市商业银行进行重组改造。 在全球 1000 家大银行排行榜中前 25 家银行基本上代表了世界最大银行 的实力水平，中国的四大国有商业银行均有进入前 25 名的情况。1997 年度 中国工商银行上榜，列 15 位，到 2000 年度有 3 家国有大银行上榜：中国工 商银行(第 10 位)，中国农业银行(第 20 位)和中国银行(第 21 位)。中国工商 银行在 2000 年、2001 年、2002 年度连续上榜居前 10 名。俄罗斯和中国的银 行上榜数量逐年上升,但是在排行榜中所占的比例仍然极小，中国的比例由 1996 年的 0.6%提高到 2005 年的 1.9%。而 2005 年美国、欧盟和日本的比例 分别为 19.7%、29.4%、10.6%。上榜数量的多少反映了国家之间银行业竞争 的实力和激烈程度，发达国家银行实力一直十分强大，这一方面表明发展中 国家银行与发达国家银行之间存在着巨大的差距，另一方面也使得发展中国 家银行的发展面临着日益巨大的竞争压力11。 兼并与重组， 实现跨区域经营是我国城市商业银行的发展之路 。 从历史 产生和现实生存两个方面来看，城市商业银行囿于一个城市内发展，结果可 能导致衰败，也将是我国巨大的金融风险，扩张和市场退出是绝大多数城商 行所面临的抉择。 1.3.2 信贷运行现状分析 中国的公司治理面临着一个很大的障碍：风险管理。包括监管风险、财 务风险、信贷风险、市场风险、合规风险和运营风险。我国目前已逐步建立 起风险管理体系，但是与国际同业相比，在数据的采集、加工、度量方法的 运用上都存在着相当的差距，从而削弱了信用风险管理系统的风险揭示与控 - 8 - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 制作用。 与发达国家商业银行相比较，我国信用风险管理的不足主要表现在以下 几个方面：风险揭示不足，无法准确计量信用风险的大小，无法确定贷款的 违约概率、违约损失。我国目前内部和外部信用评级体系都很落后，无从获 得基于借款人信用的信用等级迁移矩阵，无法建立基于此基础的科学的信用 风险模型；基础数据库不完善，由于我国商业银行在信息系统开发上缺乏前 瞻性和不连续性，造成信息之间冗余，数据之间的一致性差，基础数据不统 一和准确性不足，使得即便是简单的分析工具也由于数据的质量问题，导致 分析结果缺乏可信度，从而无法建立各种信用风险的管理模型，无法把先进 的信用风险管理技术运用到银行实际的信用风险管理中去；信用文化缺乏基 础，由于社会普遍缺乏信用意识以及信用道德规范，我国商业银行风险管理 的外部环境还很不完善，直接给我国商业银行的信用风险带来巨大的困难 12。 不良贷款比例过高是城市商业银行的通病，从根本上解决不良贷款的历 史包袱一直是困扰城市商业银行的难题。2002年，杭州市商业银行首开资产 置换的先河，此后，全国先后有50余家城商行与当地银监局、政府等部门多 次到杭州进行学习，纷纷提出多种资产置换的解决方案，青岛、威海市商业 银行随后也完成了不良资产置换工作。根据马塞尔国际清算隐含1997年有关 报告，1996年中国银行的不良贷款估计为1.2万亿元左右。1998年初，根据中 国人民银行对外公布的统计数据，1997年底中国商业银行的不良资产比率为 25%，其中属于呆账贷款的不足2%，大部分是呆滞贷款。为了化解银行的不 良资产，我国于1999年先后组建了四大资产管理公司，把1.4万亿元的不良资 产剥离转移。然而银行体系的不良资产仍在继续形成，不良资产比例仍然很 高。到2001年9月末，4家国有独资商业银行本外币贷款为6.8万亿元人民币， 不良贷款为1.8万亿元，占全部贷款26.62%，其中已实际形成的损失约占全部 贷款的7%左右。2001年底，4家国有商业银行贷款中，呆滞和呆账的比例进 一步提高，风险程度进一步恶化，以中国工商银行为例，可疑类贷款比重最 高， 2000年和2001年分别高达18.57%和16.91%， 损失类贷款则分别高达5.99% 和6.51%。可见我国商业银行面临的信用风险是相当大的13。我国的资信评 估业始于1987 年， 最初主要是中国人民银行内部设立了一些评估部门。 随着 我国债券市场的发展，资信评估业也有了很大的发展。一些知名的资信评估 机构，如中国诚信证券评估公司、上海远东资信评估公司、大公国际资信评 估公司纷纷设立。1998年，由中国诚信证券评估公司、惠誉国际评级有限公 - 9 - 哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文 司、国际金融公司( ifc) 和中华工商时报社实业发展总公司合资的中诚信国 际信用评级有限公司宣告成立，这是我国第一家中外合资的资信评估机构， 标志着我国的资信评估业进入了按国际规范运作的新时代。我国的资信评估 体系主要是以各大商业银行自行制定的体系为主，主要进行企业信用评级， 特别是企业信贷、结算等业务的信用评级。但是在具体的运作过程中，执行 情况并不理想。各大评估机构要发挥其应有的作用