（工商管理专业论文）a集团公司财务控制研究.pdf

山东大学硕士学位论文 中文摘要 我国的集团公司自上世纪八十年代起，经过近三十年的发展，逐渐形成了一 批以资本为纽带，具有较强竞争力的企业集团，集团公司作为现代经济的重要组 织形式，为我国经济走向世界、提高国家综合经济实力、增强国际竞争力发挥了 重要的作用。但是，大多数企业集团还处于发展初期阶段，集团管理水平的提高 明显滞后于集团公司数量增长速度，尤其是财务管理相当薄弱，主要表现在：理 财观念落后、财务管理体制不够完善、缺乏一体性、财务风险防范意识差等等。 我国企业集团在管理上所暴露出的这些问题或多或少都源于财务控制体系不健 全、不完善，能否加强集团财务控制已成为制约企业集团内部管理完善的“瓶颈 ， 尽快提高我国企业集团的财务控制水平已是当务之急。 房地产业经过2 0 余年的风雨摸索，作为一个行业日趋成熟，然而在市场充分 竞争、信贷持续紧缩和限购、限贷政策严厉执行的市场大环境下，大多企业的发 展规模及前景良莠不齐。目前国内外对集团公司财务控制模式的研究已经比较成 熟，也取得了丰富的理论成果，但针对于某一行业特别是房地产行业集团母子公 司财务控制的研究还少有见到。本论文以内部控制理论和财务平衡控制理论作为 集团母子公司财务控制的理论基础，本着实事求是的态度对国内外有关集团母子 公司财务控制的研究成果和研究现状进行了梳理，对各种财务控制模式、控制手 段进行对比分析，而后对a 集团公司的财务控制现状进行了剖析。在此基础上， 结合a 集团母子公司的行业特点和管理模式，从资金集中管理、全面预算管理、 财务制度与信息控制、内部审计控制、财务委派等方面入手对a 集团公司的财务 控制模式优化设计，以实现a 集团公司对子公司的有效管控，实现企业价值的最 大化。 本文采用规范研究和案例研究相结合的方法，遵循“提出问题分析问题 解决问题 的思路，结合a 集团公司的财务控制现状及问题进行研究。全文 共分5 章。第一章提出了本文研究的背景及意义、研究思路和方法、文献综述。 第二章对企业集团财务控制理论进行了概述，着重介绍了企业集团财务控制的理 论基础以及企业集团财务控制模式和财务控制的一般方式。第三章结合实例对a 山东大学硕士学位论文 集团财务控制现状及成因进行了分析，从a 集团现行的财务控制模式和现行财务 控制手段对a 集团的财务控制现状进行了分析，阐明了a 集团公司财务控制存在 的问题及其原因。第四章从财务控制模式和财务控制方式两个大方面对a 集团的 财务控制优化设计提出了建议，第五部分为本文的结论部分，进一步归纳了a 集 团的财务控制研究结论以及下一步研究展望。 本文的创新点在于提出了集分结合型财务控制模式下完整的房地产集团母子 的财务控制体系，该体系包括财务委派、统一财务制度和财务信息控制、资金集 中管理、全面预算管理、内部审计控制五部分内容。直接应用于a 集团公司财务 控制体系的构建和完善，实务性强。 关键词：企业集团财务控制控制模式控制手段 2 山东大学硕士学位论文 a b s t r c t s i n c et h ee i g h t i e s ，a f t e rn e a r l yt h r e ed e c a d e so fd e v e l o p m e n t ，g r o u pc o m p a n i e s g r a d u a l l yf o r m e dg r o u pe n t e r p r i s e s 、析廿ls t r o n gc o m p e t i t i v e n e s sw h i c hc a p i t a la st h e l i n k a so n eo fs e n i o ro r g a n i z a t i o nf o r m so fm o d e me n t e r p r i s e s ，i th a sp l a y e da l l i m p o r t a n tr o l e i ni m p r o v i n gt h ec o u n t r y t so v e r a l le c o n o m i cs t r e n g t h , e n h a n c i n g i n t e r n a t i o n a lc o m p e t i t i v e n e s sf o ro l l re c o n o m yt ot h ew o r l d w h i l em o s tg r o u p e n t e r p r i s e sa r es t i l li ne a r l ys t a g e so fd e v e l o p m e n t , t h eg r o w t ho fg r o u pm a n a g e m e n t l e v e lh a sl a g g e df a rb e h i n di nt h en u m b e ro fg r o u pc o m p a n i e s i np a r t i c u l a r , f i n a n c i a l m a n a g e m e n tr a t h e rw e a k , m a i n l yi nt h e ：f i n a n c i a lm a n a g e m e n tc o n c e p t sb e h i n d , t h e s y s t e mo ff i n a n c i a lm a n a g e m e n ti s n o tp e r f e c t , l a c ko fu n i t y , p o o ra w a r e n e s so f f i n a n c i a lr i s kp r e v e n t i o na n ds oo i l t h e s ei s s u e so fo u rg r o u p se n t e r p r i s e si nc h i n a e x p o s e do nt h em a n a g e m e n tem o r eo rl e s sf r o mt h ef i n a n c i a lc o n t r o ls y s t e mi sn o t p e r f e c t , s os t r e n g t h e nt h eg r o u p sf i n a n c i a lc o n t r o lc o n s t r a i n t se n t e r p r i s ei n t e r n a l m a n a g e m e n t , i m p r o v et h el e v e lo ff i n a n c i a lc o n t r o li no u rc o u n t r y sg r o u pe n t e r p r i s e si s i m p e r a t i v e t h er e a le s t a t ei n d u s t r ya f t e rm o r et h a n2 0y e a r su p sa n dd o w n s ，a sa ni n d u s t r y m a t u r e s ，h o w e v e r , i nt h em a r k e te n v i r o n m e n tw i t hf u l l yc o m p e t i t i v e ，t h ec o n t i n u i n g c r e d i ta n dr e s t r i c t i o n , e n f o r c e m e n to fc r e d i tl i m i tp o l i c y , m o s to fe n t e r p r i s e sh a v eb i g d i f f e r e n c ei nt h es c a l eo fd e v e l o p m e n ta n dp r o s p e c t so fd e v e l o p m e n t s of a r , a th o m e a n da b r o a dt h er e s e a r c ho ng r o u pc o m p a n i e sf i n a n c i a lc o n t r o lm o d e li s r e l a t i v e l y m a t u r e ，a n dh a sa c q u i r e daw e a l t ho ft h e o r e t i c a la c h i e v e m e n t , b u ti nt h el i g h to fo n e i n d u s t r y , p a r t i c u l a r l ya b o u tt h eg r o u pp a r e n tc o m p a n yf i n a n c i a lc o n t r o lr e s e a r c hi nt h er e a l e s t a t ei n d u s t r yi sl e s s t h ep a p e ra b o u tt h e f i n a n c i a lc o n t r o ls y s t e mo fg r o u pp a r e n t c o m p a n yi sb a s e do ni n t e r n a lc o n t r o lt h e o r ya n df i n a n c i a lb a l a n c ec o n t r o lt h e o r y , t a k ea r e a l i s t i ca t t i t u d e ，f i n i s h i n gt h er e s e a r c ha c h i e v e m e n t sa n dr e s e a r c hs t a t u sa b o u tg r o u p p a r e n tc o m p a n y sf i n a n c i a lc o n t r o la th o m ea n da b r o a d , a n a l y s i so fv a r i o u sf i n a n c i a l c o n t r o lm o d ea n dc o n t r o lm e a n sc o m p a r a t i v e l y , t h e na n a l y s i st h es t a t u so ff i n a n c i a l c o n t r o lo fa c o r p o r a t i o n c o m b i n i n gt h ei n d u s t r yc h a r a c t e r i s t i c sa n dm a n a g e m e n tm o d e o fac o r p o r a t i o n , i nt h ev i e w so fc e n t r a l i z a t i o nm a n a g e m e n to ff u n d s ，o v e r a l lb u d g e t 3 山东大学硕士学位论文 m a n a g e m e n t , f i n a n c i a ls y s t e ma n di n f o r m a t i o nc o n t r o l ，i n t e r n a la u d i tc o n t r o l sa n d f i n a n c i a ld e l e g a t i o nt od e s i g nf i n a n c i a lc o n t r o lm o d eo fa c o r p o r a t i o n r e a l i z et h e e f f e c t i v ec o n t r o lo f i t ss u b s i d i a r yc o m p a n i e sa n dm a x i m i z a t i o no f c o r p o r a t ev a l u e i nt h i sp a p e r , u s m gt h ec o m b i n a t i o no fn o r m a t i v er e s e a r c ha n dc a s es t u d y ，f o l l o w t h et h i n k i n go f “q u e s t i o m - a n a l y s i s s o l v i n g ”，s t u d y i n g0 1 1t h es t a t u so ff i n a n c i a l c o n t r o lo fac o r p o r a t i o n t h i sp a p e rc o n s i s t so ff i v ec h a p t e r s i nc h a p t e r1t h ep a p e r b r i n g sf o r w a r dt h eb a c k g r o u n d , s i g n i f i c a n c e ，r e s e a r c hi d e a s ，r e s e a r c hm e t h o d sa n d l i t e r a t u r er e v i e w t h e o r yo ff i n a n c i a lg r o u pe n t e r p r i s e sc o n t r o la r ee x p o u n d e di n c h a p t e r2 ，f o c u s i n go nt h e t h e o r e t i c a lb a s i so fc o r p o r a t ef i n a n c i a lc o n t r o l ，c o r p o r a t e f i n a n c i a lc o n t r o lm o d e sa n df i n a n c i a lc o n t r o lm f i a s u l s i nc h a p t e r3 ，a n a l y s i st h es t a t u s a n dc a u s e so ff i n a n c i a lc o n t r o lo fac o r p o r a t i o ni nt h ev i e w so ft h ec u r r e n tf i n a n c i a l c o n t r o lm o d e sa n dt h ec u r r e n tf i n a n c i a lc o n t r o lm e a s u r e s i nc h a p t e r4 ，f r o mt h es i d eo f f i n a n c i a lc o n t r o lm o d e sa n df i n a n c i a lc o n t r o lm e a s u r e s ，g i v i n gs o m ei m p r o v e dp r o p o s a l o fg r o u pf i n a n c i a lc o n t r o lf o rac o r p o r a t i o n f i n a l l yt h ep a p e rp r e s e n t st h ec o n c l u s i o n o ft h i sp a p e r , f u r t h e rs u m m a r i z e st h ec o n c l u s i o n so ft h es t u d yo ff i n a n c i a lc o n t r o lf o ra c o r p o r a t i o na n dr e s e a r c hp r o s p e c t s w i t ham o r ec o m p r e h e n s i v ea n a l y s i so nt h em a i nc o n t e n t , a c h i e v i n gm e a n sa n dt h e a p p l i c a t i o no ft h ef i n a n c i a lc o n t r o lf i a m e w o r k , i n n o v a t i o no f t h i sp a p e ri st op r o p o s ea s e to fr e a le s t a t eg r o u pf i n a n c i a lc o n t r o ls y s t e mi n t h ep a t m mo fc o m b i n a t i o n c e n t r a l i z e da n dd e c e n t r a l i z e df i n a n c i a lc o n t r o lm o d e i ti n c l u d e s f i v e p a r t s ： c e n t r a l i z a t i o nm a n a g e m e n to ff u n d s ，o v e r a l lb u d g e tm a n a g e m e n t , f i n a n c i a ls y s t e ma n d i n f o r m a t i o nc o n t r o l ，i n t e r n a la u d i tc o n t r o l s i tc a na p p l y i n gt h eb u i l d i n go fa c o r p o r a t i o n sf i n a n c i a lc o n t r o ls y s t e m 4 k e y w o r d s ：e n t e r p r i s eg r o u p ；f i n a n c i a lc o n t r o l ；c o n t r o lm o d e ；c o n t r o lm e a s u r e 山东大学硕士学位论文 c o n t e n t s a b s t r c t 1 t h ef a s tc h a p t e r ：i n t r o d u c t i o n 5 1 1t h eb a c k g r o u n da n ds i g n i f i c a n c e 5 1 1 1t h eb a c k g r o u n do ft h es t u d y 5 1 1 2t h es i g n i f i c a n c eo f t h es t u d y 。6 1 2t h es t u d yr e v i e wa th o m ea n da b r o a d 6 1 2 1 t h es t u d yr e v i e wa ta b o a r d 6 1 2 2t h es t u d yr e v i e wa th o m e 7 1 3t h es t u d ym e n t a l i t ya n dm e t h o d o l o g yo ft h et h e s i s 1 0 1 3 1t h es t u d ym e n t a l i t yo f t h et h e s i s 1 0 1 3 2t h em e t h o d o l o g yo f t h et h e s i s 1 0 1 4t h ef r a m e w o r ko f t h es t u d y 1 l t h e s e c o n dc h a p t e r ：t h es u m l l a d ro ft h e o r i e sr e l a t e dw i t hf i s c a lc o n t r o lo fg r o u p c o r p o r a t i o n 1 3 2 1t h et h e o r e t i c a lf o u n d a t i o no ft h ef i s c a lc o n t r o lo fg r o u pc o r p o r a t i o n 13 2 1 1o ni n t e r n a lc o n t r o lt h e o r y 1 3 2 1 2f i n a n c i a lb a l a n c ec o n t r o lt h e o r y 1 6 2 2a na n a l y s i st ot h eb a s i ct h e o r i e so ft h ef i s c a lc o n t r o lo fg r o u pc o r p o r a t i o n 17 2 2 1t h er e l e v a n tc o n c e p t so ft h ef i s c a lc o n t r o lo fg r o u pc o r p o r a t i o n 1 7 2 2 2t h ep a t t e r no ft h ef i s c a lc o n t r o lo fg r o u pc o r p o r a t i o na n di t ss e l e c t i o n 18 2 2 3t h ea n a l y s i st ot h ed e v i c e so ft h ef i s c a lc o n t r o lo fg r o u pc o r p o r a t i o n 2 0 2 2 4t h es t a t u sq u oo ft h ef i s c a lc o n t r o lo fg r o u pc o r p o r a t i o ni nc h i n a 2 4 t h et h i r dc h a p t e r ：e x p l o r a t i o ni n t ot h es t a t u sq u oo ft h ef i s c a lc o n t r o lo fg r o u p c o r p o r a t i o na 2 7 3 1t h ei n t r o d u c t i o no fg r o u pc o r p o r a t i o na 2 7 3 1 1b a s i ci n f o r m a t i o no fg r o u pc o r p o r a t i o na 2 7 3 1 2t h eo r g a n i z a t i o n a ls t r u c t u r eo fg r o u pc o r p o r a t i o na 2 7 3 2t h es t a t u sq u oo f t h ef i s c a lc o n t r o lo fg r o u pc o r p o r a t i o na 2 8 3 2 1t h ep a t t e r no ft h ef i s c a lc o n t r o lo fg r o u pc o r p o r a t i o na 2 8 3 2 2c u r r e n td e v i c e so ft h ef i s c a lc o n t r o lo fg r o u pc o r p o r a t i o na 2 8 i l l 山东大学硕士学位论文 3 3t h ep r o b l e m si nt h ef i s c a lc o n t r o lo fg r o u pc o r p o r a t i o na 2 9 3 3 1a na n a l y s i st ot h ep a r e mo f t h ef i s c a lc o n t r 0 1 2 9 3 3 2a na n a l y s i st ot h ed e v i c e so f t h ef i s c a lc o n t r o l 3 0 t h eo p t i m a ld e s i g no ft h ef i s c a lc o n t r o lo fg r o u pc o r p o r a t i o na 3 2 4 1a l lt h ea c x o u n t i n gs t a f fo fs u b c o m p a n i e ss h o u l db ed e s i g n a t e db yt h ec o n t r o l l i n g c o m p a n y 3 2 4 2t h ei n t e g r a t i o no ft h ef i s c a lr e g u l a t i o n sa n df i s c a li n f o r m a t i o nc o n t r 0 1 3 3 4 3t h ec e n t r a l i z e dm a n a g e m e n to ff u n d 3 4 4 4c o m p r e h e n s i v eb u d g e tm a n a g e m e n t 3 5 4 5t h ei n t e r n a la u d i tc o n t r 0 1 3 7 t h ef i f t hc h a p t e r ：t h ec o n c l u s i o na n do u t l o o k 3 9 5 1t h ec o n c l u s i o n 3 9 5 2t h ep r o b l e m sn e e d i n gm o r ed e e p l ya n a l y s i s 3 9 b i b l i o g r a p h y 4 0 t h a n k s 4 2 i v 山东大学硕士学位论文 1 1 研究背景及意义 1 1 1 研究背景 第1 章绪论 集团公司是现代经济的重要组织形式，是市场经济高度发达、股份制经济日趋 普遍的条件下产生并发展起来的，经过改革开放三十多年的发展，我国逐渐形成 了一批以资本为纽带，具有较强竞争力的企业集团，对我国经济走向世界、提高 国家综合经济实力、增强国际竞争力起着重要的作用。但同时我们也看到，我国 的企业集团大多还处于发展初期阶段，我国企业集团管理水平的提高明显滞后于 集团公司数量增长速度，尤其是财务管理相当薄弱，主要表现在：理财观念落后、 财务管理体制不够完善、缺乏一体性、财务风险防范意识差等等。我国企业集团 在管理上所暴露出的这些问题或多或少都源于财务控制体系不健全、不完善，能 否加强集团财务控制已成为制约企业集团内部管理完善的“瓶颈 ，尽快提高我国 企业集团的财务控制水平已是当务之急。 同样，房地产业经过2 0 余年的风雨摸索，作为一个行业日趋成熟，国家统计 局统计数据显示2 0 1 0 年末中国的房地产开发企业数量达到8 0 4 0 7 家，名称标识有 集团字样的有1 6 3 5 7 家。在市场充分竞争、信贷持续紧缩和限购、限贷政策严厉 执行的市场大环境下，大多企业的发展规模及前景良莠不齐：根据中国房产信息 集团联合中国房地产测评中心2 0 1 1 年发布的2 0 1 0 年度中国房地产企业住宅销售 排行榜的数据看，2 0 1 0 年年销售额超过1 0 0 亿至2 0 0 亿元的房地产企业集团有1 0 家，年销售额2 0 0 亿至5 0 0 亿的有1 0 家，年销售额在5 0 0 亿以上的有6 家；与此 形成鲜明对比的是：部分房地产集团经营区域和开发项目的增多，各种问题层出 不穷，经营状况堪忧，发展前景不容乐观，仅2 0 11 年上半年房地产行业完成并购 案例5 7 起( 包括未披露金额并购案例3 起) ，占所有行业并购案例数量的1 2 2 ， 位居第一位。分析一下，同样都是房地产项目开发，面对的是同样的市场环境， 所不同的主要是管理控制模式，特别是财务控制模式不同。选择适合的财务控制 模式，对促进企业发展、把好效益的源头、提高企业核心竞争力变得犹为重要。 山东大学硕士学位论文 1 1 2 研究意义 国内外对集团公司财务控制模式的研究已经比较成熟，也取得了丰富的理论 成果，但目前针对于某一行业特别是房地产行业集团母子公司财务控制的研究还 少有见到。在财务控制理论应用的过程中，往往受到集团公司行业特点、管理模 式等多种因素的影响，同行业的不同公司往往有不同的财务控制模式。因此，对a 集团公司财务控制的研究将在一定程度上弥补这一领域的不足。 a 集团公司成立于2 0 0 6 年3 月，注册资本3 2 亿元，是一家拥有二级开发资 质的房地产开发集团公司，目前济南、青岛、临沂、滨州四地市有十三个全资子 公司，年销售额3 0 5 0 亿元。在行业日趋成熟、利润空间日趋透明、面临当前 多重调控的背景下，研究a 集团公司的财务控制模式、财务控制手段，对a 集团 公司加强对各项目公司的有效管控，提高资金利用率，实现企业价值的最大化具 有极大的现实意义。 1 2 国内外研究综述 1 2 1 国外研究综述 国外对财务控制的研究起步较早，财务控制的思想产生于1 8 世纪产业革命以 后，自2 0 世纪初做为一种理论进行总结和研究起，迄今已有上百年的时间。 根据国外研究的历程可将财务控制理论的演化分为三个阶段：第一阶段开始 于1 9 世纪末2 0 世纪初，随着社会化大生产程度的提高，企业生产规模的扩大， 竞争日益激烈，企业经营者意识到企业生存和发展主要取决于成本的高低，所以 为提高劳动生产率而采取的成本控制成为这个时期财务控制的主题。美国的洛夫 ( 1 9 5 4 ) 在其著作( c o r p o r a t ef i n a n c e 首先提出了在企业财务方面，除筹资外， 还应对企业财务资金进行有效管理。在此阶段，以美国、德国等为首的西方国家 和东方的日本等财务管理学者都对企业资金有效运用进行了相关研究。然而囿于 这一阶段的经济发展程度，这一阶段对财务控制的研究还停留在表面，只是财务 控制思想的启蒙阶段，人们开始意识到财务控制的重要性，并未正式提出相关的 财务控制理论。第二阶段从1 9 7 0 年代开始，此阶段，由于经营权与所有权相分离， 股份有限公司迅速发展，但由于分散的股权，经理作为公司的经营者可能会控制 6 山东大学硕士学位论文 董事会架空股东，给股东的利益带来很大损害，由此委托代理理论相应产生，从 而导致内部控制分为董事对经理的控制和经理对企业生产经营活动的控制两个层 面。即2 0 世纪7 0 年代后，财务控制理论出现多层次、多方位的特点，财务控制 分为委托者对代理人的控制和代理人对经营活动的控制两个层次，同时，在内部 控制的基础上加入了外部控制。此阶段为财务控制理论形成阶段，财务控制作为 财务管理的一项基本职能被理论界所认识。第三阶段财务控制理论正式与企业集 团发展结合，进入以内外结合、内部综合控制为重要内容的财务控制阶段，1 9 9 2 年9 月c o s o 委员会( c o n u n i t t e eo fs p o n s o r i n go r g a n i z a t i o n ) 提出了 内部控制 整体框架，1 9 9 4 年进行了增补，简称 内部控制框架。该框架认为内部控制的 具体内容包括控制环境、风险评估、控制活动、信息和沟通、监督。可见财务控 制进入了内外结合、内部多角度进行控制的阶段。控制理论渐趋成熟。另一方面， 此阶段跨国集团也得到迅速发展，对企业集团中母公司对子公司的研究也成为财 务控制问题的重点。 综上可见，财务控制理论的产生与社会经济的发展有着密切关系，国外财务 控制理论渐趋成熟。 1 2 2 国内研究综述 我国财务控制理论的研究与我国经济体制的改革过程有着密不可分的关系， 2 0 世纪8 0 年代我国企业集团起步，与之相对应的财务控制理论研究渐趋兴起，虽 然与国外研究相比，我国财务理论研究起步时间较晚，基础较为薄弱，然而随着市 场经济和全球经济一体化的深入发展，国内企业集团发展迅速，逐渐成为企业经济 的重要力量，国内针对集团母子公司财务控制的研究成果也日趋完善。本文通过对 国内学者关于财务控制理论的学习，将国内有关学者对集团母子公司财务控制体制 和模式的研究以及对集团母子公司财务控制方法手段的研究进行如下综述。 ( 1 ) 对集团公司财务控制模式的研究 国内学者对企业集团的财务控制的研究理论多集中在一套财务控制的制度体 系的构建上。叶胜健认为由于集团内各成员企业执行不同的财务制度而造成的制 度混杂、控制失衡现象，已成为企业集团财务控制体制上不可回避的重大问题， 王月欣从财务控制演变谈我国企业财务控制的完善北京工业大学学报( 社会科学版) ，2 0 0 2 ( 3 ) ：4 9 - - 5 2 7 山东大学硕士学位论文 因此建议从建立集团固定资产管理办法、产品成本管理办法、产品价格管理办法、 内部结算管理办法四个方面来理顺企业集团内部财务控制体制；王旭提出，要建 立一个适时的、有效的企业集团财务控制体系，首先要从集团的管理体制入手， 建立集权与分权适度结合的财务管理体制是企业一切管理工作有效实施的重要保 证圆；谢兰娇和谢晋平认为股权的集中度、企业集团规模和业务状况、集团的组织 架构以及企业战略影响着财务控制体系的构建，构建财务控制体系要以企业价值 最大化为目标，以集团公司为主要的财务控制主体，以企业集团资金链为导向进 行控制，主要涉及到企业集团母子公司、事业部和财务部等集团成员组成部分的 合理配置 。阎达五、杜胜利从所有者角度对企业集团财务控制目标、结构、关系 等进行了研究；母子公司财务控制模式存在集权、分权、集权与分权结合三种， 国内对母子公司财务控制模式的探讨的核心是哪种模式是最理想的模式。竺素娥 提出，一个企业集团究竟采取什么样的控制模式，应当取决于它所处的环境，需 要考虑一些相关的因素后才能做出决定 。 综合国内学者对财务控制模式的研究成果，我们得出，目前国内学者对采用 那种财务控制模式仍未形成统一意见，对集权型、分权型、集分结合型财务控制 模式的优缺点也进行了全面详细的论述，但大都认同，集团财务控制模式的选择 受发展战略、内部组织结构、管理模式、企业文化、发展阶段、团队管理风格等 内部因素以及行业特点和环境、国家政策、国家规章制度等外部因素的影响，只 有充分考虑各种相关因素后才能作出选择 ( 2 ) 对集团公司财务控制手段的研究 实行财务控制的手段非常多，目前国内学者关于财务控制手段的研究理论综 述结果如下：李东指出企业集团财务控制手段包括：组织结构控制法、制度控制 法、授权审批控制法、预算控制法、责任会计控制法、内部报告控制法、风险控 制法、检查控制法、信息化控制法、资金结算中心控制、下派财务总监或财务主 管、建立集中统一的税收管理体系 ；陈敬辉总结的企业集团财务控制手段有：企 叶胜健对建立我国企业集团财务控制办法的思考 j 会计研究，1 9 9 5 ( 2 ) ：4 2 - _ 4 3 王旭论现代企业集团财务控制系统的建设 j 上海经济，2 0 0 1 ( 1 ) ：2 6 - - 2 8 谢兰娇、谢晋平财经界1 5 7 ) 阎达五，杜胜利资本管理论一控股公司资本控制研究阻 北京：中国人民大学出版社，1 9 9 9 ：3 4 竺素娥公司治理与财务控制阻 北京：经济科学出版社，2 0 0 1 ：9 8 李东企业集团财务控制方法及运用【j 】经济论坛，2 0 0 5 ( 1 4 ) ：5 2 _ _ 5 3 山东大学硕士学位论文 业必须建立完善的法人治理结构、建立财务风险防范体系、建立弹性预算控制系 统、建立财务信息网络系统、建立资金结算中心、建立独立的内部审计机构、建 立审计财务人员的选拔培训制度、建立公正透明的绩效评价体系：汤谷良认为现 代企业的财务控制手段包括：以社会化、专业化为基本特征的董事会制度、授权 书控制、预算管理、财务结算中心、财务总监委派制、业绩评价体系的建立：佟 成生则把企业集团财务控制手段分为：资本控制、财务结算中心、全面预算管理、 财务报告管理、内部审计监督、财务总监委派 。姚颐等人对我国企业集团财务控 制状况开展问卷调查，调查结果显示，被调查的8 0 家企业集团采用了多种财务控 制手段，其中6 5 6 的企业集团设立董事会制度、5 5 的企业集团实施财务总监委 派制、7 0 7 的企业集团使用财务控制电算化系统、4 8 1 的企业集团采用结算 中心模式统一结算、7 3 1 的企业集团采用预算管理、9 0 2 的企业集团使用业 绩评价体系、6 9 的企业集团对高管实行薪酬激励。于增彪提出了中国式预算管 理系统的框架，该框架将预算与财务会计、战略、平衡记分卡、非财务指标、奖 惩制度等因素集成为一个整体，是k a p l a n 预算模式在中国的改进和拓展 ，这为 解决中国预算管理研究和实务中的分散性问题提供了一个共同的参照系。艾静通 过规范研究的方法，认为伴随着企业规模的扩大，企业集团对子公司管控的难度 也在增加，认为通过设立内部审计委员会和推行管理审计可加强对子公司的内部 审计控制；通过设立预算管理委员会可加强对子公司的预算控制；通过设立财务 结算中心和财务公司，实行统收统支模式可加强对子公司的货币资金控制；通过 实行财务人员全员委派制、财务主管委派制和财务总监派出制，可加强对子公司 财务人员的控制 。 通过上述财务控制手段的理论研究成果，可以总结出我国母子公司财务控制 常用手段主要包括：建立完善的公司治理结构、实行全面预算管理、加强审计控制 尤其是内部审计控制、建立资金结算中心、统一会计核算、财务总监委派、企业经 营业绩考核等几个方面，这些财务控制手段有利于母公司加强对子公司的控制。 陈敬辉企业集团内部财务控制方法初探 j 江苏商论，2 0 0 4 ( 1 0 ) ：1 3 7 1 3 8 汤谷良财务控制新论一兼论现代企业财务控制的再造 j 会计研究，2 0 0 0 ( 3 ) ：7 佟成生企业集团财务控制方法及其选择原则 j 财会月刊( 综合) ，2 0 0 7 ( 1 2 ) ：1 2 1 4 姚颐，刘志远，李冠众我国企业集团财务控制现状的问卷调查与分析 j 会计研究，2 0 0 7 ( 8 ) ：2 8 - - 3 5 于增彪关于集团公司预算管理系统的框架研究 j 会计研究，2 0 0 4 ( 8 ) ：2 2 2 9 艾静经济研究导刊 2 0 0 9 第3 5 期1 2 8 - 1 2 9 9 山东大学硕士学位论文 综上国内外关于财务控制理论的研究，我们总结出国内外对母子公司财务控 制的研究已经取得了一定的成果，尤其是关于母子公司财务控制的内涵、基本功 能、运行体制、运行模式等方面已经形成了比较完善的理论基础。但在企业集团 的生产经营实践中集团母子公司财务控制的往往受到集团母子公司内外部诸多因 素的影响，单纯总结出的理论结果针对性及直接借鉴性不强，同行业的不同公司 往往有不同的财务控制模式和手段。本文就是在这些理论的指导下，对a 集