（技术经济及管理专业论文）企业无形资产能力空间研究.pdf

西南交通大学硕士研究生学位论文第1 页 摘要 随着我国企业改革的完成和对加入世贸的承诺的兑现，我国企业将面对 更大的竞争压力。企业创新与重组活动已经成为企业必须面对的重要经济行 为，准确评价企业的综合能力越来越重要，而科学地量化企业无形资产能力 就成为评价企业综合能力的关键。因此，对企业无形资产能力量化分析的理 论体系和方法的研究是无形资产理论界亟需解决的问题，以期能够在企业无 形资产培育及提升的同时，为企业提出科学的评价，从而为企业下一步无形 资产的培育及提升提供参考建议。 本文认为企业就是各种资源的集合体，并由此出发，将无形资产作为一 个与有形资产对应的企业资源系统迸行研究。通过创建无形资产能力空间， 按照x y z 三轴即无形资产可持续发展能力、不可模仿能力和获利能力的先后 顺序和三种对应刻度组合，具体组合成2 7 种能力空间。然后有针对性地建 立起3 1 个评价指标体系，采用模糊综合评价方法、专家打分法和a h p 的方 法计算出三个维度的具体数值，建立起了企业无形资产三个能力维度的模糊 评价数学模型。在此基础上，结合案例对企业无形资产的能力进行具体分析， 将企业的无形资产能力值通过无形资产空问分布的形式展现出来，进而量化 地反映企业整体无形资产能力，从而确定出企业无形资产能力的空间分布形 状j 本论文研究成果具有一定的理论意义和实践意义，希望能对指导公司理 财、财务决策、无形资产会计核算、无形资产管理及投资等有所作用。 【关键词】无形资产无形资产能力能力空间模糊评价方法层次 分析法 西南交通大学硕士研究生学位论文第1 i 页 a b s tr a c t w i mt 1 1 ec o m p i e t e n e s so fo u rc o u n t r ye n t e r p r i s er e f o r i i la 玎d 廿1 er e a i i z e d p l e d g eo fj o i m n gt l l ew t 0o u rc o u m r ye n t e r p r i s ew i l lf a c em o r ec o m p e t i t i o n p r e s s u r e t h ee n t e r p r i s ei 衄o v a t i o n 柚dr e o 瞎a n i z a t i o na c t i v i t i e sh a v eb e c o m e t 1 1 ei m p o n a n te c o n o m i cb e h a v i o r 也a tm ee n t e r p r i s eh a st of a c e t h ea c c u r a c yo f m ee n t e r p r i s e ss y n t h e t i c a la b i l i t ye v a l 蹦o ni sm o r ea n dm o r ei m p o r t a l l t s c i e n t m c a i l yq u a 埘每o ft h ee n t e _ 【p r i s e si n t a n g i b l ea s s e ta b i l i t yh 勰b e c o m et h e k e yo ft h ee n t e l p r i s e ss ”t h e t i c a la b i l 蚵e v a i u a t i o n n l e f c f o r et h ep r o b l e mm a t t h ei n t a n g i b l ea s s e tt l l e o r i s t sm u s ts o l v eu 曙e n t l yi st h et h e o r ys y s t e m 趴dm e t l l o d r e s e a r c ho ft 1 1 ee n t e r p r i s ei n t a n g i b l ea s s e ta b i l i t yq u a n t 涵c a t i o na n a l y s i s w h i l e c u l t i v a t i n ga 1 1 dp r o m o t i n gm ee n t e r p r i s ei n t a n g i b l ea s s e tw ec a np r o v i d et h e s c i e m m ce v a l u a t i o nf o rt h ee n t e r p r i s e ，f t l 】曲e m o r et h er e f e r e n c es u g 窖e s t i o nf o r t h en e x tp e “o do fe n t e r p r i s ei n t a i l g i b l ea s s e tc u h i v a t i o na n dp r o m o t i o ni sa l s o c a l lb ep r o v i d e d t h ea u t h o rt 1 1 i n k st h ee n t e i p r i s ei sa l la g 铲e g a t i o no fa l lk i n d so fr e s o u r c e s ， s ow ec a nr e s e a r c ht h ei n t a n g i b l ea s s e ta st h ee n t e r 面s er e s o u r c e ss y s t e m c o r r e s p o n d i n gt o t h e t a i l g i b l ea s s e t 1 1 1 r o u 曲t h e f o u n d a t i o no fs c i e n t i f i c i n t a l l g i b l ea s s e t sa b i l 酊s p a c e ，a c c o r d i n gt on l es e q u e n c ea t l dt l l r e ek i n do f c o r r e s p o n d m gs c a l ec o m b i n a t i o no ft h r e ex y za x l e sn a m e d 也ei n t a n 西b l ea s s 吐 s u s t a i n a b l ed e v e l o p m e n ta b i l i t y ，t h eu n i m i t a t e da b i l i t ya n dm ep r o 疗劬l ea b i l i t y ， w ec a t lc o m b m e2 7k i n d so fa b i l i t ys p a c e ss p e c i f i c a l ly t h e nw ee s t a b l i s h3l e v “u a t i o ni n d e xs y s t e m sp o i n t e d l y ，e x p o u n dt h ef - u z z ye v a l u a t i o n 也e o r yb a s i so f t h ee n t e r p r i s ei n t a i l g i b l ea s s e ta b i l i t ys p a c e ，e s t a b l i s ht b e 矗i z z ye v a l u a t i o n m a t h e m a t i c a lm o d e lo ft h ee n t e r p r i s ei n t a n g i b l ea s s e t st h r e ea b i l i t i e sd i m e n s i o n s ， c a l c u l a t e st h ec o n c r e t ev a l u eo ft h r e ed i m e n s i o n su s i n gm em z z ys y n t h e t i c e v a l u a t i o nm e 也o d ，t h ee x p e r tm a r k sm e t h o da n d 也ea h pm e t m d o n 也eb a s i c o ft 1 1 e s e ，w e 、v i l la n a l y s i sp a r t i c u l a r l yt 1 1 ee m e r p r i s es i n g l e “e mi n t a n g i b l ea s s e t a b m t yl i n k i n g w i t hm es p e c i a l c a s e s ，l l i l f o l d t h e e n t e r p r i s e ss i n 2 l ei t e m i n t a l l g i b l ea s s e ta b i l i t yv a l u et l l r o u 曲t h ei n 协g i b l ea s s e ts p a t i a ld i s 仃i b u t i o n f o 彻，m e nr e n e c te n t e r p r i s ew h 0 1 ei i l 咖g i b l ea s s e ta b i l i t yq u a n t i f i c “o 划l y ， a s c e n a i ne a c hi n t a l l g i b l ea s s e t sr e l a t i v ev a l u e ，t l l u sd e t e n n i n et b es p a t i a l d i s t r i b u t i o ns h a p eo f t h ee n t e r p r i s ee a c hi n t a n g i b l ea s s e td b i l i 母 t h er e s e a r c hr e s u l ti nt h i sp a p e rh a st h cc e r t a i ns i 凹m c a i l c eo n 也e o r ya 1 1 d p r a c t i c e ，a i l dh a s t h ei n s m l c t i o n a lm n c t i o no nt h ec o m p a n y sm a n a g i n gf i n a n c e s ， m a k i n gf i n a l l c i a l d e c i s i o na n dt h ei n t a l l g i b l ea s s e ta c c o u n t i n g ( a c c o u n t a n c y 西南交通大学硕士研究生学位论文第l ii 页 c h e c k ) ，t h ei n t a j l g i b l ea s s e tm a n a g e m e n ta 1 1 dm e i n v e s t m e ma n ds oo n k e yw o r d s 】t 1 1 ei n t a l l g i b l ea s s e t s ，t 1 1 ei n t a n g i b l ea s s e ta b i l i 劬a b i l i t ys p a c e ，如z z y a s s e s s m e n tm e t h o d ，a 1 1 a l y t i ch i e r a r c h yp m c e s s ( a l p ) 西南交通大学硕士研究生学位论文第1 页 第1 章绪论 1 1 问题的提出 在企业战略理论研究中，许多学者对企业的竞争优势都进行了卓有成效 的工作。其中一个代表性观点就是认为企业能力是企业综合整合各种资源能 力集合的体现。如在以b ”n e y “3 ( 1 9 8 6 ) 、 p r a h a l a d 、h8 j i 】e l ( 1 9 9 0 ) 、 f o s s ( 1 9 9 3 ，1 9 9 6 ) 、t e e c e “，p i s a n o 和s h u e n ( 1 9 9 0 ) 等为代表的学者看来， 企业是“能力的独特集合体”，企业的竞争优势分为三类：一类是基于资源 基础( r b v ) 的内生竞争优势；二类是基于企业外部竞争环境的外生竞争优 势；三类是将两者结合起来的整合优势，因此，企业的长期竞争优势、核心 能力( c o r ec o m p e t e n c e ) 或动态能力( d y n a m i cc o m p e t e n c e ) 来自具有异 质价值的资源。 企业资源大体上可以分为有形资源和无形资源，或者称为有形资产和无 形资产( i m a i l g i b l ea s s e t s ，i a ) ，与之对应，企业能力亦可分为基于有形资产 的能力和基于无形资产的能力两部分。其中，反映有形资产能力的企业硬件 环境，即资金、厂房、土地、设备等的价值可以被精确地计算和评价，然而 反映无形资产能力( a b i l i t yo f i n t 柚g i b l ea s s e t s ) 的企业软件环境，如管理水平、 员工素质、企业文化和知识产权等，其价值则不确定，大多难以量化地被人 们所认识。 综合大多学者的研究成果后，笔者发现他们都认为无形资产这一异质资 源对于企业竞争优势有着十分重要的作用，甚至有时候对于企业的价值贡献 率达到了8 0 以上“3 ，但是对于如何具体测度无形资产能力这一关键问题却 很少有提及，往往是一笔带过。因此本文正是基于此，尝试对于无形资产能 力测度问题进行研究，用建立起来的评价模型对于不同类型的无形资产在同 一空间坐标轴上进行统一测度，以期对于同类或同一家企业的不同类型的无 形资产进行比较，或者对于不同企业的同类或同一种无形资产进行比较，选 出真正的符合企业长远的可恁续发展战略的无形资产。 西南交通大学硕士研究生学位论文第2 页 无形资产驱动有形资源表现为企业的无形资产能力，如生产知识在生 产人员的运用下与设备等要素结合形成生产能力；营销知识与经验在营销人 员的灵活运用下形成营销能力；企业良好的知识技术储备加上研发技术人员 的创造性发挥形成企业的技术能力等。因此，虽然有形资产比无形资产容易 识别和运作，但它只能说明企业的竞争现状，反映的是静态的竞争能力，而 无形资产则决定着企业未来的竞争地位，反映的是动态的竞争能力。 随着人类进入2 1 世纪和知识经济的到来，世界各国和企业都面临着前 所未有的发展机遇和严峻挑战。在快速转型的市场状态中，企业无形资产的 开发及提升受到社会各界的关注，成为了研究的热点。每一个要自立于世界 民族之林的国家，每一个要在国际市场占有一席之她的企业，在新世纪生存 必须具备的基本条件就是要拥有集经济、技术、法律为一体的、以知识形态 存在的新兴资源“无形资产”，这样才能抓住机遇，迎接挑战。也就是说， 企业盈利能力的扩大和价值的提升，越来越依赖于所拥有的无形资产总体对 产出的贡献。这些无形的东西神奇地驾驭着企业的有形资产，综合地反映了 企业在市场竞争中的优势地位。 我国加入世贸组织后，我国企业将面对更大的竞争压力，准确评价企业 的综合能力越来越重要，但是目前对企业综合能力的评价主要是考虑有形资 产方面，注重企业的硬环境条件，基本上没有充分体现无形资产能力，因而 其结果是不能真实反映企业综合能力的。因此，对企业无形资产能力量化分 析的理论体系和方法的研究是无形资产理论界亟需解决的问题。 我国国内对于企业无形资产的评价尚处于起步阶段，还没有一套完整的 理论和操作性强、适于推广的评价体系。因此，在企业无形资产的开发及提 升研究的前提下，构建一套科学的企业无形资产的评价体系显得十分迫切。 综合以上因素，本文选择了企业整体无形资产能力评价作为研究方向，以期 能够在企业无形资产培育及提升的同时，为企业提出科学的评价，从而为企 业下步无形资产的培育及提升提供参考建议。 1 2 国内外研究现状 无形资产( i n t a n g i b l ea s s e t s ) 理论诞生以来，人们对此进行了不懈地 西南交通大学硕士研究生学位论文第3 页 探索，历经组合无形资产( 商誉) 、要素无形资产( 专利权、商标权、特许权 等) 以及合力无形资产( 核心竞争力) 等发展阶段。进人2 0 世纪以后，无形资 产以其对企业价值贡献的特殊性和多样性为各国经济学家、管理学家和会计 学家所重视。如美国制度经济学派的代表人物凡勃伦( t h o r s t e i n v e b l e n ，1 9 0 4 ) 、我国著名会计学家杨汝梅( j my a n g ，1 9 2 6 ) 、美国著名会 计学家哈特菲尔德( h a t f i e l d ，1 9 2 7 ) 、威廉佩顿( w a p a t o n ) 、利特尔顿 ( a c l i t t l e t o n ，1 9 4 0 ) 、人力资源的先驱美国著名经济学家西奥多舒尔茨 ( 1 9 6 0 ) 、同为制度经济学的创始人加尔布雷思( ( 1 9 6 9 ) 、美国会计学家卡 特利特( g r c a t l e t t ) 、奥尔森( n 0 0 1 s o n ) ( 1 9 6 9 ) 、美国著名管理学家普 拉哈拉德( p r a h a i a dc k ) 、哈梅尔( h a m e lg a r g ) ( 1 9 9 0 ) 、知识资本的 创始人卡尔埃晕克斯维比( 1 9 9 0 ) ，罗伯特卡普兰( r o b e r t k a p l a n ，1 9 9 3 ) 、托马斯斯图亚特( 1 9 9 4 ) 、帕特里克沙利文( 1 9 9 8 ) 等学 者在理论上的创新与发展，美国f a s b 、英国a s b 、国际会计准则委员会 ( i a s b ) 、国际评估准则委员会( i v s c ) 等机构也从制度层面上的推进，国际 社会在无形资产的经营、会计处理，以及价值评估等方面取得了一系列重要 研究成果。我国也从2 0 世纪8 0 年代以来，历经介绍国外的研究成果、进行 理论创新和制度创新，先后从制定无形资产具体会计准则、无形资产评估准 则等多方面予以推进，并先后召开了四次全国性的无形资产理论与实务研讨 会。 目前国际上关于无形资产的研究内容主要集中在以下三个方面： 第一，无形资产管理方面的研究。p r a h a l a d 和h a m e l ( 1 9 9 0 ) 、 f o s s ( 1 9 9 3 ，1 9 9 6 ) 、t e e c e ，p is a n o 和s h u e n ( 1 9 9 0 ) 等都基于r b v ( 资源基础 观) 的角度上来对于无形资产管理提出了许多独到的见解，他们认为企业是 “能力的独特集合体”，企业的长期竞争优势来自企业的核心能力( c o r e c o m p e t e n c e ) 或动态能力( d y n a l l l i cc o m p e t e n c e ) ，尤其是要加强对企业的 独特的异质的无形资源进行有效的管理，因为这才是企业创造利润和李嘉图 租金的来源。 此外，h a n ，e y ，m i c h a e l 揭示了无形资产对企业核心竞争力的作用，并 研究了如何保护问题【5 ；m o ， j p t ； z h o u ， m 讨论了虚拟企业无形资 西南交通大学硕士研究生学位论文第4 页 产管理，他们的观点是，企业竞争力以不同形式存在，并被称为企业的无形 资产，问题是如何最佳地使用好这些资产【6 】；h o m e r ， j u l i a 解释了无形资 产价值为何超过公司价值影响【7 1 。 第二，无形资产会计方面的研究。如j o a c h i mh e 曲一k r o h n ， n i l se 关于无形资产摊销”1 ；c h o i ，w o nw ；k w o n ，s u n gs 关于无形资产报告 价值与公司财产价值的关系。3 ；a n d e r s o n ， m i c h a e lh 关于无形资产与债 务关系“；h a r v e y ，m i c h a e l 关于无形资产负债问题。“；等等。 第三，在无形资产评估计量方面的研究，巴尼( b a r n e y ，1 9 9 1 ) o ”认为 资源具有“交易能力”( t r a d a b i l i t y ) 的异质而不同，通过战略要素市场 ( s t r a t e g icf a c t o rm a r k e t ) 可以识别和确定其货币价值。又如c r a v e n s ， k a r e n a ； g o a do l i v e r 关于信誉的测算管理，该文建立了信誉索引，试图 说明其主要维度，评价其成分( 包括战略，融资能力，组织文化) “： w i n d s p e r g e r ，j o s e f 研究了特许权费用的结构“；r e i l l y ， r o b e r tf 讨论了在网络合并和网络信息获取的背景下，信息化无形资产的获利和价值 的离散估价方法；a s t o n ， a d a m 对于商标、专利等无形资产及其投资清 算问题的研究“”等等。 从我国来看，自2 0 世纪8 0 年代以来，无形资产问题逐渐为社会各界所 关注。同国际上相对应，我国国内对无形资产主要有四个方面的研究。 第一，对无形资产评估方面的研究。如早期有姜伟民( 1 9 9 0 ) 、易可君 ( 1 9 9 4 ) 、连燕华( 1 9 9 4 ) 、金乃成( 1 9 9 5 ) o ”、崔劲( 1 9 9 6 ) 、王健刚( 1 9 9 9 ) 等对无形资产产权管理及无形资产评估的研究。他们认为对无形资产评估， 就是对无形资产的现实价值作出估计，有利于企业的资产管理，同时，也为 我国正在形成的产权市场提供重要的条件，在正常情况下，无形资产的估价 可有三种标准，即：重黄成本、变现价值和未来现金流量现值。 后期有陈守忠( 2 0 0 4 ) 。、谭娟( 2 0 0 4 ) 、常丽( 2 0 0 4 ) 、张淑焕( 2 0 0 5 ) 、 刘兆波( 2 0 0 5 ) 、王江和金占明( 2 0 0 5 ) 。”等进一步对于无形资产评估中的 难点之一折现率的合理确定进行了研究，对于无形资产评估方法进行了总 结，就合理选择无形资产评估方法给出了具体的判别原则。此外还提出运用 西南交通大学硕士研究生学位论文第5 页 粗集理论的组合预测方法”，建立企业无形资产评估的数量模型，将组合预 测方法中权系数的确定问题转化为粗集理论中的属性重要性评价问题，这样 就在很大程度上克服了传统组合预测方法中权系数确定主观性太大的缺陷， 而使得权系数的确定更具客观性。 第二，对于无形资产种类、定义和概念等基础性工作进行了研究。如安 心正( 1 9 9 5 ) “、张明龙( 1 9 9 6 ) “等人对合同权益、特许权力、销售网、 专家咨询网、客户名单等无形资产种类的研究，阎红玉( 2 0 0 3 ) 等对商誉的 研究。 他们代表性的观点是无形资产具有与其他资产一样的缺乏实物形态以 及价值难以实现和无法归类等特点。无形资产的本质特征是企业所拥有的得 到法律保证和允许的某些权利或特权；这些权利或特权必须具有优越性和独 占性，能给企业带来超额收益；无形资产给企业带来的收益具有高度的不确 定性；无形资产的商业价值取决于它给企业带来超额收益的多少；无形资产 的成本价值应在若干会计期间得到补偿；无形资产的主要表现形式是与企业 的研究和开发活动具有密切联系的知识与科技成果。 汤湘希( 2 0 0 4 ) “”认为目前对于无形资产的研究存在两个误区：第一， 完全从会计的角度、以会计的思维方式去研究无形资产，导致无形资产的核 算范围过于狭窄，使得智力资产、知识资产、人力资产等重要的无形资产长 期游离于会计核算体系之外；第二，从会计的角度思维，未能理顺无形资产 和知识资本、智力资本和人力资源的关系，导致会计理论和会计核算上概念 的混乱。 第三，对于无形资产会计处理、计量和确认，以及无形资产在报表中的 信息披露等问题的研究。 马德林和朱元午( 2 0 0 5 ) “”指出传统无形资产会计研究主要是无形资产 准则已经涉及并规范的内容，总结前期对于无形资产会计处理等的研究主要 围绕八个方面展开讨论：( 1 ) 准则研究；( 2 ) 笼统的无形资产会计；( 3 ) 无形资 产评估；( 4 ) 研发费用；( 5 ) 商誉：( 6 ) 土地使用权；( 7 ) 其他权利；( 8 ) 转让 摊销减值。 西南交通大学硕士研究生学位论文第6 页 范志伟和刘杏娜( 2 0 0 5 ) 指出应该充分披露无形资产会计信息，不应当 仅仅披露无形资产的期初、期末数以及无形资产减值准备计提，还应当充分 披露企业无形资产拥有情况、研发开展情况、后续计量情况等“。 第四，对于无形资产提升企业核心竞争力等其他方面的研究。 近期有吴英( 2 0 0 3 ) 等提出知识经济条件下从无形资产角度提高企业竞 争力“；张占耕( 2 0 0 4 ) 对智力成果类无形资产的技术性开发的研究“： 魏江( 2 0 0 4 ) 等指出企业核心能力的外在表现形态可界定为基础态核心 能力、亚状态核心能力和成熟态核心能力。核心能力的成长过程，也就是从 基础态核心能力向成熟态核心能力提升的过程。 康荣平( 2 0 0 5 ) 认为：中国企业成长的主导战略应该是归核化和专业化 一大企业主要是归核化，中小企业是专业化。在全球化经济的新形势下，美 欧曰的大型跨国公司都在收缩各自的战线、搞归核化，中国企业作为后来者 和弱小者，更需要集中有限的资源，形成自己独特的无形资源能力，攻击跨 国公司的薄弱点，才能生存、发展、壮大“”。 但是，纵观国内外现有的研究成果，无论是早期对商誉的研究，还是近 年来对单项无形资产研究，大多局限在针对无形资产个体进行会计处理、管 理保护和评估计量。而将无形资产作为一个与有形资产对应的企业资源系统 进行整体无形资产能力评价的研究成果至今尚未见到。令人欣喜的是，随着 人们对无形资产问题研究的逐步深入，尤其是企业核心竞争力理论的问世， 既为解决上述问题提供了一种新的思维，同时又为无形资产的研究拓展了新 的空间。 1 3 本文研究内容、方法及技术路线 本论文以作者一年多来，在参阅了大量的相关同类文献的基础上，参加 了许多研讨会，结合理论联系实际的原则，主要研究了以下内容： 第一，在对已有的无形资产定义再认识的基础上，笔者指出中国不仅需 要无形资产资源，更需要科学现代化的系统的无形资产理论，以此来准确地 量化企业综合能力并确定该综合能力的特征，故就新经济下无形资产的基本 概念、范围和特征、分类等进行了较为深入的思考和分析： 第二，在描述无形资产八大特征和四类无形资产的关系的基础上，认为 西南交通大学硕士研究生学位论文第7 页 为搞好无形资产管理工作，应着重抓好六个环节； 第三，在介绍建立无形资产能力空间评价模型的目的和意义所在的基础 上，具体详细阐明了建立空间评价模型三个维度的前提和具体空间构成情 况，并介绍了相关评价指标的设计原则和具体组成情况。按照无形资产可持 续发展能力、不可模仿能力和获剥能力的先后顺序组合，具体组合成2 7 种 能力空间，为后面进一步研究奠定了基础； 第四，在建立起的无形资产能力空间评价三个维度及相关指标的基础 上，进步探讨了相关评价指标的含义、构成和具体评分和判断标准： 第五，在前面的基础上，将本文的评价指标分为定量和定性两类评价指 标，指出由于企业无形资产能力空间的三个维度影响因素具有模糊性，阐明 了企业无形资产能力空间模糊评价的理论依据，建立了企业无形资产获利能 力维度、不可模仿能力和可持续发展能力维度的模糊评价数学模型，计算出 三个维度的具体数值，得出了某项无形资产能力在三维空间里的具体位置； 最后，笔者强调的是，无论整体还是单项的企业无形资产能力都是建立 在企业资源的协调配合下完成。 本论文的研究方法有： 第一，结合实际采用了专家打分法、a h p 方法和模糊数学的综合评价 方法； 第二，参加各类有关无形资产知识方面的培训活动，与专家交流、研讨： 第三，运用财务管理和会计等相关知识，做到定性分析和定量研究相结 合，列举案例辅助说明； 总之，本文最终目的就是要通过企业各个方面不同的无形资产能力在三 维空间上的分布状态，考察企业的综台无形资产能力。此外，还可以计算其 他无形资产能力所处的空间范围，并在同一三维空间坐标轴上对比分析，找 出优劣，找出差距，寻求改进方法。 西南交通大学硕士研究生学使论文第8 页 第2 章企业无形资产的一些基本理论辩析 随着企业资源观( r b v ) 的兴起，话方学者开始将r d ( 技术能力、研 发能力等) 、市场营销资源( 品牌管理、分销渠道、商业威望等) 、管理技 巧等无形资源融入企业的成长和对外并购的研究中。我国也髓着改革的深 入，越来越多的具有无形资产某些特征的资源出现了。但是，中国不仅需要 无形资产资源，更需要科学现代化的系统的无形资产理论，以此来准确地量 化企业综合能力并确定该综合能力的特征，并且在新生产力到来的历史时 期，如何让无形资产理论紧紧跟上经济更是一个刻不容缓的问题。因此，本 章笔者就新经济下无形资产的基本概念、范围和特征、分类等进行了较为深 入的思考和分析。 2 1 企业无形资产概念及特征分析 当前社会上对无形资产的认识普遍存在着两方面倾向：一方面偏重典型 无形资产，忽略或遗漏某些非典型的无形资产；另一方面把一些似是而非的 事物统统视为无形资产。前者造成无形资产流失，后者造成无形资产虚假混 乱。究其根源，其中一个重要方面是无形资产定义这理论问题没有得到很 好解决。纵观无形资产领域的研究，不难发现，迄今为止，对无形资产的定 义还没有一个统一的认识，也设有一个公认的权威性的表述。这无疑造成了 无形资产实践活动中混乱现象的发生。 随着改革的深入，特别是谣对知识经济的冲击和国企全面走向市场，无 形资产的表现形式更加多样化、复杂化，在企业资产中的地位也越来越重要。 为了适应当前社会经济生活的需要，必须建立科学严谨的无形资产概念。只 有准确定义无形资产，才能揭示其概念的内涵，限定其概念的外延，从而将 无形资产与非无形资产区别开来。如1 i 能给出无形资产的准确定义，就无法 对其进行准确识别与界定，进而报难系统、完整地对其经营、管理和保护。 2 1 1 对无形资产已存定义的再认识 从国内外有关文献资料看，定义无形资产的方法和角度各有不同。 从国内外有关文献资料看，定义无形资产的方法和角度各有不同。 西南交通大学硕士研究生学位论文第9 页 _ - _ - 一 无形资产的早期定义，主要借助于列举无形资产的内容。美国哈特菲尔 德于1 9 2 7 年就提出：无形资产的涵义是指专利权、版权、秘密制作法和配方、 商誉、商标、专营权及其他类似的资产。美国会计师协会( a i a ) 也曾将无 形资产定义为“专利权、版权、秘密工艺和配方、商誉、商标权、品牌、特 许经营权，以及其他类似财产”。 然而，列举无形资产的各项内容的这种定义方法既没有说明无形资产的 特征，也没有表述无形资产的本质，就连哈特菲尔德本人也不得不承认，这 一词句并不十分恰当。但除了列举内容以外，确实不易把有形资产与无形资 产划分清楚。 由于列举法使无形资产难以定义而不得不采取列举无形资产项目的方 法。因此这十余年来，国内外学术界已呈现出以无形资产的内涵来定义无形 资产的趋势。 笔者选出比较有代表性的几种观点进行讨论：1 1 ( 1 ) 所谓无形资产系无实物形态的长期资产，是企业用于生产商品、提 供劳务、出租给他人或为行政管理的需要而拥有的，使用年限超过一年的非 货币性资产； ( 2 ) 以苑泽明为代表的学者认为无形资产是指不具有实物形态而以知 识形态存在的重要经济资源，它是为企业的生产经营提供权利、特权和优势 的固定资产； ( 3 ) 无形资产是指为特定的主体所拥有或控制的、不具有独立实物形 态，但却具有商品属性，能较长期地为企业所利用，并为其拥有者带来超额 利润的资产； ( 4 ) 以汤湘希为代表的学者认为所谓无形资产应是不具有实物形态，却 能为企业长期带来收益的法律或契约所赋予的特殊权利，超收益能力的资本 化价值以及有关特殊经济资源的集合； ( 5 ) 无形资产是指不具有物质实体，但必须与物质实体相结合，其存在 和使用能够对生产经营较长期地发挥作用并带来连续的经济效益的资产； ( 6 ) 无形资产，亦称“无形固定资产”，指不具有实物形态而能为企业 较长期取得提供某种特殊权利或有助于企业取得较高收益的资产。这种固定 资产应用于企业中可创造巨大的收益； 西南交通大学硕士研究生学位论文第1 0 页 ( 7 ) 无形资产是一种剩余价值，即企业作为整体的法定价值超过各种单 个有形财产的法定价值总额之间的差额。 从以上具有代表性的无形资产定义可以大致归纳出以下几种对无形资 产定义的观点： 第一，无形资产无实物形态论。 这种观点认为无形资产是无物质实体的资产，国内外许多教科书采用这 种观点。笔者认为若笼统用此标准来划分的话，那么所有无实物形态的资产 则都应该是无形资产，然而事实并非如此。如应收票据、应收账款、有价证 券等反映的是一种权利，尽管没有物质实体存在，但它们却是流动资产：长 期投资也没有物质实体，照样不是无形资产。可见，用有形和无形为标准来 区别无形资产和其他资产是不妥当的。因此“无实物形态”的确是无形资产 的最基本特征，正是这一点使它有别于固定资产，但是对于对无形资产的理 解仅仅局限在“无形”的字眼上是远远不够的。 第二，无形资产是非货币性资产论。 该种观点认为无形资产是指没有物质实体的经济资源，其价值是由其占 有权及其他未来利益所决定的。但是，笔者认为这个定义没有反映出无形资 产在提高企业获利能力方面的作用，更没有说明无形资产能为企业带来何种 利润，以及这种利润与有形资产利润的区别。 第三，无形资产是以知识形态存在论。 这种观点认为无形资产的表现形式和存在状态是以知识形态存在的经 济资源，无形资产的功能是为生产经营提供权利、特权和优势。 笔者认为，这样定义还不足以涵盖全部无形资产。首先，无形资产并不 都以知识形态存在，如特许经营权只是企业的一种特殊权利，无需付出智力 劳动；其次，无形资产并非都是一种特权或权利，如专有技术、管理诀窍、 销售网络等，人们也将其视为无形资产，但它与经过申请获得法律保护权利 的知识产权不同，一旦公开，这种优势便荡然无存；最后，为生产经营提供 的权利、特权或优势并非都是无形资产，如企业的分配权、人事权就不是企 业的无形资产，所以，用以知识形态存在的权利或特权来概括无形资产是不 全面的。 第四，无形资产是企业剩余价值论。 西南交通大学硕士研究生学位论文第1 1 页 持该种特点的人认为无形资产仅是一种剩余价值，为附属于整个营业所 有一切具有正当价值事物之全体，而为超出各项有形事物所具总值之余额。 笔者认为这种观点的实质是将无形资产归纳为商誉，显然概括得不够完 整，漏掉了许多其他内容。由于它还给人们这种印象：即企业在发生整体转 让中才会产生无形资产，显然与持续经营的会计假定相悖。因此，这种观点 不能涵盖企业自创的无形资产，也是不全面的。 第五，无形资产是超额收益论。 该观点概括了无形资产的优越性和高盈利性，它进一步说明了无形资产 的特征与功能，说明无形资产存在的重要作用就是能为企业带来超过一般企 业的收益。但是这种超额收益论仍然没有反映出无形资产的本质属性，也难 以界定无形资产与其他资产的区别，所以也不是无形资产的准确概念。 第六，无形资产是固定资产论 该观点认为：无形资产，亦可称无形固定资产。它是有形固定资产的对称 指企业中不具备物质实体，而以某种特有权利和技术知识形态等经济资源存 在并发挥作用的固定资产，尽管其价值形态缺乏横向比较的可能，但它的存 在和应用能使特定企业获取高于一般水平的盈利，在长于一年的不确定的未 来期间内，为企业的经济利益服务。 笔者认为，无形资产与固定资产是两个不同的概念，无形资产的部分内 容如专有技术等时效性较强，而固定资产的收益期一般在一个营业周期以 上。因此，不能说无形资产是固定资产的一种。 第七，无形资产是经济资源论 该观点认为：无形资产是指特定主体控制的，不具有独立实体，对生产经 营与服务持续发挥作用，并能带来经济利益的一切经济资源。 笔者认为，这种观点仍然不能准确界定无形资产与有形资产。例如企业 的投资类资产并不一定具有独立实体，但是能为企业带来经济利益，也属于 经济资源但却不能说它是无形资产。 通过对已存无形资产定义的认识，虽然对什么是无形资产已经有了一个 初步的认识，但是也可以看出，无形资产的定义繁多，劳没有形成一个明确 统一的定义，现存的定义存在不少片面性，无法显现无形资产的全部本质特 性。 西南交通大学硕士研究生学位论文第12 页 2 1 2 无形资产的特征 笔者认为，要对无形资产给予准确而完整的定义，首先必须认识无形资 产与其他资产的本质区别，必须先了解无形资产的特性。无形资产不是有形 资产的对立物，而是一系列具有相同特征的资产的总称。无形资产的特征可 以概括为以下几个方面： 第一是无形性，即无实物形态。无形资产没有实物形态，不能直观感触， 它的存在是无形的、观念上的，这是无形资产最明显的特征。这一特征不仅 有别于存货，而且有别于土地、房屋、设备等固定资产。当然，无实物形态 的不一定都是无形资产，如应收帐款，投资，也无实物形态，却不是无形资 产。因而不能仅凭无形性定义无形资产。 第二是可转让性。无形资产有其价值性和增值性，因而具有可转让性。 但是无形资产的可转让性有其不同于有形资产的特殊性。由于每种企业无形 资产其在同业中的垄断地位和优越程度不同，为企业带来的超额盈利水平各 异，因此当无形资产在市场上进行交易时，没有可比的市价，为其转让价值的 确定带来很大的困难，所以无形资产的变现性较差。并且某些无形资产，或 由于其无法脱离企业而独立存在的，或脱离企业无法实现其价值的，不能像 般商品那样单独交易，但投资者可以通过投资或兼并等资产组合方式来享 有这些无形资产所创造的利益，从而达到转让的目的。 第三是增值性或超额收益性。无形资产能给企业带来强大的增值功能， 而且本身并无损耗。不少名牌企业无形资产价值远远高于企业的有形资产和 年销售额。无形资产的使用意义在于能为企业带来高于一般企业的收益能 力。例如某企业拥有商标专利技术和专有技术等无形资产，这使其他企业和 个人很难取得或者模仿本企业的产品或服务。从而使得本企业能够利用这些 无形资产在成本或者价格方面获得无可比拟的优势，因此可以说某企业拥有 这些无形资产能够为企业带来未来的超额收益。当某项知识产权被新技术所 替代或普遍推广而失去其垄断地位，或是一项经济资源不能排他性地加以控 制，如普遍技术、政府发布的经济信息等，都不能给企业带来超额收益，它 们也就不能作为一项无形资产。此外，笔者以为，用为企业带来超额收益来判 断是否是无形资产应该是在确认无形资产的这一初始阶段，在持有一段时间 后因为各种原因使得它不再带来超额收益，可以对无形资产账面摊余价值进 西南交通大学硕士研究生学位论文第1 3 页 行处理，但不能否认其是无形资产，账面价值冲销后，无形资产也会自然随 之消失。 第四是潜在性和依附性。无形资产是企业在生产经营中靠自身日积月 累、不断努力，经过长期提高逐渐培育出来的，它潜在地存在于企业中，如 经验、技巧、人才、企业精神、职工素质、企业信誉等等。此外，因为无形 资产没有实物形态，必须依附于一定的载体存在。例如专利权是以专利证书 形式存在，商标权是以注册的商品或服务标记形式而存在，计算机软件是以 软盘形式存在。虽然商誉由于地理环境、产品质量、管理思想、资金信誉、 财务状况等多种因素影响而形成的超额收益能力，难以用某种有形载体来表 示，但它也必须和企业实体相结合才有价值。而且，无形资产其作用发挥也 离不开与物质实体的结合，比如：商标要发挥作用，离不开其所标识的产品 及其相应的质量；专利要发挥作用，必须付诸于生产活动，并与一定的生产 厂房、设备相结合。如果所依附的物质实体已不存在，或不能与物质实体相 结合，那么无形资产的价值也就无法得到体现，没有价值的资源不能作为无 形资产。 第五是非货币性，即不属于货币性资产。这一点不仅有别于货币资金、 应收帐款，而且有别于投资。应收帐款、投资虽然也无实物形态，但属于货 币性资产，而无形资产则属于非货币性资产。非货币性这一点，即可将无形 资产与应收帐款、投资区分开来，同时也可以与任何金融资产区分开来。当 然，非货币性资产不仅包括无形资产，而且包括存货、固定资产等，因而也 不能仅凭非货币性定义无形资产。 第六是长期性，无形资产在使用过程中其价值的实现方式并非一次性 的，它能较长期地为企业使用，即使用或受益期限达到几年甚至几十年，对 企业的生产经营持续地发挥作用。这一点，有别于任何流动资产。当然，使 用或受益期限长的并非都是无形资产，因为固定资产、递延资产、长期投资， 当都是如此。因而，不能仅凭长期性定义无形资产。 有人认为，新经济时代，技术更新的速度越来越快，有时候甚至达到难 以想象的程度，很多无形资产都是在瞬间产生又消失的，如销售网络、信息 网络等。此外，一些产品升级换代较快的企业所持有的专有技术，将会随着 产品的升级换代不断更新。因此，作为无形资产并不一定会被企业长期占有 西南交通大学硕士研究生学位论文第1 4 页 和使用。对此，笔者仍然坚持长期性的观点。众所周知，资产是能为企业带 来效益的资源，而由于无形资产具有一些摸不着，看不见，不易确认，不好 计量的特点，所以它能否为企业带来效益更需要企业较长时间的持有才能判 断。瞬间产生又瞬间消失，本身就意味着没有给企业带来稳定的收益，违背 了资产本身的定义。此外，我们在界定无形资产概念时，以预期它是否能带 来长期效益为判断的依据，但并非保证在确认无形资产后就不受其他因素影 响而变成只能带