（会计学专业论文）企业技术研发投资的研究分析——以华为技术有限公司为例.pdf

摘要 在知识经济全球化浪潮的推动下，技术创新已成为每个企业努力的目标。从 目前我国企业技术创新和技术研发投资的现状来看，很多企业的技术研发投资及 其经济效益并不乐观。据资料介绍，国有高科技企业有近5 0 的企业处于亏损状况。 因此，我国很多高新技术企业为什么不仅没有获得高额利润，反而出现大量亏损? 很值得人们思考和研究。本文将重点研究企业如何开展持续的技术创新和研发投 资管理。 本文采取案例分析方法，通过一个著名案例，讨论和分析企业发展过程中的 技术研发管理问题，将实例企业的经验和现实做法与理论分析结合起来，证明技 术研发投资对于企业可持续发展和获取竞争优势的重要推动作用。 本文主要内容分为五个部分：第一部分主要阐述文章的研究背景及选题的目 的和意义；第二部分为文献综述，阐述古往今来对技术研发投资的文献研究；第 三部分为案例及本文对案例的观点，本文选取了国内通信设备制造行业龙头企业 华为公司作为案例，重点阐述华为的基本情况及发展历程，华为的技术研发状况： 第四部分为华为的技术研发状况分析，重点对案例资料进一步归纳整理，并从中国 企业普遍存在的五个技术研发方面的问题上阐述了华为的解决办法。第五部分是 分析探索华为公司技术研发的财务管理经验，主要探讨华为与其它公司的不同点， 进而探索我国大量高新技术企业微利或亏损的原因。然后陈述和分析华为公司的 技术研发成本与收益分析问题。企业技术研发及其与财务管理的关系是公司财务 的重要内容。企业的财务管理能为技术研发管理提供良好的分析和支持作用，使 企业的技术研发更有效。第六部分为结论及建议。 研究表明，技术研发的持之以恒是企业获取可持续发展的基础。企业持续的 技术研发投入和技术资产进入财务管理系统是技术创新成功的关键。企业要根据 自身和市场的情况，制定出研发投入比例，且至少要持续十年。同市场营销、人 力资源管理、财务管理和设备管理一样，技术研发管理属于企业的核心经营活动。 植根于中国国情，技术研发管理应成为中国企业的基础性管理。 关键词：技术创新，技术研发投资， 华为公司， ip d 流程 a b s t r a c t w i t ht h ep r o m o t i o no fk n o w l e d g ea n de c o n o m i cg l o b a l i z a t i o n ，t e c h n o l o g y i n n o v a t i o nh a sb e c o m ee v e r ye n t e r p r i s e st a r g e t b u tf r o mt h ec u r r e n ts i t u a t i o n o ft e c h n o l o g yi n n o v a t i o na n dr & di n v e s t m e n t t h ef i n a lr e s u l tt h e yt a k e1 0 e n t e r p r i s ep r o f i tc a n tm a k ep e o p l es a t i s f i e d a c c o r d i n gt ot h er e l e v a n tr e s e a r c h o fo u rc o u n t r y sh i g ht e c h n o l o g ye n t e r p r i s e s ，n e a r l y5 0 e n t e r p r i s e sa r em a k i n g i o s s w h a t st h er e a s o nf o rt h i s ? t h i sa r t i c l ei sm a i n l yr e s e a r c hh o wt os t a r ta n d d e v e l o pt e c h n o l o g yi n n o v a t i o n ，a n dh o wt om a k eb e t t e rm a n a g e m e n to fr & d i n v e s t m e n t t h i sa r t i c l ew i l iu s ec a s es t u d ym e t h o d ，t h r o u g ho n ef a m o u sc a s e ，t o d i s c u s sa n da n a l y z et h et e c h n o l o g ya n dr & dm a n a g e m e n tp r o b l e m sd u r i n gt h e d e v e l o p m e n to fc o m p a n i e s ，c o m b i n et h ee x p e r i e n c ea n dt h e o r ya n dr e a l i t y ，t o p r o v el h ep r o m o t i o ne f f e c t o ft h et e c h n o l o g ya n dr d i n v e s t m e n tt ot h e c o m p a n yd e v e l o p m e n t t h i sa r t i c l ei n c l u d i n gf i v ep a r t s 1 h ef i r s tp a r ti sm a i n l yf o c u so nt h er e s e a r c h b a c k g r o u n da n dt h ep u r p o s eo ft h i sa r t i c l e ；l h es e c o n dp a r tj sf o c u s o nt h e r e l e v a n ta r t i c l e s t oe l a b o r a t er e l e v a n ta r t i c l e si nt h eh i s t o r y ；t h et h i r dp a r tl s f o c u so ne x a m p l ee x p l a n a t i o n ，t h i sa r t i c l es e l e c tt h eb i g g e s tc o m p a n yo fc h i n a c o m m u n i c a t i o ne q u i p m e n tm a n u f a c t u r e r h u a w e ia st h ee x a m p l e 。m a i n l y i n t r o d u c et h ed e v e l o p m e n tp r o c e s s ，t e c h n o l o g yi n n o v a t i o na c h i e v e m e n t ，r & d i n v e s t m e n tc u r r e n ts i t u a t i o na n ds oo n ：t h ef o u r t hp a r ti s a n a l y s i se x a m p l e ， m a i n l ys u m m a r i z ef i v em a i nc o m m o np r o b l e m sw h i c he x i s t e di nt h ec h i n e s e c o m p a n i e s a n dh o wh u a w e is o l v et h e s ep r o b l e m s ；f h ef i f t hp a r ti sm a i n l yf o c u s o nt h ef i n a n c i a im a n a g e m e n te x p e r i e n c eo fh u a w e i sr & d t oa n a l y s i st h e d i f f e r e n c eb e t w e eh u a w e ia n do t h e rc o m p a n i e s t h e nl ok n o wt h a tt h er e a s o n w h yt h ec o m p a n i e sm a k ep r o f i to ri o s s t h i sp a r ta l s os u m m a r i z et h er e l a t i o n s h i p b e t w e e nr di n v e s t m e n tc o s ta n df i n a ip r o f i t t h el e c h n o l o g ya n dr d i n v e s t m e n ta n dt h e i rf i n a n c i a im a n a g e m e n fi st h em a i np ar to fc o m p a n i e s s f i n a n c i a l m a n a g e m e n t ，i tc a na l s ot a k eg o o da n a l y s i sa n ds u p p o r tt ot h e t e c h n o l o g yr & dm a n a g e m e n t ；t h es i x t hp a r ti sf i n a lc o n c l u s i o na n ds u g g e s t i o n s t u d i e ss h o w nt h a t c o n t i n u o u sr & di n v e s t m e n ti st h eb a s eo fc o m p a n y s c o n t i n u o u sd e v e l o p m e n t c o m p a n ys h o u l dd e f i n et h e i ro w nr di n v e s t m e n t p e r c e n t a g et o l o t a ii n c o m ea c c o r d i n gt ot h e i ro w na n dm a r k e ts i t u a t i o n a n d s h o u l dk e e pi n v e s tn oi e s st h a n10y e a r s a ss a m ew i t ht h em a r k e tm a n a g e m e n t h u m a nr e s o u r c e m a n a g e m e n t ，f i n a n c i a lm a n a g e m e n t a n d e q u i p m e n t s m a n a g e m e n t ，t e c h n o l o g ym a n a g e m e n ta l s ob e l o n gt o t h ec o m p a n y s k e y b u s i n e s s b a s eo nc h i n e s es p e c i a ls i t u a t i o n ，t e c h n o l o g yr & dm a n a g e m e n f s h o u l db e c o m ec h i n e s ec o m p a n i e s b a s i cm a n a g e m e n t k e y w o r d ：t e c h n oio g yin n o v a tio n ：r & din v e s t m e n t ：h u a w ei ，ip dp r o c e s s 坌些这苤型f 蕴拯黛鳆盟究岔扳：二：丝坐趁筮盔直醒公司左倒 1 引言 1 1 研究背景 企业的可持续发展和竞争力优势的提升，已成为所有企业投资人和高管阶层 共同关心的课题。近年来，人们从客户价值创造、企业信息化进程、战略管理、 管理者收购和企业绩效评价等多种途径，开展企业成长与发展的研究工作，并取 得了可喜的成就。但新经济增长理论认为，经济增长最持久的源泉在于技术、知 识和人力资本的积累，其中，技术进步和创新是经济增长的原始驱动力。而技术 进步和创新的根本途径，就是自主技术的研究和开发。这说明，从客户、企业信 息化、战略管理、管理者收购等方面提升企业竞争力，虽然有效，但可持续性较 差。我们知道，在经济全球化、信息化和技术飞速发展的2 l 世纪，科学技术在 企业长期持续稳定发展中的地位越来越重要，产品质量和性能的优劣主要决定于 企业是否拥有自主核心技术。客户喜欢的产品是价格适当、性能高、不需要维修， 如果产品质量有问题，即使服务质量再高，客户也不喜欢。显然，技术资本已经 逐步替代物质设备资产，成为驱动企业价值增长的重要因素，并成为企业成功与 j 否的关键。改革开放以来，我国政府非常重视高新技术产业的发展，目前已经建 立了5 0 多个国家级高新技术开发区。国家对拥有高新技术的企业所提供的税收 优惠政策也非常多。同时，新的所得税法也加大了对企业研发费用的扣除，并可 以加计扣除。这一系列政策的出台，都说明了技术研发投资在当今企业发展中的 重要地位。与此同时，我国企业的总体技术水平依然比较落后，我国企业赖以生 存的核心技术，大部分掌握在外国企业手中。我们只能高价购买这些核心技术， 使得企业的利润更加微薄，生存空间越来越小。这种现象很值得我们关注和研究。 例如，一双在我国生产的耐克鞋，我们的企业只能挣一美元，而一经耐克公 司销售，就值上百美元。我们用本国的资源，用我们廉价的大量劳动力，甚至污 染了我们的环境，) x o i l ：国外的企业赚了大钱。其根源就在于我们没有自主核心技 术。产晶设计和技术研发被国外公司所控制。我们处在产业链的低价值环节。据 统计，中国信息产业2 0 0 3 年生产总值为1 8 万亿元，利润为7 5 0 亿元，利润率4 ； 2 0 0 5 年信息产业的生产总值是2 8 万亿元，利润为1 3 0 0 亿元，利润率降到3 4 ； 2 0 0 6 年信息产业的生产总值达到了4 7 5 亿元，利润率也仅仅是3 4 。作为一个高 金些拉盔型f 筮燮资的型f 窒盆扭：丝坐趁撞苤鱼医公司敖倒 技术含量的大产业，我们总的利润额只能与i b m 一家公司的利润额相当1 。于是， 从“中国制造”向“中国创造”转型，“中国智造”、打造企业核心竞争力、提升 企业创新能力、建设创新型国家，同益成为政府和企业界关注的问题。康佳集团 一句“用创新赢得尊严”的口号，赢得了温家宝总理的高度赞许；哈佛商学院教 授，竞争战略之父迈克尔波特来中国时的一句话“除了技术研发，中国别无选择。” 似乎让人茅塞顿开。国内许多有识之十也纷纷响应：中国企业到了该扎扎实实地 抓研发的时候了。 非常典型的例子就是中国的手机行业，中国的国产手机在2 0 0 3 年依靠终端和 渠道比国外品牌更多更广，加之款式不断更新，取得了巨大的成功。然而进入2 0 0 4 年，国外手机企业也实现了渠道的渗透和延伸，这使得国产手机缺乏核心技术和 研发能力的短板问题就充分的暴露出来，业绩集体下滑，库存严重积压。根据中 国电子信息产业发展研究院统计，国产手机在2 0 0 4 年上半年仍然占有5 0 的市场 份额，但统计6 月份销量时，只有3 8 的市场份额，到了2 0 0 7 年上半年，国产手 机的市场占有率更是降低到不到2 8 。除了华为、中兴这两个主要将市场定位在国 外的企业和步步高、多普达等聚焦于国内专业细分市场的几家企业，大部分手机 厂商都生存维艰。另一个非常典型的例子就是中国的彩电行业。自2 0 0 0 年以来， 中国的彩电行业从过去的风光无限发展到了今天的整体亏损。而究其原因，关键 是缺乏核心技术和产品创新能力，一味的靠打产品价格战。2 0 0 1 年，索尼公司在 中国销售3 0 万台彩电，但获利5 亿元人民币，让我们年销售百万台彩电的国内厂 家望尘莫及。令人遗憾的是，无论手机行业还是电视行业，至2 0 11 年底，我们的 手机技术、电视技术等，仍然落后于世界知名企业的手机技术和电视技术。 当然，技术研发与技术应用到产品制造尚有一个过程。从技术研发到技术产 品出现、再到技术转化为现实牛产力，还需要很长一段时间。目前，我因政府和 许多企业都很重视专利技术研发和申报，并取得一定成绩。但仍有很多专利技术 闲置不用，其原因是多方面的，但有关技术的财务管理落后是其重要原因。很多 公司的财务管理仍然停留在一般的会计核算、流动资产管理、固定资产管理和利 润分配等方面，对于科学技术快速发展背景 、- 自勺生产方式变革、技术研究与丌发、 技术资产与企业其他资产的配置和优化等问题，公司财务对技术的管理处。 ：空白 状态。落后的财务管理t 旷重影向了企业技术创新和核心竞争优势的提升。 胡红 j ， 研发困局 m 】，电了厂业版社，2 0 0 9 全些挞丕型 筮塑资丝班筮公逝：二丛堡盘撞苤直腿公宴蕴趔 1 2 研究问题和研究意义 1 2 1 研究问题 本文主要研究企业技术研发的财务问题，探索企业财务如何直接参与技术资 研发的成本与效益分析，以及企业如何制订技术研发投资决策，从而增加技术资 产在企业总资产中的应有份额。随着中国经济成为世界经济第二大经济体形成和 发展，国际市场经济竞争日趋激烈，中国企业面临着前所未有的困难、机遇和挑 战，国内很多企业原来只要会营销，只关注批量生产产品，哪怕产品是模仿的或 者是弓1 进来的就可以撑起片发展的空间。然而，许多企业近年来已经注意到， 这种好日子已不复存在。企业如果不能生产质量过硬的产品，没有自己的核心技 术，哪怕制造能力再强，营销能力再好，也很难在竞争如此激烈的市场中存活下 来。即使是存活了下来，则活的也非常艰辛和疲惫，其成长那个空间极其微小。 究其原因，我们不难发现，核心技术落后、产品创新模式落后、质量控制薄弱， 依靠“大厨式”研发，部门之间的壁垒等问题，已形成我国企业面临的主要研发 困境。造成这一系列问题的根源，在于企业财务没有将技术研发视为财务职责管 理范围。 ， 因此，本文将通过国内通信设备制造业领域目前研发做的最好的华为公司为 例，深入具体地分析讨论技术研发、产品创新模式和质量控制，以及技术研发投 资等问题，寻找解决问题的办法。探索企业技术研发与企业财务资本投资之间的 内在联系。解释技术研发投资与公司财务货币投资如何制约公司内部治理结构， 使技术研发与财务资本投资互补和完善公司治理结构，实现价值创造最大化。 1 2 2 论文研究意义 本文研究的现实意义在于，一是通过实际的案例，探索华为公司是怎样一步 步地解决摆在研发路上的种种障碍，如何在财务管理制度一l i 雪2 , 合技术研发，从而 取得技术资本创造价值的良好效果。二是探索华为的技术研发支出占其全部投资 的比重是多少，技术所有者是否取得企业所有权或企业所有权的替代物，从而改 进公司内部治理结构。这对于国内的制造企业尤其是通信设备类制造食业成功的 进7 7 t i j t ：发臂理提供一定的参考价值。三是探索华为公司的技术研发与公司经营战 略之问的关系。j 寸 f t 一么很多企业都进行技术研发却没有取得令人满意的结果，而 华为实现了自主技术创新带来的企业腾飞。技术研发在公司战略里是一种怎样的 全些挂苤硒筮拯资鳆婴究盆蚯二：丛堡兹遮苤直退公司为倒 战略部署，这对于企业所有者和高管阶层都具有指导意义。 理论上，本文将探讨技术研发对财务管理的理论提升和充实。一个企业面临 新技术出现时，究竟是开展自主技术研发，还是购买该项新技术，或者还是更换 新机器设备? 这是需要财务机构给出成本效益测算和分析评价的。本文将技术研 发引入公司财务理论，使技术研发成为企业财务管理的核心工作内容。事实上， 公司的技术研发规划、技术研发成本计算、技术研发形成企业技术资产的增减变 化、技术资本收益率分析，以及技术资本与人力资本、财务货币资本、物质资本 和知识资本等其他资本的优化配置和治理结构设计等，都需要财务学理论给出解 释。显然，技术研发投资是财务理论的重要组成部分。本文的写作和研究将有力 推进财务理论研究的改进和发展。 1 2 3 研究思路与方法 本文的性质属于实际问题的理论应用研究，目的是将所学专业理论和方法应用 于实际工作，解释和解决企业的实际问题。因此，本文的基本思路是以所学理论 为基础，探讨具体的现实财务问题，主要篇幅是讨论企业技术研发的财务理念、 财务战略和对策，以及技术研发引起公司财务管理的变化问题等。简而言之，本 文的核心是分析问题和解释解决问题，而不是理论分析或探讨。因此，本文采取 案例分析的研究方法，以华为技术有限公司成功的技术研发投资为实例，开展企 业财务研究。本文的研究线路是：背景说明一理论和文献述评一案例描述和提出 观点一分析案例和观点，讨论问题，论证观点的可靠性一讨论华为公司的技术研 发财务管理经验一结论。 论文第一章为引言，主要阐述论文的研究背景及研究的问题和现实意义。第二 章为文献综述，简单介绍了和技术研发等相关的国内外的研究，陈述本文研究的 理论基础。接下来，第三章为案例介绍，从而进入论文正题。在第三章中，将对 本文所选取的案例华为公司做整体描述，这是本文的核心样本。包括说明公司的 基本情况和技术研发情况等。第四章为案例的详细分析和讨论。存篇四章罩，将 重点探讨华为公司是怎样进行技术研发的，他曾经所面临的种种问题及解决办法。 第五章在第四章的基础上进行提炼，总结出华为现在走出一条比较成功的研发变 革之路与其财务管理有很大的关系，即技术研发与财务投资之间存在紧密的i , c j 在 联系。论文最后是第六章，对本文的研究得出结论，并说明有关建议。 4 企业撞苤! 匠筮塑资的翌f 蕴公圭丘：二：丛垡盘技盔立阻公丑左倒 2 文献综述 2 1 技术研发与企业发展的文献述评 技术研发是食业技术创新的基础性工作。经济学l 的创新( i n n o v a t i o n ) 一 词是由美籍奥地利经济学家约瑟夫熊彼特( jas h u m p e t e r ) 提出来。他在1 9 11 年出版的经济发展理论1 一书中首次提出了创新这一概念。在他看来，“创新” 其实就是“企业家对生产要素的重新组合与分配”，就是要建立一种“新的生产函 数”，从而把一种从来没有用过的生产要素和生产条件组成新的组合从而引入生产 体系，以获得利润。一个企业的生产要素会随着科学技术的发展和社会分工的深 化而不断增加。传统企业的生产要素主要是人力、财力和物力的组合，新兴企业 的生产要素不仅包括人财物，还包括技术、信息和知识等新的先进生产要素，新 的生产要素比重越高，其竞争力越强。研究表明，企业的技术研发投资，主要体 现为企业的外购技术的增加、自主研发的投入和技术改良的投入三个方面。而外 购技术的增加在会计报告上主要表现为无形资产原值的增加。目前，实证研究理 论在技术性无形资产的投入和研发的投入对企业在价值增长和业绩提高方面的作 用研究已经取得了非常高的成果。、 吴延兵在r d 与生产率基于中国制造业的实证研究( 经济研究，2 0 0 6 ) 对我国所有生产型企业的技术研发投入对生产效率的影响，进行了比较全面的研 究。结果表明，他们之间存在着很明显的正相关关系。经过进一步研究，吴延兵 发现这种正相关在高科技企业的比例关系要高于非高科技企业。何玮在我国大 中型工业企业研究与开发费用支出对产出的影响( 经济科学，2 0 0 3 ) 一文，使用 一种生产函数对我国的大中型生产企业在2 0 世纪9 0 年代的研发投入和企业的收 入、利润等数据，进行了实证研究。实证结果表明，参与调查的这些大中型生产 企业的技术研发投入在投入后的三年中逐步发挥出对利润的积极影响，而且在第 三年达到最大。二三年以后，效果逐步减小。据此，他认为主要原因在于我国大中 型生产企业在技术研发投入上持续性比较差。王玲在2 0 0 8 年对我国生产型企业从 国内购买技术、国外购买技术和自身的技术研发投入与企业生产效率增长之问的 关系进行了分析，她也发现企业在技术研发上的投入对生产效率的推动作用对高 约瑟犬熊彼特，绎济发展理论一对于利润、资本、信贷和经济周期的考察【m j ，商务e 书馆，1 9 9 0 ( 6 ) 7 3 7 4 5 全些基盔硒筮拯资的班宜分查丘：丛堡蕴拉垄直腿公型麴倒 科技企业的影响要大于非高科技企业。 蔡红和许晓雯在基于主成分分析的自主创新能力综合评价研究( 商场现代 化，2 0 0 7 ) 一文研究发现，生产型企业从技术研发开始投入到实际应用到生产上 到最终形成产品投入市场需要一段时间，证明了企业的技术研发投入的效果存在 定的滞后性。技术研发对企业发展的作用力极少。使得企业高管阶层不愿意投 入较多的研发支出。梁莱歆与张焕凤在我国上市公司研发费用披露现状与改进 建议( 财务与会计，2 0 0 5 ) 一文，从高科技上市公司里随机抽取了部分公司作为 样本，分析了技术研发投入与企业的盈利能力和发展能力的关系，他们发现企业 技术研发投入水平与企业的盈利能力有较强的正相关性，但是他们也指出技术研 发投入的产出效果具有非常明显的滞后性，特别是会计报表对企业技术研发之处 的信息披露非常少，说明企业财务与会计工作对技术研发活动极不重视。既缺乏 必要的会计核算，又很少披露财务信息，更缺少深入的财务评价和考核。企业的 技术研究与开发决策往往缺乏必要的财务投资决策分析，致使技术研发效果较差。 上海财经大学的周亚虹和许玲丽在2 0 0 7 年对我国的中小型企业的技术研发投入对 企业发展的影响进行了实证研究，该研究以位于浙江省的中小型民营企业作为研 究对象，采用了加入之后变量的多元回归方法对选取的样本企业近1 4 个季度的数 据进行了相关的系数分析，该结果表明，技术研发投入对这些企业的业绩具有非 常积极的影响。但是她们同时也发现这种影响存在滞后性。 以上文献分别从大中型企业、小型企业、民营企业和上市公司等几个方面， 研究了技术研发投入对企业的盈利能力和长期发展的影响。通过这些研究，我们 可以得出以下几点共性：第一，对于生产型企业来讲，技术研发投入对企业的盈 利能力和长期发展都能产生积极的影响。第二，技术研发投入对高科技企业的影 响要高于对非高科技企业的影响。第三，技术研发投入对企业的影响存在滞后性， 而且一般在投入后3 年内逐步显示出来，3 年后影响逐步减小。第四，我国企业在 技术研发投入的持续性上欠佳，企业很难每年都在研发上投入固定比例的资金。 总体上来讲，很多企业的研发并非主动研发，对技术研发投入的重视程度不够。 长江商学院教授薛云奎在2 0 0 1 年曾经研究上市公司的技术研发投入情况，结果表 明，很少有公司会披露公司的技术研发投入具体金额。在新会计准则实施后，虽 然该情况有所好转，但总体情况还不是很理想。当然，这与会计报表的格式和比 较落后的不适应科学技术发展的会计制度有关。 企些挞盔班筮塑资的型f 红坌扳：丛垡蕴撞苤直i 显公司盏倒 目前对华为的技术研发投资已经有部分学者做了深入研究。程东升和刘丽丽 于2 0 0 5 年出版了华为真相1 和华为的经营管理智慧2 两本书，他们对华为 的技术研发进行了比较中肯的讨论。李慧群在出版的华为的管理模式( 2 0 0 6 ) 中，对华为的技术创新管理进行了一定的论述，并主要分析了华为的技术管理模 式向西方企业看齐、奉行知本主义、创造与保护知识产权等；许凌志在2 0 0 6 年编 写的华为的企业战略3 一书中，对华为的研发战略进行了重点分析，他认为华 为的研发战略为：掌握调研数据，加大高科技高附加值产品投资，集中力量开发， 拥有核心技术。四川大学企业管理专业研究生王丽娜在其硕士学位论文深圳华 为公司的创新管理研究( 2 0 0 6 ) 中，涉及到了华为的技术管理创新，但她主要分 析了华为技术研究方法的更新。武汉理工大学科学技术哲学专业的苗青丽在其硕 士学位论文华为公司技术创新管理研究( 2 0 0 7 ) 中，也重点研究了华为的技术 创新管理，同时该论文还回答了中国高科技技术企业在发展和技术创新管理上的 诸多疑惑，例如企业在不同的阶段应该选择怎样的技术创新战略，什么样的企业 组织模式才更适合企业进行技术创新，如何整合企业的各项资源以使企业的创新 能力得以提升等。近年来，张利华编著的华为研发( 2 0 0 9 ) 一书中，作者以其 t 自身的经历和翔实的资料，详细阐述了华为如何通过自主研发获得第一桶金，如 何解决自主研发的关键人才和资金问题，如何构建和完善自主研发的管理体系， 如何与竞争高手同台竞技并获得成功等人们关心的问题，为我们真实地再现了2 0 多年来华为人如何破解并克服了众多中国企业难于逾越的产品规模化带来的人才 。和资金困境、研发低速度和低效率等弊病，为中国企业的自主研发积累了丰富而 宝贵的实战经验。 2 2 华为技术研发投资的理论基础 企业如何增加技术，如何提高技术水平，这在理论和实务上都很重要。实践 表明，技术产生的根源在于人类的生产活动和研究开发。技术作为生产要素之一， 其产生和来源主要可以分为三个方而的社会实践：第一是人类的物质生产活动。 生产活动既是技术产生的源泉，也是技术研发的1 7 1 的。人类为了改进生产工具、 减少劳动支出、提升产品质量和。p _ t - _ i i 邑，以及扩大产量和增加效率，就会改进旧技 术，发明新技术。第二是人类的科学研究活动。社会分工深化，形成了一个科学 1 程东升、刘丽丽，华为真相i m i 中困当代版社，2 0 0 5 2 程东升、刘丽丽，华为经营管理智慧i m i ，中固当代版利：，2 0 0 5 3 许凌志，华为的企业战略【m 】，海灭版礼，2 0 0 6 全些撞盔硒筮丝邃鳇翌 究公垄丘：二丛丝趁撞丕直腿公司为倒 研究领域。科学研究活动是人类生产劳动活动的衍生领域，也是社会分工的结果 和现代文明社会的标志之一。科学研究和科学应用是现代技术的重要来源。第三 是人类的技术工程建设和技术开发研究。技术产品的开发和技术产业的发展是当 代技术的主要来源。技术自身的发展也具有一定的规律性，很多技术是原有技术 的自然成长和繁殖。如果从技术的这三个来源出发，我们可以把技术分为生产技 术、科学技术和t 程技术三种类型。而生产技术和工程技术归根结底是来自生产 劳动实践和科学理论研究。所以，为研究便利，我们可以将技术分为来自生产劳 动实践的技术和来自科学理论研究的技术。生产劳动与科学研究的结合构成技术 发展的社会基础。这两类来源不同的技术，其特征也存在不同之处。 任何技术都可以被学习和复制，但每种技术被模仿学习和复制的难易程度并 不相同。一项新技术的仿学复制性特征越强，那么，这项新技术往往就有较快的 扩散速度。此时，企业通常倾向于将研发活动置于企业内部展开。因为，高扩散 速度的技术比低扩散速度的技术具有更大的泄密可能，它比较容易被竞争对手所 模仿。企业出于保护私有技术产权的目的，即使是企业内部研发费用高于外部技 术采购费用，也极有可能选择通过内部研发获得该项新技术。部分学者在对美国 的企业研发行为进行研究后发现，即便是在技术的外部采购会快速进入新领域和 节约研发成本的情况下，许多企业依然会选择高成本和开发周期长的内部r & d 方 式，而且这些企业多集中于高扩散速度的高科技行业，如i t 软件和生物制药业等。 对高新技术企业来说，核心技术的丧失与其高额的研发费用比较，会更加令企业 难以接受。所以，尽管模仿和复制技术的成本比较低，但难以得到关键性的核心 技术。通过技术研发获得自主核心技术是企业获取核一t i 竞争优势的根本途径。 同其他项目投资一样，技术研究与开发的投资也需要制订投资决策，在投资 决策的财务评价完成之后，编制财务投资计划，并组织实施和评估。因此，技术 研发投资需要在研究与开发材料、研究与丌发人员、研究与开发机器设备和场地， 以及研发信息和原有技术的购置等方面，发生财务货币支出。这就产生了技术研 究与开发的成本问题。成本的补充和收益测算、投资决策的财务评价，以及决策 执行过程的财务豁督等，都是公司财务机构的基本职责。并且，技术研发的财务 管理，不仅包括技术研发资本的筹集、投资和评价，而且还包括技术资本参与企 业收益分享问题。这是因为，企业的技术只有与高质量的人力、设备和良好的管 理制度结合时，才能创造高额利润。企业的利润是人力资本、货币资本、机器设 坌些基丕班筮拯壅的婴盔盆蚯：丝堡为挞丕直医公固蕴剑 备资本、技术资本和信息资本等多种要素资本共同创造的，这有这些要素资本的 配置结构合理，企业的综合竞争力才会提升。同财务货币资本参与公司治理和享 有剩余收益分配一样，企业的人力资本和技术资本参与内部治理和享有企业所有 权已开始成为一种趋势。这就是企业通过技术研发投资获取核心竞争优势的理论 基础。本文希望在前人研究的基础上，对华为的技术研发投资管理进行系统的研 究，从而解决高科技企业应该怎样开展技术研发投资，如何使各个阶段的技术研 发投资达到投入与产出的最大化的问题。 9 全些熊盔型f 筮塑资曲型 究公主丘：丝垡蕴挂丕直阻公圄兹倒 3 实例与本文对该实例的观点 3 1 华为公司概况 华为是全球领先的电信解决方案供应商。公司于1 9 8 7 年成立于深圳，其注册 资本金2 1 0 0 0 元，由任正非等六人各占有六分之一的股权资本构成。1 9 9 7 年，华 为进行了股改，企业员工开始参股，从此成为了一家1 0 0 由员工持股的公司。1 9 9 7 年员工参股前注册资本金达到了7 0 0 5 力- 元，当年参股员工达到了9 8 7 人，注册资 本金增长到2 7 6 0 6 万元。截止到2 0 1 0 年底，根据华为的年报显示，参股员工达到 了6 1 3 5 9 名，所有者权益已经达到了5 5 2 2 2 百万元。2 0 1 0 年年报显示资产负债率 在最近5 年时问里都保持了6 3 2 06 9 这样一个合理的水平上1 。那么到底是什么使 得华为在这些年里取得了如此大的成就呢? 这与华为公司的正确的企业定位、客 户战略、技术战略等是密不可分的。 华为在成立之初，只是香港鸿年公司用户交换机的代理商，到目前已经成为 通信设备制造业的龙头老大。对于自己的战略定位，十多年前的华为还是坚持以 “电信设备商”来给自己战略定位，华为在1 9 9 8 年推出的华为公司基本法里 第一条规定：“为了使华为成为世界一流的设备供应商，我们将永不进入信息服务 业。通过无依赖的市场压力传递，使内部机制永远处于激活状态。”然而，电信设 备市场的辉煌期太短暂了，华为不得不打破当初的承诺。目前华为的业务发展开 始逐步由“硬”到“软”倾斜，不仅重视电信服务业务，对互联网业务也早有谋 划。如今，华为对自己进行了全新定位：全球领先的电信解决方案供应商。 “以客户为中心”也是华为成功的重要秘诀。在华为内部，从总裁到普通员 工，客户的要求就是公司的最高行动纲领，每个流程、组织、管理制度都与这个 要求相一致。将客户价值理念融入产品的全过程，在产品开发过程中构筑客户关 注的质量、成本、可服务性、可用性及可制造性。 如果说华为公司的成功客户战略帮助他赢得了客户，赢得了市场的话，那么 华为公司的技术创新战略则是华为取得这些成功的基石。华为公司坚信，在现代 市场经济巾，只有技术先进羽i 独立，才是根本，没有自己的独立科研支撑体系， 企业地位就是一句空话。而华为的技术战略在经历了“唯技术论”的失败后，确 定了自己的新的技术战略“持之以恒的进行以市场为导向的自主技术创新”，而这 数据米白h t t p w w w h u a w e i c o m c n 1 0 金些挂苤硒筮塑童的硒壅公堑：丛垡羞拉苤直匣公司塑倒 一符合市场的技术战略定位使得华为的研发投入取得了成功，一步步地赢得了国 内外巨大的市场份额。 华为公司凭借战略上的成功，在电信网络、全球服务和终端三大领域都确立 了端到端的领先地位。凭借在固定网络、移动网络和i p 数据通信领域的综合优势， 华为已成为全i p 融合时代的领导者。目前，华为的产品和解决方案已经应用于全 球1 4 0 多个国家，服务全球运营商5 0 强中的4 5 家及全球1 3 的人口。取得了令 人瞩目的成绩。1 见以下5 年财务概要表格和图示。 5 年财务极要 口互墨，墨嚣区翟翟戮篷鲨冀霪鎏篷釜：。童i 一 鞲惯j a1e , 51 7 6j 4 多，0 5 9二! ，二1 79 3 ，了窜二6 5 。3 6 5 镝曹救入 啪z tc a 6 r2 9 篝嬷翻润 c a 3 r ：s 7 缝餐活鞠覆盍麓 c a g r ：4 9 0 咭 琴；誊蝴蓬 从以上公司的发展历程不难看出，华为之所以能够在短短二十几年的时间 里取得如此骄人的成绩，与他不断开发新产品，进而不断拓展市场份额有必然 的联系。而公司以上5 年的财务数据也证实了华为的成功。 数据来自h t t p w w h u a w e i c o m c n 娜 辨 科 t ， 孓 ；兰 ! | = 螂 了 蛳 蛳 潞 陋 佗 一 笠 x 0 ， 二 一 似 旧 拼 脚 阿 蛆 巧 强 睾溉涟剃利 蠲 韭 娃 科 霄 营 争 企些毯苤婴筮趱逛的型 宜公扭：丛垡蕴垫苤壹：腿公丑兹剑 3 2 华为公司的优势和劣势 3 2 1 华为公司的优势 首先，华为公司的成功与他所选择的新兴产业有着不可分割的关系。通信产 业是一个快速增长并且有着巨大潜力的市场。华为公司刚成立时，中国的通信业 才刚刚起步，电信设备有着巨大的市场和丰厚的利润。同时中国的电信业一直十 分落后，先进的电信设备生产在国内几乎是一片空白。政府深感到电信落后给人 们得生活带来的不便以及对经济发展的巨大不利影响，于是把提升电信业的技术 水平作为国家的发展重点。那时的中国通信业每年有着数千亿元的市场，给通信 设备商带来了巨大的机遇。华为那时虽然不能和国际通信设备商较量，但是他所 走的农村市场路线使得华为获得了第一桶金。而这第一桶金为华为未来的发展提 供了资金支持。 其次，从目前来看，全球化背景下的通信行业的技术创新以及产业升级给华 为公司带来了巨大的投资机会，通信领域目前全球最大的产业升级的机会是3 g 以 及网络光纤化( f t t x ) 的大规模商用。从产品上来看，未来几年移动通信设备市 场的主要增长点将会是在3 g 领域。从区域上来看，全球增长最快的区域将会是亚 太区。而中国将会是亚太区3 g 业务最大的市场，2 0 0 9 年中国移动通信领域的3 g 业 务达到了1 5 的业务增长，2 0 1 0 年及未来几年也会保持较高的业务增长，而该增长 还能带来我国光通信业务的增长。而华为最为国内通信设备供应商的龙头企，由 于其在很早便看到了3 g 在未来的发展，所以，经过几年的技术研发，华为在技术 上已经达到了国内顶尖的水平，加上他f 确的市场战略和客户战略，使得他在国 内占到了一个非常有利的地位。从国际环境来看，由于近几年的经济危机，使得 国外很多通信业务运营商都面临削减开支，寻找成本较低的合作商，这给与国外 巨头相比有很大成本优势的华为丌拓圈外市场也提供了非常好的机会。在这种良 好的市场形势下，华为公司面临着历史性的发展机遇，如果把握的好，则有望进 全球通信设备的第一阵营。 然而，国内乃至世界上的通信设备制造商很多，为什么华为能独树一帜，取 得如此的成功呢，本文认为跟华为自身的内部的管理也是分不开的。其一，华为 公司有志存高远、雄心勃勃的管理团队，还有愿意与华为一起艰苦奋斗的研发人 4 1 。华为公司始终坚持以客户为中心，对客户的要求总是快速反应。而外国的大 企些撞苤型 筮拯资盥班宜盆圭丘：二：丝垡麴披盔直腿公司为倒 企业则由于不同的国家文化和企业文化，往往对客户要求反应较慢，行动迟缓。 很多跨国企业对待客户的要求从计划到实现往往需要一年半左右才能实现，而华 为公司则只要一至三个月即可做到，这使得华为在市场上建立了对客户需求的快 速响应的良好口碑。其二，与围内厂商的技术研发相比，华为二十几年始终如一 的坚持不低于销售收入1 0 的研发投入，并且始终坚持以市场为导向的自主研发之 路，这使得，华为研发的产品往往能更快速的满足客户的需求，并始终走在技术 的前列。而与国外厂商的技术研发相比，华为的优势则突出地表现在成本上，据 华为工作人员介绍，以2 0 0 1 年为例，华为研发投入了3 0 亿人民币，产品包括交换、 接入、2 g 2 5 g 3 g 、数据通信、光网络、s t p 、b i t s 等众多领域，而国外厂商即使 投入3 0 4 7 _ , 美元，也很难以开发出这么多产品，因此在产品报价上具有很大的优势。 然而，世界经济发展到今天，中国企业的成本也在不断上涨，中国的高成本 时代已经到来，华为公司认识到他们的成本优势将在未来慢慢丧失。要想继续做 大做强，华为必须追寻新的竞争优势，而将“成本优势”转向“技术优势”就成 为了华为新的发展战略。 3 2 2 华为公司的劣势 ： 我们都知道，电信业是高收入、高投入、高风险的三高行业，如果失败，将 可能损失惨重，甚至会血本无归。这对处于成长初期的华为公司来说，非常严峻 和残酷。华为的竞争对手则是全球各发达国家的世界通信巨头。而且，高科技行 业技术进步快，更新换代迅速，一旦跟不上技术进步的步伐，将会面临被市场淘 汰，终止企业生命周期的风险。华为公司创办人任正非在其文章华为的冬天 里面有这样一段话： “1 0 多年来我天天思考的都是失败，对成功视而不见，没有 荣誉感、自豪感，而是危机感。失败是一定要来的，这是历史规律，大家要准备 迎接。”1 华为的冬天快到了，这是参与全球竞争带给华为的威胁。华为从2 0 0 9 年海外销售额达到t 9 0 0 亿元，蛰j 2 0 10 年则达到了1 2 0 4 亿元。尽管华为海外销售额 保持着高速的增长速度，但跟国际上大的电信设备商相比，其国际市场份额仍然 非常小，尚不足以让世界电信设备商们担惊受怕。但是，随着华为的海外市场销 售额做到一定大，就一定会影响到跨国电信设备商的战略布局，并且影响到这些 公司所在国家的市场战略安排，那时，华为将面临这些跨国巨头和其所在国家的 李正道许凌忠。# 为的企业战略【m 】海天f 版