（管理科学与工程专业论文）国有企业经营者选择机制研究.pdf

摘要 国有企业是我国政治稳定、经济稳定和社会稳定的基础，国有企业的实力和发展决定了国 民经济的发展水平和国家安全程度。改革开放3 0 年来，我国对国有企业进行了一系列制度改 革，国有企业的经济活力得到显著增强，国家实力显著提高。但制约国有企业发展的体制性障 碍依然存在，尤其是国有企业经营者的选择问题，更是直接影响着国有企业的改革与发展。 按照现代企业理论的观点，企业是一系列契约的联结，是由现实的人组成的协作组织。在 这一协作组织中，企业经营者处在极为关键的地位，经营者能力的高低和积极性的发挥程度直 接影响到企业的发展和盈利能力。国有企业经历了放权让利、承包制、构建法人治理结构等制 度变迁，显著提高了经营者的积极性和企业的经营业绩。但是，国有企业经营者的选择权仍然 由政府控制，极易导致经营者选择行政化和经营者官员化，不利于经营者能力的充分发挥和国 有企业的快速发展。本文研究了国有企业经营者的选择机制和相关保障制度，主要研究内容和 创新性工作如下： ( 1 ) 在全面分析国有企业经营者选择机制相关理论的基础上，界定了经营者的涵义和范 畴，将经营者定义为依靠专业知识和技能专门从事经营管理企业的职业经理人；在分析经营者 角色定位和素质要求的基础上，研究了企业家理论、产权理论、领导者特质理论、委托代理理 论等，为设计国有企业经营者选择机制提供了必要的理论依据。 ( 2 ) 运用实证研究的方法，研究了经营者个性特征与国有企业多元化战略的关系；分析 了教育背景、个人财富及社会声誉作为经营者能力显示信号的可行性及机理，建立了经理人市 场的信息甄别模型，构造分析了国有企业经营者选择中的报酬契约效用函数，讨论了声誉机制 对国有企业经营者的激励效应。 ( 3 ) 比较分析了国有企业经营者配置的两种主要方式，提出了国有企业经营者应按照市 场规则对其进行配置，按照竞争的办法来选拔任用，但由于国有企业的特殊性，在选拔和任命 经营者过程中，也应发挥政府的积极作用；提出了国有企业经营者应由董事会选择，国有企业 应尽快完善由国家董事、职工董事及外部董事共同组成的董事会制度，董事会设立经营者提名、 考核和薪酬专门委员会，负责经营者的选拔、考核等工作。 ( 4 ) 提出了国有企业经营者的选择程序，并对选择程序进行了必要的分析，以期为国有 企业经营者选择管理提供可行的依据；建立了国有企业经营者的胜任力模型，设计了评价竟聘 者的能力指标体系，建议用无领导小组讨论的方法对国有企业经营者进行选择；在基本能力和 特殊能力显示信号的基础上，设计了国有企业经营者选择的多属性群决策方法。 ( 5 ) 从产权关系调整、经理人市场机制、经营者信用风险防范与控制等方面研究了保证 国有企业经营者选择机制正常运行的制度保障。提出了只有进行必要的产权关系改革，才能从 根本上解决国有企业长期存在的各种产权主体缺位、错位及越位等问题；提出了建立与完善职 业经理人市场的若干建议，例如取消国有企业经营者的“行政级别”和行政任命方式，实行经 理人资格考试和认证制度，推行经理人资格市场准入制度；提出了构建国有企业经营者信用风 险防范与控制体系的建议，主要包括经营者个人信用评估制度、经营者信用信息联合征信系统 和经营者失信的惩罚机制等。 关键词：国有企业；经营者；配置方式；选择机制；制度保障 a b s t r a c t t h es t a t e - o w n e de n t e r p r i s e s ( s o e s ) p l a yt h ef o u n d a t i o n a lr o l ei nt h ep o l i t i c a ls t a b i l i t y , t h e e c o n o m i cs t a b i l i t y , a n dt h es o c i a ls t a b i l i t yi nc h i n a t h es t r e n g t ha n dt h ed e v e l o p m e n to ft h es o e s d e t e r m i n et h en a t i o n a le c o n o m i cd e v e l o p m e n ta n ds e c u r i t y c h i n ah a sc a r r i e do u tas e r i e so fs y s t e m r e f o r mo ft h es o e si nt h ep a s tt h r e ed e c a d e s c o r r e s p o n d i n g l y , t h ev i t a l i t yo ft h es o e sa n dt h e n a t i o n a l s g e n g t hh a si m p r o v e ds i g n i f i c a n t l y h o w e v e r ，t h es t r u c t u r eo b s t a c l e s t ot h es m o o t h d e v e l o p m e n to ft h es o e sa l s oe x i s t e s p e c i a l l yt h ep r o b l e m sw i t ht h es e l e c t i o no ft h em a n a g e r o p e r a t i n gt h es o e sw e l lc a np r o d u c ead i r e c te f f e c to nt h ee f f i c i e n c yo ft h es o e s r e f o r m a t i o na n d d e v e l o p m e n t a c c o r d i n gt ot h et h e o r yo fm o d e me n t e r p r i s e s ，e n t e r p r i s e sa r eo r g a n i z e do nac o n t r a c tb a s i sa n d t h e ya r ea l s oc o l l a b o r a t i o n so fi n d i v i d u a l si nr e a l i t y e n t e r p r i s e s m a n a g e r sp l a yt h ee x t r e m e l y i m p o r t a n tr o l ei nt h ec o l l a b o r a t i o n c o r r e s p o n d i n g l y , t h em a n a g e rs a b i l i t ya n de n t h u s i a s mc a n d i r e c t l ya f f e c t t h ed e v e l o p m e n ta n dp r o f i t a b i l i t yo ft h ee n t e r p r i s e s t h es o e sh a v eu n d e r g o n e s y s t e m sr e f o r m si ne m p o w e r m e n ta n dp r o f i td o m i n a n c e ，c o n t r a c t i n g ，a n dc o r p o r a t eg o v e r n a n c e s t r u c t u r e ，a n dt h em a n a g e r s i n i t i a t i v ea n de n t e r p r i s e sp e r f o r m a n c eh a v eb e e ns i g n i f i c a n t l yi m p r o v e d h o w e v e r , t h eg o v e r n m e n ti s s t i l li nc h a r g eo fs e l e c t i n gt h em a n a g e r so fs o e s ，w h i c hc a nr e s u l ti n g o v e r n m e n t si n t e r v e n t i o nw i t ht h ee n t e r p r i s e s a sar e s u l t ，t h eo f f i c i a l sh a v eb e c o m et h ea c t u a l c o n t r o l l e r t h e s ep r o v i d en oa s s i s t a n c et ot h em a n a g e r st ot a k et h e i ri n i t i a t i v ea n dt ot h es o e s s m o o t hd e v e l o p m e n t t h es t u d yo nt h es e l e c t i o no ft h em a n a g e r sa n dt h eg u a r a n t e es y s t e mo fs o e s a l em a d ei nt h i sd i s s e r t a t i o n ，t h em a i nc o n t e n t sa n di n n o v a t i o n sa r ea sf o l l o w s ： ( 1 ) m a n a g e r sa r ed e f i n e dt ob et h ed i r e c t o rr u n n i n gt h ee n t e r p r i s e sb yt h e i rp r o f e s s i o n a l k n o w l e d g ea n ds k i l l si nt h i sd i s s e r t a t i o n ，o nt h ec o m p r e h e n s i v ea n a l y s i so ft h et h e o r yo nh o wt h e s o e s m a n a g e r sa r es e l e c t e d ，t h et h e o r yo fp r o p e r t yr i g h t s ，t h et h e o r yo fl e a d e r s h i pt r a i t s ，a n dt h e t h e o r yo fc o m m i s s i o na n da g e n c y t h e s ei n n o v a t i o n sc a ne n r i c ht h em e c h a n i s mo nt h es e l e c t i o no f s o e s m a n a g e r s ( 2 ) t h er e l a t i o n s h i pb e t w e e nt h em a n a g e r s t h u m b p r i n ta n dt h ee n t e r p r i s e s d i v e r s i f i c a t i o n s t r a t e g y a r ed i s c u s s e di nt h i sd i s s e r t a t i o nb ym a k i n gt h ee m p i r i c a la n a l y s i s t h e s t u d yo nt h e f e a s i b i l i t ya n dm e c h a n i s mt h a te d u c a t i o n a lb a c k g r o u n d ，i n d i v i d u a lw e a l t ha n ds o c i a lr e p u t a t i o na r e c o n s i d e r e dt ob et h es i g n a lo fm a n a g e r s a b i l i t yi sc o n d u c t e d am o d e lo fi n f o r m a t i o nd i s c r i m i n a t i o n o nh o wt os e l e c tt h em a n a g e r sf r o mt h em a r k e ti sb u i l ti nt h i sd i s s e r t a t i o n au t i l i t yf u n c t i o no f r e w a r dc o n t r a c to nt h es e l e c t i o no fm a n a g e r si sg i v e na n da n a l y z e di nt h i sd i s s e r t a t i o n m o r e o v e r , t h ed i s c u s s i o no nh o wt h er e p u t a t i o nm e c h a n i s mt op r o d u c et h ei n c e n t i v ee f f e c t so nt h em a n a g e r si s m a d e ( 3 ) t h i sd i s s e r t a t i o nm a k e sac o m p a r i s o na n da n a l y s i so ft w om a i nm o d e so nh o wt oc o n f i g u r e t h es o e s m a n a g e r s ，h o l d i n gt h a tt h es o e s m a n a g e r sm u s tb es e l e c t e di na c c o r d a n c ew i t ht h er u l e s o ft h em a r k e t s ，a n dt h a tt h es o e s m a n a g e r sm u s tb es e l e c t e da n d a p p o i n t e di nt h ec o m p e t i t i o n d u e t ot h es o e s p a r t i c u l a r i t y , t h eg o v e r n m e n tm u s tp l a yt h ep o s i t i v ef u n c t i o ni nt h i sp r o c e s s ap r o p o s a l i sp u tf o r w a r dt h a tt h es o e s m a n a g e r ss h o u l db ec h o s e nb yt h eb o a r do fd i r e c t o r s t h es y s t e mo f b o a r do fd i r e c t o r s c o n s i s t i n go fs t a t ed i r e c t o r s ，s t a f fd i r e c t o r sa n de x t e r n a ld i r e c t o r sm u s tb e e s t a b l i s h e d t h eb o a r do fd i r e c t o r ss h o u l de s t a b l i s ht h ec o m m i t t e ec h o o s i n ga n da s s e s s i n gt h es o e s m a n a g e r s ( 4 ) t h es e l e c t i o no ft h es o e s m a n a g e r si sb r o u g h tf o r w a r da n da n a l y z e di nt h i sd i s s e r t a t i o n w i t hav i e wt op r o v i d i n gap r a c t i c a l p r o o fo fs e l e c t i n gt h es o e s m a n a g e r s i na d d i t i o n ，a c o m p e t e n c ym o d e lo fs o e s m a n a g e r si sb u i l t , a n dt h ei n d e xs y s t e mt oe v a l u a t et h ec a n d i d a t e s a b i l i t yi sd e s i g n e di nt h i sd i s s e r t a t i o n w ep r o p o s et h a tt h es o e s m a n a g e r ss h o u l db es e l e c t e db y u s i n gt h em e t h o do fn o nl e a d i n gg r o u pd i s c u s s i o n s t h em u l t i a t t r i b u t eg r o u pd e c i s i o nm e t h o do f s e l e c t i n gs o e s m a n a g e r si sg i v e na c c o r d i n gt ot h es i g n a lt os h o wt h em a n a g e r s b a s i ca b i l i t ya n d s p e c i a la b i l i t y ( 5 ) t h i sd i s s e r t a t i o nh a ss t u d i e dt h es a f e g u a r d ss y s t e mf o rt h es m o o t ho p e r a t i o no ft h es e l e c t i o n m e c h a n i s mo nc h o o s i n gs o e s m a n a g e r sf r o mt h ep e r s p e c t i v eo ft h ea d j u s t m e n ti np r o p e r t yr i g h t s ， t h em a n a g e r s m a r k e tm e c h a n i s m ，t h em a n a g e r s c r e d i tr i s kp r e v e n t i n ga n dc o n t r o l l i n g i no r d e rt o f i n daf u n d a m e n t a ls o l u t i o nt os u c hp r o b l e m sa sa b s e n c e ，d i s l o c a t i o na n do f f s i d eo fv a r i o u sp r o p e r t y r i g h t se x i s t i n gi nt h ee n t e r p r i s e sf o ra g e s ，r e c o m m e n d a t i o n sa r em a d eo nh o wt oe s t a b l i s ha n d i m p r o v et h ep r o f e s s i o n a lm a n a g e r s m a r k e ti nt h i sd i s s e r t a t i o n f o ri n s t a n c e ，t a k i n gs u c hm e a s u r e sa s t h ec a n c e l l a t i o no ft h ee x e c u t i v el e v e la n da d m i n i s t r a t i v ea p p o i n t m e n ti n s o e s ；c a r r y i n go u tt h e s y s t e mo fq u a l i f y i n ge x a m i n a t i o na n dc e r t i f i c a t i o n ；i m p l e m e n t i n gt h em a r k e ta c c e s ss y s t e mo f q u a l i f i e da d m i n i s t r a t o r s b e s i d e s ，t h es u g g e s t i o n so nt h ep r e v e n t i o na n dc o n t r o lo ft h em a n a g e r s c r e d i tr i s ki nt h es o e sa r eg i v e n ，m a i n l yi n c l u d i n gi n d i v i d u a lc r e d i ta s s e s s m e n ts y s t e m ，t h e m a n a g e r s c r e d i t i n f o r m a t i o ns y s t e m sa n dc r e d i tc o o p e r a t o r ss y s t e m sa n dt h ec o r r e s p o n d i n g p u n i s h m e n tm e c h a n i s m k e yw o r d s ：s t a t e o w n e de n t e r p r i s e s ；o p e r a t o r m a n a g e r ；c o n f i g u r a t i o nf a s h i o n ；s e l e c t i o n m e c h a n i s m ；s a f e g u a r d ss y s t e m 插图清单 图i - i 本文结构安排8 图4 - 1 经营者能力高低的无差异曲线3 9 图4 - 2 不同经营者能力信号与报酬关系曲线4 0 图4 3 国有企业经营者选择指标体系架构4 3 图5 - i 国有企业经营者选择要素体系的基本框架5 1 图5 - 2 选择程序设计示意图5 3 图5 - 3 静态的曰s u 价值均衡5 5 图5 - 4 动态的伊s u 价值均衡原型5 5 图5 5 动态的伊s u 价值均衡改进型5 6 图5 6l g d 测评流程5 9 图5 7 正式测评阶段流程6 1 图5 8 梯形模糊数6 l 图5 - 9 指标评价等级的语言变量6 2 图5 - 1 0 经营者选择评估体系框架6 3 表格清单 表1 - 1 国有企业经营者职位获得途径( ) 一3 表2 - 1 企业家与经营者的识别模型1 2 表2 2 被调查者认为经营者应具有的最重要素质1 6 表2 - 3 企业经营者最需要具备的素质或技能( ) 1 9 表2 - 4 企业经营者认同的企业家优秀特征表2 2 表3 - 1 经营者个性特征与多元化战略的均值、标准差和p e a r s o n 系数3 2 表3 - 2 以多元化战略类型( m s ) 为因变量的数据回归分析3 3 表5 - 1 决策人和知识库对指标权重的判定6 5 表5 - 2 决策人对候选经营者在相应能力指标的评估打分6 6 表5 - 3 模糊决策矩阵和模糊权重6 6 表5 - 4 规范化的模糊决策矩阵6 6 表5 - 5 加权规范化模糊决策矩阵6 7 表5 - 6 候选经营者到正理想解的距离6 7 表5 - 7 候选经营者到负理想解的距离6 7 表5 - 8 相对贴近度6 8 独创性声明 本人声明所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究工作及取得的研 究成果。据我所知，除了文中特别加以标注和致谢的地方外，论文中不包含其他 人已经发表或撰写过的研究成果，也不包含为获得 金目巴王些太堂 或其他教育 机构的学位或证书而使用过的材料。与我一同工作的同志对本研究所做的任何贡 献均己在论文中作了明确的说明并表示谢意。 獬芥玛缉踟州。产肺钿 。 学位论文版权使用授权书 本学位论文作者完全了解金壁王些去堂有关保留、使用学位论文的规定， 有权保留并向国家有关部门或机构送交论文的复印件和磁盘，允许论文被查阅和 借阅。本人授权金旦曼王些太堂可以将学位论文的全部或部分内容编入有关数 据库进行检索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存、汇编学位论文。 ( 保密的学位论文在解密后适用本授权书) 躲杨昂 签字日期：汐0 7 年缪月尼日 翩妣牌 忉了 卵勿 签字日期：歹矽降拥形日 一班df 卵哆 0 中习 话编 电邮 忘毪泐 久害融 筑藩弱瓣 致谢 值此论文完成之际，衷心地向辛勤培育我的导师梁昌勇教授表示崇高的敬意和深深的谢 意。自读博以来，梁老师一直给予我极大的关爱、帮助、支持和鼓励，特别是撰写论文期间， 梁老师更加关心备至，从论文选题、资料收集与整理、研究思路拓展、论文撰写及修改完成 都自始至终得到了梁老师的启发和指导，在此再次向梁老师表示感谢! 感谢合肥工业大学管理学院老师和学友给予专业知识的指导、提供研究工作的便利。 感谢合肥工业大学管理学院各位老师对我的帮助和关心。 感谢我的家人多年来对我的鼓励、支持和关爱。 感谢各位评审专家，感谢他们在百忙中抽出时间对论文进行了仔细的评阅。 最后，再次向所有帮助和关心过我的人们表示衷心的感谢! 作者： 年月日 第一章绪论 1 1 问题提出 第一章绪论 国有企业( s t a t e o w n e de n t e r p r i s e s ，s o e s ) 是指最终产权归全体人民共同所有，由国家( 或 政府) 出资建立的企业n 一1 。国有企业有广义和狭义之分，广义的国有企业是指具有国家资本 金的企业，它包括三个层次：( 1 ) 纯国有企业。具体又分为国有独资企业、国有独资公司和 国有联营企业三种形式，其特征是企业的资本金全部为国家所有；( 2 ) 国有控股企业，根据 国家统计局关于统计上国有经济控股情况的分类办法的规定，国有控股包括国有绝对控 股和国有相对控股两种形式。国有绝对控股企业是指在企业的全部资本中，国家资本( 股本) 所占比例大于5 0 的企业。国有相对控股企业( 含协议控制) 是指在企业的全部资本中，国 家资本( 股本) 所占的比例虽未大于5 0 ，但相对大于企业中的其他经济成分所占比例的企 业( 相对控股) ；或者虽不大于其他经济成分，但根据协议规定，由国家拥有实际控制权的企 业( 协议控制) ；( 3 ) 国有参股企业，是指具有部分国家资本金，但国家实际不控股的企业哺1 。 狭义的国有企业，仅指纯国有企业。 国有企业对任何一个国家来说都是非常重要的，它是一个国家政治稳定、经济稳定和社 会稳定的基础。( 1 ) 国有企业是国民经济的主导力量和国家经济、政治安全的控制力量。为 了发展经济和保证国家安全，各个国家都建立一些国有企业，以应对突发事件和重大经济风 险。在历次经济危机中，各个国家都通过国有化度过难关。( 2 ) 国有企业是国家战略性产业 和高技术产业的主干力量。为了建立和发展国家战略性产业，有力地支持高技术产业的成长， 各国政府都建立了一批国有企业作为这些产业的骨干力量或者先行者，这些国有企业往往体 现了国家战略性产业的核心技术水平和产业的国际竞争力“1 。( 3 ) 国有企业同时是社会生产和 生活基础设施的主要供应者，承担着私人企业不愿意承担或无力承担的公共产品和公益产品 供应的重任婿1 。 国有企业是我国国民经济的基础和骨干力量，无论在计划经济时期还是建立市场经济体 制以来，国有企业不仅为国家的经济建设做出了重要贡献，而且承担了重大的社会责任和政 2合肥工业大学博士论文 治责任。国有企业在关系国民经济命脉的重点领域一直占据绝对优势。金融、铁路、邮政、 通信、航空、冶金、石油、电力等关键领域，几乎9 5 掌握在国有经济手里。国有企业在能 源、交通、邮电等基础部门，冶金、化工等原材料部门，汽车、机械、电子、石化等支柱产 业部门都占有支配地位。国有企业上缴的利税占国家财政收入的5 5 左右。2 0 0 2 年至2 0 0 7 年，国有企业的销售收入从3 3 6 万亿元增加到9 8 4 万亿元，实现利润从2 4 0 5 5 亿元增加到 9 9 6 8 5 亿元，上缴税金从2 9 1 4 8 亿元增加到8 3 0 3 2 亿元。 然而，我们应该看到，国有企业的利润主要靠垄断地位取得。数据显示，近年来国有企 业利润七成左右来自石油、天然气和电力、热力等四个行政垄断以及准入限制较多的部门。 相对而言，其他众多行业对于国有企业的利润贡献微乎其微。与处于同样竞争地位的民营企 业相比，国有企业的效率明显偏低。 国有企业效率低下，有人认为是产权问题( d e a l e s s e ，1 9 8 0 ；s h l e i f e ra n dv i s h n y ，1 9 9 4 ) ， 有人认为是预算软约束( k o m a i ，1 9 8 0 ；张军，1 9 9 4 ) ，有人认为是政策性负担过重( 林毅夫， 2 0 0 0 ，2 0 0 5 ) ，还有人将其归结为缺乏充分竞争的外部市场环境( m a r t i na n dp a r k e r ，1 9 9 7 ；林 毅夫，蔡防，李周，1 9 9 7 ) 。不可否认，这些观点都有一定的道理，但又都不是问题的根源。 同样的产权结构、同样的社会环境、同样的市场机制，有的企业效率低，有的企业效率高， 有的企业甚至能够进入世界5 0 0 强。 影响企业效率的因素无外乎资金、技术和人力资源。与民营企业相比，国有企业拥有绝 对的资金优势和技术实力。制约国有企业效率的因素只能是人力资源，尤其是统领企业的经 营者，“将帅无能，累死三军9 9 02 0 0 2 年，中国企业家调查系统组织实施了中国企业经营者成 长与发展专题调查，发布了“2 0 0 3 中国企业经营者成长与发展专题调查报告”。报告显示，5 1 2 的被调查者认为国有企业经营者素质一般，3 8 3 的被调查者认为国有企业经营者素质较 低，只有1 0 5 的人认为国企经营者素质较高h 1 。 国有企业经营者素质较低，源于其选择主体的错位和选择方式的不当。根据2 0 0 3 年中国 企业家调查系统的调查，国有企业经营者9 0 是由组织部门任命的，通过市场双向选择和职 工选举产生的分别只占到o 3 和2 5 ，另有6 3 的经营者是组织选拔和市场选择的结合 ( 详见表1 - 1 ) 。 2 0 0 3 年以后，国务院国资委和各省市国资委都对国有企业的经营者选择方式进行了有益 探索。国务院国资委已经连续五年面向海内外公开招聘央企高管，涉及一百家中央企业的一 百多个高级经营管理职位，为中国联通、中国网通、中航、港中旅等中央企业，选拔出了九 第一章绪论 3 十一名高级经营管理者。虽然国有企业经营者的选择方式正在由政府直接任命向半市场化的 方向发展，但决策主体和选择权限依然还是掌握在政府获组织部门手里。国有企业经营者由 组织部门或政府任命，无论是选择标准，还是选择程序都存在诸多问题旧1 。政府或组织部门选 择经营者考虑更多的可能是政治可靠，忽略业务能力；重视政治表现，忽视经营业绩。选择 的经营者具有官员化、行政化等特征，难以保证经营者与企业需求达到最优配置。 表1 - 1 国有企业经营者职位获得途径( ) 市场双向组织选拔与市 自己创业 组织任命职工选举 选择场选择相结合 及其他 企业规椒2 0 0 22 0 0 02 0 0 22 0 0 02 0 0 22 0 0 0 2 0 0 22 0 0 02 0 0 22 0 0 0 大型企业9 3 4 9 1 50 45 55 60 41 50 71 0 中型企业9 0 88 7 70 40 4 6 1 8 0 2 12 70 61 2 小型企业 8 5 28 2 40 40 97 71 0 35 35 51 40 9 合计9 0 08 8 1 0 30 56 37 52 52 70 91 2 资料来源：中国企业家调查系统：中国企业家成长与发展报告：1 9 9 3 2 0 0 3 调查报告专辑聃1 改进国有企业的效率，发挥国有企业的战略作用，必须消除制约国有企业发展的体制障 碍，改革国有企业经营者的选择方式，构建符合现代企业制度要求的国有企业经营者选择机 制。而这正是理论界和实务界亟待解决的问题，也是本文所要研究的核心问题。 1 2 本文研究的理论意义和现实意义 研究国有企业经营者选择机制，是由国有企业及其经营者的地位所决定的。前已述及， 国有企业是一个国家政治稳定、经济稳定和社会稳定的基础，是提高国家竞争力的主力军。 对于中国来说，国有企业强，则国家强；国有企业盛，则国家盛。 国有企业的兴衰、强弱，取决于其经营者能力的大小和努力程度。对于一个企业来说， 经营者是它的统帅和灵魂。一个企业能否在市场竞争中获得并保持竞争优势，取决于经营者 是否具有敏锐的洞察力，能够识别各种风险和机遇，不失时机地做出正确决断和决策；取决 于经营者是否具有足够的凝聚力和向心力，能够凝聚整个企业，调动所有员工的积极性，不 断创新，开拓进取。经营者能力的高低、工作的努力与否在很大程度上直接决定了公司的业 绩和发展。从美国的- 亚科卡，到日本的松下幸之，到中国的张瑞敏，他们都一手导演了企业 4 合肥工业大学博上论文 成长的奇迹。 研究国有企业经营者选择机制，是因为经营者选择对国有企业至关重要。建立和完善国 有企业经营者选择机制，不仅是建立现代企业制度的必然选择，也是国有企业应对日趋激烈 的市场竞争的要求。研究建立国有企业经营者的选择机制，对于完善公司治理理论和企业理 论，促进国有企业进一步改革与发展十分必要和紧迫，具有重大的现实意义。 1 3 国内外研究综述 国外关于企业经营者选择机制的研究成果较为丰富，但有关国有企业经营者选择的文献 则较为少见。而且，中国的国有企业无论从性质还是从地位，都与西方国家的国有企业有很 大不同。因而，本文只进行国内文献综述。 1 3 1 国有企业经营者选择主体研究 张维迎是国内较早研究国有企业经营者选择问题的学者，张维迎( 1 9 9 5 ，1 9 9 9 ) 分析了 经营者由政府官员选择和组织任命的弊端，他认为经营者由政府官员选择决定了经营者的选 择可能是无效或低效的。政府官员拥有选择经营者的控制权，但没有相应的收益权，有权选 择经理却不需为此承担风险或责任，政府官员行使的是一种“廉价投票权”，他们根本没有足 够的动力去发现和任命有能力的人当经理，也没有充分的激励去发现好经理。即使他们知道 哪些人有能力。也没有动力去任命这些有能力的人。依据个人偏好和个人关系选拔经营者， 成为许多政府官员有效的寻租方式们。为了确保只有高能力的人才被选为职业经理，选择经 理的权威应当从政府官员手中转移到资本所有者手中。张维迎( 1 9 9 5 ) 主张，将国有资本在 国有企业中的普通股权转化为债权，当国有资本变为债权资本，非国有资本填补了权益性资 本的空缺时，国家也就将经营者的选择权交给非国有股东来完成1 。显然，张维迎的观点不 具有可操作性。如果将国有资本转变为债权资本，那么，国有企业就不成为其国有企业了。 刘银国、杨善林等( 2 0 0 5 ) 认为职工应成为国有企业经营者的选择主体，参与经营者选 择。国有企业的终极所有者属于包括企业职工在内的全体人民，职工有选择经营者的权利。国 有企业职工是与企业有最直接经济利益关系的人，是企业真正的风险承担者。让职工参与选 择经营者最能体现权利与风险对应。国有企业经营者应由职工选择或参与选择n 引。王国成 ( 2 0 0 2 ) 主张由全体劳动者直接或实质性地参与企业家的选择，这不仅是对劳动者有力的激 励，也是对企业家更有效的监督和公正的评价“3 1 。李林旺( 2 0 0 2 ) 提出，国有企业经营者的选 第一章绪论5 择要发挥职工的主体作用，这不仅是由国有企业产权性质决定的，也是发展社会主义民主的 根本要求n 4 1 。 由职工选择企业经营者，只能适用于非公司制企业。对于公司制企业来说，经 营者只能通过参加董事会拥有选择经营者的权利。 杨其静( 2 0 0 5 ) 主张将经营者的选择权一分为二，提名权交给非国有大股东，国有股代 表官员保留否决权。这种制度安排可以防止不合格的人员通过贿赂或私人关系成为国有企业 的经营者“刖。这种方式也未必能够达到目的，因为国有股官员有否决权，最终的选择权利依 然掌握在政府手里。 夏业良、姜建强( 2 0 0 0 ) 则认为，应该把一个特定企业的选择控制权以股权的形式让渡 给若干个其他企业的经理。经理层是能够承担风险的自然人，只要让其拥有国有股权一定比 例的收益，就有能力和动力相互选择经理n 引。这一提法固然很好，但让其他企业的经理拥有 国有股权一定比例的收益，则很有可能造成国有资产流失。 1 3 2 国有企业经营者配置方式研究 黄群慧( 2 0 0 0 ) 分析了企业家的产生机制、激励约束机制与企业效率的关系，他认为， 关于国有企业的效率动因之争，无论是将所有制作为改进企业效率的解释变量的产权论者， 还是将竞争作为提高效率动因的超产权论者，都是将经营者追求企业效益的能力和积极性作 为“中间变量”来解释产权或竞争对企业效率的作用效果。因而，选择出具有胜任能力的经 营者并调动其积极性，是改进国有企业效率的关键。黄群慧进一步研究了6 种企业制度环境 下的企业家产生机制、激励约束机制组合，转轨经济中的国有企业不存在企业家机制选聘机 制，企业家实质上绝大多数仍是政府主管部门任命n ”。 吕政、黄群慧( 2 0 0 3 ) 分析了转轨经济条件下我国国有企业经营者的产生制度，政府基 于行政权力而不是市场竞争的优胜劣汰逻辑来配置经营者，这种制度严重滞后于国有企业改 革的总体步伐，不仅影响着国有企业经营者有效激励约束机制的建立，而且可能影响国有企 业建立现代企业制度目标的尽快实现。主张培育和规范经理市场的运行机制，逐步建立国有 企业经营者的竞争选聘机制n 引。 钱颖一( 1 9 9 6 ) 分析了国有企业经营者作为代理人的“行动者”特征，认为，1 9 9 2 年后 的国有企业改革一方面扩大了企业经营者的自主权，另一方面政府还继续保留继续任命国有 企业经营者的权力，这一现象使代理成本及政治成本( 指国家干预失败的成本) 同时上升n 9 1 。 王国成( 2 0 0 2 ) 基于博弈论在企业组织行为选择中的应用探讨了企业治理结构与企业家 6合肥工业大学博士论文 的选择问题，提出我国的企业家选择要实现三方面的转变，其一，选择主体的归位和转变，变 少数人或伯乐式的相马为大家参与的赛场选马；其二，变不规范的选择方式和程序为制度化 和规范化的选择，由专家和专门机构鉴别、评定企业家：其三，变选择对象被动接受选择为 主动、自主地参与选择心。 1 3 3 国有企业经营者配置依据研究 张维迎( 1 9 9 4 ) 将信息经济学理论应用到经营者选择当中，他认为在经营能力属于私人信 息的条件下，个人财富可以作为判断企业家经营能力高低的一种信号。一个人越富有，他的 临界经营能力就一定越高。从个人财富去推知经营能力是理性的瞳。张维迎的观点是建立在 非负消费的无限责任假定基础之上的，显然，对包括国有企业在内的现代企业并不适用，因 为这些企业的经营者无须承担偿付他对贷出者的全部债务和合同规定的给企业工人的工资， 直至其个人财富成零时为止这一责任。 刘兵( 2 0 0 1 ) 分析了学历、财富及经历三种经营者能力显示信号的效率及缺陷，他认为 经营者的能力实际上是一种人力资本，由于人力资本难以度量，只能用诸如学历、财富、经历 等一些信号来间接显示，但这些信号只显示人力资本的一个侧面。因而，所有者应从多维角 度来评价、选择经营者心引。 周其仁( 1 9 9 6 ) 、方竹兰( 1 9 9 7 ) 等基于人力资本产权概念探讨了企业家资格问题，提出 拥有人力资本是成为企业家的关键，企业家选择的实质是选择人力资本心3 2