国际经济与贸易毕业论文（设计）-国际贸易结算与风险防范.doc

国际贸易结算与风险防范摘要：随着中国加入 W TO 和世界经济的全球化，各国间贸易迅速发展，国际市场竞争日趋激烈，竞争手段不断增加。为扩大市场份额，我国外贸企业除了采取价格竞争等手段外，纷纷以优惠的付款方式变相地给买方融资，由此带来了出口收汇风险的增加，致使部分企业收汇困难、资金流动缓慢、企业运作效率低下。目前，我国外贸企业在进出口业务中主要使用三种国际结算方式：汇付、托收、信用证。随着出口竞争的日趋激烈化，灵活多变的支付方式已成为外贸企业增加市场份额的重要手段，由此也带来了进出口收付汇风险的增加。本文在分析各种结算方式特点和风险的基础上，探讨了国际结算风险的防范措施。关键词：国际贸易；贸易结算；风险目 录第一章 绪论11.1研究背景11.2研究意义1第二章 国际贸易结算方式和风险22.1国际贸易结算风险的涵义22.2常用的国际贸易结算方式22.2.1信用证22.2.2托收32.2.3汇付4第三章 国际贸易主要结算方式的风险分析53.1 信用证结算方式风险53.1.1信用证风险案例分析53.1.2 信用证结算方式风险分析63.2 托收风险83.2.1托收风险案例分析83.2.2 托收风险分析93.3 汇付风险93.3.1 汇付风险案例分析103.3.2 汇付结算方式风险分析11第四章 国际贸易中主要结算方式的风险防范124.1 信用证结算方式风险防范124.2 托收结算方式风险防范144.3 汇付结算方式风险防范15结 语16参考文献17第一章 绪论1.1研究背景目前国际贸易结算方式主要有信用证(L/C)，托收(OC)和电汇(T/T)等。其中信用证结算方式，因其以银行信用作为付款保证，曾是国际贸易中最主要的支付和结算方式，但随着国际贸易的发展和竞争的日趋激烈，结算方式发生了明显的变化。竞争的加剧造就了全球性的买方市场，买方更愿意选择对其有利的托收和电汇结算方式，据统计，欧美企业间托收和电汇结算方式使用比例己达贸易量的80%-90%，亚太国家信用证的使用比例也在逐年下降，我国的信用证结算比例也由前些年的35%左右降低到目前的大约占25%。国际贸易结算方式的发展变化，没有使贸易争端及贸易风险减少和降低，反而有日趋增加的趋势。信用证结算方式虽然风险较小，但由于其复杂的条件约束，近年来围绕信用证的结算纠纷不断，而托收和电汇结算方式更是因其属于商业信用，买卖双方对对方的约束度较小，整个贸易过程的成败，几乎完全依赖进出口双方的信誉，参与各方存在更大的风险。那么，国际贸易相关各方(出口方、进口方及银行)如何针对不同结算方式的不同特性、各自的优劣势来有效地防范不同结算方式项下的业务风险，促进国际贸易的健康发展，是国际结算领域研究的重要课题。随着我国对外贸易的快速发展，对外交往的不断扩大，怎样利用好国际贸易结算工具，促进进出口业务的发展，减少风险，也是摆在国内企业和各商业银行面前的重要问题。1.2研究意义国际贸易的快速发展和结算方式的不断变化，各结算工具的弱点使不同结算方式的风险暴露无疑。信用证手续繁杂、技术性强、费用高等特点显露出它在贸易结算中的不足和局限性，世界各国有关信用证业务方面的法律法规既不完善，也不统一，仅有国际商会第600号出版物跟单信用证统一惯例(ucP600)，虽已为世界各国各地区的银行广泛接受和采用，但并非是一项国际性的法律规章，特别是近年来国际贸易中欺诈案件的不断发生，使其在国际贸易结算中的局限性更为突出。托收业务虽有国际通用的托收统一规则规则性文件约束，同时兼有手续简单、费用较低等优势，但它基本属于商业信用的范畴，供货的质量、货款的收回几乎完全依靠进出口双方的信誉，这就为双方提供了进行欺骗欺诈的条件，致使托收项下贸易纠纷案件不断发生。电汇对卖方来说是风险最大的结算方式，买方一般是在收到货经检验无误后，再对卖方付款，这就为买方提供了长期拖延或拒绝付款的条件，可能给卖方造成钱货两空的不利局面;而对于预付款的买方来说，卖方收到钱而拖延或拒绝发货，可能给买方造成预付款无法追回的风险。随着电汇成为国际贸易的主要结算方式，贸易纠纷案件呈快速增长趋势。因此，三种结算方式虽各有其自身的优势和劣势，但各结算方式项下贸易案件却是频繁发生，不利于国际贸易的发展。因此研究不同国际结算方式项下不同的风险类型及其防范措施，使进出口企业和银行提高风险意识，防范业务风险的发生，采取积极有效措施减少风险造成的损失，是国际贸易结算研究的一项重要内容，有较大的理论价值和实际意义。第二章 国际贸易结算方式和风险2.1国际贸易结算风险的涵义国际贸易结算风险作为风险的范畴之一，从本质上说也是引起损失的可能性，具体的说国际贸易结算风险就是指在国际贸易结算过程中，某些因素在一定时间上发生始料未及的变动，致使结算主体实际收益和预期收益或者实际成本与预期成本发生背离，从而遭受经济损失的可能性。国际贸易结算风险是一种行业风险，指从事国际贸易业务的企业所面临的风险；广义的国际贸易结算风险既包括了从事国际贸易业务的企业，也包括办理结算业务的银行，还有国家的相关机构等。但无论是广义的还是狭义的国际贸易结算风险，都是研究微观经济行为所面临的风险，而没有从宏观上研究由于整个国际金融系统发生波动或危机导致经济崩溃和社会动荡的可能性。2.2常用的国际贸易结算方式2.2.1信用证信用证(Letter of Credit)是指一项约定，不论其名称或描述如何，即由一家银行(开证行)依照客户(申请人)的要求和指示或自身的名义，在符合信用证条款的条件下，凭规定单据，向第三者(受益人)或其指定人付款，或承兑并付受益人出具的汇票；或授权另一家银行进行该项付款、或承兑并支付该汇票；或授权另一家银行议付。简单的说，跟单信用证是开证行根据申请人的要求和指示向受益人开立的，在一定金额内，在一定期限里，凭规定单据付款的书面承诺。即 “跟单信用证是银行有条件的付款承诺”。从不同的角度信用证有不同的分类，最常见的有以下几种分法： 根据是否附有货运单据可分为光票信用证(Clean L/C)和跟单信用证 (Documentary L/C)，和托收相似。光票信用证的付款条件中没有货运单据的要求；而跟单信用证则需要凭跟单汇票或规定的单据进行付款。在现今的国际贸易结算中大多使用跟单信用证以保护出口商的利益。 根据开证行对开出的信用证所承担的责任可分为不可撤销的信用证(Irrevocable L/C)和可撤销的信用证 (Revocable L/C)。前者是指信用证一经开出，在有效期内，未经相关当事人的同意，不能单方面撤销或修改信用证的条款；后者则是指开证行有权在开出信用证后，在议付行议付之前，随时可以修改信用证的有关条款，而无须事先通知受益人或征得受益人的同意。目前的结算中多使用不可撤销的信用证。 根据信用证有无开证行以外的其他银行加以保证兑付可分为保兑信用证 (Confirmed L/C)和非保兑信用证(Unconfirmed L/C)。前者是指开证行开出后有另外一家银行(保兑行)加以保兑的信用证；后者则没有另外一家银行加以保兑。在实际的结算中信用证是否需要保兑则需要视开证行的资信而定。 根据受益人使用信用证的权利可分为可转让的信用证(Transferable L/C)和不可转让的信用证 (Non-transferable L/C)。前者是指开证行授权出口商银行在受益人申请后，可将信用证全部或部分权利转让给第二受益人；而后者受益人则不能将其权利转让给他人。 根据付款时间的不同信用证可分为即期信用证(Demand L/C)和远期信用证 (Usance L/C)。前者是开证行或付款行在收到符合信用证要求的单据后需要立即付款的信用证；而后者则不需要立即付款，先办理承兑手续，然后根据汇票规定的期限于到期日付款就行。出口商一般希望使用即期信用证进行结算。2.2.2托收托收(Collection)是债权人签发汇票，委托银行向国外债务人代为收款的一种结算方式。它是一种常用的国际贸易结算方式。在我国为了把它和信用证方式区别开来，习惯上把托收称为无证托收，连同汇款结算业务统称为无证结算业务，而把信用证结算业务则称为有证结算业务。托收的特点：托收是一种建立在商业信用基础之上的结算方式，出口商与托收银行之间、托收银行与代收银行之间只是一种代理关系；托收方式是逆汇方式即出票法。是出口商开出汇票，连同货运单据，委托银行要求进口商付款，进口商在收到货运单据经审单无误后通过银行对出口商付款。托收一般分为光票托收和跟单托收： 光票托收(C1ean Collection)。光票托收是指：仅附有商业发票不包括运输单据的托收。光票托收主要使用在国际贸易的小额交易、部分预付贷款、分期支付货款以及贸易从属费用的收取、非贸易结算和私人托收业务中。 跟单托收(Documentary Bill for Collection)。跟单托收是指附有包括货运单据在内的商业单据的托收。按照向进口商交付货运单据的条件不同，跟单托收可分为付款交单和承兑交单。2.2.3汇付汇付(Remittance)也即是国际汇兑(International Exchange)，是通过国际上银行间的“汇”与“兑”，实现国与国之间债权债务的清偿和国际资金的转移。具体的讲，“汇”是指货币资金在国际间的转移，“兑”是指不同国家货币的相互转移。因此，国际汇兑即是指通过银行把一个国家的货币兑换成另一个国家的货币，并借助各种信用工具(如汇票等)，将货币资金转移到另一个国家，以清偿国际间由于贸易或非贸易往来而产生的债权债务关系的专门性经营活动。从广义上讲，国际汇兑是国际结算行为，从狭义上讲它特指国际银行间的汇款业务。本文所指的国际汇兑特指银行在国际贸易企业的授权下，通过汇兑方式清偿因贸易往来而产生的债权债务关系。汇付和国际汇兑的实质是一样的只是站在不同的角度而已，从企业的角度通常称为汇付，而在银行的角度多称为国际汇兑。汇付方式(Methods of Remittance)是付款人委托付款方银行通过自己的海外联行或代理行，使用各种结算工具，将款项汇交收款方银行，再由该行解付给收款人，以结算两国间债权债务关系及款项授受的结算方式。汇付结算方式由于使用结算工具的不同，通常分为电汇、信汇和票汇三种。 电汇(Telegraphic Transfer, T/T)。电汇是汇出行应汇款人的申请，拍发加押电报或电传给国外汇入行，指令其解付一定金额给收款人的汇款方式。电汇的特点有：电汇是以电报或电传作为结算工具，其传递方向与资金流动方相同，所以电汇属于顺汇结算；电汇是属于收款速度最快的汇款方式，汇款费用相对较高；在银行汇款业务中，电汇优先级别较高，均当天处理，交款迅速，银行无法占用电汇资金；电汇还具有安全可靠的特点。目前电汇大部分采用电传SWIFT(Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunication)系统发出。它们是银行之间的直接通讯手段，减少了邮递环节，产生差错的可能性很小。 信汇(Mail Transfer，M/T)信汇是汇出行应汇款人的申请，用航空信函指示汇入行解付一定金额给收款人的汇款方式。信汇的特点有：信汇费用低廉；信汇速度较慢，因邮递关系，收款时间一般较长；信汇资金可被银行短期占用，信汇在途时间较长、汇出行可占用一个邮程时间内的信汇资金。信汇的程序与电汇程序基本相同，所不同的是汇出行应汇款人的申请，以信汇委托书(M/T Advice)或支付委托书(Payment Order)作为结算工具、通过航空邮寄汇入行，委托其解付。 票汇(Remittance by Bankers Demand Draft,D/D)票汇是汇出行应汇款人的申请，代其开立以汇入行为付款人的银行即期汇票，并交还汇款人，由汇款人自行邮寄或自带给国外收款人，再由收款人到汇入行凭票取款的汇款方式。票汇的特点有：票汇以银行即期汇票作为结算工具，其传送方向与资金流向相同，因此票汇也属于顺汇结算；票汇取款灵活。信汇、电汇的收款人只能向汇入行一家取款，而票汇汇款中的持票人可以在任何一家汇出行的代理行取款；汇票可代替现金流通。汇票经收款人背书后可以在市场上流通转让；票汇是由汇款人自己将汇票寄给收款人或自己携带出国，并根据收款人的情况，在有效期内随时到银行取款；票汇汇入行无须通知收款人取款，是由收款人持汇票登门自取。第三章 国际贸易主要结算方式的风险分析国际贸易市场的竞争日趋激烈，除了价格竞争之外，选择结算方式也成了一种重要竞争手段，且每一种结算方式都有其潜在的风险和“陷阱”。一方面，买卖双方要考虑收汇的风险和资金的融通，另一方面，又要考虑结算和其他相关成本。现就国际贸易主要结算方式的优点和存在的风险作进一步的分析。3.1 信用证结算方式风险3.1.1信用证风险案例分析尼日利亚是 X 公司的重点市场，一直以来 X 公司非常重视该市场的开发和培育，X 公司在该国的客户也是在当地相当有实力的商家，产品比较对路，并且产品质量上乘稳定，因此 X 公司投入了大量的人力物力扩大市场份额。2003 年 X 公司在扩大出口销量的压力下，和客户协调沟通后，双方以远期信用证结算，对方在 9 到 12 月份中连续开出了 6 个 120 万美圆的远期信用证，X 公司也赶在 12 月 31 日之前全部如数出货，累计 108 个 40 英尺集装箱，近 3 万辆摩托车，全部积压在对方港口。2004 年 X 公司的管理层出现了大的变动，开始注意清查应收账款，仅尼日利亚一个客户就有将近 6,000 万人民币，为此公司上级领导大为光火。2004 年上半年 X 公司尼日利亚客户的新业务基本停止，7-9 月客户陆续为三个信用证买单，X公司也顺利收款揭汇。11 月 X 公司相关人员在尼日利亚港口检查货物时发现剩下的三票信用证的货物已经有两票被提取，然而 X 公司毫不知情，并且没有收到货款。因为金额巨大，X 公司上下以为货物被偷提而慌了手脚，迅速展开调查。在和开证行和船运公司马士基进行充分调查后，发现其中一票是船运公司的失误，客户用 1/3 正本单据将货物提走，另一票是银行在客户没有付款的情况下将单据交给了申请人，这样问题基本弄清楚了。鉴于 X 公司和客户长期的业务关系， X 公司首先和客户进行了充分的沟通，强调必须马上付款，同时保留采取法律手段的可能，在银行和船运公司的双重压力下，客户考虑到自身的信誉和长远利益，最后在预期的日期内如数付款。鉴于前面的教训，最后一票单据的议付，X 公司的议付行中国银行和对方付款行都格外的小心，到 2005 年 9 月 X 公司顺利收回全部应收帐款。这是一起典型的信用证“2/3 提单”软条款的案例，信用证中明确规定了“Oneoriginal set of the following documents(Bill of Loading，Final invoice，and Packing list) have been sent directly by courier to: Applicant”，即一套正本单据包括提单、最终发票和装箱单直接通过快递寄给信用证的开证申请人。客户也正是利用船运公司管理上的失误，用 1/3 的单据顺利的提走了货物。“信用证必须在申请人承兑后才生效”，实际上在客户承兑之前这一信用证对 X 公司没有任何意义，幸运的是进口商没有恶意的欺诈行为。否则 X 公司将遭受巨大的损失，甚至从此一蹶不振。3.1.2 信用证结算方式风险分析(1)“软条款”的风险国际贸易术语选择中软条款的设置。 如FOB术语下, 不规定卖方的派船时间, 或在CFR或CIF术语下, 规定船公司、船名、装运期、目的港须取得开证申请人的同意。这是信用证中常见软条款之一。前者使得买方可以根据自己的意图决定是否派船和派船时间, 致使卖方无法主动完成交货, 不能按时收汇。后者同样使得卖方在交货、收汇等方面受控于买方。如果接受信用证中出现此类条款, 在履约过程中就会极难操作, 其付款的主动权完全被开证申请人及开证行控制。对信用证生效附条件软条款的设置。即在信用证中规定暂不生效条款, 待某条件成就时信用证方生效。常见的有规定信用证的生效条件为进口方领到进口许可证, 或者货样由进口方确认等为条件。这种信用证变成了变相的可撤销信用证, 使开证行的责任处于不稳定状态, 从而对出口商极为不利。 “客检条款”的设置。即在信用证中规定向银行交单的检验证书必须由买方指定的检验机构或检验人员签发。这种条款使卖方受到极大牵制,如果买方指定的检验机构或检验人员借故不签发检验证书, 卖方冒险发货, 银行就会因为单证不符拒绝付款; 如果卖方不发货, 就会被买方以货物质量有问题不能按时交货追究违约责任。(2) 被骗的风险进口方伪造信用证。进口方窃取银行已印好的空白格式信用证, 或与已倒闭或濒临破产银行的职员恶意串通开出信用证, 或将过期失效的信用证恶意涂改等, 引诱出口方发货, 以骗取货物, 使出口方货款两空, 损失惨重。进口方从一些资信不良的小银行开出信用证。在外经贸实际业务中, 不法进口方往往与一些信用较差的小银行勾结, 故意开出内容叙述纷繁复杂、条款含糊不清的信用证, 致使出口方收汇困难, 或造成单据不符而被迫主动降价的结局。进口方不按合同规定开立信用证。信用证是银行根据进口方的要求或指示开立的, 信用证的条款应与合同条款一致。但在实际业务中, 进口方不依照合同开证, 从而使合同的执行发生困难,或使出口方违反合同规定, 遭致额外损失。(3) 被拒付的风险 虽然信用证中的开证行以自身的信用承担独立的付款责任, 但正是由于信用证运作的独立性,使一些进口商有机可乘, 利用信用证只处理单据而不涉及货物的特点, 当货物市场价格变化对自身不利时, 在单据中挑毛病, 以达到降价、减价、迟付、少付的目的。资信欠佳的开证行也往往站在其客户的立场, 挑剔单据, 以非实质性问题拒付, 帮助客户达到目的。这时, 出口商就会面临不能安全及时收汇的风险。总之, 一旦出现不符点问题, 无论是确实的不符点还是挑剔的不符点, 受益人都将承担一些潜在风险, 如利率风险, 汇率风险, 商品降价风险, 商品损坏变质风险, 增加运费风险,利息损失风险等。(4) 转让信用证风险当货物的卖方不是实际的供货人或制造商时, 可以利用可转让信用证将该证项下的权益全部或部分转让供货商( 受让方)。转让信用证的特点是转让行不承担独立验单付款责任( 除非它又是保兑行), 只有在得到开证行付款后才对受让方付款。如果供货商在转让信用证下交单时作到了单证相符, 但中间商换单时造成单证不符而被原始开证行拒付, 基于以上特点, 这一收汇风险实际上由供货商承担了。从资金占用角度讲, 由于转让行不承担独立验单付款责任, 中间商与买方之间在合同执行过程中所产生的商品资金占压实际上也由供货商承担了。因此, 转让信用证对供货方十分不利, 它承担着收汇和资金占用双重风险。3.2 托收风险3.2.1托收风险案例分析2007年 X 公司在市里某一重要领导的介绍下，认识了菲律宾一位华商，派头不小，实力也还不错。对中国的国情尤其是国有企业的情况十分了解，点名只寻找国有企业合作。在重庆先后拜访了嘉陵和长安等大型国有企业，但是均由于付款方式的问题而被拒绝。最终在 X 公司得到了满意的答复。为了尽快的打开菲律宾市场，2007 年底 X 公司和菲律宾客户的合作正式启动，客户以自己公司的名义在菲律宾注册了“菲律宾 X 公司”，使用 X 公司的名称和形象标识。付款条件为：10%为 360 天的远期信用证、90%为 3 个月远期的承兑交单托收，信用额度为 1,000 万人民币。合作前期，2008 年菲律宾客户做了大量的市场推广工作，投入了一定的资金用于广告、厂房和网络的建设，X 公司相应的也在设备上给了大力的支持。X 公司对合作方的信用额度也是逐渐扩大。2009 年是双方合作的井喷之年，由于中国摩托车的价格优势，同时又没有其他中国品牌的摩托车进入，使得 X 公司的市场份额在菲律宾迅速扩大，X 公司在该地的影响力仅次于日本的 HONDA 和 YAMAHA。2002 年底，在对方的多次要求下，X 公司给客户的信用额度也达到了极限的 1,000 万人民币。2010 年菲律宾摩托车市场急转直下，大量的中国品牌进入使得利润严重下滑。菲律宾 X 公司在经营上出现了困难，基本上很难以自身业务来支付 X 公司的巨额货款。2010 年下半年年双方的合作基本上处于停滞状态，X 公司几经努力追讨回10%的 LC 项下的货款。尔后，菲律宾 X 公司已经基本解散，X 公司内部最初的经办人和决策者已经几次更换，有的已经离开，菲律宾方面最初的那个华裔商人在完成“放长线、钓大鱼”后，在 2003 年后半年人间蒸发。在多次和银行联系后，由于银行没有责任和义务追索和赔付这笔巨额货款，X 公司不得不接受 1,000 万货款无法追回的现实。目前，这 1,000 万的应收账款仍然挂在 X 公司的帐户上。同时，由于对 X 公司在菲律宾注册的名称和形象标识的所属问题存在很大争议，为X 公司重新启动该市场设置了严重障碍。3.2.2 托收风险分析在国际贸易中货运单据代表着货物的所有权, 跟单托收要求付款人付款或承兑后银行才能将单据交给付款人, 因此出口商承担的风险相对减轻。但这种结算方式如运用不当,也会遭受损失, 会给出口商带来很多困扰。比如, 经常有进口商在出口商的货物出港后提出降价, 这时, 如果出口商不同意, 那么出口商只好转卖他人或者把货运回。有时货物已经到达目的地, 进口商就是不赎单, 结果造成了大批的滞港费、仓储费等。出口商不但没有收到货款反而无辜受到损失。如果是采用 D/A方式结算, 很容易造成出口商货款两空的境地。因而进口商的信誉就显得尤为重要。因此在选择使用托收方式时, 首先要对进口商作详尽的资信调查。只有对进口商的资信状况确信无疑时才能使用。(1) 出口商面临的风险进口商的资信较差而造成拒付。这种情况主要是发生在出口商并不完全掌握进口商的资信和经营作风情况下, 形成了出口商委托方与进口商代理方之间的信息非对称。 托收方式下的进口商一旦发生资金周转不灵, 或进口地市场行情发生变化, 商品价格下跌等情况, 就会长时间拖欠出口商的货款, 甚至拒付货款, 即出现了进口商的道德风险。因进口国政治原因造成的拒付。进口国所处国家的政治风险通常也会影响进口商的对外支付。进口国的政治风险主要表现为 ( 进口国因战争骚乱, 罢工等原因造成进口商不能按时付款, 进口商因未能取得进口许可证而不能付款) 由于进口国的外汇管理而造成进口商不能付款等。(2) 进口商面临的风险由于托收方式下的进口商主要担心所购货物的状况, 因而其面临的风险主要是围绕货物而展开。国际贸易中的进出口双方主要以FOB、 CFR、CIF等贸易条件达成交易, 而这几种条件又有一个共同的特性, 即都属于象征性交货条件,因此买卖双方在实际交付货物时很难见面,通常是委托运输公司来实际交付。这样就造成了货物的运输与单据的交付、付款相脱节。在 D/P方式下, 一般而言, 由于进口商付款后才能获得单据, 进而向运输公司提取货物, 因此进口商可能会面临付款后所提取的货物与合同不符的问题。这时所面临的风险就具体表现为出口商因欺诈行为( 主要是以虚假单据) 骗取进口商付款; 出口商以残次货物骗取进口商付款。3.3 汇付风险3.3.1 汇付风险案例分析(1) X 公司简介重庆北方建设进出口贸易有限责任公司(以下简称 X 公司)是建设集团下属的全资子公司，公司成立于 2000 年 9 月，注册资本 4,000 万人民币，主要负责经营建设集团的所有进出口业务。进口业务主要是成套设备和维修部件的进口，日本YAMAHA 的进料加工业务等；出口业务主要是建设摩托车的出口和推广。2005年公司进出口总额为 6,000 万美圆，其中出口 5,000 万，进口 1,000 万，在摩托车行业中具有一定的影响力。X 公式是老牌的国有企业，由于受到长期的计划经济思维的影响，在日常经营活动中，公司领导特别是一把手的个人意志和感情因素对公司的决策具有重要作用，决策的科学性和民主性还有待加强。(2) 案例分析1998 年 X 公司首次到意大利参加米兰国际汽车摩托车展览，展后由于路途遥远，运费昂贵，公司只有将展品价值 2,000 余美圆的摩托车变卖。由于时间紧迫，难以找到合适的买家，公司最后只有将其卖给一个认识但是并不十分了解的希腊客户。客户承诺在回到希腊后立即将货款电汇给 X 公司，并且留下了其的公司名称、电话、地址等信息，随后客户将参展样车提走。X 公司参展人员回到国内后，多次和希腊客户联系，催促其付款，开始还能得到一些回音，半年后客户从 X 公司的视野中消失。由于是以样品报关出运，公司账面上没有损失，但是 2,000 美圆的货款无法收回却是无法回避的现实。这是一起由于缺乏对客户必要的了解和资信调查，贸然采用赊销方式结算而导致损失的案例。2000 年 X 公司认识阿根廷一个华人客户，由两个阿根廷人和此华人一起在阿根廷组建的一个合伙企业，公司具有一定的实力。由于有华人的参与，在上级领导的授权下，公司开始和此客户做后 T/T 结算，口头承诺在收到货物一个月内将全部货款汇交 X 公司。开始几票还算顺利，几乎可以按时收到货款。后来客户以需要扩大销售网点为由，要求 X 公司增加信用额度，在没有任何调查的情况下，公司就盲目的同意了客户的要求，先后为客户发货 30 余万美圆。2001 年，阿根廷经济开始下滑，客户开始以各种理由搪塞，拒绝付款。2002 年公司相关人员亲赴阿根廷追讨债务未果，目前此笔货款依然以应收账款的形式挂在 X 公司帐上，无法处理。这是 X 公司一起典型的采用后 T/T 结算方式导致损失的案例。在这两起 X 公司由于采用汇付结算方式而导致损失的案例中，正是由于 X 公司缺乏风险管理的制度规定而遭受损失，如果公司有风险防范意识和完备的风险管理防范措施的话，就不至于如此轻易遭受损失。3.3.2 汇付结算方式风险分析在汇付结算方式中，进出口双方都承担着比较大的风险，按照出口商承担风险的大小，汇付风险分可为以下几种：(1)赊销(O/AOpenAccount)：是出口商将货物发送给进口商，在没有得到付款或付款承诺的情况下，就将货物运输单据交给进口商让进口商提取货物的一种结算方式。这种先货后款的方式是一种给了进口商较大信用、较长融资时间的结算方式。在这种情况下，出口商没有得到进口商的任何付款或者付款承诺，就完全丧失了对货物的控制权，出口商能否得到货款完全依赖于进口商的信誉，而没有任何具体的措施强迫进口商在一定的时间内清偿债务。出口商既失去了对货物的控制权，也失去了对货物的法律权利，而进口商则在没有支付任何货款的情况下得到了货物，并且可以按照自己的意愿处理货物。赊销这种结算方式由于出口商承担的风险太大，而进口商则几乎没有任何风险，这在国际贸易的操作中是十分不公平的，目前这种方式使用得很少，仅仅对一些特殊的领域特殊的商品采用。(2) 货到付款：就是实务中通常所说的“后 T/T”。出口商先行将货物出运，在得到进口商的口头付款承诺，但是没有任何保证的情况下，将代表物权凭证的全套货运单据交给进口商，在进口商提货后再将货款汇付给出口商。后 T/T 具体又可以分为寄售和售定两种，在付款时间点上两者有细微的差别，但是都是出口商向进口商提供的单方融资渠道，并且出口商还要承担进口商拒付的风险。在国际贸易实务中，如果采用后 T/T，多用售定方式，即买卖双方签订合同，在进口商收到货物后立即将全部货款以电汇的形式付给出口商。(3)预付货款：在实务中通常称为“前 T/T”。就是进口商先将货款汇交出口商，出口商在收到货款后再发货给进口商的方式。根据进口商前期汇款的多少和比例又可以将“前 T/T”分为“全部前 T/T”和“部分前 T/T”，后者又通常称为预付定金。在这种方式下，进口商承担相对较大的风险，它为出口商提供了融资并且还要单独承担出口商不按照合同规定提供货物甚至不提供货物的风险；相反出口商则可以在收到货款后从容的安排，使用客户资金慢慢备货，风险十分的小，尤其是“全部前 T/T”更是出口商梦寐以求的结算方式，可以说几乎没有任何风险。但是正如前面所述，任何一种一方承担巨大风险，而另一方承担很小风险的不公平的结算方式都不可能被广泛长期的使用，相互监督、风险共担、利益同享的双赢模式才是贸易永恒的规则。因此在国际贸易实务中，真正的“全部前 T/T”并不多见，更多的则是“部分前 T/T”，即预付定金的方式，这样既保证了出口商的利益，也削弱了进口商的风险。采用预付款方式时，出口商收到货款后不发货或迟发货。预付货款交易方式主要是针对那些销路好的紧俏产品而言的，由于进口方进货急切，使出口方有漏洞可钻。这样进口商很可能面临着对方不讲信誉，迟迟不予发货或者骗取预付货款的现象，造成资金被占用甚至钱货两空的危险。出口商以次充好，以少充多。出口商不讲信誉，所发货物品质、数量规格与合同不符，给进口商造成重大损失。出现这种情况的原因主要是没有对出口商资信情况、经营管理、资产状况等进行调查，对出口商的情况了解甚少所致。汇率风险。对于进口商而言，在采取以外币作为计价工具情况下，还面临着由于本币汇率下降而造成利益损失风险。因为进出口双方从签合同到取得货物后付款，时间可能会比较长，如果合同规定以外币计价，进口方就会面临着外币升值而本币贬值造成的汇率风险，特别是对于合同金额较大的货物。未收款，先汇款。在没有把企业所汇全部款项收妥入账后，先把货款汇至国外，使之成为垫款，这样可能造成一些不必要的纠纷。由于业务人员工作疏忽，把收汇单位或国别弄错，再要求对方退款后，可能延误了出口企业的收汇及组织货源的时间，导致与企业发生经济纠纷。汇路设计不够合理款项在途时间过长，延误了出口商组织货源的时间，因给进出口双方造成损失而产生纠纷。第四章 国际贸易中主要结算方式的风险防范4.1 信用证结算方式风险防范信用证支付方式对国际贸易的开展带来了便利, 但也为不法分子欺诈行径提供了可乘之机。银行信用不可能完全取代商业信用, 也不可能完全避免商业风险, 出口商为避免和减少风险, 应从以下方面考虑:(1) 客户资信调查客户资信调查包括贸易对手的经营状况、清偿能力、经营规模、经营业绩以及产品的市场价格情况等, 通过信息机构获取有关资料, 对以往交易情况做出分析。通过调查研究, 选择资信可靠、经营能力强的客户进行交易, 为交易成功奠定良好的基础。(2) 加强对开证行的资信调查信用证属银行信用, 是开证行以自己的信用作为保证, 因而开证行的信用至关重要。实际业务中, 有一些资信不良的小银行与进口商勾结开出信用证后, 又以各种理由拒绝付款, 使出口方遭受损失。为防范这一风险, 出口方应事先了解进口方所在国家或地区的经济、金融状况以及当地银行信用证业务的做法, 在订约时具体规定信用证的开证行, 并要求由开证行以外的另一家银行对该证进行保兑。(3) 认真审查信用证, 确保信用证中无“陷阱”和“软条款”出口方接到信用证后要对信用证进行认真审查, 审查内容主要有两方面: 一方面是: 审核信用证的内容是否与合同一致, 是否有出口方履约困难的“陷阱”,是否有主动权不在自己手中的“软条款” 等。若有这方面的一些问题, 出口方应立即要求对方修改或删除这些条款。二方面是: 审查信用证的真伪、开证行的信用、 信用证的种类等。实际业务中, 出口方可以向通知行落实此方面的情况,还可以要求对方请自己较熟悉或资信较好的银行对信用证加保兑。(4) 规避不符点拒付风险出口商应加强审单审证的力量和力度, 审核信用证内容与买卖合同是否一致, 发现软条款应立即与进口商协商, 要求改证, 避免交单以后的争议。提高制单质量, 并通过银行把关, 减少不符点出现。还应选择资信好的银行开证, 因为信誉好的开证行是安全收汇的重要保证。(5) 转让信用证风险对于转让信用证风险, 供货商可要求将转让信用证改变为背对背信用证, 必要时可在付款期限上做出让步, 因为背对背信用证对供货商有利,其在提交相符单据后即可得到背对背信用证开证行的付款保证。此外, 可要求转让行加保, 明确其凭相符单据付款的独立的付款责任。在信用证结算方式下进口商存在着得不到或延迟获得货物的风险, 故进口方也应加强风险的防范, 确保装运的是合同所订的货物进口商可以请独立的有专业声望的检验公司实施装船预检、监造和监装, 签发装船证明等, 这是防止国际商贸活动中出口商进行诈骗的有效方法。在我国的进口业务中, 对重要商品或大型成套设备的进口时,应指定由中国商检部门, 或中国商检部门委托的国外公证部门对商品实施装船前的检验及监装。认真审查出口方提交的单据。进口方收到银行转来的各种单据后, 要由有经验的人员对单据的真伪进行鉴别, 以降低出口商伪造单据的风险。如有可疑之处, 应致电伦敦国际海事局核实, 单据核查属实后再付款, 否则应立即通知银行, 冻结资金, 拒绝付款。4.2 托收结算方式风险防范对托收风险进行有效的控制, 进出口商必须从以下几方面来进行防范:(1) 出口商对风险的防范加强对进口商的资信调查。出口商在出口业务中, 对进行过交易的主要客商应建立信用档案,以期据以评估客户的资信, 从而将买方信用风险控制在业务发生之前, 对于新的客商, 出口商应该事先通过各种手段搜集客户信息, 调查了解客户的状况, 避免发生不必要的损失。投保出口信用险,以转嫁出口收汇风险。出口信用保险是一国政府为鼓励和扩大出口而以财政资金做后盾, 由专门保险机构向出口商提供的保证其收汇安全的一种政策性风险保障制度。它不以赢利为目的, 不同于一般的商业保险。出口商投保此种险后, 其在托收业务中面临的收汇风险可以安全有效地转移给出口信用保险机构, 由其负责并承担安全收汇的风险。对出口商而言, 出口信用保险是一种有效的风险转嫁制度, 可以起到防范风险的目的。同电汇方式或信用证方式结合使用。对出口商而言, 采用D/P方式最大的风险就是由于进口商的信誉有问题, 货物到达目的地后, 他不去银行赎单, 乘机要求降价或因为市场变化拒收货物。那么出口商就要在当地贱卖或者将货物退运回来。如果成交的是通用产品, 市场价格变化一般起伏不会很大, 出现拒收货物的可能性比较小, 最大的风险是进口商可能要求降价。要想增加出口保险系数的话, D/P方式应该同其他支付方式相结合,例如, 可以要求客人先采用电汇方式支付部分货款, 其余货款采用D/P方式。这样一来, 既可以节省银行费用, 又可以降低风险。只要市场不出现剧烈变动, 客户一般是不会采取宁可损失预付款而不去银行赎单的。即使对于退回本港比较容易的产品, 在和客户签约时也应规定让客人同意先电汇来回运费, 到帐后出运货物, 货物到港后即使客户不肯赎单也可立刻安排退运。如果成交的产品为客户特别指定, 一般不宜采用托收方式。在一笔交易中, 也可把信用证支付方式和托收方式结合起来使用。一部分货款采用信用证支付, 另一部分采用托收方式结算。一般的作法是: 50%的货款采用信用证即期, 另外50%的货款采用D/P, 即期付款交单, 且在信用证上规定, 要求银行不仅收到信用证金额, 而且收到另外50%托收货款后才能支付货款。开展出口保理业务, 可以降低托收结算方式下出口商的收款风险。出口保理业务主要为出口商提供以下服务: 对海外进口商的资信进行评估; 提供100%的进口商信用风险担保; 以预支的方式提供出口商所需的营运资金; 应收帐款的管理和追收。出口商申请了出口保理业务以后, 出口商向进口商发货, 并将应收帐款转让给进口保理商。货款到期进口保理商向进口商收取货款, 并将其转交出口保理商。出口保理商扣除费用后, 将货款付给出口商。如果进口商到期无力付款, 进口保理商在应收帐款到期后的某个约定时间, 如 90天赔付出口商。有的保险公司开展的出口信用保险业务, 也能降低出口商的风险。出口商可以根据自己业务的实际情况以及当地的银行和保险公司的相关业务, 选择怎样在尽量降低风险的同时自己所支付的代价又最小。(2) 进口商对风险的防范如前所述,在托收业务中,进口商面临的风险主要是指付款交单D/P项下进口商凭单提取货物的风险。为防范出口商以虚假单据或发运残次货物的形式蒙骗进口商货款, 进口商可以规定出口商必须提交商品质量检验证书, 而且这些证书须由进口商在出口地的提交人或派出机构签发, 或由出口地的公证检验机构签发, 或由出口地的国际公认的权威检验机构签发, 如瑞士的SGS检验机构等。 只有这样, 才能有效地避免来自出口商的信用欺诈,有利于进口商安全收货。4.3 汇付结算方式风险防范对于结算方式的选择，进出口商都要有深刻的认识，任何一种对某一方绝对有利，而另一方需要承担巨大风险的结算方式都不可能长期广泛的使用，任何结算方式都会有利有弊，在操作中我们要更多的考虑某种结算方式的弊端和影响。结合上述案例和相关风险管理理论，站在出口商的角度，为了有效的避免汇付结算风险，可以采取以下风险管理措施： 对汇付中赊销和完全后 T/T 的结算方式要非常谨慎的采用，一般情况下尽量要求客户开立信用证或采