商业银行盈余管理问题研究.doc

商业银行盈余管理问题研究 新会计准则对上市商业银 行盈余管理空间的影响 摘要本文从盈余管理的概念和企业盈余管理的手段出发在结合学者们关于商业银行盈余管理手段的基础上论述新会计准则中金融工具确认和计量、套期保值两号准则对商业银行盈余管理空间的影响认为上述两号准则的实施使商业银行盈余管理的空间缩小 关键词盈余管理金融工具套期保值会计 xx年2月财政部颁布了新企业会计准则新准则较旧准则有了较大的变化对上市商业银行将产生深远的影响新准则将衍生金融工具纳入表内进行核算并要求所有的金融工具以公允价值进行计量按照不同的持有目的将金融工具分成四类不同的分类又规定了不同的会计处理方法不同的处理方法对当期损益产生不同的影响本文列举了旧准则下商业银行的盈余管理手段通过分析认为新准则下银行的盈余管理空间缩小但是盈余管理行为仍将存在 一、盈余管理概述 关于盈余经济学界和会计学界有不同的理解经济学上的盈余既一般的经济收益概念以所耗实物资本得到回收为计量基础；会计学上的盈余概念称为会计收益又称为净利润或盈利它是以财务资本维护为基础所确定的本文采用会计学上的盈余概念 盈余管理一直是会计学界研究的热点问题之一何谓“盈余管理”关于盈余管理的概念会计学界存在着诸多不同的意见其中属Kathehne.Schipper和WilliamRScott的定义最具权威性Schipper认为盈余管理实际上是企业管理人员有目的地控制对外财务报告过程以获取某些私人利益的“披露管理”WilliamRScott认为盈余管理是在GAAP允许的范围内通过对会计政策的选择使经营者自身利益或企业市场价值达到最大化的行为由上面的两个权威的定义可以概括出盈余管理应该具备的涵义首先盈余管理的主体是企业的管理者；其次盈余管理的客体是企业对外报告的盈余信息（会计收益）；第三盈余管理的目的是使管理者自身利益或企业价值最大化；第四盈余管理通过在会计准则允许的范围内综合运用会计的和非会计的手段来实现对会计收益的控制和 调整 根据新会计准则企业一定时期的净利润与收入、成本、费用、税金、利得和损失等密切相关企业要对盈余进行管理就要在会计准则的框架下对收入、费用等进行控制 二、旧准则下商业银行盈余管理 工商企业的盈余管理手段主要有通过资产减值准备进行盈余管理；变更存货计价方法在物价持续变化时企业可以根据对物价走势的预期采用加权平均法或先进先出法来调节利润；变更固定资产的使用年限和折旧方法；公司间通过关联交易进行利润转移；调节无形资产的摊销年限以达到盈余管理的目的 由于经营业务特殊性商业银行的盈余管理也有其特殊性工商企业采用的盈余管理方法往往在商业银行并不适用商业银行的盈余管理手段主要有以下三种 1.控制贷款呆帐准备支出 贷款是银行的主要资产出于经营稳健性的考虑银行 需要计提贷款损失准备贷款损失准备是利润的减项因此多提贷款损失准备可以减少当期利润少提贷款损失准备则可以增加当期利润银行往往通过改变贷款损失准备金的计提比例、安排贷款呆帐的核销时间来控制贷款损失准备的支出金融企业会计制度（xx）第48条规定金融企业应在期末分析各项贷款的可收回性并估计各项贷款可能发生的损失对预计可能产生的贷款损失计提贷款损失准备具体比例由金融企业根据贷款资产的风险程度和回收的可能性自行合理确定 2.运用衍生金融工具进行盈余管理 由于衍生金融工具的特殊性衍生金融工具合同的价值并不等于当前公允价值也不能代表银行所面临的市场风险或信用风险随着与衍生金融工具合同相关的标的价格的变动衍生金融工具将对银行产生或有利或不利的影响这些影响在不同期间有较大的变动从而对银行的利润或现金流量产生较大的影响 3.通过投资调整当期盈余 在各类投资中短期投资的盈余管理效果最好在银行取得短期投资时以其成本入账取得时包含的未发放利息计入 “应收利息”科目而不作为投资收益在持有期间所获得的利息也不计入投资收益而是冲减投资成本短期投资只有在处置时才按账面价值和实际取得价款的差额确认为投资收益在这种处理方式下银行管理者便可以根据银行当期的盈余状况决定是否抛售短期投资达到盈余管理的目的 三、新准则使商业银行盈余管理的空间缩小 xx年2月15日财政部颁布了企业会计准则基本准则和38项具体准则这些准则的颁布对上市商业银行将产生深远的影响其中影响之一就体现在上市商业银行的盈余管理方面 由于新准则中套期保值和金融工具确认和计量两项准则的实施使商业银行盈余管理的空间缩小 1.贷款呆帐准备的计提 金融企业会计制度中商业银行根据贷款五级分类标准由银行根据贷款的风险程度和收回的可能性自行判断、计提贷款损失准备这种计提方法带有较明显的主观判断 一.绪论 (一)盈余管理的定义 盈余管理在学术界中给出了几种定义，学者们以各自的视角做出解释。有的定义认为盈余管理是在向外公布财务信息时，有意识地修正会计报表来增加个体收益，这是认为盈余管理是企业防止减少和损害盈利的方法。有的观点是盈余管理是企业管理者，使用会计决策里的专业判定和人为建构经济业务，改变财务数据来有意诱使关联利益主体以于企业经营成绩做出错误判断，这是现在学术界的被公识为正确的定义，根据此定义盈余管理是遵守制度的前提下，按照会计政策的自主空间尽可能增加管理层本身私利或者企业在市场价格的方式。也可被认为根据经济利益要求，使用构建来务和会计判定的观点 改变会计盈余数据，来增加企业经营者个体私利。在20世纪90年代国内学者应用国际学术界盈余管理的概念和方法，以国内发生亏损的股票上市公司做为对象，开展盈余管理课题调查。卢侠魏认为，盈余管理的概念是企业经营者在会计政策许可空间里，为增加本身私利或者增加企业市场价格，来选择适用的会计决策。陈建岐认为盈余管理是在遵守会计法律前提下，自主决定会计政策的采用来增加本身私利或者增加企业市场价值。魏明海应用经营收益理论和信息理论认为，经营收益理是你就给我经过盈余管理能够将经营收益进行改变是盈余管理的根本特性，但是精确测算是不可实现，信息理论认为，经营收益不是最核心目标，盈利状况本身反映出经营策略和判断结论的信息，盈余管理是控制这种信息传达的内容，理论研究盈余管理时需要从此两方面来切入，他认为盈余管理的概念是个企业管理层在制做会计报表和构建经济活动时，将修改会计报表选择会计政策和专业判定的行为。高峰表示企业经营者在会计报表，意图增加个体私利和增加企业市场价值，进行专业判断来挑选会计政策修改会计数据，来错误引导企业关联利益主体，或者改变将财务数据做为基础的经济协议的过程都盈余管理方工工。邓春华的观点是盈余管理是企业管理层意图增加个人私利的互动行为，宁亚平归纳了研究资料从而认为，盈余管理的概念内容现在包括四种类型，它们是第一种类型关注盈余管理的个人动机，观点是盈余管理是企业经营者采取的欺诈方法目的是增加自身或者企业的经济收益，第二种类型是关注盈余信息的品质，其观点是盈余管理是显示盈余数据的财务报表显示出企业经营者期待获得的成绩但是不是企业实际的成绩，第三种类型是关注企业经营者将自身判定干预会计报表的程度，其观点是盈余管理是企业经营者在遵守会计准则的前提下应用自身专业判定控制财务信息，第四种类型是关注财务报表的制作符合会计准则的情况，宁亚平表示这种类型的概念内容与前提互相排斥，违反会计准则行为已经不属于盈余管理的概念范畴，它是把盈利操控和盈余管理错误的混为一体。魏明海表示盈余管理是企业经营者意图实现某种具体目标以不存在实际资金流动的手段来将会计盈余进行调整修改的做法，并有认为盈余管理中盈余预期管理是一项重要组成部分。从上述可知，将国际国内盈余管理的研究成果中进行可得到某些内容相同的成分，第一从事盈余管理活动的主体是企业经营者，第二盈余管理的动机是增加企业经营者个体私利或者企业市场价值，第三盈余管理与盈利操控不同，它是以遵守会计法律为前提不是违法行为。各项研究成果的区别之处有，第一盈余管理只是会计政策和会计判定的做法，或者是建构经济业务等改变资金流动的做法，第二向盈余管理此种做法做出评估有不同，大部分学者表示盈余管理 违反了财务数据公开的真实性，有少部分学者表示盈余管理是企业管理行为能够增加企业市场价值，遵守资源市场配置准则。本文认为盈余管理的概念是，企业经营者在遵守国家关于公司法律和企业实行的会计准则的前提下，意图增个体私有利益或者企业市场价值，进行会计判定和挑选会计政策，建构经济业务等活动向企业会计盈余数据做出操纵，它的结果是能够改为企业利益关联主体的市场决策结果。 (二)盈余管理的动机 国际国内向盈余管理做出的研究已经比较完善，盈余管理是包括在会计管理范围里，但是很多事务都能产生关联。国际学术界向盈余管理的企图动机开展多个层级的研究，国际学术界的资料对于学术研究者，行政监管机关，企业经营者划分种类进行论述，他们向盈余管理企图所产生的各自关心的主要因素。学术研究者关心工资收入协议企图和债务协议企图和债务契约动机，企业经营者关心的成绩完成任务利润分成和期权奖赏方案等，行政监管机关重视的是行政成本企图，包括企业因为企图逃避税收而进行盈余管理方法，将利润做出平多，商业银行遵守监颦督管理状况，企业经营者重视的是资本市场企图，其中有股票上市企业向前期上行改变盈利，财务约束前提下企图融通资金进行盈余管理，来改变企业信息能够减少融资费用。国内学术界研究了在最新版本会计准则实行时间的前期和后期两个阶段的盈余管理企图， 戴晓娟，张祥建、徐晋，于李胜，钱润红、李巧俐，杜瑞等学者认为，盈余管理企图包括三种类型，第一种是资本市场企图，第二是协议企图，第三是行政成本企图，研究结果显示企业可能因为三种企图开展盈余管理，本文将三种类型企图划分随后做出综合论述。 (三)盈余管理的手段 盈余管理的概念显示，盈余管理方法两种，改变会计信息的公布和制造经济业务，会计报表的公开信息是企业经营者做出会计选择和专业判定以后改动以后形成的结果，它是将实际业务做出前提使用会计政策来改变盈余数据，制造经济业务是人为创造出经济业务来改变盈余数据进行盈余管理。国内研究工作有，李琴把盈余管理的方法根据公布管理和实际盈余管理划分种类，在对于实行方法经过研究制定了解决方案，邵毅平将新式和原有两种会计准则做为前提，盈余管理方法的可能发生的改变做出比较，表示新式会计准则进行会计计量时，普遍应用公共市场许可价值做为依据，在新式会计准则内与公共市场许可价值的会计科目的，金融资产和负债交易，衍生性金融类型资产，长时间段股份权益投资，可对外销售金融类型资产等是需要认真观察的重要科目。他表示新式会计准则扩大了会计政策选择的范围，揭示出在专业判定情况中盈余管理所用方法。王辉表示新式新会计准则的实施后，企业盈余管理的方法做出了改变，新式方法有，调整公共市场许可价值，自行决定固定资产折旧策略，研究开发费用列入资本结构，企业收购并入亏损数据转回，贷款支出列入资本结构等，都是在各阶段会计准则中企业开展盈余管理的方法的研究结果。但是关于商业银行进行盈余管理的研究结果不多，彭宏超表示商业银行开展盈余管理的方法有，现阶段借入贷款偿还前期阶段的贷款，改变信贷坏帐资金准备构成，将业务内容进行变动逃脱税负，信贷坏账的核准撤销时刻遵守会计准则进行确定，石晓军将商业银行业务性质做为基础，把商业银行的盈余管理方法和工商业企业做出比较，揭示出商业银行所专用的盈余管理方法。符合行政监管机关订立的产业指标是国内股票上市商业银行，从事盈余管理行为的最主要动机。为要符合银行监管机关订立的包括商业银行资 本实足比例，资本核心部分实足比例，信用贷款风险比例，信用贷款资金储备比例，拨款准备包括范围比例等经营指标的规定，股票上市商业银行有很高的开展盈余管理的意愿。另外商业银行是从事金融行业，会影响到经济全局，所以政府制定严密的监督管理法律体系，其中有商业银行资本充足率管理办法要求，商业银行自身资本实足比例，资本核心部分都有严格数值规定。有银行监管机关发行的有商业银行公司治理及相关监管指引要求了国有性质银行拨款准备包括范围比例的指标，为要符合拨款备付包括范围比例和改善商业银行资产结构，银行监管机关要求必须显著减少信用贷款欠佳部分比例，因此核准销毁信用贷款价值降低损失做为商业银行调整盈余比例的主要方法。有财政部公布金融企业准备金计提管理办法，它要求金融企业将普通资金储备余额数，在资产风险部分期末余额的比例增加，另外关于法律规定存款资金准备比例，坏帐损失资金准备比例，存款贷款比值都有指标。商业银行经营者为符合行政管制的要求，有很强动机开展盈余理。 二.平安银行的现状 (一)平安银行背景简介 平安银行是国内商业银行中第一个股票上市易的企业，它是深圳证券交易所开设以后第一个股票上市交易的公司，在长时间里是深成指股票指数的标志性股票，能够改变深圳证券发行市场的整体动向。平安银行的前身深发展，是由深圳地区的6家城市金融信用社兼并建立，平安银行随后以高速增长，它的所有会计数据在长期内全部在上海和深圳两个股票市场中排位第一。后来有四家股份制性质的商业银行的股票连续在证券交易所上市交易，它们是中国民生银行，华夏银行，招商银行，上海浦东发展银行。它们的股票使平安银行不能再继续在商业银行类股票中处于一家垄断的地位，这时五个国有性质商业银行的工作重点是内部资产风险的控制，另外政府制定法律严苛控制境外资本在国内市场经营，这时平安银行做为龙头象征着股份制改造完成后的商业银行进入了最繁荣时期。随后各国有性质商业银行相继割除高贷款风险，国内商业银行争夺市场行为表现激烈。属于股份性性质商业银行类型里的平安银行在各种会计数据上相继被浦发银行，招商银行，民生银行超越。 三.平安银行盈余管理的问题 (一)积极方面的问题 1.净利润的上升 国际国内学者对于盈余管理已有很多研究，它包括在会计管理范围里，但是很多事务都能产生关联。国际学术界向盈余管理的企图动机开展多个层级的研究，国际学术界的资料对于学术研究者，行政监管机关，企业经营者划分种类进行论述，他们向盈余管理企图所产生的各自关心的主要因素。学术研究者关心工资收入协议企图和债务协议企图和债务契约动机，企业经营者关心的成绩完成任务利润分成和期权奖赏方案等，行政监管机关重视的是行政成本企图，包括企业因为企图逃避税收而进行盈余管理方法，将利润做出平多，商业银行遵守监颦督管理状况，企业经营者重视的是资本市场企图，其中有股票上市企业向前期上行改变盈利，财务约束前提下企图融通资金进行盈余管理，来改变企业信息能够减少融资费用。国内学术界研究了在最新版本会计准则实行时间的前期和后期两个阶段的盈余管理企图，戴晓娟，张祥建、徐晋，于李胜，钱润红、李巧俐，杜瑞等学者认为，盈余管理企图包括三种类型，第一种是资本市场企图，第二是协议企图，第三是行政成本企图，研究结果显示企业可能因为三种企图开展盈余管理， 本文将三种类型企图划分随后做出综合论述。 国内市场本币存款贷款利率差额始终是国内上市股份制商业银行实现高盈利数据的基础，现在中央银行和本币利率的监控比较严格，中央银行发行了推动利率市场化进程的实现预定规划，因此在将来国内商业银行需要在由市场产生利率条件下保持盈利水平来构思解决方案，在较短时间里利率决定市场化机制向国内商业银行的作用是不利的，原因是和国际上商业银行做比较，国内商业银行的利率差额净值要有较大增加。观察存款业务国内现在的存款实际利率的减少幅度是50%，在存款客户意图获得财产管理的另外方法的行为里，调整增加实际存款利率是必要的工作。观察实际贷款利率，现在票据承兑和票据贴现的利率它能显现出guo内各时间段实际市场产生利率，现在年度月度各种利率数据趋向于转回到稳定，实际市场形成贷款利率不能降低，原因是现在政府收缩银行货币发放和在资本市场上资金流动性下降。在整体上将来利率市场形成机制会冲击商业银行盈利能力，所以会引起它有企图实行盈余管理。 2.拨备覆盖率的提升 国内存款贷款基础利率是由中央银行管理，因为要管理宏观层面经济，利率是国内中央银行控制的行政策略性货币工具。国内基础贷款利率的改变多数是在固定时间次序排列中，产生时滞向名义利率做出追随。基础存款利率保有和贷款利率产生的大幅差额，和它实现变动同步，政治加入了货币贬值和实际存款利率具有更高重要性的考量，已经减少存款贷款基础利率的差额。商业银行盈利能力受到国内存款贷款基础利息差额的重要作用，在盈利产生中因此所得的收益也是最多，其它的盈利因素有资产管理组合的风险利润，购进债券，贷款价格制定都能因为基础利率变动而产生变动。 (二)消极方面的问题 1.利润的下滑 现在国内经济杠杆化已经非常严重，可是社会购买力财务指标表现正常，购买力财务杆杠始终维持在很低数值。现在国内居民购买贷款其中有住宅抵押贷款，信用卡消费，交通工具和贵重商品购买力贷款，占有比例很低而住宅抵押贷款占到大部分，此指标韩国，台湾等亚洲国家地区要远高于国内，居民购买类金融业务在国内正式开始，国务院开展城镇住宅变革措施，废除企业事业组织无偿性住宅配属制度，购买性贷款迅速增长，现在购买性贷款市场保持平稳，三年以内复合g型增加比例连续增长。现在放宽信贷行政管理使房屋价格和住宅贷款数额剧增，购买性贷款复合性增加比例升高，随后政府紧缩信用贷款行政管理措施，向住宅价格集中性地以多项行政措施进行压缩，购买性贷款增加比例下滑，现在国内购买性贷款的总额中住宅抵押贷款占到大部分，其它是信用卡消费和交通工具贷款，随后因为政府调整货币管理措施和住宅市场形势发生大幅频繁变动，这中间短时间段购买性贷款的年度期间增长比例快速升高，此数据的上升的原因是信用卡业务的繁荣。而现在商业银行办理信用卡仍会很大发展机会，做出比较现在国内保有信用卡工具数量的人平均数值，美国要远高于国内，与国内同是大型发展中国家的巴西此数值也要高出guo内。现在国内信用卡信用授予额度平均值，信用卡款项透支授予额度平均值都很低，透支款项限额低使国内信用卡消费贷款管理品质较高，在短时间内信用卡消费贷款的资产风险比例快速升高，随后商业银行向前段时间风险资产给予核销，使此数值下降扭转此指标恶化趋势。 2.利润虚高，不真实 符合行政监管机关订立的产业指标是国内股票上市商业银行，从事盈余管理 行为的最主要动机。为要符合银行监管机关订立的包括商业银行资本实足比例，资本核心部分实足比例，信用贷款风险比例，信用贷款资金储备比例，拨款准备包括范围比例等经营指标的规定，股票上市商业银行有很高的开展盈余管理的意愿。另外商业银行是从事金融行业，会影响到经济全局，所以政府制定严密的监督管理法律体系，其中有商业银行资本充足率管理办法要求，商业银行自身资本实足比例，资本核心部分都有严格数值规定。有银行监管机关发行的有商业银行公司治理及相关监管指引要求了国有性质银行拨款准备包括范围比例的指标，为要符合拨款备付包括范围比例和改善商业银行资产结构，银行监管机关要求必须显著减少信用贷款欠佳部分比例，因此核准销毁信用贷款价值降低损失做为商业银行调整盈余比例的主要方法。有财政部公布金融企业准备金计提管理办法，它要求金融企业将普通资金储备余额数，在资产风险部分期末余额的比例增加，另外关于法律规定存款资金准备比例，坏帐损失资金准备比例，存款贷款比值都有指标。商业银行经营者为符合行政管制的要求，有很强动机开展盈余理。