（政治经济学专业论文）我国商业银行信贷寻租行为研究.pdf

贵州大学硕士学位论文我国商业银行信贷寻租行为研究 原创性声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文，是本人在导师的指导下，独 立进行研究所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外，本论文不 包含任何其他个人或集体已经发表或撰写过的科研成果。对本文的研 究在做出重要贡献的个人和集体，均已在文中以明确方式标明。本人 完全意识到本声明的法律责任由本人承担。 论文作者签名：盟 日 期：2 q q2 生月兰旦 关于学位论文使用授权的声明 本人完全了解贵州大学有关保留、使用学位论文的规定，同 意学校保留或向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子 版，允许论文被查阅和借阅；本 授权贵州犬学可以将本学位论 文的全部或部分内容编入有关数据库进行检索，可以采用影印、 缩印或其他复制手段保存论文和汇编本学位论文。 髁密论文在解密后应遵守此规定) 论文作者签名：色! 整型导炳签名：e l 期：2 q q 2 生i 旦 贵州大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 摘要： 我国商业银行信贷寻租行为研究 随着金融体制改革的深入，一些金融腐败问题日渐引起人们的关注，商业银 行信贷寻租便是典型的一例。由于我国传统计划经济体制和行政管理体制的影 响，信贷寻租在我国银行界比较普遍，而这种非生产性活动对经济效率是一种损 耗，是应尽力避免的。在我国银行、企业、银行监管部门普遍存在寻租心理，这 主要有内部思想方面的原因和外部制度方面的原因造成的。银行、企业、银行监 管部门实际上是处于一种相互博弈的过程中，通过引入各行为主体相关的变量， 建立博弈模型，分析各变量是如何影响行为人决策的，发现企业与罚款率、声誉 损失率、检查成本率等要素密切相关，银行与检查成本率、回扣率、行政处罚率、 奖金率等密切相关，银行监管部门与检查成本率、奖金率等密切相关。随后，根 据这些变量所起作用的不同，设计博弈模型，做出政策建议。只有有效的解决信 贷寻租问题，才能促进金融体制改革进一步深化。 关键词：信贷寻租最大化效用检查惰性博弈 混合策略 3 贵州大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 ar e s e a r c ho fc o m m e r c i a lb a n kc r e d i tr e n t - s e e k i n gb e h a v i o r i nc h i n a a b s t r a c t ： a l o n gw i t hm o n e t a r ys y s t e mr e f o r mt h o r o u g h , s o m ef i n a n c i a lp r o b l e m so f c o r r u p t i o na r o u s ep e o p l e si m e r e s td a ya f t e rd a y , t h er e n t - s e e k i n ga c t i v i t i e so ft h e c o m m e r c i a lb a n kc r e d i ti sat y p i c a le x a m p l e a sc h i n a st r a d i t i o n a lp l a r m e de c o n o m y s y s t e ma n dt h ea d m i n i s t r a t i v es y s t e mo f r e n t - s e e k i n ga c t i v i t i e si nt h eb a n k i n g s e c t o ri s r e l a t i v e l yc o m m o n , s u c hn o n - p r o d u c t i v ea c t i v i t i e so ne c o n o m i ce f f i c i e n c yi sal o s s ， s h o u l dt r yo u rb e s tt oa v o i d c h i n a sb a n k s ，e n t e r p r i s e sa n dt h eb a n k i n gr e g u l a t o r ya n d s u p e r v i s o r yd e p a r t m e n t sw i d e s p r e a dr e n t - s e e k i n gm e n t a l i t yt h i si sm a i n l ya ni n t e r n a l i d e o l o g i c a lr e a s o n sa n dt h es y s t e mo fe x t e r n a lc a u s e s b a n k s ，b u s i n e s s e s ，b a n k i n g s u p e r v i s i o nd e p a r t m e n ti sa c t u a l l yi nag a n a eo fm u t u a lp r o c e s s ，b yi n t r o d u c i n gt h e a c t o r sr e l a t e dv a r i a b l e s , s e t t i n gu pag a m em o d e l ，a n a l y s i so ft h ev a r i a b l e si sh o w t o i n f l u e n c t h eb e h a v i o ro fh u m a nd e c i s i o n - m a k i n g , f o u n dt h a tt h er a t eo fe n t e r p r i s e s w i t haf i n e , l o s so fr e p u t a t i o n , t h ec o s to fi n s p e c t i o nr a t ei sc l o s e l yr e l a t e dt of a c t o r s s u c ha sb a n k sa n di n s p e c t i o nc o s tr a t e , t h er e b a t er a t e , a d m i n i s 仃a f i v ep e n a l t yr a t e , t h e r a t eo fb o n u s e sa n do t h e rc l o s e l yr e l a t e dt ob a n k i n gs u p e r v i s i o na n di i l s 删 d c p a r t m e n t = c o s tr a t e ，b o n u sr a t e sa r ec l o s e l yr e l a t e d l a t e r , a c c o r d i n gt o d i f f e r e n t f u n c t i o u so ft h e s ev a r i a b l e s w e 啪d e s i g nm o d da n dt h e nm a k ep o l i c y r e c o m m e n d a t i o n s w h e nw es o l v et h er e n t - s e e k i n gp r o b l e me f f e c t i v e l y , i tw i l lb e p r o m o t e df u r t h e rd e e p e n i n go f t h ef i n a n c i a ls y s t e m k e yw o r d s ：c r e d i tr e n t - s e e k i n ga c t i v i t i e s w a n tt oi n s p e c tg a m et h e o r ym i xs t r a t e g y 4 贵州大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 1 导论 1 1 研究背景与研究意义 1 1 1 研究背景 经济学发展到今天，已经成为了无所不包、无所不含的帝国。从古典经济学、 边际学派、到新古典经济学、新古典综合学派等等，经济学显现出五彩缤纷、引 入入胜的魅力。可以看到的是：在经济学中，尽管学派林立，学说不断地被批判、 修正，但是作为主流经济学的学说基础还是被一贯坚持的，并没有因为其他学派 的一时兴起而改变其赖以生存的学说根基，比如说：“经济人”假设、完全竞争 市场假设等等。近几十年来，许多经济学科的发展是对古典假设修正和演绎的结 果。其中，微观经济理论比较前沿的就有：以不确定信息和非对称信息条件下经 济机制为研究对象的经济信息理论：以研究企业成因和财产权为基础的交易费用 理论；以研究公用商品的供给和消费为内容的公共经济理论；以研究非生产性竞 争活动为主、会导致经济资源非生产性耗费的寻租理论，等等。 本选题就是基于比较前沿的寻租理论，来研究实际的问题。寻租活动是对社 会既得利益寻求再分配，或者是维护自己的既得利益以免遭他人再分配的非生产 性活动。寻租活动隐藏在市场经济的角落里，在我们中国，由于刚刚从以行政命 令为特征的计划经济转向以自由市场为特征的市场经济，一些制度还不健全，寻 租现象则更为普遍。寻租活动是一种非规范行为，是种社会福利损失。所以， 在中国经济体制转轨的背景下，研究一下寻租问题，是很有其理论意义与实际意 义的。 本选题将寻租理论与实践中的我国商业银行信贷结合起来，还基于我国银行 业的几大背景：第一，金融业在国民经济中的重要地位。经济的发展离不开资本 支持，金融因此被称为现代经济的核心。我国目前的金融业要为国民经济发展做 出更大的贡献，需要更有效的机制保证。第二，银行业的入世。随着入世进程的 推进，我国逐步放开银行业，准许外资银行进入中国，准许外资银行经营人民币 业务，同中国的银行共同竞争。这对我国银行是个极大的挑战，我国银行的传统 体制面临着挑战，需要改革。第三，我国银行业实力的不断壮大，除原有的商业 5 贵州大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 股份制银行以外，我国四大国有商业银行中中国银行与中国建设银行已经实行股 份制改造，中国工商银行在内地和香港同时上市，中国农业银行也正逐步进行改 革。现代公司治理制度基本建立，业务范围不断扩大，不断地与世界银行接轨， 这需要我们更加认真地对待我国商业银行现存的问题，真正能够做到与国际化大 银行竞争。第四，我国商业银行不良资产比重太大，金融存在很大脆弱性，这其 中最突出的就是信贷过程中的呆账、坏账，究其原因有对风险管理认识的欠缺造 成的，更重要的则是寻租活动等违规行为的存在。 1 1 2 研究意义 本选题的初衷是用经济学中前沿的寻租理论来分析现阶段我国商业银行信 贷过程中的寻租现象，分析为什么在我国商业银行系统较普遍的存在寻租动机， 而且，为什么这种动机能够得到实施，希望从机制上找到答案，然后对症下药， 设计一个更加完善的机制以防止这种寻租现象的发生。 我国商业银行在市场化进程中，面临着提高综合竞争力、风险防范、危机管 理等课题。而在我国特殊的环境下，寻租活动又存在于不同的层次上，浪费银行 资源或者说是浪费社会经济资源，使效率低下，影响商业银行的发展。故而从机 制层面上研究寻租问题，并设计出合理的激励机制是很有其理论意义与实际价值 的。 寻租理论不仅应用于经济学领域，在政治学、社会学、法律学等各社会学科 也都有应用，寻租理论作为一个概念，在1 9 7 4 年才有克鲁格( k r u e g e r ，1 9 7 4 ) 提出o ，理论还非常的年轻，对该理论的研究无疑会有开创性的可能。有学者曾 对我国商业银行中的寻租问题作过研究，但是都过于宽泛，也没有明确地提出新 的激励机制。本文只就银行信贷过程中的寻租现象做出考察研究，目标较为明确， 尝试着找出可行之策。本课题试图在寻租理论外延的创新上寻求一定的突破，在 商业银行的改革中做出一点理论和实践建议。 。k n i c g t = , a n n e o 1 9 7 4 t h c p o l i t i c a l e 嗍r o f s e r e n t - s o c k i n gs o c i 啊a 蒯e c o n o m i cr c v i w 6 4 ：2 9 卜3 0 3 6 贵州大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 1 2 基本理论、研究方法与基本结论 文章主要以寻租理论为指导展开研究，运用到了博弈论、不对称信息理论、 委托代理理论等基本理论。采用由抽象到具体的分析方法，先进行逻辑推理和演 绎、后结合实际具体问题具体分析，研究方法主要是演绎法和数学论证，结合实 际分析时兼以实证分析方法。 文章一开始从抽象理论分析入手，首先解决的是界定清楚“寻租”，然后从 大量文献、案例中总结、分析出寻租的动机来源。接下来在文章的主要部分寻租 行为分析中，首先做出符合实际的假设，然后建立博弈模型，最后用期望效用最 大化的数学方法分析各个参变量对行为人决策的影响，找出规律性的东西。接下 来转入具体，就是我国银行业信贷领域存在寻租现象的案例证明与分析，用数据 来说明我们所关注的问题实际意义很大。最后，我们根据前面寻租行为分析中得 出的规律，参变量如何影响行为人决策等，做出对策研究，并相应的设计出能够 解决问题的机制模型，最终形成一定的政策建议。 通过文章的分析，我们得到这样一个基本结论，就是“寻租行为可以用机制 来控制，可以设计有效的机制来防止寻租行为的发生”。 1 3 寻租理论与文献综述 1 3 1国外寻租理论研究综述 1 、关于寻租理论的文献综述。 “寻租”，作为一个经济学概念，产生至今不过三十年而已。“租”，或者叫 “经济租”，在经济学里的原意是指一种生产要素的所有者获得的收入中，超过 这种要素的机会成本的剩余，“寻租”就是想方设法追求这种“租”。可见，寻租 理论是跟福利经济学相联系的。“经济租”产生于新古典经济学中的不完全竞争 市场理论，由于“经济租”的存在，人们想去追求这种“租”，而产生寻租行为。 因此，从这里我们就可以看到寻租理论的起源了。 寻租理论的思想最早产生于戈登塔洛克( 6 0 r d o nt u l l o c k ) 在1 9 6 7 年发 表的一篇文章关税、垄断和偷窃的福利成本。本世纪5 0 年代及6 0 年代初， 7 贵州大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 产业组织理论处于蓬勃发展的阶段，垄断的福利( 社会) 成本问题成为经济学家 关心的热点问题。在对垄断的社会成本进行经验计量研究中，最有影响的是a 哈 伯格( a h a r b e r g e r ，1 9 5 4 ) 做出的，这就是有名的“哈伯格三角形”。但是， 令整个经济学界大吃一惊的是许多经济学家对美国一些垄断企业所作的实证研 究，都做出了垄断产生的福利损失微乎其微的结论。例如，拉尔夫爱泼斯坦 ( r a l p he p s t e i n ，1 9 3 4 ) 编辑整理的美国7 3 个制造行业在1 9 2 4 1 9 2 8 年的资本 收益统计资料，第一次对美国制造业因垄断带来的社会成本作了估算。结果是： 美国制造业在2 0 世纪2 0 年代因垄断造成的社会成本仅为5 9 0 0 万美元，不到这 一时期美国国民收入的千分之一。正是在这种实证与理论产生背离的背景下，塔 洛克开始思考关税和垄断的社会成本问题，从一个全新的角度提出了塔洛克四边 形( t u l l o c kr e c t a n g l e ) o 。塔洛克认为；企业会按照利润最大化的原则，把本用 来生产商品和劳务的稀缺资源用来寻求政府垄断权；消费者同样会按照效用最大 化的原则，把本可用来消费商品和劳务的资源用来避免政府垄断权，这些都会消 耗大量的资源。因此，垄断的社会成本除去哈伯格三角形外，还应该包括相当大 的垄断利润。塔洛克这样写道“政府一般不会主动地课征禁止性关税，只有在被 政治活动中投入资源的人游说或压力下才会如此。人们不难想象，国内生产商会 投入资源游说关税，直到这种支出的最后一美元的边际收益等于它可能提供的转 移收入。当然，这里也可能存在其他利益群体，它们试图阻止这种转移，并投资 从其他方面影响政府行为。以上支出在某种程度上将相互抵消，从社会的角度看， 它们纯粹是一种浪费。因为，这些支出没有被用在增加财富上，而是被用在试图 促进或阻止转移的活动上。我虽不能提出计算这些支出的方法，但只要潜在收 益很大，对它的投资却很小，这定会让人感到意外。”o 塔洛克还应用了偷窃来描 述这一现象“尽管偷窃活动只涉及到转移，但实现偷窃与反偷窃投资均衡的成本 却非常高，对社会来说，这种成本就是进行偷窃活动和防止偷窃活动所投入的资 本与劳动量。”。 这就是最早关于寻租理论的论述。只可惜塔洛克的论点当时不太被接受，曾 多次被退稿，后来发表在西部经济杂志上( 1 9 6 7 7 ) ，由于这本杂志发行面 不广，塔洛克的寻租思想传播非常缓慢。以至1 9 7 4 年克鲁格( k r u e g e r ) 在做相 。关税、垄断和偷窃的福利成本 【美】戈登塔洛克李政军译经济社会体制比较2 0 0 1 年第l 期 。同上 8 贵：l + i 大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 同主题的论文时，都没有引证。直到1 9 7 5 年才在波斯纳( p o s n e r ) 的论文中， 第一次被引用。以后，随着寻租理论的研究深入，这篇论文才成为寻租理论的经 典论文。o 第一次真正将“寻租”作为一个理论概念提出来，是在1 9 7 4 年安妮克鲁 格( a n n e k r u e g e r ) 的寻租社会的政治经济学一文中。她在探讨国际贸易保 护主义政策形成原因的一项研究中正式提出了这一概念。她从一个全新的角度， 将经济学的研究范围从生产性的寻利活动( p r o f i t s e e k i n ga c t i v i t i e s ) 扩展 到非生产性的寻租活动( r e n t - s e e k i n ga c t i v i t i e s ) ；从资源在生产领域的配置 问题扩展到资源在生产和非生产领域之间的配置问题；将人们追求新增经济利益 的行为和追求既得经济利益的行为区分开来。她在寻租社会的政治经济学中 说：“在多数市场导向的经济中，政府对经济活动的管制比比皆是。这些管制导 致各种形式的租金，以及人们经常为这些租金而展开竞争。在某些场合，这种竞 争是完全合法的。在另一些场合，寻租采取其他形式，如贿赂、腐败、走私和黑 市。”国后来，这篇文章被经济学界视为“寻租理论”的一个里程碑，克鲁格也被 视为“寻租理论”的鼻祖。 布坎南( b u h c a n a n ) 在1 9 8 0 年发表的寻求租金与寻求利润一文中，给“寻 租理论”下的定义是：“寻求租金一词是要描述这样一种制度背景中的行为： 在那里，个人竭力使价值最大化造成了社会浪费，而没有形成社会剩余。”在该 文中，布坎南还举例说明寻租活动是存在层次性的。假设一个城市的市政府要用 发放有限数量的经营执照的办法来限制城市的出租车数量，那么市场上的出租车 数量就会少于完全竞争市场的均衡水平，出租车主就会获得垄断利润( 租) 。人 们受这种租的吸引就会想办法从政府发放这种执照的官员那里获得营业执照，如 果执照的发放很大程度上取决于主管官员的个人意志，寻求执照的人们就会争相 贿赂这些官员，从而产生第一层次的寻租活动。因为这些活动而使官员们享受特 殊利益，又会吸引人力物力为争夺主管官员的肥缺而发生第二层次的寻租活动。 如果部分或全部的出租车超额收入以执照费的形式转化为政府的财政收入，又会 使得各社会利益团体为得到这笔公共财政收入的分配而展开第三层次的寻租之 。参 ；由来与意义李政军南京高等金融专科学校学报1 9 9 9 年第1 期 。寻租社会的政治经济学 安妮克鲁格经济社会体制比较 1 9 8 8 年第5 期 9 贵州大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 争。 巴格瓦蒂( b h a g w a t i1 9 8 2 ) 在美国政治经济学杂志发表的直接非生产 性寻利活动一文中试图涵盖比寻租活动更广泛的非生产性活动，提出“直接的 非生产性寻求利益活动”，简称“d i j p 活动”，是对寻租理论的扩展。他把“d u p 活动”分成四大类：第一类，该活动发生前后，市场条件都是扭曲的。第二类， 在活动发生前市场条件是扭曲的，但该活动的效果是对市场条件扭曲的矫正。第 三类，非生产性活动使市场条件的扭曲从无到有。第四类，活动在发生前后都不 会增加或减少对市场活动的行政法律限制。回 1 3 2 寻租理论在经济学应用领域研究综述 产业组织领域 寻租理论最早就是起源于该领域，正是塔洛克在研究垄断企业的社会成本问 题时，提出了著名的寻租理论。另一位经济学家冯( f u n g ，1 9 8 7 ) 把那种阻碍其他 厂商自由加入竞争的寻租活动称为“对人为租的寻求 ( c o n t r i v e d r e n t s e e k i n g ) ”，而把另一种在商品价格受到管制的条件下产生的 寻租活动称之为“对人为剩余的寻求( c o n t r i v e d s u r p l u s s e e k i n g ) ”。他分析 了在价格受到政府管制的情况下，按照官价买到商品的人可能会按高价卖给其他 人，以寻求“人为剩余”这对存在政府干预的经济，一些地下交易等具有较强 的解释力。 公共管理领域 麦克切斯内( m c c h e s n e y ，1 9 8 8 ) 提出“政治创租( p o l i t i c a lr e n tc r e a t i o n ) ” 和“抽租( r e n te x t r a c t i o n ) ”的概念，说明了政府在寻租活动中并非只是扮演 一个被动的被利用的角色。“政治创租”是指政府政客利用行政干预手段来增加 企业的利润，人为的创造租，然后诱使这些企业向他们“进贡”作为得到这种租 的条件；“抽租”指政府官员故意提出某项会使企业受损的政策作为威胁，迫使 企业割舍一部分既得利益与政府官员分享。 本森( b e n s o n ，1 9 8 4 ) 把寻租看作个人或团体对既有产权的一种重新分配方 式。政府的作用在于定义和维护产权。用行政手段改变产权，会诱使个人或团体 争相影响政府决策，从而造成社会资源浪费。 o 寻租理论 陆丁载于现代经济学前沿专题第二集1 4 5 页 l o 贵州大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 李和奥尔( l e ea n do r r ，1 9 8 0 ) 用寻租理论研究了政府干预经济政策的延续性 问题。他指出，一项扭曲市场的政策要延续下去，须符合两个条件，一是该政策 造成的扭曲要相当严重，从而形成一个积极维护这项政策的利益团体：二是该政 策造成的租应当集中在少数寻租者手中而不会轻易消散。 康格尔顿( c o n g l e t o n ，1 9 8 0 ，1 9 8 3 ) 想要解决什么样的公共管理才能减少寻租 所造成的资源浪费。他提出一个很有意思的见解，假设两个利益团体要分割一笔 财富，有这几种分配方式：这笔财富分配靠两个团体之间的直接抗争；由一 个社会的总管家来决定分配；由一个三人委员会投票决定分配。康格尔顿试图 证明，用委员会表决的民主方式决定分配，可能更有效率。 希金斯和托利森( h i g g i n sa n dt o l l i s o n ，1 9 8 8 ) 主张开放第一层次的寻租竞 争，有利于租的消散。如果第一层次的租垄断，得不到消散，就会引起第二层次 的寻租，社会成本会更高。 发展经济学领域 该领域主要是利用寻租理论研究不发达国家经济落后的根源。塔洛克 ( t u l l o c k ，1 9 8 0 ) 就曾以中国科举制度作为寻租社会的典型案例来说明寻租活动 对资源的浪费。他认为，中国封建制度下当官的地位和收入是其他职业难望其项 背的，所以人们会积极地参加科举考试，而中国的科举仅限于中国古典哲学、文 学的内容，与生产力发展关系不大，难怪随着科举制度日益完善，中国社会生产 力日益陷入停滞的境地。 鲍莫尔( b a u m o l ，1 9 9 0 ) 更加重视制度因素在社会发展中的作用他指出，具 有企业家精神的精英人才哪个社会都存在，一关键是社会有没有提供这样一种环 境，使这部分人从事生产性用途会得到更高的报酬。他通过论证，得出三条定理： 各时代各社会间，决定企业家资源的各种用途酬劳的游戏规则，很不一样； 各个社会中企业家资源应用的方向因上述游戏规则的不同而改变；企业家资源 在生产领域和非生产领域的应用配置，对于一个社会技术创新及其应用推广有着 深刻的影响。 贾格那什( j a g a n n a t h a n ，1 9 8 7 ) 、迪索托( d e s o t o ，1 9 8 9 ) 等人把不发达问题和 市场发育不完全条件下地下经济活动中的寻租成本联系起来。主张政府减少对市 场交易的不适当压抑、提高政府服务效率和透明度、健全法制等办法来减少地下 经济活动。 贵州大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 布鲁克斯和黑吉德拉( b r o o k sa n dh e i j d r a ，1 9 8 8 ) 用一个模型，形象的对寻 租竞争和科技发明的竞争作了比较分析，得出科技发明在前期投入时会消耗资 源，但后来经济增长会远远高于原来水平，而寻租竞争则纯粹是资源浪费，寻租 行为一旦发生，会永远低于原来的经济增长水平。 国际贸易学领域 在该领域主要是围绕贸易保护政策的寻租竞争，探讨使贸易壁垒形成和拆除 的社会机制研究。寻租理论的开山鼻祖克鲁格( k r u e g e r ) 就是在研究发展中国家 因限制进口而出现大量的寻租活动时，提出了寻租理论。克鲁格教授认为发展中 国家经济增长较慢的主要原因之一就是寻租活动造成社会资源的巨大浪费，因 此，她提出了其政策主张，即是开放的贸易战略，其主要内容是以出口促进为主 的贸易战略。政府应该采取较为自由的贸易政策，也就是减少出口品的限制，降 低其关税。在促进本国产品出口的同时政府要开放本国市场，减少对外国进口品 的控制。克鲁格教授指出消除寻租活动的有力措施就是减少政府对市场的过多干 预，降低国内市场的扭曲程度。 巴格瓦蒂( b h a g w a t i ) 也是国际贸易方面的专家，他系统地给出了此领域中的 寻租定义直接非生产性寻利活动( d i r e c t l yu n p r o d u c t i v ep r o f i t s e e k i n g a c t i v i t i e s ，简称i ) u p 活动) ：“这种活动带来的利润( 收入) 是直接非生产性的 亦即这种活动能产生货币收入，但是这种活动既不会直接产生传统效用函数中包 含的商品或劳务，也不会直接产生传统效用函数中包含的中问商品或劳务”。巴 格瓦蒂的d u p 活动定义强调，这些活动尽管对个人是有利的，但对全社会来说却 是有害的。这一方面造成了经济资源的耗费，另一方面使其结果的社会产出为零， 因此它们导致对经济可供量的收缩。” 另外，还有麦纳谢克( m u n i ra s h e i k h ) 和马克皮特( m a r km p i t t ) 等学者关于走私寻租的论述，将走私活动的风险及走私引起的价格差异纳入巴格 沃蒂与汉森的模型中进行了进一步的细化分析。 分析社会主义中央计划经济行为 前述冯氏( f u n g ) 有关人为剩余的理论就是对中国经济中“走后门”问题分析 的结果。希尔曼和旌尼泽( h i l l m a na n ds c h n y t z e r ，1 9 8 6 ) 用寻租来解释传统苏联 式中央计划经济的运行特点。他们指出，在传统苏联式中央计划经济中，企业和 o 国际贸易学派的寻租理论评述) 仲伟周载于经济学动态) 1 9 9 9 年第2 期 1 2 贵州大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 个人的工作效率缺乏客观的市场竞争环境来参照衡量，因而企业和个人的生产条 件和报酬往往取决于上级领导的长官意志的安排。所以，下级企业或个人总是千 方百计的讨好、贿赂上级。这样，各级官员都享有某种租的利益。所以有权不用， 过期作废，这就决定了围绕官僚利益的寻租竞争特别尖锐，往往采取整人运动的 激烈形式。 i 3 3 寻租理论研究的方法论 在国外，寻租理论与银行信贷的结合研究方面，可查的资料较少。谢平、陆 磊在中国金融腐败的经济学分析一书中也提到国外在这一方面几乎没有资料 可查。“尽管国内外存在大量关于公共部门腐败的研究文献，但是我们没有发现 关于金融监管腐败的理论与实证研究”回，“在研究过程中，我们不幸而又幸运的 发现，在所有中外文献中几乎找不到关于金融腐败的研究资料”口。在国外，寻 租理论应用在产业组织学领域、公共管理领域、发展经济学领域、国际贸易学领 域等各方面，但在银行信贷市场领域研究的很少。主要原因是国外金融市场制度 较为健全，商业银行抵御风险能力普遍较高，银行内部管理规范，较少存在金融 寻租的现象，而寻租在我们国内则由于制度、历史传统等方面的原因普遍存在， 所以研究国内银行业的寻租问题就很有创新性。 尽管在寻租理论与银行信贷的结合研究方面资料很少，但是关于寻租理论与 腐败的研究方法方面还是有资料可查的。施莱弗和维什尼( s h l e i f e ra n d v i s h n y ，1 9 9 4 ) 提出的“腐败独裁模型”对立法者寻求腐败租金的能力背景问题 给出了解释，即当局可以根据自身利益最大化行事，如最大化租金，而完全或至 少可以部分忽略公众的利益。坦茨( t a n z i ，1 9 9 9 ) 把腐败分为六种可能性，即官 僚主义、降低成本、胁迫与共谋、集中与分散、随机行为、现金交易。塔洛克和 唐斯( t u l l o c k ，1 9 6 5a n dd o w n s ，1 9 6 6 ) 关于官僚行为的政治经济学分析( 寻租 理论) ，提出了官员与政府机构效用函数的差别，因此，腐败是官员行为与政府 期望行为间的变异。这是从腐败的需求面分析的。罗斯一阿克曼 ( r o s e h c k e r m a n 。1 9 7 8 ) 从犯罪经济学出发进行分析，这是从腐败的供给面分析 o 中国金融腐败的经济学分析 谢平、陆磊著中信出版社2 0 0 5 p i i o 同上书p 2 8 1 3 贵卅l 大学硬士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 的，适用于研究黑手党、毒品交易、地下经济等行为。安德维格( h n d v i g ，1 9 9 1 ) 用状态分析与制度分析相结合的理论，以小规模、高频度腐败( 贿赂) 为研究对 象，并区分了“状态分析”和“制度分析”两种基本方法。贝克尔和马厄( b e c k e r a n dm a h e r 。1 9 8 6 ) 以封闭式竞价模型描述了贿赂市场的基本特征，并假设行贿者 不知道其他行贿者的出价，其结论是：反腐败只能导致更高的腐败。安德维格和 门奈( 1 9 9 0 ) 提出的腐败的自我实现多重均衡( m u l t i p l es e l f - f u l f i l l i n g e q u i l i b r i a ) 与高薪养廉理论设计了官员对于现存腐败的“反应曲线”，发现了 多重稳态均衡的存在性。卢伊( l u i ，1 9 8 5 ) 提出的贿赂的均衡排队模型认为贿赂 是在价格管制或刚性情形下的一种“信号”机制，可以最小化排队时间。本森和 巴登( b e n s o na n db a d e n ，1 9 8 5 ) 从产权角度分析腐败，认为如果在市场上不存 在私营机构对政府的竞争，则官员腐败的可能性非常高；相反，如果政府仅仅是 众多买家中的一个，腐败基本不可能发生。关于腐败行为的激励机制，他们认为 腐败所带来的好处、被发现的概率和惩罚力度是关键因素。梯若尔( t i r o l e ，1 9 9 6 ) 的模型是我们至今发现的最接近中国金融腐败实质的模型，他抓住了腐败的文化 与伦理特征，论证了。大家习以为常的过去的腐败”对当前腐败的影响关系，注 重研究一个部门的整体声誉( c o l l e c t i v er e p u t a t i o n s ) 。 1 3 4 国内寻租理论研究综述 寻租理论最早在中国提出是1 9 8 8 年，学者们借鉴西方寻租理论分析“中国 经济中的某些消极现象”。当时大部分学者的观点是：( 1 ) 寻租活动的根源在于 政府的行政干预。( 2 ) 寻租活动的危害不仅在于造成社会资源的大量浪费，引起 腐败盛行，导致经济效益低下，而且由于寻租产生既得利益阶层，阻碍改革的进 程。( 3 ) 消除寻租的根本方法“就是解除对微观经济活动、包括厂商价格行为的 行政管制，放开价格，健全市场，开展平等竞争”。学者们试图用寻租理论来解 释腐败现象日益泛滥的原因。在一种急于“取经”的心态下，外国新的、与“腐 败”联袂的“寻租理论”迅速在我国传播开来。 国内研究寻租理论还主要是和腐败问题联系在一块的。有研究政府腐败与政 府体制改革的，如王学杰的 政府规制改革与有效防治腐败、陈云的政府采 o 中国金融腐败的经济学分析 谢平，陆磊著中信出版社2 0 0 5p 1 2 1 4 贵州大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 购中寻租行为的经济分析、牛海峰等人的寻租与腐败的相关性、陈淑魁的建 立约束机制、遏止权力寻租、王惠平的浅论政府管理中的寻租活动等 等。有研究中国经济体制转型中的寻租问题的，如万安培的略论我国当前寻租 活动的主要特点、贺卫的r 寻租理论”与我国市场经济体制建设、张幼文的 向开放型市场体系转轨中的寻租、刘慧琴的谈经济转轨与政府转型、赵鲁 平的社会转型过程中的市场经济与政府行为分析等。有研究寻租理论与收入 分配、福利分析的，如曾令华的克服收入分配不公的重点是限制寻租活动、 沈立人的转轨时期收入分配差距扩大的问题及对策、张福荣翻译的寻租的 福利分析、王运浦的我国收入差距研究等。有研究寻租理论在会计、财政 税收上的应用，如李荣强的从寻租理论看会计行为优化、李成云的关于会 计寻租主体的探讨、冉晓唏的税收成本新说、王烨的会计寻租问题探讨、 后鸿雁的财税利益格局中的地方保护倾向分析等等。 另外有研究寻租理论与证券、期权的，有研究银行信贷与寻租的总之， 寻租理论能应用到各行各业，分析各种不同的问题。 i 3 5 我国银行信贷与寻租理论结合研究综述 这是将寻租理论应用到银行信贷中的实证研究。邹新月在国有商业银行信 贷中的几个经济学问题一文中，谈到中国信贷市场寻租需求极为强烈，因为“被 赋予公有资源使用权的公有企业代理人，在公有企业真实所有者缺位的情况下， 代理人的寻租活动具有软预算特点，寻租人并不十分注意寻租成本的大小，吃喝 玩乐、行贿资金统统均由公款支付，且寻租行为的公有企业代理人不仅享受到寻 租结果的效用，同时分享寻租过程吃喝玩乐的效用。因此，这种寻租者私人不用 支付寻租费用的潜在寻租活动始终处于膨胀状态。”这是从企业贷款角度分析 的，存在寻租的强烈需求。颜山的论银企寻租及治理将企业寻租分为五种类 型：迂回型( 企业凭借政府施加压力) 、欺诈型、赖债型、渗透型、诱致型( 贿 赂信贷人员) ；银行寻租方面主要是从银行产权的国有化、垄断化方面来分析的。 贾荣康、宋连升的刍论寻租理论在弱化银行信贷风险中的应用用寻租理论对 银行信贷风险做出了解释，从“设租活动”和“寻租活动”两方面，并提出了一 。屋有商业银行信贷中的几个经济学凤露 邹新月刘婵载湘潭工学院学报( 社会科学版) ) 2 0 0 1 年6 月第3 卷第2 期 1 5 贵州大学硕士学位论文我国商业银行信贷寻租行为研究 定的政策建议。刘艳在其 商业银行贷款寻租行为分析一文中分析了贷款过程 中企业与银行两者寻租行为产生的原因，她认为企业主要是利用其与银行信息不 对称中的信息优势寻租，银行主要是利用其信用垄断地位寻租，并进行了初步的 静态分析。骆瑞刚在金融监管寻租与遏制对策中分析了金融监管部门寻租的 两种形式：监管设租、监管抽租，并分析了金融监管部门获租的两种情形：监管 主体主导型、监管客体主导型。吴龙龙在金融监管领域的寻租现象分析一文 中对骆瑞刚一文又做出了补充，他补充金融监管部门内部也存在寻租，主要是： 下级对上级的寻租，协作部门之间的寻租。王旭东等在当前金融领域寻租活动 探源与治理中，较有说服性的说明了信贷市场上存在的寻租活动，他说：“我 国商业银行的改革进程缓慢，利率市场化仍在酝酿之中，政府主要采取利率控制 和信贷配给手段对信贷市场进行干预。不同所有制企业享有不同的贷款利率和贷 款规模，信贷市场存在价格和数量歧视，造成信贷市场双轨制，导致我国信贷市 场蕴含着巨额租金。这一领域寻租活动主要表现为银行为吸纳存款的寻租行为； 利率政策差别引起的寻租行为；贷款政策引起的寻租行为和信贷配给引起的寻租 活动。”廖国民、周文贵的国有商业银行不良资产：三个分析视角从政府的 父爱主义、银行经理的寻租、企业破产清理的负外部性三个角度分析银行的不良 资产。其中在银行经理寻租部分，笔者用委托代理理论，建立博弈模型来分析， 得出结论：企业向银行经理提供租金越普遍，银行就会向越多的企业发放贷款， 就会相应增加银行信贷风险。刘晓宇、孙晓峰在国有商业银行现行经营者酬薪 制度的弊端分析中，从现在国有商业银行薪酬制度缺乏长期激励机制，国有商 业银行各级代理人存在严重的寻租现象角度，分析我国国有商业银行缺乏竞争 力。常玉春、曹霞的经济转轨时期的信贷配给及其经济后果研究得出信贷配 给的存在激励银行经理人的贷款寻租行为。 综上所述，在我国寻租理论与银行借贷结合研究主要集中在以下几个方面： 银行信贷经理的寻租活动；银行监管部门的寻租活动；由于寻租活动导致 的银行信贷风险l 银行寻租活动产生的根源；治理这种寻租活动的对策； 寻租的制度分析；银监会、企业、银行寻租的博弈分析；寻租导致的信用体 系的脆弱性研究等方面。 。当前金融领域寻租活动探源与治理 王旭东郑浩载理论学刊 2 0 0 3 年1 1 月第6 期 1 6 贵州大学硕士学位论文 我国商业银行信贷寻租行为研究 1 3 6 对研究现状的评价 首先，我们要正确认识“寻租理论”。 “寻租理论”的产生和发展，丰富了经济学内容，它揭示了“租金”产生的 秘密，为腐败的发生找到了一个原因，也为有效遏制腐败现象发生提供了有益的 启示。因此，仅就“寻租理论”本身来讲，是有其一定的客观性和现实指导意义 的。但是，我们还必须看到，同其他西方经济学理论一样“寻租理论”也只是 就事论事，只谈表面现象，不敢涉及到事物的本质。比如，“寻租理论”认为政 府管制产生租金，有人寻租必然会产生腐败，但它避而不谈政府管制经济的必要 性，也避而不谈引起政府官员腐败的剥削阶级阶级根源和思想根源。再从“寻租 理论”产生的时代背景来分析。“寻租理论”产生于2 0 世纪6 0 - 7 0 年代，当时， 正是凯恩斯的国家干预主义的统治地位发生动摇的时期，即依靠国家干预不能解 决西方国家经济的停滞、膨胀和失业问题。于是，新自由主义趁机再次复兴。“寻 租理论”正是迎合新自由主义“反对国家干预，主张自由放任”这一经济思潮而 产生的。 综上所述，“寻租理论”并不完全适合我国实际情况。我们在学习和研究西 方经济理论的时候，要在分析它们产生的前因后果的基础上，进行借鉴为我所用。 也就是说，我们借鉴的重点不在于这个理论的结论，而是分析问题的方法，更需 要的是产生理论的工具。 当前，我国处于改革的攻坚阶段。我国经济体制改革是由政府完全管理社会 经济逐渐转变为由计划与市场共同调节市场经济，这是一个由完全干预转向减少 干预的过程。在改革开放过程中，腐败现象蔓延祸国殃民，这是由于市场不健全 加上行政管理经济未能适应新形势要求这双重原因的结果。我国当前仍处在向市 场经济转轨的时期，市场机制很不健全、不完善，政府干预还是必要的。 其次，“寻租理论”在银行信贷方面的应用研究评价。 由于“寻租”是与市场经济相生相随的，也就是说寻租活动无处不在。近几 年来，人们逐渐开始关注“寻租理论”与各行各业之间的关系，在研究“寻租” 与商业银行信贷方面也取得了许多成果。这主要有：在银行信贷领域存在的寻租 现象逐渐被人们所认识清楚；对产生这种寻租现象的根源人们也从不同角度进行 分析，有制度方面的、不对称信息、博弈分析等；与银行信贷直接相关的三部门 1 7 贵州大学硕士学位论文我国商业银行信贷寻租行为研究 ( 监管部门、银行、企业) 之间的博弈关系也有学者做过论述；寻租的存在对银 行信贷的危害，学者们研究的相对较多，主要是信用风险、不良资产、银行的竞 争力等方面；对解决“寻租”这一毒瘤，学者们也提出过不少的政策建议，包括 体制改革、产权明晰等 但笔者认为，至少在以下几个方面研究还是不够的：银行和企业寻租的思想 根源；在寻租主体寻租的过程中的动态博弈分析；解决寻租问题的政策建议缺乏 实质性的，即如何建立有效的激励机制问题研究。在下文中，笔者将着重从这几 个方面入手，试图在该领域做出一定的攻坚尝试。 2 寻租的动机分析 2 1 对寻租的界定 关于寻租的定义，在学术界还没有一致的说法。寻租理论的创始人塔洛克给 寻租下的定义是：“一种不能提高产出，甚至降低产出，但是能给行为主体带来 特殊地位或垄断权的投资行为”( t u l l o c k ，1 9 8 0 ) 。克鲁格( k r u e g e r ，1 9 7 4 ) 给 寻租下的定义是：政府对市场进行行政干预或管制，从而抑制了公平竞争造成资 源稀缺而形成一种直接非生产性利润即租金，各经济主体通过合法的、不合法的 活动追求这种租金的行为。布坎南( b u h e a n a n ，1 9 8 0 ) 给寻租下的定义是：“寻求 租金一词是要描述这样一种制度背景中的行为：在那里，个人竭力使价值最大 化造成了社会浪费，而没有形成社会剩余。”陆丁( 1 9 9 3 ) 认为，寻租活动( r e n t s e e k i n ga c t i v i t i e s ) ，广义是指人类社会中非生产性的追求经济利益的活动， 或者说是指那种维护