（金融学专业论文）生源地信用助学贷款信用风险控制研究.pdf

【iiiiii i1 11 11 11i i 1 11iii y 18 2 9 7 7 2 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 学位论文完成日期： 指导教师签字： 答辩委员会成员签字： 枷f 0 ( 毛 喜瓣 。、。：o 一 独创声明 本人声明所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究工作及取得的 研究成果。据我所知，除了文中特别加以标注和致谢的地方外，论文中不包含其 他人已经发表或撰写过的研究成果，也不包含未获得 ( 洼! 翅遗直基丝霞垂挂别直盟的：奎拦亘窒2 或其他教育机构的学位或证书使 用过的材料。与我一同工作的同志对本研究所做的任何贡献均已在论文中作了明 确的说明并表示谢意。 学位论文作者签名：翻弓垂签字日期：弘哞多月7 日 学位论文版权使用授权书 本学位论文作者完全了解学校有关保留、使用学位论文的规定，有权保留并 向国家有关部门或机构送交论文的复印件和磁盘，允许论文被查阅和借阅。本人 授权学校可以将学位论文的全部或部分内容编入有关数据库进行检索，可以采用 影印、缩印或扫描等复制手段保存、汇编学位论文。同时授权中国科学技术信息 研究所将本学位论文收录到中国学位论文全文数据库，并通过网络向社会公 众提供信息服务。( 保密的学位论文在解密后适用本授权书) 学位论文作者签名：；，昀包 导师签字： 签字日期：为，p 年z 月7 日 签字日期：年月日 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 摘要 生源地信用助学贷款，是进一步完善国家助学贷款运行机制、推动国家助学 贷款工作，利用财政、金融手段，解决家庭经济困难学生就学问题的重要探索和 实践；是落实教育公平基本政策的具体体现；是促进教育事业持续协调健康发展， 维护学校和社会稳定的基本要求。对进一步完善我国家庭经济困难学生资助政策 体系、充分发挥政策整体效应、确保实现国家资助政策既定目标等具有十分重要 的意义。生源地信用助学贷款自2 0 0 7 年8 月在我国部分省市试点以来，当年各 级财政就投入1 5 4 亿元，试点以来截止到2 0 0 9 年1 2 月3 0 日，累计发放额达1 1 9 亿元，覆盖全国2 4 个省( 自治区、市) ，共支持了家庭经济困难学生约2 0 0 万人 次。 截止目前，尽管试点以来的大批的贷款尚未进入还款期，但就以往助学贷款 运行的实际情况，结合生源地信用助学贷款制度的相关规定分析可知，生源地助 学贷款仍然存在着逾期欠款率高、贫困家庭偿还难等风险。笔者通过对所在单位 ( 山东外贸职业学院) 生源地信用助学贷款情况进行了深入的调查研究，采用对 生源地信用助学贷款的学生抽样、问卷调查等多种方式，结合博弈论及信息不对 称的理论研究，发现了生源地信用助学贷款信用风险的四大成因：我国的信用体 系不完善、贷款审批过于松弛、贷后管理机构的管理缺位、贷款人缺乏还款能力 等。由于客观存在的风险可控性较低、管理难度大，不仅影响了金融机构办理助 学贷款的积极性、影响了国家信用体系的建设，也存在着增加各级政府财政支出 的问题，而更深层次的问题则是无法确保我国的教育公平。 因此，笔者在借鉴国外学生贷款信用风险控制的经验的基础上，提出一套生 源地信用助学贷款的还贷约束机制和风险防范机制：开发面向学生的生源地信用 助学贷款信息管理系统，在一定程度上解决由于信息不对称而产生的信用风险； 设计了基于贷后信用评价基础上的利率激励机制，培养信用意识，激励还款；构 筑了合理畅通的贷款回收体系，严格贷款的拖欠追缴机制，提高贷款回收率。通 过这套新的机制，减少贷款学生的违约率，提高学生还款率，控制生源地信用贷 款的信用风险使国家助学贷款这一项能够推进教育公平的惠民工程，继续推进、 全面落实。 关键词：生源地助学贷款信用风险控制 o r e ditris ko o n tr oio fl o c aiiy - g r a n t e ds t u d e n tc r e dit l o a nr e s e a r c h a b s t r a c t l o c a l l y g r a n t e ds t u d e n tl o a np r o v i d e sf i n a n c i a la i dt os t u d e n t sa n dt h e i rf a m i l y , i t c o n s u m m a t e sa n di m p r o v et h es y s t e mo fs t a t ee d u c a t i o n a ll o a n , t h i sm a k e se d u c a t i o n a v a i l a b l et om o r es t u d e n t sr e g a r d l e s so ft h e i rf a m i l y l o c a l l y - g r a n t e ds t u d e n tl o a n m a i n t a i n se d u c a t i o ni nab a l a n c ea n dh e a l t hd e v e l o p m e n t i ti s v e r yi m p o r t a n tt o c o n s u m m a t et h es y s t e mo fp r o v i d i n gf i n a n c i a la i dt on e e d ys t u d e n t s i m p l e m e n t i n gi n s o m ep a r to fo u rc o n t r ys t a r t i n gf r o ma u g u s to f2 0 0 7 ，o u rc o u n t r yi n v e s t e da r o u n d r m b15 4m i l l i o n , u n t i ld e c 3 0 t i io f2 0 0 9 ，t o t a lm p u ta r o u n dr m b119m i l l i o n , c o v e r i n g2 4d i s t r i c t sa n d2m i l l i o ns t u d e n t sg e ts u p p o r t ， u n t i ln o w , m o s to fl o a nd i dn o tm e e tm o r t g a g et e r m s ，c o n s i d e r i n gs t u d e n tl o a n e x p e r i e n c e ，t h e r ei sr i s k sf o rl o c a l l y g r a n t e ds t u d e n t sl o a n s u r v e yo nl o c a l l y - g r a n t e d s t u d e n tl o a n ( i ns h a n d o n gf o r e i g nt r a d ev o c a t i o n a lc o l l e g e ) s h o w st h e r ea r ef o u r r e a s o n sf o rt h i sl ( i 1 1 do fr i s l 【，w h i c hi si m p e r f e c tc r e d i ts y s t e m ，s l a c kl o a na p p r o v a l s y s t e m ，i n s u f f i c i e n tl o a nm a n a g e m e n t ，l a c ko fl o a nr e p a y m e n tc a p a c i t y t h i sk i n do f r i s k sa f f e c tt h ei n c e n t i v eo ff i n a n c i a le q u i t y , i n f l u e n c eo u rc o u n t r y sc r e d i ts y s t e m ，a n d i n c r e a s eg o v e r n m e n te x p e n d i t u r e s ，a l lt h o s ew i l lh a v eb a da f f e c to no u re d u c a t i o n a l s y s t e m t h u s ，l e a r n i n gf r o ma b r o a dr i s kc o n t r o le x p e r i e n c eo ns t u d e n t sl o a n ，t h ew r i t e r h e r er a i s eas e to fr i s kc o n t r o ls y s t e m t h i ss y s t e mi n c l u d e ss e t t i n gl o c a l l y - g r a n t e d s t u d e n ti n f o r m a t i o nm a n a g e m e n ts y s t e mt oa v o i dt h er i s k sc a u s e db yw r o n g i n f o r m a t i o n , e s t a b l i s h i n gi n t e r e s ti n c e n t i v em e c h a n i s mt oe n c o u r a g el o a nr e p a y m e n t , s t r e a m i n gs m o o t hl o a nr e p a y m e n ts y s t e mt os t r i c t l yc o n t r o lo nd e f a u l tt ol o a n t h i s s y s t e mw i l li m p r o v el o a nr e p a y m e n t , c o n t r o lr i s ko nl o c a l l y - g r a n t e ds t u d e n t sl o a nt o i m p r o v ee d u c a t i o nd e v e l o p m e n t k e yw o r d s ：l o c a l l y g r a n t e d , s t u d e n tl o a n , c r e d i t , r i s kc o n t r o l 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 目录 0 引言1 0 1 研究的背景和研究目的1 o 1 1 研究背景1 o 1 2 研究目的2 0 2 国内外研究现状2 0 2 1 国内研究现状、发展动态2 0 2 2 国外研究现状、发展动态5 0 3 研究内容7 o 3 1 学术构想与基本思路7 o 3 2 技术路线8 o 3 3 研究方法8 0 4 研究的创新点8 1 生源地信用助学贷款的理论基础9 1 1 生源地信用助学贷款的相关理论9 1 1 1 公共产品理论9 1 1 2 教育公平理论讧l 1 1 3 教育成本分担理论1 3 1 2 生源地信用助学贷款信用风险控制的相关理论1 5 1 2 1 不对称信息理论1 5 1 2 2 博弈论1 6 2 生源地信用助学贷款综述1 9 2 1 我国助学贷款制度的发展演变：1 9 2 1 1 探索与试点阶段1 9 2 1 2 调整与改进阶段2 0 2 1 3 提高与完善阶段2 1 2 2 生源地信用助学贷款制度解析2 2 2 2 1 生源地信用助学贷款的定义2 2 2 2 2 生源地信用助学贷款与高校国家助学贷款的比较分析2 3 2 2 3 生源地信用助学贷款实施意义2 4 2 3 生源地信用助学贷款发展情况2 6 2 3 1 生源地信用助学贷款发展的基本状况2 6 2 3 2 生源地信用助学贷款目前存在的问题2 7 3 生源地信用助学贷款的信用风险分析、2 9 3 1 生源地信用助学贷款的信用风险概况及特点2 9 3 1 1 生源地信用助学贷款的信用风险概况2 9 3 1 2 生源地信用助学贷款的信用风险特点3 0 3 2 生源地信用助学贷款信用风险成因3 2 3 2 1 我国的信用体系不完善3 2 3 2 2 贷款审批过于松弛3 3 i l l 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 3 2 3 贷后管理机构管理缺位3 3 3 2 4 借款学生就业压力影响还款能力3 5 3 3 生源地信用助学贷款信用风险产生的影响3 5 3 3 1 影响经办金融机构的积极性3 5 3 3 2 风险补偿金增加了政府的财政负担3 6 3 3 3 影响国家信用体系建设3 7 4 山东外贸职业学院生源地信用助学贷款信用风险案例分析3 8 4 1 山东外贸职业学院生源地信用助学贷款发展情况3 8 4 1 1 贷款需求3 8 4 1 2 运行机制3 8 4 1 3 贷款办理情况及产生的效应3 9 4 2 生源地信用助学贷款信用风险案例调查分析4 0 4 2 1 在校学生还款意愿案例调查分析4 0 4 2 2 借款学生毕业后还款情况案例调查分析4 7 4 2 3 借款学生还款能力案例分析4 9 4 2 4 生源地信用助学贷款信用风险案例分析总结5 0 5 国外学生贷款信用风险控制状况及经验借鉴5 3 5 1 国外学生贷款信用风险控制状况5 3 5 2 国外学生贷款信用风险控制经验借鉴5 4 5 1 1 建立完善的个人信用制度5 4 5 1 2 拥有严格的奖惩约束机制5 6 5 1 3 设计合理的贷款还款方案5 7 5 1 4 设置高效的贷款回收系统5 8 6 生源地信用助学贷款信用风险控制对策6 0 6 1 开发面向学生的生源地信用助学贷款信息管理系统6 0 6 1 1 建立信息管理系统的必要性6 0 6 1 2 信息管理系统的功能设定6 l 6 1 3 信息管理系统的作用6 3 6 2 基于贷后信用评价基础上的利率激励原则6 3 6 2 1 借款学生贷后信用评价规则6 3 6 2 2 基于信用评价基础上的利率激励的办法6 5 6 2 3 基于信用评价基础上的利率激励的作用6 6 6 3 构筑贷款回收体系6 7 6 3 1 确立贷款的合理还款方案6 7 6 3 2 畅通贷款的常规回收渠道6 8 6 3 3 严格贷款拖欠追缴机制6 9 6 4 信用风险控制的社会保障体系建设7 0 6 4 1 国家的个人信用建设7 0 6 4 2 公民的道德行为规范建设7 l 6 4 3 贷款各相关方明确的职责分工7 2 7 结束语7 4 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 0 引言 0 1 研究的背景和研究目的 0 1 1 研究背景 1 9 7 8 年改革开放以后，随着市场经济进程的不断加快，国家对人才的需求 量剧增，我国的高等教育在经历了恢复、调整后，走上了快速发展的轨道。特别 是近十几年来，中国高等教育发展实现了从精英教育到大众化，规模先后超过俄 罗斯、印度和美国，成为世界第一，用十多年走完了其他国家需要三、五十年甚 至更长时间的道路。高等教育的规模在迅速扩大，但财政支出又不能完全满足高 等教育日益发展的需要。因此，国家相应地改革了高等教育的收费机制，采取国 家财政与受教育者共同承担教育费用的方式来弥补国家教育经费不足。在这种费 用分担机制下，受教育者个人需要承担价格不菲的学费，而这样的学费对部分家 庭经济困难学生来说，是难以承受的。国家需要采取新的措施对接受高等教育的 家庭经济困难学生进行资助。 1 9 9 9 年6 月，中国人民银行、教育部和财政部联合发文决定在北京、重庆 等8 个城市进行助学货款试点，由此拉开了我国助学贷款的序幕。之后，助学贷 款本着“方便贷款、防范风险”的原则，针对还贷约束机制和风险防范机制，在 政策上作了部分调整。2 0 0 7 年8 月随后，财政部、教育部和国家开发银行联合 下发了关于在部分地区开展生源地信用助学贷款试点的通知，决定在江苏、湖北、 重庆、陕西、甘肃5 省市开展生源地信用助学贷款试点工作。从2 0 0 8 年起，生 源地信用助学贷款工作继续以国家开发银行为主承办。生源地信用助学贷款正式 定性为信用贷款，并由国家开发银行这一政策性银行负责主办。这一调整主要是 根据十年来助学贷款政策实施过程中出现的问题而采取的新的解决方案。其重大 改变就是由原来的商业性银行办理改为国家政策性银行主办，这种改变很大的原 因是助学贷款存在的信用风险所导致。 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 0 1 2 研究目的 本文研究的目的是在现有国家个人信用体系下，通过研究生源地信用助学贷 款实施过程中存在的问题，结合调查分析，找出贷款信用风险产生的原因。 如何防控信贷风险一直是银行加强贷款风险治理的关键环节。生源地信用贷 款是一种信用贷款，勿需实物担保，经办金融机构也由商业银行转向了国家政策 性银行主承办。尽管政策性银行不以盈利为主要目的，但是该贷款的还款情况反 映了借款学生的信用意识，影响着这一助学贷款新模式的运行。控制生源地助学 信用贷款的信用风险，一方面从加强学生的诚信教育入手，另一方面，也要加强 相关银行部门风险控制的方法。本文提出一些生源地信用助学贷款的还贷约束和 风险防范对策。这些对策包括：开发面向学生的生源地信用助学贷款信息管理系 统，设计基于贷后信用评价基础上的利率激励机制，构筑合理畅通的贷款回收体 系，制定严格的贷款拖欠追缴办法。通过这些新的对策，减少贷款学生的违约率， 提高学生还款率，控制生源地信用贷款的信用风险，使国家助学贷款这一项能够 推进教育公平的惠民工程，继续推进、全面落实。因此，对于该问题的研究，具 有较高的现实意义。 0 2 国内外研究现状 0 2 1 国内研究现状、发展动态 伴随着国家助学贷款制度的发展，国内众多的学者、专家也开始研究国家助 学贷款问题，2 0 0 7 年财政部、教育部、国家开发银行在江苏、湖北、重庆、陕 西、甘肃5 省市开展生源地信用助学贷款试点，随后国家大力发展该种助学贷款， 使之成为目前国家助学贷款的主要形式。众多的学者、专家围绕生源地信用助学 贷款的贷款制度、办理现状、存在问题、解决办法等方面的问题积极提出意见和 建议，不断推动助学贷款进一步发展。 2 0 0 6 年5 月，李庆豪在 生源地助学贷款的生成与发展中指出，随着高 等教育的改革和发展，家庭经济困难学生资助成为我国高等教育大众化过程中一 个不可回避的问题。生源地助学贷款的实施，缓解了部分经济困难家庭子女的上 学难问题。此种贷款具有国家助学贷款所不具备的优势，比如道德、习俗、惯例、 2 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 舆论、非正式组织、血缘亲情等非正式约束的力量，能够较大程度地降低助学贷 款的风险。但是也存在缺乏风险处理的有效机制，政府的相应责任“缺位 等问 题。另外生源地助学贷款的制度建设不足等因素也导致生源地助学贷款中相关利 益各方的收益与责任产生不均衡，由此导致生源地助学贷款的发展规模受到限 制，社会效用受到影响。 2 0 0 7 年9 月，王震宇、周洁在生源地信用助学贷款缘何难以助学问题及 建议中指出生源地信用助学贷款存在财政贴息手续复杂，影响经办机构积极 性；风险与收益不对等，正向激励机制弱；担保机制不健全，贷后管理难；部门 间缺乏协调、配合，信息不畅影响助学贷款的发放；统计口径不一，贷款核算管 理难等问题。并提出了改进制度设计，发展生源地信用助学贷款的配套措施等建 议。包括：政府加强宣传，提高社会对此项贷款的认识；加大对经办金融机构的 支持力度，建立正向激励机制；加快建立个人征信系统，完善贷款监督管理机制； 建立磋商协调机制，保证贷款政策的贯彻落实等。 2 0 0 7 年l o 月，范康健在国家生源地信用助学贷款解析中，分析了生源 地信用助学贷款和现行担保助学贷款的区别、生源地信用助学贷款还款办法。提 出了完善生源地信用助学贷款政策实施的建议。包括：按照地区经济发展的不同 情况适当调整贷款额度：学校做好诚信教育工作；银行与学校建立沟通机制，发 挥学校监督作用；加大对贷款的宣传等等。 2 0 0 8 年1 月，宋飞琼在生源地信用助学贷款政策给国家助学贷款带来的 可能影响中指出生源地信用助学贷款具有保障借款学生利益；高校不承担风险 和管理责任；金融机构不管理贷款风险；政府承担更多的责任等特点。校园地和 生源地助学贷款的互相替代政策会改变贷后管理主体，给校园地和生源地信用助 学贷款市场带来大的波动，进而影响整个国家助学贷款体系的稳定。应由具体经 办金融机构负责生源地信用助学贷款的贷后管理，高校参与协助监督：谨慎变动 两种助学贷款条款，促进助学贷款市场整体稳健发展。 2 0 0 8 年2 月，柯尊韬在全面推行国家生源地信用助学贷款可行性研究 中指出，生源地信用助学贷款有助于提高学生还款的积极性，降低金融机构风险； 有助于了解学生真实家庭情况，促进教育公平：有助于简化贷款程序，降低学生 和银行成本：有助于当地金融行业与辖区经济社会协调发展。做好家庭经济困难 学生助学贷款工作，需要国家助学贷款和生源地信用助学贷款同时推进，并在各 3 套 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 省份全面推行生源地信用助学贷款，应使其成为国家助学贷款的重要组成部分， 建立健全相应贷款管理制度，出台支持获贷贫困生回当地就业的优惠政策。 2 0 0 8 年3 月，唐百锋在对生源地信用助学贷款资助政策的认识及思考 中，从开展生源地信用助学贷款试点工作的认识出发，分析了生源地信用助学贷 款的特点：范围扩大，受惠面广，最大限度满足需求：贷款方式快捷灵活，方便学 生，便于跟踪；切合实际，还款期长，解决学生后顾之忧；家长学生共同借款， 信用约束优势突出；解脱高校催款之苦，减小学生心理压力。积极思考探讨了其 具体实施过程中存在的一些问题，并提出了进一步完善生源地信用助学贷款的 机制，以及促进其有效实施、健康持续发展的对策及建议。 2 0 0 8 年5 月，萧志玲、单玉芹在生源地助学贷款发放后带来的相关问题 应予以关注中从贷款运作的实际情况研究分析了生源地助学贷款在财政贴息和 风险补偿金落实环节出现的阻滞。指出高校在核对不符信息和贷款去向方面还存 在一些亟待解决的问题。 2 0 0 8 年7 月，高爱武、常广国、王棋在关于江苏省生源地信用助学贷款 试点开展情况的调查与思考中，对2 0 0 7 年以来江苏省生源地信用助学贷款试 点开展的基本情况、创新之处进行了介绍分析，并从政策制定、激励约束机制设 计、硬件系统支撑能力和实际操作等方面分析了当前试点过程中存在的问题，在 此基础上提出了进一步促进和完善生源地信用助学贷款试点工作的政策建议。 2 0 0 8 年1 2 月，张尚兵在生源地信用助学贷款制度的伦理思考中分析了 在实行过程中所面临的主要问题是：一是学生的诫信如何保证；二是金融机构的 利益如何保证。指出加强诚信教育，完善个人信用征询系统，增强学生诚实守信的 意识，完善生源地信用助学贷款制度等措施有助于这一制度伦理功能的完善。 2 0 0 9 年8 月，颜小婕在加大生源地信用助学贷款的可行性分析中指出， 生源地信用助学贷款是一种新生的国家助学贷款模式。通过比较生源地信用助学 贷款和高校国家助学贷款，指出了生源地信用助学贷款的优势及目前存在问题， 从而提出了做好生源地信用助学贷款工作的措施。主要有完善县级资助管理中心 管理体制；引入担保保证机制；建立个人信用数据管理系统等。提出应大力推进 生源地信用助学贷款，完善贷款运行机制，让更多的家庭经济困难学生圆梦。 2 0 0 9 年8 月，孙珊在浅谈生源地信用助学贷款中提出生源地信用助学 贷款是我国新资助体系的重要内容。认真分析了生源地信用助学贷款的优势所 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 在，同时也指出当前在实施过程中存在的问题，并就生源地信用助学贷款稳健持 续发展提出可行性建议。 2 0 0 9 年9 月，王新国、姜旭萍在生源地信用助学贷款的现状研究中结 合问卷调查，客观地分析了生源地信用助学贷款工作的进展情况、取得的成绩及 存在的问题。指出，由于贷款期限的延长，贷款方式的转变，贷款风险和管理责 任的转变等因素，促使这种贷款发展迅速。并在此基础上提出了具体建议及措施， 以期积累更多的可信数据，更好地推动资助体系各项政策的落实。 从目前的研究现状和发展动态来看，由于生源地信用助学贷款政策实施的时 间比较短，实施范围在逐步扩大，政策的效果也在逐步显现，因此，国内学者此 种贷款的研究还比较少，研究也不够深入。目前为止的研究，主要从生源地信用 助学贷款的贷款制度、办理现状、存在问题、解决问题的建议等方面进行分析， 并结合与以往贷款政策的比较，提出了一些建议和解决方案。但这些建议和解决 方案往往只是针对贷款的某些方面和某些角度，对于生源地信用助学贷款系统性 的研究比较少，特别是贷款的信用风险成因的调查分析、风险控制、还贷模式的 具体设计等问题进行的研究期待深入和提高。 o 2 2 国外研究现状、发展动态 国外的助学贷款又称为学生贷款( s t u d e n tl o a n ) 。助学贷款制度最早产生 于二十世纪初，二、三十年代欧美大部分国家开始实施的小规模的助学贷款项目。 七十年代以后，越来越多的发达国家开始引入学生贷款制度来资助大学生，使这 一制度在发达国家迅速普及。进入八十年代中期以后，由于很多发达国家财政的 紧张，很多国家都引入或重新引入了学费负担机制，对原有的学生贷款制度进行 了改革。伴随着实践的发展，广大学者对助学贷款项目进行了多角度的研究，具 体包括助学贷款供求的研究、助学贷款风险管理的研究、还贷模式研究等。 美国密歇根大学的著名学者科林斯沃思( c h a r l e sck i l l i n g s w o r t h ) 在1 9 6 7 年的文章如何支付高等教育的费用中指出高昂的学费使学生们负担沉重，不 断增大的支出也使高等教育机构出现财政危机。实现更大的机会均等，成为高等 教育的一项重要的目标。但是，单纯联邦政府的支持帮助，不能缓解这样的严重 局势。建立一个高等教育贷款基金( h i g h e re d u c a t i o nl o a np 0 0 1 ) ，将有助于 5 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 解决高等教育面临的困境。并指出应当由一个非营利的、具有政府色彩并得到政 府特许授权的公司来运营学生贷款。运营学生贷款的范围包括按收入比例还款学 生贷款、固定比例还款学生贷款在内的高等教育贷款。 英国伦敦大学教育学院的伍德霍尔( m a u r e e nw o o d h a l l ) 是知名的学生资助 问题研究专家。他从2 0 世纪7 0 年代就开始研究学生贷款问题，1 9 8 7 年他出版 了借款学习：为发展中国家设计学生贷款计划一书。全书从贷款的管理、对 象、规模、偿还等方面详尽地分析了在发展中国家实施学生贷款计划所要面临的 问题，以及注意事项。介绍了许多详细的实际经验，并阐述了一些实施学生贷款 计划国家的研究案例。随后，他又撰写了高等教育的学生贷款的报告，进一 步介绍了西欧、美国及亚洲的学生贷款的实践案例研究。 美国著名的高等教育财政问题专家约翰斯顿( b r u c ed j o h n s t o n e ) 在高等 教育的成本分担，英国、联邦德国、法国、瑞典和美国的学生财政资助( 1 9 8 6 ) 一书中，较系统地论述了高等教育成本分担理论。此理论被认为是学生贷款的主 要理论基础，该理论主张应由纳税人( 政府) 、学生、学生家长和慈善家捐赠共同 分担高等教育的成本。他们可以用过去的收入( 如存款) 、现在的收入和未来的收 入来分担成本。学生贷款为学生用他们未来的收入承担现在接受的高等教育，提 供了可能。2 0 0 4 年他又在高等教育成本分担的经济与政治：比较观点中继 续分析了费用分摊的基本原理。约翰斯顿的成本分担理论为实施学生贷款提供了 强有力的理论基础。 2 0 世纪9 0 年代初，世界银行专家阿尔布雷克特和齐德曼( d o u g l a sa l b r e c h t a d r i a nz i d e r m a n ) 对学生贷款进行了系统研究。1 9 9 1 年他们在高等教育成 本回收：学生贷款计划在发展中国家中分析了现有的高等教育学生贷款计划在 发展中国家的经验，以了解促进收回成本的作用。指出学生贷款的运行要有“信 用回收机构 的参与，最好是税收部门或社会保险机构的参与，主要目的在于防 止拖欠偿还贷款。同时，必须考虑到偿还款额与毕业生收入之间的关系。对那些 经济上、学业上更需贷款的学生确定一种支持性目标。 美国加利福尼亚州研究局的西蒙斯( c h a r l e n ew e a rs i m o n s ) 2 0 0 8 年在 2 0 1 0 年3 月3 日 袁国华基于顾客导向的高等教育营销北京：清华大学出版社，2 0 0 6 6 1 4 8 1 4 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 1 2 生源地信用助学贷款信用风险控制的相关理论 1 2 1 不对称信息理论 不对称信息( a s y m m e t r i ci n f o r m a t i o n ) 是指买方或者卖方在交易过程中， 拥有一些另一方可能并不知道的信息。信息不对称的基本含义包括两方面，第 一，有关市场交易的信息在交易双方之间的分布是不对称的，即一方比另一方占 有较多的信息；第二，交易双方对各自信息占有方面的相对地位是清楚的，处于 信息劣势的一方缺乏相关信息，但可以知道相关信息的概论分布，并据此对市场 形成一定的预期。现实生活中处处存在着信息不对称现象，即交易双方都拥有一 些对方不知道的私人信息，并可能在交易中策略性的利用这种信息而为自己谋 利。 由于社会分工的发展、专业化程度的提高和获取信息需要成本的增长，使社 会成员之间的信息差别日益扩大，这种日益扩大的差别意味着市场参与者愈来愈 处于市场信息的非对称分布之中，亦即市场交易的一方比另一方占有较多的相关 信息，并且交易双方对各自在信息占有方面的地位是清楚的。信息在交易双方的 不对称分布对于市场交易行为和市场运行效率产生的一系列重要影响，其中非常 典型的影响就是信息不对称发生在市场交易前后会分别产生“逆向选择 ( a d v e r s es e l e c t i o n ) 和“道德风险 ( m o r a lh a z a r d ) 问题，严重降低市场 运行效率，在极端情况下甚至会造成市场交易的停顿。 关于银行与借款人之间的信息不对称问题，国外无论在理论研究方面还是实 证研究方面都很多，并且比较成熟。如斯蒂格利茨在文献中提出的“界定现象 ( r e d - li n i n g ) 。这种现象在生源地信用助学贷款的运行中，经办金融机构和 借款学生之间同样存在。一方面，由于对借款学生的信用状况、还款能力等相关 信息了解不够，经办金融机构方面存在着不对称信息。另一方面，由于借款学生 主观和客观方面的原因，对贷款利率调整、还款渠道、还款方式等信息不了解， 阿若德著，沈可挺等译经济学理论北京：中信出版社，2 0 0 4 年0 1 月，8 0 5 - 8 0 6 o 王文举等著博弈论的应用于我国经济学的发展北京；首都经济贸易大学出版社，2 0 0 3 版7 8 杨志勇等公共经济学北京：清华大学出版社，2 0 0 8 年3 3 枷s t i g l i t z 。j o s e r p he a n dw e i s s ，a n d r e w ，1 9 8 1 ，”c r e d i tr a t i o n i n gi nm a r k e tw i t h i m p e r f e c ti n f o r m a t i o n ”，a m e r i c a ne c o n o m i cr e v i e w ，7 1 ( 3 ) ，3 9 3 4 1 0 界定现象是由于银行与借款人之间的信息不对称会引起逆向选择和道德风险的问题。 1 5 爹 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 借款学生也存在着不对称信息。不对称信息的存在使得生源地信用助学贷款存在 着出现信用风险的可能。其表现为：贷款前的逆向选择。那些最积极寻找贷款、 最可能得到贷款的人，通常是最可能造成信贷风险的借款者。譬如，某些有超前 消费意识的学生，尽管家庭经济较好，但他可能是最努力获得贴息贷款的申请者； 反之，一些家庭经济确实困难、品学兼优的学生可能出于“自尊 而消极对待国 家助学贷款。在助学贷款业务中，贷款后的道德风险突出表现在，获得助学贷款 的大学生，有可能用这笔钱去从事非学业活动，不认真学习，以至受到学校开除 等处罚，甚至还有少数人会故意逃避还贷义务。 i 2 2 博弈论 博弈论，英文为g a m et h e o r y ，是研究决策主体的行为发生直接相互作用时 候的决策以及这种决策的均衡问题的。也就是说，当一个主体，好比说一个人或 一个企业的选择受到其他人、其他企业选择的影响，而且反过来影响到其他人、 其他企业选择时的决策问题和均衡问题。所以这个意义上说，博弈论又称为对策 论。博弈论可以划分为合作博弈和非合作博弈，两者的区别主要在与人们的行 为相互作用时，当事人能否达成一个具有约束力的协议，如果有就是合作否则就 是非合作博弈。博弈论的基本概念包括：参与人、行动、信息、战略、支付函数、 结果和均衡。其中，行动、结果统称为博弈规则，博弈分析的目的就是使用博弈 规则决定均衡结果。 生源地信用助学贷款凭借的是学生自身的信用资源，运用的是信用贷款的手 段，属于个人消费信贷，经办金融机构和借款学生本质上是一种契约关系。贷款 从申请、审核、发放、贷后管理到贷款回收以及违约追偿的整个过程，可以看作 是经办金融机构和借款学生之间的借贷博弈。在经办金融机构与借款学生建立借 贷关系时，一方面，借款学生的信用行为会直接影响经办金融机构的预期收益， 进而对其经营决策产生重大影响；另一方面，经办金融机构的借贷决策又会反过 来影响借款学生的信用行为。 运用博弈论原理，我们可以把经办金融机构和借款学生之间的行为贷款看作 是一场博弈。博弈的主体分别为经办金融机构和借款学生，在他们的交易中，银 。张维迎博弈论与信息经济学上海：上海人民出版社，2 0 0 4 1 1 3 - 4 蝤 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 行有放贷或拒贷两种选择；借款学生有履约或失信两种选择。在此博弈模型中假 设贷款本金为c ，贷款累计利息为r ( 其中r 1 为财政的补贴利息，r 2 为学生毕 业后所还的利息，i 为罚息) ，银行追讨逾期贷款的成本为b ，学生贷款的收益为 m ，而违约而造成的损失为l 。我们将与贫困大学生博弈过程用一个三阶段的模 型来表示。( 附图1 ) 第一阶段，经办金融机构选择不贷，双方收益都为o ，博弈结束。如经办金 融机构选择贷，则进入第二阶段，在这一阶段，借款学生有还贷与不还两种选择。 选择还，银行得到利息收入r i + r 2 ，而学生则得到贷款收益m ，博弈结束。如学 生选择不还，博弈进入第三阶段，银行可选择追缴或不追缴。如银行选择追缴， 可以得到利息收入r 2 和罚息收入i ，但却要为此付出相应的成本b ；学生则会遭 受i + l 的损失。如银行选择不追缴，那银行将损失本金，学生则会获得贷款收益 m 以外的本金c 和利息收益r 2 。 银行 贷 学生 蓁二r 1 根2 ：二 - r 2 - b 恒成立，因此银行会选择不贷。因此另一个纳 什均衡为( o ，o ) 。 从贷款政策来看，只有( r i + r 2 ，m ) 即银行选择放贷而学生选择还款则会使 双方的利益都最大化。可见，如何降低银行追讨成本，并促使学生如期还款是搏 弈模型给我们提出的需要思考的问题。 1 8 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 2 生源地信用助学贷款综述 2 1 我国助学贷款制度的发展演变 2 1 1 探索与试点阶段 1 9 9 9 年5 月，经国务院批准，中国人民银行、教育部、财政部联合出台了 关于国家助学贷款的管理规定( 试行) ，指定中国工商银行为国家助学贷款 的承办银行，并先行在全国高校较集中的北京、上海、天津等8 个试点城市中央 部委所属高校试点。国家助学贷款是运用金融手段支持教育，通过银行贷款以帮 助家庭经济困难学生支付学费和生活费。实行一次性申请，学费贷款分年发放， 基本生活费贷款分月发放，贷款需提供担保人。贷款学生每年可以得到的贷款金 额根据其所在学校收取的学费加上所在城市的基本生活费。一个人可以获得的助 学贷款的上限为8 0 0 0 元。国家助学贷款期限最长不超过借款学生毕业后4 年。 还款时间最迟在毕业后第一年开始，毕业后4 年内还清。其利率按照中国人民银 行公布的法定贷款利率和国家有关利率政策执行。国家财政贴息5 0 ，学生个 人负担5 0 。中央部委所属高校国家助学贷款发放总量为7 亿元人民币，面向 3 9 个部委、局、总公司所属的1 3 6 所高校中的经济困难学生。 1 9 9 9 年1 2 月，中国人民银行、教育部、财政部又联合出台了：关于助学贷 款管理的若干意见，指出助学贷款包括国家助学贷款和一般商业性助学贷款两 类。国家助学贷款是按照国务院办公厅转发中国人民银行等部门关于国家助学 贷款管理规定( 试行) 的通知( 国办发 1 9 9 9 号) 的要求，由中国工商银行开 办的、国家财政贴息的，适用于高等学校中经济确实困难的全日制本、专科学生 的助学贷款。一般商业性助学贷款是指金融机构对正在接受非义务教育学习的学 生、直系亲属或法定监护人发放的商业性贷款；只能用于学生的学杂费、生活费 以及其他与学习有关的费用。一般商业性助学贷款财政不贴息，各商业银行、城 市信用社、农村信用社等金融机构均可开办。 同时提出了完善国家助学贷款的管理办法，并出台了进一步开办一般商业性 助学贷款的管理规定。关于国家助学贷款，要求在防范风险的前提下，继续探索 国家助学贷款的多种担保形式；简化贷款审批程序，合理确定贷款期限；在规定 1 9 生源地信用助学贷款信用风险控制研究 的范围内，对借款人给予适当在利率优惠。对一般商业性助学贷款要求各金融机 构要在信贷原则的指导下，积极开办一般商业性助学贷款业务，其中，包括信用 助学贷款和担保助学贷款。对在校大学生发放信用助学贷款，学生所在学校必须 提供贷款介绍人和见证人。 2 1 2 调整与改进阶段 2 0 0 0 年8 月，中国人民银行、教育部、财政部制定的关于助学贷款管理 的补充意见要求，把中央财政贴息的国家助学贷款，由8 个试点城市扩大到全 国范围，其经办银行由中国工商银行扩大到中国农业银行、中国银行和中国建设 银行。各级财政贴息的国家助学贷款的贷款对象，由全日制本、专科学生扩大至 研究生；贷款学生本科毕业后继续攻读研究生及第二学士学位的，在读期间贷款 期限相应延长至毕业后四年内。 2 0 0 1 年7 月，中国人民银行、财政部、教育部、国家税务总局关于进一 步推进国家助学贷款业务发展的通知( 银发( 2 0 0 1 ) 2 4 5 号) ，要求各经办银行 要进一步改进金融服务，切实加强贷款管理，防范金融风险。简化贷款程序，只 要学生持有本人入学通知书、有效居民身份证及贷款申请表，并符合有关文件规 定，都应对其发放国家助学贷款。国家助学贷款是无担保的贷款，为有效防范助 学贷款风险，各经办银行应以学校为单位，在公开报刊等信息媒体上公布助学贷 款违约情况，对不讲信用的借款人的违约行为公开曝光。对违约的借款学生，也 要记录在案，将来纳入全国个人信用信息系统。同时，规定了贷款呆坏账的个人 免除，只要基层机构和信贷人员规范操作，对形成的国家助学贷款呆坏账，不应 再追究责任。 2 0 0 2 年2 月，中国人民银行、教育部、财政部关于切实推进国家助学贷 款工作有关问题的通知( 银发( 2 0 0 2 ) 3 8 号) 实行“四定 、“三考核 ，确保 经济困难学生能够及时得到国家助学贷款。调整财政贴息办法，财政部门对国家 助学贷款在贷款期内贴息5 0 ，