（金融学专业论文）我国银行监管体制的发展研究.pdf

我国银行监管体制的发展研究 的银行监管体系是由可信的监管机构、有效的监管制度、敬业称职的监管人 员、强大的信息支撑系统和资金保障等方面组成的一个有机整体。 本文从银行监管的概况入手，通过对各种银行监管理论的分析和对发达 国家先进的银行监管体制的考察，结合我国银行监管的现状和存在的问题， 提出了完善我国银行监管体制的若干建议。 从文章架构上，本文共分为五个部分。 第一部分是引言。主要内容是论文选题背景，国内外研究状况以及采用 的主要研究方法。然后介绍了金融监管和银行监管的涵义，即一国的监管机 构对金融机构业务实旌的各种监督和管制，包括市场准入、业务范围、市场 退出等方面的规定，对金融机构内部组织结构风险管理控制等方面的合归性 要求，以及一系列相关的立法执法的过程。在此基础上提出了监管原则和目 标。分别是依法监管原则、适度竞争原则、自我约束和外部强制相结合原则 以及安全稳健与效率结合的原则；目标则是维护货币与金融体系稳定，促进 金融机构稳健经营，保护存款人和投资者利益，建立高效的监管体制。 第二部分阐述了金融监管的理论依据，包括金融监管的必要性和监管的 体制选择这两类理论。前者主要有微观经济学中的市场失灵论，认为金融市 场存在的负的外部性，信息不对称和自然垄断，因此有必要针对这些缺陷政 府或其代理人介入市场进行监管；管制俘获论指出管制并不是为了维护社会 公共利益，而是用于维护金融机构这这一特殊利益中的市场份额。根据管制 俘获论，公众必然在利益分配中输给被管制集团，管制当局会因资源和专业 技术所限而受制于被管制集团；公共选择论认为管制当局要实现的目标既包 括特殊利益集团又有社会公共利益，由于行使监管职能时，必须维持其自身 生存和发展，所以监管结果不会总是符合社会公共利益；提高银行业经营效 率并兼顾宏观经济和金融体系稳定的需要，引入政府监管和存款保险可以解 决提高银行业效率和维持经济金融体系稳定的两难困境。后者具体分为机构 监管观、功能监管观和目标监管观。传统的机构监管是按照金融机构的类型 分别设立不同的监管机构，拥有各自职责范围，无权干预其他类别金融机构的 业务活动。在金融混业经营的趋势下，传统的金融机构性监管模式已经不能 适应新的金融发展情况。因为国际竞争和技术创新( 主要是信息技术) 越来越模 糊金融机构之间的界限，金融机构往往同时经营多种业务。在这一背景下，功 2 摘要 能监管的思路应运而生。功能简古那指依据金融体系基本功能而设计的监管， 由专业分工的管理专家和相应的管理程序对金融机构不同业务实行监管，它 能够实施跨产品、跨机构、跨市场的协调，且更具连续性和一致性。目标监管 观则是根据监管目标设立监管机构。 第三部分分别考查了美国、英国和日本的银行监管体制。美国的金融业 以1 9 9 9 年为分界线，从大萧条以来的6 0 多年一直实行分业经营体制，禁止商 业银行业务和投资银行业务以及与非银行金融机构的业务交叉。在1 9 9 9 年通 过的金融服务现代化法案消除了对金融业混业经营的限制，允许成立金 融控股公司，实行银行、证券、保险业务的混业经营。这期间美国的金融监 管体制业相应从双线多头过渡到伞形监管体制。英国的监管体制一直是单线 多头式。监管权集中在政府，再由不同的职能监管人实施。银行的监管集中 在隶属于英格兰银行的银行业监督委员会和银行业监管局。1 9 9 7 年英国金融 服务监管局的成立标志着英国统一监管局面的形成。日本长期以来，金融监 管主管部门是大藏省，作为中央银行的日本银行也隶属于大藏省。直到日本 金融监管局从大藏省分离出来，同一执行对金融业的监管。 第四部分对我国的银行监管实践进行了综述和评析。我国银行监管进程 可分为四个阶段：1 9 7 8 1 9 9 2 年，各国有专业银行相继从人民银行分离出来， 人民银行专职中央银行职能；1 9 9 2 - - 1 9 9 8 年，证监会成立，专职对证券业的 监管，确定了中国分业经营的金融格局。1 9 9 8 - - 2 0 0 3 年，保监会成立，专职 对保险业的监管。至此，我国按照分业经营、分业监管的思路，形成了三大 金融监管机构并存的格局。2 0 0 3 年至今，银监会的成立意味着中国人民银行 货币政策制定与执行职能和银行监管职能的历史性分离。我国建立了银监会、 证监会和保监会分工明确、互相协调的金融监管体制。 第五部分针对我国当前的银行监管现状，在借鉴西方国家监管体制的发 展基础上提出政策建议。首先是革新监管理念，树立适度监管、持续监管、 经济监管、市场约束和监管目标安全与效率并重的监管理念。其次是建立双 重的外部监管体制。即发挥银行监管部门的主体作用的同时，建立建立有效 的信息披露制度和形成良好的行业自律管理等。 关键词：金融银行监管监管体制 a b s t r a c i a b s t r a c t a st h ec o r eo fm o d e me c o n o m y , t h eh i 曲l ye f f e c t i v ep e r f o r m a n c ea n ds a f e s t a b i l i t yo ff i n a n c ei n d u s t r ya r cc r u c i a lt oac o u n t r y sm a c r o e c o n o m y i nr e c e n t y e a r s a sf i n a n c i a ll i b e r a t i o na n dc r e a t i o nd e v e l o pq u i c k l ya n dd e e p l y , f i n a n c i a l i n d u s t r ye s p e c i a l l yb a n k i n gh a v ef a c e di l o r ea n dm o r er i s k s t h i ss i m a f i o nh a sa s i g n i f i c a n ti m p a c to nt h es t a b i l i t ya n dd e v e l o p m e n to fe c o n o m y t h ec o n t i n u a l f i n a n c i a lc r i s e so ft h ew o r l dr e q u i r em o r eo ff i n a n c i a lr e g u l a t i o n t h ec o n v e n t i o n a lf i n a n c i a lr e g u l a t i o nw a si m p l e m e n t e db yc e n t r a lb a n k t h e g o a l so fm o n e t a r yp o l i c y a r ep r i m a r i l yp r i c e s t a b i l i t y , e c o n o m i cg r o w t h ，f u l l e m p l o y m e n ta n di n t e r n a t i o n a lb a l a n c eo fp a y m e n t s h o w e v e r , s i n c et h ei n h e r e n t c o n f l i c t sa m o n gt h e m ，t h e r ee x i s ts i n g l e - g o a la p p r o a c ha n dm u l t i - g o a la p p r o a c hi n t h e o r e t i c a lf i e l d a tl a s t ，ac e n s e n s u s ，t h a tp r i c es t a b i l i t ys h o u l db et h ef o r e m o s t i s s u ew h i c hc e n t r a lb a n km u s td e a lw i t h ，h a sb e e nr e a c h e d 。ac o u n t r y sp r i c e s t a b i l i t yo rm a c r o e c o n o m y i ng e n e r a lm a yb eh a r m e db yu n s o u n df i n a n c i a ls y s t e m e s p e c i a l l yu n h e a l t h yb a n ks y s t e m au n h e a l t h yb a n ks y s t e mc o u l dm a k em o n e t a r y a n df i s c a lp o l i c i e sl e s se f f e c t i v ew i t h o u tr e a l i z a t i o na n dc a n n o tf u n c t i o nw e l lf o r d e v e l o p m e n to f n a t i o n a l e c o n o m y a n ys c i e n t i f i c f i n a n c i a l p o l i c yc a n n o tb e i m p o s e dp r o p e r l yi nt h ec o n t e x to fd i s o r d e r e da n df r a g i l eb a n ks y s t e m ，n o tt o m e n t i o ni t se f f e c t s ot h er e a l a t i o n s h i pb e t w e e nb a n k i n gs t a b i l i t ya n dp r i c e s t a b i l i t y i sm o r ea n dm o r et i g h t i no r d e rt os t a b i l i z ep r i c ea n df i n a n c ei ti s n e c e s s a r yt oi n t e n s i f yb a n kr e g u l a t i o n ； o u rc o u n t r yi s e s t a b l i s h i n gh i g h l yd e v e l o p e d s o c i a l i s t i cm a r k e t o r i e n t e d e c o n o m y t h i sc o u r s ei n v o l v e sa s u i t a b l ef i n a n c i a ls y s t e m a ni m p e r a t i v ei s s u ei s ： h o wt or e g u l a t ef i n a n c ea n db a n k i n g ? o u rc o u n t r y sb a n kr e g u l a t i o ns y s t e mh a sam o r et h a nt w e n t y - y e a rh i s t o r yo f r e f o r ma n dd e v e l o p m e n t a l t h o u 【g hw ea c q u i r e ds o m ea c h i e v e m e n t s ，i ti ss t i l l u n s a t i s f a c t o r yi nm a n ya s p e c t ss u c ha sl o wc a p i t a la d e q u a c yr a t i o ，i m p e r f e c t i o no f i n f o r m a t i o nd i s c l o s u r ea n dm o n o p o l yt os o m ed e g r e e w i t ht h ep r o m i s e so fe n t r y i n t ow t oa r ep e r f o r m e d ，a tt h ee n do f2 0 0 6c h i n a sb a n k i n gw a so p e nc o m p l e t e l y f o r e i g nb a n k s a d v a n t a g e so fs t r u c t u r e ，t e c h n o l o g ya n dh u m a n r e s o u c e sw i l lp o s e a g r i mc h a u n g e i t si n e v i t a b l et oe s t a b l i s ha e f f e c t i v eb a n kr e g u l a t i o ns y s t e m a p e r f e c t b a n kr e g u l a t i o n s y s t e m i s c o m p o s e do f r e l i a b l e r e g u l a t o r , e f f e c t i v e r e g u l a t o r yr u l e s ，d e d i c a t e d a n d q u a l i f i e dp e r s o n n e l ，s t r o n gi n f o r m a t i o ns u p p o r t s y s t e ma n df u n d ss a f e g u a r d m yt h e s i sb e g i n sw i t hs u m m a r yo fb a n kr e g u l a t i o n n e x ta n a l y z i n gd i v e r s e r e g u l a t i o nt h e o r i e sa n de x a m i n i n gs o m ed e v e l o p e dc o u n t r i e s sr e g u l a t i o ns y s t e m s ， t h e nt a k i n ga c c o u n to fc h i n a sb a n kr e g u l a t i o na tp r e s e n tt i m e ，ip r o p o s e ds o m e s u g g e s t i o n sf o rr e f o r m i n gc h i n a sb a n kr e g u l a t i o ns y s t e m t h et h e s i si sd i v i d e di n t of i v ep a r t s p a r to n ei st h ei n t r o d u c t i o n i ti n c l u d e st h eb a c k g r o u n do fs u b j e c tc h o i c e ， d e m e s t i ca n df o r e i g nr e s e a r c h e sa n dt h er e s e a r c hm e t h o d s t h e nii n t r o d u c et h e d e f i n i t i o n so ff i n a n c i a l r e g u l a t i o n a n db a n k r e g u l a t i o n ，t h a t i s r e g u l a t o r y i n s t i t u t i o n si m p o s es u p e r v i s i o na n dr e g u l a t i o no nf i n a n c i a li n s t i t u t i o n s o p e r a t i o n s a n d p r e s e n t s o m er e q u i r e m e n to ni n n e rs t r u c t u re sa n dr i s km a n a g e m e n t i f o m u l a t e dp r i n c i p l e sa n do b j e c t v e so f r e g u l a t i o n p a r tt w oe l a b o r a t e st h et h e o r i e so ff i n a n c i a lr e g u l a t i o n t h e ya r ea b o u tt h e n e c e s s i t i e so fr e g u l a t i o na n dt h ec h o i c eo fr e g u l a t i o ns y s t e m t h ef o r m e ri sm a r k e t f a i l u r ei nm i c r o e e o n o m i c st h a te c o n o m i s t sf o u n dt h e r ee x i s t e x t e r n a l i t y , a s y m m e t r i ci n f o r m a t i o na n dn a t u r a lm o n o p l y s oi ti sn e c e s s a r yf o rg o v e r n m e n t o r i t sa g e n tt oi n t e r v e n e t h e o r yo fr e g u l a t i o nc a p t i v e sp o i n t so u tt h ef i n a lo b j e c t i v ei s n o ts e r v i n gt h ep u b f i cb u tm a i n t a i nt h em a r k e ts h a r eo ff i n a n c i a li n s t i t u t i o n s a c c o r d i n gt oi t ，t h ep u b l i ca l e c e r t a i nb ed e f e a t e db yr e g u l a t e dg r o u p s i np u b i c c h o i c et h e o r y , r e g u l a t o r ya u t h o r i t y sg o a l sa r ep r o t e c t i n gs p e c i a li n t e r e s tg r o u p sa s w e l la sp u b i l ci n t e r e s t s w h e ni te x e r c i s e sf u n c t i o n s ，i tm u s tm a r i n t a i ni t ss u r v i v a l a n dd e v e l o p m e n tf i r s t l y t h er e s u l to fr e g u l a t i o nw i l ln o ta l w a y sf u l f i lp u b l i c i n t e r e s t s r e g u l a t i o nf u n c t i o n sf o ri m p r o v i n gb a n k i n ge f f e c i e n c ya n d t h es t a b i l i t i e s o fm a c r o e c o n o m ya n df i n a n c i a ls y s t e m t h ei n t r o d u c t i o no fg o v e m m e n tr e g u l a t i o n a n dd e p o s i ti n s u r a n c ec a ns o l v et h ed i l e m m ao fi m p r o v i n gb a n k i n ge f f i c i e n c ya n d s t a b i l i t y t h e l a t t e rt h e o r i e sa r ei n s t i t u t i o n a l r e g u l a t i o na p p r o a c h ，f u n c t i o n a l r e g u l a t i o na p p r o a c ha n do b j e c t i v er e g u l a t i o na p p r o a c h p a r tt h r e ee x a m i n e st h er e g u l a t i o ns y s t e mo ft h eu n i t e ds t a t e s ，u ka n dj a p a n 2 a b s t r a e t r e s p e c t v e b e f o r e1 9 9 9 ，s e p e r a t e do p e r a t i o nl a s t e do v e r6 0y e a r si nu sf r o mt h e g r e a td e p r e s s i o n u n t i lt h el a wo nf i n a n c i a ls e n ，i c eh a sb e e na p p r o v e di n1 9 9 9 m i x e do p e r a t i o ns t a r tt od o m i n a t ei nu sf i n a n c ei n d u s t r y d u r i n gt h i sp e r i o du s r e g u l a t i o ns y s t e mt r a n s i t i o nt ou m b r e l l ar e g u l a t i o n i nu kg o v e r n m e n tp o s s e s st h e p o w e ro fr e g u l a t i o ne x c l u s i v e l yi n t h ep a s t h l1 9 9 7t h ef o u n d a t i o no ff s a i n d i c a t e df o r m a t i o no fu n i f o r mr e g n l a t i o ni nu k p a r tf o u rd i s c u s s e sb a n kr e g u l a t i o np r a c t c e so fc h i n aa n dm a k e sj u d g e m e n t s t h ec o u p eo fc h i n ar e g u l a t i o nc a nb ed i v i d e di n t of o u rs t a g e s f r o m l 9 7 8t o1 9 9 2 ； a l l s p e c i a l i z e d c o m m e r c i a lb a n k so p e r a t e d i n d e p e n d e n t l yf r o mp b c a n dp b c f u n c t i o n e da sat r u ec e n t r a lb a n k f r o m1 9 9 2t o1 9 9 8 ，t h ec s r ch a sf o u n d e d n t o o kc h a r g eo fs e c u r i t i e si n d u s t r ys o l o l y f r o m1 9 9 8t o2 0 0 3 t h ec i r ch a s f o u n d e d i tt o o kc h a r g eo fi n s u r a n c ei n d u s t r y s i n c e2 0 0 3 ，t h ef o u n d a t i o no ft h e c b r ci m p l i e dt h eh i s t o r i cd i v o r c eb e t w e e np b c f u n c t i o no fm o n e t a r yp o l i c y m a k i n ga n di m p l e m e ma n d f u n c t i o no fb a n kr e g u l a t i o n f i n a n c i a lr e g u l a t i o n s y s t e mt h a tc b r c ，c s r ca n dc i r cs p e c i a l i z ei ns p e c i f i cf i e l d sa n dc o o r d i n a t e w e l lh a sb e e nf o u n d e di nc h i n a i np a r tf i v e ，im a k es e v e r a ls u g g e s t i o n so nc h i n ab a n kr e g u l a t i o nr e f o r m b a s e do nr e f e r r i n gt ow e s t e r nc o u n t r i e s r e g u l a t i o nd e v e l o p m e n t f i r s t l y ，r e f o r m r e g u l a t o r y n o t i o n s e s t a b l i s hm o d e r a t e r e g u l a t i o n ，c o n t i n u o u s r e g u l a t ! o n ， e c o n o m i c a lr e g u l a t i o n ，m a r k e tc o n s t r a i n t sa n ds t r e s so ns a f e t ya n de f f i c i e n c y s e c o n d i y ，t r e a td o u b l er e g u l a t i o ns y s t e m r e g u l a t o r yi n s t i t u t i o n sp a l yal e a d i n g r o l e ，a n df o r me f f e c t i v ei n f o r m a t i o nd i s c l o s u r es y s t e ma n ds o u n di n d u s t r y s e l f - d i s c i p l i n em u n a g e - m e n t k e y w o r d s ：i r m a n c eb a n k r e g u l a t i o nr e g u l a t i o ns y s t e m 3 西南财经大学 学位论文原创性及知识产权声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文，是本人在导师的指导下， 独立进行研究工作所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外， 本论文不含任何其他个人或集体已经发表或撰写过的作品成果。对 本文的研究做出重要贡献的个人和集体，均已在文中以明确方式标 明。因本学位论文引起的法律结果完全由本人承担。 本学位论文成果归西南财经大学所有。 特此声明 学位申请人：厉趁 7 年z 月。7 日 1 引言 1 1 选题背景 1 引言 现代金融业是现代经济的核心。而银行作为金融业的主体之一，是向公 众提供金融服务的公司。其中，吸收存款、发放贷款是其基本功能，而所有 的这些金融服务几乎都是以货币( 包括现金、银行存款、票据等) 为载体。 尽管古典经济学家认为，货币对实际产出的影响是中性的，但是货币在短期 中对经济的作用不容忽视。作为一国金融监管的最高当局的中央银行，价格 稳定应该是其首要关注的目标。而商业银行是中央银行货币政策的最终执行 者，因此如果银行体系不稳健，则可能在不知不觉的情况下损害了货币政策 的有效性，不能为经济的发展提供必要与必需的职能。此外，银行是具有信 用中介、支付中介、信用创造和金融服务等功能的金融机构，在整个的金融 体系中具有举足轻重的地位。但是银行的部分准备金制度以及信息不对称、 垄断等市场失灵的存在，使得银行业存在脆弱性。单靠市场来约束银行，难 以避免会发生银行信用危机：为此，通过监管来克服银行脆弱性，防止银行 危机，这就显得十分必要了。 而且，银行业是一个风险高度集中的行业。也就是说风险具有多米诺效 应，自2 0 世纪6 0 年代开始，尤其是9 0 年代以来，在新技术革命、金融工具 创新和金融自由化、全球化的影响下，国际银行业发生了巨大的变化，面临 的风险也日趋复杂，国际金融市场出现剧烈动荡。根据有关资料显示，自1 9 8 0 年以来，国际货币基金组织1 8 1 个成员国中，有1 3 3 个国家经历过严重的金 融问题或危机，占全部成员国的7 0 以上。 我国2 0 0 6 年金融业的全面开放，银行业的竞争会更加激烈，我国银行业 面临的风险也会更加复杂。因此，为保证银行机构的正常经营，维护整个银 我国银行监管体制的发展研究 行体系的安全和稳定；防范和化解金融风险，保护存款人的利益；创造公平 竞争的环境，促使银行业在竞争的基础上提高效率；保障货币政策和宏观经 济政策的有效实施，完善我国银行业监管体系，提高银行业监管水平，是我 国金融监管当局的紧迫任务。 1 2 研究状况 金融监管理论是随着周期性的金融危机爆发而产生和发展的。近年来国 内外对银行监管问题的主要研究状况如下： 1 、关于监管体制选择理论、监管重要性及监管内容的研究。监管体制理 论分析，包括了对总体结构的分析以及内部结构的分析。对于监管体制总体 结构，r o b e r t m c r t o n 、g o o d h a r t 、t a y l o r 等人提出了机构监管观、目标监管观 等监管体制选择的理论。银行监管组织的内部结构分析，主要有：中央银行 是否应该作为银行监管主体；银行监管主体的数量。在对监管的实证分析中， 对于前者，b a r t h 和d o p i c o ( 2 0 0 1 ，2 0 0 2 a ) 用银行监管的数据库，说明了银 行平均规模小和政府占有银行资产比率高的国家倾向于让央行作为监管者。 对于后者，b a r t h ( 2 0 0 1 ) 实证认为一个或者是多个监管主体和实际g d p 不相 关。多个监管主体国家的银行有更低资本充足率和更高流动性风险( b a r t h 2 0 0 2 b ) 。张荔( 2 0 0 3 ) 和陈春光( 2 0 0 4 ) 均对主要国家的监管体制进行了横 向比较。 2 、对中国监管问题的研究。总体的组织结构上，主要从分业和混业角度 来分析。阎庆民( 2 0 0 2 ) 认为分业经营在一段时期内仍然是中国现实状况， 所以采用分业监管比较合适。谢平、蔡浩仪( 2 0 0 3 ) 则认为应该把混业经营 作为发展方向来考虑，得出未来由中国人民银行负责监管金融控股公司，银 行监管由银行业监督管理委员会来执行。何德旭( 2 0 0 3 ) 则认为目前我国还 不具备统一监管的经济条件，应该在“分业经营、分业监管”的背景下，进一 步强化监管机构之间已建立的高层定期会晤制度，对业务交叉领域和从事混 业经营的金融集团，实施联合监管，建立监管机构之间的信息交流和共享机 制。银监会的成立应该是一种较长期的制度安排。李成、王菁( 2 0 0 4 ) 从发 展的角度指出我国应建立“金融监管委员会”，这种监管模式不同于“伞式”监管， 2 1 引言 是在银监会、证监会、保监会相对独立的监管机构之上，组建“金融监管委员 会”负责总体协调和跨行业监管，为实现金融监管一体化奠定基础。 1 3 研究方法 1 、理论综述。对金融监管的发展过程中产生的监管理论进行综述分析， 如市场失灵论、管制俘获论和卡特尔管制论等。 2 、对比分析。对主要国家的银行监管历程作对比分析，考察其改革思路 与监管目标，并特别注意监管体制变动的经济金融背景。 3 、归纳总结。结合我国国情分析我国现阶段监管模式的合理性和必要性， 并合理构思符合金融业发展潮流的未来的监管体制。 1 4 本文结构安排及主要刨新 全文共分为四章，以先理论再实践的逻辑顺序逐渐展开论述。 第一章引言。简要介绍选题背景及来源，进行文献综述，确定研究方案， 预期目标及主要的创新之处。 第二章当代金融监管理论的产生与发展。给出金融监管和银行监管的内 涵、目标及原则，考察西方金融监管理论特别是银行监管理论的演化，始终 结合理论所产生的经济背景，明确金融监管是一种与市场活动相对应的政府 行为。 第三章主要国家的金融监管的实践与比较。本章依次对美国、德国、日 本等西方发达国家的金融监管体制进行横向比较，分析其体制变革的过程及 原因，总结金融监管的国际趋势，思考这种趋势是否对我国有所启示。 第四章中国银行监管体制实践与发展。描述中国银行监管体制的发展变 化，分析这些体制的合理性和可能存在的问题。 第五章完善我国银行监管体制。为我国提出政策建议，提高我国银行业 监管水平，提高银行在全面开放金融市场的环境下与外资银行的竞争力。 主要创新点在于立足于世界发达国家银行监管体制的发展演变历程，并 结合其实际的金融业经营体制变化过程。在借鉴先进国家经验的同时也注重 3 我国银行监管体制的发展研究 我国现实国情。主要的不足之处包括如何建立金融监管机构的协调合作机制 问题，以及各具体阶段的相关配套设置和系统建设问题。 4 2 银行监管的理论基础 2 银行监管的理论基础 2 1 金融监管和银行监管 金融监管( f i n a n c i a ls u p e r v i s i o na n dr e g u l a t i o n ) 是指为了经济金融体系 的稳定、有效运行和经济主体的共同利益，金融管理当局及其他监督部门依 据相关的金融法律、法规准则或职责要求，以一定的法规程序，对金融机构 和其他金融活动的参与者，实行地监督、检查、稽核和管制。而银行监管( b a n k r e g u l a t i o n ) 作为金融盔管的主要内容之一，是指一国银行监管当局对该国银 行业运行状况进行系统、及时的信息收集和信息处理，以维护市场秩序和防 范市场风险。同时对银行实施全面的、经常性的检查和督促，并以此促进银 行依法稳健经营和持续有效地发展。 按照商业银行的功能，商业银行可定义为向公众提供金融服务或金融产 品的公司。吸收存款，发放贷款是其最基本的功能。随着金融创新的发展和 竞争的加剧，银行逐渐拓展了业务范围：代理支付，代表客户支付商品或服 务的价款；担保，在客户无力偿付债务时代为偿还；投资理财，为客户提供 投资咨询建议；价值保管和评估，保管客户的贵重物品，对其市场价值进行 评估鉴定。 1 9 9 9 年美国通过了旨在实现金融混业经营的金融服务现代化法，即允 许经营良好和资本雄厚的银行和保险公司、证券公司进行联合经营，组成业 务横跨银行业、保险业、证券业的金融控股公司。为客户提供一站式购物， 从单一服务到几乎全方位服务。 可以预见，银行业未来将呈现竞争更为激烈、监管更为规范、交易更为 自由、规模效益更为扩大的发展趋势，突出体现在四个方面：1 银行业将进一 步倾向于混业交叉发展，商业银行、证券公司、保险公司以及各类金融机构 我国银行监管体制的发展研究 的购并和竞争，必然导致更多的超级强大的银行和金融机构出现，国际大银 行规模效益将由数量型向质量型转化，银行的地理扩张和规模扩大将使银行 业走向全球化。2 资产质量和创新水平不断增进。银行业将在资产规模扩大基 础上，不断推进资产种类的多样化，金融产品和服务的创新化。3 高新技术 应用促进效益增强。银行业生存和发展的主要推动力在有效降低经营成本。 国际大银行总资产近年来平均以1 万亿2 万亿美元的速度增加，加快交易速 度，提高经营效益是全球各家银行的不懈追求。高科技和信息技术的应用， 支持这些发展趋势的实现，将有利于银行规模效益的进一步强化。4 银行破 产风险加大。尽管银行资本规模提高了其抵御经济金融风险的能力，但是银 行之间、银行与非银行金融机构之间日趋激烈的竞争加上风险较高的衍生工 具的广泛应用也使银行受到破产危机的冲击。 商业银行作为最古老的金融机构，是金融体系至关重要的金融中介机构， 对银行业的监管自然是我们研究金融监管的核心内容。 监管当局对银行的监管主要有三个方面：即市场准入的监管、经营运作 过程的监管、市场退出的监管。 市场准入监管是监管部门根据经济金融和市场需求状况，按照合理布局 公平竞争的原则，依法对银行的设立、变更进行审批。市场准入监管是实现 有效监管的首要环节。因为新银行的入市会加剧竞争，在提高金融业的效率 的同时，也增大了风险，在市场需求没有很大增长的情况下，新机构的过量 进入必然会导致行业平均盈利水平的降低，从而降低了银行抵御风险的能力。 如果让资本实力不足的银行进入市场，则意味着在金融体系中埋下了严重的 风险隐患，而金融业的风险传导性又会是风险波及甚广。对市场准入的控制 是保证银行业安全稳定发展的有效预防性措施，把好这个入口，可以事先将 那些有可能对银行体系健康运转造成危害的机构拒之i - j # f 。 经营运作过程的监管是监管部门对银行在市场准入后进行的持续性监 管，随时了解银行业务活动和经营管理活动状况，掌握市场动态，防范、控 制和化解金融风险，纠正违规行为，督促银行依法审慎经营，以保证银行体 系安全与稳定。具体内容是：( 1 ) 资本充足率监管。对于商业银行的资本金， 除注册时要求的最低标准以外，一般还要求银行的自有资本与资本总额、存 款总额、负债总额以及风险投资之间保持适当的比例。( 2 ) 流动性监管。既 6 2 ，银行监管的理论基础 包括本币流动性，也包括外币流动性。( 3 ) 业务范围监管即实行分业经营 还是混业经营。保证所有金融机构在自己熟悉的业务领域获得稳定的收益， 防止金融机构混业经营带来利益冲突行为。( 4 ) 贷款风险控制。商业银行在 追求利润的动机下必然会把资金投向收益较高的行业或资产，而风险和收益 成正相关关系。因此银行监管当局都限制贷款投向的过度集中，通常限制一 家银行对单个借款者提供过多的贷款，以分散风险。( 5 ) 准备金管理。银行 的资本充足性与其准备金之间有着内在的联系，对资本充足性的监管必须考 虑准备金因素。监管当局的主要任务是确保银行的准备金是在充分考虑谨慎 经营和真实评价业务质量的基础上提取的。 市场退出监管。监管部门根据有关法律、法规对经营管理不善的银行以 及严重资不抵债者或进行最后贷款援助、或强令其退出市场的监管行为。其 目的是为了保护银行体系的平稳运行，避免经济金融的动荡，以及保护存款 入的秘益。市场退出监管有利于强化市场纪律、净化市场环境、消除金融机 构的道德风险，也有利于增强监管当局的权威。 但是市场退出对银行业和存款人有较大冲击，因此行使市场退出职权时， 必须慎重，需要制定一套严格、明确的退出程序，最大限度保护存款人利益， 缩小对银行业的波及范围。 2 2 监管原则和目标 ( 一) 银行监管原则 1 依法监管原则。一方面，监管当局对金融机构的监督管理必须有法可 依、依法行事；另一方面，金融机构对监管法规的要求必须服从。 2 适度竞争原则。监管当局的目标应放在创造、培育、维护一个公平、 有效、适度的外部竞争环境。不仅要防止出现金融业高度垄断的局面，又要 避免过度竞争，危及金融业安全稳定。 3 自我约束和外部强制相结合原则。既不能完全依靠外部强制管理，如 果金融机构不配合，难以收到预期效果。也不能寄希望于金融机构自身自觉 的自我约束来避免冒险经营和大的风险，必须两方面相结合。 4 安全稳健与效率结合的原则。尽管安全稳健经营是监管的主要目的， 我国银行监管体制的发展研究 但是金融业的发展毕竟还是为了满足经济发展，因此必须讲究效率。 ( 二) 银行监管目标 1 维护金融业高效运行。实现公平竞争。适度竞争既是金融监管的原则， 又是金融监管的最终耳标。竞争机制是市场经济的基本机制，良好的金融秩 序是保证金融安全的重要前提，公平合理的竞争是保持良好金融秩序和金融 效率的重要条件。打破垄断，引入适度竞争一方面为消费者增进福利，实现 更多的消费者剩余；另一方面，竞争促使金融机构改进服务，激发其金融创 新的动力，促进金融业的发展。 2 维护金融体系的安全与稳定。作为现代经济核心的金融业，是全社会 信用活动的中心环节，实现经济资源的跨时期跨地区配置。但是金融业的高 负债特性又决定了其所谓的金融脆弱性( f i n a n c i a lf r a g i l i t y ) 。金融机构之间 愈加紧密的关系，使得金融危机具有传染性，从而对整个国民经济甚至国际 经济造成严重影响，例如1 9 9 7 年的亚洲金融危机。 3 保护存款人和公众利益。金融机构的资产绝大部分是集中起来的社会 公众的闲置资金。作为存款人的债务人，金融机构必须保障客户的资金安全。 在缺乏必要的债权人监管的情况下，金融机构特别是商业银行的经营者都存 在过度涉险的激励。因此作为监管当局有必要把“保护广大存款人和金融消费 者的利益”作为自己的的监管目标，通过对于银行机构市场准入的审批、高管 人员任职资格的审查、各项经营业务的检查和监控等各项审慎监管工作，保 护