（政治经济学专业论文）企业信誉研究.pdf

摘要 论文题目： 专业： 博士生： 指导教师： 企业信誉研究 政治经济学 徐鸿 白永秀 摘要 签名： 签名： 改革开放2 0 多年来，我国在经济建设方面所取得的成就举世瞩目。 但与此同时，国民之间，特别是企业之间的信任度却普遍下降，当前 信誉资源已成为我国企业最缺乏的一种资源。为什么计划经济时代不 存在信誉缺乏问题，发达市场经济时代也不存在信誉缺乏问题，而处 于由计划经济向市场经济过渡时期的国家，特别是我国，则都出现了 信誉缺乏问题? 国外理论界对企业信誉的研究很深，也很细，但是他们研究的企 业都是处于成熟的市场经济中的企业，对处于过渡时期国家的企业信 誉研究的很少，特别是处于社会主义初级阶段时期的中国的企业信誉 几乎没有人进行研究。 国内理论界最近一两年发表的关于信誉的文章不少，但都是对策 型的文章多，理论型的文章少，把信誉作为专题来研究的学者就更少。 本论文着重探讨处于过渡时期国家的企业信誉，特别是从理论上探讨 处于社会主义初级阶段时期的中国企业信誉。 本论文共1 l 章，分五个部分，第一部分包括卜3 章，主要介绍 本文的研究对象、研究方法和前人的研究成果，并介绍信誉与其相关 概念，如，声誉、商誉、信用等的区别与联系。第二部分只有第4 章 一章，主要研究个体( 包括两个个体和多个个体) 之间的信誉博弈， 从影响信誉博弈最基本的因素一分工开始进行分析，分别分析了社会 成员完全无分工状态下，社会成员固定性分工状态下，社会成员一般 性分工状态下的信誉。第三部分包括5 8 章，主要论述一般市场经济 条件下，组织，特别是企业对信誉延续的作用，以及法律、文化、信 西北大学经管学院博士学位论文 息传播和企业内的激励方式对企业信誉延续的作用。第四部分也只有 第9 章一章，但它是本文的重点，主要论述处于过渡时期国家的企业 在多种产权体制下的信誉博弈情况。及由此而产生的许多社会现象。 第五部分包括l o 1 1 章，探讨处于社会主义初级阶段时期的中国的企 业信誉与政府信誉的关系，以及为提高企业信誉所采取的对策。 本文从研究个体之间的信誉博弈开始，经过对组织信誉的研究， 集中到研究企业之间及企业内部的信誉博弈；由研究一般市场经济中 的企业信誉过渡到研究处于过渡时期国家的企业信誉，再到处于社会 主义初级阶段时期的中国的企业信誉。信誉博弈的约束条件由少到多， 由理想状态逐步过渡到现实状态中。通过研究得出的结论是企业不讲 信誉，生产假冒伪劣产品是过渡时期的必然现象，只有过渡时期的特 征，如产权不清、政府权力进入经济生活等现象消除后，通过加强文 化建设，才能使所有的企业都珍惜它们的信誉，否则再严厉的措施也 只能是治标不治本，不能从根本上改变当前这种信誉下滑的局面。 本文的创新表现在两个方面：一是对信誉的概念提出了新的看法， 认为信誉不仅是如当前理论界所认为的，信誉是利益主体为了长期利 益放弃短期利益的行为，还应包括利益主体为了虚物利益放弃实物利 益的行为，并在此新概念的基础上进行企业信誉的研究。二是从企业 产权以及信息的对称性和信息传播的有效性角度对过渡时期国家的企 业信誉，特别是处于社会主义初级阶段是期的中国的企业信誉进行了 专门的研究。 有待进一步研究的问题： 如何把企业文化、宗教等对信誉的影响给以量化，如何把东西方 文化对信誉的影响的差异给以量化和模型化，这可以通过实验经济学 方法进行研究。 【关键词】：企业企业信誉信誉博弈 【论文类型】：理论研究 a b s t r a c t t i t l e ：o ne n t e r p r i s er e p u t a t i o n m a j o r ：p o l i t i c a le c o n o m i c s n a m e ：x uh 0 n g s i g n a t u r e ： s u p e r v i s o r ：b a iy b n g x i us i g n a t u r e ： a b s t r a c t d u r i n gt h e2 0y e a r ss i n c et h er e f o ma n do p e n i n 岛c h i n ah a sm a d e 、v o r l df a m o u sa c h j e v e m e n ti ne c o n o m i cd e v e l o p m e n t h o 、v e v e r ，a tt h e s 锄et i m et h el e v e lo fc r e d i b i l i t y锄o n gp e o p i e ， e s p e c i a l l y锄o n g e n t e 巾r i s e sh a sb e e nd r o p p e d ，a n dm er 印u t a t i o nr e s o u r c e sh a v eb e c o m em e m o s ts c a r er e s o u r c e s w h yd o e sn o t 血i sp m b l e mh a p p e nb o t hi np l a n n e d e c o n o m y a i l di na d v a i l c e dm a r k e te c o n o m y ，w h i l ei nm ec o u n t r i e st r a i l s i t i n g 行o mp l a n n i n ge c o n o m yt om a r k e te c o n o m y ，e s p e c i a l i yi no l l rc o u n t r y ，t h e r e e x i s ts u c hl a c ko f r e p u t a t i o n ? 1 1 1 es t u d ya b o u te n t e r p r i s er e p u t a t i o ni nf o r e 蟾nc o u n t r i e sh a sb e e n w r i n e nu pe x t c n s i v e i yh o w e v e r ，t h e s es t u d i e sf o c u so nt h ee n t e 印r i s e si n m a t u r em a r k e te c o n o m y a n dm es t u d yo nt h ee n t e r p r i s e si nt m s i t i n g c o u i l t r i e si ss c a r c e l y e s p e c i a l l yt h e r ea r en o tr e s e a r c ha b o u t 也ep r o b l e mo f e n t e 叩r i s er e p u t a t i o no f c h i n ai nh e rs 0 c i a l i s tp r i m a 叫s t a g e w i t h i nr e c e my e a r s ，t 1 1 e r ea r cs o m ea r t i c k sa b o u tr e p u t a t i o ni n d o m e s t i cl i t e r a t u r e ，b u tm o s to ft l l e ma r cp r a c t i c a 王a n i c l e ，n o tm a n ya r e n l e o r c t i c a ls t u d y ，a n dt h e r ea r ef e w e rr e s e a r c h e r ss t u d y i n gr 印u t a t i o ni t s e l f a sap a n i c u l a rt o p i c t h i sp a p e rf o c u s e so nt h ee n t e r p r i s er e p u t a t i o no ft h e t r m s i t i n gc o u i l t r i e s ，e s p e c i a l l yc h i n e s ee n t e r p r i s er 印u t a t i o nm t 1 1 es o c i a l i s t p r i m a z ys t a g e t h e p a p e rc o n s i s t so f 5p a n s11c h 印t e r s p a no n ei n c l u d e sc h a p t e r1 t o3 t h es t u d yo b j e c t ，m e t h o da n dp r e v i o u s n n d i n g i n t h i sf i e l di s i m r o d l l c e d ，m ed i 行色r e n c ea n dc o n n e c t i o nb e 柳e e nr e p u t a t i o na n ds o m e r e l a l e dt e m s 盯ee x p l a i n e d ，s u c ha sf a m e ，g o o 小析1 1r 印u t a t i o n p a r tt w o r e f e r st o o n l yc h a p t e r4 ，i nw h j c ht 1 1 er e p 删o ng a m eo fi n d i v i d u a l ( i n c l u d i n g 似oa 1 1 dm u l t i p l ci n d i v i d u a l s ) i ss t u d i e d t h es t a n i n gp o i n ti s d i v i s i o no fl a b o r ，w h i c hi st h ef o u n d a t i o no fe l e m e m st h a ta 丘b c tr e p u t a t i o n g 锄e t h er e p u t a i i o ni nt h r e ek i n d so fc o 枷t i o ni ss n l d i e d n l e s el ( i n d so f c o n d i t i o ni n c l u d et h e r ei sa b s o l u t e l yn od i v i s i o no fi 灿ra m o n gs o c i a l m e m b e r s ，t 1 1 e r ei sf i x e dd i v i s i o no fl a b o r 锄o n gs o c i a lm e m b e r s ，a n dt h e r e i sn o n n a ld i “s i o no fl a b o lp a n1 1 1 r e ei n c l u d cc h 印t e r5t o8 t h ei m p a c t o f o r g a 血z a t i o n ，e s p e c i a l l ye n t e r p r i s e st o 也er e p u t a t i o nc o n t i 肌i t yi ni l o 唧a l m a r k e te c o n o m yi sa j l a l y z e d ，a i l da l s om ei m p a c tt or e p u t a t i o nc o n t i n u i t yo f l a v c u l n 北，i n f o n n a t i o nc o r n m u n i c a t i o na n dt l l ei n c e m t v em e t h o d si n s i d e e r l t e 删s e s p a nf o u ri sc h 印t e r9 ，w h i c hi sm ee r n p h 鹤i so fm ep a p e l1 1 1 e r e p u t a t i o ng a n l eo fe n t e r p r i s e si n 订姐s i t i n gc o u n t i e s 锄dc o n s e q u e ms o c i a l p h e n o m e n aj sd j s c u s s e d ，w h e r et 1 1 e 璋i sm u l l i p l ep f d p e r 哆s y s t e m n nf i v e i n c l u d e sc h a p t e r1 0a i l d11 t h er e l a t i o n s 王1 i pb e t 、v e e ne n t e r p r i s er e p u t a t i o n a 1 1 dg o v e n m e mr e p u 诅t i o ni nc h i n aa th e rs o c i a l i s t 埘m a r ys t a g ei ss t u d i e d ， 趾da l s o 让屺s u g g e s tt op r o m o t e 也ee n t e r p d s er e p 砒a t i o na r ep u tf o r w a r d t h i sp 印e rs t a n sf f o mt h es t u d yo fr e p u 乜t i o ng 蛐ea m o n gi n d i v i d u a l s ， t l l r o u 咖t l l ea i l a l y s i s o fo 玛a n i z a t i o n r e p u t a t i o n ，a n df o c u s e s o nt h e r e p u t a t i o ng 锄e 锄o n ge n t e r p r i s e sa n d 谢t h i na ne n t e r p r i s e t h er e s e a r c h t m s f o n n s 丘d ms t i j d y i n gt h er e p u t a t i o ng 锄emg e n e r 砸m a r k e te c o n o m y t os t u 蛳r 培t 1 1 er 印m a t i o ng 锄e mt h et 锄s i t i n gc 0 皿t r i e s ，a n dt h e nm a to f c h i n aa th e rs o c i a l i s tp r i m 哪s t a g e t h ec o n 蛐f a i n t st or e p u t a t i o ng a m e c h a n g ef 如mf e wl i m i t st om o r el i m i t s ，a n d 矗d mi d e a ls i t u a t i o nt op r a c t i c a l s i t u a t i o n t h ec o n c l l l s i o no ft h er e s e a r c hi st l l a tl a c ko fr e d u t a t i o na i l df h k e p h e n o m e n ai si n e v n a b l ei nt r a i i s “i o ns t a g e 0 n l yw h e nt 1 1 ec h 【r a c t e r i s t i co f t r 趾s i t i o ns t a g e ， i n c l u d i n gu n c l e a rp r o p e r t yr i g h t s ，t h ee 1 1 仃a n c eo f g o v e m m tp o 、v e ri n t oe c o n o m i cl i f e ，i sc h a n g e d ，a n dt h r o u 曲t h ec u l t u r a l c o n s t m c t i o n ，c a i lm a k ea l lm ee m e r p r i s e sc h e r i s ht h e i rr e 口u t a t b n i fn o t ， e v e ns t r i c tr n e a s u r e sc a l lo n l ys o l v et l l es l l r l ep r o b l 唧s 锄dc a r l n o tc h a n g e t b e 、 r h o l es i n j a 矗o n a b s t r a c t t h ec r e a t i v ep o i m so fv i e wo ft h i sp 印e ri n c l u d et w ol a y e r s f i r s t l y ，a n e wo p “o na b o mt 1 1 ec o n c e p t0 fr e p u t a t i o ni sp r e s e n t e d t h er c p u t a t i o n s h o u l dn o tr e f e rt ot h eb e h a v i o ro fab o d yt og i v eu ps h o r t r u ni m e r e s tf o r t h es a k eo fl o n g m i li n t e r e s to n iy i ts h o u l da l s oi n c i u d et h eb e h a v i o ro fa b o d yt og i v eu pp h y s i c a l i n i e r e s tf o rt h es a k eo fs h a d o wi n t e r e s t ，a 1 1 dt h e s t u d yi ss e to nt l l i sb a s i s s e c o n d l y ，m i sp a p e re m p h a s i z e st 1 1 ee n t e r p r i s e c r e d i to ft r a n s i t i n gc o u n m e si nt e 皿o fe n t e r p r i s ep r o p e n y s y m m e t r yo f i n f b m a t i o n ，a i l dt h ee m c i e n c yo fi n f b h n a t i o nc o m m u i l i c a t i o n ，e s p e c i a l l y t h ec h i n e s ee n t e r p r i s e sc r e d i ta th e rs o c i a l i s tp r i m a r ys t a g ei ss t u d i e d p a r t i c u l a r l y p r o b l e m sf o rf h r t h e rs t u d y i n g ：h o wt oq u a n t i 鸟山ei m p a c to f e n t e r p r i s e c u l t u r ea 1 1 dr e l i 百o nt or c p u 谢o n ，h o wt oq u a i l t i 母t h ei m p a c td i f f b r e n c eo f c u l t u r ei ne a s t e ma n dw e s t e mc o u 工1 m e st or e p u t a t i o na n de s t a b l i s hc e r t a i n m o d e l s ，w h i c hc a nb ed o n et h o u 曲e x p e r i m e n t a le c o n o m i c sm e t h o d s 【k e y w o r d s 】： 【t y p eo f t h e s i s 】： e n t e r p r i s ee n t e r p r i s er e p u t a t i o n r e p u t a t i o ng a m e t h e o n t i c a ls t u d y 导论 1 导论 1 1 选题的背景及意义 1 1 1 选题的现实背景及意义 我国现实经济生活中出现了一个怪现象“黄世仁怕杨白 劳”。欠债有理、欠债有利几乎已成为经济生活中的一个普遍认同的 理念。“三角债”，这个人们对企业之间超过托收承付期或约定付款 期应付而未付拖欠货款现象的俗称，2 0 世纪9 0 年代以来，已然成为中 国、俄罗斯、东欧诸国经济发展中的一个障碍。2 0 世纪9 0 年代初，我 国“三角债”的规模曾发展到占银行信贷总额三分之一的地步。现在 人与人之间出现了普遍的不信任感，市场退回到了几乎是一手交钱一 手交货的状态。在市场上，企业之间的交易链明显缩短，交易成本普 遍提高，使得整个社会的生产效率大大降低。与此同时，另一个现象 也几乎成泛滥之势，那就是“假冒伪劣”。假教师、假记者、假警察、 假干部，3 6 行行行都有假货；劣质酒、礼拜鞋、新危房、拼装车，吃、 穿、住、行样样都不放心。而造成这些现象的原因归结到一点就是市 场主体都不注重自己的信誉。：不顾长期利益，追求短期利益；不顾虚 物利益，追求实物利益。市场主体不注重自己的信誉已成为我国当今 亟待解决的一个重大的现实问题。因为随着我国经济水平的提高，市 场化程度的不断深入，特别是成为世贸组织成员以后，资本、人才等 将不再是我国经济发展的稀缺资源。在与世界跨国公司的竞争中，我 国企业最缺乏的将是企业信誉资源，企业信誉已成为我国经济发展的 瓶颈。因此，对其进行研究具有重要的现实意义。 为什么改革开放前，企业之间几乎没有不讲信誉的现象出现，当 。信誉是对各类经济组织履行各种经济承诺的能力以及可信任程度的综合判断和评定。信誉在 英语中翻译为m p u l a l i o n ，牛津词典中f e p u 雠i o n 的解释为m eg e n e m lo p i n i o na b o u tt h ec h a r a c t c r ， q u a l i t i e s ，o c to f s bo rs t h 。信誉始于市场上各类参与主体的信用、名誉，包含两方面的内容首 先是各类经济组织对商业契约的有效履行能力和履行情况的的综合表现。当前经济理论界对信 誉的这一方面关注得最多，因为它能很好地纳入到当前经济学研究的范畴内因为它可以很好 地被量化和模型化。具体来说就是各类经济组织为了长远利益，放弃短期利益。其次是各类经 济组织尊从社会道德、承担道义和追求名誉的集中体现。这一方面当前经济理论界研究得较少， 一般都把它归入社会学的研究范畴，本文认为应把它纳入到经济学的研究范畴内，具体来讲就 是各类经济组织为了虚物利益，放弃实物利益 西北大学经管理学院博士学位论文 今西方发达国家企业不注重信誉的现象也很少出现，而转轨时期的几 个国家则都程度不同地出现了信誉下滑问题，这其中有没有普遍的规 律性呢? 若有，是一个什么样的规律昵? 本文试着对这一问题做些研 究。 1 1 2 选题的理论背景及意义 理论界对信誉问题一直都非常关注，无论是马克思主义学派还是 西方主流学派对信誉问题都有较深的论述。马克思主义学派注重信誉 对宏观经济的影响，它主要研究信誉在资本主义制度的产生、发展和 灭亡过程中所起的重要作用，马克思主义学派涉及到信誉对企业的生 产和流通等具体过程的意义，但这不是它研究信誉的主要目的，马克 思主义学派更侧重于信用。对生产的积极作用和消极作用的研究，特别 是信用对生产发展的消极作用的分析。马克思认为信用制度具有可以 不断打破对生产扩展的束缚和限制，把可以伸缩的再生产过程强化到 极限的功能。信用的这重要功能，方面为资本主义经济的高速发 展提供了条件：另一方面，信用所创造出来的虚假需求更促使了资本 主义生产的盲目扩大和过渡膨胀，最终必然导致生产的过剩。而当代 西方主流经济学派注重信誉对微观经济的影响，侧重于在规范的市场 经济条件下，信誉在委托代理关系中的作用以及企业的融资、股价的 评估等方面的影响。他们认为，在委托代理关系方面，即使在委托人 和代理人之间的合同不具法律上的可执行性，出于“声誉( 信誉) 效 应”的考虑，委托人和代理人双方都会自觉遵守合同。在企业的融资、 股价的评估等方面，如m a r ye b a r t h ，r o nk a s z n i k 在j o u r n a lo f a c c o u n t i n ga n de c o n o i c s2 8 ( 1 9 9 9 ) 的一篇文章s h a r er e p u r c h a s e s a n di n t a n g a b l ea s s e t s 中则把声誉理论用到股权回购协议的研究中， 而普林斯顿大学的d i1i pa b r e u 和耶鲁大学的d a v i dp e a r c e 在2 0 0 0 年的篇w o r k i n gp a p e r ：b a r g a i n i n g ，r e p u t a t i o na n de q u i l i b r i u m s e l e c t i o ni nr e p e a t e dg a i t l e s 中，把声誉理论用到利润分配的研究中。 但对处于市场经济不完善的过渡时期的国家的企业的信誉情况， 无论是马克思主义学派还是当代西方主流经济学派都研究的很少，我 国理论界对这一问题的研究也很少，这正是本文研究的一个意义所在。 。信用是与信誉有一定差别但很接近的概念，信誉包含信用和赞誉两部分，信用是信誉的基 础，信誉是信用的扩展，具体参阅3 4 信誉信用的区分与联系。 导论 1 2 本文的分析方法和框架结构 1 2 1 分析方法： 本文以博弈分析方法为主，通过把信誉博弈的假设条件逐步放宽， 最终得到一个与现实经济生活相近的环境下信誉的形成和维持机制。 本文的研究从三条线索进行展开：一是从个人信誉到企业信誉，着重研 究企业信誉：二是从信息能有效传递时的企业信誉到信息不能有效传 递时的企业信誉，着重研究信息不能有效传递时的企业信誉；三是从 处于一般市场经济中的企业信誉到处于过渡市场经济中的企业信誉， 着重研究处于过渡市场经济中的企业信誉，特别是处于社会主义初级 阶段时期的中国企业信誉。 1 2 2 框架结构： 本文共分1 1 章。第l 章为导论第2 章信誉及其相关概念的研究， 论述信誉的概念、特征、分类，信誉的功能与作用以及信誉与信用、 声誉、商誉的关系；第3 章对信誉理论研究综述，主要介绍马克思主 义经济学、近现代西方经济学、当代西方经济学对信誉理论研究的贡 献及国内信誉理论的研究现状；第4 章劳动分工是信誉存在的基础， 分析在产权明晰、信息能完全有效传输的条件下，信誉与劳动分工的 关系；第5 章个人信誉的延续及与企业信誉相关的因素，分析组织对 信誉延续的作用，着重研究企业对信誉延续的作用，品牌在企业信誉 中的意义；第6 章企业的激励、约束机制与企业信誉的延续，主要论 述企业内采取的措施与企业信誉的关系，着重研究延期报酬、股票期 权等措施及企业文化对企业信誉延续的作用；第7 章法律、社会文化 与企业信誉的延续，论述法律、社会文化对信誉延续的意义，着重研 究法律及文化体系内的规范、习惯和宗教对信誉延续的意义；第8 章 信息传播与企业信誉的延续，论述在信息不能有效传递的情况下，中 介机构等信息传递机构如何对企业的信誉延续起作用，主要论述信誉 评估对企业信誉延续的意义；第9 章企业的产权模式与企业信誉，论 述处于过渡时期的国家的企业在不同产权制度下的企业信誉，主要论 述公有制产权模式下及混合产权模式下的企业信誉特别是处于社会主 义初级阶段时期的中国企业信誉；第1 0 章政府与企业信誉，论述政府 对企业信誉的影响，主要论述政府干预对企业信誉形成的负面影响； 第1 1 章我国企业信誉的培育，提出当前我国在信誉方面存在的问题及 西北大学经管理学院博士学位论文 对我国当前信誉培育的建议。 1 3 本文的创新与贡献 对国内信誉理论的研究成果做了一个系统的梳理。国内理论界 对信誉的研究比较松散，没有形成一个团队，从曾康霖9 0 年代初的 “信用论”、翁君奕在经济学家1 9 9 6 第一期上发表的企业信誉 体系的动态博弈分析，直至张维迎2 0 0 1 年出版的产权、政府与信 誉都对信誉问题进行了研究，但至今没有人对这些经济学家的研究 成果做过系统的梳理，本文对此进行了较全面较系统的疏理工作。 对信誉的概念提出了新的看法，即信誉不仅是利益主体为了长 期利益放弃短期利益的行为，还包括为了虚物利益放弃实物利益的行 为。当前，理论界认为信誉是利益主体为了长期利益放弃短期利益的 行为，因此，当博弈方在博弈终止前，会将信誉折现。国有企业中出 现的“5 9 岁现象”就是一个例证，但当前的信誉理论却无法解释为什 么这种现象不具有普遍性，即有许多人在博弈终止前并不会把信誉折 现，而是一如既往地守信誉。而根据本文的信誉理论能解释这一现象。 对处于过渡时期的国家的企业信誉进行专门的研究。当代经济 学主要研究成熟市场经济国家的企业信誉，对过渡时期国家的企业信 誉研究的很少，本文从企业产权以及信息的对称性和信息传播的有效 性角度对过渡时期国家的企业信誉进行了专门的研究。 以一种较新的研究思路对企业信誉进行了研究。本文的研究从 三条线索进行展开：一是从个人信誉到企业信誉，着重研究企业信誉； 二是从信息能有效传递时的企业信誉到信息不能有效传递时的企业信 誉，着重研究信息不能有效传递时的企业信誉；三是从处于一般市场 经济中的企业信誉到处于过渡市场经济中的企业信誉，着重研究处于 过渡市场经济中的企业信誉，特别是处于社会主义初级阶段时期的中 国企业信誉。 对信誉、声誉、信用、商誉等首次进行了比较细致的区分。当 前学术界对这几个概念有些是混合着使用，有些区分着使用，但没有 做明确的区分，本文对此进行了较仔细的区分。 4 信誉理论研究综述 2 信誉理论研究综述 2 1 马克思主义经济学对信誉问题的论述 马克思在资本论中主要论述信用在资本主义社会矛盾激化过程中 的作用，没有论述信誉。信誉与信用是一对有一定的差别，但很接近 的概念，信誉包含信用和赞誉两部分，信用是个人或团体履行诺言的 一个表现指标，它描述的主要是行为主体单方面的行为。在经济学中， 信用一般指银行存款、贷款等活动的总称，在英语中翻译为c r e d i t 。 而信誉中的赞誉是与行为主体相关的其他行为主体的评价。其评价依 据一般仅限于行为主体的个体行为表现，具体见导论脚注和3 1 节。 信用是信誉的基础，信誉是信用的一个表现。因此，马克思关于信用 的论述是研究信誉的基础，对信誉的研究具有重要的意义。 马克思认为信用制度具有可以不断打破对生产扩展的束缚和限制， 把可以伸缩的再生产过程强化到极限的功能。信用制度“促使每个生 产领域不是按照这个领域资本家只有的资本数额，而是按照他们生产 的需要，去支配整个资本家阶级的资本”。信用的这一重要功能，一 方面为资本主义经济的高速发展提供了条件；另一方面，信用所创造 出来的虚假需求更促使了资本主义生产的盲目扩大和过渡膨胀，最终 必然导致生产的过剩。因此，信用制度是“生产过剩和商业过渡投机 的主要杠杆。”o 同时，马克思还认为，现代资本主义制度，是“再生 产过程的全部联系都是以信用为基础的生产制度。”。 此外，马克思提出了“信用制度的二重性质”这一概念。所谓“信 用制度固有的二重性质是：一方面，把资本主义生产的动力用剥 削别人劳动的办法来发财致富发展成为最纯粹、最巨大的赌博欺 诈制度，并且使剥削社会财富的少数人的人数越来越少；另一方面， 又是转到一种新生产方式的过渡形式。正是这种二重性质，使信用的 主要宣传者，从约翰罗到伊萨克贝列拉，都具有这样一种有趣的 性质：既是骗子又是预言家”。 。马克思恩格斯全集第2 6 卷， o 马克思恩格斯全集，第2 5 卷， 。马克思恩格斯全集第2 5 卷， 。马克思恩格斯全集第2 5 卷 人民出版社， 人民出版社， 人民出版社， 人民出版社 1 9 7 5 年出版，第2 3 3 - 2 3 4 页。 1 9 7 5 年出版，第4 9 8 页。 1 9 7 5 年出版，第5 5 4 页。 1 9 7 5 年出版，第4 4 9 页。 西北大学经管学院博士学位论文 “信用制度的二重性质”揭示了垄断资本主义生产方式的本质特 征。 首先，从“信用制度的二重性质”看，作为垄断资本主义社会基 本矛盾的“信用制度加速了生产力的物质上的发展和世界市场的形成， 使这二者作为新生产形式的物质基础发展到一定的高度，是资本主义 生产方式的物质基础发展到一定的高度，是资本主义生产方式的历史 使命。同时，信用加速了这种矛盾的暴力的爆发，即危机，因而加强 了旧生产方式解体的各种要素。”。 其次，从“信用制度的二重性质”看，在垄断资本主义条件下， 生产的社会化与资本的社会化既相适应又相矛盾。 从生产的社会化与资本的社会化在一定条件下相适应看，“信用制 度是资本主义的私人企业逐渐转化为资本主义的股份公司的主要基础， 同样，它又是按或大或小的国家规模逐渐扩大合作企业的手段。资本 主义的股份企业，也和合作工厂一样，应当被看作是由资本主义生产 方式转化为联合的生产方式的过渡形式，只不过在前者那里，对立是 消极地扬弃的，而在后者那里，对立是积极地扬弃的。”。这就是说，“在 物质生产力和与之相适应的社会生产形式怎样会自然而然地从一种生 产方式中发展和形成起来。”。 “信用制度和银行制度扬弃了资本的私人性质，它本身，但也仅 仅是就它本身来说，已经包含着资本本身的扬弃。最后，毫无 疑问，在由资本主义的生产方式向联合起来劳动的生产方式过渡时， 信用制度会作为有力的杠杆发生作用：但是，它仅仅是和生产方式本 身其他重大的有机变革相联系的一个要素。与此相反，关于信用制度 和银行制度的奇迹般的力量的种种幻想所以会被赋予社会主义的意义， 是由于对资本主义生产方式和作为它的一个形式的信用制度完全没有 认识。 但从信用制度的积极性质看，“在股份公司内，职能已经同资本所 有权相分离，因而劳动也已经完全同生产资料的所有权和剩余劳动的 所有权相分离。资本主义生产极度发展的这个结果，是资本再转化为 。马克思恩格斯全集第2 5 卷 。马克思恩格斯全集第2 5 卷， 。马克思恩格斯全集第2 5 卷， 。马克思恩格斯全集第2 5 卷， 6 人民出版社， 人民出敝杜， 人民出版社， 人民出版社， 1 9 7 5 年出版， 1 9 7 5 年出版 1 9 7 5 年出版， 1 9 7 5 年出版 第4 4 9 页。 第4 9 8 页。 第4 9 8 页。 第6 8 6 6 8 7 页。 信誉理论研究综述 生产者的财产所必需的过渡点，不过这种财产不再是各个互相分离的 生产者的私有财产，而是联合起来的生产者的财产，即直接的社会财 产。” 具体说，“信用制度是资本主义的私人企业逐渐转化为资本主 义的股份公司的主要基础，同样，它又是按或大或小的国家规模逐渐 扩大合作企业的手段。资本主义的股份企业，也和合作工厂一样，应 当被看作是由资本主义生产方式转化为联合的生产方式的过渡形式， 只不过在前者那里，对立是消极地扬弃的，而在后者那里，对立是积 极地扬弃的。” 因此，由于资本的社会化，在物质生产力和与之相适 应的社会生产形式一定的发展阶段上。一种新的生产方式会自 然而然地从一种生产方式中发展并形成起来。”。 从上面的论述可以看出马克思对信用的研究主要是从宏观层面着 手，研究信用对资本主义制度的发展和灭亡的重要作用，它没有研究 信用对某一个具体企业的作用。 2 2 近现代西方经济学关于信用的论述 在近现代西方经济学说中，亚当斯密、大卫李嘉图、约翰 穆勒等对信用多有论述。亚当斯密生活的年代，银行已经有了很大 的发展。亚当斯密认为银行通过信用为工商业提供货币资本，“不在 于增加一国资本，而在于使无用的资本大部分有用，本不生利的资本 大部分生利。”亚当斯密认为流通中的金银币也是死的资财，“这 种死资财，在一国资本中，虽是极有价值的一部分，但不能为国家生 产任何物品。银行活动，以纸币代替大部分的这项金银，使国 家能把大部分这项死资财，变做活的资财，变作有利于国的资财”。在 亚当斯密看来，银行通过贴现和放款，只起着将死资财转化为活资 财的作用，而不能额外增加一国的资本。 建立在对货币和资本的以上理解的基础上，斯密认为“货币是商 业上的大工具”，“是货物借以流通的轮毂”，在商品交换中只不过起媒 介作用。斯密认为，资本是资财的一部分，他说：一个人“所有的资 马克思恩格斯全集第2 5 卷，人民出版社，1 9 7 5 年出版，第4 9 4 页。 马克思思格斯全集第2 5 卷，人民出版社，1 9 7 5 年出版，第4 9 8 页。 马克思思格斯全集第2 5 卷，人民出版社，1 9 7 5 年出版，第4 9 8 页a 国民财富的性质和原因的研究上卷，第2 7 2 页，商务印书馆1 9 7 2 年版。 国民财富的性质和原因的研究上卷，第2 7 2 页，商务印书馆1 9 7 2 年版。 西北大学经营学院博士学位论文 财，如果足够维持他数月或数年的生活，他自然希望这笔资财中有 大部分可以提供收入；他将仅保留一适当部分，作为他未曾取得收入 以前的消费，以维持他的生活。他的全部资财于是分成两部：他希望 从以取得收入的部分，称为资本。另一部分，则供他目前的消费。”作 为资本的资财是什么昵? 斯密认为是作为生产要素的物品，如机器、 工具、建筑物、食料、材料、制成品等，而这些物品需要借助于货币 才能流通。所以，银行通过信贷方式以纸币代替金属货币流通，也只 能起着媒介工具的作用。 李嘉图认为，银行信用不创造资本，因为在他看来，资本是用在 生产上的原料、食物等生产要素。他说：“整个社会所能经营的全部企 业取决于其资本的数量。调节得当的纸币发行之后，这些东西既不能 由银行的作用而增加，也不能由于银行的作用而减少。”。1 8 1 9 年3 月 2 4 日他在上院秘密委员会作证受到征询时，更明确地指出：“我不明白 信贷对商品的生产会发生什么效用。商品只能用劳动、机器和原料来 生产。这些事物必须从这一方撤出，才能使用于别_ 方”，“我认为， 为了能够利用实际上存在的资本，信贷是在彼此之间互相转移着的一 个手段，至于由谁使用信贷，那是由使用资本的那些人决定的。资本 由一种使用转变到另一种使用，有时非常有利，有时也会非常有害。” 。当有人问李嘉图有没有可能利用信贷创造资本时，李嘉图明确指 出：“这是不可能的；他可以用信贷来购买机器等等，但是他决不能用 以创造这些事物。如果从事购买，那就必须是在某一别的人为牺牲的 情况下进行的，他使某一别的人不得不放弃他对资本的使用。”。这表 明，李嘉图与斯密的见解一样，信用不创造资本，只转移资本。在李 嘉图看来，信用能够使资本从某一个地方转移到另个地方，从某一 个人手里转移到另一个人。这样的转移只改变资本的用途，而资本用 途的改变可能是有利的，也可能是有害的。他的这种见解比斯密前进 了一步，因为他不但指出了信用的积极作用，还指出了信用的消极作 用。而斯密仅指出了它的积极作用，即将无用的资财转化为有用的资 财，将不生利的资本转化为生利资本。 。李嘉图著作和通信集第l 卷， 。李嘉图著作和通信集，第1 卷， o 李嘉图著作和通信集第1 卷， 。李嘉图著作和通信集第5 卷， 第3 1 2 页，商务印书馆1 9 6 2 年版。 第2 5 4 页，商务印书馆1 9 6 2 年版。 第4 1 1 页商务印书馆1 9 6 2 年版。 第4 1 2 4 1 3 页，商务印书馆1 9 6 2 年版。 信誉理论研究综述 英国古典学派的代表人物约翰斯图亚特- 穆勒( j o l l l ls t i l a nm i l l 1 8 0 6 1 8 7 3 年) 在他所著的政治经济学原理一书中，也论及了信 用的性质、信用如何促进生产、信用可以节省货币的使用等问题。穆 勒认为许多人对信用作用的误解是由于只注意了信用的特殊性，没有 注意一般性。他说：“信用的作用，曾在经济学上，引起非常多的误解 和思想混乱。这不是因为这个问题的理论含有特别的难点，却是因为 信用形态所引起的现象，有些有极复杂的性质；因此，我们往往不注 意信用一般的性质，而仅注意特殊信用形态的特征”。 穆勒认为“资本是被用以再生产的财富”，是原先劳动生产的积蓄， 作为信用媒体的货币既不是财富，又不是资本。他说：“货币既不是财 富的同义字，亦不是资本的同义字。货币本身不能担任资本的任何职 务，因为它不能帮助生产。货币要帮助生产，必先换成他种物品。凡 能与他种物品交换的物品，皆能以同一程度帮助生产”。因此，他认为 信用的作用不能夸大，不能认为信用能创造资本。尽管信用能使资本 转移，但不能使资本增加，因为同一数额的资本不可能同时在借款人 和贷款人那里发生作用： 关于信用促进生产问题，穆勒认为“要使一国资本全部皆成为生 产的，既然少不了信用，同时，要使一国之产业才能有效的用在生产 上，亦有赖于信用。许多自己没有资本或仅有少许资本，但其营业才 能为资本所有者所赏识的人，将能取得货币的透支，或能以信用购得 货物，使自己的产业才能，能用来增加公众的财富。这是一种利益， 设社会由较良的法律及较良的教育改良人的品性，使人互相信任，只 自己的品性就可以担保自己不会侵占或瞎用别人的资本，这种利益的 收获，还会更大得多。”。 此外，穆