前海股权交易中心情况介绍.ppt

1,5月30日，前海股权交易中心开业当天，首批挂牌展示的企业总数达到1200家，实现了“双超”：超过全国所有区域性股权交易市场挂牌企业之和，超过深交所中小板、创业板上市公司之和，已占领了全国场外资本市场制高点前海股权交易中心的“前海模式”正在全国范围内引起竞相研究、学习和模仿，“前海模式”已进入证监会专项研究推广程序前海股权交易中心已开始与地方政府商讨对青岛、厦门等地的股权交易中心进行输出管理、联网联动,中国资本市场发展史上新的一页,前言：,前海股权交易中心情况介绍,相聚梧桐树下前海股权交易中心,相关报道：习近平考察“特区中的特区”，鼓励探索新机制习近平同志表示：“授权给你们，要大胆往前走”2010年，深圳经济特区建立30周年之际，国务院批复同意前海深港现代服务业合作区总体发展规划。前海，成为“特区中的特区”。,中国资本市场无法满足实体经济的需求,中国现有企业总数1300万家,中小企业的巨大作用：2011年，我国中小企业已超过1000万家,占全国企业总数的99%创造了国内生产总值的60解决了城镇就业的80完成了创新成果的70贡献了税收的50,中小企业融资难难以符合银行要求，贷款难民间借贷高成本场内资本市场门槛高、周期长、费用高其他直接融资渠道缺乏,回归梧桐树精神，大力发展场外资本市场迫在眉睫,美国资本市场结构：金字塔,仅占20%左右，供最成熟的企业上市,场外市场占70%-80%，构成了金字塔格局,中国：倒金字塔,新三板：103家天津otc：110多家重庆otc：40多家,创业板：258家,沪深：2015家,实体经济,6,一、前海股权交易中心概况,主要股东：中信证券股份有限公司国信证券股份有限公司安信证券股份有限公司深圳证券信息有限公司深圳市创新投资集团有限公司深圳市远致投资有限公司深圳联合产权交易所股份有限公司深圳市前海开发投资控股有限公司,27%,22%,其他股东,7,一、前海股权交易中心概况,前海股权交易中心开业盛况,8,媒体报道：,9,10,二、中心的功能体系,五大职能中心,无止境的培训,无到交易所上市的阻拦影响,三、中心的运作模式,四、前海股权交易中心企业准入条件,在前海股权交易中心挂牌要求股份制企业存续期满一年(有限责任制公司整体变更可连续计算)并满足下列标准之一：,13,五、企业挂牌前海股权交易中心的好处,企业融资：,股权、债权、银行授信,品牌效应：,商誉、网络、传统媒体,管理提升：,财务、法律、体系建设,资本增值：,收购、兼并、价值评价,14,案例分析,云浮石材专业镇,15,16,17,赣州企业在前海挂牌融资情况,1、目前赣州本土企业在前海股权交易中心正式挂牌数量已达12家，另有数家已提交申报材料正在等待中心审核。2、已有两家赣州本土挂牌企业通过前海股权交易中心实现融资，从需求提交到审核落地耗时仅2周即完成合计500万元的融资服务。3、已有近10家赣州挂牌企业获得前海股权交易中心相关金融业务咨询顾问的初期服务。4、在赣州政府的支持下，将在赣州设立前海股交所办事处，并设立行业基金，打造赣州的专业镇专项服务。,19,六、中心业务,（一）提升品牌挂牌展示1、两个辅导服务帮助企业寻找中心已有资源中心的挂牌企业超过2800家，平台上已积聚了丰富的产业资源、金融资源、并购资源，但大多数中小企业感觉与资本市场仍然存在距离感，不太清楚如何利用中心的平台进行资源挖掘。所以，中心推出的“挂牌辅导服务和融资辅导服务”，通过一对一的顾问式服务，提供更为详尽的辅导，希望可以帮助企业从资本市场的角度重新认识自己，透过中心的资源库来寻找匹配自身发展所需的资源2、即将推出的品牌传播服务帮助企业提升社会知名度通过传统纸媒体、中心网络媒体、企业自媒体、机场地铁等新媒体进行企业宣传，在中心组织下，进行产业链、多媒体等组合，帮助企业以较低的成本实现品牌宣传,20,六、中心业务,（二）基础服务企业和私募产品登记托管结算做为中心服务链条中的一环，登记业务为企业和融资产品提供“初始、变更、注销和质押登记”服务，为股份制企业提供“权益查询、权益持有人资料变更、权益证明、代理权益分派和权益管理信息披露”等服务，托管方面包括企业账户和私募产品账户管理、股权转让和债权发行认购管理、资金划拨、监管、结算管理通过打造全国私募产品的集中登记、托管、结算、支付平台，有利于简化中小企业的融资流程和环节，降低企业成本，提高效率，增进投融双方的资信了解,21,六、中心业务,（三）资金支持债权融资1、梧桐私募债系列产品帮助企业规划长期发展资金梧桐私募债产品除具备一般私募债特征外，结合中心的平台资源优势，在融资成本、融资效率、资金使用投放、资金使用期限、发行方式等方面具有高度的灵活性和明显的个性特征。中心定位于服务中小企业，而中小企业最大的特点就是成长快速，个性鲜明。因此，中心团队一对一的定制化服务，为企业设计不同发展阶段的个性化的融资产品，并帮助企业对接好不同的投资机构，为企业的发展寻找合适的中长期资金支持。截至目前，成功发行梧桐私募债7单，发行额累计3.35亿元2、梧桐投融宝产品帮助企业调配短期周转资金梧桐投融宝产品从企业角度出发，无需实物资产抵押，企业根据经营活动的需要灵活调配使用，切实减轻企业负担，帮助企业解决短期、中小额资金周转需求,22,六、中心业务,梧桐私募债产品系列,23,六、中心业务,梧桐私募债优势,同类市场的比较优势,交易所市场成本,银行间市场和交易所市场之外的全国第三个私募债发行、交易市场,24,六、中心业务,“梧桐资产收益权回购”是指挂牌企业以约定价格向中心卖出资产收益权，获得资金，并约定在未来某一日期买回该权益产品功能主要满足中心挂牌企业在真实、合法的生产经营过程中的周转性、季节性、临时性短期流动资金需要产品特点,梧桐资产收益权回购（投融宝）,起点低,成本低,手续易,3,期限活,用途广,25,六、中心业务,（四）资金支持股权融资挂牌企业的股权转化为资本形态，可以流通、交易，提升了股权价值，并为股东提供了质押融资、减持退出、股权激励、购并工具等多种资本运作手段，大大提升了企业价值和股东财富自6月27日中心第一笔股权转让见证业务落地起，为1099家企业提供了股权转让见证服务，涉及交易金额累计54.16亿元；接收到183家企业，总额达70.83亿的股权融资需求，中心的自助股权交易系统也在加大力度抓紧建设中,26,六、中心业务,中心为企业提供培训咨询，提升企业管理水平，便企业获得发展急需的智力支持，运转更加规范，成长更加健康,（五）智力支持培训咨询,目前，中心根据中小企业的发展特点，从实操角度开发出了体系化的培训课程及管理咨询服务，形成了“理论提升、高人指路、措施落地”的逐层递进式企业管理提升方案，短短三个月内累计培训企业中高层管理人员近300人，为多家企业提供了财务顾问服务，有150家企业参与中心的梧桐聚会活动，在挂牌企业中产生较大的影响并收到很好的反馈,27,六、中心业务,1、创新定义的投资银行帮助中小企业规范成长基于中心两大定位，秉承“市场化手段解决市场化问题”的原则，用“多点立体互联”的方式，为广大中小企业“商业模式、资源整合、资本运营”提供特色化创造性的增值服务，帮助企业规范成长2、突破投行固有模式为企业场内资本市场上市铺路中心帮助有意愿进入场内