宁夏中级会计职称《财务管理》模拟考试试卷D卷 (附解析).doc

宁夏中级会计职称财务管理模拟考试试卷D卷 (附解析)考试须知：1、 考试时间：150分钟，满分为100分。 2、 请首先按要求在试卷的指定位置填写您的姓名、准考证号和所在单位的名称。3、 本卷共有五大题分别为单选题、多选题、判断题、计算分析题、综合题。 4、不要在试卷上乱写乱画，不要在标封区填写无关的内容。 姓名:_ 考号:_ 一、单选题（共25小题，每题1分。选项中，只有1个符合题意）1、在编制现金预算时，计算某期现金余缺不须考虑的因素是（ ）。A.期初现金余额B.期末现金余额C.当期现金支出D.当期现金收入2、下列财务指标中，属于效率指标的是（ ）。A.速动比率B.资产负债率C.营业利润率 D.已获利息倍数3、某上市公司利用随机模型确定最佳现金持有量，已知现金余额下限为200万元，目标现金余额为360万元，则现金余额上限为（ ）万元。A.480B.560C.960D.6804、某上市公司发行面值100元的优先股，规定的年股息率为8%。该优先股折价发行，发行价格为90元;发行时筹资费用为发行价的2%。则该优先股的资本成本率为（ ）。A、7.16%B、8.07%C、9.16%D、9.07%5、一般认为，企业利用闲置资金进行债券投资的主要目的是（ ）。A.控制被投资企业B.谋取投资收益 C.降低投资风险D.增强资产流动性6、在选择计算剩余收益指标时所使用的规定或预期的最低报酬率时，通常考虑的指标是（ ）。A.企业为保证其生产经营正常持续进行所必须达到的最高利润率B.企业为保证其生产经营正常持续进行所必须达到的过去历史平均利润率C.企业为保证其生产经营正常持续进行所必须达到的最低报酬水平 D.国家统一规定的行业平均利润率水平7、下列各项中，不属于零基预算法优点的是（ ）。 A.编制工作量小 B.不受现有预算的约束 C.不受现有费用项目的限制 D.能够调动各方节约费用的积极性 8、下列各项中，最适用于评价投资中心业绩的指标是（ ）。A.边际贡献B.部门毛利C.剩余收益D.部门净利润9、在企业责任成本管理中，责任成本是成本中心考核和控制的主要指标，其构成内容是（ ）。 A.产品成本之和 B.固定成本之和 C.可控成本之和 D.不可控成本之和 10、某企业的一个技术性成本中心，生产某甲产品，预算产量为800件，预算单位成本为50元；实际产量为900件，实际单位成本为46元，则该技术性成本中心的成本降低率为（ ）。A.8.7%B.-8%C.-8.7%D.8% 11、某项目需要投资3000万元，其最佳资本结构为40%股权，60%负债；其中股权资金成本为12%，债务资金则分别来自利率为8%和9%的两笔银行贷款，分别占债务资金的35%和65%。如果所得税税率为25%，该投资项目收益率至少大于（ ）时方案才可以接受。A.12.8243%B.8.6925% C.8.1235%D.9.1746%12、一般认为，企业利用闲置资金进行债券投资的主要目的是（ ）。A、谋取投资收益B、增强资产流动性C、控制被投资企业D、降低投资风险13、以下有关内部转移价格的描述中错误的是（ ）。A.依据市场价格定价是以市场的现行价格作为计价基础B.依据协商价格定价是双方进行协商并设法取得一致意见C.依据双重价格定价是双方采取不同的内部转移价格作为计价基础D.以成本为基础的转移定价上限是市场价格、下限是单位变动成本 14、下列销售预测分析方法中，属于定量分析法的是（ ）。A.专家判断法B.营销员判断法C.因果预测分析法D.产品寿命周期分析法15、下列关于集权型财务管理体制的说法，不正确的是（ ）。A、所有管理决策权都进行集中统一，各所属单位没有财务决策权B、有利于实行内部调拨价格C、有利于在整个企业内部优化配置资源D、企业总部财务部门不参与各所属单位的执行过程16、将投资区分为直接投资和间接投资所依据的分类标志是( )。A. 投资行为的介入程度B. 投资的领域C. 投资的方向D. 投资的内容17、假设某公司有500万股流通在外的普通股，附权方式发行250万股新股，每股认购价格为8元，该股票股权登记日前的每股市价为14元，则该附权优先认股权的价值为（ ）元。A.2 B.3C.1.5D.2.518、单位生产成本预算的编制基础不包括（ ）。A.生产预算B.材料采购预算C.制造费用预算D.销售费用预算 19、某企业开发新产品发生在研究开发费用形成了一项无形资产，根据税法规定，可按该项无形资产成本的一定比例在税前摊销，这一比例是（ ）。A.200%B.150%C.100%D.50%20、与股票筹资相比，下列各项中，属于留存收益筹资特点的是（ ）。 A.资本成本较高 B.筹资费用较高 C.稀释原有股东控制权 D.筹资数额有限 21、存货成本不包括（ ）。A.取得成本B.储存成本C.缺货成本D.转换成本 22、采用ABC控制法进行存货管理时，应该重点控制的存货类别是（ ）。 A.品种较多的存货 B.数量较多的存货 C.库存时间较长的存货 D.单位价值较大的存货 23、按照能否转换成公司股票，债券可分为（ ）。A.记名债券和无记名债券B.可转换债券和不可转换债券 C.到期偿还债券和提前偿还债券D.信用债券和担保债券24、债券内含报酬率的计算公式中不包含的因素是（ ）。A.债券面值B.债券期限C.市场利率D.票面利率25、下列各项成本中，与现金的持有量成正比例关系的是（ ）。A.管理成本B.咧定性转换成本C.企业持有现金放弃的再投资收益 D.短缺成本 二、多选题（共10小题，每题2分。选项中，至少有2个符合题意）1、在激进型营运资金融资战略中，企业永久性流动资产的资金来源包括（ ）。A.权益资金 B.长期负债资金 C.波动性流动负债 D.自发性流动负债 2、ABC分类的标准主要有（ ）。A.重量B.金额 C.品种数量 D.体积3、下列各项中，属于或有事项的有（ ）。A.为其他单位提供的债务担保B.企业与管理人员签订利润分享计划C.未决仲裁D.产品质保期内的质量保证4、债券的基本要素有（ ）。A、债券价格B、债券面值C、债券票面利率D、债券到期日5、2016 年 4 月 15 日，甲公司就乙公司所欠货款 550 万元与其签订债务重组协议，减免其债 务 200 万元，剩余债务立即用现金清偿。当日，甲公司收到乙公司偿还的 350 万元存入银行。 此前，甲公司已计提坏账准备 230 万元。下列关于甲公司债务重组的会计处理表述中，正确 的有（ ）。A.增加营业外支出 200 万元B.增加营业外收入 30 万元C.减少应收账款余额 550 万元D.减少资产减值损失 30 万元6、影响企业财务管理体制集权与分权选择的因素有（ ）。A、企业生命周期B、企业战略C、企业规模D、信息网络系统7、如果没有优先股，下列项目中，影响财务杠杆系数的有（ ）。A、息税前利润B、资产负债率C、所得税税率D、普通股股利8、下列关于无形资产摊销的说法，不正确的有（ ）。 A、无形资产摊销应当自可供使用当月起开始进行B、当月达到预定用途的无形资产，当月不摊销，下月开始摊销C、企业自用无形资产的摊销金额都应当计入管理费用D、企业出租无形资产的摊销价值应该计入营业外支出9、作为成本管理的一个重要内容是寻找非增值作业，将非增值成本降至最低。下列选项中，属于非增值作业的有（ ）。A零部件加工作业B零部件组装作业C产成品质量检验作业D从仓库到车间的材料运输作业10、采用比例预算法测算目标利润时，常用的方法有（ ）。A.资产周转率法B.销售收入利润率法 C.成本利润率法 D.投资资本回报率法 三、判断题（共10小题，每题1分。对的打，错的打）1、（ ）为了防范通货膨胀风险，公司应当签订固定价格的长期销售合同。2、（ ）商业折扣是企业对顾客在商品价格上的扣减。向顾客提供这种价格上的优惠，主要目的在于吸引顾客为享受优惠而提前付款，缩短企业的平均收款期。 3、（ ）长期借款的例行性保护条款，一般性保护条款，特殊性保护条款可结合使用，有利于全面保护债权人的权益。4、（ ）采用集权型财务管理体制，在经营上，可以充分调动各所属单位的生产经营积极性。5、（ ）直接筹资是企业直接从社会取得资金的一种筹资方式，一般只能用来筹集股权资金。6、（ ）债券的当前收益率和票面收益率相比，前者能全面地反映投资者的实际收益，而后者忽略了资本损益。 7、（ ）可转换债券的持有人具有在未来按一定的价格购买普通股股票的权利，因为可转换债券具有买入期权的性质。8、（ ）企业财务管理体制是明确企业各财务层级财务权限、责任和利益的制度，其核心问题是财务决策。9、（ ）相对于企业长期债券筹资，短期融资券的筹资成本较低。10、（ ）经济危机时期，由于企业经营环境恶化、销售下降，企业应当逐步降低债务水平，以减少破产风险。 四、计算分析题（共4大题，每题5分，共20分）1、某企业生产甲产品，有关资料如下： (1)预计本月生产甲产品600件，每件产品耗用工时10小时，制造费用预算为18000元(其中变动性制造费用预算12000元，固定制造费用预算为6000元)，该企业产品的标准成本资料如下：(2)本月实际投产甲产品520件，已全部完工入库，无期初、期末在产品。 (3)本月耗用的材料每千克0.62元，全月实际领用46800千克。 (4)本月实际耗用5200小时，每小时平均工资率3.8元。 (5)制造费用实际发生额16000元(其中变动制造费用10920元，固定制造费用5080元).变动制造费用实际分配率为2.1元/小时。 要求：计算甲产品的各项成本差异(固定制造费用差异采用三差异分析法)。2、B公司目前采用30天按发票金额付款的信用政策，有关数据如下：假设该项投资的资本成本为10%；一年按360天计算。要求：（1）计算该公司的现金周转期；（2）计算该公司平均存货、平均应收账款及平均应付账款；（3）计算“应收账款应计利息”、“存货应计利息”、“应付账款应计利息”；（4）计算该公司采用目前信用政策的“税前损益”。3、甲公司为某企业集团的一个投资中心，X是甲公司下设的一个利润中心，相关资料如下： 资料一：2012年X利润中心的营业收入为120万元，变动成本为72万元，该利润中心副主任可控固定成本为10万元，不可控但应由该利润中心负担的固定成本为8万元。 资料二：甲公司2013年初已投资700万元，预计可实现利润98万元，现有一个投资额为300万元的投资机会，预计可获利润36万元，该企业集团要求的较低投资报酬率为10%。 要求： （1）根据资料一，计算X利润中心2012年度的部门边际贡献。 （2）根据资料二，计算甲公司接受新投资机会前的投资报酬率和剩余收益。 （3）根据资料二，计算甲公司接受新投资机会后的投资报酬率和剩余收益。 （4）根据（2），（3）的计算结果从企业集团整体利润的角度，分析甲公司是否应接受新投资机会，并说明理由。 4、资产组合M的期望收益率为18%，标准离差为27.9%，资产组合N的期望收益率为13%，标准离差率为1.2，投资者张某和赵某决定将其个人资产投资于资产组合M和N中，张某期望的最低收益率为16%，赵某投资于资产组合M和N的资金比例分别为30%和70%。 要求：(1).计算资产组合M的标准离差率；(2).判断资产组合M和N哪个风险更大？(3).为实现期望的收益率。张某应在资产组合M上投资的最低比例是多少？(4).判断投资者张某和赵某谁更厌恶风险，并说明理由。 五、综合题（共2大题，每题12.5分，共20分）1、某企业需要一台不需安装的设备，该设备可以直接从市场购买，也可以通过经营租赁取得。如直接购买，市场含税价为100000元，折旧年限为10年，预计净残值率为10%。若从租赁公司租入，每年末支付租金15000元，租期10年。无论如何取得设备，投入使用后每年均可增加的营业收入80000元，增加经营成本50000元，增加营业税金及附加5000元。假定基准折现率为10%，企业所得税税率为25%。要求：(1)用差额投资内部收益率法判断是否应租赁设备。(2)用折现总费用比较法判断是否应租赁设备。2、甲公司系增值税一般纳税人，适用增值税税率为 17%，适用的所得税税率为 25%，按净利润的 10%计提法定盈余公积。甲公司 2016 年度财务报告批准报出日为 2017 年 3 月 5 日，2016年度所得税汇算清缴于 2017 年 4 月 30 日完成，预计未来期间能够取得足够的应纳税所得额 用以抵减可抵扣暂时性差异，相关资料如下：资料一：2016 年 6 月 30 日，甲公司尚存无订单的 W 商品 500 件，单位成本为 2.1 万元/件，市场销售价格为 2 万元/件，估计销售费用为 0.05 万元/件。甲公司未曾对 W 商品计提存货跌价准备。资料二：2016 年 10 月 15 日，甲公司以每件 1.8 万元的销售价格将 500 件 W 商品全部销售给乙公司，并开具了增值税专用发票，商品已发出，付款期为 1 个月，甲公司此项销售业务满足收入确认条件。资料三：2016 年 12 月 31 日，甲公司仍未收到乙公司上述货款，经减值测试，按照应收账款余额的 10%计提坏账准备。资料四：2017 年 2 月 1 日，因 W 商品质量缺陷，乙公司要求甲公司在原销售价格基础上给予 10%的折让，当日，甲公司同意了乙公司的要求，开具了红字增值税专用发票，并据此调整原坏账准备的金额。假定上述销售价格和销售费用均不含增值税，且不考虑其他因素。要求：（1）计算甲公司 2016 年 6 月 30 日对 W 商品应计提存货跌价准备的金额，并编制相关会计分录。（2）编制 2016 年 10 月 15 日销售商品并结转成本的会计分录。（3）计算 2016 年 12 月 31 日甲公司应计提坏账准备的金额，并编制相关分录。（4）编制 2017 年 2 月 1 日发生销售折让及相关所得税影响的会计分录。（5）编制 2017 年 2 月 1 日因销售折让调整坏账准备及相关所得税的会计分录。（6）编制 2017 年 2 月 1 日因销售折让结转损益及调整盈余公积的会计分录。第 21 页 共 21 页试题答案一、单选题（共25小题，每题1分。选项中，只有1个符合题意）1、B2、C3、答案：D4、D5、B6、C7、【答案】A 8、【答案】C9、C10、D11、B12、A13、D14、【答案】C15、D16、A17、A18、D19、【答案】B20、【答案】D21、D22、【答案】D23、B24、【答案】C25、C二、多选题（共10小题，每题2分。选项中，至少有2个符合题意）1、ABCD2、BC3、【答案】ACD4、【正确答案】 BCD5、【答案】CD6、【正确答案】 ABCD7、【正确答案】 AB8、BD9、【答案】CD10、BCD三、判断题（共10小题，每题1分。对的打，错的打）1、2、3、4、5、6、7、8、9、10、四、计算分析题（共4大题，每题5分，共20分）1、(1)直接材料成本差异材料价格差异=(0.62-0.60)46800=936(元)材料数量差异=(46800-520100)0.6=-3120(元)(2)直接人工成本差异直接人工效率差异=(5200-52010)4=0直接人工工资率差异=5200(3.8-4)=-1040(元)(3)变动制造费用成本差异变动制造费用耗费差异=5200(2.1-2)=520(元)变动制造费用效率差异=2(5200-52010)=0(4)固定制造费用成本差异固定制造费用耗费差异=5080-6000=-920(元)固定制造费用产量差异=6000-15200=800(元)固定制造费用效率差异=1(5200-5200)=02、（1）现金周转期=40+30-50=20（天）（2）平均存货=存货周转期每天销货成本=40306000/360=34000（元）平均应收账款=应收账款周转期每天的销售收入=30360000/360=30000（元）平均应付账款=应付账款周转期每天的购货成本=50214200/360=29750（元）（3）应收账款应计利息=3000085%10%=2550（元）存货应计利息=3400010%=3400（元）应付账款应计利息=2975010%=2975（元）（4）3、（1）部门边际贡献=120-72-10-8=30（万元） （2）接受新投资机会前： 投资报酬率=98/700100%=14% 剩余收益=98-70010%=28（万元） （3）接受新投资机会后： 投资报酬率=（98+36）/（700+300）100%=13.4% 剩余收益=（98+36）-（700+300）10%=34（万元） （4）从企业集团整体利益角度，甲公司应该接受新投资机会。因为接受新投资机会后，甲公司的剩余收益增加了。4、1.资产组合M的标准离差率=27.9%/18%=1.55；2.资产组合N的标准离差率为1.2小于资产组合M的标准离差率，故资产组合M的风险更大；3.设张某应在资产组合M上投资的最低比例是X：18%X+13%（1-X）=16%，解得X=60%。为实现期望的收益率，张某应在资产组合M上投资的最低比例是60%；4.张某在资产组合M（高风险）上投资的最低比例是60%，而在资产组合N（低风险）上投资的最高比例是40%，而赵某投资于资产组合M和N的资金比例分别为30%和70%；因为资产组合M的风险大于资产组合N的风险，并且赵某投资于资产组合M（高风险）的比例低于张某投资于资产组合M（高风险）的比例，所以赵某更厌恶风险。五、综合题（共2大题，每题12.5分，共20分）1、(1)差额投资内部收益率法，是指在两个原始投资额不同方案的差量净现金流量(记作ANCF)的基础上，计算出差额内部收益率(记作AIRR)，并与基准折现率进行比较，进而判断方案孰优孰劣的方法。如购买设备：每年的折旧=100000(1-10%)/10=9000(元)，每年的税前利润=80000-50000-5000-9000=16000(元)，每年的净利润=16000(1-25%)=12000(元)。各年的现金净流量为：NC0=-100000(元)，NCF1-9=12000+9000=21000(元)，NCF10=21000+10000=31000(元)。如租赁设备：每年支付租金=15000(元)，每年的税前利润=80000-50000-5000-15000=10000(元)，每年的净利润=10000(1-25%)=7500(元)。各年的现金净流量为：NCF0=0(万元)，NCF110=7500+0=7500(元)。购买与租赁设备各年的差额净现金流量为：ANCF0=-100000-0=-100000(元)，ANCF19=21000-7500=13500(元)，ANCF10=31000-7500=23500(元)。计算差额投资内部收益率：13500(P/A,i,9)+23500(P/F,i,10)-100000=0。当i=6%时，13500(P/A,6%,9)+23500(P/F,6%,10)-100000=135006.8017+235000.5584-100000=4945.35(元)。当i=7%时，13500(P/A,7%,9)+23500(P/F,7%,10)-100000=135006.5152+235000.5083-100000=-99.75(元)。差额投资内部收益率=6%+(0-4945.35)/(-99.75-4945.35)(7%-6%)=698%。由于差额投资内部收益率小于折现率10%，应该租赁该设备。(2)折现总费用比较法是直接比较两个方案的折现总费用的大小，然后选择折现总费用低的方案。无论是购买设备还是租赁设备，每年增加营业收入、增加营业税金及附加和增加经营成本都不变，可以不予考虑。如购买设备：投资现值=100000(元)，每