第六课_投资理财的选择.ppt

第六课投资理财的选择 第二单元生产 劳动与经营 补 2015年3考 江苏文综12 25题 福建文综31题 都是以选择题的形式考查 江苏文综12要计算各种投资产品的收益率 一 考点考向概览 二 整体感知 储蓄存款与商业银行 股票等几种投资方式 投资收益与投资风险可以联系以下热点 1 国家相关政策 稳健的货币政策及其微调 利率市场化改革 存款利率或存款准备金率的变化 其他金融方面的政策 2 社会经济情况 网络金融理财产品情况 商业银行创新情况 企业开办商业银行 股票市场情况 国家债券的发行等 3 居民投资情况 储蓄率的变化 投资构成的变化等 热点关注 1 储蓄存款 1 含义 2 利息 3 种类及利弊 4 特点 三 考点梳理 考点一储蓄存款和商业银行 2015年高考上海卷16 某商业银行一年和两年定期存款利率分别是2 25 和2 85 存款到期不取 银行会自动将利息并入本金再转存一定年份 陈医生有80000元现金 考虑到可能的应急需要 他选择了 定存一年自动转存一年 的存款方式 两年后陈医生实际获得的利息与 定存两年 相差 A 2719 5元B 1024 98元C 960元D 919 5元 答案 D 利息 利率与本金 存款利息 存款利息 本金 利息率 存款期限 利率 一定期限内利息与本金的比率 有年利率 月利率 日利率三种表示方法 我国储蓄存款基准利率由中国人民银行拟定 是国家进行宏观调控的重要杠杆 其变动对经济的影响表现在 银行因为使用储户存款而支付的报酬 是存款本金的增值部分 货币政策 中央银行为实现一定的宏观经济目标 而对货币供应量和信贷量进行调节和控制所采取的指导方针及其相应的政策措施 其一 在经济增长滞缓 需求不足时 扩大货币发行量 降低存贷款基准利率和存款准备金率 积极的货币政策 适度宽松 通货紧缩 供过于求 其二 经济过热 供给不足 物价上涨时 减少货币发行量 提高存贷款基准利率和存款准备金率 从紧的货币政策 通货膨胀 供不应求 提醒 存款储蓄的名义收益和实际收益利息收益是存款储蓄的名义收益 其实际收益还要看同期物价涨幅 如果存款利率低于物价涨幅 则银行存款贬值 此时存款储蓄的实际收益是负值 4 特点 比较安全 风险较低 但也存在通货膨胀情况下存款贬值及定期存款提前支取而损失利息的风险 提醒 不能认为储蓄存款没有风险 不能误认为储蓄越多越好 见资料的提示 拓展 辩证看待我国居民储蓄存款的快速增加 2 商业银行 1 性质 以利润为主要经营目标的金融机构 2 中国商业银行体系 我国商业银行以国家控股银行为主体 是我国金融体系中最重要的组成部分 3 业务 2 明确我国中央银行与商业银行的区别我国的中央银行是中国人民银行 它是国务院组成部门之一 在国务院的领导下依法独立执行货币政策 履行职责 开展业务 作为国家机关 与商业银行以营利为目标的企业性质不同 资金主要来源于税收 与商业银行主要来源于吸收存款不同 与商业银行基本业务不同 主要是发行货币 制定货币政策 不包括针对一般居民个人和单位组织的存贷款等业务 拓展 1 商业银行利润商业银行的利润 贷款利息 其他收入 存款利息 其他支出 3 存款准备金率存款准备金是指金融机构为保证客户提取存款和资金清算需要而准备的在中央银行的存款 是限制金融机构信贷扩张和保证客户提取存款和资金清算需要而准备的资金 中央银行要求的存款准备金占其存款总额的比例就是存款准备金率 中央银行通过调整存款准备金率 可以影响金融机构的信贷扩张能力 从而间接调控货币供应量 因此同利率一样是国家进行宏观调控的重要金融杠杆 当中央银行提高存款准备金率时 商业银行可提供放款的能力就下降 有利于遏制通货膨胀 降低存款准备金率 则会增加商业银行放贷能力 对经济发展起到刺激作用 1 股票 1 股票的性质 作用与收益 考点二投资与融资 2 股东权利 股票代表股东对股份公司的所有权 包括参加股东大会 投票表决 参与公司的重大决策 收取股息或分享红利等权利 3 股票市场建立和发展的意义 对促进资金融通 提高资金使用效率 推动企业改革和发展具有重要作用 2 债券 1 性质 债务证书 债务凭证 代表的是债权债务关系 2 收益 支付约定的利息 并到期偿还本金 3 作用 提醒 股票代表的是持有者对股份有限公司的所有权 债券代表的是一种债权债务关系 这是股票与债券的主要区别 4 债券的三种类型 3 商业保险 1 性质 作用 规避风险的有效措施 具有保障功能 2 两大分类 人身保险 财产保险 3 三大原则 公平互利 协商一致 自愿订立 提醒 购买了商业保险 避免风险购买商业保险是投保人把风险转移给保险人 减少自己的风险损失 而不是避免风险 1 性质不同 社会保险具有保障性 不以盈利为目的 商业保险具有经营性 以追求经济效益为目的 2 建立基础不同 社会保险建立在劳动关系基础上 只要形成了劳动关系 用人单位就必须为职工办理社会保险 商业保险自愿投保 以合同契约形式确立双方权利义务关系 3 管理体制不同 社会保险由政府职能部门管理 商业保险由企业性质的保险公司经营管理 4 对象不同 参加社会保险的对象是劳动者 其范围由法律规定 受资格条件的限制 商业保险的对象是自然人 投保人一般不受限制 只要自愿投保并愿意履行合同条款即可 商业保险与社会保险的主要区别 拓展 5 保障范围不同 社会保险解决绝大多数劳动者的生活保障 商业保险只解决一部分投保人的问题 9 法律基础不同 社会保险由劳动法及其配套法规来立法 商业保险则由经济法 商业保险法及其配套法规来立法 8 时间性不同 社会保险是国家稳定的 连续性的制度 商业保险是一次性 短期的企业行为 7 待遇计发不同 社会保险的待遇给付原则是保障劳动者基本生活 保险待遇一般采取按月支付形式 并随社会平均工资增长每年调整 商业保险则按 多头多保 少投少保 不投不保 的原则确定理赔标准 6 资金来源不同 社会保险的资金由国家 企业 个人三方面分担 商业保险的资金只有投保人保费的单一来源 4 四种投资方式的主要区别 5 融资 1 含义 筹集资金的行为 2 主要方式 银行贷款 发行股票和债券 3 目的 追求利润的最大化 图示 融资与投资的渠道 1 谨慎选择投资方式 主要根据自身实际 综合比较各种投资方式的收益 回报率 和风险 理性投资 2 把握四个原则 兼顾收益与风险 既要注意投资的回报率 也要注意投资的风险性 兼顾多元与重点 要注意投资的多元化 兼顾意向与实力 要根据自己的实际情况 量力而行 兼顾个人与国家 既要考虑个人利益 也要考虑国家利益 不得违反国家的法律法规 拓展 选择投资方式要充分考虑的因素 1 不能正确计算各种投资的收益或收益率 疑难纠正 熟练运用相关公式 准确计算 1 熟记利息计算公式 利息 本金 利息率 存款期限 其中 利率应分清是年利率 月利率还是日利率 并注意是否是复利计算方式 复利计算方式中 先期的利息计入后期本金 2 熟记投资收益率的计算公式 收益率 预期收益 投资额 走出误区 2 对股票投资收益认识错误 疑难纠正 正确认识股票投资收益 1 明确股票投资收益分为两部分 一是股息或红利收入 二是股票价格上升带来的差价 2 明确股票投资收益的不确定性 股息或红利来源于企业利润 因此受到公司经营状况的直接影响 股票价格受到包括公司经营状况在内的多种因素的影响 不确定性很大 因此股票是一种高风险的投资方式 3 债券与股票以及三种债券区分不清 疑难纠正 正确认识债券与股票以及三种债券的区别 1 债券与股票的区别 二者的根本区别在于性质不同 债券是债务证书 代表债权债务关系 股票是股份凭证 代表所有权 由此决定了二者在收益 偿还方式上的不同 2 三种债券的区别 主要区别是发行主体不同 由此决定了三者风险 收益的不同 1 2014 上海单科 在小说 哈利 波特与魔法石 中 巨人海格在送哈利去魔法学校之前 带他到银行取哈利父母存放在保管库的遗产 当小妖精拉环打开库门时 哈利睁大双眼 难以置信这些金加隆 银西可和青铜纳特 魔法货币 是他的 故事中 A 哈利取代父母与银行形成了债权债务关系B 银行充当了哈利父母与哈利之间的信用中介C 保管库里的货币属于哈利父母在银行的存款D 哈利父母租用保管库所付费用是银行收入来源 真题演练 D 2 2014 海南单科 中国人民银行决定 自2013年7月20日起 全面放开金融机构贷款利率管制 由金融机构根据商业原则自主确定贷款利率水平 放开贷款利率管制将导致 A 金融机构的利润水平逐步提高B 资金大规模流向实体经济C 利率差异化金融产品不断出现D 社会融资成本大幅度降低 C 3 2014 上海单科 小张大学毕业后与同学联手创业 从银行获得两年期的政策性贷款20万元 年利率为6 利息按复利计算 若采用两年内还清利息的方式 则小张平均每年偿还利息 A 1 2万元B 1 236万元C 2 4万元D 2 472万元 B 2014年11月21日 中国人民银行决定下调金融机构人民币贷款和存款基准利率 金融机构一年期贷款基准利率下调0 4个百分点至5 6 一年期存款基准利率下调0 25个百分点至2 75 与此同时 央行宣布 结合推进利率市场化改革 将金融机构存款利率浮动区间的上限由存款基准利率的1 1倍调整为1 2倍 对于购房者来说 此次贷款利率的下调意味着还款负担的降低 思考 如何理解银行利率的变化对经济的影响 提示 当中央银行提高银行存贷款基准利率时 居民储蓄利息收益增加从而存款意愿增强 商业银行可提供放款的能力就下降 有利于遏制通货膨胀 降低银行存贷款基准利率 居民储蓄利息收益减少从而降低存款意愿 有利于刺激消费 同时会增加商业银行放贷能力 对经济发展起到刺激作用 4 2014 北京文综 债券利率受到风险的影响 当风险下降时 债券利率降低 小华准备购买某企业新发行的债券 通过查询该企业近几期债券的利率 绘制了下图 相对于稳定的国债利率 该企业债券利率从第2期到第3期下降的原因可能是 A 国际原油价格上涨 企业运输成本上升B 新产品受市场欢迎 企业经济效益提高C 面临高额关税 企业国际市场份额下滑D 海外投资失误 企业债务负担大幅增加 B 5 2014 福建文综 从收益最大化的角度 你会选择下表中哪种理财产品 A 股票B 债券C 基金D 保险 解析 选C 根据表格信息 股票的收益率为0 3 4 7 5 债券的收益率为0 35 6 5 833 基金的收益率为0 2 2 10 保险的收益率为0 25 8 3 125 经过比较可知 基金的收益率最高 C入选 解答本题的两大关键点 1 明确题意所指 选择四种理财产品中收益最大的 应该将年预期收益除以本金 计算出收益率再进行比较 2 计算准确 6 2014 四川文综 2014年4月11日 上海证券交易所发布公告 终止中国长江航运集团南京油运有限公司股票 ST长油 交易资格 这意味着已连续四年亏损的 ST长油终于退出股票市场 持有该股票的股民也因此不同程度地受到损失 ST长油退市事件的警示是 上市公司应努力改善治理结构 着力提高资本使用效益 上市公司应不断调整资本结构 尽力降低股市融资水平 投资者应保持理性 越是经营不善的公司投资风险越大 投资者应承受风险 风险越大的公司其投资收益率越高A B C D A 7 2013 江苏单科 王某手中有现金30万元 本来想用这笔钱进行扩大再生产 预期年收益率为10 王某妻子认为 现在房价每年也会上涨10 可以再从银行贷款70万元买一套价值100万元的房产进行投资 假定银行贷款年利率为6 且利息一年后一次性支付 经考虑 王某采纳了妻子的建议进行房产投资 王某之所以作出这种选择 是因为在不考虑税费等因素的情况下 买房比扩大再生产投资 A 年预期收益增加4万元B 年预期收益率高23 C 年预期收益增加2 8万元D 年预期收益率高10 解析 选C 如果将手中的30万元用于扩大再生产 其预期年收益为30 1 10 33万元 如果用于房产投资 其预期年收益为100 1 10 70 1 6 35 8万元 相比之下 不考虑税费等因素 买房比扩大再生产投资年预期收益增加35 8 33 2 8万元 8 2013 上海高考 我国商业银行最重要的资金来源和进行其他业务的基础是 A 吸收公众存款B 发放企业贷款C 中间业务收费D 取得存贷利差 A 9 2013 新课标 卷 2011年我们城乡居民人民币储蓄存款余额达35 2万亿元 人均储蓄25548元 分别比2010年增长16 和15 3 高于同期GDP的增长速度 根据上述事实可以推断出 社会保障体系不断健全增加了人们储蓄意愿 我国居民的储蓄率随GDP的增长而增长 我国居民投资理财的渠道比较狭窄 品种较少 我国城乡居民的生活水平不断提高A B C D D 10 2013江苏卷 A公司以巨资购入S公司发行的股份 双方将在多领域进行深入合作 这一合作预计在未来三年内将给S公司带来大约3 8亿美元的营销和电子商务收入 次日 此消息引发S公司股价大幅高开 收盘涨幅达9 4 A公司与S公司的合作推动了股价上升 说明A 股票是一种高收益的投资方式B 企业重组对股价会产生有利影响C 股价上升主要是由相关消息推动的D 股价受公司经营状况预期的影响 D 11 2014 新课标全国卷 按现行规定 金融机构人民币存款利率 年利率 一年期为3 两年期为3 75 老陈有10000元闲置资金 准备存两年 那么 这笔钱以一年期连续存 第一期利息计入第二期本金 两年的利息比存一个两年期的利息 A 少141元B 多141元C 少150元D 多150元 A 解析 选A 本题考查存款利息的计算 老陈把10000元以一年期连续存 第一期利息计入第二期本金 两年获得的利息为 10000 3 10000 10000 3 3 609 元 老陈把10000元存一个两年期获得的利息为 10000 3 75 2 750 元 第一种存款方式与第二种存款方式获得的利息比较 609 750 141 元 12 2013 海南单科 随着经济的发展 人们持有的有价证券的种类越来越多 下列选项中体现凭证持有者与凭证发行者之间所有权关系的是 A 股票B 人民币C 国库券D 转账支票 解析 选A 股票是股份有限公司在筹集资本时向出资人出具的股份凭证 股票代表其持有者对公司的所有权 A项符合题意 B C D三项不符合题意 A 2015江苏卷 12 老吴在年底对年初购买的投资产品进行了梳理 50元买入甲公司的股票已按54元卖出 乙公司股票价格仍为20元 按照每股1 2元进行了现金分红 丙公司股票价格也没变 按照每20股送一股进行了股票分红 某银行理财产品的年收益率为6 上述投资产品中 年收益率最高的是A 甲公司股票B 乙公司股票C 丙公司的股票D 银行理财产品 A 解析 收益率 收益 投入 要比较四种理财产品的收益率 分别计算四种理财产品的收益即可 为了便于比较 现假设给四种理财产品分别投资100元 甲公司的股票则赚取8元 乙公司每股1 2元现金分红 100元可以购买5股该公司股票 收益为1 2 5 6元 丙公司每20股送一股股票分红 100元可购买20股 则每股价格5元 其收益为21 5 100 5元 银行理财产品的收益为100 6 6元 综合比较 甲公司年收益率最高 故选A 2015江苏卷 25 我国股票发行将由核准制向注册制转变 实行注册制后 股票发行主要不是由政府决定 证券发行机构只对股票发行人的申报文件作形式审查 公司股票的良莠留给市场决定 这一改革 A 意味着股票投资的收益取决于企业经营状况B 符合市场在资源配置中起决定性作用的要求C 会使股票价格越来越偏离企业实际经营状况D 意味着国家对股票市场监管的削弱 B 2015福建卷 31 通货膨胀是指经济运行中出现的物价总水平持续上涨的现象 当一国的通货膨胀率持续以两位数的水平变化时 有可能出现的情况是A 居民的生活质量提升B 百姓的储蓄意愿明显降低C 生产者投资欲望减弱D 工薪阶层处于有利的地位 B 炒楼资金转战股市 房冷股热 形成反差国家统计局公布的2014年9月份70个大中城市新建商品住宅销售价格变动情况显示 与上个月相比 70个大中城市中 除厦门环比持平 其余城市环比均下降 与之相对的是日渐回暖的股市 在楼市投资回报率大幅降低的背景下 不少逐利资金加入A股投资是正常现象 未来股市能否保持良好势头更多要看中国经济增长模式转型以及股市基础性制度设立方面的脚步能否跟上 从投资的角度看 为什么会出现 房冷股热 的现象 这说明投资股票一定会获利吗 提示 投资追求的是