（产业经济学专业论文）基金研究分析平台的设计与实现.pdf

对外经济贸易大学硕士学位论文y 8 6 3 主 l 摘要 随着基金数量和规模的增加和扩大 对基金进行专业的分析评价也变得越来越迫 切 基金研究人员普遍反映基金研究报告客观内容的撰写占用了他们大量的宝贵时 间 同时 商业数据库 如w i n d 巨灵等 提供的基金数据资料存在准确性不高 实用 性不强等缺点 针对以上问题 本文提出了一种新的基金研究分析方式 即建立基于自建数据库 的基金研究分析平台 研究人员通过该研究平台来调用研究报告模板 报告模板从自 建数据库和商业数据库中提取数据资料完成报告客观内容部分的撰写 根据这种设计 思想 银河证券信息中心成功的为公司基金研究中心实现了上述功能 作者有幸参与 了该系统需求分析 设计 系统实现的全过程 本文在介绍这种设计思想之后 详细 描述了系统该平台从提出需求至系统实现的整个过程 以期对其他类似系统的开发提 供借鉴 该系统使用以后 成功的实现了基金研究报告模板 客观内容部分的自动生成 解决了基金数据资料准确性问题和实用性闯题 同时通过数据库提供数据库资料 如 研究人员报告撰写数量 报告被阅读数量等 能够完成基金的知识管理和研究人员 的考核工作 另外 通过对不同的客户实行差异化服务 提高了客观关系管理水平 关键词 基金研报知识管理数据库 对外经济贸易大学硕士学位论文 a tp r e s 姐t w h c m n d 粗a l y s td o i n gf i u l d 柚a i y s i s t h e yh v cs e y e r a lp r o b i e m s 1 t h c y o f t e n 嗽d a t af r o mb u s m e s sd 她b 笛e s b u tt h ed a 诅b a d o c s n th a v ed a t ae x a c te n o ug h 2 i nt h ep r o o e s so fr e p o nw r i t i n g e x t e m a lc o n t e n tt a k e st l l el o n g e rt i m e 3 t b er e s e 盯c hr c 蚰l t c a n b ef u n yu s e d 4 i t sd i f f 哪n tt om e 豁u r em er e s e a r c hr e s l l to ft h ea n a l y 鸡s 0i l d i f 诧 n tt oa s s e s st h ea n a l y s t st a s k w eh a v eaf i l n dr e s e 哦ba n da n a l y s i sp l a t f o m l r h i c hi se s t a b l i s h e db a s e do n s e l f i 蝴a s c t h ef o 皿c rp r o b l e m sc a nb es o l v c de 弱i l y 1 飞cd a t ao fs e l f d a t a b a i sb 雒c d o nb u s i n e s sd a t a b a s e a tt h es a m et i m e a o c o f d i n gt od a t aw h i c hi sc 0 e c t e db yt h ea n a l y s t w ec 锄u p d a t c 柚di n c r c 髂et l l cs e l f d 扯a b a s e w h 锄柚a l y s tw r i t i n gr c p o r t s t h ep l a t f o 姗 m l n s f e r sr e p o r tm o d e l a n dm er e p o nm o d dm m s f e r st h ed a t af r o mb n s i n e s sd a t a b a s e 如d s e l f d a t a b a s ea u t o m a t i c a l l y 妯m i sw a y 山ea i l a l y s tc a ns a v em u c ht i m e t h er e p o r t n u m b 盱w h i c hi sw r i t t c b ya n a i y s t 血dt h er c s c 砌r c s u l tc a nb cr c g i s t e r e db yt h ep l a t f o 咖 a n d i t w i ub e t h e b 弱i s t o 戤鹞t h e 强a l y s t i h ep l a 如衄h a ss o m ea d v a m a g e sa sf o l l a w s 1 t h es e l f d a t d b a s e se s t a b i i s h m e n t e n s u sc h ev e f a d t yo ft h ed a t a 2 b 洳g sf o r 蹦娃t h ed c t a i j e da n a l y s i s u s e r s r e q u i r e m e n t s d e s i 口a i l dc o n s m l ds y s t e mb a s 础0 n t 1 1 i sp l a 哟r n l 3 m a k e st 1 1 el m a w l e d g e m a n a g e m e n ti nf u n dr e s e a r c hc c n t e r f r c p e r f c d 4 m a e si te a s i l yf o rm a i l a g c rt 0 a s s e s s 山ea n a l v s t k e yw o r d s f u n d r e s e a r c hr e p o r t k o w l e d g cm 妞a g e m e n t k m d a t a b a s e 3 对外经济贸易大学硕士学位论文 第一章概述 1 1 证券业信息化的发展现状 就目前证券信息化的总体而言 当前证券行业的交易系统大多数是建立在营业部 一级的 即有关客户及部门的交易数据都存储在营业部的数据服务器中 由于历史的 原因及从经济角度考虑 营业部服务器一般采用相对廉价的低档服务器系统 c o m p a q p 科i a n t 系列 m mn c t 血i t y 系统以及h pn e t s e r v c r 系列是当前国内证券行业最常见 的服务器硬件平台 m 除此以外 由国内企业 如联想等 生产的p c 服务器也逐渐在证券营业部使用 与几乎所有其他行业一样 p c 及p c 服务器在证券业的流行在一定程度上得益于 微软强大的软件支持 在文件服务器方面 由于与交易所之间交换文件的需要以及受 主要基金分析系统对平台的要求所制约 n o v e l l t w a r e 一直是证券业局域网操作 系统的代名词 而且在以后可能相当长一段时间内仍将是 在数据服务器方面 早期 建立在x b a s e 数据文件上的交易模式现已成为风毛麟角 且很难跨进2 l 世纪的大门 o 随后出现了为业界推崇的c l i e n t s e r v e r 体系架构 试图通过将核心数据与网络 分离来实现安全性 可靠性以及传输效率 在1 9 9 5 年左右 国内证券界曾一度使用 建立在微机服务器上的n e t w a r e 3 1 x s y b a s e 数据服务器软件组合平台 但这一组合 的执行效率不甚理想 不久就被微软的w i n d 0 w sn t l ss q l s e r v e r 所取代 除了 性能提高以外 后者的可视化用户友好界面使电脑集成商的安装人员和证券营业部的 电脑管理员可以方便地进行维护 直到现在 p cs e r v e r w i n d o w sn t m ss q l s e r v e r 仍然是证券业交易系统支持平台的主流 与此同时 证券网络技术也有了长足的发展 主干速率1 0 兆的以太网络现在只 能用于证券营业部的一个远程大户室中 营业部的主干网络已主要使用快速以太网或 更高档的千兆位以太网 值得注意的是 千兆位以太网络正逐渐成为证券营业部的局 域网主干 由于管理的需要 证券公司总部 或地区总部 与各营业部之间通常还通 过路由器建立了广域网 以便进行信息传递以及运行诸如中央监控 o a 系统等软件 其证券交易的方式也从原来单一的柜台手工交易服务到现在诸如 自助委托 电话委 托 远程委托及m 把m e t 委托交易等 证券营业部服务方式也从传单式的信息服务到 目前人工座席的贴心服务 o 王锦炎 中国证券市场信息化建设问题的思考 中国i i e 券信息技术 2 0 0 1 第4 期 同上 汤世生 证券信息技术大全 中国邮电出版社 2 0 0 1 o 赛选顾问 中图证葬行业信息化现状及趋势研究 中国计算机用户 2 0 0 2 年1 1 月 1 对外经济贸易大学硬士学位论文 证券信息化面临盯o 的挑战 不但证券业内部环境受到了前所未有的挑战 其外部环境 国内外政治 经济等 多种因素的变化 也使得我国证券业的发展面临更大的挑战 1 市场走向成熟 竞争日益加剧 许多证券公司开始购并以期降低经营成本 区域型证券公司更需要从狭缝中求生存 2 证券主管机构方面 需要提高对营业部 技术 人员等各方面的管理水平 确保股民的投资权益 监督证券公司营业部的计算机系统要达到安全性 可靠性 可 操作性三大目标 3 交易所方面 需要保证营业部越来越规范缝经营 并且能够满足在资本市场 规模扩大 上市公司增加 新的证券交易业务 如融资 融券的信用交易 不断涌现 之后出现的新要求 又能迅速对市场变化做出反应 调整业务内容 4 广大股民方面 要求证券公司提供更高质量的服务 如个股的历史财务数据 和报表 产业分折报告 上市公司的相关公开信息 技术分析工具 股评 交易法规 和政策等 5 上市公司方面 需要在激烈的竞争环境中选择信誉好的交易所进行交易 6 随着改革开放力度加大 国内的资本市场将会面临市场开放的问题 即国外 资金进入国内市场 国内证券业要做好与国外公司竞争的准备 为了减少证券行业的行业成本 提升中国证券行业的总体竞争力 必须提高其整 体的信息化水平 当前 我国证券行业对信息化的积极性比较高 信息化的发展速度 也非常快 1 2 国内外知识管理系统现状分析 1 2 1 知识管理概念 知识管理就是系统地利用信息和专门技术 以改善企业机构的创新能力 响应能 力 生产效率和技能素质 其出发点是把知识视为企业最重要的战略资源 把最大限 度地掌握和利用知识作为提高企业竞争力的关键 它是以 人 为中心 以信息为基 础 以知识创新为目标 其目的就是寻求信息处理能力与入的知识刨新能力的最佳结 合 在整个管理过程中最大限度地实现知识共享 以便将最恰当的知识在最恰当的时 间传递给最恰当的人 使他们能够做出最恰当的决策 通过知识的共享 利用和创新 提高企业的应变能力 创新能力和创造价值的能力o 知识管理不是单一的管理职能 它涉及到人力资源管理 技术管理和信息管理 战略管理等多种管理职能的管理形式和内容 同时 知识管理也不是单纯的技术 而 赛迪顾问 中国证券行业信息化现状及趋势研究 中国 讦算机用户 2 0 0 2 年1 1 月 汤世生 证券信息技术大全 中国邮电出版社 2 0 0 1 王广字 知识管理 冲击与改进战略研究 清华大学出版社 2 0 0 4 2 对外经济贸易大学硕士学位论文 与信息技术 管理方式 企业文化紧密结合 即将信息与信息 信息与人 信息与过 程联系起来 以进行大量创新 知识管理的基本职能包括知识的采集与加工 知识的存储与积累 知识的传播与 共享 知识的创新与使用 前三个是如何获取知识的理念 第四个强调创新能力回 随着信息技术和通信技术的迅速发展 特别是i n t e r n e t i n t r 龃e t 在全球的普 及 知识的创造 存储 学习和使用方式产生了巨大飞跃 扩大了知识采集和传播的 范围 提高了知识采集和传播的速度 降低了知识采集和传播的成本 并为知识传播 和共享开创了一条简单快捷的通道 在知识的创新和使用方面 现有技术很少能实 现自动化 通常都是采用人工智能技术 并据此做出决策 目前流行的商业智能系统 就是基于逐渐成熟的数据仓库技术和数据挖掘工具 主要是通过从收集的结构化数据 中提取有用信息 并进行智能化分析 揭示企业运作和市场发展状况 了解客户需求 帮助管理层做出明智的经营管理决定 知识管理系统作为以信息技术手段实现知识管理的载体 它在实现知识管理中起 着举足轻重的作用 它可以实现如下几方面的功能 1 信息的搜索 知识管理注重的是让知识工作者可以通过网络随时随地的得到 自己所需要的各种信息 而知识管理系统正好具备信息的搜索这种非常必要的功能 将搜索集成在系统的各个角落 用户可以及时方便地搜索到所需的信息 这一点是传 统办公自动化系统所办不到的 2 信息涵盖面的扩大 在知识管理系统中 每个人既是信息的受益者 也是信 息的制造者 因此 知识管理系统能涵盖全面的信息处理 包括 信息的发布 信息 的分类 信息的采集 信息的搜索 信息的加工等 而传统办公自动化系统只涵盖部 分的信息处理 3 信息的再加工 知识管理系统可以通过数据中心建立完善的数据仓库 并对 数据进彳亍深层次的挖掘和统计分析 从而构造一个决策支持商业智能系统 相反传统 办公自动化系统不具备此功能 具体到基金研究领域 其知识管理系统应该实现 l 知识产品的生成 通过固定的模板 综合的中央数据库 集成的研究工具 为研究人员提供便利的 产品生成条件 并对产品生成的过程进行管理 举个例子 知识管理系统中的数据处 理主要是提供数据报表的功能 因为在研究人员进行某项研究工作时可能期望能看到 相关的业务报表 针对业务报表写文档或对业务报表进行分析 2 知识产品的加工 王广宇 知识管理 冲击与改进战略研究 清华大学出版衬 2 0 0 4 赵刚 金融业信息化正在向第二阶段迈进 中国计算机报 2 0 0 3 年8 月5 日 西赛迪顾问 中雷证券行业信息化现状及趋势研究 中国计算机用户 2 0 0 2 年n 月 3 对外经济贸易大学硕士学位论文 对知识产品进行再加工 采取包括提取要素 横向对比 跟踪比较等在内的多种 手段对知识产品进行加工并形成不目类型 不同层次的产品 3 知识产品的共享 采取包括推送等在内的多种手段 实现知识产品在企业内部的共享 并通过对讨 论意见的收集和反馈进一步提高知识产品的质量 4 知识产品的发送 与集中的客户关系管理系统结合 以多种手段为不同层次的客户提供不同的产 品 实现个性化服务 5 工作评估 这部分工作在系统中应实现自动处理和自动提醒功能 工作评估根据各部门对员 工的工作的要求有具体的数据评价 工作评估主要包括对员工工作的数量 质量的量 化评价 是管理人员对员工进行管理的数据依据 举例说 系统甚至可以通过将研究 人员的研报与实际行情进行跟踪对比从而评测研究人员研究工作的水品 6 工作跟踪 工作跟踪主要是考核各部门对外工作的任务与执行情况的统计 其主要目的在于 提供让管理者获得员工的工作成果的直接途经 从工作任务的来源来分 工作跟踪包括 部门员工对公司内部需求与执行情况 部门员工对公司外部需求与执行情况 部门员工对外服务计划与执行情况 被服务或 合作的外部人员对部门员工的工作评价 7 工作总结 工作总结是对部门日常工作规范 从任务上分工作总结包括 工作计划 计划与 执行情况 阶段工作总结 从总结的对象来分 总结包括个人和部门的 从功能揭示 上来分 总结包括各种报告的撰写以及报告统计 汇总和评价 1 2 2 证券公司知识管理系统现状 伴随着我国证券业信息化的迅速发展 证券公司基金研究分析系统的发展也比较 快 笔者调查了申银万国等证券公司系统的状况 附件l 国内证券公司信息化情况调 查表 具体情况如下 1 申银万国 建立了以经纪业务为中心的统一投资咨询信息平台 集中各个业务部门 如 研 究所 经纪业务总部 营业部等等 提供的资讯统一管理控制 通过多渠道控制集中 分发信息数据给各个营业部的钱龙客户端 触摸屡 神网2 0 0 0 以及内部各个业务部 门使用 2 大鹏证券 e i p 系统 建立了多渠道信息发布平台 该平台将集中接入各种信息源 如 外 4 对外经济贸易大学硕士学位论文 购信息 研报 o a 信息 客户和交易数据等等 在统一信息数据库的基础上 对信 息数据进行分类管理 通过多渠道控制集中分发信息数据给网站 短消息平台 e 咐i l 渠道等 3 国信证券 知识管理信息平台 进行内部信息系统规划 规范化各部门的信息数据 集中统 一分类存储 为公司各个部门提供了知识管理 共享 协同的工作支持服务 4 西南证券 研究中心门户及研究员工作平台 提供研究人员研报撰写 共享 管理 产品定 制配送渠道 客户通过门户订阅 定制研发产品 并依据对产品的反馈进行研究入员 的绩效考核 5 新时代证券 统一信息平台实现公司信息管理与信息应用的整合 建立总部集中的信息管理机 制 建立并规范公司信息创建 信息管理和信息发布流程 实现一处采集 多处可用 目前的调查情况是国外的大型研究机构都是采用自建数据库与商业金融数据库 相结合的方式 例如标普 m o r n i n gs t a r 国内只有个别的大型研究机构采用这种方 式 如天相 大部分没有自建数据库 而是直接利用商业数据库中的数据 另外 国 内的部分研究机构已经形成利用信息技术自动生成报告模板的方式 部分采用手工方 式制作基金研报的机构也正在向信息化方向发展 1 2 3 基金研究中知识管理的问豫 传统的基金研究分析方法只是限于某个研究人员的范围内 研究方法和数据资料 很难在研究人员中进行互相学习 同时 由于研究方法和研究资料的不共享性 可能 造成同一研究报告 以下简称研报 不同研究人员的研究成果差别较大 或者不同研究 员所使用的数据资料都会有误差 例如 某研究员可能发现个别基金数据有误差 这 种情况时常出现 而由于某些原因未能通知其他研究员 这就造成一种 信息孤岛 另外一方面 如果某种商业数据库的数据错误 基金研究人员发现后 可能每次在进 行研报的撰写时 都需要修改数据 如果错误的数据较多 要记忆这些数据是一种困 难的事情 基于以上原因 研究人员渴望建立自己维护的数据库 其设计思想是在对商业数 据库吸相对优秀的一部分数据吸收的基础上 根据研究机构研究员的积累 对数据库 中的数据进行优化 以提高数据资料的准确性和可用性 另外将不同的研报分类放入 数据库中 这样就方便研究人员之间数据资料的沟通 同时能够满足新研究员学习老 研究员的研究方法和技巧 做到知识管理的一个跨越 5 对外经济贸易大学硕士学位论文 1 3 基金研究分析系统问题分析 1 3 1 商业金融数据库的问题 目前 国内各个证券公司的基金研究人员所使用的基金数据都是来自国内的几个 主要金融数据 分析工具服务商 如 w i n d 巨灵等等 这些公司得数据库提供得数 据量庞大 数据更新也比较及时 但是 它们也存在一些弱点 l 数据的准确性 完整性不是很高 数据库的纠错机制比较差 这类商业数据 库又一个共同特点 数据都是采集各公开媒体的金融信息与数据 通过自行研发的数 据复制技术进行数据汇总 一方面 由于数据量相当大 同时没有良好的纠错机制进 行数据的校验 造成数据的完整性和准确度不够 另一方面 公开媒体公布的金融信 息和数据有时也会产生误差 如某基金公司在公布其旗下某一基金的基金规模时就犯 过错误 如进行各类统计时 数据往往不是很准确 原因就是数据不是很完整曲 2 商业数据库中的数据非常完整 它们的数据都比较细化 而研究员研报的撰 写往往不会关注于这些细节 如对一些行业的分类 研究员可能只要求一级分类就能 达到要求 而这些商业数据库中的数据往往分到二级或者三级 这样给研究员的工作 带来不便 3 基金研究人员需要对自己报告中的文本资料进行存储 以方便查询 纠正自 己在研究上的缺陷 同时积累研究经验 同时也方便对基金发展趋势的分析 1 3 2 当前研报撰写中存在的问题 当前国内相当一部分研究机构的基金研究人员所从事的主要工作就是所谓的 体 力劳动 即报告格式的设计等模板化的工作占用了他们大量的时问 使他们很难再 有时间从事比较专业的 能够体现其竞争力的研究 如此周而复始 造成研究方法没 有革新 一直使用原有的 比较老套的研究方法势必会使其竞争力下降营 当前 信息技术的发展对社会的影响表现在方方面面 而信息技术在很多行业的 如同在其他行业一样 可以大大节省研究员的劳动时间 将研究员从一些所谓的 体 力劳动 中解放出来 可以专注于某些专业性较强的 能够体现其竞争力的研究中 这样 使研究员更容易取得研究成果 同时 也可以为公司的发展提供支持 1 4 系统开发目的 1 建立独立的数据库 以保证数据准确性 沈迪飞 金融证券系统的数据基础建设和巨灵公司的实践 现代图书情报技术 2 0 0 2 年第2 期 同上 6 对外经济贸易大学硕士学位论文 根据基金研究分析的客观需要 建立独立的数据库 该数据库由系统维护人员进 行实时维护 保证数据库数据资料的准确性和及时性 同时 该数据库和商业数据库 共同承担研报数据资料的支持工作 2 实现基金研究知识管理的信息化 在自建数据库的基础上 实现不同研究人员之间研究方法和研究数据资料的共享 与交流 促使研究人员研究水平的共同提高 并且能够解决研究人员间数据资料所出 现的 信息孤岛 的问题 3 实现基金研究报告的模板化 研究人员只需要填写主观信息即可自动生成研报产品 以往研究人员撰写报告需 要自己寻找相关数据 制作图表 排版等 这些耗费了其大部分的时间 新系统的实 施大大减轻了研究人员的工作压力 4 实现基金研究人员的实时考核 该系统自动实时统计基金研究人员的工作成果以及工作成果质量 管理人员可以 通过系统随时查询这些数据 从而实现对基金研究人员工作的考核 5 实现基金研报的生成 流转 发送和客户关系管理的结合 之前的系统建设通常将二者分开 使得研报生成后发送给客户的过程中产生延迟 或误差 同时也无法根据客户情况进行差异化服务 本系统的使用实现了客户服务的 个性化 7 对外经济贸易大学硕士学位论文 2 1 系统的设计原则 第二章系统分析 根据对用户的需求分析 得出系统的主要设计原则 即基本要求如下 1 采用b s 结构 2 系统的服务对象包括研究人员 内部客户 银河外部客户三大类 3 研究人员需要的是一个研究管理工作平台 平台上除了报告编写 展示功能外 应集成研究成果核心要素加工 基本面数据 基金相关咨询 行业相关咨询等信息 使研究员能够在一定程度上在编写报告时减少对其他工具的依赖 同时系统给研究员 提供报告编写模板 方便研究员生成具有固定格式的报告 4 客户服务人员需要的是一个能够对报告 投资评级等全部投研基础产品提供产 品组合配置的工具 客户服务人员能够通过该平台以配置的形式 生成新的产品 此 外还需要能够通过一个发布平台对外部客户提供服务 系统还应提供一个客户管理平 台 能够进行客户管理 包括客户添加 权限设定 产品订阅 反馈纪录等等 5 内部客户需要的是一个信息检索 获取平台 在显示基本的研究产品 如报告 时 应该同时显示个股和行业相关信息 6 系统性能是必须着重考虑因素 银河内部用户总数量在5 0 0 0 人左右 按照每 人每天对系统进行5 0 次操作 每天按1 0 个小时工作时间计算 峰值为平均值的1 0 倍 则系统综合服务能力需要达到7 0 次 秒以上 7 注重界面的友好和导引 能通过更新信息 关联信息 统计信息等引导用户找 到自己所需要的东西 8 银河证券下属机构分部在全国各地 需提供方案解决分布的问题 将来会考虑 支持移动办公 2 2 银河证券组织结构及相关业务模式 每个证券公司的组织架构不同 涉及到的具体业务流程可能会有差异 因此 需 要在系统的需求分析过程中 认真分析证券公司的业务流程和组织架构 以达到更好 的服务用户的目的 2 2 1 银河证券组织结构 银河证券有限公司业务部门组织结构 银河证券总部为中心 下面依次为地区总部 上海 深圳 城市管理部 营业 8 对外经济贸易大学硬士学位论文 部 部门划分包括业务部门 支持部门和管理部门 业务部门 投资银行总部 资产管理总部 交易总部 证券投资部 固定收益证 券总部 支持部门 研究中心 信息技术中心 行政事务中心 其余为管理部门 图2 1 银河证券公司业务部门组织结构图 资料来源 本研究整理 2 2 1 2 研究中心组织结构 9 型丛墨堡堡墨查兰堡主堂堡丝壅 一 f 行业研究部 基金评价中心战略研究部产品设计中心信息管理部 图2 2 研究中心组织结构图 资料来源 本研究整理 表2 1 系统用户分类表 类别用户要求 从事证券研究工作 编写研究报告 进行研究报 研究员 告数据库的分析整理 以及报告的入库等工作 分部在总部 地区总部 对人员 权限 系统参 客服人员数等进行配置 客服人员主要为机构客户提供服 研究中心 务 接受客户委托课题 专指针对普通投资者服务的客户服务人员 可以 客户经理 为其客户在本平台上订阅信息 只有总部有信息管理员 除了系统日常配置和维 信息管理员 护 主要工作时评审营业部 城管部 地区总部 研究员提交的报告 并发起二次评审工作 银河内部客户内部用户在平台上进行信息查阅 外部机构用户接受系统发送的信息 银河外部客户 外部普通用户接受系统发送的信息 信息技术中心系统管理员系统维护 备份 研究中心系统管理员系统维护 备份 资料来源 本研究整理 2 2 3 基金研究中心业务模式 研究人员分部在公司总部 地区总部 城管部和营业部等各个机构中 公司总部 研究员行政上业务上都归总部研究中心领导 对于营业部 城管部 地区总部的研究 员在行政上接受营业部 城管部 地区总部的领导 与其在行政上是上下级的关系 1 0 对外经济贸易大学硕士学位论文 但在业务上公司总部对其他地区 如营业部 城管部 地区总部 的研究员更多起到 的是指导和管理作用 这些研究员提交的研究成果统一由公司总部信息管理员进行审 核 入库 地区总部的研究部门虽然与公司总部研究部门从管理上独立 但是从系统角度讲 这些研究员提交的报告也统一由公司总部信息管理员进行审核 入库并发起二次评审 2 3 用户划分 基金研究分析平台的用户包括 研究中心的研究员 客服人员 客户经理 信息 管理员 银河内部客户 银河外部客户 信息技术中心和研究中心 具体用户划分及 使用要求表2 1 所示 2 4 系统功能模块概述 图2 3 系统流程简图 对外经济贸易大学硕士学位论文 资料来源 本研究整理 1 系统简单流程 该研究分析平台以自建数据库和晰n d 商业数据库中得数据资料作为数据支持基 础 研究员通过报告模板库 选择基金研报所需要得具体模板 在模板选择好以后 模板自动调用自建库和w 纽d 库中的数据 完成报告客观内容的撰写工作 研究人员 根据自己的研究分析得出相应的研究成果 添加到报告模板的相关位置 该报告如果 撰写完成 会自动存入报告库 而具体研究成果会分类存入自建库 完成自建库数据 资料的增加 如果报告未撰写完成 报告存入草稿库 等待研究人员的继续修改 流 程如图2 3 2 系统功能模块划分 表2 2 系统功能模块表 功能块名称功能描述 研究报告类报告编写 报告评审 报告修改 编辑 报告阅读 报告入库 报告数量统计 研究成果展示 外部报告自动导入 草稿箱 个 性化收藏夹 配置报告类别 委托调研报告 投资建议管理投资建议更新 查询 跟踪 统计 新股投资建议管理 业绩预测管理 更新 查询 统计 基金投资建议管 更新 查询 统计 理 基金策略配置管更新 统计 理 黑名单添加 评审 入库 查询 客户管理添加 查询 信息更新 客户接触列表 产品管理添加 查询 修改 产品订阅 发送统计 辅助信息管理公司调研 券商名录 行业和基金认领 辅助配置管理 交易所维护 上市公司信息维护 行业维护 个股财务数据维护 个股行情维护 金融产品情报库金融产品分类树维护 金融门类分类维护 关键页面实现金融产品库资料贡献统计 酋页 研究员首页 领导首页 信息 管理部页面 个股首页 某基金要素一览页面 研究成果展示页 面 资料来源 本研究整理 对外经济贸易大学硕士学位论文 2 5 研究平台技术分析 2 5 1 开发方法 由于基金研究产品针对不同的客户采取的服务方式不同 同时新的服务方式不断 出现 系统可能会不断升级 业务需求本身具有不稳定性 在系统开发的初级阶段很 难得到一个完备的系统需求 因此采用原型法进行开发 这种方法从总体上看是一系 列步骤的循环 即反复的对原型进行构造 运行 测试 评价 分析和升级 直至系 统的完整实现 2 5 2 自建数据库平台的选取 数据采集部分可采用的集中方式有以下几种 1 银河自定义的数据库 对不同数据源中相同内容的数据进行比对纠错后进入 该数据库 优点 数据库独立于数据源 因而研究平台也独立于数据源 自主性大 数据准 确性高 缺点 数据库的维护工作量大 纠错 数据库日常维护等 2 建立银河自定义的数据库 将不同数据源中相对优秀的一部分数据直接导入 优点 数据库相对独立 数据质量较高 缺点 仍然有比较大的数据库维护工作量 3 建立银河自定义的数据库 以某种数据源为基础数据库 整合其它数据源数 据 优点 数据库维护工作量较小 比较容易实现 缺点 数据库对某一数据源依赖性过大 因此研究平台对该数据源的依赖型也比 较大 4 不建立银河自定义数据库 研究平台建设中预先设置为每一项研究工作可由 研究人员从多个数据源中自主选择 优点 数据库维护工作量小 研究平台不过分依赖于于某一个数据源 多渠道数 据源形成的研究成果之间可直观比较 缺点 需要研究人员对数据源各部分的数据质量有一定的了解 从而可进行主观 判断 由于该系统平台设计的一个重要目的就是提高数据的准确性 改正商业数据库中 数据资料的错误 提高报告的质量 同时需要尽量减少系统的维护工作量 降低系统 的成本 因此综合考虑采用第二种方案 即建立银河自定义的数据库 同时将商业数 据库中 部分相对优秀的数据导入 对外经济贸易大学硕士学位论文 自建数据库和w i i i d 数据库是整个研究平台的基础 这两个数据库与其支持的平 台一起构成整个系统 从某种意义上说 自建库比平台更加重要 目前 市场上较为成熟的数据库产品如下 0 r a d c s y b 弱e m i c s o f s q l s e c r 等 这些数据库管理系统一般都选用对象关系型 支持c 俗模式和b s 模式 并具有 分布式计算的特点 o m d c 是一个典型的分布式数据库管理系统 作为一个分布式数据库产品 o r a c l e 提供局部自治和场地透明性的功能 并且能在各种形式的异构系统下正常工作 在相 当程度上满足了硬件 操作系统和网络的独立性 o m c l e 功能强大 运行效率较高 安全性较好 适合于设计中大规模数据库 母 s y b 觞c 是一个基于c 搐体系结构的大型关系数据库管理系统 从体系结构上s y b 鹊e 可被划分为两部分 a i e n t 和s e r v c lc 1 i t 部分为应用软件开发的各阶段提供支持 并 实现a i e n t 与s e r v e r 之间的连接以及与o p 阻a i 衄t 闻的开放互连 s e n r e r 部分完成分布性 r d b m s 的工作以及与其他数据源和各种事务处理应用系统的互连 s y b 鸽e 性能优越 灵活性高 开放性好 支持组件 适合予设计可扩展性要求较高的中大规模的数据库 管理和应用系统 o m i c r o s o f ts q ls e r v e r 是微软公司推出的高性能关系数据库管理系统 它既能在有 限的存储空间里为小型数据库服务 也能够满足大规模分布式计算环境的需要 由于本系统的应用对象在使用规模方面不大 同时由于基金在国内规模还不是很 大 因此机构客户方面也不是太多 采用m i c r o s o f t 的s q ls e e r 数据库管理系统已经 能够比较好的满足系统的需要 因此我们选择m i c r o s o f t 公司的数据库产品s q ls e r v e r 2 0 0 0 作为系统后台数据库 m i c r o s ms q l s e n r c r 主要技术特点如下 1 m i c m s o ns q ls e r v e r 提供了多种应用程序接口供客户端应用程序访问服务器 端的数据 这些接口包括o l ed b o d b c d b i j b r a r y 和t r a n s a c t s q l 2 m i c m s 曲s q ls e r v e r 在服务器端和客户端都使用n e t u 嘶y 抽象层 这样可以 同时支持不同网络上的用户 s q l s e r v c r 还提供了协议独立性 并且与常用的网络协议 兼容 如t c p 口 n e t b e u i 口郴p x b 柚y a n 地s j 卿a p p l e 砌k 等 3 m i c m s o f ts q ls e n e r 支持大多数主流开发工具和桌面应用系统 可以在v i s u a l b a s i c s u a lc a c c e s s p o w e rb u i l d e r v i s u a lf o x p r o d e l 口h i 等开发环境创建的 应用程序中访问s q ls e r v e r 数据库 也可以在其他操作系统平台 如m a c i n t o s h u n 中访问s o l s e r v e 数据库 2 5 3 开发工具的选择 在信息系统开发中 开发平台的选取是一个重要因素 选取一种先进的 合适的 陈致明 0 r a c l e 数据库应用基础 北京电子工业出版社 1 9 9 4 o 邵佩英 杨孝如编 s y b a 站数据库系统基础知识 中国水利水电出版社 1 9 9 8 飞思科技产品研发中心编著 s o l s c r v 盯2 0 0 0 数据库和数据仓库 电子工业出版社 2 0 0 1 1 4 开发平台能够大大减轻系统开发的工作量 有效保证系统实现的效率和进度等 现今的信息系统开发平台大多都采用了面向对象技术和可视化的用户界面设计 机制 把程序设计人员从繁杂的界面设计工作中解脱出来 从而大大减少了开发工作 量 缩短了开发周期 其中被使用较多的有 m i c f t 公司v i 蛐a lc 埠 驰a l j 蛐a lb 鹊i c b o l a d 公司的d c l p b i c b u i l d e r 以及s y b 蹴公司的p 0 w 盯b l l i l d e r 等o 结合系统的特点和现有的开发条件 我们选取了m i c r o s o 靠公司的 n e t 作为本系 统的开发平台 用c 觚吾言进行编写 它不仅能够满足我们的开发需求 并且具有丰 富的可再用资源 能够缩短本系统的开发周期 它的主要技术特点如下 f 1 1 支持部分面向对象的程序设计 2 支持a d o 并完全支o d b c 可与所有开放式数据库结构连接 3 具有丰富的数据库的存取组件库和界面组件库 4 可自行开发组件 5 支持w 曲发布 o 倪子伟 软件开发过程 高等教育出版社 z 0 0 3 o 飞思科技产品研发中心编著 甜编程指南 电子工业出版社 2 0 0 2 1 5 对外经济贸易大学硕士学位论文 第三章系统的详细设计 3 1 系统主要功能模块设计 3 1 1 报告的撰写和入库 研究员编写报告时 可通过报告模板 自动填写 生成报告要素 研究员首先登录 选择生成报告模板 显示该研究员需要 被允许 编写的报告列表 研究员选择报告 类别后 输入报告相关要素 每一种报告研究员如何获取模板 系统又如何获取模板 中的要在 研究报告模扳 章节中予以描述 系统生成霹o r d 格式的报告模板 将报 告要素自动填写到报告相关部分 研究员可将此报告模板保存在本地机器上继续编写 修改 研究员完成w o r d 文档编写后 可以在系统中提交报告 系统自动提取报告要素并 显示 研究员录入其他要素 如密级 保密时问 系统保存报告 系统可以根据w o r d 模板中的标签 并根据报告的类别 将研究员在报告内容中的 关键要素自动提取出来 基本要素为基金代码 标题 作者 录入时间 投资评级 盈利预测 报告摘要 并支持对每种报告定义专有的要素 针对不同报告的详细提取 要素 参考 研究报告模板 其中对于标题 摘要等文档关键要素可以在报告提 交的时候即可提取 对于投资评级和盈利预测等字段可以待报告入库时方提取 对 银 河每日投资指南 银河每周投资策略 等多栏目的报告 支持将每个栏目中的内容 提取出来 分别保存 每种报告都设定可提取的要素类别 一个要素类别对应了一系列要提取的标签 比如对于投资价值分析报告 其要素类别可以分为通用报告要素 基金 评级 盈利 预测4 个类别 评级这个要素类别对应的标签包括基金代码 本次评级两个标签 通用 报告要素包括摘要等 基金要素包括基金代码等 部分提取的要素可以直接作为报告 的核心属性保存起来 其他要素可以先暂存起来 待入库时提交到相应的数据库表中 入库之前的报告 不能被其他用户查询到 报告入库必须经过信息管理原审核 审核通过后方可入库 审核界面显示报告是否已评审 评审级别 显示几颗星 报告类型 对于入库的所有报告 都可以发送一个通知给作者 报告入库时 根据报告的不同类别 需要将报告的核心要素插入不同模块 系统的评审 入库流程有三种 总部研究员报告评审流程 图3 1 已入库报告评 审流程 图3 2 外部报告评审流程 图3 3 对外经济贸易大学硕士学位论文 l 总部研究员报告评审流程 园 是傻 否是 i 竺兰兰型差妻il 幕统管理员执打八j 惘帮卜 n 一1 嚣瓣引 告i l 图3 1 总部研究员报告评审流程 资料来源 本研究整理 2 已入库报告评审流程 舌 纂一 否臣 图3 2 已入库报告评审流程 资料来源 本研究整理 1 7 是 对外经济贸易大学硕士学位论文 3 外部报告评审流程 岁一圈 1 3 1 2 报告的评审 是 图3 3 外都报告评审流程 资料来源 本研究整理 一 l h 结束 对每类可能需要 部份报告类别在入库后可以自动启动评审小组评审 其他报告 客户服务人员和信息管理人员可以手动启动评审小组二次评审 对外发送的报告 都 有相应的评审委员 每个评审委员会可能由不同的人组成 目前评审委员会为6 人 评审时评审委员会给出 通过 不通过 的意见 并可录入自己的建议 6 人评审委员会中有3 人给出通过意见 报告即通过 可以对外发送 6 人评审委员每个委员的修改意见 评审可以被方便地查询 评审委员会可以对报告打分 对于不同种类的报告可以有不同的评审委员会 评审委员会的成员可以调整 点 击后可以查询该评审者的详细信息 包括 姓名 部门 职务 专长 内部邮箱 外部 邮箱 移动电话 状态 出差 在岗 休假 以便以不同的形式通知评审委员会对报告 进行评审 根据报告类别和提交报告入的情况不同 系统将采用不同的评审流程 主要的流 程包括 直接入库 即不评审 图3 4 上级评审入库 图3 5 上级评审和评审小组 共同评审 图3 6 最后一种模式中 报告在上级评审后已经入库 评审小组的评审只 是决定报告是否可以对外发送 对于第二种情况 客户服务人员可以手工决定是否要 启动小组评审机制 最后一种情况是系统自动 启动评审小组机制 总体上讲 时问类报告都不需要评审 营业部 城管部 地区总部提交的报告需 要由总部信息管理员评审 由其进行对文档格式 错别字 是否有不适合言论等进行 1 8 对外经济贸易大学硕士学位论文 审查 审查通过后才能入库 其他报告基本都采用第二或者第三种评审模式 l 报告评审子流程l 评审委员会评审 荔孬西沥赢 竺 j l 一 癌搿管卜 i 一 图3 4 评审委员会评审子流程图 资料来源 本研究整理 2 报告评审子流程2 上级评审 台 哥目 一曰匡 是 囱圈囤 图3 5 上级评审子流程图 资料来源 本研究整理 3 报告评审子流程1 评审委员会和上级共同评审 1 9 是 囤l j 曰刍 9 豪 i 习 勇 一评 一 衢l 囝一 分淘一固 图3 6 评审委员会和上级共同评审流程图 资料来源 本研究整理 3 1 3 报告的发布 报告发布包括对内部用户发布和对外部用户发布 对内部用户发布 主要指内部用户到内部网站上浏览下载报告 对于经过主管评 审 对于营业部报告主管就是总部信息管理员 的或者是直接入库的报告 内部网站 上将找到该报告链接 考虑到银河已有内部网站发布报告 因此在项目实施时第一阶 段可以将将系统的报告转发到已有的内部网站中 在第二阶段制作新的内部网站来替 换现有的内部网站 从而实现统一 对外部用户发布 分成两个环节 首先是客户服务人员的产品一客户定制 由总部客户服务人员来订制什么样的产品 提供给什么样的客户 产品是按照类别 而不是具体产品 来订制的 一旦为客户定 制了这类产品 则这类产品一旦有新的内容产生就自动发送到客户那里 在定制时除 了类别 客户服务人员还可以订制密级和发送的渠道 以实现对同一个内容的差异化 服务 另外客户服务人员也可以手动启动将某一个具体产品发送给客户 对于报告类 产品 除了主管评审外 必须通过评审小组评审并且赞成票超过半数方可对外发送 其次是产品的自动对外发送环节 具体指外部用户通过短信 e m a i l 乾隆获得我 们的研究成果 目前从发送渠道情况看 短信已经有了全公司的总接入口子 乾隆发 送渠道也已经建立 报告在发布时需要纪录发布情况明细 包括产品种类 客户经理 i d 接收方客户编号 发送时间 发送是否成功等等标志 报告发布流程如图3 7 2 0 对外经济贸易大学硕士学位论文 ee 匿窿 陶一 至 豳 e 丑 一怔却 同向 3 1 4 外部报告处理 压鬲荟瀛 l 竺竺 图3 7 研究报告发布流程图 资料来源 本研究整理 目前外部报告由券商或合作伙伴提供 以e m a i l 的形式发到邮箱 信息管理员按 银河内部规范进行分类 系统根据该分类规则可以自动导入到我们系统中 供内部用 户查阅 考虑到针对外部报告的分类体系与内部报告的分类体系可能存在的差异 系统为 了提供内外部混合全部查找能力 需要建立内外部报告类别体系的对应关系 外部报告自动导入后 为了提取部分 另外一部分无需提取核心属性的可以在经 过信息管理员格式审核后直接入库 外部报告的核心属性 信息管理员可以打开 待 处理外部报告列表 界面 给待处理的外部报告添加核心属性后提交 外部报告方入 库 具体流程见图3 8 对外经济贸易大学硕士学位论文