我国消费金融公司研究论文.doc

我国消费金融公司研究论文 我国消费金融公司研究论文【1】 【摘要】消费金融对于促进消费需求、拉动经济增长有着积极作用但同时由于消费金融公司是一个新事物其本身存在很多的不足之处本文从中国传统观念、潜在客户群、信用机制、融资难易和与信用卡之争等方面具体分析了消费金融公司的不足和需要改进的地方 同时从国际消费金融公司的发展中吸取经验以发展我国的消费金融公司 【关键词】消费金融公司;慎行;信用卡之争;国际经验 引言 年7月22日为促进国内消费需求增长支持经济可持续发展银监会出台了消费金融公司试点管理办法并拟在北京、上海、成都及天津四城市设立消费金融公司试点 年3月初北京首家消费金融公司已经正式亮相并开始营业 消费金融公司在我国属于新事物部分专家学者表达了自己的忧虑认为消费金融公司恐怕只是“看上去很美”在目前的制度设计框架下存活的几率非常小更谈不上发挥更大的作用了(杨速炎) 的确中国人的消费习惯、征信体系的缺失以及资本金等问题都将成为消费金融公司的生存考验 虽然其硬件设施还不完善但它的成立弥补了正规金融和地下金融之间的断层带(尚鸣)发展的空间还是很大的 一、消费金融公司概述 (一)消费金融公司的概念 消费金融公司是指经银监会批准在中国境内设立不吸收公众存款以小额、分散为原则为中国境内居民个人提供以消费为目的的贷款的非银行金融机构 如果人们在买东西时缺钱不用抵押、不用担保就能很方便地从消费金融公司贷到钱最高额度为其月薪的5倍 (二)消费金融公司开展的必要性 从宏观角度看设立消费金融公司是为了通过扩大消费需求促进经济持续快速增长 推动我国经济发展的“三大马车”分别为消费、投资和净出口从年至年间这三大需求拉动GDP增长的百分点分别约为：消费0.1,0.9,0.2,0.8,2.5,2.1,2.5,1.0;投资4.2,4,3.5,3.9,4.0,4.5,5.1,4.1;净进口4.2,4.5,6.2,5.5,3.9,5.0,5.2,4.1(数据来自中国国家统计局)这说明我国一直为净出口和投资主导的经济结构 消费金融公司的开展有利于满足不同消费群体不同层次需求、刺激消费、拉动内需将对改变我国目前出口和投资主导的经济结构起到一定的作用 从微观角度看消费金融公司是消费信贷市场的重要支柱 消费信贷帮助人们实现跨期消费决策和一生消费规划有利于提高人们的加总消费效用水平因此受到人们的广泛欢迎 根据消费金融公司试点管理办法的规定消费金融公司的业务主要包括个人耐用消费品贷款以及一般用途个人消费贷款这里的个人耐用消费品贷款是指通过经销商向借款人发放的用于购买约定的各种家用电器及电子产品等耐用消费品的贷款其中并不包括房屋和汽车贷款 一般用途个人消费贷款是指消费者直接向消费金融公司借来用于个人及家庭旅游、婚庆、教育、装修等消费事项的贷款 消费金融公司在试点阶段的业务不涉及房地产贷款和汽车贷款等高风险产品 二、消费金融公司还需慎行 对于消费金融公司的试点各路专家都持不同态度虽然这一模式可以填补我国正规金融和地下金融之间的断层带也对我国经济发展起到积极的作用但我国的消费金融公司刚刚起步不足之处还很多甚至可以说是如履薄冰但是在初期发展阶段还受到很多因素的制约(刘一,) (一)中国传统观念的影响 中国传统文化中存在“存天理灭人欲”的价值原则因此在家庭和个人消费上强调节欲勤俭主张精打细算量入为出反对奢侈浪费反对及时行乐的生活态度(高志静) 因此造成的结果是中国居民的家庭理财方式长期以来是以储蓄型为主传统的消费习惯使得人们不愿意贷款消费也不愿意去了解个人贷款产品并认为贷款会增加心理压力(杜孝良) 中国人大多不支持提前消费认为西方的花明天的钱今天享受简直无法理解再加上年的金融危机使得更多人相信正是这种提前消费的消费模式才使得美国人陷入了这场混乱 消费金融公司的试点可以说是一项很大的挑战是一项对中国传统观念的挑战 (二)潜在消费客户反应平淡 消费金融公司主要针对的目标群体是有稳定收入的中低端个人客户包括年轻人群和年轻家庭 从消费金融公司的业务来看以需求角度来说对于婚庆、教育、旅游等消费金融重点业务年轻人有着旺盛的消费意愿;从接受度来说以青年人群为主的人口结构对于新型便捷的消费模式有更好的尝试意愿 然而通过随机走访一些年轻人他们对此项信贷政策似乎并不“在意”信用卡同样可以办理分期付款只需交一笔手续费就可以为什么要通过专业消费金融公司呢(尚鸣,)?可以说消费潜在客户反应时十分平淡的 (三)中国的信用机制不完善 由于我国征信体系尚处初步阶段相关法律不完备消费者信用记录不易获得等给消费金融公司的业务开展增添了困难(谢世清) 我国个人信用体系残缺不精细的情况下没有了快捷和无担保消费金融公司就等于没有了自己的独特竞争力 所以消费金融公司应根据自己的业务需求建立适用自己业务的客户信用中心以评价客户的信用(翟帅) (四)融资困难 消费金融公司不能吸收存款除自有资本金之外还可以通过境内同业拆借、发行金融债券进行融资 但办法又对融资的条件严加限制这样仍无法解决消费金融公司自身风险大、融资难的问题 结果很可能是难逃与小额贷款公司一样的融资瓶颈可持续发展能力受限(郝智伟) 另外从现有商业银行经营来看耐用消费品贷款和一般消费贷款风险较高 坏账一旦发生应有相应的资本冲销 消费金融公司设立初期从自有资本中划拨这部分准备金 当坏账率足够大自有资本无力冲销所有风险时需要靠外来资金支撑业务发展(谢世清) 目前国内资产证券化处于试点阶段信贷资产转让业务基本行不通 发债由于其严格的审批条件而无法灵活使用 因此资金有限可能成为消费金融公司无法持续发展的原因 (五)与信用卡之争 从受访记录来看当问到是否愿意选择消费金融公司进行贷款消费时很多人的反应是信用卡这么方便同样是有手续费的项目为什么还专门跑到专业消费金融公司去呢而且利率还比信用卡高得多 下表是消费金融公司业务与信用卡业务各方面的比较： 表1消费金融公司业务与信用卡业务各方面的比较 项目消费贷款信用卡融资 目标客户中低端收入客户高中段收入客户 经营主体消费金融公司信用卡公司、银行 融资成本年利率上限为基准利率的4倍超过免息期一般年利率为20% 贷款额度贷款余额不超过月收入的5倍几千到5万不等白金卡可达百万 贷款期限一般为一年30天左右 资料来源：根据银监会、宁波银行、渤海银行等网站资料整理 从利息来看消费金融贷款的利息可能比一般商业银行消费个贷高利率按照借款人的风险定价不得超过同期银行贷款利率的4倍从发放贷款开始就需要支付利息 信用卡消费最长有56天的免息期信用卡分期付款需要收取一定的手续费 从还款期限来看消费金融贷款还款期限可能为1年 信用卡是30天左右商场分期付款最长为36个月 区别在于信用卡在还款期内不需要支付贷款利息而在消费金融公司贷款则需支付较高利息 贷款额度消费金融公司向个人发放消费贷款的余额不得超过借款人月收入的5倍月收入5000元的借款人最多只能贷款2.5万元贷款的额度不得超过以往对该借款人发放单笔贷款的最高额度 商业银行发放信用卡的贷款额度从几千、几万到几十万元不等目前一些银行推出的白金卡、钻石卡信用卡额度可达几百万元 三、借鉴国际经验 提前消费一直是西方各国所坚持的消费模式经过多年的发展消费金融公司各方面的发展相对比较完善我们可以从中借鉴到许多的经验 下表为我国消费金融公司与国外消费金融公司的比较： 表2我国消费金融公司与国外消费金融公司的比较 项目国际消费金融公司我国消费金融公司存在的差距 设立主体多元化短期内限于银行缺乏有效竞争 产品提供种类丰富种类较少涵盖范围较小 信用体系体系完善体系不全无法提供良好基础 风险管理管理技术完备缺乏管理技术及程序风险敞口较大 表2可以看出我国的消费金融公司与国际消费金融公司的差距还是很大的具体从以下几方面来分析： (一)设立主体方面 当前我国相关政策对设立主体资格方面的规定使得银行成为满足设立条件的几乎唯一的主体 设立主体过于单一无法形成很好的竞争缺乏消费金融产品创新的动力(谢世清,) 因此长远看来设立门槛应相应降低让更多的机构能够加入到投资主体中来 (二)产品提供方面 商业银行对审批小额、短期、又没有抵押的耐用消费品贷款缺乏兴趣消费者对银行流程复杂的审批程序会望而生畏因此耐用消费品贷款是消费金融公司的重要业务(杨胜刚) 无特定用途的现金贷款主要以现金支付针对个人用途的小额贷款通常为无担保的信用贷款以借款人的诚信和还款能力作为放款依据(陈琼,) 这使得这一业务会获得那些急需用钱而又惧怕那些繁琐的贷款手续的人的青睐 (三)信用体系方面 要建立完善的信用信息服务体系可以借鉴西方国家的成功经验重点建设征信机构体系和评价机构体系积极发展专业化的社会征信机构逐步开放征信服务市场 健全信用监管体系制定相关制度(杜孝良,) 建立对信用评级机构、评级结果事后的评价制度加强征信市场监督管理引入市场化的征信机构筛选机制 (四)监管模式方面 消费