中间业务的供应链融资新模式.doc

中间业务的供应链融资新模式中间业务的供应链融资新模式 摘 要：本文主要介绍了供应链金融的主要内容，分析了农信社开展供应链金融业务时存在的问题，提出一个完整的农信社开展供应链金融的流程过程，并对其中的细节进行了详细分析。 关键词：农村信用社；供应链金融 当前，我国经济经过持续多年的高速发展，商业银行提供的存贷业务已远远不能满足各种市场需求，因此大量的中间业务应运而生。中间业务是指银行以中间人或代理人的身份,为客户办理代理、委托、担保和信息咨询等并收取服务费的业务，是不构成银行表内资产、表内负债,形成非利息收入的业务。 农村信用社作为我国农村金融市场中最为重要的金融机构，由于客户定位以及自身体制等因素，中间业务起步较晚，发展十分落后。主要的中间业务为结算和代理两类，相比其他商业银行而言，农信社的中间业务品种少，规模小，还未摸索出成熟的经营模式，中间业务收入在总收入的占比几乎可以忽略不计。随着金融市场的全面对外开放，国内商业银行业竞争更为激烈，加之近年来金融危机爆发，宏观金融政策紧缩导致传统贷款违约风险的增加，使得农村信用社适应新形势，大力拓展和促进中间业务发展成为当务之急。 一、供应链金融概况 供应链金融是二十世纪九十年代以来在全球范围内发展起来的一种新型融资模式。供应链是指企业从原材料和零部件采购、运输、加工制造、分销直至把产品运到最终消费者手中的连续过程。包含了产品设计和开发、原材料和零部件采购、运输、仓储、加工制造和分销等生产经营活动的全过程，集中了原材料供应商、生产商、运输商和分销商等各类经济主体。供应链金融是商业银行将核心企业的信用引入上下游企业的授信服务中，对上下游企业提供的金融产品和服务的一种融资模式。 商业银行供应链金融相应有动产质押融资模式、应收账款融资模式、保兑仓融资模式三种。动产质押是商业银行以借款人的自有货物作为质押物，向借款人发放授信贷款的业务。该模式主要是以动产质押贷款的方式，将中小企业的存货、仓单、商品合格证等动产质押给银行而取得贷款；应收账款融资模式，是指以中小企业对供应链上核心大企业的应收账款单据凭证作为质押担保物，向商业银行申请期限不超过应收账款账龄的短期贷款，由银行为处于供应链上游的中小企业提供融资的方式；保兑仓融资模式，也称为“厂商银”业务，是基于上下游和商品提货权的一种供应链金融业务，该业务主要是通过生产商、经销商、仓库和银行的四方签署合作协议而开展的特定业务模式，银行承兑汇票是该模式下的主要产品和金融工具。 供应链融资模式的出现及其迅速发展，其原因在于将银行金融产品和服务融入产品供应链中的单个企业或上下游多个企业的购销行为中，使之与企业的供应链相结合，把供应链上的核心企业和上下游企业联系在一起，解决中小企业融资难和供应链失衡的问题，同时促进供应链核心企业及上下游配套企业“产-供-销”链条的稳固和流转畅顺，达到多赢的目的。 供应链金融以真实的商品交易为依据，银行基于对供应链上下游客户交易流程的掌控而提供融资，以封闭控制商品流或资金流为原则，掌控商品流、资金流、信息流的动向，能够有效的对信贷资金用途进行监管，降低银行融资的风险。其最大的特点就是在供应链中寻找出一个大的核心企业，以核心企业为出发点，为处于供应链中的所有成员提供系统的金融支持，就是通常说的的“1+N”理论，“1+N”中的“1”指供应链中的核心企业，一般都是大型高端企业，“N”是指核心企业上下游供应链成员企业。以“1+N”理论为基础从传统的贸易融资业务入手，主要涉及的行业为钢铁、石油、煤炭、电力、汽车、造船、工程机械等，从动产抵押或保理等单一融资产品开始，逐步开发产种类，最终过渡到面向整条供应链提供的系统性的融资服务。 二、农村信用社开展供应链金融存在的问题 （一）组织结构体系制约。农村信用社自体制改革以来，具体管理模式尚未定型，多级法人体制严重影响农村信用社各项中间业务发展，虽然农村信用社外表庞大，网点广泛分布，在经营管理上却是以县域为单位各自为政、互不相干，无法满足供应链金融产品最基础的大规模跨区域投放的需求。 （二）无法承受由交易合同的真实性引发的风险。供应链融资产品对企业的信贷支持是基于交易合同真实性和自偿性特征，假使企业对交易合同的真实性进行隐瞒来骗取资金，信贷资金将产生巨大的风险，通常供应链融资的金额比较大，一旦造成损失，对于县级联社而言，是很难承受的。 （三）不能及时获取供应链条的风险传递信息。供应链融资产品实际上是将核心企业的授信额度基于实际交易而分散转移至上下游企业，核心企业与其上下游中小企业是信用捆绑关系。如果供应链上某一成员出现风险，这种风险也必然会随着交易链条扩散到系统中的上下游企业，使信贷资金产生巨大的风险。以目前农村信用社的能力，并不能及时掌控整个供应链的实际运行情况，信息获取存在严重的滞后性。 （四）电子化程度低。供应链金融产品的开发，需要归根结底需要先进技术的支持，依托强大的电子化网络和资金清算系统。农村信用社电子化建设起步晚，设备和软件层次低、更新慢、功能不全，难以进行远程交易和网络交易，不满足供应链金融产品的开发需要。 （五）缺乏高素质的复合型金融人才。农村信用社大部分人员知识老化，业务素质不高，营销技能不全面。而中间业务是一项集人才、技术、网络于一体的高技术产业，需要大量熟悉掌握计算机、市场营销等专业知识，又具有金融业从业经验的复合型人才。缺乏人才储备，是制约农村信用社发展中间业务的一个重要的因素。 三、思考与建议 农村信用社目前的自身条件不足，缺少开发现行几种供应链金融模式的必要条件，供应链金融需要的跨区域放贷、授信规模大和电