国际干散货运输市场周报(截至2010年9月27日 - 国际船舶市场周报.doc

BDI指数滑至一个月低点- 国际干散货运输市场周报 (2010.9.17-2010.9.27)独家行业点评：周评、月评、月度预测、年报重点行业：集装箱市场、干散货市场、油轮运输市场、船舶市场、船用燃料油市场目 录【一周市场观察】2波罗的海干散货运价指数周变化情况3各船型指数构成或航线运价或租金32010年波罗的海干散货运价指数BDI走势图42010年BCI、BPI、BSI、BHSI指数走势图4【好望角型】4BCI指数构成航线5【巴拿马型】6BPI指数构成航线6【大灵便型】7BSI指数构成航线7【灵便型】7BHSI指数构成航线7【宏观经济动态】8波罗的海干散货运价指数连跌10日8【国际铁矿石市场动态】8全球最大铁矿石商淡水河谷计划年底赴港上市8巴西发现巨型铁矿储藏 或为世界最大9中钢协称今年铁矿石进口不会超过2009年10【其它最新动态】10全球小灵便型船仍然太多10澳大利亚环保人士逼停世界最大煤炭运输港11【一周市场观察】上周海关公布了8份的进出口统计数据，大豆进口量477万吨，18月累计进口量4570万吨，同比增加54.4。谷物进口正成为巴拿马型船的主要支撑力量。近期进口矿市场走势小幅下跌，成交清淡。本周钢厂减产、停产仍在继续，没有减产的钢厂对后期市场看空，采购不积极，市场观望气息浓厚。不过，上周欧洲和北美的钢铁价格都出现小幅上涨，而中国和欧洲的钢胚价格也出现了一定的上涨，是需要还是减产导致价格上涨仍有待观察。据了解，河北地区部分关停的钢厂在本月底将陆续开工，届时进口矿的需求将会增加。但目前在钢厂没有恢复生产的情况下，进口矿市场还将持续走弱。三大主力船型均出现不同幅度的下跌，其中好望角型船和巴拿马型船下跌幅度较大，灵便型船则呈震荡小幅下跌走势。 本周的下跌主要还是受好望角型船的下跌的影响，太平洋市场的大跌也导致巴拿马型船和大灵便型船的下跌。受中国市场假期影响，即期市场成交量小幅走低，但是在远期市场快速下跌之后，好望角型船市场率先出现止跌，后期市场依然将维持震荡态势。波罗的海干散货运价指数周变化情况BDIBCIBPIBSIBHSI本周24513197267318611065上周26763481292820121085涨跌额-286-397-312-168-19环比涨跌幅-8.41 -8.16 -8.71-7.50-1.84 各船型指数构成或航线运价或租金Baltic TIMECHARTER AVERAGES/DAY CHANGE2010.09.172010.09.27 绝对值 相对值BCI四条航次期租航线日租金平均值$33,812 $29,860 (3952)-11.7%BPI四条航次期租航线日租金平均值$23,525 $21,478 (2047)-8.7%BSI六条航次期组航线日租金加权平均值 $21,041 $19,457 (1584)-7.5%BHSI六条航次期组航线日租金加权平均值 $15,964 $15,596 (369)-2.3%国际干散货运输市场周报 2010年波罗的海干散货运价指数BDI走势图2010年BCI、BPI、BSI、BHSI指数走势图返回目录【好望角型】8月份我国煤炭进口量继续回升，完成1326万吨，同比增长13.1%，环比增长1.3%。我国煤炭进出口价格仍维持高位，其中出口均价为每吨138.6美元，同比上涨60%，环比上涨2.9%；进口均价为每吨104.9美元，同比上涨21.1%，环比上涨1.7%。1-8月份我国累计进口煤炭1.0743亿吨，同比增长46.8%；进口平均价格为每吨99美元，上涨17.6%。 本周节能减排致使好望角型船市场将面临较大压力，市场成交有所减少，对于进口矿的需求将会明显缩减，本周市场再度向下调整，周末市场找到一些支撑，市场情绪有所转好，但船东心理价位有所降低。大西洋市场大幅下跌寻找支撑，到本周末大西洋往返航次日租金维持28500美金，下跌5500美金。欧陆交船经巴西到中国的日租金收到48000美金，下跌9200美金。周末，170000载重吨从图巴郎到青岛的日租金在25.2美金/吨，较上周下跌2.7美金/吨。太平洋往返航次日租报收于28000美元，下跌2800美金，而远东到欧陆的日租金收于13000美金左右，下跌5300美金。从澳洲到青岛的矿石成交运费成交在10.4美金/吨左右，小幅下跌0.4美金/吨。周中从澳洲的黑德兰到青岛的成交在10.15美金/吨。期租市场在震荡回落，市场跌幅较大，到上周末大西洋市场交船的4/6个月短期期租市场日租金在41000美金，下跌2000美金，而太平洋市场交船的日租金在31000美金，下跌2000美金。而大西洋地区交船的一年期租金水平也在32000美金，下跌3000美金。本周初小幅回升1000美金。BCI指数构成航线航线 货种/载重吨方式/权重 2010.09.172010.09.27 绝对值 相对值2图巴朗-鹿特丹矿16万吨（10%误差）程租10%$13.591 $12.191 (1.400)-10.3%3图巴朗-青岛矿16万吨（10%误差） 程租15%$27.035 $25.273 (1.762)-6.5%4 里查德湾-鹿特丹煤15万吨（10%误差）程租5%$11.255 $11.091 (0.164)-1.5%5 澳西-青岛矿16万吨（10%误差）程租15%$10.700 $10.408 (0.292)-2.7%7 玻利瓦尔港-鹿特丹煤15万吨（10%误差）程租5%$14.468 $13.105 (1.363)-9.4%8大西洋往返航次17.2万载重吨航次期租10%$34,409 $28,477 (5932)-17.2%9欧洲大陆-远东17.2万载重吨航次期租5%$54,286 $47,857 (6429)-11.8%10太平洋往返航次17.2万载重吨航次期租20%$31,429 $29,711 (1718)-5.5%11远东-欧洲大陆17.2万载重吨航次期租15%$15,125 $13,396 (1729)-11.4%四条CAPESIZE航次期租航线日租金平均值$33,812 $29,860 (3952)-11.7%返回目录【巴拿马型】由于中国假期，市场成交趋于清淡，尤其太平洋市场在运力压力之下，远期市场率先下跌导致市场情绪转向，太平洋市场再度跌破20000美金，但随后太平洋地区询盘增加，而随着美湾谷物货盘成交增多，对市场的支撑也将有所显现。大西洋地区本周震荡回落，本周大西洋到远东的航次日租金在32500美金，下跌4900美金，大西洋往返市场日租金水平维持在22500，下跌5700美金。Marinicki 2005年造， 76629 载重吨，9月25-30日在鹿特丹交船经波罗的海到英国的日租金在25000美金。Medi Vitoria 76616载重吨，在Kamsar交船回欧陆的日租金在26000美金，25万空驶奖金。Da Ying 2003年造， 75318载重吨，10月11-15日在SW Pass 交船美湾装货到中国的日租金在35000美金，65万空驶奖金。本周市场延续跌势，太平洋市场区域往返日租金收于19200美金，下跌3200美金。远东到欧陆的市场日租金收于12000美金，下跌1200美金。North Princess 1996年造， 71290 载重吨，9月22-25日在chiba交船，经北太平洋到新加坡和日本区域的日租金在19750美金。巴拿马型船期租水平跟随即期市场下跌，到周末大西洋市场交船的4/6个月短期期租市场水平收在32000美金，下跌1000美金。而太平洋市场交船的4-6个月的日租金价格在24000美金，下跌1000美金。周末太平洋地区交船的一年期期租日租金在24250美金，下跌250美金。Prabhu Sakhawat 2005 年造，76886 载重吨，9月末在Tanjung Bin 交船，4-6个月的短期期租日租金是26500美金。BPI指数构成航线航次期租航线载重吨 权重 2010.09.172010.09.27 绝对值 相对值1a 大西洋往返航次7.4万载重吨25%$25,029 $22,334 (2695)-10.8%2a 大西洋-远东7.4万载重吨25%$34,632$32,386(2246)-6.5%3a太平洋往返航次7.4万载重吨25%$21,477 $19,195 (2282)-10.6%4 远东-西欧7.4万载重吨25%$12,963 $11,998 (965)-7.4%四条PANAMX航次期租航线日租金平均值$23,525 $21,478 (2047)-8.7%返回目录【大灵便型】假期的影响在本周得到显现，太平洋市场以及印度市场较为疲软，带动市场下跌，远期市场跟随其他市场下跌，周末市场有所止跌。美湾地区租金继续维持小幅下跌，周末美湾到欧陆的日租金水平从31300美金下跌到29400美金左右，下跌1900美金。本周52000载重吨在黑海交船装载从黑海到远东的日租金收于在29500美金，下跌900美金，而欧陆到远东上涨到29000美金，下跌500美金。Yuan An Hai 2009年造，56000载重吨，在欧陆交船即期到东地中海的日租金在26000美金。， 本周太平洋市场本周大幅下跌，到周末北太平洋往返日租金收于16300美金左右，下跌3700美金。而远东到欧陆的日租金则收于12000美金，下跌1200美金。印度货盘依然较少，市场仍在期望更多的货盘出现。东印到中国的日租金在17000美金，下跌1500美金。Great Scenery 2002年造， 47760载重吨，9月27-29日在东印度交船道中国的日租金在16000美金。短期期租方面，Chang Shun 2 2009年造， 56962 载重吨，在防城交船，3-5个月的短期期租日租金在21750美金。BSI指数构成航线航次期租航线载重吨 权重 2010.09.172010.09.27 绝对值 相对值S1A.西北欧-远东5.2454万载重吨12.5%$29,670 $28,915 (755)-2.5%S1B 黑海-远东5.2454万载重吨12.5%$30,364 $29,582 (782)-2.6%S2.太平洋往返5.2454万载重吨25%$19,588 $16,342 (3246)-16.6%S3.远东-西欧5.2454万载重吨25%$13,320 $12,220 (1100)-8.3%S4A.美湾/欧洲5.2454万载重吨12.5%$30,955 $29,420 (1535)-5.0%S4B.欧洲/美湾5.2454万载重吨12.5%$11,520 $10,615 (905)-7.9%S5.西非-南美-远东5.2454万载重吨0.0%$27,878 $25,378 (2500)-9.0%六条超级HANDYMAX航次期租航线日租金加权平均值$21,041 $19,457 (1584)-7.5%返回目录【灵便型】BHSI指数构成航线航次期租航线载重吨 权重 2010.09.172010.09.27 绝对值 相对值HS1欧洲-南美东2.8万载重吨12.5%$11,743$11,950207 1.8%HS2欧洲-北美东2.8万载重吨12.5%$11,757$12,229472 4.0%HS3南美东-欧洲2.8万载重吨12.5%$19,739$18,650(1089)-5.5%HS4美湾-北美-欧洲2.8万载重吨12.5%$19,828$19,694(134)-0.7%HS5东南亚-澳大利亚新加坡日本中国2.8万载重吨25%$16,331$15,778(553)-3.4%HS6韩国日本-北太平洋新加坡日本2.8万载重吨25%$15,993$15,344(649)-4.1%六条HANDYSIZE航次期租航线日租金加权平均值$15,964 $15,596 (369)-2.3%返回目录【宏观经济动态】波罗的海干散货运价指数连跌10日波罗的海贸易海运交易所干散货运价指数.BADI周五连续第10个交易日下滑,因亚洲假期限制需求,但交易员称,煤炭价格上涨可能意味着支撑市场. 波罗的海干散货运价指数下跌0.69%或17点,至2,444点,为8月13日以来最低水准,指数在此次跌势中已累计下滑18%.该指数衡量了铁矿石、水泥、谷物、煤炭和化肥等商品的运输费用.交易员称,偏空人气的主要原因在于中国长假期间的低需求.由于中国、日本、韩国和台湾市场假期,本周市场整体淡静,Fearnleys在其一周研究报告中称. 尽管存在看空人气,但也有日益增多的迹象显示市场可能好转.2011年API2煤价已升至8月10日以来高位,每公吨98.65美元. 煤是货船运输的最重要产品之一,因此若煤价涨势持续,那麽我们可能会看到运费也上行,一位煤炭交易商称.Arctic Securities也在一份研究报告中指出,运费不大可能进一步下滑. 波罗的海海岬型船运价指数.BACI周五开始攀升,涨0.55%或17点至3,121点.波罗的海巴拿马型船运价指数.BPNI跌1.59%或44点至2,719点.超灵便型船运价指数.BASI下滑1.57%或30点至1,879点.来源：路透返回目录【国际铁矿石市场动态】全球最大铁矿石商淡水河谷计划年底赴港上市在将铁矿石等矿产品卖向亚洲的同时，全球最大的铁矿石生产商淡水河谷还计划通过在香港上市，在亚洲获得更多的融资。第一财经日报昨天从淡水河谷公司获悉，该公司已经决定以香港预托证券(HDR)的方式，利用目前的已发行股票在香港证交所上市，从而直接吸引亚洲资本市场的投资者。这也是首家到中国上市的国际铁矿石生产巨头。此前，澳大利亚第三大矿石生产商FMG首席执行官安德鲁弗里斯特也曾透露，FMG希望能在上海证交所上市。淡水河谷目前分别在巴西圣保罗和美国纽约上市，公司表示，亚洲是淡水河谷产品的主要市场，其重要地位正日渐提高，因此公司决定作为全球成长速度最快的资本市场，亚洲市场的规模已经非常可观，其对淡水河谷公司股票的流动性、股东基础和股票定价有着积极的预期。而通过在亚洲最重要的证券交易所之一香港证交所上市，淡水河谷就可以向全球投资者提供在各个时区(美国、欧洲及亚洲)交易股票的多种选择。目前，中国市场已经是淡水河谷出口铁矿石的第一大市场，是其收入和利润的重要来源，2009年，淡水河谷销往中国的铁矿石达到创纪录的1.4亿吨，约占其总销量的57%。此外，淡水河谷不仅向中国销售铁矿石，还在中国合资建有两个球团矿加工厂。由于铁矿石的需求强劲，价格上涨，淡水河谷第二季度的净利润飙升至37.1亿美元，好于预期，同期收入增长95.3%至99.3亿美元。因此为了尽可能占据更多的市场份额，淡水河谷公司一直在加紧其扩建项目，计划在2014年将铁矿石年产能提升至4.5亿吨，比目前提高50%。这些扩建计划投资将超过百亿美元，加上其他与铁矿有关的基础设施投入将超过200亿美元。因此淡水河谷也需要更多的融资渠道。不过，淡水河谷公司表示，股票在香港证交所上市的程序仍取决于资本市场监管机构的审批，预计将于2010年底完成。在筹划香港上市的同时，淡水河谷公司的董事会还批准了至多回购20亿美元股票的计划。公司拟购回最多6481万股的普通股和9836.7万股的优先股，总计20亿美元，约占公司总体流通股本的5%。淡水河谷还计划在年底前派息17.5亿美元，明年1月再额外派息10亿美元，此次派息与淡水河谷在5月宣布以49亿美元出售铝矿资产有关。来源：第一财经日报 巴西发现巨型铁矿储藏 或为世界最大据科技日报援引9月20日巴西圣保罗媒体报道，巴西马托格罗索州政府日前宣布，在该州境内发现储量达115亿吨、品位41%的巨型铁矿。该矿藏储量若被证实，将远高于淡水河谷现有的卡拉加斯铁矿(证实和可能的储量为71亿吨)，成为世界上最大的铁矿山。不过，该州政府官员表示，确定该矿藏是否具有商业开发的可行性尚需3年到5年的时间。另据华尔街日报中文网报道，全球最大的铁矿石生产商淡水河谷公司周四表示，董事会已经批准至多回购20亿美元股票的计划。淡水河谷公司在监管文件中称，公司股票计划在香港交易所挂牌。股票将以存托凭证的形式上市。中钢协称今年铁矿石进口不会超过2009年中钢协秘书长单尚华当日表示，中国今年铁矿石进口量不会超过2009年的水平，但并未透露更多内容。报道称，单尚华是在今日举行的第10届中国钢铁原材料国际研讨会上做出这一表示的。他还表示，当前三大矿商的铁矿石季度定价机制背离了市场客观规律，是不合理的；此外，中国钢铁业将无法接受澳大利亚向中国在澳矿企征收高额矿业税的做法。会议上，巴西淡水河谷负责铁矿石业务的执行董事JoseCarlosMartins表示，预计到2014年，该公司包括球团矿在内的铁矿石年产能将达到4.5亿吨。他还称，没有必要动用衍生品工具来对冲原材料价格波动风险。本周一，单尚华还曾表示，今年国产铁矿石产量有望突破11亿吨，同比增逾20%。国家统计局本月早些时候公布的数据显示，中国8月铁矿石产量达9957.5万吨，同比增长28.5%；1-8月铁矿石产量为6.86亿吨，同比增长28.4%。海关总署9月10日发布的8月份进出口数据显示，今年1-8月份，我国铁矿石进口4.1亿吨，同比微增0.1%；进口均价为每吨118.6美元，同比上涨55.1%。今年上半年，巴西淡水河谷以及澳洲的必和必拓、力拓均摒弃了以往的年度基准定价体系，转而采用新的季度定价机制，即每个季度的铁矿石价格以前一季度现货市场平均价格为基础进行调整。澳大利亚政府此前曾表示，将尽快推进向境内铁矿及煤矿征收30%矿业税的计划。 来源：一财网 返回目录【其它最新动态】全球小灵便型船仍然太多德国交通信贷银行（DVB）日前在汉堡发表报告称，干散货海运市场復苏速度在年底前仍会继续放缓，小灵便型船拆解量远低于预期，船公司必须拆解大量小灵便型船，才可保持收入稳定。 中海发展、中国远洋和太平洋航运均有营运小灵