长期股权投资的审计课件.ppt

长期股权投资的审计 大信审计五部李顺利 一 审计目标 一 资产负债表中记录的长期股权投资是存在的 存在 二 所有应当记录的长期股权投资均已记录 完整性 三 记录的长期股权投资由被审计单位拥有或控制 权利和义务 四 长期股权投资以恰当的金额包括在财务报表中 与之相关的计价调整已恰当记录 作价和分摊 五 长期股权投资已按照企业会计准则的规定在财务报表中作出恰当列报 列报 二 一般应获取的资料 1 账簿 2 投资协议 合同 决议等3 子公司 联营公司 合营公司相关报表 审计报告 文件等 三 总体审计思路 一 注意区分长期权股权投资和交易性金融资产 可供出售金融资产案例一 A公司持有B公司5 的股权 对B公司不具有控制 共同控制或重大影响 那么请问在A公司财务报表中此项权益性投资应当如何列报 企业会计准则 长期股权投资 规范的范围一是投资企业能够对被投资单位实施控制的权益性投资 即对子公司投资 二是投资企业与其他合营方一同对被投资单位实施共同控制的权益性投资 即对合营企业投资 三是投资企业对被投资单位具有重大影响的权益性投资 即对联营企业投资 四是投资企业持有的对被投资单位不具有控制 共同控制或重大影响 并且在活跃市场中没有报价 公允价值不能可靠计量的权益性投资 假设条件一 被投资单位B公司为一家上市公司 A公司持有B公司的股份根据 股权分置方案 之规定 目前仍处于限售期 从上述假设条件可见 A公司持有B公司的股权不符合 企业会计准则 长期股权投资 规范的范围 参照 企业会计准则解释1号 之规定 企业在股权分置改革过程中持有对被投资单位不具有控制 共同控制或重大影响的股权 应当划分为可供出售金融资产 其公允价值与账面价值的差额 在首次执行日应当追溯调整 计入资本公积 假设条件二 被投资单位B公司为一家上市公司 A公司持有B公司的股份为从二级市场购入的流通股 且A公司管理层持有B公司股份目的是为了短期获利 从上述假设条件可见 A公司持有B公司的股权仍不符合 企业会计准则 长期股权投资 规范的范围 参照 企业会计准则 金融工具的确认与计量 之规定 当取得该金融资产或承担该金融负债的目的 主要是为了近期内出售 回购或赎回时 应当划分为交易性金融资产或金融负债 假设条件三 被投资单位B公司为一家一般工商企业 A公司持有B公司的股份在活跃市场中没有报价 且A公司无法对该项股权的公允价值做出可靠的估计 从上述假设条件可见 A公司持有B公司的股权符合 企业会计准则 长期股权投资 规范的范围 投资企业持有的对被投资单位不具有控制 共同控制或重大影响 并且在活跃市场中没有报价 公允价值不能可靠计量的权益性投资 因此 应当列报为一项长期股权投资 从上述不同假设条件所得出的不同结论 我们认识到 在金融工具分类上的职业判断是否准确 关键是我们对会计准则定义的把握是否准确 对于上述关注点 一 我们通常应当执行的审计程序 1 根据有关合同和文件 确认长期股权投资的股权比例和时间 检查长期股权投资核算方法是否正确 取得被投资单位的章程 营业执照 组织机构代码证等资料 2 分析被审计单位管理层的意图和能力 检查有关原始凭证 验证长期股权投资分类的正确性 分为对子公司 联营企业 合营企业和其他企业的投资四类 是否不包括应由金融工具确认和计量准则核算的长期股权投资 二 关注长期股权投资首次执行日的会计记录是否正确 案例二 甲公司首次执行日2008年1月1日 持有一项原因非同一控制下的企业合并产生的对子公司A 假设为全资子公司 的长期股权投资账面价值1070万元 其中 股权投资借方差额270万元 损益调整200万元 股权投资准备100万元 投资成本500万元 购买日 2007年1月1日 A公司可辨认净资产公允价值为600万元 可辨认净资产的账面价值为500万元 该项长期股权投资的初始投资成本为800万元 假设 原制度下股权投资借方差额按10年摊销 即每年摊销30万元 A公司可辨认净资产公允价值与账面价值之间的差额100万元 扣除甲公司原股权投资投资差额已摊销额30万元后的余额70万元 甲公司无法将该余额 70万元 分摊至被购买方各项可辨认资产 负债 首次执行日的会计处理 第一步按照 企业会计准则解释第1号 之规定 企业在首次执行日以前已经持有的对子公司长期股权投资 应在首次执行日进行追溯调整 视同该子公司自最初即采用成本法核算 执行新会计准则后 应当按照子公司宣告分派现金股利或利润中应分得的部分 确认投资收益 甲公司应做如下追溯调整 借 资本公积 股权投资准备100期初未分配利润 盈余公积200 30 170长期股权投资 股权投资差额30贷 长期股权投资 股权投资准备100长期股权投资 损益调整200借 长期股权投资 投资成本100贷 长期股权投资 股权投资差额100调整完成后甲公司对A公司的长期股权投资账面余额 1070 270 800 万元 第二步编制合并财务报表时的处理 1 模拟权益法核算 借 长期股权投资270贷 资本公积 股权投资准备100期初未分配利润 盈余公积200 30 170 2 按照 企业会计准则实施问题专家工作组意见 中 关于 企业持有的非同一控制下企业合并产生的对子公司的长期股权投资 按照原制度核算的股权投资借方差额的余额的处理 与原因非同一控制下企业合并产生的对子公司投资的股权投资借方差额的余额 执行新会计准则后 在编制合并财务报表时应区别情况处理 a 企业无法可靠确定购买日被购买方可辨认资产 负债公允价值的 应将按原制度核算的股权投资借方差额的余额 在合并资产负债表中作为商誉列示 b 企业能够可靠确定购买日被购买方可辨认资产 负债等的公允价值的 应将属于因购买日被购买方可辨认资产 负债公允价值与其账面价值的差额扣除已摊销金额后在首次执行日的余额 按合理的方法分摊至被购买方各项可辨认资产 负债 并在被购买方可辨认资产的剩余使用年限内计提折旧或进行摊销 有关折旧或摊销计入合并利润表相关的投资收益项目 无法将该余额分摊至被购买方各项可辨认资产 负债的 可在原股权投资差额的剩余摊销年限内平均摊销 计入合并利润表相关的投资收益项目 尚未摊销完毕的余额在合并资产负债表中作为 其他非流动资产 列示 企业合并成本大于购买日应享有被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额在首次执行日的余额 在合并资产负债表中作为商誉列示 根据上述规定 甲公司应做如下模拟调整 借 其他非流动资产70贷 长期股权投资 投资成本70 3 抵销处理借 A公司净资产500 300 800商誉200贷 长期股权投资800 270 70 1000抵销完成后 甲公司合并报表中则反映因控股合并A公司产生的商誉200万元 尚待以后年度摊销的其他非流动资产70万元 三 关注本期新增加长期股权投资的真实性及初始投资成本确定的正确性 案例三 200X年度A公司虚作收入1000万元 虚作成本500万元 虚增利润500万元 不考虑相关税费 会计处理如下 借 应收帐款 N位客户1000万元贷 主营业务收入1000万元借 存货500万元贷 应付帐款500万元借 主营业务成本500万元贷 存货500万元 A公司之母公司 P公司 以对A公司的长期股权投资作为抵押物向银行申请抵押借款1000万元 随后P公司将1000万元的银行借款以A公司N位客户的名义汇款至A公司账户 A公司会计处理如下 借 银行存款1000万元贷 应收帐款1000万元 A公司将虚挂的应付帐款500万元汇款至P公司关联方 A公司会计处理如下 借 应付账款500万元贷 银行存款500万元 A公司向P公司关联方B公司投资500万元 并办理了相关的验资及工商变更登记手续 A公司持有B公司5 的股权 采用成本法核算 B公司获得投资款后 转款P公司 A公司会计处理如下 借 长期股权投资500万元贷 银行存款500万元至此 A公司完成了整个虚假的交易循环 付出的成本是税费和银行利息 综合起来看 A公司整个会计处理实际上为 借 长期股权投资 B公司500万元主营业务成本500万元贷 主营业务收入1000万元从上述案例我们可以看出 长期股权投资的真实性 也应是我们审计过程中不可忽视的问题 而我们在执业过程中针对长期股权投资更多关心的计价与分摊以及法律形式上的所有权问题 针对上述舞弊我们通常可以实施以下审计程序 1 向证券登记结算公司函证公司股东情况以及公司股份质押的情况 2 获取与投资相关的合同 协议 董事会决议等相关内部资料 取得被投资单位的章程 营业执照 组织机构代码证等相关资料 3 检查投资相关的原始凭证 并追查至被投资单位的验资报告 财务报表 银行对帐单等资料 核实投资的真实性 4 向被投资单位就投资行为发函询证 向银行就单笔付款记录发函询证 5 如实施以上审计程序后 仍无法打消疑虑 可要求对被投资单位实施现场审计 而无论持股比例之高低 6 如被审计单位拒绝提供相关资料或配合 应考虑审计范围受限对审计报告意见类型可能产生的影响 必要时征询律师的法律意见 案例四 A B公司分别为P公司控制下的两家子公司 A公司于2006年1月1日自母公司P处取得B公司100 的股权 合并后B公司仍维持其独立法人资格继续经营 为进行该项企业合并 A公司发行了1500万股本公司普通股 面值1元 作为对价 合并过程中发生直接相关费用 审计 评估 法律咨询 500万元 此外A公司发行本公司股票发生佣金 手续费500万元 合并日B公司所有者权益的账面价值为3300万元 该案例中我们应注意的要点 同一控制下的企业合并 是指参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的 同一控制下的企业合并形成的长期股权投资初始投资成本的计量合并方以支付现金 转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价的 应当在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本 长期股权投资的初始投资成本与支付的现金 转让的非现金资产及所承担债务账面价值之间的差额 应当调整资本公积 资本溢价或股本溢价 资本公积 资本溢价或股本 溢价 的余额不足冲减的 调整留存收益 合并方以发行权益性证券作为合并对价的 应按发行股份的面值总额作为股本 长期股权投资的初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额 应当调整资本公积 资本溢价或股本溢价 资本公积 资本溢价或股本溢价 不足冲减的 调整留存收益 合并费用的处理 合并方为进行企业合并发生的有关费用 指合并方为进行企业合并发生的各项直接相关费用 如为进行企业合并支付的审计费用 资产评估费用以及有关的法律咨询费用等增量费用 企业专设的购并部门发生的日常管理费用不属于与企业合并直接相关的费用 应当于发生时费用化计人当期损益 同一控制下企业合并进行过程中发生的各项直接相关费用 应于发生时费用化计人当期损益 借记 管理费用 等科目 贷记 银行存款 等科目 但以下两种情况除外 1 以发行债券方式进行的企业合并 与发行债券相关的佣金 手续费等应按照 企业会计准则第22号 金融工具确认和计量 的规定进行核算 该部分费用 虽然与筹集用于企业合并的对价直接相关 但其核算应遵照金融工具准则的原则 有关的费用应计入负债的初始计量金额中 2 发行权益性证券作为合并对价的 与所发行权益性证券相关的佣金 手续费等应按照 企业会计准则第37号 金融工具列报 的规定处理 即与发行权益性证券相关的费用 不管其是否与企业合并直接相关 均应自所发行权益性证券的发行收入中扣减 在权益性工具发行有溢价的情况下 自溢价收入中扣除 在权益性证券发行无溢价或溢价金额不足以扣减的情况下 应当冲减盈余公积和未分配利润 根据上述规定 A公司应做如下会计处理 借 长期股权投资3300万元贷 实收资本1500万元资本公积1800万元借 管理费用500万元贷 银行存款500万元借 资本公积500万元贷 银行存款500万元 案例五 A公司于2005年1月1日以1000万元取得C公司10 的股份 取得投资时C公司净资产的公允价值为4500万元 因未以任何方式参与C公司的生产经营决策 A公司对持有的该投资采用成本法核算 2006年1月1日 A公司另支付2500万元取得C公司50 的股份 此次股权收购发生相关直接费用100万元 收购完成后能够对C公司实施控制 购买日C公司可辨认净资产公允价值为4750万元 C公司2005年度实现净利润150万元 并未进行利润分配 假设该项企业合并为非同一控制下的企业合并 该案例中我们应注意的要点 非同一控制下的企业合并 是指参与合并各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的合并交易 即除判断属于同一控制下企业合并的情况以外其他的企业合并 非同一控制下的企业合并形成的长期股权投资初始投资成本的计量非同一控制下的控股合并中 购买方应当按照确定的企业合并成本作为长期股权投资的初始投资成本 企业合并成本包括购买方付出的资产 发生或承担的负债 发行的权益性证券的公允价值以及为进行企业合并发生的各项直接相关费用之和 企业合并发生的各项直接相关费用不包括为进行企业合并发行的权益性证券或发行的债务相关的手续费 佣金等 通过多次交易分步实现的非同一控制下企业合并通过多次交换交易分步实现的非同一控制下企业合并 企业在每一单项交换交易发生时 应确认对被购买方的投资 投资企业在持有被投资单位的部分股权后 通过增加持股比例等达到对被投资单位形成控制的 应分别每一单项交易的成本与该交易发生时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值的份额进行比较 确定每一单项交易中产生的商誉 达到企业合并时应确认的商誉 或合并财务报表中应确认的商誉 为每一单项交易中应确认的商誉之和 通过多次交易分步实现的非同一控制下企业合并 实务操作中 应按以下顺序处理 一是对长期股权投资的账面余额进行调整 达到企业合并前长期股权投资采用成本法核算的 其账面余额一般无需调整 达到企业合并前长期股权投资采用权益法核算的 应进行调整 将其账面价值调整至取得投资时的初始投资成本 相应调整留存收益等 二是比较每一单项交易的成本与交易时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值的份额 确定每一单项交易应予确认的商誉或是应计入当期损益的金额 三是对于被购买方在购买日与交易日之间可辨认净资产公允价值的变动 相对于原持股比例的部分 在合并财务报表 吸收合并是指购买方个别财务报表 中应调整所有者权益相关项目 其中属于原取得投资后被投资单位实现净损益增加的资产价值量 应调整留存收益 差额调整资本公积 2005年1月1日确认对C公司长期股权投资借 长期股权投资1000万元贷 银行存款1000万元购买日2006年1月1日 确认进一步对C公司的长期股权投资成本借 长期股权投资2600万元贷 银行存款2600万元 合并抵销过程的处理 C公司在购买日与交易日之间净资产公允价值变动 相对于原持股比例 10 的部分处理 借 长期股权投资25万元贷 未分配利润15万元资本公积10万元A公司长期股权投资与C公司所有者权益抵销借 A公司净资产4750万元商誉 1000万元 4500万元 10 2600万元 4750万元 50 775万元贷 长期股权投资1000万元 2600万元 25万元 3625万元少数股东权益4750万元 40 1900万元 案例六 A公司于2006年1月1日以一项非专利技术向D公司股东购买D公司30 的股权 并能据以对D公司施加重大影响 该项非专利技术的公允价值为1000万元 由于该项非专利技术系企业多年生产经营活动中所掌握的一项技术 其账面价值为0 假设条件一 交易各方不存在关联方关系 该项非货币性交易具有商业实质 不考虑交易产生的相关税费 A公司确认对D公司的长期股权投资 借 长期股权投资1000万元贷 营业外收入1000万元 假设条件二 D公司为A公司母公司之合营公司 该项非货币性交易由于受到关联方的影响其不具有商业实质 A公司确认对D公司的长期股权投资为零 作备查登记 由上述案例可见 以债务重组 非货币性资产交换等方式取得的长期股权投资 其初始投资成本的计量 判断交易是否具有商业实质非常重要 不同的判断将出现截然不同计量结果 四 关注投资收益的确定是否以公允价值为基础 关注超额亏损的会计处理是否正确 对投资收益计算是否考虑关联交易未实现利润的影响 同上述案例六 2006年8月D公司将其成本为600万元的商品以1000万元的价格出售给A公司 A公司将取得商品作为存货 至2006年末 A公司仍未对外出售该存货 D公司2006年度实现净利润3000万元 不考虑交易产生的相关税费 2006年9月A公司将其成本为500万元的商品以1000万元的价格出售给D公司 D公司将取得商品作为存货 至2006年末 D公司仍未对外出售该存货 不考虑交易产生的相关税费 该案例中我们应注意的要点 企业对联营企业及合营企业的投资采用权益法核算时 还应当考虑以下因素 投资企业与联营企业及合营企业之间发生的内部交易损益按照持股比例计算归属于投资企业的部分 应当予以抵销 在此基础上确认投资损益 应当注意该内部交易包括顺流与逆流两个方向的交易 投资企业与被投资单位发生的内部交易损失 按照 企业会计准则第8号 资产减值 等规定属于资产减值损失的 应当全额确认