商业银行要点总结.doc

第一章商业银行的性质1、商业银行具有一般的企业特征。2、商业银行是经营货币资金的金融企业，是一种特殊的企业。3、商业银行是综合性、多功能的金融企业。这一点主要侧重于和其他金融机构的比较。商业银行的功能 商业银行在现代经济活动中所发挥的功能主要有：1、信用中介 2、支付中介 3、金融服务 4、信用创造商业银行的信用创造职能，商业银行以外的金融机构不具备这一职能但是不可能无限制地进行信用创造，更不能凭空创造；受到三个因素制约：1、以存款为基础2、受存款准备金率、自身现金准备率和贷款付现率的制约；3、要以有贷款需求为前提商业银行的经营原则一、安全性原则 即要求银行在经营活动中，必须保持足够的清偿能力，经得起重大风险和损失，能随时应付客户提存，使客户对银行保持坚定的信任。所以商业银行必须做到以下几点： 1、合理安排资产规模和结构，注重资产质量。 2、提高自有资本在全部负债中的比重。 3、必须遵纪守法，合法经营。二、流动性原则 是指商业银行保持随时可以适当的价格取得可用资金的能力，以便随时应付客户提存及银行支付的需要。 三、盈利性原则 是指商业银行经营活动的最终目标，这一目标要求商业银行的经营管理者在可能的情况下，尽可能地追求利润最大化。P11 商银的经营管理目标的矛盾性和统一性第二章商业银行资本是银行从事经营活动必须注入的资金。银行面临的未来风险越大，资产增长越快，则银行所需的资本量就越多。巴塞尔协议划分的银行资本P25 巴塞尔委员会：监督国际银行活动它把银行资本分为两大类：核心资本和附属资本。P26 图2-1注意资本中有些模糊的成分是要被扣除的。银行资本充足性1、资本数量的充足性2、资本结构的合理性资本管理的核心问题是如何保持适度的资本；所以实际上是围绕资本充足率公式展开的。分子对策和分母对策分子对策：筹集资本分母对策：压缩资产规模，调整资产结构，降低风险程度最佳资本成本曲线资本成本曲线的最低点越接近原点，银行就越有利，因为这时银行的资本成本最低，最佳资本需要量很少；但若资本成本曲线的最低点远离原点，那就意味着银行的最佳资本需要量很大，并且资本成本很高。规模小的银行，由于信誉不高，业务有限，负债缺乏弹性，所以需要保持较高的流动性准备和贷款损失准备，因此，资本成本曲线远离原点。内源资本策略内源资本：P36渠道：A）资本溢价和股票溢价；B）法人资产重估增值；C）法定盈余公积金；D）任意盈余公积金；优点：成本低，风险小；受到银行净利润规模和股息分配政策的影响。外部资本策略普通股（缺点-1、发行成本较高2、稀释原有股东的权益，因为普通股的数量增加了；3、影响股票收益，因为增加的资本不会马上带来收益，但股票的数量却是增加了，所以短期内股票收益下降。）优先股（优点：不会消弱原有股东的控制权；由于股息固定，在银行收益大幅上升时，可使银行取得杠杆效应，缺点：发行成本高，由于股息固定，当银行收益下降时，会使普通股的收益加速下降。）发行资本票据和资本证券（中长期债券）资本票据-以固定利率计息的小面额债券，原始到期期限一般为7-15年，可以在金融市场上出售；资本证券-与票据的区别是一是面额较大；二是期限基本在15年以上。股票与债券互换结果：银行加强了资本实力，又节约了未来的利息支付。如果以股东收益最大化为目标，应该选择什么样的做法充实银行资本？P38发行资本票据第三章负债业务从取得资金的方式来分：被动型负债：存款主动型负债：主动向市场发行各式债务凭证其他负债存款按所有权划分：私人存款公营机构存款银行同业存款按存款的期限和提取方式不同，可分为活期存款、定期存款、储蓄存款目前银行的通知存款有两种期限，一种是七天通知存款，另一种是一天通知存款，影响商业银行存款负债规模的因素外部因素：1、一般经济活动水平2、中央银行货币政策3、有关金融法规4、税收政策内部因素1、银行服务质量和品种2、资产规模和信誉3、新技术在银行领域的广泛应用提高存款稳定性的策略存款稳定性：存款沉淀率，是形成银行中长期和高盈利资产的主要资金来源；稳定性高的存款：核心存款-对利率变动和外部经济因素变化反应不敏感的存款稳定性差的存款：易变性存款策略：扩大吸收核心存款，努力提高易变性存款的稳定性。短期借款的种类1、向央行借款：a)再贴现；b)再贷款2、同业借款：a)同业拆借；b)转贴现和转抵押；c)回购协议；d)国际金融市场借款；同业拆借商业银行之间的拆借，主要是互相买卖它们在中央银行的超额准备金存款余额：同业拆借基本上是信用拆借。同业拆借可以使商业银行在不用保持大量超额准备金的前提下，就能满足存款支付的需要。短期借入负债的经营策略一、选择适当的时机；二、确定合理的结构；三、控制适当的规模；资本市场-中长期借款存款定价管理1目标利润定价法2边际成本定价法3价格表定价法4市场渗透定价法5高层目标定价法6对付息活期存款账户的定价法第四章现金资产是银行持有的库存现金以及与现金等同的可随时用于支付的银行资产。商业银行的现金资产一般包括以下几类： （一）库存现金（纸币、硬币） （二）在中央银行存款（准备金：法定存款准备金，超额准备金） （三）存放同业存款 （四）在途资金（尚未收回）流动性供给与需求来源银行的净流动头寸L= 流动性供给-流动性需求当L 0 , 流动性正缺口，资金盈余当L 0, 流动性负缺口，资金缺乏当L =0，理想状况，三性目标同时达到，资金处于最佳运用状态；流动性预测方法一、 资金来源与运用法银行流动性是由资金来源和资金运用决定的，其中，存贷款业务及其变化时影响银行流动性的主要因素主要预测存贷款数量的变化。管理者根据影响存贷款数量的因素，加以经验和对流动性的主观偏好，预计流动性。P72资金头寸=贷款增量+应缴存款准备金增量-存款增量二、资金结构法资金结构法定义P73存款属于被动型负债，但是依然可以有内在管理规律的。按照提取存款的可能性分为三类：游动性货币负债：脆弱性货币负债：稳定性货币负债：负债流动性需要量（由于存款变动的原因导致流动性需要量）P74，各类负债有着不同的流动性比例；95%；30%；15%贷款流动性需要：100%（尽量满足客户需要） P74 表4-3 练习题 P86页 五、计算题 （2）三、流动性指标法流动性指标法是指银行根据资产负债表的有关数据计算一系列流动性指标用以衡量银行流动性状况的预测方法。两大类：资产流动性指标和负债流动性指标资产流动性指标现金状况比率：越高表示流动性越高流动性证券比率：越高表示流动性越高抵押证券比率：越高表示流动性越差负债流动性指标核心存款比率：越高代表流动性越强存款结构比率：越高代表流动性越弱第五章按贷款的保障条件分类P89一信用贷款;无须抵押或担保 1 抵押贷款：不动产二担保贷款 ： 2 质押贷款：动产或权利 3 保证贷款：第三方担保问题：哪些下列组织不能担任保证人：A 国家机关；B 企业法人的分支机构、职能部门； C 以公益为目的的事业单位、社会团体。 （ABC)三票据贴现贷款 :银行买进企业未到期债券（贴现） 票据贴现贷款，与一般贷款业务区别在于：第一，利息收取的方式不同。一般贷款的利息是到期收或按国家的规定定期收取；票据贴现的利息则在贴现时予以扣除，属于提前收取。第二，资金融通的期限不同。贷款期限有长短之分，或一年以内，或五年以上；票据贴现期限最长不超过6个月。第三，业务活动中当事人的关系不同。在贷款业务中，当银行对借款人发放了贷款之后，它们之间的债权债务关系才开始存在；在票据贴现过程中，一旦银行将持票人的票据予以贴现，则贴现银行与持票人一般不存在债权债务关系了，贴现银行在票据到期后向票据的付款人索要票据款项。贷款政策的内容 1、贷款业务发展战略 2、贷款工作规程及权限划分 3、贷款的规模和比率控制 4、贷款种类及地区 5、贷款的担保 6、贷款定价 7、贷款档案管理政策 8、贷款的日常管理和催收制度 9、不良贷款的管理三、贷款程序A贷款申请B贷款调查C对借款人的信用评估D贷款审批E借款合同的签订和担保F贷款发放G贷后检查H贷款收回影响贷款价格的主要因素（一） 资金成本（二） 贷款风险程度（三） 贷款费用（四） 借款人的信用及银行的关系（五） 银行贷款的目标收益率（六） 贷款供求状况（七） 预期通胀率（八） 供求关系贷款定价方法1 基础利率定价法（交易利率）2 成本加成定价法 P1013 优惠加数或优惠乘数定价法优惠加数是在优惠利率基础上加若干百分点而形成的利率；优惠乘数则是在优惠利率基础上乘以一个系数而形成的利率。当优惠利率随市场利率变动而变动时，优惠乘数利率变动的幅度大于优惠加数法。优惠加数、乘数以及交易利率法属于价格领导模型。4 补偿存款余额在银行保持的活期存款或低利率的定期存款；企业需要注意计算实际利率，以区分名义利率；5 隐含价格附加性条款（对担保的要求；对期限的限制等）贷款信用分析信用分析（6C原则-对于企业，5C原则没有经营的持续性-对于个人）（一） 借款人品格 character（二） 借款人的能力 capacity（三） 企业的资本 capital（四） 贷款的担保 collateral（五） 借款人经营的环境条件 condition（六） 经营的持续性 continuity 信用分析技术（习题）（一） 财务报表分析（二） 财务比率分析（三） 现金流量分析非财务因素分析行业风险借款人经营风险社会因素还款意愿银行自身贷款管理水平第七章中间业务的定义：P150;中间业务：银行的非利息收入业务中间业务的性质：在资产负债表上不直接反映。传统的中间业特点和意义P152涉及风险的中间业务的特点和意义P152153涉及风险的中间业务：担保业务、金融衍生产品的业务、信用卡等业务我国商业银行中间业务的种类1支付结算类中间业务2银行卡业务3代理类中间业务4担保类中间业务5承诺类中间业务6交易类中间业务7基金托管业务8咨询顾问类业务9其他类中间业务支付结算类中间业务支付结算的原则 恪守信用，履约付款 谁的钱进谁的帐，由谁支配 银行不垫款主要结算工具：本票、汇票、支票代理类中间业务代理融通业务：政策性银行业务 央行业务（代理中央银行“财政金库”业务，代理中央银行吸收财政性存款）同行（商业银行）业务代收代付业务代理证券业务（商业银行中间业务暂行规定：为了防止银行资金违规流入股市，目前商业银行不能开办代理股票买卖业务）代理保险业务担保类中间业务1银行承兑汇票2备用信用证（SLC，是银行担保业务的一种主要类型，通常是为债务人的融资提供担保，从而获得佣金收入 备用信用证常常是备而不用的文件。）3保函承诺类中间业务银行在未来某一日期按照事前约定的条件向客户提供约定信用的业务。1贷款承诺2票据发行便利交易类中间业务远期利率协议期货、期权互换业务（习题） 货币互换(又称货币掉期)是指两笔金额相同、期限相同、计算利率方法相同，但货币不同的债务资金之间的调换，同时也进行不同利息额的货币调换。货币互换双方互换的是货币，它们之间各自的债权债务关系并没有改变。 第八章国际业务的组织结构1国际业务部：设在总行，负责经营和管理银行所有国际业务。2国际分行：总行的派出机构。一般情况下，国外分行不仅要受到本国法律的约束，同时也受到东道国的法规限制；3国外代表处：第一步。作用是扩大影响力，调查和分析东道国的政治、经济、信用状况等。4国外代理行：为拓展自身在海外的国际业务，银行必须在海外寻找其代理行，建立关系，签订合约，相互委托业务。两大类：一是互有账户的代理行，二是无账户但有印押关系的代理行，此类代理行业务须经过有账户关系的第三家银行来进行，方便资金的清算、代收、代付等。5国外子银行：注意区分与国外分行的区别。子银行：财务独立于总行、其资产、负债和信用政策非总行的完整组成部分，属控股和被控股关系。6国际财团银行：几个银行共同组建的，业务以批发为主，经营巨额银团贷款或投行业务；7银行俱乐部：一种松散的组织形式国际资本市场借款P1811外国债券（定义）2欧洲债券（定义）国际信贷1进出口融资 进出口押汇进口押汇：银行与进口商就单据和货物所有权达成协议后，银行以信托收据的方式向其释放单据并先行对外付款的行为。包括信用证下押汇和代收项下押汇。银行目前主要办理前者。出口押汇：P183打包放款票据承兑出口信贷福费廷 也称为包买票据或买断票据。指银行（包买人）对国际贸易中延期付款方式中出口商持有的远期承兑汇票或本票进行无追索权的贴现（买断）。特点是期限比较长，金额比较大。要有真实贸易背景。国际保理业务也称为保付代理、托收保付。指出口商为了规避收款风险而采用的请求第三者承担风险的做法。此处的第三者就是保理商银行。2银团贷款 国际中间业务国际结算业务国际间进行贸易和非贸易往来而发生的债权债务，要用货币收付，由此产生了国际结算业务。目前三种主要的结算方式：汇款/ 托收/ 信用证汇款结算方式汇款：主要用于定金收付、尾款收付等小额支付；1、电汇T/T：电报方式，有密押；2、信汇M/T：信汇方式，委托书邮寄到银行进行支付；3、票汇D/D：汇票方式寄到收款人；托收结算方式1、光票托收：少用2、跟单托收：广泛使用跟单托收的定义：汇票+货运单据跟单托收涉及四方：委托人（收款人一国）、托收银行（一国）、代收银行（另一国）、付款人（另一国）跟单托收形式：付款交单/ 承兑交单（单货运单据，为货物凭证）付款交单： D/P是代收行必须在进口商付清货款后，才将货运单据交给进口商。承兑交单： D/A是代收行在进口商成对汇票之后，将货运单据交给进口商，进口商待汇票到期再付清货款。信用证结算方式定义：进口商要求进口银行向出口商开立信用证，对自己付款责任作出保证。（申请人就是进口商）可撤销信用证和不可撤销信用证P188保兑信用证和不保兑信用证P188总结P188（3）下一段第九章资产管理理论1商业贷款理论：商业贷款理论是早期的资产管理理论，源于亚当斯密斯的国民财富性质原因的研究一书，又称为真实票据理论。2可转换理论，最早由美国的莫尔顿于1918年在政治经济学杂志上发表的一篇论文中提出。基本观点：为了保持足够的流动性，商业银行最好将资金用于购买变现能力强的资产。这类资产一般具有以下条件：信誉高，如国债或政府担保债券以及大公司发行的债券；期限短，流通能力强；易于出售。 3预期收入理论 该理论是一种关于商业银行资产投向选择的理论，最早是由美国的普鲁克诺于1949年在定期放款与银行流动性理论一书中提出。基本观点：银行回收贷款的资金来源应该是借款人的预期收入，而无论是短期商业贷款还是可转让资产，其偿还或变现能力都以未来收入为基础。只要未来收入有保证就可以保证银行资产的流动性。4资产结构理论：投资组合增加资金的流动性和实现风险的分担与转移；超货币供给理论：银行除了贷款和购买证券之外，还应该积极开展咨询、信息分析、管理顾问，委托代理等中间业务服务；使银行走向“全能化”负债管理理论存款理论存款立行该理论曾经是商业银行负债的主要正统理论。强调应按照存款的流动性来组织贷款，将安全性原则摆在首位银行在吸收存款过程中是被动的，为保证银行经营的安全性和稳定性，银行的资金运用必须以其吸收存款沉淀的余额为限；存款应当支付利息，作为对存款者放弃流动性的报酬，付出的利息构成银行的成本。（2）购买理论该理论是继存款理论之后出现的另一种负债理论，它对存款理论作了很大的否定。商业银行对存款不是消极被动，而是可以主动出击，购买外界资金；商业银行购买资金的基本目的是为了增强其流动性；商业银行吸收资金的适宜时机是在通货膨胀的情况下。直接或间接抬高资金价格，是实现购买行为的主要手段 （3）金融产品销售理论 ：该理论产生于20世纪80年代的一种银行负债管理理论。基本观点：银行负债管理的中心任务就是迎合顾客的需要，努力推销金融产品，扩大商业银行的资金来源和收益水平。该理论给银行负债管理注入了现代企业的营销观念资产负债管理一般原理1规模和结构对称原理规模和结构对称原理是指商业银行力求资金来源与资金运用在规模和结构上的平衡和对称。显性和隐形不对称两种类型。显性不对称：资金运用超过了资金的来源，表现为银行的法定存款准备金不足，存贷比过高，我国要求不超过75%；隐性不对称：在业务上表现为通过一些规定来限制客户提取存款，强制性吸收定期存款，要求存款的最低限额等。2偿还期对称原理银行资金的分配应根据资金来源的流转速度来决定；资金来源速度是指负债的流转速度：负债流入银行到流出银行的时间间隔长短，如果时间间隔短，则流转速度就快，相应的偿还期就短。3资产分散化原理银行在资金分配时，资金应分别投放在不同的资产上。标准差为1、0、-1时代表两资产的盈亏成正比例升降、盈亏互不影响和盈亏升降相互抵消标准差为0表示盈亏互不影响，存在同时亏损的可能性。标准差为0，风险未必最小4目标替代原理三性目标的综