第十三章习题参考答案.doc

附：参考答案（要点）【案例分析题】参考答案（要点）1、广东省政府的重组目标和前提条件第一、重组目标把粤海和南粤组成一个统一的集团，以形成规模经济、适应港澳经济联系的需要、方便债务重组。重组后的企业能够在市场上自主融资，不再依赖政府。第二、约束条件（1）在债权人同意重组方案的前提下，挑选价值150亿港元的优质资产作为重组代价。（2）同时解决粤企、广南、粤投和南粤的流动性不足问题（3）广东省政府与债权人共同承担损失2、前后两个方案的对比分析第一、成立海外公司，利用政策优惠第二个方案成立新粤企（香港）100%控股新粤企（中国）。该步骤其实与第一个方案的1、2两步区别不大，唯一的不同在于增设了新粤企（香港）。这一做法的主要目的是利用当时国家对外商投资企业的税收优惠措施，提升供水公司（优质资产）的价值。第二、债券上市第一个方案中的债券不上市流通，债权人获得的资产流动性较差。通过债券上市，债权人可以便捷而且低成本地将债券转化为现金，用于购买其他资产。明显地，第二种方案提供的债券虽然与第一种方案面值相同，但对债权人更有吸引力。3、启示第一、及时关闭亏损企业粤海旗下早有众多亏损企业，这些企业不但不创造利润，而且通过无节制地借款，加速了整个企业破产。亏损的企业一定有亏损的原因，其危害也不仅仅在于亏损，领导班子缺乏责任，企业缺乏管理制度，这些都有可能导致企业内部控制混乱，其无风险控制意识的投资、借款、发债、担保，最终将拖垮整个企业集团。第二、尽早重组债务粤海危机其实并不至于发展到如此严重的地步。但广东省政府为了保护“窗口公司”的商业信誉，动用财政节余为粤海还债，使得亏损越来越大。粤海公司自己认为债务损失只有45亿。但毕马威却发现粤海资不抵债91.2亿港元，是这家公司自己报的45亿港元的两倍。若不及早处理，粤海损失还要扩大。第三、及时处理非核心不良资产对于粤海旗下大量非核心不良资产，越早处理越好。非核心不良资产留在公司内部，不但不能产生价值，还会降低核心资产的估值。早一日出售，其机器设备、客户网络仍能在有管理能力、资产互补性良好的企业中发挥作用，越可以卖出高价。对重组企业来说，收回现金以来可以获得收益，二来可以有效避免这些非核心不良资产造成进一步损失。第四、提升核心资产价值本案例中，方案二通过两种措施提升核心资产价值。一是增加一级香港控股公司，利用国家外资优惠政策，使得企业可以少交纳各类税收，增加了资产对债权人的保护作用。二是依靠核心资产发行债券，并将债券上市交易，使债权人可以将核心资产未来的收益变现。提升核心价值是资产重组的关键。【练习题】参考答案（要点）1、编制处置各项破产财产业务的会计分录。(1)收回应收票据6 000元，账面金额为6 600元。编制会计分录如下:借: 银行存款 6 000 清算损益 600 贷: 应收票据 6 600(2) 收回应收账款119 920元，其账面金额为135 800元。编制会计分录如下：借: 银行存款 119 920清算损益 15 880贷: 应收款 135 800(3)出售半成品，账面价值9 200元，售价8 300元，增值税税额1 411元。编制会计分录如下： 借: 银行存款 9 711清算损益 900贷: 半成品 9 200 应交税费 1 411(4)将账面价值为167 000元的固定资产处置掉，处理收入为159 000元，按5%缴纳营业税。编制会计分录如下： 借: 银行存款 159 000 清算损益 15 950 贷: 固定资产 167 000 应交税费 7 950(5)材料账面价值为50 800元，处理收入为38 600元，增值税税额6 562元。编制会计分录如下: 借: 银行存款 45 162 清算损益 12 200 贷: 材料 50 800 应交税费 6 562(6)各种产成品的账面价值为15 300元，处理收入为14 200元，增值税税额2 414。编制会计分录如下： 借: 银行存款 16 614 清算损益 1 100 贷: 库存商品 15 300 应交税费 2 414(7)长期股权投资账面价值为262 100元，处理收入为244 000元，编制会计分录如下:借: 银行存款 244 000 清算损益 18 100贷: 投资 262 100(8)在建工程的账面价值为110 000元，处理收入为115 000元，按5%缴纳营业税。编制会计分录如下： 借: 银行存款 115 000 清算损益 750 贷: 在建工程 110 000 应交税费 5 750(9)无形资产的账面价位为160 000元，处理收入为195 000元，按5%缴纳营业税。编制会计分录如下： 借: 银行存款资 195 000 贷: 无形资产 160 000 清算损益 25 250 应交税费 9 750(10)城建税等合计3 383.70元。编制会计分录如下 借: 清算损益 3 383.70 贷: 应交税费 3 383.702、编制支付各项破产费用业务的会计分录。该企业各种破产费用的核算:清算期间职工生活费62 400元，破产案件诉讼费160 000元，审计评估费45 000元，设备维护费14 000元，财产保管费10 000元，均以银行存款支付。编制会计分录如下:借: 清算费用 291 400 贷: 银行存欲 291 4003、编制转让土地使用权、支付职工有关费用业务的会计分录。转让原来无偿划拨取得的未入账的土地，实际转让价款为760 000元，按规定应缴纳税费38 000元。编制会计分录如下:借: 银行存款 760 000贷: 土地转让收益 722 000 应交税费 38 000土地转让收益中划拔360 000元作为职工安置费。编制会计分录知下: 借: 土地转让收益 360 000 贷: 银行存款 360 000从银行存款中提取现金143 800元(为土地转让收益)，支付未参加养老、医疗社会保险的离退休职工的离退休费和医疗保险费143 800元。编制会计分录如下: 借: 库存现金 143 800 贷: 银行存款 143 800 借: 土地转让收益 143 800 贷: 库存现金 143 8004、编制清偿债务、分配剩余财产业务的会计分录。清偿债务、分配剩余财产的核算如下:(1)支付所欠职工工资256 470。编制会计分录如下:借: 应付职工挤酬 256 470 贷: 银行存款 256 470 (2)交纳所欠各种税费160 995.70元。编制会计分录如下:借: 应交税费 160 995.70 贷: 银行存款 160 995.70(3)剩余的破产财产不足以清偿其他破产债权，应按比例清偿。 清偿比例=(银行存款余额/其他破产债权余额)X100% =(491 241. 30/962 175) X 100%=51. 055 3%其他破产债权的清偿额:借款=540 775 X 51. 055 3% = 276 094. 30(元)应付票据=100 700X 51. 055 3% = 51 412. 69(元)其他应付款=252 600X51.055 3%=128 965.69(元)应付利润=9 700X51.055 3%=4 952.36(元) 应付债券=58 400X 51. 055 3%=29 816.30(元)编制会计分录如下:借: 借款 276 094.30 应付票据 51 412.69 其他应付款 128 965.69 应付利润 4 952.36 应付债券 29 816.30 贷: 银行存款 491 241.34(4)将剩余的不再清偿的其福债务转入清算损益。编制会计分录如下:借: 借款 264 680.70 应付票据 49 287.31 其他应付款 123 634.31 应付利润 4 747.64 应付债券 28 583.70 贷: 清算损益 470 933.66(5)将“清算费用”账户的余额转入清算损益。编制会计分录如下: 借: 清算损益 291 400 贷: 清算费用 291 400 (6)将土地使用权转让净收益转入清算损益。编制会计分录如下: 借: 土地使用权收益 218 200 贷: 清算损益 218 200 5、编制破产清算会计报表。 清算工作结束后.清算组根据破产清算的账务处理结果，编制清算损益表(表13-9)和债务清偿表(表13-10)。表13-9 清算损益表2007年3月10日至2007年5月31日 单位：元项目预计数本期数累计数一、清算收益二、清算损失三、清算费用四、土地转让收益其中:土地转让收人安置职工支出五、清算净收益略2525068863.70291400218200760000360000-116813.72525068863.70291400218200760000360000-116813.7表13-10 债务清偿表2007年5月31日 单位：元项目账面金额确认金额偿还比例(%)实际偿还金额应付职工薪酬应交税费借款应付票据其他应付款应付利润应付债券2564708