中央银行业务活动的法规原则与资产负债表PPT课件.ppt

第三章中央银行业务活动的法规原则与资产负债表 中央财经大学金融学院 2007 2008 金融学04 2班 1 2 常识性观点 央行的各项职责主要通过各种业务活动来履行 与商业银行相比 央行的业务活动有特殊的法定授权 特定的业务范围和特殊的业务活动原则 央行资产负债表有特定的格式 其项目内容与商业银行有很大的不同 3 本章主要内容 央行业务活动的法律规范与原则央行的资产负债表 4 央行业务活动的法律规范与原则 央行业务活动的法律规范央行业务活动的一般原则央行业务活动的一般分类 5 央行业务活动的法律规范 目前 各国对中央银行业务活动的法律规范大致可分为以下三个方面 法定业务权力 法定业务范围和法定业务限制 6 央行业务活动的法律规范 央行的法定业务权力央行的法定业务权力是指法律赋予央行在进行业务活动时可以行使的特殊权力 央行的法定业务权力的一般内容 见教材P59 60 7 发布并履行与其职责相关的业务命令和规章制度 决定货币供应量和基准利率 调整存款准备金率和再贴现率 决定对金融机构贷款数额和方式 灵活运用相关货币政策工具 依法对金融机构和金融市场监督管理 法律规定的其他权力 央行的法定业务权力一般包括 8 央行业务活动的法律规范 央行的法定业务范围央行作为发行的银行 银行的银行 国家的银行 其地位和职能的特殊性决定了其业务的特殊性 央行的法定业务范围的一般内容 见教材P60 61 9 央行的法定业务范围主要包括 货币发行和货币流通管理业务 存款准备金业务 为在央行开立帐户的金融机构办理再贴现及贷款业务 在公开市场从事有价证券的买卖业务 经营黄金外汇及管理业务 经理国库业务 代理政府向金融机构发行 兑付国债和其他政府债券 组织或协助组织金融机构间的清算业务 协调各种清算事项 提供清算服务 对全国的金融活动进行统计调查与分析预测 统一编制全国金融统计数据 报表 按照国家规定定期予以公布 对金融机构和金融市场的相关监督管理 央行财务收支的会计核算和内部监督管理 法律允许的其他业务 10 央行业务活动的法律规范 央行的法定业务限制为了确保央行认真履行职责 各国央行法都对其业务活动进行必要的限制 央行的法定业务限制的一般内容 见教材P61 11 各国央行的法定业务限制主要包括 不得经营一般性银行业务或非银行金融业务 不得向任何个人 企业或单位提供担保 不得直接向它们发放贷款 不得直接从事商业票据承兑 贴现业务 不得从事不动产买卖业务 不得从事商业性证券投资业务 一般不得向财政透支 直接认购包销国债和其他政府债券 12 央行业务活动的法律规范与原则 央行业务活动的法律规范央行业务活动的一般原则央行业务活动的一般分类 13 央行业务活动的一般原则 与商业银行和其他金融机构相比 央行的业务活动不仅拥有特定的权力 特定的业务范围和限制 而且在业务活动中所遵循的原则也不相同 14 央行业务活动的一般原则 但就各国央行而言 其业务活动的原则则基本一致 从总体上看 最基本的业务活动原则是必须服从于履行职责的需要 在具体的业务经营活动中 央行一般奉行如下四个原则 非营利性流动性主动性公开性 15 央行业务活动的法律规范与原则 央行业务活动的法律规范央行业务活动的一般原则央行业务活动的一般分类 16 央行业务活动的一般分类 由于央行地位和职能的特殊性 其业务活动的种类与一般金融机构相比有很大不同 为了更清晰地了解央行主要业务的种类 特列下表 见表3 1 17 18 央行业务活动的一般分类 需要特别说明的是 该表中对央行的业务分类是相对而言的 虽然各类业务各有特点和范围 但它们之间的界限不是那么泾渭分明 彼此之间也不能截然分离 19 央行的资产负债表 央行资产负债表的一般构成中国人民银行的资产负债表央行资产负债表主要项目的关系央行资产负债表的项目结构与资产负债业务的关系 20 央行资产负债表是其开展货币发行业务和货币政策业务所形成的债权债务存量报表 央行资产负债业务的种类 规模和结构 都综合地反映在一定时期的资产负债表上 21 央行资产负债表的一般构成 各国央行一般在编制资产负债表时主要参照IMF的格式和口径 从而使各国央行资产负债表的主要项目与结构基本相同 具有很强的可比性 下面将目前IMF编制的 国际金融统计 中货币当局资产负债表的最主要项目简化成表3 2 22 表3 2简化的货币当局资产负债表 资产国外资产对中央政府的债权对各级地方政府的债权对存款货币银行的债权对非货币金融机构的债权对非金融政府企业的债权对特定机构的债权对私人部门的债权 负债储备货币定期储备和外币存款发行债券进口抵押和限制存款对外负债中央政府存款对等基金政府贷款基金资本项目其他项目 23 央行的资产负债表 央行资产负债表的一般构成中国人民银行的资产负债表央行资产负债表主要项目的关系央行资产负债表的项目结构与资产负债业务的关系 24 中国人民银行的资产负债表 中国人民银行从1994年起根据IMF 货币与金融统计手册 规定的基本格式 编制中国货币当局资产负债表并定期向社会公布 2000年又按照IMF公布的货币金融统计制度进行了修订 表3 3和表3 4是2002 2006年中国货币当局的资产负债表 金融机构的新分类口径介绍 25 26 中央财经大学金融学院 2007 2008 金融学04 2班 27 央行的资产负债表 央行资产负债表的一般构成中国人民银行的资产负债表央行资产负债表主要项目的关系央行资产负债表的项目结构与资产负债业务的关系 28 央行资产负债表主要项目的关系 对资产负债表主要项目关系的分析可以从以下两方面进行 资产与负债的基本关系资产负债各主要项目之间的对应关系 29 央行资产负债表主要项目的关系 资产和负债的基本关系如果把自有资本从负债中分列出来 资产与负债的基本关系可用三个公式来表示 资产 负债 自有资本 1 负债 资产 自有资本 2 自有资本 资产 负债 3 30 央行资产负债表主要项目的关系 资产和负债的基本关系上述三个公式表明了央行未清偿的负债总额 资本总额 资产总额之间基本的等式关系 这三个公式的政策意义主要表现为两点 央行的资产业务对货币供应有决定性作用 由央行自有资本增加而相应扩大的资产业务 不会导致货币发行的增加 31 央行资产负债表主要项目的关系 资产负债各主要项目之间的对应关系从对货币供应影响的角度分析 资产方主要项目和负债方主要项目之间存在着如下的对应关系 对金融机构债权和负债之间的关系对政府债权和政府存款的关系国外资产和其他存款及自有资本的关系但以上分析很容易使我们割裂各个项目之间的动态联系 而这才是最重要的 32 央行的资产负债表 央行资产负债表的一般构成中国人民银行的资产负债表央行资产负债表主要项目的关系央行资产负债表的项目结构与资产负债业务的关系 33 央行资产负债表的项目结构与资产负债业务的关系 各个央行资产负债表的格式和主要项目虽然基本一致 但各项目的比重结构却不相同 反映了各央行资产负债业务重点和特点的差异 34 央行资产负债表的项目结构与资产负债业务的关系 以下给出中国 美国 欧洲 日本中央银行的资产负债表 表3 4 5 6 7 通过对各中央银行资产负债表的结构比较 可以更好地了解各个中央银行资产负债业务活动的异同点 35 36 37 38 39 40 各国央行资产负债表的主要特点中国人民银行资产结构 第一位 国外资产第二位 对存款货币银行的债权 当前为第三位 第三位 对其他金融机构债权 当前为第二位 第四位 对中央政府债权负债结构 第一位 对金融机构负债第二位 发行货币 央行资产负债表的项目结构与资产负债业务的关系 41 各国央行资产负债表的主要特点中国人民银行资产和负债某些项目的变化情况分析资产 国外资产 外汇资产 对金融机构债权 对存款货币银行债权资产 对金融机构债权 对特定存款机构债权资产 对金融机构债权 对其他金融机构债权负债 金融机构存款 存款货币银行负债 非金融机构存款 储蓄存款负债 发行债券负债 自有资金 央行资产负债表的项目结构与资产负债业务的关系 42 各国央行资产负债表的主要特点欧洲中央银行因其区域性中央银行的特征 面临的业务对象和业务运作都不同于一般的国家中央