全国高等教育自学考试资产评估-第三章机器设备评估PPT课件.ppt

课程名称 资产评估 第三章机器设备评估 1 本章主要内容 一 机器设备评估的特点二 机器设备的核查与鉴定三 机器设备评估成本法运用四 机器设备评估市场法运用 第一节机器设备评估的特点 一 机器设备及其分类二 机器设备评估的特点三 机器设备评估的程序 第一节机器设备评估的特点 一 机器设备的概念及其特点机器设备是指由金属或其他材料组成 由若干零部件装配起来 在一种或几种动力驱动下 能够完成生产 加工 运行等功能或效用的装置 例如 冰箱 洗衣机 汽车 机床都属于机器设备的范畴 特点 1 机器设备作为主要劳动手段 具有单位价值高 使用期限长的特点 2 机器设备属于动产类资产 整体属于动产 不排除局部属于不动产 评估值高低与其地域不存在直接关系 3 机器设备属于有形资产 4 机器设备更新换代比较快 马克思将其称之为 生产的骨骼系统和肌肉系统 人类劳动力发展的测量器 确定机器设备评估范围时应注意区别下列几个问题 教材P57 1 机器设备和土地 房屋及构筑物 2 机器设备和无形资产 3 机器设备和流动资产 二 机器设备的类型1 按国家固定资产分类标准分类 国家技术监督局在1994年1月24日颁发了 固定资产分录标准与代码 GB T14855 94 根据该标准机器设备分为 1 通用设备 2 专用设备 3 交通设备 4 电气设备 5 电子及通信设备 6 仪器 仪表 计量标准器具及工具 衡器 该标准中对上述六类设备都列出了详细目录 二 机器设备的类型 2 按现行会计制度规定分类 1 生产经营用机器设备 指直接生产经营服务的机器设备 包括生产工艺设备 辅助生产设备 动力能源设备等 2 非生产经营用机器设备 指在企业所属的福利部门 教育部门等非生产部门使用的设备 3 租出机器设备 指企业出租给其他单位使用的机器设备 4 未使用机器设备 指企业尚未投入使用的新设备 库存的正常周转用设备 正在维修改造尚未投入使用的机器设备等 5 不需用机器设备 指已不适合本单位使用 待处理的机器设备 6 融资租入机器设备 指企业以童子租赁方式租入使用的机器设备3 按机器设备的组合程度分类 单台设备 独立设备 机组 如柴油发电机组等 成套设备 包括生产线 由若干不同设备按生产工艺过程依次排序联结 形成一个完整或主要生产过程的机器体系 如合成氨成套设备 胶合板生产线等 4 按机器设备的来源分类 通常可分为自制设备和外购设备两种 外购设备中又有国内购置和国外引进之分 二 机器设备评估的特点1 一般不具备独立的获利能力 评估很难用收益法 2 整体的价格不仅仅是单台设备价格的简单相加 即整体性的机器设备评估时应该考虑相互对价值的影响 3 影响机器设备磨损的因素很多 设备的磨损 失效规律不易确定 个体差异较大 确定贬值往往需要逐台地对设备的实体状态进行调查 鉴定 4 设备的贬值因素比较复杂 除实体性贬值外 往往还存在功能性贬值和经济性贬值 三 机器设备评估的程序1 明确评估目的 2 清查机器设备 明确评估对象 1 账实相符 2 明确评估的是单台设备还是组合设备 3 划清机器设备与流动资产中低值易耗品的界限 做到不重不漏 低值易耗品与机器设备的差别并不大 只是有可能在价值量有高低问题 除此还要划清机器设备与不动产的界限3 对机器设备进行必要的鉴定 确定其适用性 可用度以及主要技术参数 4 研究确定评估方法 搜集和处理有关信息资料 由于机器设备收益边界的难确定性 因此 单台机器设备的评估几乎不会采用收益法 收益法可以用于机组设备 生产流水线的评估 5 评定估算 撰写评估报告 第二节机器设备的核查与鉴定 一 机器设备的核查核查目的 进行必要的检查 以确定机器设备的客观存在 核查方式 一 逐项清查 二 抽样核查 一 逐项清查 1 具体做法 评估人员依据委托评估的资产清单 对所有被评估的机器设备进行逐台的清点 核实 分别考察每一台设备的实体状态 确定实体性贬值 功能性贬值和经济性贬值 计算评估值 2 适用对象 一般来讲 由于机器设备单台价值量较大 在评估时多采用逐项清查的方式 3 优点 用这种方法核查资产 风险性较小 4 缺点 核查的工作量较大 二 抽样核查 1 特点 抽样核查是在满足核查任务要求的前提条件下 根据随机抽样的原理 核查被机器设备的一种方法 2 适用对象 单台价值量较低 而数量多 规格型号及使用环境 使用条件相同或类似的机器设备 有些客户在选择合资伙伴或投资者对象时 在项目的初步可行性研究阶段 常需要评估师对某些资产提供初步估价意见 3 对机器设备的抽样核查 一般采用分层抽样 也称为类型抽样 的方法 4 基本步骤 p42使用抽查方式进行核查时 在评估报告中要对所采用的抽样方法 比例 误差 可能存在的风险进行说明 二 机器设备的鉴定机器设备鉴定的目的是通过确定评估对象的存在状态 为价值判断提供依据 2002年4月考过选择 机器设备的鉴定按其工作阶段可以分为统计性鉴定和判断性鉴定 其中统计性鉴定又分为宏观鉴定和微观鉴定 一 宏观鉴定 面向企业 宏观鉴定是对机器设备在整个生产过程中的状况进行调查摸底 P63 64 二 微观鉴定 面向个体 微观鉴定是辨识设备个别特征的过程 P64 65 三 判断性鉴定判断性鉴定是指由专业工程技术人员在现场勘查的基础上 对机器设备的有关指标进行的分析判断 这些指标包括设备的新旧程度 剩余经济寿命等 判断性鉴定一般是在完成统计性鉴定后才进行 属于机器设备鉴定的第二阶段工作 对于宏观鉴定 微观鉴定 判断性鉴定各自发挥的功能不同 在对机器设备进行鉴定时 三种鉴定应在相互并存 相互补充的情况下进行 机器设备的核查与鉴定是很重要的环节 为以后的评估打下基础 进行充分 详细的核查与全面的鉴定后 就具有了评估过程中需要的一些参数与指标 第三节机器设备评估的成本法 通过估算全新机器设备的更新重置成本 然后扣减实体性贬值 功能性贬值 经济性贬值 来确定机器设备评估价值的方法 机器设备评估值 重置成本 实体性贬值 功能性贬值 经济性贬值如果可以计算综合成新率 则其计算公式为 机器设备评估值 重置成本X综合成新率 一 机器设备重置成本的构成重置成本一般包括重新购置或建造与评估对象功效相同的全新设备所需的一切合理的直接费用和间接费用 如设备购置成本 运杂费 安装费 基础费 其他间接费用 税金 资金成本等 对于不需要安装的单台机器设备 重置成本可能仅包括设备购置成本 运杂费 需要安装的机器设备还包括安装费 基础费 另外可能还包括资金成本 税金等 一个典型的机械工业企业 机器设备的重置成本一般由下列要素构成 1 设备现行购置成本 2 设备运杂费 3 设备基础费 4 设备安装费 5 建设单位管理费 6 建设单位临时设施费 7 工程监理费 8 研究试验费 9 勘察设计费 10 工程保险费 11 联合试运转费 12 施工单位迁移费 13 固定资产投资方向调节税 该税种自2000年1月1日起暂停征收 14 建设期资金成本 机会成本 15 其他合理费用 设备操作人员培训费 不包括维修费 总体来说包括购买费 运输费 安装调试费 进口设备重置成本还包括设备的进口从属费用 如 海外运费 海外保险费 进口关税 增值税 公司代理手续费 银行手续费 海关监管手续费 商检费等 二 机器设备重置成本的估算 三种方法必须掌握 重置核算法物价指数法规模经济效益指数法 一 重置核算法分别估算机器设备各构成项目的成本 然后求和得到重置成本 根据机器设备取得方式 外购或自制 的不同 分别对应不同的估算方法 外购设备 区分内购 外购 需安装 不需安装 1 外购单台不需安装的国内设备重置成本重置成本 全新设备基准日的公开市场交易价格 买价 运杂费 保险费或 全新设备基准日公开市场交易价格 1 运杂费率 2 外购单台需安装的国内设备重置成本重置成本 全新设备基准日的公开市场成交价格 运杂费 保险费 安装调试费或 全新设备基准日公开市场成交价格 1 运杂费率 安装调试费率 3 外购单台不需安装进口设备重置成本分离岸价FOB和到岸价CIF两种计价方式 1 以离岸价 FOB 计价进口设备 FOB价格为离岸价 指装运港船上交货价格 本种情况下重置成本主要包括 1 国外部分 离岸价 FOB 国外运费及国外保险费等2 进口环节 进口关税 增值税 消费税 海关监管费等 3 国内部分 代理手续费 国内运费及保险费 安装调试费 借款利息 银行财务费 外贸手续费等 重置成本 FOB价格 途中保险费 国外运杂费 基准日外汇汇率 进口关税 增值税 银行及其他手续费 国内运杂费 2 以到岸价 CIF 计价进口进口设备因交货地点不同 分别采用离岸价和到岸价 评估时应采用到岸价 如获取的是离岸价 应将其调整为到岸价重置成本主要包括 到岸价 CIF 进口环节 关税 增值税 消费税 海关监管费等 代理费 国内运费及保险费 安装调试费等 重置成本 CIF价格 基准日外汇汇率 进口关税 增值税 银行及其他手续费 国内运杂费CIF价格为到岸价 指离岸价加途中保险费和国外运杂费 不包括进口关税 进口设备从属费用的确定方法是 1 国外运费 海运费 货价 FOB价 海运费率 2 国外运输保险费国外运收保险费 货价 FOB 海运费 保险费率 3 到岸价 CIF 离岸价 FOB 海运费 国外保险费 即关税完税价格 4 进口关税 到岸价 CIF 关税税率 5 进口消费税 关税完税价 关税 1 消费税率 消费税率 6 进口增值税 关税完税价 关税 消费税 增值税率 7 银行财务费 货价 FOB 财务费率 8 外贸手续费 到岸价 外贸手续费率 9 海关监管手续费 仅对减税 免税 保税货物征收对于免税设备 海关监管手续费 到岸价人民币数 费率对于减税设备 海关监管手续费 到岸价人民币数 费率 减税百分率 10 车辆购置附加费车辆购置附加费 到岸价人民币数 关税 消费税 增值税 费率 公式有误 例题 某进口汽车的到岸价为75万元人民币 关税税率为20 消费税税率为8 增值税税率为17 银行财务费 外贸手续费 海关监管手续费合计为到岸价的3 则应付的增值税最接近于 2010 7 A 15 30万元B 16 52万元C 16 63万元D 22 16万元 分析 进口增值税 到岸价 1 关税率 1 消费税率 增值税率 75 1 20 1 8 17 16 63万元 例题 进口设备重置成本中包括的从属费用是 2009 7 A 离岸价B 到岸价C 国外运费D 国内运费 分析 进口设备从属费用包括 1 国外运输费 2 国外运输保险费 3 进口关税 4 消费税 5 增值税 进项税 6 银行财务费 7 外贸手续费 8 海关监督手续费 9 车辆购置费附加等 4 外购单台需安装进口设备重置成本重置成本 单台未安装进口设备重置成本 安装调试费 人员培训费 其他5 外购成套需安装设备重置成本重置成本 单台未安装进口设备重置成本总和 单台未安装国产设备重置成本总和 工器具重置成本 安装成本 工程监理费 软件重置成本 调试费 设计费 贷款利息 资金成本 贷款利息对于构建期长 成本较高的设备适用 6 车辆重置成本国内购置车辆重置成本 车辆价格 购置附加税 证照费及其他费用进口车辆重置成本 车辆价格 CIF 进口关税 消费税 增值税 证照费及其他费用其中 进口关税 车辆价格 CIF 进口税率消费税 车辆价格 CIF 进口关税 1 消费税率 消费税率进口增值税 车辆价格 CIF 进口关税 消费税 增值税率 计算机器重置成本时需要注意的问题 一方面要注意其构成项目 避免多计或漏计 另一方面要采用适当的方法确定各构成项目的具体金额 具体金额的确定可以直接向制造商或销售商询价 也可以参照商家的价格目录 正式出版的价格资料 广告 计算机网络上公开的价格信息等 需要主要的是获得的市场价格信息 要分析之后才能使用 市场价格分析之后考虑的因素 1 市场价格的多样性 2 报价与成交价的差异 3 折扣因素 4 市场价格的时间性与地域性 5 替代产品与评估对象品质 性能的差别 6 同类型设备的品质差别 对于自制设备 一般根据自制设备发生的全部支出作为重置成本 主要包括 1 自制标准通用设备重置成本 此设备在市场上广泛存在 2 通用非标准设备重置成本 此设备在市场上不广泛存在 重点掌握3 对大型复杂的自制设备项目 p76 通用非标准设备重置成本估算 1 通用非标准设备的价格构成如下 直接材料 燃料和动力 直接人工 制造费用 期间费用分摊 利润和税金 非标准设备设计费 对制造 安装调试周期较长的 需考虑占用资金的资金成本 2 通用非标准设备重置成本计算方法 综合估价法 这种方法是在初步设计阶段有较详细总图而无详细零件图 可得到主要材料消耗量和主要外购件消耗量时 以主要材料费为基础 根据其与成本费用的关系指标估算出相应成本 另外考虑一定的利润 税金和设计费 从而求得该设备重置成本 P Cm1 Km Cm2 1 Kp 1 Kt 1 Kd n 主辅材外购件利润税金设计费P 非标准设备重置成本 Cm1 主材费 不含主要外购件费 Km 不含主要外购件费的成本主材费率 Cm2 主要外购件费 Kp 成本利润率 Kt 销售税金率 Kd 非标准设备设计费率 n 非标准设备产量 Kd n 单位数量设备的设计费率 Cm1 某主材净消耗量 该主材费率 含税市场价格 1 增值税率 Cm2 某主要外购件数量 含税市场价格 1 增值税率 销售税金率Kt指增值税 营业税及相应的城市维护建设税和教育费附加 例3 2 某非标准三室清洗机 其主材 钢材 净消耗量为3 8吨 估价时该主材不含税的市场价为3800元 吨 设备所需主要外购件 泵 阀 风机等 不含税的费用为21470元 现行增值税率Kv 17 城市维护建设税率为7 教育费附加费率为3 则销售税金率Kt 18 7 查附录1估价号1402 其主材利用率为90 成本主材费率为90 成本主材费率Km取47 成本利润率Kp取16 设计费率Kd取15 产量2台 主材费Cm1 3 8 90 3800 16044 元 P Cm1 Km Cm2 1 Kp 1 Kt 1 Kd n 16044 47 21470 1 16 1 18 7 1 15 2 82307 元 上述通用非标准机械设备的重置成本并未包括运费和安装费 可根据评估目的判断是否需要计算运杂费和安装调试费 设备重置成本估算方法 物价指数法 二 物价指数法 该方法是在被评估机器设备历史成本基础上 通过现时物价指数确定其重置成本 1 定基物价指数 定基物价指数是以固定时期为基期的指数 通常用百分比来表示 2 环比物价指数 环比物价指数是以上一期为基期的指数 说明 上述公式中 物价指数应该选择同类设备 最好是采用同一厂家产品的物价指数 首选 然后 采用是同一大类资产的物价指数 次选 最后 采用整个工业产品物价指数 最后选择 例3 3 某设备于2000年购置 原始成本为38000元 计算2005年的物价指数为115 2000年的物价指数为103 则 2005年该设备重置成本 38000 115 103 42427 元 例3 4 某设备2002年透支 原始成本为30000元 环比物价指数如下表 计算2005年该设备的重置成本 重置成本 30000 1 1 9 1 1 8 1 2 7 31961 元 例3 5 某设备1998年购进 账面原值10万元 2005年进行评估和2005年定基物价指数为109 6 和143 2 1999年至2005年环比物价指数分别为19 7 9 5 6 3 1 6 1 9 3 0 3 0 按两种物价指数计算该设备只计算购置费的重置成本 被评设备重置成本 100000 143 2 109 6 130657 元 100000 1 19 7 1 9 5 1 6 3 1 1 6 1 1 9 1 3 0 1 3 0 130661 5 元 被评设备重置成本 或 例题 运用物价指数法估算设备的重置成本 只考虑了 2009 4 A 时间因素B 地域因素C 功能因素D 技术因素 例题 机器设备评估中 采用的物价指数首选的是 2009 7 P77A 整个工业设备的物价指数B 同一时期的定基物价指数C 同一大类设备的物价指数D 同一厂家设备的物价指数 设备重置成本估算方法 规模经济效益指数法 三 规模经济效益指数法特点 规模经济效益指数法是根据设备的生产能力与价格的比例关系来确定重置成本的方法 适用对象 设备的生产能力与价格存在一定的比例关系 但是并非适用于所有机器设备 对于某些特定的加工设备可能是比较合适 如化工设备 石油设备等 但用它来评估如车床 汽车之类的设备则不太合适 理解规模经济效益指数 X 含义 1 X 1 表示设备成本与其生产能力线性关系 2 X 1 表示设备成本与其生产能力非线性关系 设备成本上升速度大于生产能力上升速度 3 X 1 表示设备成本与其生产能力非线性关系 设备成本上升速度小于生产能力上升速度 例3 8 某被评估的化工设备 生产能力为月产20吨某化工产品 现在市场上已没有相同生产能力的设备 生产能力为月产30吨的同类型设备 市场售价150万元 经测算 该类型设备的规模指数为0 65 计算该化工设备的重置成本 被评估设备的重置成本 被评估设备的能力 参照物的能力 x 参照物的重置价 20 30 0 65 150 115 万元 例题 例题 被评估资产为一台年产某产品8万件的生产线 经市场调查 类似年产量为15万件的生产线的成本为25万元 如果该类生产线的规模经济效益指数为0 7 被评估资产的重置成本约为 2011 4 A 16 10万元B 17 35万元C 19 20万元D 24 00万元解析 使用规模经济效益指数法的前提条件 设备的生产能力与价格存在一定的比例关系 该方法并非适合所有的机器设备 对于某些特定的加工设备可能是比较合适 如 化工设备 石油设备等 但用它来评估如车床 汽车之类的设备则不太合适 三 机器设备的实体性贬值及其估算 掌握 机器设备的实体性贬值是由于使用和自然力的作用造成的机器设备的贬值实体性贬值 重置成本 实体性贬值率 重置成本 1 成新率 设备的实体性贬值率或成新率的估测 可以采用 3种方法 也可以几种方法配合使用 使用年限法修复费用法观测分析法 一 使用年限法1 成新率 设备尚可使用年限 设备已使用年限 设备尚可使用年限 100 2 成新率 设备总使用年限 设备已使用年限 设备总使用年限 100 1 机器设备的总使用年限 设备的使用寿命可以分为物理寿命 技术寿命和经济寿命 首选经济寿命 物理寿命是指机器设备从全新状态开始使用 直到不能正常工作而予以报废所经历的时间 技术寿命是指机器设备从开始使用到技术过时予以淘汰所经历的时间 技术寿命很大程度上取决于社会技术进步和技术更新的速度和周期 经济寿命是指机器设备从开始使用到经济上不合算而停止使用所经历的时间 所谓经济上不合算 即使用该设备不能获得收益 2 机器设备的已使用年限 是指设备从开始使用到评估基准日所经历的时间 实际已使用年限 名义已使用年限 设备利用率 说明 A 本方法主要适于经过大修或更新改造 延长使用寿命 或减少其实际已使用年限的情况 B 这里的 加权投资年限 相当于 加权已使用年限 理解 通过大修或更新将其修复 以此计算 加权投资年限 即加权已使用年限 C 如果存在 设备利用率 加权投资年限还需乘以利用率 表示实际已使用年限 D 这里需将各期成本 原始成本 更新成本 统一换算到评估日 实体成新率 尚可使用年限 加权投资年限 尚可使用年限 100 有的机器设备在使用过程中经过了大修理或更新改造 由此延长了其使用寿命 或减少了其实际已使用年限 则需通过估算加权投资年限替代为实际已使用年限 例3 9 被评估设备购建于1995年 原始价值30000元 2000年和2003年进行两次更新改造 主要是添置一些自动化控制装置 当年投资分别为3000元和2000元 2005年对该资产进行评估 假设从1995年至2005年每年的价值上升率为10 该设备的尚可使用年限经检测和鉴定为为6年 求该设备的成新率 1 调整计算现行成本2 计算加权更新成本 3 计算加权投资年限加权平均投资年限 加权平均已使用年限 808990 85250 9 5 年 4 计算成新率成新率 6 9 5 6 x100 39 例题 被评估设备购建于2000年 原始价值300万元 2005年进行更新改造 投入了30万元 2008年对该设备进行评估 假设从2000年至2008年该类设备的价格每年上升10 该设备的尚可使用年限经检测为15年 则该设备的成新率约为 2011 4 A 60 B 62 C 63 D 66 3 机器设备的尚可使用年限 对于国家明文规定限期淘汰 禁止超期使用的设备 无论其现时技术状态如何 该设备的尚可使用年限不能超过国家规定禁止使用的日期 有些设备的使用寿命是以工作量来衡量的 贬值率 已使用量 总使用量 100 贬值率 已使用量 已使用量 尚可使用量 100 二 观测分析法观测分析法是评估人员根据对设备的现场技术检测和观察 结合设备的使用时间 实际技术状况 负荷程度 制造质量等经济技术参数 经综合分析估测设备的成新率 三 修复费用法修复费用法是以修复机器设备的实体性贬值使之达到全新状态所需要支出的金额 作为估测被修复机器设备实体性贬值的一种方法 适用条件 设备实体性贬值可以补偿的 经济上可补偿性 比如 一台机床的电机损坏 要修复该机床 就要更换电机 更换电机的费用即为机床的实体性贬值 机器设备实体性贬值额 机器设备修复实体性贬值支出说明 上述经济可补偿性 是指设备实体性修复在经济上可行的 值得的 对于经济上不可行的实体性修复 即不可修复性损耗 就不能用该修复费用计算实体性贬值 例3 10 一台数控拆边机 重置成本为150万元 已使用2年 其经济使用寿命约20年 现该机器数控系统损坏 估计修复费用约2万美元 折人民币16 5万元 其他部分工作正常 该设备存在可修复性损耗和不可修复性损耗 数控系统损坏是可修复性损耗 我们用修复费用法计算其贬值 贬值额等于机器的修复费用 约16 5万元人民币 另外 该机器运行2年 我们用年限法来确定由此引起的实体性贬值 此项贬值率为2 20 例3 10 本例实体性贬值额 包括两种 可修复性损耗 不可修复损耗 1 可修复性损耗等于实体性贬值额 可修复性质 可修复性损耗引起的实体性贬值 16 5万元 2 不可修复性损耗对应的实体性贬值额 需用其他方法计算 不可修复性损耗引起的实体性贬值 重置成本 可修复性实体贬值 经济使用年限 已使用年限 150 16 5 20 2 13 35万元 3 该设备总体实体性贬值设备实体性贬值额 合计 16 5 13 35 29 85万元设备实体性贬值率 29 85 150 19 9 例题 被评估设备为一年前购建 评估时该设备由于液压系统损坏而无法使用 已知更换全部液压系统需投入100万元 将其他部分修复到全新状态需投入全部重置成本的5 如果该设备的重置成本为1500万元 不考虑其他因素 则该设备的成新率最接近于 2011 7 A 75 B 83 C 85 D 88 例题 一台数控机床 重置成本为200万元 已使用2年 其经济寿命为20年 现该机床的数控系统损坏 估计修复费用为18万元 其他部分工作正常 该机床的实体性贬值额约为 2011 4 A l8万元B 20万元C 36万元D 38万元 四 机器设备的功能性贬值及其估算 机器设备的功能性贬值是由于科学技术的发展 使被评估的机器设备与新机器相比功能相对落后而引起的贬值 或因 三新 新技术 新材料 新工艺 的运用使被评估机器设备发生贬值 机器设备的功能性贬值可以通过超额投资成本和超额运营成本估算 一 超额投资成本形成功能性贬值的估算功能性贬值 设备复原重置成本 设备更新重置成本其中 1 设备复原重置成本没有考虑技术进步等因素 只考虑物价变动因素 重置全新设备的成本 2 设备更新重置成本则是考虑技术进步 设备更新等技术因素 重置全新设备的成本 二 超额运营成本形成的功能性贬值的估算计算超额运营成本引起的功能性贬值的步骤如下 1 分析比较被评估机器设备的超额运营成本因素 2 确定被评估设备的尚可使用寿命 计算每年的超额运营成本 超额运营成本 估价对象运营成本 比较案例运营成本3 计算净超额运营成本 扣除所得税 税后净超额运营成本 税前超额运营成本 所得税 税前超额运营成本 1 所得税率 税前超额运营成本 税前超额运营成本 所得税率4 确定折现率 计算超额运营成本的折现值 净超额运营成本造成的功能性贬值 净超额运营成本 现值系数 例3 11 计算某电焊机超额运营成本引起的功能性贬值 1 分析比较被评估机器设备的超额运营成本因素 经分析比较 被评估的电焊机与新型电焊机相比 引起超额运营成本的因素主要为老产品的能耗比新产品高 通过统计分析 按每天8小时工作 每年300个工作日 每台老电焊机比新电焊机多耗电6000度 2 确定被评估设备的尚可使用寿命 计算每年的超额运营成本 根据设备的现状 评估人员预计该电焊机尚可使用10年 如每度电按0 5元计算 则 每年的超额运营成本 6000度 0 5元 3000元 例3 11 3 计算净超额运营成本 如所得税按33 计算 则 税后每年净超额运营成本 税前超额运营成本 1 所得税率 3000 1 33 2010 元 4 确定折现率 计算超额运营成本的折现率 折现率为10 10年的现值系数为6 145 则净超额运营成本的折现值 净超额运营成本 折现系数 2010 6 145 12351 元 该电焊机由于超额运营成本引起的功能性贬值为12351元 五 机器设备的经济性贬值及其估算 机器设备的经济性贬值是由于外部因素引起的贬值 如市场竞争加剧 产品需求减少 导致设备开工不足 生产能力相对过剩 原材料 能源提价 造成成本提高 而产品的售价没有提高 国家有关能源 环保等限制或有关产权的法律 法规等规定使产品的生产成本提高或者使设备强制报废 缩短了设备的正常使用寿命等等 按照经济性贬值的原因经济性贬值估算方法分三种 因生产能力降低造成的经济性贬值 规模经济效率指数法 因收益减少造成的经济性贬值的估算因受环境保护限制而造成的经济性贬值的估算 一 因生产能力降低造成的经济性贬值 规模经济效率指数法 评估设备因外部原因 市场竞争激烈 萧条 企业管理不善 非设备技术 造成设备开工不足 实际生产能力低于其正常生产能力 定额生产能力 产量等 X 表示设备的规模经济效益指数 例3 12 某发动机专用生产线 原设计生产能力为25000台 年 该生产线至今已使用10年 根据其实体状态判断尚可使用5年 目前 由于新发动机产品的出现 市场对老产品的需求减少 造成开工不足 现在生产线的实际产量为15000台 使用规模经济效益指数法求其经济性贬值率 根据统计数据 该类型发动机生产线的规模经济效益指数为0 68 则 经济性贬值率 1 15000 25000 0 68 x100 29 二 因收益减少造成的经济性贬值的估算因外部原因 市场竞争激烈 企业管理不善等 非设备技术 使产品销售量下滑 价格下降等 造成设备在尚可使用期内 所产生收益减少 使其价值降低 说明 1 这里用净损益损失额为所得税后 2 年金现值系数表示为 P A r n 例题 新型号的手机 个人计算机等电子类产品大量出现 从而导致原有型号的该类商品迅速降价 这种贬值或损耗在资产评估中称为 A 实体性贬值B 功能性贬值C 有形损耗D 经济性贬值 2009 4 例题 为节省资源和减少污染 政府规定年产1万吨以下的造纸厂一律关闭 由此造成生产能力在l万吨以下的造纸设备产生贬值 这种贬值属于 2011 4 A 功能性贬值B 实体性贬值C 破产清算贬值D 经济性贬值 例题 被评估设备为一条年产某产品100万件的生产线 由于市场需求降低 为防止产品积压而不降价销售 则必须降低产量 因此未来每年实际只能生产80万件 预计该设备尚可使用3年 假设每件产品的净利润为2元 折现率为10 企业所得税税率为25 不考虑其他因素 则该设备的经济型贬值额最接近于 2011 7 A 75万元B 80万元C 99万元D 120万元 例题 某企业一批设备需要评估 该批设备的配置 型号 购置时间 使用情况都大致相同 该批设备的购置成本为600万元 评估人员从中选择出5台设备进行评估 这5台设备的购置成本为80万元 重置成本为100万元 则该批设备的重置成本为 2009年4月 P62 A 480万元B 700万元C 750万元D 800万元 原理 统计原理 样本 部分 的某种特征代表总体的相应特征 例题 某评估机构对一大型机械厂进行评估 该企业固定资产中有同类机床300台 账面原值3000万元 评估人员将其中的10台机床作为样本进行了详细评估 该10台机床的重置成本为120万元 其账面原值为100万元 若被评估的300台机床的成新率平均为60 则该300台机床的评估值最接近于 2011 4 A 1840万元B 2160万元C 3066万元D 3600万元 答案 B 例题 机器设备的经济寿命是指机器设备 2011 4 A 从评估基准日起到机器设备不能正常工作所经历的时间B 从评估基准日起到继续使用在经济上不合算为止所经历的时间C 从机器设备开始使用起到机器设备不能正常工作所经历的时间D 从机器设备开始使用起到继续使用在经济上不合算为止所经历的时间 答案 D 例题 某冰箱生产线 设计能力为年产冰箱1万台 每台冰箱的生产成本为2000元 评估时 预计未来5年内 每台冰箱成本上升15 但销售价由于竞争原因只能上升相当于成本的10 企业所得税率为25 若折现率为10 则该生产线的经济性贬值额约为 2010 4 A 254万元B 284万元C 290万元D 379万元 答案 B 例题 由于外部因素而不是设备内部因素所引起的达不到原有设计生产能力而导致的贬值 称为 2009 4 A 功能性贬值B 实体性贬值C 破产清算贬值D 经济性贬值 答案 D 三 因受环保限制而造成的经济性贬值估算环保法规管制和惩罚的方式有 1 限制产生污染的设备使用年限2 产生污染的设备可以继续使用 但要交罚金3 必须立即纠正和治理污染 否则不准使用 以上三种方式会缩短设备的使用寿命或者增加运营成本或者花费设备改造成本 导致经济性贬值 在评估时要注意 避免漏评贬值因素 第四节机器设备评估的市场法 机器设备评估的市场法也称市场法比较法 是根据市场上类似机器设备交易的价格资料 通过对被评估对象和市场参照物各项因素的分析比较 从而确定机器设备评估值的方法 一 运用市场法评估机器设备的基本步骤 一 对评估对象进行鉴定 获取评估对象的基本资料与被评估对象相关的资料 从开始投入使用到评估基准日为止 所有相关资料都应收集 这样才能更好的对被评估对象进行客观的评价 二 进行市场调查 选取市场参照物 应注意参照物的时间性 地域性 可比性 从时间上讲 参照物的交易时间应尽可能接近评估基准日 三 因素比较应该比较它们之间具有关系的资产 还应考虑两者在评估过程中有无影响它们比较的因素 也就是说被评估资产与参照物资产具有可比性 但是比较过程中某些参数很难收集到 这时应寻找它们价值规律改变相同的进行比较 四 计算评估值 二 运用市场法评估机器设备中比较因素分析比较因素包括 个别因素 交易因素 时间因素 地域因素等四个方面 一 个别因素 2001年4月考过选择 1 设备规格型号 2 设备制造厂家 评估人员应选择同一厂家生产的设备作为市场参照物 3 设备的役龄 制造年代 4 设备的安装方式 5 设备的附件 评估某台设备时应考虑其它设备的相关性 在评估时应考虑附件的价值 6 设备的实体状态 首先考虑使用是否正常 使用环境如何 使用设备的技术工人的熟练程度 二 交易因素 1 市场状况 目前机器设备的市场完善程度 它决定了价格的公允性 以及市场的供求关系 2 交易动机及背景 不同的交易动机和交易背景都会对设备的销售价格产生影响 如以清偿 快速变现形式或带有一定优惠条件出售 其售价往往低于正常的交易价格 3 交易数量 购买设备的交易数量也是影响设备售价的一个重要因素 三 时间因素不同交易时间的市场供求关系 物价水平等都会不同 评估人员应选择与评估基准日最接近的交易案例 并对参照物的时间影响因素做出调整 四 地域因素由于不同地区市场供求条件等因素的不同 设备的交易价格也受到影响 评估参照物应尽可能与评估对象在同一地区 如评估对象与参照物存在地区差异 则需要进行调整 三 运用市场法评估机器设备举例运用市场法对某车床进行评估 1 评估人员首先对被评估对象进行鉴定 基本情况如下 设备名称 普通车床 规格型号 CA6140 1500 制造厂家 A机床厂 出厂日期 2001年2月 投入使用时间 2001年2月 安装方式 未安装 附件 齐全 包括 仿形车削装置 后刀架 快速换刀架 快速移动机构 实体状态 评估人员通过对车床的传动系统 导轨 进给箱 溜板箱 刀架 尾座等部位进行检查 打分 确定其综合分值为61分 2 评估人员对二手设备市场进行调研 确定三个与被评估对象比较接近的三个市场参照物 3 对评估对象和参照物进行因素比较 1 个别因素比较 见1 1表 1 1表 1 1表中 三个参照物与评估对象的规格型号 安装方式 附件情况均相同 调整系数为1 参照物B和参照物C为B机床厂生产 已知相同型号的新车床A机床厂比B机床厂的产品贵11 以此作为调整系数 役龄因素调整 评估人员根据市场调查 发现设备的役龄相差0 5年 其售价相差5 左右 根据评估对象和参照物的实体状态分值确定实体状态调整系数 2 市场因素比较 评估对象与参照物的市场交易状况 交易动机及背景 交易数量等因素均相同 调整系数均为1 3 时间因素 借助物价指数调整 三个参照物的交易时间如表1 2 根据不同交易时间的物价水平确定时间因素调整系数 4 地域因素 参照物A与评估对象属同一地区 参照物B和参照物C的交易地点在另一地区 已知参照物B和参照物C所在地区的交易价格比评估对象所在地区低2 见表1 3 4 计算评估值 见表1 4 被评估对象的评估值 31520 30580 32290 3 31460 对参照物进行各因素修正求得评估设备价值 公式如下 根据修正后参照物交易价格 采用某种方法确定估价对象价格 如参照物交易价格相差不大 一般按照算术平均价 加权平均价等法确定 例题 运用市场法评估机器设备时 应对被估机器设备与参照物进行比较 比较因素包括 2009 7 A 个别因素B 交易因素C 地域因素D 时间因素E 市场因素 答案 ABCD 例题 收益法应用的前提条件有 2010 4 A 应当具备可利用的历史资料B 被评估资产必须是能用货币衡量其未来期望收益的资产C 资产形成价值的耗费是必需的D 资产所有者所承担的风险也必须是能用货币衡量的E 参照物及其与被估资产可比较的指标 参数等资料是可搜集到的 答案 BD 例题 我国现行会计制度按固定资产的使用特性将其分类 对机器设备而言 有 2010 4 A 生产经营用机器设备B 未使用机器设备C 自制设备D 租出机器设备E 通用设备 答案 ABD 课堂练习 45 评估人员对B公司一条生产线的续用价值进行评估时 对经济性贬值的相关因素进行了调查 了解 具体情况如下 1 该生产线的年生产能力为1000吨 规模经济效益指数为0 6 2 企业正常投资报酬率为10 适用的所得税率为25 3 评估时 正值国家实施宏观调控政策 对企业生产经营造成影响 使得该生产线生产的产品 若不降价 则年产量会减至800吨 若每吨降价100元 则可保持正常的年生产能力 估计调控政策对企业的影响会持续3年 要求 请帮助评估人员计算 1 该生产线的经济性贬值率 2 该生产线的经济性贬值额 计算结果以元为单位 取整数 45 B设备5年前购置 账面价值为30万元 评估时该型号的设备已不再生产 被新型设备所取代 经调查了解 评估时 其他公司购置新型设备的价格为40万元 评估人员从功能上鉴定 B设备与新型设备生产能力之比约为0 8 B设备剩余使用年限为8年 其他费用忽略不计 要求 1 估算B设备的重置成本 2 估算B设备的成新率 3 估算B设备的评估价值 计算结果以万元为单位 小数点后保留二位 40 被评估设备是于2004年1月1日进口的大型设备 账面原值为人民币2219 38万元 其中以美元支付的设备购置款 离岸价 折合人民币1500万元 境外运输及保险费占离岸价的1 5 设备进口时的关税税率为17 增值税率为17 银行手续费为到岸价的1 国内运杂费为人民币20万元 安装及配套费用共计人民币100万元 进口时美元与人民币的汇率为1 8 2 评估基准日为2008年1月1日 评估人员在评估中了解到 设备生产国同类设备在4年中价格上升了5 境外运输及保险费仍为离岸价的1 5 评估基准日该设备的进口关税税率下降至10 增值税率仍为17 银行手续费率也未发生变化 对国内调查得知 4年中各种费用物价指数均发生了较大变化 其中安装配套费用2004年1月1日的定基物价指数为108 2008年1月1目的定基物价指数为116 运杂费用价格指数自2004年起均在上一年的基础上递增1 经对设备情况调查鉴定得知 该设备与现有同类新设备相比 每年增加运营成本20万元 今后该设备若保持100 的利用率 则尚可使用12年 评估基准日美元对人民币的汇率为1 7 企业所在行业的正常投资回报率为10 企业所得税率为25 要求 1 计算该设备的重置成本 2 计算该设备的评估值 计算结果以 万元 为单位 保留两位小数 知识点 进口设备重置成本的计算 45 2006年12月 评估人员对A设备评估时 了解到以下情况 1 A设备购建于1996年12月 其账面价值20万元 2001年12月和2004年12月进行过两次技术改造 添置自动控制设施 分别支出5万和3万元 2 A设备经鉴定 尚可使用7年 经调查 A设备购建以来 其每年的价格上升率为10 左右 评估基准日前A设备的实际利用率为90 要求计算 1 A设备的重置成本 2 A设备的加权更新成本 3 A设备的加权投资年限 4 A设备的成新率 1 20 2 60 52 万元 96 06共计10年 5 1 61 8 05 万元 01 06共计5年 3 1 21 3 63 万元 04 06共计2年 重置成本 52 8 05 3 63 63 68 万元 2 加权更新成本 52 10 8 05 5 3 63 2 567 51 万元 2 加权投资年限 567 51 63 68 8 9 年 4 A设备的成新率 7 8 9 90 7 7 15 0 46 67 44 某企业1990年底从国外进口了一条生产线 进口合同中的FOB价格是l5万美元 2000年底对该生产线进行评估 评估人员在询价过程中 了解到该型号的生产线已不再生产 取代它的是新型号的同类生产线 新生产线的报价是20万美元 但评估人员了解到最近国内有一家企业刚购得该新型号生产线 成交价为16万美元 评估人员又了解到旧型号生产线的生产能力仅为新型号生产线的80 评估基准日人民币对美元的汇率为8 3 1 境外运杂费按FOB价格的5 计 保险费按FOB的0 5 计 关税税率为10 增值税税率为