本量利分析在企业中的应用

精品文档 I欢迎下载 摘 要 随着我国加入世界贸易组织以来 我国的企业管理模式有了长足的进步 企业的 发展更是飞速 企业财务运行管理模式的先进程度在很大程度上决定着企业的营销利 润 一个落后的财务运作模式 滞后的管理水平 难以造就出高利润 竞争力强大的 企业 为了提高企业利润 增强企业在市场经济下的竞争力 运用好本量利分析这个 财务管理工具成为了必要 本量利分析是现代企业管理的重要分析工具 如何运用本 量利分析进行企业决策 是企业管理普遍关心的问题 通过本量利分析 能够帮助企 业判断生产经营活动的安全状况 掌握各因素变动对利润的影响程度 为企业达成利 润目标提供思路和方法 使生产经营活动经常被控制在最有利的状态下 本文阐述本 量利分析在企业短期经营决策 长期投资和经营现金流等方面的应用 然后分析传统 本量利分析模型的局限性 最后提出完善本量利分析的相关建议 关键词 成本控制 利润 本量利分析 局限性 精品文档 II欢迎下载 ABSTRACABSTRACT T Along with our country joining the world trade organization since our country enterprise management mode has made considerable progress more rapid development of the enterprise Enterprise financial operation management mode of advanced degree to a great extent decides the enterprise s marketing profits A backward financial operation pattern lag of management level it is difficult to produce high profits and strong competitiveness of enterprises In order to improve the enterprise profits enhance the competitiveness of the enterprises under the market economy using the CVP analysis of financial management has become the necessary tools The volume profit analysis is an important analytical tool of modern business management how to use the volume profit analysis for enterprise decision making is generally concerned about corporate governance issues By analyzing the amount of profit that can help companies determine the security status of production and business activities grasp the extent of changes in various factors that impact on profits provide ideas and methods for businesses to achieve profit targets so that production and business activities are often controlled in the most favorable state This paper describes the amount of short term profit analysis in corporate business decisions long term investments and cash flows etc and then analyzes the limitations of traditional volume profit analysis model and finally put forward sound volume profit analysis recommendations KeyKey Words Words Cost Control Profits CVP analysis 精品文档 III欢迎下载 目 录 1 引 言 1 1 1 研究背景 1 1 2 研究意义 1 2 本量利分析的基本原理 2 2 1 本量利分析法的概述 2 2 2 本量利分析的公式 2 2 3 本量利分析的基本内容 2 2 3 1 盈亏平衡分析 2 2 3 2 目标利润分析 3 2 3 3 敏感性分析 3 2 4 本量利分析在应用中的决策指标 4 2 4 1 边际贡献 4 2 4 2 盈亏平衡点销售量 额 安全边际 5 3 本量利分析在企业中的具体运用 6 3 1 本量利分析在企业短期经营决策中的应用 6 3 2 本量利分析在企业长期投资中的应用 6 3 3 本量利分析在企业现金流方面的应用 6 3 3 1 运用本量利分析法构建经营现金流平衡分析模型 7 3 3 2 运用本量利分析在经营现金流管理中的作用 7 3 3 3 运用本量利分析在投资现金流管理中的作用 7 3 3 4 运用本量利分析在筹资现金流管理中的作用 8 4 本量利分析的局限性 9 4 1 本量利分析对成本问题有特殊的要求 9 4 2 本量利分析对成本与收入有线性关系的假定 9 4 3 本量利分析时要求产销一致 品种结构稳定 9 4 4 本量利分析只考虑 息税前利润 9 精品文档 IV欢迎下载 4 5 本量利分析在物价不变的情况下进行 10 5 山西翔宇化工基本情况简介 11 5 1 山西翔宇化工有限公司概况 11 5 2 翔宇化工的主要财务数据 11 5 3 翔宇化工生产与财务状况分析 13 5 4 翔宇化工所面临的机遇与挑战 15 6 本量利分析的完善建议 16 7 提高公司盈利能力的建议 17 7 1 控制企业的采购成本 17 7 1 1 建立完善的采购制度 使得采购流程标准化 17 7 1 2 加强供应商的管理 避免独家采购 17 7 1 3 建立完善的价格档案和价格评价体系 17 7 2 扩大生产装置的规模 降低单位产品的固定成本 18 7 3 提升生产技术 获得市场领先 18 7 4 销售成本的控制 18 7 4 1 树立整体观念 加强销售成本管理意识 19 7 4 2 优化销售渠道 减少物流费用 19 7 4 3 减少间接的销售成本 19 8 总 结 20 致 谢 21 参考文献 22 精品文档 1 1欢迎下载 1 引 言 1 1 研究背景 随着经济环境的发展变化 企业管理的结构和需求发生了变化 企业的成本构成 也发生变化 网络经济 知识经济和经济全球化的不断发展 使得市场竞争日益激烈 目标市场更加细化 越来越多的企业为了寻找更广阔的发展空间 开始注重价值链和 多元化经营 而产品成本的范围也在不断的变化 加之企业竞争的范围和内容发生了 变化 由以前的价格竞争到现在的价值竞争 这都对本量利分析为企业提供的价值信 息有了新的要求 企业为了在激烈的市场竞争中生存且发展壮大 除了技术领先 资 本雄厚外 管理在其中起到越来越重要的作用 而成本控制是企业管理活动中永恒的 主题 进行成本控制最直接的结果是降低成本 增加利润 从而提升企业的管理水平 增强企业核心竞争力 要想提高经济效益 增加利润 一是要提高商品价格 另一个 是降低成本 商品的价格受供求关系的影响较大 在一定时期内 对企业来说 价格 因素基本上就是个常量 因此 企业要增强竞争实力 提高经济效益 增加利润 这 就需要运用适当的成本控制方法 本文简要介绍了本量利分析法的基本原理 并以山 西翔宇化工为例 分析了如何进行成本控制来提高企业的经济效益 1 2 研究意义 通过财务管理部门对企业的生产经营活动进行本量利分析 可以得出企业的成本 利润及销售量之间的内在关系 研究这些内在关系可以为企业的战略投资提供方向 对 企业运作具有很强的指导作用 同时 获得高利润是一个企业运作的最终目标 因此如 何利用好本量利分析这个工具对于财务管理部门具有重要意义 也是提高企业产品市场 份额的关键步骤 对于一个现代化的企业 仅仅获得保本点的销售量绝对不是最终目标 保本点的销售量换来的金额只能和产品的成本相平衡 企业没有丝毫利润可言 而在有 限的成本基础上获得最大的利润才是一个企业的真正目标 为了达到目标利润 可以运 用本量利分析 然后对目标进行正确的评估和预测 考虑价格 成本 销售量等各种可 变因素 将各个因素对目标利润的影响做出分析 使企业目标利润达到最大 除此之外 通过本量利分析 可以预测在不同的销售价格下 企业能够获得多少利润 是否弥补了 总成本 从而能够帮助企业制定合理的产量或劳务价格 由于本量利分析的决策作用也 存在着局限性 因此 本量利急需做出适应性的调整 不能盲目套搬本量利分析的现成 结论 必须从动态的角度去研究企业经营条件 市场与价格 生产要素 品种结构与技 术条件等诸因素的实际变动情况 调整修正结论 精品文档 2 2欢迎下载 2 本量利分析的基本原理 2 1 本量利分析法的概述 本量利分析方法可以追溯到 20 世纪初的美国 到了 20 世纪 50 年代已经发展的非 常完善 并且在西方会计实践中得到了广泛的应用 由于传统的成本分类不能满足企 业决策 计划和控制的要求 这促使人们研究成本 数量和利润的关系 企业的内部 经营管理工作 基本以数量为起点 以利润为目标 到目前为止 该方法已在世界范 围内得到广泛的应用 对企业预测 决策 计划和控制等经营活动的有效性提供了良 好的保证 所谓的本量利分析是指成本 业务量 产量或销量 利润三者之间关系 的分析 cost volume profit 又称盈亏点分析 损益平衡点分析 保本点和保利 分析等 该模型是在成本性态分析和变动成本法的基础上 并基于三个基本假设 即 相关范围和线性关系 品种结构稳定和产销平衡的假设 本量利分析相互关系的研究以成本和数量的关系研究为基础 它们通常被称为成 本性态分析 所谓成本性态 是指成本总额对产量的依存关系 依据成本总额对产量 的依存关系 将企业生产经营活动的全部成本划分为变动成本 固定成本和混合成本 通过对混合成本的分解 最终全部成本分解成变动成本和固定成本 线性假设 即在 一定时期和一定业务量范围内 收入函数和成本函数都是线性的 产销平衡假设 假 设当期生产的产品当期全部销售出去 将产量和销量合二为一 品种结构稳定假设 即假设在一个生产或销售多种产品的企业中 以价值形式表现的各种产品的产销量与 全部产品的产销量之比不变 在这一假设下 多品种本量利分析问题可以很方便的使 用单一品种下的本量利分析的有关结果 通过对成本 业务量和利润三者关系进行综 合分析 用以提高企业经济效益 来实现企业的管理目标 2 2 本量利分析的公式 利润 收入 总成本 收入 变动成本 固定成本 销售数量 单价 销售 数量 单位变动成本 固定成本 销售数量 单价 单位变动成本 固定成本 该模型是基本的损益方程式 明确表达了本 量 利之间的数量关系 可以经过 形式上的各种变换 通过已知变量预测未知变量 2 3 本量利分析的基本内容 2 3 1 盈亏平衡分析 盈亏平衡分析 也称保本分析 是本量利分析的核心内容 它主要分析如何确定 盈亏平衡点 有关因素变动对盈亏平衡点的影响等问题 盈亏平衡分析是确定企业经 营安全程度和进行保利分析的基础 许多企业经营计划的起点是确定盈亏平衡点 盈亏平衡分析的原理是利润为零时 企业处于盈亏平衡的经营状况 计算此时的 精品文档 3 3欢迎下载 业务量 由本量利分析的损益方程式可得 盈亏平衡点的销售量 固定成本 单价 单位变动成本 固定成本 单位边际 贡献 盈亏平衡点的销售额 单价 盈亏平衡点的销售量 盈亏平衡分析是项目不确定性重要方法之一 通过盈亏平衡分析可以判断当某个 不确定因素 销售单价 单位变动成本 固定成本等 发生变化时 项目是处于盈亏 平衡状况的临界值 进而预测各个不确定因素变动的承受能力 提高项目投资决策的 科学性和可靠性 当企业的销售量或销售额高于盈亏平衡点时 企业盈利 当企业的 销售量或销售额低于盈亏平衡点时 企业亏损 2 3 2 目标利润分析 目标利润分析是本量利分析中常用的一项内容 分析当目标利润发生变动时 为达 到目标所需的产销量 收入和支出的变动 在规划期间利润时 通常将单价 单位变动 成本和固定成本视为稳定的常数 只有销量和目标利润两个自由变量 给定目标利润时 便可以预测出销量 实现目标利润的销量 目标利润 固定成本 单价 单位变动成本 通过目标利润分析 企业还可以得出单个因素变动或多个因素同时变动对实现目标 利润的影响 便于在计划执行的过程中进行反复的权衡和测算 及时修改计划或采取恰 当措施 确保目标利润的实现 2 3 3 敏感性分析 企业的经济活动处在不断变化当中 评价各因素的变动对利润的影响 权衡得失总 是必要的 利用本量利方程式 可以具体计算出各因素的变动对最终利润的影响 有利 于经营者决策 各因素的变动可能是单一变动 也可能是相互关联变动的 分析时将变化了的参数 代入到本量利方程式 就能测定其变动对利润的影响 当各因素的变动超出一定范围时 企业的利润状态可能发生质变 对各因素临界范 围的研究 成为本量利分析的一个重要内容 即利润敏感性分析 它主要分析有关因素 发生多大变化会使盈利转为亏损 各因素变化对利润变化的影响程度 以及各因素变动 时如何调整产销量 以确保原目标利润的实现等问题 根据本量利分析的基本损益方程式 可以求得单价 单位变动成本 销量和固定成 本的盈利平衡临界值 单价的最小允许值 变动成本 固定成本 销售量 单位变动成本的最大允许值 单价 固定成本 销售量 精品文档 4 4欢迎下载 销售的最小允许值 固定成本 单价 单位变动成本 固定成本的最大允许值 单价 单位变动成本 销售量 在企业利润为正数时 当相关因素超过其临界值时 企业就会发生由盈利转为亏损 的质变 单价 单位变动成本 销量和固定成本等因素的变动都会对利润产生影响 但各因 素对利润的影响程度是不同的 也就是利润对各因素变化的敏感程度不一样 可以用敏 感系数来衡量 敏感系数 利润变动百分比 因素变动百分比 敏感系数为正 表明它与 利润同方向变动 敏感系数为负 表明它与利润反方向变动 敏感系数越大表明该因素 敏感性越强 确定了敏感系数有利于分清影响利润的主要因素和次要因素 及时有针对 性的采取措施 规划和调整相关因素 确保目标利润的完成 2 4 本量利分析在应用中的决策指标 企业的经营管理活动 贯穿一系列的决策 需要对企业远期或近期的经营管理目标 以及如何实现这些目标的一些问题做出最优抉择 短期经营决策指决策结果只会影响或 决定企业近期 1 年或一个经营周期 经营实践的方向 方法和策略 侧重于从资金 成 本 利润等方面对如何充分利用企业现有资源和经营环境 以取得尽可能大的经济效益 而实施的决策 短期经营决策应通盘考虑企业的生产经营能力 相关业务量 相关收入 和相关成本 本量利分析是企业短期经营决策的常用工具 广泛的应用于企业的产品组 合 销售目标和产品定价等决策中 利用本量利分析进行经营决策 相关的决策指标主 要有边际贡献 盈亏平衡点销售量 额 安全边际 通过这些指标判断产品的获利能力 和企业的生产能力 为企业的生产经营计划提供决策依据 2 4 1 边际贡献 边际贡献 是指销售收入减去变动成本以后的差额 它首先用于收回企业的固定成 本 如果还有剩余则成为利润 如果不足以收回固定成本则发生亏损 它反映产品给企 业做出贡献的能力 根据边际贡献的概念 本量利分析模型由基本损益方程式可以转换为边际贡献方程 式 息税前利润 边际贡献 固定成本 销售单价 单位变动成本 销量 固定成本 单位边际贡献 销量 固定成本 在亏损产品是否停产的决策中 广泛用到边际贡献的概念 传统财务会计的观念中 利润为负数的产品不应继续生产 但是 按照边际贡献的理念 亏损产品是否停产要看 边际贡献是否为负 也就是销售收入是否能够弥补变动成本 如果销售收入高于变动成 本 但不能完全收回固定成本 在企业现有资源条件不变的情况下 还应继续生产 因 精品文档 5 5欢迎下载 为如果停产 由于固定成本不减少使得亏损不减反增 引入边际贡献指标有利于企业做 出正确的决策 边际贡献除了用绝对额表示 还可以用相对指标表示 即边际贡献率 它指边际贡 献在销售收入中所占的百分比 边际贡献率 边际贡献 销售收入 单位边际贡献 销售单 价 边际贡献率便于企业比较不同产品的贡献能力 边际贡献率越大 产品对企业的贡 献能力越强 在企业资源有限 不能同时生产多种产品时 企业应在不同产品间做出选 择 找到使企业盈利最大的产品组合 这时可通过比较不同产品组合的边际贡献率 放 弃边际贡献率小的产品组合方案 多种产品的综合边际贡献率可以采用加权平均边际贡 献率 利用加权平均边际贡献率指标进行企业整体销售目标的决策 加权平均边际贡献 率 各产品的边际贡献总额 各产品的销售收入总额或加权平均边际贡献率 各产品的 边际贡献率 该产品的销售额比重 本量利分析模型由边际贡献方程式经过变形 又可 以转换成边际贡献率方程式 税前利润 边际贡献 固定成本 销售收入 边际贡献率 固定成本 本量利分析模型的不同方程式侧重于表达不同的数量关系 便于满足管理者不同方 面的信息需求 2 4 2 盈亏平衡点销售量 额 安全边际 盈亏平衡点销售量 额 它主要提供企业盈亏临界界限的信息 通过掌握企业的盈亏 界限 可以正确规划生产发展水平 合理安排生产能力 及时了解企业的经营状况 提 高经济效益 是辅助企业进行经营决策的有效方法 与盈亏平衡点销售量 额 相对的概 念是安全边际量 额 即企业实际或预计的销售量 额 与盈亏平衡点销售量 额 之间的 差 它表明企业达不到预计销售目标而又不至于亏损的范围 安全边际量 额 的相对表示形式是安全边际率 它便于不同企业和不同行业之间的 比较 安全边际率 安全边际量 额 实际 或预计 销售量 额 安全边际是评价企业经营安全程度的指标 指标数值越大 企业经营越安全 只有 安全边际才能为企业提供利润 安全边际中的边际贡献等于企业利润 因此 得到新的 利润方程式 利润 安全边际 边际贡献率 从而可以推导出 销售利润率 安全边际率 边际贡献率 该方程式表明 企业要达到一定的销售目标 提高销售利润率 就要提高安全边际 率或边际贡献率 通过边际贡献 盈亏平衡点销售量 额 安全边际指标 可以把本量 利分析模型中所有相关因素贯穿在一起 并能够为企业改进内部价值链 最终为达到利 润目标提供思路 精品文档 6 6欢迎下载 3 本量利分析在企业中的具体运用 3 1 本量利分析在企业短期经营决策中的应用 随着现代企业制度的产生 经济效益始终是企业管理追求的首要目标 企业的管理 工作中也应该树立成本效益观念 实现由传统的 节约 节省 观念向现代效益观念转 变 与这一基本要求相适应 企业成本管理也就应与企业的整体经济效益直接联系起来 以成本效益观念来看待成本及其成本控制问题 当然 在这个管理过程中 本量利分析 的运用就成为必不可少的手段或者说是工具 企业采取运用本量利分析方法 用单项措 施以实现目标利润 企业通过财务管理 找到产品盈亏平衡点为生产经营决策提供依据 盈亏平衡点是 指产品既无利润也无亏损时的销售量和销售额 销售量 销售额 在此点时 企业利润 为零 因此 运用本量利分析 可以确定企业盈利与亏损的合理界线 为安排生产经营 活动找到切入点 可以预测实现经营预算目标时达到的产量或销售额 是企业挖掘利润 空间的工具 还可以分析企业的产销量 价格和营销策略 为企业经营决策提供科学依 据 有利于提高管理的预见性和主动性 也是编制弹性预算的基础 更是全面完成经营 预算目标的有效手段 3 2 本量利分析在企业长期投资中的应用 企业长期投资决策又可称为资本支出决策 是属于企业战略性的决策 因为决策投 入的大量资金是为了适应企业今后生产经营的长远需要 资金回收期长 具有较大的风 险 所以管理者必须重视企业长期投资决策的科学化 要实现决策的技术 经济的统一 与最优化 正确适用的决策分析方法的基础上 讨论一种新的决策方法 即为本量利分 析方法在长期投资决策中的应用 本量利分析法可为企业投资决策分析提供一种更具普通意义的方法 其数学模型为 利润 单价 单位变动成本 销量 固定成本 可以看出 影响企业净利润的因素 有单价 单位变动成本 销售量和固定成本 哪一个因素影响大 哪一个因素影响小 各因素的变化极限是多大 是本量利关系敏感分析的焦点 它是从成本的角度出发 求 出该项投资所需达到的每年最低销售量 然后与企业现实销售量进行对比 就可以判断 该方案是否可行 是否最优 3 3 本量利分析在企业现金流方面的应用 现金流按企业经济活动性质分为三类 一是经营活动产生的现金流 二是投资活动 产生的现金流 三是筹资活动产生的现金流 其中更令人关注的是经营活动产生的现金 流量 在现金流量表准则中 不仅要求采用直接法列示经营活动产生的现金流量 而且 要在附表中用间接法将净利润调整为经营现金净流量 而投资 筹资现金净流量均要求 精品文档 7 7欢迎下载 在正表中用直接法填列 3 3 1 运用本量利分析法构建经营现金流平衡分析模型 本量利分析主要反映在一定期间内成本 业务量和利润之间的内在关系 其核心部 分是确定 盈亏平衡点 基本数学关系式为 利润 销售收入 变动成本 固定成本 边际贡献 固定成本 边际贡献表示销售收入减变动成本后的余额 用于补偿固定成 本 并对当期损益提供贡献 当边际贡献等于固定成本时 即收入总额等于成本总额 则利润为零 企业不盈不亏 达到盈亏平衡点 也称作销售保本点 保本点销售量 固定成本 销售单价 单位变动成本 在上述公式中 假设企业利润全部收到现金 非付现项目只考虑折旧 折旧通常包 括在固定成本之内 税前营业利润与应税收益相同的条件下 则可以把公式转换为描述 成本 销售数量 经营现金净流量三者之间的数量关系 变换的公式如下 经营现金净流量 净利润 折旧 销售收入 变动成本 固定成本 1 所 得税率 折旧 销售数量 销售单价 单位变动成本 1 所得税率 固定 成本 1 所得税率 折旧 由上述等式可见 当 销售数量 销售单价 单位变动成本 1 所得税率 固定成本 1 所得税率 折旧 时 经营现金净流量为零 即经营现金净流量 处于平衡状态 我们把这种状态称为 经营现金流保本点 现金保本点销售数量 固定成本 1 所得税率 折旧 销售单价 单位 变动成本 1 所得税率 3 3 2 运用本量利分析在经营现金流管理中的作用 本量利分析法在经营现金流管理中的作用 1 为现金流管理起到预警作用 2 全面掌握相关因素变动对现金流保本点的影响 3 为制定目标经营现金净流量 提供依据 经营现金流保本点分析在经营现金净流量为零的情况下研究问题 企业进行 生产经营 应追求最大限度地现金净流入 因此 企业应结合以往资料预测企业目标经 营现金净流量 建立实现目标经营现金净流量的有关模型 测算达到目标经营现金净流 量所需的销售量 销售数量 固定成本 1 所得税率 折旧 目标经营现金净流量 销售 单价 单位变动成本 1 所得税率 3 3 3 运用本量利分析在投资现金流管理中的作用 一般来说 长期投资对企业的影响要大于短期投资 在上述反应成本 销售数量 营业现金流量的三者之间数量关系的方程式中 只要把这三个与整个企业相联系的变量 看作是投资项的变量 这个方程式就能反映出在投资项目使用内这三个变量之间的数量 关系 精品文档 8 8欢迎下载 由此可见 当投资项目的净现值处于临界状态 即等于零时 营业现金流量应是净 现值等于零时的营业现金流量 我们把这种状态称为 项目净现值临界点 该点的销 售数量可按下列公式计算 项目净现值临界点的销售量 固定成本 1 所得税率 折旧 净现值为零的 营业现金流量 销售单价 单位变动成本 1 所得税税率 项目净现值临界点的销售数量反映了企业对投资项目进行决策分析的临界点状态 如果投资项目的预计销售数量大于净现值临界点的销售数量 则说明该项目的净现值大 于零 故该项目可行 否则 就不可行 3 3 4 运用本量利分析在筹资现金流管理中的作用 一般来说 筹资活动产生的现金流量越大 企业面临的偿债压力越大 筹资现金流 量分析也可转化为偿债能力的分析 债务利息是息税前利润中支付的 债务本金虽是用 税后利润所形成的货币资金支付 但在按所得税税率进行调整之后 也可以转化成从税 前利润中支付的现金流量 因此 根据本量利分析原理 就可以建立下列反映企业偿债 能力处于临界状态的等量关系式 息税前利润 债务利息支付额 债务本金支付额 1 所得税税率 销售数量 销售单价 单位变动成本 固定成本 债务利息支付额 债务本金支付额 1 所得税税率 由上述等量关系式可见 企业偿债能力的临界状态是息税前利润等于债务利息支付 额和债务本金支付额 调整后的 之和时的状态 我们把这一状态称为 现金流量偿债 能力临界点 根据上述等量关系式 便可推导出下列计算公式 现金流量偿债能力临界点的销售量 固定成本 债务利息支付额 债务本金支付 额 1 所得税税率 销售单价 单位变动成本 上述现金流量偿债能力临界点的销售数量反映了企业为了提高偿债能力 降低债务 风险而进行有关现金流量决策的临界点 即如果预计的销售数量大于现金流量偿债能力 临界点的销售数量 则说明企业的偿债能力强 债务风险小 债务本息的偿还有保障 可以维持或提高现有的筹资活动产生的现金净流量 反之 则说明企业的偿债能力弱 债务风险较大 债务本息难以全部偿还 因而应降低筹资活动产生的现金净流量 以降 低债务风险 精品文档 9 9欢迎下载 4 本量利分析的局限性 4 1 本量利分析对成本问题有特殊的要求 本量利分析所建立和使用的有关数学模型和图形 是以有关成本性态模型已经建立 为条件的 即全部成本已经被区分为固定成本和变动成本两部分 并满足以下表达式 总成本 固定成本 变动成本 是完全成立的 但实际我们碰到的问题是如何将总成 本分成固定成本和变动成本 4 2 本量利分析对成本与收入有线性关系的假定 本量利分析正是根据这一假定 形象而生动地描绘出了著名的盈亏平衡分析图 帮 助企业寻找保本点 保利点 盈利区 亏损区 掀起了本量利分析的高潮 但是这种保 本分析值得推敲 首先 成本线与收入线并不是直线而应当是曲线 因为在较长的时间 范围内 固定成本总额会呈阶梯状变化 变化成本往往受经营规模和生产效率的影响呈 曲线变化 所以总成本不会是一条直线 而且 在市场经济条件下 单价也不可能固定 不变 销售收入也并非总是直线 保本点的计算公式是 保本量 固定成本 单价 单 位变动成本 而对于不同类型的企业固定成本差异却很大 因此它们的保本量存在很 大差异 过大或过小的保本点都会失去实际意义 本量利分析时应该注意这一结论的局 限性 4 3 本量利分析时要求产销一致 品种结构稳定 平衡的产销和稳定的品种结构是企业努力追求的理想 在这种理想状态下进行的本 量利分析可能给企业决策者造成错觉 尽管这种假定可使分析人员能够集中注意力于价 格 成本以及业务量对营业净利润的影响 假定在只安排一种产品生产的条件下生产出 来的产品总是可以找到市场 可以实现产销平衡 对于多种产品生产的企业 假定在以 价值形式表现的产销总量发生变化时 原来的各种产品的产销额在全部产品产销总额中 所占的比重并不发生变化 这种假定影响了本量利分析结果的说服力 在现实生活中 只生产一种产品的企业是很少的 将本量利分析扩展到多种品种是 一种必然的要求 在短期经营中 企业追求的目标是利用可能获得的资源和销售机会 求得利润最大 但在传统的多品种多条件约束下 本量利分析的主要缺陷在于没有考虑 固定成本在个产品的分配问题 4 4 本量利分析只考虑 息税前利润 本量利分析中的固定成本 变动成本中均不包括利息 本量利分析中的利润 指的 是所得税税前的利润 即 息税前利润 现行制度中 有关税前利润的概念很多 如 利润总额 营业净利润等 选择哪个指标作为本量利分析中的利润 关系到分析结果的 质量 为了同以后的利润敏感性分析保持一致 本量利分析要求的 息税前利润 是 精品文档 10 10欢迎下载 当营业外收支净额与投资净损益之和为零时的利润总额 这种假定虽然密切了成本 业 务量和利润的关系 却排除了企业经营活动以外的影响因素 造成目标利润预测值的偏 差 而且 企业决策者真正关心的是税后利润 如何在本量利分析中引进税后利润的概 念 成为保利分析中应用公式计算时急需解决的问题 4 5 本量利分析在物价不变的情况下进行 假定利润只受业务量 成本的影响 假定业务量等于销售量 假定成本只受业务量 的影响 这三个假定成为本量利分析的基本前提 也使分析本身通俗易懂 但它忽略了 一个影响决策行为成败的重要因素 物价变动 本量利分析遵循历史成本原则 这样的 信息加工程序 对物价变动极不适应 严重妨碍着分析目标的实现 大多数企业的资产 总额中 机器 设备占较小比重 而以房屋建筑物 存货为主的比重却很大 重置的可 能性大 在持续剧烈的物价变动下 这些资产和存货的价值深受其害 进而直接影响固 定成本 变动成本的估价 不仅固定成本 变动成本会受物价变动的影响 产品的售价 也同样受到物价变动的干扰 而且甚于前者 因此 只要每件产品提价额大于产品或成 本增加额 便可以得到较低的保本点 于是销售越多利润越大 这种 虚幻利润 的出 现 使本量利分析失去了实际意义 精品文档 11 11欢迎下载 5 山西翔宇化工基本情况简介 5 1 山西翔宇化工有限公司概况 山西翔宇化工有限公司 简称翔宇化工 创建于 2000 年 主要致力于染料 医药 中间体和橡胶助剂的研发 生产和贸易 公司注册资金4680 万元 公司设有八部一室 六大车间 财务部 供应部 销售部 国贸部 企管部 生产技术部 安环部 研发部 办公室 甲产品车间 乙产品车间 丙产品车间 丁产品车间 动力车间 污水处理车 间 公司主要产品有 甲 乙 丙 丁等化工产品 销售的单价分别为52000 元 64500 元 82700 元 72100 元 目前 公司拥有自己的技术与独创品牌 洁荧 技术 力量雄厚 生产工艺先进 拥有一批经验丰富的专业技术人才和管理人才 与国内外10 余家科研机构和高等院校建立了长期良好的合作关系 致力于技术创新和产品创新 从 而确保产品在同行业中具备强有力的竞争优势 同时公司拥有中华人民共和国自主进出 口经营权 产品自营出口 5 2 翔宇化工的主要财务数据 表 5 2 1 翔宇化工产 2013 年销情况 单位 吨 产品种类甲乙丙丁 产量 4480286262501 销量 4444276962494 根据会计制度的科目设置要求和生产车间的实际情况 生产过程的成本费用按各生 产车间进行归集核算 设置生产成本 制造费用等科目 生产成本一级会计科目下设四 个二级明细科目 直接材料 直接人工 燃料动力费和制造费用 生产车间采用制造成 本法计算和分配产品成本 即在计算产品成本时 将生产过程中实际消耗的直接材料 直接人工 制造费用 燃料动力计入产品成本 各项管理费用 财务费用 销售费用不 直接计入产品成本 2013 年公司发生的成本资料如表5 2 2 表 5 2 2 翔宇化工成本计算 单位 人民币 元 产品种类甲乙丙丁 直接材料 180469478 03146851616 463995822 3425252814 32 燃料动力 3549598 672422285 5276439 08563378 24 直接人工 2320534 411631304 8250826 55377961 63 制造费用 10679658 40 销售费用 23968422 84 管理费用 12311202 03 精品文档 12 12欢迎下载 本量利分析中 依据成本与产销量的依存关系 将全部成本划分为变动成本和固 定成本 公司发生的直接材料 燃料动力和直接人工成本直接属于变动成本 根据成 本与产量的关系 将制造费用 销售费用和管理费用分别分解为变动成本和固定成本 两部分 其中 制造费用中低值易耗品的消耗 修理费 产品检验调整费用等与产量 有着较明显的变动关系 可以将其划分为变动制造费用 根据产量进行配 其他费用 如折旧 劳动保护费 车间管理人员的工资福利 以及和生产相关的办公费 差旅费 生产准备成本等都归为固定制造费用 销售费用中销售人员根据销量而发生的销售提 成 销售奖金等可划分为变动销售费用 其他的销售费用 如销售人员的基本工资 销售办公费用等属于固定销售费用 管理费用中没有与产销量明显的依存关系 全部 视为固定成本 这样公司的产品成本实际上包括直接材料成本 燃料动力成本 直接 人工成本和变动制造费用 2013 年公司划分变动成本和固定成本后的成本资料如表 5 2 3 表 5 2 3 翔宇化工划分成本性态后的成本资料 单位 人民币 元 产品种类甲乙丙丁 直接材料 180469478 03146851616 463995822 3425252814 32 燃料动力 3549598 672422285 5276439 08563378 24 直接人工 2320534 411631304 8250826 55377961 63 变动制造费用 593195 31375402 238379 6269882 66 变动销售费用 11482174 527470673 92238090 771591572 79 固定制造费用 9632798 59 固定销售费用 3185910 84 管理费用 12311202 03 表 5 2 4 翔宇化工成本计算 单位 人民币 元 产品种类甲乙丙丁 直接材料 180469478 03146851616 463995822 3425252814 32 燃料动力 3549598 672422285 5276439 08563378 24 直接人工 2320534 411631304 8250826 55377961 63 变动制造费用 593195 31375402 238379 6269882 66 变动生产成本合计 186932806 42151280609 034131467 5926264036 85 产量 吨 4480286262501 单位变动成产成本 41726 0752858 3566636 5752423 23 精品文档 13 13欢迎下载 续表 5 2 4 变动销售费用 11482174 527470673 92238090 771591572 79 销量 吨 4444276962494 单位变动销售费用 2583 752697 973840 173221 81 单位变动成本 44309 8255556 3270476 7555645 03 固定成本 25129911 46 5 3 翔宇化工生产与财务状况分析 根据表 5 2 4 可以得出翔宇化工本量利分析模型 利润 PQ VQ F 52000Q 甲 64500Q 乙 82700Q 丙 72100Q 丁 44309 82Q 甲 55556 32Q 乙 70476 75Q 丙 55645 O3Q 丁 25129911 46 7690 18Q 甲 8943 68Q 乙 12223 25Q 丙 16454 97Q 丁 25129911 46 根据上述计算和分析可以进一步分析公司的本量利分析决策指标 分析过程如表5 3 1 5 3 2 表 5 3 1 翔宇化工产品销售额 单位 人民币 元 项目甲乙丙丁 售价52000645008270072100 销售量 吨 4444276962494 销售额231088000178600500512740035617400 合计450433300 表 5 3 2 翔宇化工的加权平均边际贡献率 项目甲乙丙丁 售价52000645008270072100 单位变动成本44309 8255556 3270476 7555645 03 单位边际贡献7690 188943 6812223 2516454 97 各产品边际贡献率14 79 13 87 14 78 22 82 销售比重51 30 39 65 1 14 7 91 加权平均边际贡献率15 06 根据表 5 3 1 和表 5 3 2 可以得出公司的保本销售额 安全边际额和安全边际率 精品文档 14 14欢迎下载 保本销售额 25129911 46 15 06 166865281 93 安全边际额 450433300 166865281 93 283568018 07 安全边际率 283568018 07 450433300 62 95 根据企业安全性检验标准 如表 5 3 3 公司的生产很安全 公司要想提高销售利 润率 可以从提高安全边际率和边际贡献率入手 由于公司的安全边际率已经处于较高 的状态 公司应重点考虑提高加权边际贡献率达到优化利润的目标 表 5 3 3 安全性检验标准 安全边际率40 30 40 20 30 10 20 10 安全等级很安全安全较安全值得注意危险 以上用传统的本量利分析对公司的生产经营情况做出了分析 在分析过程中 生产 成本的归集和分配以产量为动因进行 主要以人工工时作为分配的标准 且与产销量无 关的期间费用全部作为固定成本一次性扣除 这种分析存在以下缺陷 1 制造费用是直接人工成本的两倍多 仅仅以人工工时作为间接费用的分配标准 已经不具有代表性 不能涵盖所有成本的属性状态 对产品成本分配的准确性相对较差 2 对期间费用属性的划分仅以产销量为动因也难以展现期间费用的全貌 例如产 品试制费用的发生与产量无明显关系 却与产品品种相关 传统的本量利分析将其全部 作为固定性期间费用并不合理 同样影响产品成本分析的精确性 由于传统本量利分析存在以上缺陷 可能会严重影响本量利分析的结果 给企业提 供错误的决策信息 还需对传统的本量利分析做出改进 减小成本信息的误差 提高决 策信息的精确性 表 5 3 4 翔宇化工2013 年度利润表部分数据 单位 人民币元 项目2012 年2013 年 主营业务收入 454918799 36450433300 00 减 主营业务成本 368634985 02378241718 47 销售费用 27122498 1523968422 84 管理费用 10481632 9912311202 03 合计 861157915 52864954643 34 表 5 3 5 翔宇化工销售费用明细 单位 人民币 元 项目2012 年2013 年 职工薪酬支出 8935083 807924297 83 折旧与摊销 804369 60642834 38 精品文档 15 15欢迎下载 办公费 834659 79738126 48 运杂费 12544632 3010506544 68 交通差旅费 863244 091510315 88 业务招待费 2257110 681929389 70 广告宣传费 246004 56339386 47 其他 637393 33377527 42 合计 27122498 1523968422 84 资料来源 山西翔宇化工 2013 年年度财务报告摘要 翔宇化工生产能力基本能满足市场的需求 基本处于供求平衡的状态 产能略有过 剩 然而越是这样 市场的竞争也会日趋激烈 根据表5 3 4 材料分析 与2012 年相 比 2013 年度 公司的主营业务收入下降0 986 主营业务成本却上升2 61 同时 销售费用与上年相比减少11 629 而管理费用与上年相比却增加了17 455 在销售 费用同比减少的同时 然而交通差旅费却增长了将近一倍 广告宣传费也略有增长 这些数据的变化 或多或少都反映出公司的营业活动存在着不同程度的问题 这些 问题表现在以下几个方面 1 单位产品的生产成本略有提高 近年来橡胶助剂行业的迅猛发展 促使上游企 业对原料的供应价格有所提高 这是造成成本的一方面 除此之外 根据调查发现 公 司没有完善的采购人员管理机制 也没有采购内部控制措施 导致采购的价格略高于市 场平均水平 同时 据调查 生产工人的生产积极性不高 公司没有制定有效的激励措 施来提高工人的生产积极性 另外 由于公司建厂的时间已有些年头 有些生产设备老 旧 环境处理设备等跟不上国家的要求 生产的产品质量达标率不高 这些都是造成单 位产品成本提高的原因 2 销售费用有所不足 在2013 年 行业竞争更加激烈 然而公司的销售人员却有 所减少 使得销售费用减少了11 629 销售费用的减少并不意味着公司利润的提高 这从侧面反映出公司的销售能力不足 对于公司扩大市场份额极为不利 除此之外 公 司的宣传能力不足 公司没有专门的宣传部门 这对于在现代商业竞争中是极其不利的 3 研发投入不足 公司虽然建立了研发部门 然而这个部门的存在只是为了解决 日常的生产经营活动中出现的技术问题 现在 橡胶行业的发展趋于绿色化 清洁化的 倾向 更注重对环境的保护 因此对于公司来说 如何规划公司未来的研发方向 加大 对绿色 清洁橡胶助剂产品的研究显得更加迫切 也更有必要 技术的领先会给公司带 来额外的收益 尤其是在橡胶助剂行业 5 4 翔宇化工所面临的机遇与挑战 近几年来 随着橡胶助剂行业的竞争加剧 橡胶助剂产品价格的持续低位 下游产 精品文档 16 16欢迎下载 品的需求旺盛 以及橡胶助剂行业绿色 无毒 无污染的发展趋势 产品结构的调整 使公司获得的利润有所下降 为了保持公司在市场竞争中保持强有力的状态 提高公司 的获利水平 作为财务部门 应该从会计核算的角度出发 利用本量利分析法 对公司 的财务状况 尤其是成本方面进行控制 来实现公司发展获利的目标 6 本量利分析的完善建议 1 企业首先要夯实内部核算工作基础 广泛采用计算机技术 努力构建企业资源 管理信息系统 提高相关数据 如 企业成本核算数据 各项生产经营费用核算数据 企业预算分析数据等 的准确性 及时性和可靠性 企业要组织相关人员随时对企业的 生产经营过程中出现的新特征 新变化加以研究 找出其中的关键控制点和需要特别关 注的主要问题 提高决策分析数据的时效性 2 要想克服传统本量利分析的局限性 必须从一个新的角度来认识成本习性 这 个新的角度就是成本动因 成本动因是导致成本发生并决定成本发生水平高低的因素 依据成本和成本动因之 间的关系 仍可将成本划分为变动成本和固定成本 但变动成本和固定成本的定义发生 了变化 变动成本是指随成本动因的变化而呈正比例变化的成本 固定成本是指不随从 成本动因的变化而变化的成本 同传