资产负债表具体项目分析1

资产负债表具体项目分析资产负债表具体项目分析 根据 M 企业 2010 年 2011 年资产负债表及附注的相关信息 运用资产负债表具体项 目分析方法 对 M 企业财务状况进行深入分析 让企业利益相关者对企业的资产 负债及 所有者权益中的各个项目情况进行详细的了解 第一步 资产项目分析 1 货币资金 M 企业财务报表附注中的货币资金构成情况的相关信息 如表 1 10 所示 表表 1 10 M 企业货币资金构成分析表企业货币资金构成分析表 单位 元单位 元 项目项目 2011 12 312011 12 312010 12 312010 12 31 现金 24 514 16 25 110 14 银行存款 2 104 240 668 08 2 100 560 221 32 其他货币资金 540 745 911 01 314 230 098 28 其中银行承兑汇票 信用卡保证金 532 450 844 62 300 541 023 25 合计 2 645 011 093 25 2 414 815 429 74 企业的货币资金主要用于购买原材料 无形资产等经营性资产 从总体规模来看 企业的 资金质量规模大幅增加 从融资方面来看 企业从债券人借入的款项有所下降 表明企业 的货币资金比较充裕 但需要注意的是 从该公司的财务报表附注中可以得知 货币资金 中包含的用于开具银行承兑汇票 信用证及银行借款的质押存款为 62 元 占货币资金总额 的 20 这部分质押的保证金会影响公司实际偿付能力 2 应收票据 M 企业财务报附注中应收票据的相关信息 如表 1 11 表表 1 11M 企业应收票据分析表企业应收票据分析表 单位 元单位 元 项目项目 2011 12 312011 12 312010 12 312010 12 31 20112011 年比重年比重 20102010 年年 比重比重 变化率变化率 银行承兑汇票 0900 2500 1 0000 0 9990 0 0010 商业承兑汇票 8600 0 0000 0 0010 0 0010 合计 0900 1100 1 0000 1 0000 0 0000 从表 1 10M 企业中可以看出 银行承兑票据所占比重由 2010 年的 99 9 上升导 2011 年的 1 00 表明企业采用了更加安全的银行承兑汇票结算方式 3 应收账款 M 企业财务报告附注中应收账款账龄的相关信息 如表 1 12 表表 1 12 M 企业应收账款账龄分析表企业应收账款账龄分析表 单位 单位 元元 2011 12 312010 12 31 账面余额账面余额账龄 金额比例 坏账准备 金额比例 坏账准备 一年以内 367 825 095 14 81 56 18 351 113 66 434 141 954 56 84 38 21 707 785 23 1 至 2 年 5 377 755 61 1 19 537 775 56 72 314 318 97 14 06 7 230 056 90 2 至 3 年 71 195 182 00 15 79 14 239 036 40 1 676 523 47 0 33 335 304 69 3 年以上 6 605 999 17 1 46 6 324 511 68 1 23 3 162 255 84 合计 451 004 031 92 100 00 33 127 925 62 514 457 308 68 100 00 32 435 402 66 从表 1 12 中可以看出该企业 2010 年一年以内的应收账款占该企业的 84 38 坏账准备为 23 元 企业的应收账款时间在 1 至 2 年的应收账款占企业的 14 06 坏账准备为 90 元 而企业 2011 年应收账款时间在 1 至 2 年比率为 1 19 企业的坏账准备减少 71 元 而企 业应收账款时间在 2 至 3 年的比重从 0 33 增加到 15 79 这充分说明了企业为了扩大销 售 采取了宽松的信用政策 这有可能导致未来年份企业坏账增多 应收账款回收率质量 堪忧 4 存货 M 企业财务报告附注中存货的相关信息 如表 1 13 表表 1 13 M 企业存货构成分析表企业存货构成分析表 单位 单位 元元 2011 12 312010 12 31 项目 账面余额跌价准备账面价值账面余额跌价准备账面价值 原材料 531 015 121 04 7 562 235 62 523 452 885 42 406 794 687 73 4 569 562 37 402 255 125 36 在途物资 8 251 25 8 251 25 12 256 23 12 256 23 周转材料 35 871 562 52 35 871 562 52 34 871 231 87 34 841 231 77 库存商品 216 014 396 59 3 521 565 54 212 492 831 05 456 539 315 99 6 756 587 20 449 782 728 79 合计 782 909 331 40 11 083 801 16 771 825 530 24 898 217 491 82 11 326 149 57 886 891 342 15 从表 1 13 中我们可以看出 2011 年原材料的账面余额比 2010 年的账面余额增加 31 元 坏账准备 2011 年比 2010 年增加 25 元 企业置留存货为了保证生产或销售的经营需要或是 考虑价格的问题 但是 过多地存货要占用较多的资金 并且会增加包括仓储费 保险费 维护费 管理人员工资在内的各种开支 因此 进行存货管理目标就是尽力在各种成本与 存货效益之间做出权衡 达到两者的最佳组合 这就是存货管理的目标 5 固定资产 分析固定资产规模 从表 1 1 可知 M 企业 2010 2011 年固流比例 如表 1 14 表表 1 14M 企业固流比例企业固流比例 项目 2010 12 31 本期增加本期减少 2011 12 31 房屋及建筑物 400 253 582 56 20 875 236 45 28 848 776 80 392 280 042 21 机器设备 798 523 455 23 301 526 954 25 348 814 951 63 751 235 457 85 运输工具 8 152 563 52 754 562 86 885 761 51 8 021 364 87 电子设备 2 220 344 78 370 122 14 264 977 71 2 325 489 22 合计 1 209 149 946 09 323 526 875 70 378 814 467 65 1 153 862 354 15 从表 1 14 中可以看出 M 企业固定资产中房屋建筑物和机器设备占绝大部分比例 说明企 业把资金重点放在生产上 M 企业师生产性企业 固定资产自然以生产为主 机器设备增 加大于减少 更新稳步增长 再是从资产负债表中可以看出 固定资产更新速度慢于淘汰 速度 下降了 7 91 分析固定资产构成 M 企业财务报告附注中固定资产的相关信息 如表 1 15 表表 1 15M 企业固流比例企业固流比例 单位 元单位 元 分析固定资产折旧 从报告附注可知 分析固定资产减值准备 从报告附注可知 6 在建工程 表表 1 16M 企业非流动资产结构分析表企业非流动资产结构分析表 项目项目 2011 12 312011 12 312010 12 312010 12 31 20112011 比重比重20102010 比重比重变动情况变动情况 持有至到期投资 20 475 4 32 0 00 4 32 长期股权投资 289 010 232 220 60 94 61 44 0 49 固定资产 115 386 120 015 24 33 31 75 7 42 在建工程 24 030 5 459 5 07 1 44 3 62 无形资产 15 000 14 960 3 16 3 96 0 79 开发支出 6 808 1 988 1 44 0 53 0 91 递延所得税资产 3 515 3 337 0 74 0 88 0 14 非流动资产合计 474 224 377 980 100 00 100 00 0 00 表 1 1 从表 1 16 中可知 M 企业的在建工程 2011 年的比重比 2010 年增加 3 63 说明了企业投 资总额的增加 第一会使企业的投入增加 第二 企业的资产增加 因为在建工程最终要 转入固定资产 工程增长必然使固定资产成本价格增长 这种资产的增加可能是实际增加 也可能是虚增资产 第三 会提高企业的生产能力 在建工程一般与企业生产能力扩张有 直接关系 能力扩大会带来收益的增加 但盲目扩张会使企业资金链断裂的恶性循环 最 后在建工程也会增加企业抗风险能力 7 无形资产 M 企业财务报表附注中无形资产的相关信息 如表 1 17 表表 1 17M 企业无形资产构成分析表企业无形资产构成分析表 单位 元单位 元 项目 2010 12 31 本期增加本期减少 2011 12 31 土地使用权 102 542 685 32 102 542 685 32 电脑软件 17 654 854 52 3 756 245 85 2 154 244 14 19 256 856 23 专利技术 25 423 647 17 4 258 478 56 3 425 972 17 26 256 153 56 其他 3 982 989 46 2 039 170 17 1 943 819 29 合计 149 604 176 47 8 014 724 41 7 619 386 48 149 999 514 40 从表 1 17 中可以得出 M 企业无形资产中专利技术和电脑软件占绝大部分比例 表明企业 把资金重点放在科学技术对公司生产或手工制作的贡献上 比较 2010 年和 2011 年的数据 我们可以得出 企业无形资产对增加企业受益的潜力 同时从资产负债表中我们看到无形 资产下降了一点 因为无形资产在创造经济利益方面存在较大的不确定 所以在对无形资 产进行质量分析时 我们应该把无形资产的全部特征考虑在内 第二步 负债项目分析 1 短期借款 表表 1 17M 企业流动负债分析表企业流动负债分析表 项目项目 2011 12 312011 12 312010 12 312010 12 31 20112011 比重比重20102010 比重比重变动情况变动情况 短期借款 1 677 0 35 0 00 0 35 应付票据 278 233 237 626 57 74 56 64 1 10 应付账款 172 718 161 246 35 84 38 43 2 59 预收账款 6 076 7 650 1 26 1 82 0 56 应付职工薪酬 9 862 4 715 2 05 1 12 0 92 应交税费 1 514 6 647 0 31 1 58 1 27 其他应付款 14 857 14 971 3 08 3 57 0 49 流动负债合计 481 909 419 562 100 00 100 00 0 00 表 1 2 从流动资产分析表可以看出 企业 2011 年短期借款的比重比 2010 年增加 35 说明 企业流动的资金较少 在短期内不能满足生产经营的需要 也不能降低企业的综合资金成 本 2 应付票据 M 企业财务报告附注中应付票据的相关信息 如表 1 18 表表 1 18M 企业应付票据构成分析表企业应付票据构成分析表 单位 元单位 元 种类 2011 12 312010 12 31 银行承兑汇票 2 782 334 855 08 2 376 261 719 46 商业承兑汇票 合计 2 782 334 855 08 2 376 261 719 46 从表中我们可以看出 采取 企业与企业之间一般是采用比较安全的银行汇票结算方式 3 应付账款 从表可以看出 应收账款在流动负债中所占比重有所下降 2010 年应付账款占流动 负债的 38 43 2011 年占流动负债的 35 84 说明公司生产经营的产品或提供的劳务适 销对路 市场需求旺盛 销售情况越来越好 汇款能力与支付能力增强 M 企业财务报告附注中应付账款的相关信息 如表 1 19 表表 1 19M 企业应付账款账龄分析表企业应付账款账龄分析表 单位 元单位 元 项目 2011 12 312010 12 31 1 年以内 1 712 831 254 25 1 602 378 564 58 1 2 年 5 622 354 56 7 563 254 57 2 3 年 758 213 52 856 325 23 3 年以上 7 965 243 69 1 665 255 54 合计 1 727 177 066 02 1 612 463 399 92 从表 1 19 中 我们可以看出企业 3 年以上的应付账款 2011 年比 2010 年增加 15 元 说明了企业因购买材料 商品或接受劳务供应等经营活动而增加 同时我们可以看出企业 自有资产增加 是企业资金发展的积极趋势 但同时也说明了 M 企业欠供应商很多货款 也说明企业的负债多 资金周转困难 但应付账款太多的话 会影响该企业诚信度不高 洽谈合作有困难 同时银行授信额度审批方面也有一定的影响 第三步 所有者权益项目分析 1 资本公积 表表 1