创业计划书财务

1 / 10创业计划书财务 在我们公司开始初期，注册资金为 200 万元，由合作伙伴江西日报、团队出资和其他企业入股组成。其中风险出资按各自出资的百分比计算在公司发展的第二阶段，子公司的建立及合作伙伴的变动，为此我们的股本结构也会发生相应的变化。我们采用的资产折旧率为 5%，银行利率为 10%，而我们的无形资产来源于企业的品牌效应和市场推广等，利用的计算公式有：资产总额=流动资产总额+固定资产总额+ 无形资产创业计划大赛如何写作创业计划书的财务部分 写作财务部分一般要求：? 在创业计划书财务部分应该将如下信息呈现给风险投资家：? 营业收入和费用、现金流量、盈利能力和持久性、固定与变动成本；前两年财务月报，后三年财务年报。所有的数据应基于经营状况和未来发展的正确估计，并能正确反映公司的财务绩效。? 下面以我校迟乃玉老师已申请国家中小企业创新基金为例介绍其写作方法。 资金来源 1.股本结构与规模2 / 10公司成立时注册资本为 220 万元，其中：大连大学投资 88 万，占 40%。风险投资注意：注册资本一般设计在 100 万-500 之间。风险投资所占比例一般设计为占注册资本 50%- 70%。出资要符合相关法律的规定。如货币资金不得低于 30%；注册资本不得低于开办公司的最低资本要求；不得以人力资源出资等。注册资本不包含银行借款。 一、资金来源与运用2.银行借款根据经济业务发展需求决定，可有可无。在盈亏平衡分析中，将销售费用和管理费用都看作固定成本。 三、投资分析 投资项目现金流量的估计项目评价 A：投资净现值? 根据上海证券交易所资料，类似企业 XX 年平均股权报酬率为 12%。在此以 12%作为贴现率对表中现金流量贴现得 ? NPV=1457 万? NPV 远大于零，项目可行。 B：内含报酬率? 由投资现金流量表，计算内含报酬率：? 得到 IRR=100%? 内含报酬率达到 100%，远高于项目资本成本 12%，3 / 10投资方案可以接受。 ? 一般来说，设计内含报酬率在50%-100%之间较为可行。 ? PI=NPV/C? 计算得到 PI=? 获利指数大于 1，投资方案可行。投资回收期=3 年，而同行业投资回收期平均水平一般为 5 年，低于同行业平均水平，值得投资。上表数据根据投资现金流量表取得E：投资综合评价通过以上各项指标分析，项目满足以下条件：净现值0 内含报酬率 资本成本获利指数1 回收期为三年，低于同行业平均水平5 年。综上分析，该项目可行。5.经济利润原因分析由于该产品属于高科技产品，附加值较高，而且市场上没有类似产品或替代品，根据调查市场容量很大。潜在客户很多且需求量巨大，所以项目可以产生大量经济利润，即投资净现值远大于零。 6、盈亏平衡分析1）BEP=N*=CF/其中 P 为产品销售单价，且 P=万元；CF 为年固定成本，CN 表示单位产品可变成本；N*表示盈亏平衡点时的生产能力。 图 10 盈亏平衡图7 、敏感性分析? 公司经营过程中可能会遇到一些不确定因素，包4 / 10括产品价格、单位可变成本、固定成本、销售量等。此处，我们对产品价格、单位可变成本、固定成本、销售量按提高 10%和降低 10%以第三年为例做单因素变化敏感性分析。四 、财务分析 会计报表公司财务基本情况与会计政策如下：该项目属于高新科技产业，工厂设在高新产业园区，自成立之日起，享受两免三减的所得税优惠政策，且基本税率为 15%；公司的存货采用先进先出法；固定资产估计使用寿命为 10 年，折旧采用直线法，期末无残值；公司属于一般纳税人，增值税率按 17%计算。 1销售预计表 2生产预算表3直接材料预算表 4直接人工预算表 5制造费用预算 6产品成本预算表 7销售及管理费用预算 8预计资产负债表 9预计利润表 10预计现金流量表蓝天房产创业计划财务书班级：学号： 姓名：第一部分：创业设计思想5 / 10如今城市人口增加很快，房价一涨再涨，且需求量也很大，房产发展空间非常大，盈利乐观，特注册了一家出租和转卖二手房公司。无锡市蓝天房地产有限公司在 XX 年 12 月 31 日注册资金 100 万，具有二级开发资质。无锡蓝天地产地处无锡新区，是一家以转卖二手房为基础，以出租二手房为主业的民营企业。第二部分：财务分析一、筹资分析公司注册资本 100 万元，其中计划吸引两家以内投资公司，我们团队会制定详细的项目可行性分析报告，使投资商能够看到盈利空间，这样我们就能说服投资商给我公司注资，计划吸引风险投 40 万元，每家投资公司的投资在 25 万以下，用于初期投入和营运资金, 还通过我们团队自筹资金 60 万元，这包括我们以前赚取的 10 万元，父母投资 30 万元，以及通过亲戚朋友借的 20 万元。另外，根据具体情况，我们将适时地采用其他的融资方式。资金成本计算：向朋友借款还息按照银行贷款利率算。因为房产开发至少要一年左右，还加上销售房子时间至少要两年。经了解知道向银行贷款一至三年利率为%6 / 10还款利息：本金 x 利率 x 时间 = 200 000 x % x 2 = 26600 元 本金和 = 本金 + 利率 = 200 000 + 26600 = 226600 元公司除了商家投资资金共筹集资金 60 万元，向银行贷款 1 万元，K= i * /= % * / = %这个资金成本还是比较小的，公司盈利后会支付给银行和支付股东以及员工工资其他作为公司运转成本。公司注册资本 100 万。股本结构和规模如下表：表 1 股本结构及规模 单位：万元二、内部投资分析公司初期共筹资 100 万，其中公司筹资 60 万，风险投资 40 万。从第二年起，每年从银行借入 10 万到 20万的流动资金,以此改善现金流动状况并达到较合理的资产负债比。1、 资产总构成固定资产：资金主要用于购建生产性固定资产，以及生产中所需的直接原材料、直接人工、制造费用及其它各类期间费用等，明细如下：表 3 投资项目流动资产：如下：7 / 10公司通过转买卖目前有二手房 20 套，10 套是两室一厅，5 套两室两厅，五套一室一厅。两室一厅每年能收取每套每月 1500 元，共计：1500 * 12 * 10=180000 元； 两室两厅每套每月 2000 月，共计：2000 * 12 * 5=120000 元； 一室一厅每套每月 1000，共计：1000 * 12 *5=60000。 共计：120000+6000+180000=360000元。 另外还转卖二手房每年能获利 1330000 元左右。2、应收账款的制定：我们知道应收账款是企业一项重要的流动资产，也是一项风险较大的资产。完善企业应收账款管理机制，对加快货款回收、防范财务风险、提高经营效益具有重要意义。如果企业的应收帐款管理不到位的话会给企业带来致命的危机，增加企业的相应成本，造成企业的流动性风险。分析：假如公司现在的信用期为 30 天，计划将信用期延长至 60 天，公司等风险投资的收益率为 10%，假如增加的销售量为 50000 元，单位遍及贡献 40000 元 60天信用期限与 30 天相比，收益成本情况分析如下：收益增加：增加的收益= 增加的销售量单位边际贡献=20 000应收账款占用资金机会成本的增加：应收账款机会成本=应收账款占用资金 资金成本应收账款占用资金=应8 / 10收账款平均余额变动成本率应收账款平均余额=日销售额平均收现期30 天信用期的机会成本=30 10%=1 00060天信用期的机会成本=60 10%=2 500 增加的机会成本=2 500-1 000=1 500 收账费用和坏账损失增加：增加的收账费用=4 000-3 000=1 000 增加的坏账损失 =9 000-4 000=5 000 延长信用期的税前利润增加额：增加的收益-增加的成本费用=20 000-=12 500 因此将信用期间定位 60 天左右三、盈亏分析 1、财务假设1）公司投产初期成本为驱动器，第三年构建新的生产线并增加员工数量生产设备，新建生产线 100 万元。2）人员工资以每年 10%速度增长。 4）创新研究按销售收入的 4%提取。 5）销售费用按销售收入的 5%提取。6）假设公司当年现金收入为总收入的 60%，剩余40%下年收回。 7）按税后利润 10%提取盈余公积金，25%分配红利。 8）银行借款利率% 。 9）行业折现率 12%公司初期会采购一些生产设备和招聘人才，包括建筑人才、管理人才、销售人才、财务管理人才以及售后服务人才等。这些都是公司初期首先要解决的一些问题。费用列表如下：9 / 10表 5 驱动器直接成本 单位：万元在公司售楼前及售楼期间为宣传公司的楼盘以及公司的知名度要做一些广告。广告分为三个部分，分别是通过各大知名电视台、网络平台、还有一个就是在一些路口树立广告牌，预计费用如下表：表 6 广告费固定成本费 单位：万元2、现金流量表投资回收期静态回收期：在不考虑货币时间价值的情况下，收回投资需要年，投资方案可行。 静态回收期=2+/=年动态回收期：通过净现金流量计算，动态投资回收期为年，投资方案可行性好。收期=累