银行从业人员资格模拟个人理财预测五7

个人理财考前预测试题五(7)(二)多项选择题1.人的生命周期可以划分为以下哪些阶段？（）A、中年成熟期 B、老年养老期 C、少年成长期 D、青年发展期 E、成年稳定期标准答案：ABCD2.下列各项属于生命周期中的中年成熟期的特征的是（）A、理财策略简单，多使用银行存款 B、 投资组合中增加高成长性的和高风险的投资工具 C、风险厌恶程度提高，追求稳定收益 D、理财投资的目标通常是适度增加财富 E、投资策略稳健，多选择高信用等级的债券、优先股等标准答案：CDE 3.李先生现年55岁，多年从事金融事业，年收入为万元，随着退休年龄的到来，工作越来越轻松，子女已经成家立业;最近股指期货退出后，李先生想通过各种渠道参与其中的交易;不仅如此，李先生已有多年的权证、转债等证券投资经验并乐在其中。对此，根据生命周期理论，下列评价恰当的是（）A、李先生的风险厌恶系数比较低 B、李先生正处于中年成熟期，承受风险的能力增加 C、为了在老年时期生活过得更美满，李先生应当把更多的精力和资源用于养老规划 D、李先生不应该参与到期货、权证等金融衍生工具的交易活动中 E、李先生应当适当地将一部分资金转移到风险较低的债券和存款当中标准答案：ABCE4.生命周期理论是个人理财业务开展的理论基础，对此，下列阐述正确的是（）A、人在不同的生命时期会有不同的现金流量特征 B、人在不同的生命时期会有不同的生活目标 C、开展个人理财业务是为了满足个人的财务目标，从而实现财务自由 D、以生命周期为理论基础开展个人理财业务，这是符合现代营销学原理的 E、处在生命周期的同一个时期的不同的人通常也会有相同的理财目标标准答案：ABCDE5.下面对资产组合分散化的说法哪些是不正确的？（）A、适当的分散化可以减少或消除系统风险 B、分散化减少资产组合的期望收益，因为它减少了资产组合的总体风险 C、当把越来越多的证券加入到资产组合当中时，总体风险一般会以递减的速率下降 D、除非资产组合包含了至少30只以上的个股，否则分散化降低风险的好处不会充分地发挥出来 E、当所有投资者的资产组合都充分分散化时，组合的期望收益由组合的市场风险解释标准答案：ABD6.假设投资者有一个项目：有70%的可能在一年内让他的投资加倍，30%可能让他的投资减半。则下列说法正确的是（）A、该项目的期望收益率是55% B、该项目的期望收益率是40% C、该项目的收益率方差是54.25% D、该项目的收益率方差是84% E、该项目是一个无风险套利机会标准答案：AC 7.假设未来经济有四种状态：繁荣、正常、衰退、萧条;对应地，四种经济状况发生的概率分别是20%，30%，40%，%;现有两个股票市场基金，记为X和Y，对应四种状况，基金X的收益率分别是50%，30%，%，-%;而基金Y的对应收益率为45%，25%，%，-6%。下列说法正确的是（）A、两个基金有相同的期望收益率 B、投资者等额分配资金于基金X和Y，不能提高资金的期望收益率 C、基金X的风险要大于基金Y的风险 D、基金X的风险要小于基金Y的风险 E、基金X的收益率和基金Y的收益率的协方差是正的标准答案：BCE8.一位养老基金经理正在考虑三种共同基金。第一种是股票基金，第二种是长期政府债券与公司债券基金，第三种是回报率为 8%的以短期国库券为内容的货币市场基金。这些风险基金的概率分布如下：股票基金S的期望收益率是20%，标准差是30%;债券基金N的期望收益率是%，标准差是%;基金回报率之间的相关系数为0.。则下列说法正确的是（）A、股票基金收益率与债券基金收益率的协方差是45% B、用股票基金和债券基金进行组合，能得到的最低标准差是% C、用股票基金和债券基金进行组合得到最低标准差时，组合的期望收益率是.39% D、若投资者对他的资产组合的期望收益率要求为%，则其能选择的投资组合的标准差是.% E、以上说法都是正确的标准答案：ACD9.货币时间价值中计算终值所必须考虑的因素有（）A、本金 B、年利率 C、年数 D、到期债务 E、股票价格标准答案：ABC.关于组合投资降低风险，以下说法正确的是（） A、组合投资一定能降低风险 B、组合投资能在不降低期望收益率的条件下降低风险 C、组合投资能降低风险，在统计上是因为两个资产收益率的相关系数小于1 D、相同的随机冲击对不同的资产收益率产生的影响是不同甚至相反的，所以可以组合投资降低风险 E、以上说法都是正确的标准答案：BCD.下列关于贝塔系数的表述正确的有（）A、贝塔系数越大，说明证券的市场风险越大 B、某证券的贝塔系数等于1，则它的风险与整个市场的平均风险相同 C、具有较高贝塔系数的证券不一定就保证有较高的收益 D、大于1的贝塔系数被认为是较高的贝塔值，高贝塔值证券通常被称为进取型证券 E、实际上，贝塔系数为负值的证券不大可能存在标准答案：ABCDE .假定一只股票预期会永远支付一固定红利，其市场价格为50元，期望收益率为%，无风险利率为6%，市场风险溢价为8.5%。如果这一证券与市场资产组合的协方差加倍(其他变量保持不变)，则根据资本资产定价模型，下列说法正确的是（）A、该股票的收益率将变成为28% B、该股票的收益率将变成为22% C、该股票的价格将上升到58元 D、该股票的价格将下降到31.82元 E、股票价格不会变动标准答案：BD .考察下列两项投资选择：（1）风险资产组合30%的概率获得%的收益，20%的概率获得%的收益，20%的概率获得7%的收益，20%的概率获得2%的收益，%的概率获得-5%的收益;（2）国库券6%的年收益。市场的风险溢价是3%。下列说法正确的是（）A、风险资产组合的期望收益率是7.8% B、风险资产组合的标准差是0.397% C、市场对该组合的风险的报酬是1.8% D、该组合的贝塔系数是0.6 E、以上各项皆正确标准答案：ACD.股票投资的系统风险包括（）A、经营风险 B、利率风险 C、社会政治风险 D、汇率风险 E、宏观经济风险标准答案：BCDE.股票A和股票B的收益率概率分布如上图所示，则以下说法正确的是（）A、股票A的期望收益率是.2%，股票B的期望收益率是7.7%