我国商业银行对小微企业的信贷风险管理.doc

我国我国商业银行对小微企业的信贷风险管理商业银行对小微企业的信贷风险管理 基于银行的案例研究基于银行的案例研究 摘要摘要 小微企业有力地促进了我国经济增长与技术创新 创造了大量就业岗位 是我国国民经济发展的重要基础 而小微企业融资却是长期难以破解的问题 商业银行在外部竞争压力和内部利润驱使之下 纷纷加大对小微金融的投 入 将其视为业务转型的契机 然而小微企业的信贷风险问题阻碍了商业银行 的尝试 因此 对小微企业信贷风险进行科学 高效的管理成为我国商业银行 拓展小微金融业务的必然选择 本文以风险管理理论与新巴塞尔协议为分析框架 结合国内银行传统管理 经验 提出 贷前调查 贷中审查 贷后检查 的小微企业信贷风险 动态管理模式 实践中商业银行也基本按这一模式进行运作 并取得了一定的 成效 但目前小微金融仍处于起步阶段 商业银行对小微企业信贷风险管理存 在不少问题 如风险管理组织结构不尽合理 内部信用评级体系针对性不强等 本文分析认为 这些问题是由宏观环境 小微企业和商业银行共同造成的 为了更好地研究商业银行对小微企业的信贷风险管理问题并总结现阶段小 微金融开展经验 本文接着以民生银行作为案例 先是分析了民生银行小微金 融业务的开展情况与信贷风险管理措施 总结其经验 并针对其风险管理问题 提出了解决措施 然后研究了民生银行广东省某支行的一个商圈信贷业务 重 点分析了该业务的授信方案设计与信贷风险管理 最后 本文基于上述理论分析与案例研究 提出了我国商业银行对小微企 业信贷风险管理的五大对策建议 建立专门的小微金融业务部门 构建针对小 微企业贷款的内部信用评级体系 加强与外部机构合作 丰富小微金融产品与 服务 建立小微企业贷款风险定价机制 关键词关键词 商业银行 小微金融 信贷风险管理 民生银行 AbstractAbstract Small and micro enterprises have greatly promoted china s economic growth employment expanding and technological innovation They are important foundation of China s stable and rapid economic growth However the financing problem of small and micro enterprises has been difficult to solve by a long time Driven by competitive pressures outside and profit force inside commercial banks have begun to expand microfinance business and regard it as a chance of business transformation However the trial is not smooth going because credit risk of small and micro enterprises In this background it is an inevitable choice for commercial banks to manage credit risk of small and micro enterprises scientifically and effectively This paper takes risk management theories and New Basel Agreement as framework and combines them with traditional management experiences of Chinese commercial banks Based on them this paper sets dynamic mode of credit risk management of small and micro enterprises lending that investigation before releasing loan review in the process of releasing a loan and examination after releasing a loan are the main contents In practice commercial banks almost manage credit risk as this mode and have made certain achievement However as Chinese microfinance is at the beginning stage there are still many problems in credit risk management such as unreasonable risk management framework poor credit rating system and so on Through objective analysis this paper thinks these problems are caused by macro environments small and micro enterprises and commercial banks Then this paper takes Minsheng Bank as a case to better study the credit risk management of microfinance and summarize related experience of commercial banks Firstly it analyzes the operation especially credit risk management of Minsheng Banking Co s microfinance business It sums up Mingshen s experience and proposes solutions for its risk management issues Secondly it researches on a credit business to an enterprises cluster of Menshen s one sub branch in Guangdong focusing on the case s credit scheme and credit risk management Finally based on these theoretical analysis and case study this paper proposes five recommendations of credit risk management about small and micro enterprises for commercial banks establishing microfinance operation center constructing specific internal credit rating system strengthening cooperation with external agencies enriching products and services about microfinance and establishing scientific risk pricing mechanism KeyKey Words Words Commercial Bank Microfinance Credit Risks Management Minsheng Banking Co 目录目录 第一章 导论1 1 1 选题背景与意义1 1 1 1 选题背景1 1 1 2 研究意义2 1 2 商业银行信贷风险的文献综述2 1 2 1 国外文献综述2 1 2 2 国内文献综述4 1 3 论文框架与创新之处6 1 3 1 全文框架6 1 3 2 创新之处7 第二章 小微企业信贷风险动态管理模式9 2 1 小微企业界定9 2 1 1 小微企业概念9 2 1 2 小微企业界定标准10 2 2 小微企业信贷风险分类与成因12 2 2 1 信用风险12 2 2 2 操作风险12 2 2 3 市场风险13 2 2 4 流动性风险13 2 3 小微企业信贷的贷前控制14 2 3 1 小微企业贷前调查14 2 3 2 信用评级15 2 3 3 统一授信体制下的贷款额度管理17 2 4 小微企业信贷的贷中审查审批17 2 4 1 法人授权管理17 2 4 2 贷款审批18 2 5 小微企业信贷的贷后管理19 2 5 1 贷后检查19 2 5 2 信息管理20 第三章 小微企业信贷风险管理现状分析21 3 1 商业银行小微金融发展概况21 3 1 1 小微金融发展整体情况21 3 1 2 股份制银行的小微金融产品22 3 2 小微企业信贷风险管理现状23 3 2 1 管理概况23 3 2 2 存在问题23 3 3 小微企业信贷风险管理问题成因25 3 3 1 宏观环境因素25 3 3 2 小微企业信用问题26 3 3 3 商业银行自身问题26 第四章 民生银行对小微企业的信贷风险管理28 4 1 民生银行小微金融业务开展概况28 4 1 1 民生银行的成立与发展28 4 1 2 民生银行小微金融战略29 4 1 3 民生银行小微金融发展情况29 4 2 商贷通申办流程与特色介绍30 4 2 1 商贷通申办流程30 4 2 2 商贷通主要特色介绍31 4 3 民生银行小微企业信贷风险34 4 3 1 民生银行小微企业信贷风险成因34 4 3 2 民生银行小微企业信贷风险35 4 3 3 民生银行小微企业信贷风险管理措施探索36 第五章 民生银行商圈信贷风险管理案例38 5 1A 商会概况38 5 1 1 商会基本情况38 5 1 2 商会内的会员情况 38 5 2 甲支行对 A 商会的授信方案39 5 2 1 商户金融需求分析39 5 2 2 甲支行营销目标40 5 2 3 授信方案设计40 5 3 信贷风险管理42 5 3 1 信贷风险分析42 5 3 2 信贷风险管理措施42 第六章 结论与对策建议44 6 1 总结与对策建议44 6 1 1 全文总结44 6 1 2 对策建议44 6 2 本文不足与展望46 参考文献47 第一章第一章 绪论绪论 1 11 1 选题背景与意义选题背景与意义 1 1 11 1 1 选题背景选题背景 小微企业是我国国民经济和社会发展的重要力量 据国家有关方面的统计 数据披露 2010 年底我国的小企业约为 960 万家 其中登记注册的个体 私营 工商户已经超过 3000 万 金融时报 2012 年 3 月 3 日指出全国 99 以上的企 业为小微企业 它们创造产值占国内生产总值比为 60 纳税额占国家税收总 额比为 50 小微企业已经成为我国实体经济平稳较快发展的主要动力 然而小微企业一直存在融资困难问题 北京大学国家发展研究院和阿里巴 巴集团联合发布的 2011 年沿海三地区小微企业经营与融资现状调研报告 数 据显示 在 2011 年 环渤海地区受调研小微企业提及资金不足的比例占 43 有 32 从未发生过借贷 珠三角的受调研小微企业中有 53 从未发生过借贷 即 使在民间融资最为活跃的浙江省 也有 23 的从未进行借贷 即使实现融资的 小微企业中 其主要借款渠道仍是亲戚朋友 环渤海地区通过亲戚朋友借款比 例是 31 珠三角是 34 浙江省则是 47 小微企业融资困难已经受到政府 商业银行的关注与重视 温家宝在 2011 年 10 月 12 日的国务院常务会议明确要求研究确定支持小型和微型企业发展的 金融 财税政策措施 各大银行也纷纷开始拓展小微金融业务 助力小微企业 融资与发展 特别是中小型的商业银行 利润空间在利差变小 金融脱媒 外 资银行竞争等压力下日益缩小 发展与培育小微企业客户 已成为求生存 谋 发展的战略任务之一 目前已经有商业银行开始将信贷投放重心放在了小微企 业这个群体 将其视为业务发展的蓝海 例如民生银行 但小微企业本身风险较大 加上财务体制及相关信息披露体系落后 商业 银行开展小微金融业务面临的信贷风险比面向大中型企业显然更高 在目前小 微金融体系尚不成熟的情况下 商业银行如何管理小微企业信贷风险是一个重 要课题 1 1 21 1 2 研究意义研究意义 商业银行在拓展小微企业信贷业务的过程中 应充分认识小微企业的经营 方式 风险表现形式 及融资动机 提供与其需求相适应 风险相匹配的信贷 产品与服务 并建立起相应的信贷风险管理体系 在努力提高自身收益率的同 时 注重防范信贷风险 从而取得可持续增长的利润 商业银行只有建立起完善的小微企业信贷风险管理机制 包括健全的风险 管理组织结构与管理流程 科学的风险度量 评价体系等 才能有效控制信贷 风险 从而更好地服务于小微企业融资需求 这不仅对商业银行自身发展有着 重要的战略的意义 更加对解决小微企业融资难问题 挖掘小微企业价值 推 进我国经济发展有深远的意义 1 21 2 文献综述文献综述 1 2 11 2 1 国外文献综述国外文献综述 国外习惯于将小型企业 微型企业统称为小企业 Small Business 对 其信贷问题及风险管理进行了较多研究 可以从风险评估模型 小企业信用评 分 麦克米伦缺欠 均衡信贷配给 关系型贷款五个方面进行总结 1 风险评估模型 美国关于企业信贷风险管理研究发展最为成熟 并注重风险度量工具的研 究 早在 1968 年 美国纽约大学的 Edward I Altman 教授即提出了著名的 Z 评 分模型 Z score 该模型选取企业财务数据中的 5 个变量代入模型来评价企 业的经营情况 1977 年 Altman 教授与 Hardeman Narayanan 又推出了第二代 的 Z 评分模型 ZETA 风险模型 仍以财务报表为基础 将变量扩展至 7 个 提 高了对不良贷款人的识别精确度并扩大了应用范围 对企业一定时期的信用情 况和信贷风险具有较强的预测能力 2 小企业信用评分 20 世纪 90 年代中期 美国的商业银行开始使用一种专门针对小企业贷款 的信用评分机制 小企业信用评分 Small Business Credit Scoring 这 一方法是从第三方获取申请贷款的小企业的信用信息 加上银行自身从收集的 少量信息或贷款申请书中的信息 代入基于历史数据和现代数理统计理论建立 的模型中 分析评估贷款申请者的信用风险 预测贷款未来表现 做出贷款决 策的一种信用风险度量技术 小企业信用信息来自贷款申请书或银行及第三方 机构的调查积累 在信用评分模型的设计 开发阶段 需要利用大量的历史数 据和数理统计方法对影响贷款信用风险的因素进行回归分析 确定不同变量与 贷款信用风险之间的相关程度 模型研发过程也证实了主个人信用能显著地解 释小企业贷款信用风险 3 麦克米伦缺欠 20 世纪 30 年代 世界经济危机大爆发 为重振国民经济 英国政府派出 以麦克米伦爵士为代表的金融产业委员会进行调查 该委员会于 1931 年提交了 著名的 麦克米伦报告 认为在英国的小企业在发展过程中存在着融资困难 的现象 在英国的金融制度下 小企业即使在有担保的情况下 也难以筹集所 需长期资本 小企业资本短缺的表现形式之一 是仅依靠初始出资者的资金已 经无法满足生产经营而企业规模又达不到在公开市场融资条件而导致资金短缺 该现象被称为 麦克米伦缺欠 4 均衡信贷配给 均衡信贷配给概念最早是由 Stiglitz 和 Weiss 在 1981 年提出 指的是在 一般利率条件下由于银行的利润最大化动机而发生的信贷市场不能出清的现象 Stiglitz 和 Weiss 认为均衡信贷配给产生的根本原因是信息不对称带来的道德 风险和逆向选择 当商业银行面临企业的超额贷款需求时 为避免道德风险与 逆向选择 一般情况下会以低于竞争性均衡利率的水平实行信贷配给 而不会 提高利率来进行市场出清 Williamson 1986 研究发现只要存在监督成本问 题 就会产生信贷配给现象 Schmidt Mohr 1997 放宽借贷双方风险类型的 假设 并将利率 抵押品和贷款金额三个变量内生化 建立信贷配给模型 发 现当借款人是风险厌恶者时 贷款金额可以用来分离风险类型 信贷配给是信 贷市场的内生机制 经验表明信贷配给中小企业容易遭到拒绝 这一点也得到 了理论支持 5 关系型贷款 小企业信贷是西方国家商业银行的传统业务之一 但是严重的信息不对称 制约了其发展 许多研究表明 建立长期银企沟通合作关系是一个解决该问题 有效途径 美国学者 Berlin 和 Mester 1997 根据这种关系的特点 将商业 银行借贷业务分为两种类型 交易型借贷和关系型借贷 其中关系型借贷在解 决小企业融资问题上具有巨大的潜力 它将小企业难以提供的财务报表等 硬 信 信息转化为易于获取和传递的 软性 信息 在一定程度上弥补了因小企 业无力提供规范的财务信息以及充足的抵押品而产生的信贷缺口 1 2 21 2 2 国内文献综述国内文献综述 由于小微金融是近几年才兴起的概念 国内学者关于特定的小微企业信贷 风险的研究不多 故本文先总结了与小微企业最为接近的中小企业信贷风险方 面的文献 可分为规范分析与定量研究两个方面 1 规范分析的文献 大多数文献在结论建议中 都特别强调了建立专门的中小企业贷款部门和 信用评级机制 强化信贷人员的管理培训和单独考核评估 促进产品与业务创 新 加强银企关系等方面的内容 林毅夫与李永军 2001 认为劳动密集型中小企业在较长时间内是我国企 业组织中最有活力的组成部分 但是我国金融体制以大银行为主 天然不适合 为中小企业服务 应大力发展和完善中小金融机构 解决我国中小企业融资难 题 岳凤荣 2008 认为商业银行在控制中小企业信贷风险时有两个弊端 一 是忽视抵押担保物的处置价值低于其抵押值 或忽视了还息来源 二是信贷风 险的控制制度 特别是中小企业专用信用评级机制不完善 应该建立科学的内 部约束和激励机制 并设立中小企业风险管理部和信贷执行官制度 形成独立 的信贷风险管理体系 段斌与王中华 2008 分别从宏观环境 中小企业以及 银行三方面分析信贷风险的具体产生原因 认为股份制商业银行应该在风险识 别 度量及控制方面 打破原有的信贷组织架构 技术手段与管理流程 建立 专业化的中小企业信贷组织架构 以全新的 相对独立的事业部组织进行独立 运作与考核 并建立中小企业信用分类评级机制 实行贷款差别定价 重点考 虑中小企业的风险等级和与其他客户的差别化因素 王孟夏等 2009 认为引 起商业银行中小企业信贷风险的主要原因包括两方面 一是企业经营规模小 资本充足率低 财务制度不规范 二是商业银行信息不对称 信用体系不健全 职业道德风险高 应从创新担保方式 设立中小企业信用评价系统 建立稳定 的长期银企关系三个方面防范和控制信贷风险 2 实证研究的文献 国内学者的实证研究方面包括层次分析法 AHP 及数据包络分析等模型 贾生华与史煌箔 2003 以杭州 宁波 台州 绍兴和嘉兴五个城市的商 业银行为调查对象 借助问卷的形式 进行实证分析得出影响中小企业信贷风 险的主要是由企业 银行和外部环境三大方面十二个因素 为规避风险 银行 可以建立稳妥的风险补偿机制 增大担保比率 提高员工素质 发挥员工激励 机制作用 对中小企业的融资建立专项研究和调查以减少信息不对称 并减少 决策层级和参与人数 增强机制灵活性 沈蕾 2008 借鉴国际上的信用评估 成功案例 结合我国中小企业的特点 构建了一套定性和定量双重指标的信贷 风险预警体系 将非财务性指标与经营者个人管理水平 风险偏好 信用状况 等结合起来 并利用生物医药行业进行了实证分析 以根据不同行业和规模的 企业的经营方式以及风险偏好 确定预警的临界值和预警指数 并在运用过程 中不断调整 不断提高风险预警模型的可靠性和确定性 将中小企业信贷风险 规避至最小 周磊和周嵩毅 2009 利用层次分析法 从企业 银行及社会因 素三个风险产生的原因入手 将商业银行授信时考虑的各种因素划分为相互联 系的层次结构 使之更加条理化 同时根据对中小企业各方面符合客观要求条 件的判断 对每一个层次中各单元的相对重要性进行比较和打分 并得出本层 次相对于其他层次的相对重要性的权重 最后进行层次总排序 总排序分数最 高的即为最优的备选者 为信贷决策者选择最优的中小企业信贷客户提供克服 多目标决策指标定量分析依据 同时也指出层次分析法在建立成对比较的判断 矩阵时专家打分过于主观性 陈佳洁与李建波 2009 在分析信用风险评估模 型以及此模型在我国的适用性的基础上 结合数据包络分析 DEA 和层次分析 法 AHP 的特点 建立一种改进的 DEA AHP 的新模型 选取财务指标对 8 家上 市公司的信用情况进行实证分析 结果显示改进方法可行 能帮银行做出更精 准的评价 3 对小微企业信贷风险的研究 国内学者特别针对小微企业信贷风险的研究还比较空白 主要有 李炅宇 与刘伟 2011 总结了我国目前主要股份制商业银行的小企业金融产品及其特 色 认为影响小微企业信用风险的因素包括企业本身 区域 贷款设计 经济 周期 行业等方面 可依据 大数定律 与 价格覆盖风险 两项原则对小微 企业的贷款做出定价 胡瑞光 2011 介绍了美国为促进小微型企业发展而制 定的各方面的政策 认为我国应强化政府法律和政策对小微企业融资的扶持力 度 并构建完善的小微企业金融政策支持体系 加强金融创新 拓宽融资渠道 1 31 3 论文框架与研究方法论文框架与研究方法 1 3 11 3 1 全文框架全文框架 全文按逻辑顺序共分六章 第一章 绪论 简要介绍本文的选题背景和意义 整理归纳国内外相关文 献 阐述论文研究框架 并指出本文的创新之处 它起着纲领性的作用 第二章 小微企业信贷风险的动态管理模式 首先界定了信贷风险与小微 企业的概念 然后介绍商业银行贷款的一般流程 并详细阐述商业银行如何针 对贷前 贷中 贷后的主要环节对小微信贷风险进行动态管理 第三章 小微企业信贷风险管理现状分析 介绍商业银行对小微企业贷款 业务的开展情况 并列举了我国目前主要股份制商业银行的小微金融产品 然 后指出我国商业银行对小微信贷风险管理中存在的问题 并分析问题的成因 第四章 民生银行对小微企业的信贷风险管理 详细分析民生银行小微金 融业务开展情况 商贷通特色 信贷风险成因与表现形式 总结民生银行业务 经验 并探讨其小微企业信贷风险的管理措施 第五章 民生银行某支行的商圈业务案例 分析了民生银行在广东的某支 行的一个商圈业务 重点研究了其授信方案设计及信贷风险管理 第六章 结论 再次回顾了本文的主要内容 得出商业银行对小微企业信 贷风险管理五个对策建议 并指出本文的不足之处 1 3 21 3 2 研究方法研究方法 本文主要研究方法如下 1 规范分析 对商业银行小微企业信贷风险动态管理模式进行了理论探 讨 为商业银行提供参考 2 对比分析 本文多处对小微企业与大中型企业的经营方式 风险 融 资需求等特点进行了对比分析 以探求具有针对性的小微企业信贷风险管理体 系 3 案例研究 为了更好地研究商业银行对小微企业的信贷风险管理问并 总结现阶段小微金融开展经验 本文以民生银行作为案例 一是分析了民生银 行小微金融业务的开展及信贷风险管理措施 总结其经验 针对其风险管理问 题提出了解决措施 二是研究了民生银行广东某支行的一个商圈信贷业务 重 点分析了该案例的授信方案设计与信贷风险管理 增强本文的实践指导意义 1 41 4 本文创新本文创新 虽然研究商业银行信贷风险管理的本文有很多 但具体针对小微金融信贷 风险管理方面的研究还较为空白 本文的创新之处主要在于 1 系统地提出了商业银行小微企业信贷风险管理体系 新巴塞尔协议的 实施对我国商业银行的风险管理提出了更高的要求 商业银行在开展小微企业 信贷业务过程中需要建立与其经营及风险特征相适应的风险管理体系 本文提 出了小微企业信贷风险的动态管理模式 为商业银行提供参考 2 总结了民生银行开展小微金融的成功实践经验 我国目前已有股份制 商业银行 例如民生银行 招商银行 华厦银行 在小微金融业务或小贷业务 方面取得较好成效 总结民生银行的小微企业信贷风险管理实践经验 无疑可 以增强本文的实践指导意义 3 提出了完善商业银行小微企业信贷风险管理的对策建议 本文在理论 研究与案例分析的基础上 提出了解决商业银行对小微企业信贷风险管理的五 个对策建议 建立专门的小微金融业务部门 构建针对小微企业贷款的内部信 用评级体系 加强与外部机构合作 丰富小微金融产品与服务 建立小微企业 贷款风险定价机制 为商业银行信贷风险管理夯实基础 第二章第二章 小微企业信贷风险动态管理模式小微企业信贷风险动态管理模式 现代商业银行的信贷风险管理是由理念 技术和体制共同构成的完整体系 可以根据信贷业务的流程 将其划分为贷前控制 贷中审批和贷后管理三大相 互关联又相对独立的组成部分 如图 1 所示 每一阶段都要进行相应的调研 分析 审批等活动 并对其他阶段活动产生影响 商业银行必须对这三个阶段 进行动态管理 在长期的银企合作关系中还应循环往复地进行管理 图 1 信贷业务流程 划分这三个阶段 并对各阶段的具体活动进行分析 有利于商业银行控制 信贷风险 本章将根据这三个阶段分析小微企业的信贷风险动态管理模式 2 12 1 小微企业界定小微企业界定 2 1 12 1 1 小微企业概念小微企业概念 小微企业是小型企业 微型企业 家庭作坊式企业 个体工商户的统称 在国外 微型企业 这一概念已提出多年 美国本世纪初相继通过 微 型企业自力更生法 和 微型企业援助法 将微型企业定位于由贫困人口参 与经营 员工人数不超过 10 人的企业 菲律宾将微型企业定位于总资产 150 万 比索以下 有 1 至 9 名员工的小企业 日本将制造业中员工 20 人以下 服务业 中 5 人以下的企业称为微型企业 此外 美国习惯将微型企业与小型企业统称 为小企业 Small Business 目前能够查找到的相关本文显示 我国最早提及 微型企业 这一概念的 是 1993 年经贸部国际经济合作研究所的吕博 在其 微型企业的发展与国际 发展援助 一文中首次介绍了微型企业对于扶贫和解决就业问题的重要作用 在 2008 年经济危机爆发后 微型企业越发引起人们的注意 2009 年国务院下 发的 关于进一步促进中小企业发展的若干意见 中有对纳税额 3 万以下的 小型微利企业 的税收优惠政策 重庆市出台了一系列促进微型企业发展的 相关政策 并将其作为克服经济危机 解决就业问题的重要突破口 2011 年总 理的政府工作报告中 首度出现了 微型企业 一词 指出 要适应我国劳动 力结构特点 大力发展劳动密集型产业 服务业 小型微型企业和创新型科技 企业 努力满足不同层次的就业需求 工信部也会同相关部门 研究制定包 含微型企业在内的中小企业的更详细划分标准 并于 2011 年 7 月 4 日联合国家 统计局 国家发改委 财政部发布 中小企业划型标准规定 将中小企业划 分为中型企业 小型企业 微型企业三个类别 与以往的规定相比 增加了微 型企业这一概念 2 1 22 1 2 小微企业界定标准小微企业界定标准 工信部等四部门于 2011 年联合发布的 中小企业划型标准规定 中明确地 从营业收入 从业人员 资产规模三个角度按十六个行业 包括其他行业 确 定了中型企业 小型企业 微型企业的标准 本文整理如表 1 所示 表 1 中小微型企业划分标准 中型小型微型 行业营业收入 万元 从业人 员 人 资产规模 万元 营业收 入 万元 从业人 员 人 资产规 模 万元 或营业 收入 万元 或从业 人员 人 或资产 规模 万元 农林牧渔业 500 200 00 50 50 0 0 50 工业 2000 400 00 300 1 000 300 20 00 20 30 0 0 300 0 20 建筑业 6000 80 000 5000 8 0000 300 6000 300 5 000 0 30 0 0 30 0 批发业 5000 40 000 20 2 00 1000 5000 5 20 0 10 0 0 5 零售业 500 200 00 50 3 00 100 5 00 10 5 0 0 10 0 0 10 交通运输业 3000 30 000 300 1 000 200 3 000 20 30 0 0 20 0 0 20 仓储业 1000 30 000 100 200 100 1 000 20 10 0 0 10 0 0 20 邮政业 2000 30 000 300 1000 100 2 000 20 10 0 0 10 0 0 20 住宿业 2000 10 000 100 300 100 2 000 10 1 00 0 10 0 0 10 餐饮业 2000 10 000 100 300 100 2 000 10 1 00 0 10 0 0 10 信息传输业 1000 10 0000 100 2000 100 1 000 10 1 00 0 10 0 0 10 软件和信息 技术服务业 1000 10 000 100 300 100 1 000 10 1 00 0 10 0 0 10 房地产开发 经营业 1000 200000 5000 1 0000 100 1000 2000 5000 0 10 0 0 20 00 物业 1000 50 000 100 300 500 1 000 10 1 00 0 50 0 0 10 租赁和商务 服务业 100 300 8000 2 0000 10 1 00 100 8 000 0 10 0 0 10 0 10 0 其他 100 300 10 1 00 0 10 资料来源 笔者据工信部网站发布的 中小企业划型标准规定 整理 中型企业 小型企业 微型企业界定标准有有助于商业银行小微金融业务 的开展 在此之前 很多信贷管理的学术研究与金融机构的信贷实践操作习惯 于使用比较模糊的中小企业的概念 而不是更准确的微型企业 小企业和中型 企业的概念 2 22 2 小微企业信贷风险分类与成因小微企业信贷风险分类与成因 信贷资产是商业银行的主要资产 信贷资产产生的风险即信贷风险 具体 是指债务人信用等级下降或违约及金融市场因子变化而导致信贷资产发生损失 甚至银行整体价值下降的可能性 商业银行关于小微企业的信贷风险可参照新巴塞尔协议关于资产风险的分 类标准分成信用风险 市场风险 操作风险 流动性风险四大类 2 2 12 2 1 信用风险信用风险 信用风险 Credit Risk 是指由于债务人因为经济环境的恶化 经营决策 的失败等原因还款能力下降或有意违约而导致银行信贷资产收益变动的可能性 信用风险是商业银行最主要的信贷风险 防范和化解信用风险是信贷风险管理 的首要任务 商业银行信用风险同时取决于小微企业的还款能力与还款意愿 前者是信 息不对称的问题 后者是道德风险问题 一方面小微企业财务制度不透明 且 与大企业实行严格的层级组织结构和程序化的决策机制不同 小企业以业主个 人决策为主 内部制衡机制比较弱 企业信用在很大程度上取决于业主个人的 信用状况 因此 对于小微企业的信用评价也相对困难 银行对小微企业存在 着严重的信息不对称 再加上企业生命周期较短 在短期利益驱动下 不少小 微企业诚信意识缺失 存在恶意躲避银行债务 以虚假信息骗取银行贷款的现 象 另一方面小微企业的信用风险特征表现为信用积累不足 实物偿债能力缺 乏 违约成本较低 容易引起道德风险 2 2 22 2 2 操作风险操作风险 操作风险 Operational Risk 指由于商业银行由于内部程序 人员和系 统的不完备或失效 或由于外部事件造成损失的风险 在实践中 操作流程不 完善 监控系统不严密 员工道德素质与业务水平不高等原因 都会引发信贷 业务操作风险 因此在小微金融业务开展过程中 除了信贷风险体制的建设外 还应重视 团队管理 目前我国小微金融整体还处于起步阶段 各商业银行较少有成立专 门负责小微金融的部门 即使有成立的专业化程度也不高 以民生银行为例 虽然有成立小微金融中心 但在业务开展初期仍是 千军万马 人人商贷 通 在巨大的小微金融市场前 人力资源数量与专业化程度均显不足 如何 实现团队的稳定性与专业化是民生银行目前的重要课题 2 2 32 2 3 市场风险市场风险 市场风险 Market Risk 是指金融市场价格的不利变动引起信贷资产损失 的风险 按市场产品类型可分为汇率风险 利率风险 证券价格风险 及商品 价格风险 对市场风险进行管理 是为了防止汇率 利率 证券资产与商品价 格 含期货与衍生品等 的变动导致银行信贷资产遭受损失 我国小微企业的经营范围一般定位于国内市场中较稳定的行业 如零售与 批发 餐饮业 加工制造业 因此 利率风险是商业银行在开展小微金融业务 所面临的最重要的市场风险 但也应注意 在开放经济条件下 汇率风险也需引起重视 特别针对出口 加工型的小微企业 2008 年的金融危机中最大的受害者是经营加工出口的劳动 密集型企业 这当中有部分便属于小微企业 一些直接面对国际市场的小微企 业的订单锐减 导致现金流短缺 市场风险加大 再加上小微企业资本金少 规模小 生命周期较短在市场波动情况下 更易放大风险 2 2 42 2 4 流动性风险流动性风险 流动性风险 Liquidity Risk 是指资金来源和资金运用的期限不匹配而 使银行陷入资金周转不灵 急需收回或变现贷款时遭受损失的可能性 我国的股份制商业银行在小微金融方面的流动性风险主要表现为存款不足 以满足小微企业的需求 随着小微金融的逐步拓展 很多金融经营机构的客户 储备都非常大 且客户需求都非常迫切 但是股份制商业银行没有多余的存款 没有充足的存贷比 导致流动性紧张 2 32 3 小微企业贷前控制小微企业贷前控制 小微企业贷前控制的主要内容包括受理贷款申请 组织贷前调查 评定信 用级别 核定授信额度 申报贷款事项 2 3 12 3 1 小微企业贷前调查小微企业贷前调查 从受理小微企业贷款申请开始 商业银行即进入贷前控制阶段 第一环节 为贷前调查 这是决定是否发放贷款 及贷款金额与期限等内容的主要依据 也是防范信贷风险的第一关 小微企业由于关于其经营财务状况的信息透明度 较低 贷前调查尤其对风险防范起着至关重要的作用 信贷人员应系统地对小 微企业进行实地调研并搜集相关资料 其调查的全面性与可靠性 对信贷安全 意义重大 银监会为了规范商业银行对小企业的贷前调查与授信工作 于 2006 年 9 月 出台了 商业银行小企业授信工作尽职指引 试行 要求必须由双人进行 调查 上门至企业 核实生产经营情况与财务状况 并收集证明材料 由于小 微企业的财务报表等 硬性 信息的可靠性不高 信贷人员进行贷前调查除查 阅 硬性 数据 报表 文字外 还应收集与反映客户诚信状况和信誉情况等 软性 信息 并且可以利用我国人民银行信贷查询系统上企业的信用记录 作为补充 综合考虑 对申请人的偿债能力做出客观 全面的评价 在小微企业调查过程中 信贷人员应重点关注以下五个方面的内容 1 行业类别 行业环境直接影响企业的经营效益 了解调查小微企业所 处的行业状况 有助于发现潜在风险 一般来说 关系到国计民生的重要行业 以垄断企业为主导 小微企业难以生存 而加工业 批发和零售行业 餐饮业 居民服务业等劳动力密集型行业比较适合小微企业发展 商业银行在进行贷前 调查时可对这些因素进行考虑 在实践中 商业银行内部一般都会根据宏观经 济情况与国家产业政策设定发放贷款的行业准入标准 以规避风险 2 企业成立背景 资本结构 信贷人员需对企业基本情况进行充分调查 把握公司的成立背景 出资规模以及投资人的情况 并了解企业性质 资本金 缴纳情况 内部组织结构 及对关联企业担保等或有负债情况 例如 了解企 业的性质是集体企业 国有企业的子公司 民营企业还是外资企业 3 企业生产经营情况 信贷人员不仅要通过小微企业提供的资产负债表 损益表 现金流量表等财务资料来分析企业的财务状况 盈利能力 与现金流 量状况 对其偿债能力形成判断 而且要实地调研考察企业财务资料是否与实 际生产经营情况一致 另外 还要结合实际情况 核对小微企业提供的增值税 发票 进出口业务报表等资料 在实践中 不少银行都在业务开展过程中积累 关于核实企业生产经营情况的经验 如民生银行十分重视检查小微企业水电费 单据等独立证明材料 4 贷款用途 主要是加强对贷款投资项目的调查 包括投资项目是否符 合产业政策和环保要求 企业是否具备足够的资金与技术 管理人员素质 预 期现金流等 并考察投资项目与企业主营业务的关系 及企业整体负债情况 贷款用途调查是贷前调查的重要内容 也是决定能否贷款的主要依据 5 担保来源 商业银行为缓解信息不对称问题 通常在发放贷款时要求 小微企业提供担保 担保主要有两种形式 一是用企业用自有的固定资产 土 地使用权进行抵押 或用应收账款等产权进行质押 二是其他公司或自然人为 企业提供保证担保 担保是防范信贷风险的最后一道屏障 有效的担保可以较 好地缓释信贷风险损失 因此 信贷人员必须要对小微企业提供的抵质押资产 价值以及变现能力 或担保人的信用状况进行严格审查 并跟踪其变动情况 贷前调查信息收集完毕后 信贷人员还必须对其进行分析 形成信贷报告 详细批露企业的偿债能力 用于下一环节的信用评级与授信审批 2 3 22 3 2 信用评级信用评级 现代信用评级制度起源于美国 对商业银行而言 信用评级是按照科学的 方法和程序对企业在一定时期内的偿债能力做出评价 并以专门的信用等级来 表示评级结果的一种管理方法 每一个信用等级对应了一个信贷风险程度 是 商业银行用量化手段管理信用风险的成功应用 我国银监会 证监会 保监会都分别出台文件要求银行 证券公司 保险 公司等金融机构建立内部信用评级体系 Internal Rating System IRS 来对 其资产与客户风险进行监管 IRS 是信用评级维度 信用评级标准 信用评级 方法 信用评级模型等制度和管理的有机统一体 商业银行不管是否实施新巴 塞尔协议下的内部评级法 Internal Rating Based Approach IRB 均需建 立良好的内部评级体系 这是信贷风险管理质量的保障 内部信用评级体系包 括以下几个方面 1 信用评级维度 2008 年 3 月 银监会发布 商业银行内部评级体系 监管指引 第二轮征求意见稿 明确提出 内部评级包括两个相互独立 性质不同的维度 一是债务人评级 二是债项评级 债务人评级是指客户维 度上的违约风险测度 即通过分析客户财务状况 生产经营情况以及所处行业 发展情况等信息进行得出其违约概率 再映射出对应的信用等级 债项评级是 在客户信用评级结果的基础上 对特定的交易或金融资产维度上的违约测度 对商业银行来说 即分析每一笔信贷资产的金额 期限 担保方式等条件 得 出其违约损失率 进而映射出对应的信用等级 它反映的是每一笔信贷资产在 违约时 银行所承担的损失 在银监会的指导下 目前已有较多银行开始实施 二维信用评级体系 2 信用评级标准 根据新巴塞尔协议 商业银行必须有合理 具体的评 级定义与评级标准 确定信用级别 用以科学地反映不同信贷资产的信用风险 国际银行的通行做法是将客户或债项信用划分为四类十个级别 AAA 级 AA 级 A 级 BBB 级 BB 级 B 级 CCC 级 CC 级 C 级 D 级 风险逐级递增 并且 每个级别还可以用 进行微调 商业银行对不同信用级别的客户或信贷资产 实施不同政策 一般来说 BBB 及以上级别属于投资级 适于长期保持合作关 系或长期持有 B 及以下级别属于投机级 适于用来获取短期盈利 而 CCC 及 以下为非投资级 需要逐步退出对其投资 3 信用评级方法 新巴塞尔协议提倡的内部评级法可以分为专家判断法 信用打分法和组合模型法三种类型 专家判断法是根据一套定性指标来评定风 险等级 操作简单 信用打分法则结合了定性分析与定量分析 评级人员根据 一定指标对客户或信贷资产进行打分 然后根据事先确定的各指标的权重计算 其综合分值 最后映射出其对应的信用等级 组合模型法以定量分析为主 评 级结果依赖数量化模型 但也会辅之以主观评定与判断 目前 我国商业银行使用专业的信用评级体系进行贷前控制主要是针对大 型企业 小微企业基本采取贷前调查与主观判断相结合的方式评定其信用风险 2 3 32 3 3 统一授信体制统一授信体制 统一授信是指商业银行对单一客户或地区统一确定最高授信额度 并加以 集中控制的信贷风险管理措施 为了使银行更好地了解和控制对单一客户的信用风险 降低不良贷款率 建立审慎高效的现代银行制度 1999 年 1 月 我国人民银行发布 商业银行实 施统一授信制度指引 试行 在商业银行推行统一授信制度 取消了计划 经济与资金分配体制下对同一客户分头授信 对本币外币分割授信 对贷款 贴现 担保 承兑 信用证等不同融资工具分散授信的管理制度 商业银行向小微企业提供业务时有必要将单个企业或单个企业集群 商圈 作为一个整体 按照统一的标准 识别企业整体信用风险 向其提供统一的授 信支持并集中管理 从而控制其整体信用风险 统一授信体制还具有高效的优点 在商业银行确定最高综合授信额度后 小微企业或小微企业集群可以在该额度内循环申请贷款 信贷业务部门在进行 业务合规审查后即可以自行决定是否发放贷款 而无须逐笔上报 减少了内部 审批与决策环节 大大提高了信贷效率 2 42 4 小微企业贷中审批小微企业贷中审批 小微企业信贷的贷中审批过程主要是指对贷款的审查审批 首先涉及到银 行授权问题 2 4 12 4 1 法人授权管理法人授权管理 授权源于因所有权与经营权分离而形成的委托代理关系 也属于风险管范 畴 我国商业银行实行一级法人制度 各分行 支行等分支机构及职能部门没 有法人财产行使权 但是显然又不可能由总行来行使银行全部业务 因此必须 有规范的业务授权 我国人民银行也于 1996 年 11 月发布 商业银行授权 授 信管理暂行办法 明确规定 商业银行实行一级法人体制 必须建立法人授 权管理制度 商业银行法人授权是有效开展业务的前提 也是强信贷风险管理的基础 小微企业信贷具有金额小 频率高 需求急等特点 商业银行应当建立专有的 小微企业授权方式 可以给予一级分行 直属分行一定额度的基本授权 并确 定其最高权限额度 然后各级具有辖属关系的分行之间