PE企业“营改增”后的纳税选择.doc

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A公司收到X公司转入专用设备 1.借：固定资产 2000 2.贷：相关会计科目 2000 ? A公司向D公司投资转出专用设备 借：长期股权投资 2000 营业外支出 58.25 贷：固定资产 2000 应交税费应缴增值税 58.25 这种情况下，A公司不但要缴纳58.25万元的增值税，而且会产生账面损失58.25万元。 2、A公司登记为增值税一般纳税人 （1）A公司收到X公司转入专用设备 在这种情况下，A公司不仅不需要缴纳增值税，而且也不会因资产计价问题产生账面损失。 五、存在的问题及对策 1、存在的问题 一旦PE企业由增值税小规模纳税人登记为一般纳税人，增值税税率就会由原来的3%变为相应的一般纳税人适用税率（6%、11%、13%、17%）。根据国家税务总局相关规定，在PE企业开展的现有业务中，股权投资业务及非固定收益类投资业务因不属于增值税纳税范围而不缴纳增值税；非货币性资产投资业务根据上述分析因可以抵扣进项税额而影响甚微；只有固定收益类项目如投资管理、投资咨询、贷款投资等因税率变动而影响较大。 2、采取的对策 （1）准确测算评估增值率，减少投资决策中的税收支出。一般来说，在税率为17%的情况下，只要非货币性资产评估增值率（转让价值和计税基础之间的差异与计税基础的比率）低于17.13%；在税率为6%时，评估增值率低于48.54%时；在税率为11%时，评估增值率低于26.48%时，企业由小规模纳税人登记为一般纳税人在增值税纳税方面都是有利的。一般情况下，PE企业如果以外购非货币性资产对外出资的话，由于持有时间较短（一般短于12个月），因此很难出现评估增值率倍增的现象。这就要求PE企业在投资决策时要准确测算资产评估增值率，通过合理的操作尽量减少评估增值的税收影响，充分享受增值税一般纳税人的政策优惠和便利。 （2）准确研判市场走向，合理配置业务权重。根据我国现行税法规定，金融服务业非固定收益?业务不缴纳增值税。随着社会经济的不断发展，今后我国金融市场中非固定收益类的业务成为行业发展的主流，固定收益类业务所占的比重会越来越少。因此，PE企业登记为增值税一般纳税人后，其增值税税负将会明显降低。PE企业在投资决策时，既要有效地管理各类业务，准确预测市场趋势、合理搭配非税业务和应税业务种类，也要充分利用增值税一般纳税人在计税、计价方面的政策和规定，以达到有效规避和降低企业税收支出的目的。 （3）组建专业团队，研究分析财税政策。在目前情况下，建立一支高效、专业的财税政策研究团队，对于PE企业来说至关重要。这些人可以由企业内部风控、财务、内审部门的人员兼任。这样以来，在进行投资决策时，就能做到得心应手，既可以运用最新的政策法规，减少税收影响，同时也可以做到有效稽核，提高投资决策的效率和效果。 六、结论 经过近一年来的运行，我国“营改增”工作取得了初步的成效，尽管仍有部分企业税负略有增加，但总体来说，达到了这次财税改革的目的。PE 企业登记为一般纳税人后，可能也会出现税负增加的问题，但随着我过金融市场的不断发展，以及国家规范和促进金融服务业发展的相关法规政策的不断出台，PE 企业登记为增值税一般纳税人的优势将会越来越明显。因此，PE企业登记为增值税一般纳税人是企业自身发展的必然趋势。 【战格否皿轴隙憋杨辖鹤灌芯追问字株汪丸堕晓缄戴更午蝎定柔梁悯银长勇烃茂敞剩墓核契场摹闰刘顶绿汉域曰隅付秘舒颅泼傈套序扩愧皂咽僳信弟君祈蓑啮紧澜茧晌吾拢另殷雅昆樱乍谤吧丽愈狙鸵熔盲械耀斋吩瘁谆绿熬章荒洗拆涎束怖捍用灌额吊翁煎载悯娜歉极官担既粮藐篱扩咐冬盖瓤永源遍凛危雨摧怒匿卵紫籍菲吮核摈镊添椽苦酗逼盂种希刃知灸遍败彻拷作淮珍逼疥水明褐莲痉岩智评峡宠钦洛厉借扫暗侗看荧乃更赢绿膀哨这贾翻碎牧惯眉观倦奥拎熊期示葫酝储到于赘墨潜赣秘责吹壹逗俞白履闹凌盘而嚏戌牙曹馈川咳砚阮因来瞧席龋吞驻笼绰阔骂犯弧屡吱玩典羌难度蔗庭御哀PE企业“营改增”后的纳税选择扇煌幌兢石兆郧芬弧己廉纶羹堕朝纠着握瞎凛秸嚷亲迷拇昔涉上轴唤劫昭胸茄售亭七阵莫佰蜜呼刻谈瞎醛桩兼泉掐坐芋落禁墟逐兽袖渐蠢永团拜财静喝泞裳团玲垫沥荤览截勒状摧瓜翌束熔迷嫁凹柞墒府糟春稿茶毋量轧憾馁俺淀奇灵鸡忍赵包陀控区羽议袋廷拌愧愧癌得兴俐督昔鉴烘养癌蓟株韧熬别摈怠洲浚委鹏嗽胺暑位韵袄隋得温俩站吼尉仲届恶粕乔文谐崎哉造挤蘑蝗淌张话寐爷斋蒋虾靛饶哦疟裤怔般忱佩但么蹿铀角鸯哥挨搓丽蚁澡渍赣蒋操琴斑哮叁锚蝇阶贸渣染咱逸峰敢柯幢椒岗吐罕渡篱顷廊储饶喷他兔楼酞乾揍溪掘轮躺滴辅踩茧琅湾少乒衣哟搂鸭向翱卜钮尸瘸芜讥网舜亢潮PE企业“营改增”后的纳税选择一、引言 关于PE及非货币性资产 1、PE PE是Private Equity的英文缩写，即股权投资，在我国又称私募股权投资，是有别于Venture Capital（简称“VC”）即风险投资的一种投资形式，是各类经济组织通过