12项目评估与管理--第十二章

1 项目评估与管理路君平 第十二章项目后评估 2 本章内容 第一节项目后评估概述第二节项目后评估的程序及方法第三节项目后评估的结果反馈与运用本章习题 后评估报告会 3 第一节项目后评估概述 一 项目后评估的概念及特点二 项目后评估与前评估的差别三 项目后评估的作用 4 一 项目后评估的概念及特点 项目的后评估就是在项目建成投产或投入使用后的一定时间 对项目的运行进行全面评估 将项目决策初期效果与项目实施后的终期实际结果进行全面 科学 综合的对比考核 对项目投产产生的财务 经济 社会和环境等方面的效益和影响进行客观 科学 公正的评估 5 一 项目后评估的概念及特点 一 现实性分析研究的是项目的实际情况 所依据的数据资料是现实发生的真实数据 总结的是现实存在的经验教训 提出的是实际可行的对策措施 项目后评估的现实性决定了其评估结论的客观可靠性 二 全面性投资项目后评估的内容具有全面性 即不仅要分析项目的投资过程 而且分析其生产经营过程 不仅要分析项日的投资经济效益 而且还要分析其社会效益 环境效益等 另外 它还要分析项目经营管理水平和项目发展的后劲和潜力 6 一 项目后评估的概念及特点 三 反馈性后评估的最终目标是将评估结果反馈到决策部门 作为新目的立项和评估的基础 以及调整投资规划和政策的依据 四 探索性后评估通过分析企业现状 发现问题 探索未来的发展趋势 即对项目后评估以后的计算期内剩余年份的经济效益重新测算与评估 7 一 项目后评估的概念及特点 五 合作性后评估工作涉及面广 人员多 难度较大 因此需要各方面组织机构和有关人员通力合作 齐心协力才能做好 8 二 项目后评估与前评估的差别 一 评估主体不同前评估主要由投资主体 企业 部门或银行 及其主管部门组织实施 而后评估则是以投资运行的监督管理机构或后评估权威机构或上一层的决策机构为主 组织主管部门会同计划 财政 审计 银行 设计 质量 司法等有关部门进行 按照项目单位自我评估 行业主管部门评估和国家评估三个层次组织实施 以确保后评估的公正性和客观性 9 二 项目后评估与前评估的差别 二 评估的侧重点不同前评估侧重分析确定项目是否可以立项和实施 它是站在项目的起点 主要应用预测技术和数据来分析评估项目未来的成本效益 以确定项目投资是否值得并可行 后评估更侧重总结经验教训 为改进已经完成项目和完善今后的项目决策和管理服务 所以 后评估要同时进行项目的回顾总结和前景预测 投资项目的前评估主要是以定量指标为主 侧重于项目的经济效益分析与评估 其作用是直接作为项目投资决策的依据 而后评估则要结合行政和法律 经济和社会 建设和生产 决策和实施等各方面的内容进行综合评估 它是以现有事实为依据 以提高经济效益为目的 对项目实施结果进行鉴定 并间接作用于未来项目的投资决策 为其提供反馈信息 10 二 项目后评估与前评估的差别 三 评估的内容不同前评估主要通过项目建设的必要性 可行性和技术方案与建设条件等评估 对项目未来经济和社会效益进行科学预测 包括市场评估 技术评估 财务评估 国民经济评估 社会评估 风险评估 环境影响评估等内容 而后评估除了对上述内容进行再评估外 还要对项目立项决策和实施效率进行评估 对项目实际运行状况进行深入的分析 包括对已完成项目的整个过程 经济效益 环境影响 社会影响和项目可持续性等内容进行评估 总结项目的准备 实施 完工和运营情况 并通过使用预测数据对项目的未来进行新的分析评估 11 二 项目后评估与前评估的差别 四 评估的依据不同前评估主要依据历史资料以及类似项目的经验资料 以及以国家和部门颁发的政策 规定和参数等文件为依据 而后评估则主要依据建成投产后项目实施的现实资料 结合历史资料和现实资料进行对比分析 要求准确程度较高 12 二 项目后评估与前评估的差别 五 评估的阶段不同前评估是在项目决策前的前期工作阶段进行 作为投资决策依据的评估 而后评估则是在项目投产运营一段时间内 最好是在项目运行进入正常年份以后进行 对项目全过程 包括建设期和生产期 的效益进行评估 13 三 项目后评估的作用 一 对项目进行后评估 有利于提高以后在建项目投资决策的科学性投资项目管理是一项十分复杂的综合性工作 它涉及到计划和主管部门 银行 物资供应部门 勘察设计部门 施工单位 项目和有关地方行政管理部门等较多单位 项目能否顺利完成并取得预期的投资经济效果 不仅取决于项目本身因素 而且还取决于这些部门能否相互协调 密切合作 保质保量地完成各项任务和工作 投资项目后评估通过对已建成项目的分析研究和论证 较全面地总结项目管理各个环节的经验教训 指导未来项目的管理活动 14 三 项目后评估的作用 二 系统地对项目进行后评估 有利于对项目的投资实施最优化控制 对项目本身有监督和促进作用通过投资项目后评估 针对项目实际效果所反映出来的项目建设全过程 从项目的立项 准备 决策 设计实施和投产经营 各阶段存在的问题提出切实可行的 相应的改进措施和建议 促使项目运营状况正常化 使项目尽快实现预期的效益 效果目标 更好地发挥其效益 15 同时 对于一些因决策失误 或投产后经营管理不善 或环境变化造成生产 技术或经济状况处于困境的项目 也可通过后评估为其找出生存和发展的途径 这也会对现有投资项目起到一定的监督作用 16 三 项目后评估的作用 三 提高项目投资决策的科学化水平 对项目决策有着示范和参考作用 有利于降低项目的投资风险程度投资项目的前评估是项目投资决策的依据 但前评估中所作的预测和结论是否准确 需要通过项目的后评估来检验 因此 通过建立和完善项目的后评估制度和科学的方法体系 一方面可使决策者和执行者预先知道自己的行为和后果要受到事后的审查和评估 从而增强他们的责任感 促使评估和决策人员努力做好前评估工作 提高项目预测的准确性 17 另一方面 可通过项目的后评估的反馈信息 及时纠正项目决策中存在的问题 从而提高未来投资项目决策的准确程度和科学化水平 并对类型相似的投资项目决策起到参考和示范作用 18 三 项目后评估的作用 四 为国家制定投资计划 产业政策和技术经济参数提供重要依据 对国家建设项目的投资管理工作起着强化和完善作用通过投资项目的后评估能够发现宏观投资管理中存在的某些问题 从而使国家可以及时地修正某些不适合经济发展的技术经济政策 修订某些已经过时的指标参数 同时 国家还可以根据项目后评估所反馈的信息 合理确定投资规模和投资流向 协调各产业 各部门之间及其内部的各种比例关系 此外 国家还可以充分运用法律的 经济的和行政的手段 建立必要的法规 制度和机构 促进投资管理的良性循环 19 第二节项目后评估的程序及方法 一 项目后评估的机构设置二 项目后评估的程序三 我国项目后评估的内容四 项目后评估的效益评估方法五 项目后评估的主要评估指标六 项目前 后评估效益指标的对比分析 20 一 项目后评估的机构设置 中央政府部门中 国家计委在1998机构改革之前 由重点项目建设司负责国家重点项目的后评估工作 机构改革后 新成立的重点项目稽查办公室负责对重点项目的建设实施组织稽查 并负责后评估工作 按照 审计法 的有关规定 国家审计署对国家投资项目进行绩效审计 在行业部门中 有一些设立了评估机构 如交通部由其下属交通规划研究院负责项目的评估工作 21 也有一些部门 虽然没有设立专门的评估机构 但是有相应的机构负责项目的评估工作 如铁道部 由计划司负责项目评估工作的安排 委托其下属的设计研究院进行项目评估工作 在金融部门中 国家开发银行曾经建立了专门的评估机构 即后评估局 建设银行建立了项目评估部 负责对贷款项目进行评估 22 二 项目后评估的程序 一 项目后评估计划的制定后评估计划一般由项目投资者或决策者来制定 对于项目管理部门来说 项目后评估计划的制定应越早越好 最好是在项目准备和前评估阶段就确定下来 以便项目管理者和执行者在项目实施过程中就注意收集资料 23 国家投资项目的后评估应从更长远的角度和更高层次上来考虑 合理安排项目的后评估 使之与长远目标结合起来 不少国家和国际组织就采用了 打捆 的方式 把一个行业或一个地区的几个相关项目一起列入计划 同时进行后评估 以便在更高层次上总结带有方向性的经验教训 24 二 项目后评估的程序 二 项目后评估项目的选定项目主管部门在对项目自评报告评估的基础上 可以选择具备特别性 可能性和典型性的项目进行重点评估 项目主管部门选择具体评估项目时 一般应考虑以下条件 25 1 项目投资额巨大 建设工期长 建设条件较复杂 或跨地区 跨行业 2 项目采用新技术 新工艺 新设备 对提升企业核心竞争力有较大影响 3 项目在建设实施中 产品市场 原料供应 融资条件及建设内容等发生重大变化 4 项目组织管理体系复杂 包括境外投资项目 5 项目对企业 行业 部门和地区发展有重大影响 6 项目引发的环境 社会影响较大 26 二 项目后评估的程序 三 项目后评估范围的确定由于项目后评估的范围很广 一般后评估的任务限定在一定的内容范围内 因此 项目后评估范围和深度根据需要应有所侧重和选择 27 国际上 后评估合同一般有以下内容 1 项目后评估的目的和范围 包括对合同执行者明确的调查范围 2 提出评估过程中所采用的方法 3 提出所评项目的主要对比指标 4 确定完成评估的经费和进度 28 二 项目后评估的程序 四 项目评估咨询专家的选择项目后评估通常分自我评估阶段和独立评估阶段 在独立评估阶段 需委托一个独立的评估咨询机构或由银行内部相对独立的后评估专门机构来实施 由此机构任命后评估负责人 该负责人聘请和组织项目评估专家组去实施后评估 该负责人不应是参与过此项目前期评估和项目实施的人 项目后评估应避免出现 自己评估自己 29 二 项目后评估的程序 五 项目后评估的执行项目后评估的执行包括以下几方面工作 1 资料信息的收集 2 后评估现场调查 现场调查可了解项目的基本情况 其目标实现程度 产生的直接和间接影响等 3 分析和结论 在收集资料和现场调查后进行全面认真的分析 就可得出一些结论性答案 30 二 项目后评估的程序 六 项目后评估的报告项目后评估报告是评估结果的汇总 应真实反映情况 客观分析问题 认真总结经验 后评估报告应包括 摘要 项目概况 评估内容 主要变化和问题 原因分析 经验教训 结论和建议 评估方法说明等 这些内容既可以形成一份报告 又可以单独成文上报 报告的发现和结论要与问题和分析相对应 经验教训和建议要把评估的结果与将来规划和政策的制订修改联系起来 后评估报告要有相对固定的内容格式 便于分解 便于计算机录入 31 二 项目后评估的程序 七 后评估的反馈反馈机制是后评估体系中的一个决定性环节 它是一个表达和扩散评估成果信息的动态过程 同时该机制还应保证这些成果在新建或已有项目以及其他开发活动中得到采纳和应用 32 三 我国项目后评估的内容 一 项目目标后评估项目目标后评估的目的是评定项目立项时原定目的和目标的实现程度 是项目后评估所需完成的主要任务之一 项目目标后评估要对照原定目标主要指标 检查项目实际完成指标的情况和变化 分析实际指标发生改变的原因 以判断目标的实现程度 项目目标后评估的另一项任务是要对项目原定决策目标的正确性 合理性和实践性进行分析评估 33 三 我国项目后评估的内容 二 项目过程后评估项目的过程后评估即是对项目从前期准备 建设实施到竣工投产等一系列过程进行评估 通过这些评估 就可以对项目管理机构的能力做出综合的评判 项目过程后评估包括项目准备阶段的后评估和项目实施阶段的后评估 项目准备阶段的后评估 包括项目立项 勘测设计 投融资方案 投招标工作 开工准备等方面的后评估 项目建设实施阶段的后评估包括 项目的合同执行情况分析 工程实施及管理 资金来源及使用情况分析与评估等 34 三 我国项目后评估的内容 三 项目效益后评估效益评估包括项目的财务评估和国民经济评估 财务评估是在国家现行财税制度和价格体系下 从项目投资者的角度 根据后评估时点以前各年实际发生的投入产出数据以及这些数据重新预测得出的项目计算期内未来各年将要发生的数据 综合考察项目实际或更接近于实际的财务盈利能力状况 据以判断项目在财务意义上的成功与失败 并与项目前评估相比较 找出产生重大变化的原因 总结经验教训 国民经济评估是从国家整体角度考察项目的费用和效益 采用影子价格 影子工资 影子汇率和社会折现率等国家参数 对后评估时点以后的项目计算期的未来各年度预测的财务费用与财务效益进行调整 计算项目对国民经济的净贡献 据此判断项目的经济合理性 35 三 我国项目后评估的内容 四 项目影响后评估项目的影响后评估内容包括经济影响 环境影响和社会影响的后评估 经济影响后评估主要分析评估项目对所在国家 地区和所属行业所产生的经济方面的影响 它区别于项目效益评估中的经济分析 评估的内容主要包括分配 就业 国内资源成本 技术进步等 项目的环境影响后评估 是指遵照国家环保法的规定 根据国家和地方环境质量标准和污染排放标准以及相关产业部门的环保要求 对照项目前评估时批准的 环境影响报告书 重新审查项目环境影响的实际结果 审核项目环境管理的决策 规定 规范 参数的可靠性和实际效果 项目的社会影响后评估是从促进社会发展的角度 对项目在当地所产生的有形和无形的社会效益的一种判断和分析 通过评估持续性 机构发展 参与 妇女 平等和贫困等六个要素 重点评估对象是项目对其所在地区和社区的各项社会发展目标的直接和间接的影响 36 三 我国项目后评估的内容 五 项目持续性后评估项目的持续性是指在项目的建设资金投入完成之后 项目的既定目标是否还能继续 项目是否还可以持续地发展下去 接受投资的项目业主是否愿意并可能依靠自己的力量继续去实现既定目标 项目是否具有可重复性 即是否可在未来以同样的方式建设同类项目 37 四 项目后评估的效益评估方法 一 经济效益的评估方法1 项目后评估的财务分析 1 盈利能力分析项目后评估测算项目财务 包括国民经济 内部收益率的目的是要用测算结果与项目前评估的收益进行对比 并与行业基准收益率或项目贷款利息 加权综合利息 对比 还要与社会折现率或中央银行的同期贴现率对比 用以评估项目的效益好坏 2 清偿能力分析清偿能力分析在后评估阶段主要用于鉴别项目是否具有财务上的持续能力 3 敏感性分析项目财务后评估的敏感性分析是指在后评估时点以后的敏感性分析 主要用来评估项目的持续性 38 四 项目后评估的效益评估方法 2 项目后评估的经济分析后评估中的国民经济评估是从国家或地区的整体角度考察项目的费用和效益 采用国际市场价格 少数国家用影子价格 影子汇率 影子工资等 价格转换系数 实际汇率和贴现率 或社会折现率 等参数对后评估时点以前各年度项目实际发生的效益和费用加以核实 并对后评估时点以后的效益和费用进行重新预测 计算出主要评估指标 即经济内部收益率EIRR 方法1 以财务后评估为基础方法2 以前评估的经济评估为基础 39 四 项目后评估的效益评估方法 3 国内资源成本分析 1 综合能耗指标 2 综合水耗指标 3 占用耕地指标 40 4 经济效益评估的对比指标 1 项目经济效益对比分析指标 2 企业经济效益分析指标 41 四 项目后评估的效益评估方法 二 环境效益和社会效益的评估方法1 项目的环境影响评估 1 项目的污染控制 2 项目对区域环境质量的影响 3 项目对自然资源的利用和保护 4 项目对生态平衡的影响 5 项目的环境管理 建设项目环境影响 42 四 项目后评估的效益评估方法 2 项目的社会影响评估 1 就业影响 2 地区收入分配影响 3 居民的生活条件和生活质量 4 受益者范围及其反映 5 各方面的参与状况 6 地方社区的发展 7 妇女 民族和宗教信仰 社区发展 43 四 项目后评估的效益评估方法 三 项目可持续性的评估方法1 持续性评估的要点 1 确立项目目标 产出和投入与相关 可持续性因素 之间的真实关系 即因果关系 2 区别在无控制条件下可能产生影响的因素 即行为因素 与需执行者调整的结构因素 其中重要的一点是 一个因素对某些执行者来说是结构方面的问题 而对其他人则可能是行为因素 3 区分在项目立项 计划和投资 决策 项目运作和维持中各种因素的区别 44 四 项目后评估的效益评估方法 2 项目持续性评估的方法在项目 或计划 投资完成时 进行持续性评估 主要应采用预测的方法 即以项目实施过程中所取得的经验 知识和能力为基础 预测项目的未来 在此基本方法上 实用的分析手段是设计一个 逻辑框架 用以建立并说明未来的长远目标 效益 产出 措施和投入及其相关的条件和风险 这种分析的前提是项目外部的投资已经结束 尽管有的特定项目经过项目评估分析还可能追加部分投入 45 四 项目后评估的效益评估方法 四 综合评估方法1 项目成功度评估方法 1 项目成功度的标准项目评估的成功度可分为五个等级 完全成功的 项目的各项目标都已全面实现或超过 相对成本而言 项目取得巨大的效益和影响 成功的 A 项目的大部分目标已经实现 相对成本而言 项目达到了预期的效益和影响 部分成功的 B 项目实现了原定的部分目标 相对成本而言 项目只取得了一定的效益和影响 不成功的 C 项目实现的目标非常有限 相对成本而言 项目几乎没有产生什么正效益和影响 失败的 D 项目的目标是不现实的 无法实现 相对成本而言 项目不得不终止 46 四 项目后评估的效益评估方法 2 项目成功度的测定步骤和方法进行项目综合评估时 评估人员首先要根据具体项目的类型和特点 确定综合评估指标及其与项目相关的程度 把它们分为 重要 次重要 和 不重要 三类 对 不重要 的指标就不用测定 只需测定重要和次重要的项目内容 一般的项目实际需测定的指标在10项左右 47 指标时 采用权重制和打分制相结合的方法 先给每项指标确定权重 再根据实际执行情况逐项打分 即按上述评定标准的第2至第5的四级别分别用A B C D表示或打上具体分数 通过指标重要性权重分析和单项成功度结论的综合 可得到整个项目的成功度指标 用A B C D表示 填在表的最底下一行 总成功度 的成功度栏内 48 四 项目后评估的效益评估方法 2 成功度评估表项目成功度评估表格是根据后评估任务的目的和性质决定的 包括评估项目及其权重和评估结论 49 五 项目后评估的主要评估指标 投资项目后评估指标是从定量的角度衡量与分析项目实际效益与预测效益之间的偏差程度 有助于对投资项目做出准确的评估 同时 也为项目后评估中的某些定性分析提供了依据 在计算项目后评估指标时 各项指标的计算均以项目建设与生产 或运营 过程的实际数为准 50 五 项目后评估的主要评估指标 一 项目前期和实施阶段的后评估及其主要评估指标1 实际项目决策 设计 周期变化率项目决策周期变化率 项目实际决策周期 项目预计决策周期 项目预计决策周期 100 2 竣工项目定额工期率建设项目定额工期率 竣工建设项目实际工期 竣工建设项目设计定额工期 100 3 实际建设成本变化率实际建设成本变化率 项目实际建设成本 项目预计建设成本 项目预计建设成本 100 51 五 项目后评估的主要评估指标 4 实际工程合格 优良 率实际工程合格 优良 率 项目实际单位工程合格品 优良品 数量 项目单位工程总数 100 5 实际投资总额变化率静态实际投资总额变化率 静态实际投资总额 静态预计投资总额 静态预计投资总额 100 动态实际投资总额变化率 动态实际投资总额 动态预计投资总额 动态预计投资总额 100 52 五 项目后评估的主要评估指标 二 项目运营阶段的后评估及其主要评估指标1 实际单位生产能力投资实际单位生产能力投资 项目实际投资总额 项目单位生产能力 100 2 实际达产年限变化率项目设计生产能力 生产期第1年实际产量 1 平均年产量增长率 n 1式中 n即为该项目实际达产年限 项目实际达产年限变化率 实际达产年限 设计达产年限 设计达产年限 100 53 五 项目后评估的主要评估指标 3 主要产品价格 成本 变化率主要产品价格 成本 变化率 实际产品价格 成本 预测产品价格 成本 预测产品价格 成本 100 4 实际销售利润变化率实际销售利润变化率 该年实际销售利润额 预测销售利润额 预测销售利润额 100 5 实际投资利润 利税 率投资利润 税 率 年利润 税 总额 总投资 100 式中总投资为建设投资 建设期利息和流动资金之和 54 五 项目后评估的主要评估指标 6 实际净现值项目的财务净现值是指按设定的折现率 将项目计算期内各年净现金流量折现 求现值之和 计算公式为 FNPV RCI RCO t 1 iR t式中 FNPV 财务净现值 RCI 现金流入量 RCO 现金流出量 n 计算期 iR 设定的折现率 55 五 项目后评估的主要评估指标 7 实际内部收益率内部收益率是指项目在整个计算期内各年净现金流量现值之和为零时的折现率 它是评估项目盈利能力的一个重要动态评估指标 表示项目的实际盈利水平 表达式为 RCI RCO t 1 IRR t 0式中 IRR 内部收益率 8 实际投资回收期实际静态投资回收期是以各年项目的实际净收益来回收实际投资总额所需的时间 其表达式为 RCI RCO t 0式中 RCI 实际现金流入量 RCO 实际现金流出量 56 五 项目后评估的主要评估指标 实际动态投资回收期是以项目各年净收益现值来回收实际投资总额所需要的时间 其计算公式为 RCI RCO t 1 iR t 0式中的iR为实际折现率 实际投资回收期指标变化率的计算公式为 实际投资回收期变化率 实际投资回收期 预测投资回收期 预测投资回收期 100 57 五 项目后评估的主要评估指标 9 实际借款偿还期借款偿还期是以项目投产后获得的可用于还本付息的资金来源 还清建设投资借款本息所需要的时间 一般以年为单位 偿还借款的资金来源包括按照国家规定当年可用于还本的折旧 摊销费 未分配利润 以前年度结余可用于还本的资金 用于还本的短期借款和其他可用于还款的资金等 偿还期 偿还借款本金的资金来源大于年初借款本息累计的年份 开始借款的年份 当年偿还借款数 当年可用于还款的资金来源 58 或偿还期 偿还借款本金的资金来源大于年初借款本息累计的年份 开始借款的年份 当年年初借款本息累计 当年实际偿还借款本金的资金来源 59 六 项目前 后评估效益指标的对比分析 一 对比指标的设置投资项目后评估要评估投资效益 必须借助于各种指标 指标的设置 一般应遵循如下要求 1 评估指标应具有全面性 2 评估指标应是阶段性评估指标与全过程性评估指标相结合 3 评估指标中应既有反映实际效益与预期效益偏离的绝对值指标 如成本降低额 投资节约额或效益指标的增减额等 也要有反映二者之间变化程度的相对值指标 60 六 项目前 后评估效益指标的对比分析 二 对比指标的分析1 实际建设工期实际建设工期是指投资项目从开工之日起到竣工验收交付使用或投入生产所实际经历的时间 其相对变化指标为 实际建设工期变化率 实际建设工期 设计建设工期 设计建设工期 100 2 实际单位生产能力投资实际单位生产能力投资 竣工验收项目实际投资总额 竣工验收项目实际形成的生产能力实际单位生产能力投资变化率 实际单位生产能力投资 设计单位生产能力投资 设计单位生产能力投资 100 61 六 项目前 后评估效益指标的对比分析 3 实际达产年限实际达产年限是指从投产之日起到实际产量达到设计生产能力为止所需经历的时间 它是衡量和考核投产项目实际投资效益的一项重要指标 如果在项目后评估时点 该项目仍未达到设计生产能力 则应分步计算 首先 计算项目投产后各年实际达到的生产能力水平 其次 计算项目投产后生产能力的年均增长率 再次 根据测定的生产能力年均增长率 计算投产项目可以达到设计生产能力的年限 其计算公式为 设计生产能力 第一年实际生产能力 1 年均生产能力增长率 n 1 式中的n为实际达产年限 实际达产年限变化率 实际达产年限 设计达产年限 设计达产年限 100 62 六 项目前 后评估效益指标的对比分析 4 实际投资回收期实际投资回收期是项目实际产生的年度净收益或根据实际情况重新预测的项目年度净收益来抵偿实际投资总额所需要的时间 实际静态投资回收期是以各年项目的实际净收益来回收实际投资总额所需的时间 其表达式为 RCI RCO t 0式中 RCI 实际现金流入量 RCO 实际现金流出量 63 六 项目前 后评估效益指标的对比分析 实际动态投资回收期是以项目各年净收益现值来回收实际投资总额所需要的时间 其计算公式为 RCI RCO t 1 iR t 0式中的iR为实际折现率 实际投资回收期变化率 实际投资回收期 预测投资回收期 预测投资回收期 100 64 六 项目前 后评估效益指标的对比分析 5 净现值和内部收益率净现值和内部收益率是考虑资金时间价值的两个反映项目投资全过程的投资经济效益指标 净现值变化率 实际净现值 预测净现值 预测净现值 100 内部收益率变化率 实际内部收益率 预测内部收益率 预测内部收益率 100 65 第三节项目后评估的结果反馈与运用 一 项目后评估报告二 项目后评估的反馈 66 一 项目后评估报告 一 项目后评估报告的内容1 项目背景 1 项目的目标和目的 2 项目建设内容 3 项目工期 4 资金来源与安排 5 项目评估 67 一 项目后评估报告 2 项目实施评估 1 设计 2 合同 3 组织管理 4 投资和融资 5 项目进度 6 其他 68 一 项目后评估报告 3 效果评估 1 项目运营和管理评估 2 财务状况分析 3 财务和经济效益的重新评估 4 环境和社会效果评估 5 可持续性评估 技术装备与当地条件的适用性 项目与当地受益者及社会文化环境的一致性 项目组织机构 管理水平 受益者参与的充分性 维持项目正常运营 资产折旧等方面的资金来源 政府为实现项目目标所承诺提供的政策措施是否得力 防止环境质量下降的管理措施和控制手段的可靠性 对项目外部地质 经济及其他不利因素的防范对策措施 69 一 项目后评估报告 4 结论和经验教训 1 项目的综合评估和评估结论 2 主要经验教训 3 建议和措施 70 一 项目后评估报告 二 项目后评估报告的格式如前所述 根据委托要求和项目后评估报告的主要内容 项目后评估报告的格式可有所侧重 一般项目后评估报告的格式如下 报告封面 包括 编号 密级 评估者名称 日期等 目录 编制单位资质证书 项目后评估实施单位 参加项目后评估人员名单和专家组人员名单 附图 项目地理位置示意图 报告摘要 71 一 项目后评估报告 报告正文 1 项目概况 1 项目情况简述 概述项目建设地点 项目业主 项目性质 特点以及项目开工和竣工时间 2 项目决策要点 项目建设的理由 决策目标和目的 3 项目建设主要内容 决策批准生产能力 实际建成生产能力 4 项目实施进度 项目周期各个阶段的起止时间 时间进度表 建设工期 5 项目总投资 项目立项决策批复投资 初步设计批复概算及调整概算 竣工决算投资和实际完成投资情况 6 项日资金来源及到位情况 资金来源计划和实际情况 7 项目运行及效益现状 项目运行现状 生产能力实现状况 项目财务经济效益情况等 72 一 项目后评估报告 2 项目实施过程的总结与评估 1 项目前期决策总结与评估 项目立项的依据 项目决策过程和程序 项目评估和可行性研究报告批复的主要意见 2 项目实施准备工作与评估 项目勘察 设计 开工准备 采购招标 征地拆迁和资金筹措等情况和程序 3 项目建设实施总结与评估 项目合同执行与管理情况 工程建设与进度情况 项目设计变更情况 项目投资控制情况 工程质量控制情况 工程监理和竣工验收情况 4 项目运营情况与评估 项目运营情况 项目设计能力实现情况 项目运营成本和财务状况 以及产品结构与市场情况 73 一 项目后评估报告 3 项目效果和效益评估 1 项目技术水平评估 设备 工艺及辅助配套水平 国产化水平 技术经济性 2 项目财务经济效益评估 项目资产及债务状况 项目财务效益情况 项目财务效益指标分析和项目经济效益变化的主要原因 3 项目经营管理评估 项目管理机构设置情况 项目领导班子情况 项目管理体制及规章制度情况 项目经营管理策略情况 项目技术人员培训情况 74 4 项目环境和社会效益评估 1 项目的环境效益评估 项目环保达标情况 项目环保设施及制度的建设和执行情况 环境影响和生态保护 2 项目的社会效益评估 项目主要利益群体 项目的建设实施对当地 宏观经济 区域经济 行业经济 发展的影响 对当地就业和人民生活水平提高的影响 对当地政府的财政收入和税收的影响 75 一 项目后评估报告 5 项目目标和可持续性评估 1 项目目标评估 项目的工程目标 技术目标 效益目标 财务经济 影响目标 社会环境和宏观目标 2 项目持续性评估 根据项目现状 结合国家的政策 资源条件和市场环境对项目的可持续性进行分析 预测产品的市场竞争力 从项目内部因素和外部条件等方面评估整个项目的持续发展能力 76 6 项目后评估结论和主要经验教训 1 项目成功度评估 2