关于鼓励内蒙古地区私募股权投资基金发展的意见.docx

关于鼓励内蒙古地区私募股权投资基金发展的意见 随着中国资本市场的发展和各项改革的深入, 私募股权投资基金作为中国资本市场自发形成的产物, 已成为现代金融市场不可或缺的重要组成部分, 通过私募股权投资方式对市场资源的优化配置，有助于企业实现价值创造，完善法人治理结构；有助于扩大直接融资规模，推动地方资本市场建设；有助于完善资金资产管理功能，形成要素市场辐射，推动金融建设。内蒙古地区经济发展态势正处于上升转型期，发展空间具备相当的潜力和前景，在这个过程中必定会产生很多的投资机会和市场需求，客观上也形成助推内蒙古地区私募行业发展的有利契机，为营造有利于私募股权投资发展的优良宽松环境，促进股权投资行业的发展，特提出以下意见：一、充分认识促进私募股权投资基金发展的重要意义改革开放以来，我区经济得到快速发展，投资创业活跃，资金需求旺盛。但是，长期以来，我区企业融资结构不尽合理，一方面，银行间接融资占比过高；另一方面，民间资金充裕闲置，民间融资难以合理引导和规范等结构性问题十分突出。私募股权投资基金作为直接融资的重要途径之一，能将分散的可投资资金有效转化成符合经济社会发展需要的资本金，是拓宽融资渠道，规范民间资金的重要工具。发展私募股权投资基金，有利于提高社会资本配置效率，优化企业股权结构，提升经营管理水平，促进企业自主创新及高新技术成果转化应用，对于我区构建结构合理、功能完善、富于弹性的地方金融体系，促进全区经济社会发展具有十分重要意义。二、发展私募股权投资基金总体构想指导思想：深入贯彻落实科学发展观和自治区经济发展总体战略，坚持“政府引导、产业导向、市场运作、管理规范”的原则，围绕促进经济转型升级和现代服务业加快发展，积极发展私募股权投资基金及股权投资基金管理公司，不断优化企业融资结构，切实增强金融业整体实力以及保障服务经济社会发展的能力。总体目标：推动组建一批产业投资基金和创业投资引导基金，规范扶持一批成长型企业股权投资基金，培育壮大一批创业投资基金，和本土基金管理公司，同时引导鼓励一批区外、境外知名投资基金管理机构来蒙设立法人机构。三、构建多层次的股权投资基金体系（一）产业投资基金。政府联合或推动社会资本发起设立产业投资基金，侧重投资回报稳定的重大基础设施项目，或者参与大型骨干企业的战略性并购重组，培育和扶持支柱产业。 （二）成长型企业股权投资基金。推动行业龙头企业、有资金实力的企业发起设立成长型企业股权投资基金，主要投资于中后期成长型企业特别是未上市公司股权，或者投向一时困难但发展前景好的成长型企业。（三）创业风险投资引导基金。是由政府设立的政策性、引导性基金，通过财政资金“四两拨千斤”的作用，扶持创业投资企业的发展，引导社会资本进入创业投资领域。引导基金主要通过阶段参股和跟进投资等方式实施投资运作，以基金管理机构的资本金形式存续，逐年投入。（四）创业投资基金。推动有行业背景和专业特长的“天使投资人”、法人机构及专业投资管理机构发起设立创业投资基金，主要投资于种子期、成长初期的新型企业、高新技术企业。四、加大对股权投资及股权投资管理公司的政策支持（一）鼓励发展股权投资及股权投资管理公司。对在我区设立的股权投资及股权投资管理公司，缴纳房产税、城镇土地使用税、水利建设专项资金确有困难的，经主管部门确认并报经地税部门批准，可给予减免。对从区外、境外新引入成立的大型股权投资及股权投资管理公司，报经地税部门批准，可给予五年内免征房产税、土地使用税、水利建设专项资金。对在区内注册资金1000万元以上、管理基金规模超过 10 亿元且对当地经济带动作用大的股权投资管理公司，除享受上述政策外，经批准可享受金融机构总部相关政策，所在地政府可以给予一次性奖励。此外：1、私募股权投资企业的注册资本或出资额不低于人民币3000万元，并限于货币出资，首期到位不低于1000万元。股权投资管理企业的实收资本应不低于100万元。2、允许股权投资类企业以有限责任公司、股份有限公司或有限合伙形式设立。股权投资企业和股权投资管理企业名称中的行业可以分别表述为“股权投资”、“股权投资基金”和“股权投资管理”、“股权投资基金管理”其经营范围可以分别表述为“股权投资”、 “发起股权投资基金”和“受托股权投资管理”、“受托股权投资基金管理”。3、已在本行政区域内登记注册的股权投资类企业，符合本意见规定的，可以向工商行政管理部门提出相应的变更登记申请。4、对股权投资企业及股权投资管理公司凡在我区新建或购置自用办公房，按每平方米不低于1000元的标准给予一次性补助，享受补助的办公用房，5年内不得对外出租；租赁的自用办公房，五年内每年按房屋租金的30%给予补贴（具体补贴标准按同地区同档次楼盘的平均租赁价格计算）。5、自开业年度起，第一年至第五年缴纳的营业税由财政部门全额返还，第五年以后减半返还；自获利年度起，第一年至第五年缴纳的企业所得税地方留成部分由财政部门全额返还，第五年以后减半返还。对纳税确有困难的股权投资企业新购建的自用办公房产，免征契税，并免征房产税五年。6、股权投资类企业高级管理人员，第一年至第五年缴纳的个人工资收入所得税地方留成部分由财政部门按年度给予全额奖励，第五年以后按年度给予地方留成部分50%奖励，用于鼓励和支持其深造培训、购买自用住房，交通工具等。7、以有限合伙形式设立的股权投资类企业的经营所得和其他所得，按照国家有关税收规定，由合伙人分别缴纳所得税。其中，不执行企业合伙事务的自然人有限合伙人，其从有限合伙企业中取得的股权投资收益，按照中华人民共和国个人所得税法及其实施条例的规定，按“利息、股息、红利所得”应税项目，适用20%的税率计算缴纳个人所得税。以有限责任公司或股份有限公司形式设立的股权投资类企业的经营所得和其他所得，符合西部大开发政策的，可按规定执行15%的企业所得税税率。（二）加强股权投资基金投资方向的引导。引导股权投资管理公司积极参与大型骨干企业并购重组，加大对暂时困难成长型企业的投资力度，所在地政府应给予相应支持。支持股权投资管理公司加大对高新技术、业务和商业模式创新等企业的投资力度。股权投资管理公司以股权方式投资于未上市中小高新技术企业两年以上的，可以按照其投资额的70%，在股权持有满两年的当年抵扣该股权投资管理公司的应纳税所得额；当年不足抵扣的，可以在以后纳税年度结转抵扣。（三）支持股权投资管理公司拓展业务。鼓励股权投资管理公司为企业提供先进管理经验和其他增值服务。股权投资管理公司因收回、转让或清算处置股权投资而发生的权益性投资损失，可以按税法规定在税前扣除。符合居民企业条件的股权投资管理公司直接投资于其他居民企业取得的投资收益，可作为免税收入，不征收企业所得税。自治区及具备条件的市、县（市、区）创业投资引导基金在加强对创业投资基金引导的同时，也可引导和支持符合我区经济发展方向的成长型企业股权投资基金。对股权投资管理公司重点投资的成长型企业，符合上市条件的，积极推荐上市。支持引导股权投资管理公司通过产权交易所等要素市场转让其持有的投资企业股份，拓宽股权投资退出渠道。此外，鼓励引导我区企业引进区外、境外股权投资基金参与技术改造、产业升级等项目，各级政府及有关部门要搞好服务，并在核准手续、要素保障等方面提供便利。（四）积极培育和吸引股权投资管理高级专业人才。对引进急需高级专业人才而支付的一次性住房补贴、安家费等费用，经批准可据实在计算企业所得税前扣除；对做出突出贡献的高级人才，可由引进地政府另行给予适当资助或补贴。五、建立健全私募股权投资类企业的管理、监督和自律机制（一）主管部门作为我区私募股权投资类企业的管理部门，负责牵头落实自治区政府鼓励股权投资类企业发展政策等各项工作，并会同自治区发展改革委、财政厅等建立共同决策制度，对私募股权投资类企业的设立等重大事项进行审查并提出备案管理意见，协同开展针对私募股权投资类企业的各项政策实施及风险防范工作。（二）主管部门应加强对私募股权投资类企业的管理。私募股权投资类企业在工商行政管理部门办理设立、变更等注册登记事项后，应到指定主管部门备案后方可开展经营活动及享受自治区政府出台的有关优惠政策。在每个会计年度结束后，股权投资类企业应当及时向其投资者（股东或合伙人）披露年度报告，全面告知公司治理、经营、财务等方面的情况，年度报告中的财务会计报告应经会计师事务所审计，相关资料同时报市政府金融办备案。（三）自治区发改委应加强对私募股权投资企业日常资金运用的监督管理。以有限合伙企业形式设立的股权投资企业的资产应委托银行金融机构托管，以确保合伙人资产的安全。（四）成立自治区私募股权投资投资基金行业协会，以加强股权投资类企业的自律管理，畅通与政府部门的双向沟通渠道，开展各类相关业务的合作交流，充分发挥连接企业与政府部门的纽带作用，组织股权投资管理人才的专业培训，开展各类合作交流，推动股权投资类企业规范、健康发展。六、创造私募股权投资基金发展的良好环境（一）规范管理。自治区政府指定专门机构负责股权投资基金及其机构的监督和综合协调工作，制订有利于行业发展的规划和管理办法。自治区发展改革、财政、科技、税务、工商、证监等部门要按照职责分工，通力合作，采用联席会议制度形式，研究制订并完善促进股权投资基金发展的政策措施和管理制度；对未纳入国家管理范围的成长型股权投资管理公司，要制订相关备案管理办法并履行日常管理职责。自治区工商局会同区有关部门制定股权投资管理公司工商登记管理办法，做好股权投资管理公司工商登记工作，统一登记流程，规范机构名称。（二）优质服务。各级政府要将培育发展股权投资基金及股权投资管理公司作为完善地方金融体系、拓宽直接融资渠道的重要内容，结合本地区实际，制订切实有效的扶持政策和措施。境外知名投资管理机构作为推进金融集聚区建设的重要工作内容，对引进的区外、境外知名投资管理机构，优先纳入自治区级备案管理，优先入驻正在建设中的金融集聚区，并享受相关优惠政策。对纳入自治区级备案管理的股权投资管理公司，自治区级各相关部门要