假远期信用证概要.ppt

进口,假,远期信用证,2,提纲,产品定义产生背景和推出背景功能特点和流程准入条件和期限客户办理业务需提供的资料业务办理需重点注意事项,3,产品定义,假远期信用证（UsanceLetterofCreditPayableatSight）是指买卖双方在贸易合同中约定即期交易，货物价格也以进口商即期付款为基础，但进口商出于融资的需要，开出的信用证要求受益人（出口商）开立远期汇票（因此是UsanceLetterofCredit），而信用证中开证行承诺或授权一家指定银行即期向受益人付款（因此是PayableatSight），待远期汇票到期时，进口商再向开证行支付款项。-业务实质：由开证银行对进口商提供融通资金的便利，所须支付的利息由进口商承担。（类似即期信用证+进口押汇）,产生背景:买卖双方约定付款时间的不同（1）即期信用证它是指信用证内规定只要受益人提交了符合信用证条款的跟单汇票和单据，开证行立即履行付款义务的信用证。包括：即期付款信用证和即期议付信用证。（2）远期信用证它是指开证行在信用证中保证，在收到符合符合信用证条款的跟单汇票和单据时，在规定的期限内承兑并付款的信用证。包括:延期付款信用证、承兑信用证和远期议付信用证。真远期信用证，卖方远期信用证假远期信用证，买方远期信用证,受益人希望即期得到货款，签立即期合同（卖方强势）,申请人希望延期付款，签立远期合同（买方强势）,受益人希望即期得到货款，申请人希望延期付款，签立即期合同（卖方强势，买方变通，均衡利益）,4,推出背景：短期外债急剧上升，外管严格控制,1、我国经济高速发展需要更多的资金投入，包括国外资金；2、我国进出口贸易快速增长必然带动与贸易有关的融资需求上升，而短期外债增长主要来自贸易信贷；3、为了抑制经济增长由偏快转为过热的趋势，中国将继续实施宏观调控，仍有较大的加息空间，而美国已步入降息通道，将提高借外债的积极性；4、在人民币中长期升值的背景下，一方面企业更倾向于借用外债；另一方面，外贸企业更希望进口延期付款和出口预收货款，这些都会造成短期外债上升。5、受美国次级债危机的影响，欧美发达国家的经济增速趋于下滑，在目前全球流动性依然过剩的情况下，国际热钱很可能撤离欧美市场，涌入经济高速增长的中国内地；,国家将采取措施维护金融安全，对短期外债指标进行调节，但是同时导致国内外汇资金紧张,5,根据外汇局公布的数据，截至2006年底，短期外债占全部外债余额的比例达到57%左右，已经远远超出国际警戒线25%的水平。,短期外债调整措施一：,6,短期外债调整措施二：,针对未纳入短期外债管理指标的业务进行挖掘，起到规避监管，金融创新，满足客户需求的作用,对出口商的作用：保证出口方凭单即期十足收款，可加速资金的周转，减少资金的积压，降低销售的成本对进口商的作用：运用付款银行资金，取得资金融通，以即期付款为条件，获得一定数量的折扣，降低进口成本对开证行的作用：在自身资金紧张时期，利用代付行的资金来满足进口商的融资需求,假远期信用证的作用,8,假远期信用证与远期信用证的区别,假远期信用证与远期信用证，虽然都是跟单信用证，但它们仍然有些区别。（1）、假远期信用证是以即期付款的贸易合同为基础，而远期信用证则是以远期付款的贸易合同为基础。（2）、假远期信用证的受益人能即期收汇，而远期信用证的受益人须汇票到期才能收汇。（3）、假远期信用证规定远期汇票的贴现息及承兑手续费等由开证人负担，而远期信用证由于是远期付款交易，由远期收汇而发生的利息、贴现息不涉及开证人，受益人如欲即期取得货款，贴现息及费用须自行负担。,9,10,业务流程,进口地银行,出口地银行,进口商,出口商,合同（即期交易）,开立假远期申请,递交,提交单据,面函提示,信用证,海外银行,授权偿付,偿付,到期付款,单据,11,业务流程（进口地银行）,第一步：开证行与一家合作银行签署协议，指定该行为假远期信用证业务中的偿付行，确定融资利率和其他条件.第二步：开证行开立假远期信用证,有关条件如下:DraftatxxdaysafterB/Ldate(orsight).（提交远期汇票）THEUSANCEDRAFTSSHOULDBENEGOTIATEDATSIGHTBASIS.（远期汇票将获即期议付）THERELATIVEDISCOUNTCHARGESANDACCEPTANCECOMMISSIONAREFORAPPLICANTSACCOUNT.（相关贴现费用及承兑费由申请人承担。）在对交单行/议付行行的指示中明确：UPONRECEIPTOFDOCUMENTSCONFORMINGTOL/CTERMS,WEWILLINSTRUCTTHEREIMBURSINGBANK:BANKOFCOMMUNICATIONS,FRANKFURTBRANCHTOREIMBURSEYOUASPERYOURINSTRUCTIONS.,12,第三步：出口商通过议付行/交单行向开证行交单。第四步：开证行在审单无误后指示偿付行（PayThroughBank）立刻向议付行/交单行支付信用证款项。（MT299)第五步：待远期汇票到期，开证行将汇票款项连同按约定利率计算出的利息偿付代付行，同时向开证申请人（进口商）索偿。,13,准入条件和期限（进口地银行）,办理假远期信用证的进口商，应具备以下条件：开证申请人必须是我行5级或5级以上客户，在我行有远期信用证开证额度及进口押汇额度（或组合授信额度），并在我行开立假远期信用证客户名单内；进口商资信状况良好，在我行有足额的授信额度，履约记录良好相关贸易背景真实。汇票付款期限不得超过90天。,14,客户（进口商）办理业务需提供的资料,除基础资料外，客户还需提供如下材料：一、加盖公章和法人代表签字的开立假远期信用证申请书，二、由客户经理和部门负责人签字的交通银行南京分行假远期信用证开立审批书，审批书上应明确注明保证在偿付到期日前落实客户还款资金。,15,业务办理注意事项,申请人原则上不得提前付款，如确因实际需要必须提前偿付款项，需提前三个工作日通过国际部向偿付行提出申请，获得同意后办理并由申请人承担为此产生的费用;由于目前总行对假远期信用证业务尚未下发相应授信管理办法及合同文本，CMIS及IBP系统中也未设置这一业务品种。因此，为便于操作，目前我行在该业务的授信审批审查及额度管理方面暂时按90天以下（含90天）远期信用证开证业务执行，在CMIS系统中占用申请人在我